Eventuelle spørgsmål bedes rettet til adm. direktør Finn B. Sørensen på telefon

Transkript

1 Fondsbørsmeddelelse nr.11/2006 Vestre Stationsvej Odense Telefon CVR nr Odense, den 24. oktober 2006 Fionia Bank fastholder fremgangen i 3. kvartal Efter opjusteringen på 30 mio. i 1. kvartal, venter Fionia Bank stadig et årsresultat på omkring 330 mio. før skat mod godt 319 mio. ultimo Resultat før skat er 276,4 mio. mod 270,3 mio. i samme periode i Resultatet før skat for perioden er påvirket af en indtægt fra Nykredit vedrørende salget af Totalkredit på 53,7 mio. Basisresultatet er 261,5 mio. inkl. avance vedr. salget af Totalkredit. Udlånsvækst er 29,0 pct. og indlånsvækst er 16,3 pct. Beholdningsresultatet er 14,9 mio. mod 55,3 mio. i Omkostningerne er steget med 55,3 mio. svarende til 17,1 pct. Samlet solvens på 10,0 pct. og 8,4 pct. målt på kernekapitalen. Også i 3. kvartal har der været en pæn fremgang i basisresultatet. Den positive trend for udviklingen i indtjeningen er således fortsat. Det er igen handelsindtjeningen og det øgede forretningsvolumen, der bidrager positivt. Med en indtjening på 14,9 mio. er afkastet af bankens egenbeholdning lavere end indtjeningen i den tilsvarende periode for Afkastet vurderes som tilfredsstillende i lyset af markedsudviklingen. Der er således vækst på næsten alle områder. Det gælder også omkostningerne, som er steget med godt 55 mio. svarende til 17 pct. Men det er ikke mere end forventet. Banken investerer i øjeblikket i øget kompetenceopbygning i alle led. Produktudbuddet til både erhvervs- og privatkunder bliver stadigt mere differentieret og kompliceret, og kunderne stiller konstant større krav til kvaliteten af rådgivningen. Derfor styrker og udvikler vi bankens kompetencer inden for helhedsrådgivning og specialviden. Hertil kommer, at behovet for flere medarbejdere i Fionia Bank er steget som følge af den generelle vækst i aktiviteterne og væsentlige forretningsmæssige tiltag. Bankens nye privatkundestrategi betyder fx, at privatkunder er blevet en del af forretningsgrundlaget i Trekantområdet, hvor der hidtil primært har været satset på erhvervskunder. Medarbejderantallet er øget med 44 i forhold til sidste år og udgør nu 582 (gennemsnit 3. kvartal). Udviklingen i bankens forretningsomfang og indtjening er også i 3. kvartal gået som forventet. Banken skønner fortsat, at årsresultatet efter opjustering med 30 mio. i 1. kvartal, bliver på et niveau omkring 330 mio. før skat. Forudsætningen er, at de gode konjunkturer fortsætter, og at de finansielle markeder ikke præges af uro. Eventuelle spørgsmål bedes rettet til adm. direktør Finn B. Sørensen på telefon Indhold: Beretning Noter Basis- og beholdningsresultat på kvartaler Pengestrømsopgørelse Segmentoplysninger Egenkapitaludvikling Resultatopgørelse Solvensopgørelse Balance Koncernoversigt Kvartalsrapporten aflægges i Dkr. Side 1 / 12

