Post Danmark A/S Tietgensgade København V CVR nr

Transkript

1 TIL ERHVERVS- OG SELSKABSSTYRELSEN REGNSKABSMEDDELELSE FOR 1. JANUAR 30. SEPTEMBER FOR POST DANMARK KONCERNEN INDHOLD Hovedtal og nøgletal Kommentarer til regnskabet Egenkapitalforklaring Resultatopgørelse og balance Post Danmark A/S Tietgensgade København V CVR nr Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 1/10

2 Post Danmark koncernen Resumé: Resultatet før engangsposter og skat udgjorde 546 mio. kr. for perioden 1. januar 30. september mod 370 mio. kr. i samme periode sidste år. Resultatet efter skat udgjorde 241 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er et fald på 82 mio. kr. i forhold til samme periode sidste år, der var positivt påvirket af skattemæssige efterreguleringer på 87 mio. kr. Nettoomsætningen udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, et fald på 108 mio. kr. eller 1,4 pct. i forhold til året før. De samlede driftsomkostninger samt afskrivninger udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september svarende til et fald på 256 mio. kr. eller 3,4 pct. i forhold til året før. Den i september offentliggjorte beslutning om centralisering af produktionscenterstrukturen medfører engangsomkostninger i på ca. 180 mio. kr. Resultat før skat for hele forventes at blive væsentlig bedre end i 2002, der var negativt påvirket af engangsposter på 466 mio. kr. Hoved- og nøgletal 9 mdr. 9 mdr Beløb i mio. kr. Resultatopgørelse Nettoomsætning Andre driftsindtægter Indtægter i alt Driftsomkostninger (6.675) (6.956) (9.410) Resultat før afskrivninger (EBITDA) Af- og nedskrivninger ekskl. amortisering af goodwill (416) (395) (525) Resultat efter afskrivninger, men før amortisering af goodwill (EBITA) Amortisering af goodwill (195) (195) (260) Resultat af primær drift før engangsposter Engangsposter (180) - (466) Resultat af primær drift (EBIT) Andre driftsomkostninger (17) (13) (17) Finansielle poster, inkl. resultat af ass. virks. (56) (78) (103) Resultat før skat Skat af ordinært resultat (125) (134) (43) Efterregulering af skat for Periodens resultat Balance Anlægsaktiver Omsætningsaktiver Aktiver i alt Egenkapital Hensættelser Langfristet gæld Kortfristet gæld Passiver i alt Nøgletal Overskudsgrad, pct Egenkapitalens forrentning, pct. p.a Soliditetsgrad, pct Årsværk, omregnet til helårsværk Anvendt regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for Regnskabet for 1. januar 30. september er ikke revideret. Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 2/10

3 Post Danmark koncernen i 7 kvartaler Beløb i mio. kr. 3. kvt. 2. kvt. 1. kvt. 4. kvt kvt kvt kvt Resultatopgørelse Nettoomsætning Andre driftsindtægter Indtægter i alt Driftsomkostninger (2.091) (2.216) (2.368) (2.454) (2.171) (2.409) (2.376) Resultat før afskrivninger (EBITDA) Af- og nedskrivninger ekskl. amortisering af Goodwill (146) (138) (132) (130) (135) (134) (126) Resultat efter afskrivninger, men før amortisering af goodwill (EBITA) Amortisering af goodwill (65) (65) (65) (65) (65) (65) (65) Resultat af primær drift før engangsposter Engangsposter (180) - - (466) Resultat af primær drift (EBIT) (26) (289) Andre driftsomkostninger (4) (9) (4) (4) (5) (4) (4) Finansielle poster, inkl. resultat af ass. virks. (21) (17) (18) (25) (32) (24) (22) Resultat før skat (51) (318) Skat af ordinært resultat 7 (38) (94) 91 (33) (20) (81) Efterregulering af skat for Periodens resultat (44) (227) Balance Anlægsaktiver Omsætningsaktiver Aktiver i alt Egenkapital Hensættelser Langfristet gæld Kortfristet gæld Passiver i alt KOMMENTARER TIL REGNSKABET FOR 9 MÅNEDER Periodens resultat for 1. januar 30. september blev på 241 mio. kr., hvilket er et fald på 82 mio. kr. i forhold til samme periode i 2002, der i øvrigt var positivt påvirket af skattemæssige efterreguleringer i 2. kvartal 2002 på 87 mio. kr. For 3. kvartal udgjorde periodens resultat et underskud på 44 mio. kr. mod et overskud på 38 mio. kr. i 3. kvartal Resultatet af primær drift før engangsposter udgjorde 619 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september mod 461 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september 2002, en stigning på 158 mio. kr. eller 34,3 pct. For 3. kvartal udgjorde resultatet af primær drift før engangsposter 154 mio. kr. i forhold til 108 mio. kr. i 3. kvartal Resultatudviklingen er over det forventede, men skyldes i nogen grad omkostningsmæssige periodeforskydninger, som vil medføre et lavere resultat i 4. kvartal. Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 3/10