2 Basis- og beholdningsresultat mio Basisindtjening ekskl. handelsindtjening 414,5 374,5 Handelsindtjening 185,0 165,4 Avance ved salg af Totalkredit 53,7 0,0 Basisindtjening i alt 653,2 539,9 Omkostninger og afskrivninger 378,3 323,0 Basisresultat før nedskrivninger 274,9 216,8 Nedskrivninger på udlån mv. 13,4 1,9 Basisresultat 261,5 214,9 Beholdningsresultat 14,9 55,3 Resultat før skat 276,4 270,3 Skat 59,8 75,7 Resultat efter skat 216,6 194,6 Handelsindtjening består af basisrelaterede forretninger vedrørende værdipapirer, valuta og pengemarked inkl. afkast fra tilhørende beholdninger og efter fundingomkostninger. Beholdningsresultatet består af afkast fra egenbeholdning inkl. afkast fra tilhørende beholdninger og efter funding- og driftsomkostninger. Basisresultatet Basisindtjeningen før handelsindtjening blev på 414,5 mio., en stigning på 10,7 pct. i forhold til samme periode i Begge år er reduceret med renteindtægter, der vedrører nedskrivninger på udlån samt stiftelsesprovision, der periodiseres over lånets løbetid. Den samlede vækst i bankens forretningsvolumen er på 5,0 mia. eller 18,7 pct. Udlånsvolumen stiger med 29,0 pct. og udgør 15,1 mia. Stigningen vedrører primært erhvervsområdet. Garantivolumen er på 4,7 mia. mod 4,8 mia. sidste år. Indlån ekskl. puljeordninger stiger med 16,3 pct. til 11,5 mia. Puljeordninger stiger med 48,2 pct. og er nu på 1,4 mia. Handelsindtjeningen er vokset med 11,9 pct. til 185,0 mio. mod 165,4 mio. i Forbedringen fra sidste år kommer primært fra højere afkast af likviditeten fra egenkapitalen højere afkast på strategiske aktiebeholdninger knyttet til bankens drift forøget indtjening på kapitalforvaltning. Indtjeningen på kundehandel på aktier og obligationer er fastholdt på samme høje niveau som i Eksklusiv avance ved salg af Totalkredit udgør basisindtjeningen i alt 599,5 mio. mod 539,9 mio. i 2005, en stigning på 11,0 pct. Omkostninger De samlede omkostninger inklusive afskrivninger på materielle aktiver er på 378,3 mio. mod 323,0 mio. i Det er en stigning på 17,1 pct., eller 55,3 mio. Den væsentligste stigning vedrører personaleantal, der er øget med 44 til et gennemsnit på i alt 565,8 (1. 3. kvartal). Gennemsnittet for 3. kvartal 2006 er på 582,0. Dertil kommer, at banken renoverer og nyindretter sine 37 afdelinger efter et nyt designkoncept. Et arbejde der færdiggøres i løbet af de næste par år. Side 2 / 12

3 Nedskrivninger Posten Nedskrivninger på udlån mv. stiger med 11,5 mio. og udgør 13,4 mio. i 2006 Nedskrivninger og hensættelser på udlån og garantier pr. 30. september 2006 (1.000 kr.) Individuelle Gruppevise I alt Primo Nedskrivninger i året (netto) Endeligt tabt, tidligere nedskrevet Ultimo Saldoen for nedskrivninger og hensættelser er pr. 30. september 2006 faldet til 350,9 mio. fra 362,4 mio. pr. 30. september Basisresultatet inklusiv avancen fra salg af Totalkredit, udviser en stigning på 17,8 pct. til 253,1 mio. fra 214,9 mio. i første halvår Beholdningsresultatet Beholdningsresultatet blev 14,9 mio. mod 55,3 mio. i samme periode i Markederne har stabiliseret sig efter uroen i 2. kvartal, og resultatet for 3. kvartal er bedre end ventet var et ekstraordinært godt år på de finansielle markeder, hvor både aktier og obligationer gav et højt afkast. I 2006 har specielt obligationsmarkedet været påvirket af rentestigninger, men det negative afkast herfra er mere end opvejet af den positive udvikling på bankens beholdning af aktier. Det samlede afkast af egenbeholdningen er fortsat markant bedre end en passiv placering af bankens beholdninger. Samlet resultat Det samlede resultat før skat udgør 276,4 mio. og forrenter den gennemsnitlige egenkapital med 22,8 pct. p.a. Resultatet efter skat udgør 216,6 mio. og resulterer i en indre værdi pr. aktie på 939. Der er afsat skat for perioden med 59,8 mio. svarende til en effektiv skatteprocent på 21,6. Pensionspuljer Kundernes pensionspuljer har samlet givet et positivt nettoafkast på 35,4 mio. mod sidste års afkast på 124,4 mio. Det lavere afkast kan henføres til markedsudviklingen og en fortsat positiv effekt af aktivfordelingen mellem obligationer og aktier. I relation til markedsudviklingen må puljeafkastet betegnes som tilfredsstillende. Kapitalforhold og solvens Solvensprocenten er pr. 30. september 2006 opgjort til 10,0 og kernekapitalprocenten til 8,4. Medregnes halvårets konsolidering udgør solvensprocenten 11,2. Den efterstillede kapital udgør pr. 30. september ,5 mio. Basiskapitalen efter fradrag udgør 2.005,0 mio. pr. 30. september 2006, opgjort eksklusiv periodens resultat. Side 3 / 12

4 Fionia Banks egenkapital udgør 1.696,0 mio. pr. 30. september 2006, opgjort inklusiv resultatet efter skat. Banken har afgivet mandat til at optage supplerende kapital med 150 mio. Det er planlagt for 4. kvartal Det giver grundlag for yderligere vækst i de kommende år. Fjernede flere gebyrer 1. oktober fjernede Fionia Bank yderligere to transaktionsgebyrer for privatkunder. Dermed er privatkunderne sluppet af med i alt fem gebyrer i år. Det er gebyrerne for ved kassen at hæve og overføre penge til andre konti, som er fjernet. Disse gebyrer blev oprindelig indført for ti år siden. Målet var at få privatkunderne til selv at udføre de simple bankforretninger i pengeautomater og senere via netbanken. Missionen er lykkedes, og det kommer nu kunderne til gode. Tiltaget styrker dermed igen bankens profil som den proaktive og kompetente bank, der imødekommer kundernes adfærd og behov. Anvendt regnskabspraksis Kvartalsrapporten for 3. kvartal 2006 er udarbejdet i overensstemmelse med International Financial Reporting Standards (IFRS). Kvartalsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som for årsrapporten Dog er sammenligningstallene tilrettet den regulerede primobalance 1. januar Det bevirker, at der i resultatet før skat er flyttet 26,3 mio. fra 4. kvartal til kvartal, sådan at det regulerede resultat for kvartal 2005 bliver på 270,3 mio. før skat. Reguleringen vedrører posten nedskrivninger på udlån mv. Posten Skat er samtidig øget med 7,4 mio. Resultatet efter skat er netto reguleret med 18,9 mio. til 194,6 mio. Balancen pr. 30. september 2005 er øget på følgende poster: Udlån med 92,7 mio., skatteforpligtelser med 23,5 mio., andre hensatte forpligtelser med 7,8 mio. og egenkapitalen med 61,4 mio. Fionia Banks kvartalsrapport for 3. kvartal 2006 er ikke revideret. Side 4 / 12