4 Regnskabsberetning Resultatopgørelsen I koncernregnskabet konsolideres Post Danmark A/S samt de helejede datterselskaber Post Danmark Leasing A/S og Budstikken Transport A/S. Perioden 1. januar 30. september var i forhold til samme periode i 2002 præget af en omsætningsmæssig tilbagegang på 108 mio. kr., idet en omsætningsmæssig fremgang på pakker ikke kunne opveje tilbagegangen på breve og øvrige produkter. Afsætningen indenfor breve viste et fald, hvilket skyldes de svage konjunkturer samt den fortsatte substitution fra breve til elektroniske kommunikationsformer. Afsætningen inden for pakker samt adresseløse forsendelser og lokale ugeblade viste en stigning, hvorimod blade viste en svagt vigende tendens. De samlede driftsomkostninger udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er et fald på 256 mio. kr. i forhold til samme periode i I det følgende gennemgås regnskabets hovedposter. Nettoomsætning og afsætning Omsætningens fordeling på hovedprodukter samt udvikling fra perioden 1. januar 30. september 2002 til 1. januar 30. september fremgår nedenfor. Nettoomsætning 9 mdr. 9 mdr. Ændring Ændring Mio. kr kr. Pct. Breve (48) (0,9) Pakker ,7 Blade (5) (0,8) Adresseløse forsendelser og lokale ugeaviser (19) (3,4) Filialer (37) (9,4) Øvrige indtægter (60) (21,2) Omsætning i alt (108) (1,4) Afsætning 9 mdr. 9 mdr. Ændring Ændring Stk. i mio Stk. Pct. Breve 971, ,7 (39,6) (3,9) Pakker 23,6 22,4 1,2 5,1 Blade 192,3 199,1 (6,8) (3,4) Adresseløse forsendelser og lokale ugeaviser 748,0 723,9 24,1 3,3 Ind- og udbetaling på posthuse 28,2 31,8 (3,6) (11,4) Omsætningen inden for brevområdet udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er et svagt fald i forhold til samme periode sidste år. Dette skyldes, at afsætningen var vigende set i forhold til samme periode i Omsætningen inden for pakkeområdet udgjorde 967 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, en stigning i forhold til samme periode året før. Stigningen i omsætningen kan henføres til en afsætningsmæssig fremgang. Der er i september indgået en pakkeaftale med DHL Express, hvor Post Danmark fremover vil håndtere afhentning, sortering og distribution af DHL Express s indenlandske pakker i Danmark. Aftalen har virkning fra 3. november i år. Omsætningen inden for bladområdet udgjorde 634 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er på niveau med samme periode året før. Bladtilskuddet fra staten er indtægtsført á conto med 340 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september mod 338 mio. kr. i samme periode året før. Omsætningen inden for området for adresseløse forsendelser og lokale ugeaviser udgjorde 541 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er et svagt fald set i forhold til samme periode i Markedet for adresseløse forsendelser er præget af intensiv konkurrence, hvilket har medført et markant pres på prisen. Faldet i omsætningen er kun delvis modvirket af en afsætningsmæssig stigning. Post Danmark har med virkning fra 2. januar 2004 indgået en aftale med Coop Danmark om distribution af ca. 400 mio. tilbudsaviser årligt for koncernens butikskæder. Omsætningen inden for filialområdet udgjorde 355 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, et fald set i forhold til samme periode året før. Der har som forventet været en fortsat nedgang i antallet Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 4/10

5 af giroindbetalingskort på 11,4 pct. i forhold til samme periode året før. Herudover kan faldet i omsætningen henføres til en lavere indtjening på mobiltelefoni, som den øgede priskonkurrence inden for mobiltelefoner har medført. Endvidere er salget af kontorartikler faldet. Omsætningen inden for området øvrige indtægter udgjorde 223 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er et fald på 60 mio. kr. eller 21,2 pct. i forhold til samme periode året før. Øvrige indtægter indeholder bl.a. indtægter vedrørende r virksomhed og Facility services m.m. Faldet i omsætningen skyldes hovedsageligt lavere indtægter vedrørende r aktiviteter, mens en vækst i indtægter på Facility services til dels modsvarer dette fald. Andre driftsindtægter Andre driftsindtægter udgjorde 31 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, en stigning på 6 mio. kr. i forhold til samme periode året før. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er 130 mio. kr. mindre end i samme periode i De faldende omkostninger kan henføres til gennemførte effektiviseringer, der er sket for at tilpasse omkostningsniveauet til det faldende indtægtsniveau, samt periodeforskydninger. Personaleomkostninger Personaleomkostninger udgjorde mio. kr. i perioden 1. januar 30. september mod mio. kr. i samme periode året før, svarende til et fald på 151 mio. kr. eller 3,1 pct. Personaleforbruget falder som forudsat. Forbruget af årsværk omregnet til helårsbasis er reduceret med 6 pct. eller fra i perioden 1. januar 30. september 2002 til i samme periode i. Resultat af primær drift før engangsposter Resultatet af primær drift før engangsposter udgjorde 619 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september mod 461 mio. kr. i samme periode året før. Overskudsgraden beregnet som resultat af primær drift før engangsposter i procent af nettoomsætningen udgjorde i perioden 1. januar 30. september 7,6 pct. mod 5,6 pct. i samme periode året før. Engangsposter I september er der truffet beslutning om at centralisere produktionscenterstrukturen. I den forbindelse er der nedskrevet på anlægsaktiver, der ikke kan anvendes i den nye centerstruktur. Endvidere vurderes det, at der i forbindelse med etablering af den nye centerstruktur vil blive et antal medarbejdere overtallige, hvor det kan være nødvendigt at afskedige eller indgå fratrædelsesaftaler. Den samlede effekt af den ændrede centerstruktur vurderes at være 180 mio. kr. Andre driftsomkostninger Andre driftsomkostninger udgjorde 17 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september, hvilket er en stigning på 4 mio. kr. i forhold til samme periode sidste år. Finansielle poster Resultatandele af associerede virksomheder udgjorde et tab på 31 mio. kr. før skat for perioden 1. januar 30. september mod et tab på 37 mio. kr. året før. Tabet kan henføres til, at e-boks A/S og gatetrade.net A/S forsat er i en etableringsfase og først forventer at skabe overskud i løbet af de kommende år. Herudover har Pan Nordic Logistik (PNL) forsat en negativ indtjening. Der er i 3. kvartal igangsat en omstrukturering af PNL, hvorfor det forventes, at de kommende år vil vise en positiv udvikling. Finansielle indtægter og omkostninger udgjorde en nettoudgift på 25 mio. kr. i perioden 1. januar 30. september mod en nettoudgift på 41 mio. kr. i samme periode i 2002, hvilket er en forbedring på 16 mio. kr. Forbedringen skyldes reducerede gældsforpligtelser, det faldende renteniveau samt positivt cash flow fra driften. Selskabsskat Skat af resultatet for perioden 1. januar 30. september udgjorde en udgift på 125 mio. kr., svarende til en effektiv skatteprocent på 34 pct. Den effektive skatteprocent afviger fra selskabsskatten på 30 pct. væsentligst som følge af reduceret afskrivningsfradrag på 75 pct. vedrørende goodwill samt af ikke fradragsberettigede udgifter, resultat af kapitalandele m.v. Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 5/10

6 Egenkapital Egenkapitalen udgør mio. kr. pr. 30. september og er steget med 151 mio. kr. i de første 9 måneder af. Soliditeten, beregnet som egenkapitalen i procent af balancesummen, er som konsekvens heraf steget til 31 pct. pr. 30. september mod 28 pct. pr. 31. december Egenkapitalopgørelse Koncernen Mio. kr. Aktie- Overkurs Overført Foreslået Egenkapital kapital ved emission resultat udbytte i alt Egenkapital pr. 1. januar Periodens resultat Egenkapital pr. 30. september Egenkapital pr. 1. januar Udbetalt udbytte (91) (91) Valutakursregulering 1 1 Periodens resultat Egenkapital pr. 30. september Investeringer og udviklingsomkostninger Modernisering af Post Danmarks produktionsapparat og effektivisering af kerne- og støtteprocesser er fortsat i perioden 1. januar 30. september. Der er således nyinvesteret 619 mio. kr. i anlægsaktiver i perioden 1. januar 30. september. Blandt de væsentligste nyinvesteringer skal nævnes yderligere automatisering af brevproduktionen gennem sorteringsmaskiner for store breve, videreførelse af forbedringsprogrammet Lean i produktionen og distributionen samt IT- investeringer. Herudover er der i perioden underskrevet en kontrakt om levering af et pakkesorteringsanlæg til Post Danmarks nye pakkecenter, som forventes at stå klar i Taulov 1. august Privatisering af Post Danmark A/S Regeringens lovprogram, offentliggjort primo oktober, forventer fremlæggelse af lovforslag om Lov om postvirksomhed ultimo november. Forslaget skal ses som en udmøntning af en ny postpolitik, herunder en gennemførelse af EU s liberaliseringsplan samt en forenkling og modernisering af den gældende lov om postvirksomhed. Post Danmarks fremtidige koncessions- og ejerforhold afklares i en sammenhængende proces, hvor beslutningerne træffes af Folketinget og Trafikministeriet. Dette forventes at være afsluttet omkring årsskiftet /2004, hvorefter den egentlige salgsproces kan igangsættes. Kvalitet Brevkvaliteten den rettidige aflevering af breve for almindelige breve nåede i perioden 1. januar 30. september op på 95,1 pct. For hele 2002 lå brevkvaliteten på 93,6 pct. Rettidigheden for økonomibreve lå i perioden 1. januar 30. september på 97,9 pct. For hele 2002 lå brevkvaliteten på økonomibreve på 97,2 pct. Udviklingen i kvaliteten er således tilfredsstillende. Efterfølgende begivenheder Der er ikke indtruffet begivenheder siden statusdagen, som har påvirket virksomhedens økonomiske stilling væsentligt. Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 6/10