5 Fionia Bank koncernens basis- og beholdningsresultat i 6 kvartaler 3. Kvartal 2. Kvartal 1. Kvartal 4. Kvartal 3. Kvartal 2. Kvartal (mio.) Basisindtjening ekskl. handelsindtjening 138,0 137,1 139,4 154,6 121,5 123,7 Handelsindtjening 50,3 67,6 67,1 54,2 59,9 57,0 Avance ved salg af Totalkredit 53,7 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Basisindtjening i alt 242,0 204,7 206,5 208,8 181,5 180,7 Omkostninger og afskrivninger 122,1 133,3 122,9 130,5 102,9 113,3 Basisresultat før nedskrivninger 119,9 71,4 83,6 78,3 78,5 67,5 Nedskrivninger på udlån mv. -1,2 5,9 8,7 17,4-5,2-19,1 Basisresultat 121,1 65,5 74,9 60,9 83,8 86,5 Beholdningsresultat 16,9-11,5 9,5-10,4 14,3 29,3 Resultat før skat 138,0 54,0 84,4 50,5 98,1 115,9 Skat 21,5 15,2 23,1 13,7 26,6 31,7 Resultat efter skat 116,5 38,8 61,3 36,8 71,4 84,2 Hovedtal fra balancen (mio.) Aktiver: Udlån Obligationer Aktier Passiver: Indlån Indlån i puljeordninger Efterstillede kapitalindskud Aktiekapital Egenkapital (inkl. perioderesultat) Balancesum Garantier Nøgletal Fionia Bank-aktien (kr. pr. aktie) Resultat før skat 76,4 29,9 46,7 27,9 54,3 64,3 Resultat efter skat 64,5 21,5 33,9 20,3 39,5 46,8 Børskurs ultimo Indre værdi (inkl. resultat efter skat) Børskurs/indre værdi 1,48 1,58 1,88 1,55 1,58 1,54 Fionia Bank koncernen Solvensprocent (eksl. periodens resultat) 10,0 10,3 11,1 11,2 9,3 11,1 Kernekapitalsprocent (eksl. periodens resultat) 8,4 8,6 8,8 8,8 8,2 8,7 Egenkapitalforrentning før skat, pct. p.a. *) 33,7 13,9 21,9 13,2 26,6 32,6 Egenkapitalforrentning efter skat, pct. p.a. *) 28,4 10,0 15,9 9,6 19,4 23,7 Akkumuleret nedskrivningsprocent 1,7 1,8 2,0 2,0 2,2 2,3 Kvartalets nedskrivningsprocent 0,0 0,1 0,1 0,1 0,0-0,1 Indtjening pr. omkostningskrone 2,13 1,37 1,63 1,33 1,99 2,21 Omkostninger ekskl. nedskrivninger på udlån mv. i pct. af indtægter 47,4 69,9 57,4 66,6 52,9 54,2 Gns. antal heltidsmedarbejdere *) Beregnet på grundlag af gennemsnitlig egenkapital Side 5 / 12

6 Segmentoplysninger Basisindtjening Resultatopgørelse inkl. Beholdnings- (mio.) Handelsindtjening indtjening I alt * Netto renteindtægter 362,3 1,1 363,4 Udbytte af kapitalandele 7,0 5,5 12,5 Gebyr- og provisionsindtægter (netto) 143,8-1,3 142,5 Netto rente- og gebyrindtægter 513,1 5,3 518,4 Kursreguleringer 129,3 13,7 143,0 Andre driftsindtægter 7,9 0,0 7,9 Driftsudgifter og driftsafskrivninger 378,3 4,1 382,4 Nedskrivninger på udlån mv. 13,4 0,0 13,4 Resultat af kapitalandele i tilknyttede virksomheder 0,0 0,0 0,0 Resultat af aktiviteter under afvikling 2,9 0,0 2,9 Ordinært resultat før skat 261,5 14,9 276,4 *Finanstilsynets officielle regnskabsopstilling i sammendrag Balance pr. 30. september 2006 Basis inkl. Beholdning I alt (mio.) Handel Aktiver: Kassebeholdning, udlån og tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker ,9 0, ,9 Obligationer til dagsværdi 4.450, , ,2 Aktier og kapitalandele i tilknyttede virksomheder mv. 406,6 209,1 615,7 Andre aktiver 253,7 33,2 286,9 Øvrige aktiver i alt 1.539,9 0, ,9 I alt , , ,6 Passiver: Gæld til kreditinstitutter, centralbanker og indlån i alt * ,0 0, ,0 Andre passiver 3.280,3 13, ,7 Øvrige passiver i alt 1.404,9 0, ,9 Egenkapital 1.696,0 0, ,0 I alt ,2 13, ,6 * Omfatter såvel basis som beholdning Side 6 / 12