7 Forventninger til Post Danmarks forventninger til, der er udtrykt i regnskabsmeddelelsen for 1. halvår, justeres. På baggrund af det forventede afdæmpede aktivitetsniveau samt en fortsat elektronisk substitution på brevområdet forventes den samlede nettoomsætning at blive lidt lavere end året før. Post Danmark viderefører en række væsentlige effektiviseringsprojekter, hvis effekt ventes at overstige prisudviklingen. Omkostningsniveauet ventes derfor noget lavere end året før. Den i september offentliggjorte beslutning om centralisering af produktionscenterstrukturen har medført engangsomkostninger i på 180 mio. kr. Resultatet for før engangsposter og skat forventes at blive lidt bedre end det tilsvarende resultat for 2002 på 518 mio. kr. Resultat efter skat ventes væsentlig forbedret i forhold til november Fritz H. Schur Formand for bestyrelsen Helge Israelsen Administrerende direktør Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 7/10

8 Resultatopgørelse for Post Danmark koncernen Mio. kr. 9 mdr. 9 mdr Nettoomsætning Andre driftsindtægter Indtægter i alt Andre eksterne omkostninger (1.891) (2.021) Personaleomkostninger (4.784) (4.935) Resultat før afskrivninger Af- og nedskrivninger af materielle og (611) (590) immaterielle anlægsaktiver Resultat af primær drift før engangsposter Engangsposter (180) - Resultat af primær drift Andre driftsomkostninger (17) (13) Resultatandel af associerede virksomheder (31) (37) Finansielle indtægter Finansielle omkostninger (68) (129) Resultat før skat Skat af ordinært resultat (125) (134) Efterregulering af skat for PERIODENS RESULTAT Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 8/10

9 Balance for Post Danmark koncernen Mio. kr. 30. sep. 30. sep AKTIVER Anlægsaktiver Immaterielle anlægsaktiver Goodwill Software Immaterielle anlægsaktiver under opførelse Immaterielle anlægsaktiver i alt Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Driftsmateriel og inventar Indretning af lejede lokaler Materielle anlægsaktiver under opførelse Materielle anlægsaktiver i alt Finansielle anlægsaktiver Kapitalandele i associerede virksomheder Tilgodehavende i associerede virksomheder Andre tilgodehavender Finansielle anlægsaktiver i alt Anlægsaktiver i alt Omsætningsaktiver Varebeholdninger Fremstillede færdigvarer og handelsvarer Tilgodehavender Tilgh. fra salg af varer og tjenesteydelser Tilgh. hos associerede virksomheder Udskudt skatteaktiv Andre tilgodehavender Tilgodehavende skat Periodeafgrænsningsposter Tilgodehavender i alt Værdipapirer Likvide beholdninger Omsætningsaktiver i alt AKTIVER I ALT Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 9/10

10 Balance for Post Danmark koncernen Mio. kr. 30. sep. 30. sep PASSIVER Egenkapital Aktiekapital Overkurs ved emission Overført resultat Foreslået udbytte Egenkapital i alt Hensatte forpligtelser Andre hensatte forpligtelser Hensatte forpligtelser i alt Langfristede gældsforpligtelser Gæld til realkreditinstitutter Kreditinstitutter i øvrigt Anden gæld Langfristede gældsforpligtelser i alt Kortfristede gældsforpligtelser Kreditinstitutter i øvrigt Modtagne forudbetalinger fra kunder Leverandører af varer og tjenesteydelser Gæld til associerede virksomheder Anden gæld Skyldig pensionsindbetaling til Staten Periodeafgrænsningsposter Kortfristede gældsforpligtelser i alt Gældsforpligtelser i alt PASSIVER I ALT Regnskabsmeddelelse for 1. januar 30. september for Post Danmark koncernen Side 10/10