7 Resultatopgørelse Fionia Bank A/S Koncern (Hele tusinder) Året 2005 Note 1. Renteindtægter Renteudgifter Netto renteindtægter Udbytte af aktier m. v Gebyrer og provisionsindtægter Afgivne gebyrer og provisionsudgifter Netto rente- og gebyrindtægter Kursreguleringer Andre driftsindtægter Udgifter til personale og administration Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver Andre driftsudgifter Nedskrivninger på udlån m. v Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder Resultat af aktiviteter under afvikling Resultat før skat Skat Resultat Side 7 / 12

8 Balance Fionia Bank A/S Koncern (Hele tusinder) Note Aktiver Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender til dagsværdi Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris Obligationer til dagsværdi Aktier m.v Aktiver tilknyttet puljeordninger Grunde og bygninger i alt Investeringsejendomme Domicilejendomme Øvrige materielle aktiver Udskudte skatteaktiver Midlertidigt overtagne aktiver Andre aktiver Periodeafgrænsningsposter Aktiver i alt Passiver Gæld Gæld til kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Indlån i puljeordninger Udstedte obligationer Aktuelle skatteforpligtelser Andre passiver Periodeafgrænsningsposter Gæld i alt Hensatte forpligtelser Hensættelser til pensioner og lignende forpligtelser Hensættelser til tab på garantier Andre hensatte forpligtelser Hensatte forpligtelser i alt Efterstillede kapitalindskud Egenkapital 8. Aktiekapital Akkumulerede værdiændringer Opskrivningshenlæggelser Andre reserver Lovpligtige reserver Øvrige reserver Overført overskud eller underskud Egenkapital i alt Passiver i alt Side 8 / 12

9 Noter (Hele tusinder) Året 2005 Note 1. Renteindtægter Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender Obligationer Afledte finansielle instrumenter i alt Valutakontrakter Rentekontrakter Øvrige renteindtægter I alt renteindtægter Heraf udgør indtægter af ægte købs- og tilbagesalgsforretninger ført under Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender Renteudgifter Kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Udstedte obligationer Efterstillede kapitalindskud Øvrige renteudgifter I alt renteudgifter Heraf udgør renteudgifter af ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger ført under Kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Gebyrer og provisionsindtægter Værdipapirhandel og depoter Betalingsformidling Lånesagsgebyrer Garantiprovision Øvrige gebyrer og provisioner I alt gebyrer og provisionsindtægter Kursreguleringer Andre udlån og tilgodehavender til dagsværdi Obligationer Aktier m. v Valuta Valuta-, rente-, aktie-, råvare- og andre kontrakter samt afledte finansielle instrumenter Aktiver tilknyttet puljeordninger Indlån i puljeordninger Øvrige aktiver Øvrige forpligtelser I alt kursreguleringer Side 9 / 12

10 Noter Fionia Bank A/S Koncern (Hele tusinder) Året 2005 Note 5. Udgifter til personale og administration Lønninger og vederlag til bestyrelse, direktion og repræsentantskab Direktion Bestyrelse Repræsentantskab I alt Personaleudgifter Lønninger Pensioner Udgifter til social sikring I alt Øvrige administrationsudgifter I alt udgifter til personale og administration Nedskrivninger på udlån m. v. Individuelle nedskrivninger/hensættelser (netto) Portefølje nedskrivninger/hensættelser (netto) Tab ikke dækket af nedskrivninger/hensættelser Indgået på tidligere afskrevne fordringer Rente af nedskrevne fordringer Hensættelser til andet I alt nedskrivninger på udlån m.v Efterstillede kapitalindskud Supplerende kapital DKK nominel %, udløb * DKK nominel variabel rente, udløb * DKK nominel variabel rente, udløb * EUR nominel variabel rente, udløb * Hybrid kernekapital DKK nominel ,85%, perpetual DKK nominel variabel rente, perpetual I alt efterstillede kapitalindskud * Kan førtidsindfries på kupondagen 3 år før den angivne kontraktlige udløbsdato. 8. Aktiekapital Aktiekapitalen er fordelt på aktier á 100 kr. Heraf udgør besiddelse af egne aktier, stk Eventualforpligtelser Garantier mv Afviklingsforpligtelse Værdipapircentralen Huslejeforpligtelse Leasingforpligtelse Øvrige eventualforpligtelser Pantsætninger Til sikkerhed for gæld til Danmarks Nationalbank og udenlandsk kreditinstitut er pantsat obligationer og aktier for nom Side 10 / 12

11 Pengestrømsopgørelse Fionia Bank A/S Koncern (Hele tusinder) Driftsaktivitet Periodens resultat Nedskrivninger på udlån mv. netto Afskrivninger på immaterielle og materielle aktiver Kursregulering kapitalinteresser Periodeafgrænsningsposter, netto Hensættelser til omkostninger Skat Regulering for beløb med likviditetseffekt: Betalt skat Driftskapitalen Kreditinstitutter (netto) Udlån reguleret for periodens nedskrivninger Finansielle omsætningsaktiver Udstedte obligationer Midlertidigt overtagne aktiver Øvrige aktiver og øvrige passiver (netto) Indlån Indlån i puljer, netto Pengestrømme fra driftsaktivitet Investeringsaktivitet Køb/likvidation af kapitalandele i tilknyttet virksomhed Køb/salg materielle anlægsaktiver Pengestrømme fra investeringsaktivitet Finansieringsaktivitet Efterstillede kapitalindskud tilgang Efterstillede kapitalindskud afgang Køb/salg egne kapitalandele Udbetalt udbytte fra foregående år Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Ændring i likviditet Likvider primo Likvider ultimo * Ændringer i beholdningsposter, bortset fra kapitalinteresser indeholder urealiserede kursavancer. * Likvide midler er opgjort efter FiL 152 Side 11 / 12

12 1-3. Kvartal 1-3. Kvartal Hele året (mio.) Egenkapitaludvikling Egenkapital primo 1.538, , ,2 Op- og nedskrivninger (netto) 0,0 0,0-5,7 Udloddet udbytte -63,1-63,1-63,1 Køb/salg af egne kapitalandele 4,2 1,6 0,6 Periodens resultat 216,6 194,6 231,3 Egenkapital ultimo 1.696, , ,3 Solvensopgørelse Kernekapital 1.443, , ,0 Medregnet hybrid kernekapital 251,0 200,0 200,0 Fradrag i kernekapitalen 20,0 21,0 82,0 Kernekapital efter fradrag (inkl. hybrid kapital) 1.674, , ,0 Medregnet efterstillede kapitalindskud og opskrivningshenlæggelser 458,0 292,0 511,0 Fradrag i basiskapitalen 127,0 101,0 51,0 Basiskapital efter fradrag 2.005, , ,0 Vægtede poster uden for handelsbeholdningen , , ,0 Vægtede poster med markedsrisiko mv , , ,0 Vægtede poster i alt , , ,0 Solvensprocent 10,0 9,3 11,2 Kernekapitalprocent inkl. hybrid kernekapital 8,4 8,2 8,8 (Ekskl. perioderesultater i kvartalerne) Koncernoversigt Aktivitet Ejerandel Egenkapital Resultat (pct.) (mio. kr.) året 2005 Moderselskab Fionia Bank A/S 1.581,3 231,3 Konsoliderede datterselskaber Ejendomsselskabet Vestre Stationsvej 7, Odense A/S a) 100,0 78,0 2,3 Hjemmehørende i Odense Kommune Cura Management A/S b) 50,0 0,1 1,6 Hjemmehørende i Gentofte Kommune a) Ejendomsudlejning b) Rådgivning og ejendomsadministration Side 12 / 12