Aktier AktiePilen. USA Eli Lilly i fokus. Dow Jones 0,30% Nasdaq 0,37% S&P 500 0,39% Indeks Top3 Bund 3. Du Pont, JPMorgan, Goldman Sachs

Transkript

1 Aktier AktiePilen USA Eli Lilly i fokus. Dow Jones 0,30% Nasdaq 0,37% S&P 500 0,39% Indeks Top3 Bund 3 Dow Jones S&P 500 Sektorer Du Pont, JPMorgan, Goldman Sachs Financials, Telecommunications, Healthcare United Technologies, Nike, GE Consumer Cyclicals, Industrials, Technology Der herskede en god stemning på Wall Street torsdag efter onsdagens rentestigning fra Fed og ikke mindst kommentarerne om yderligere tre rentestigninger i Især bankerne førte an i stigningerne og var med til at løfte de toneangivende indeks. 10 ud af 11 delsektorer steg og kun cyklisk forbrug faldt og sektoren blev presset af fald i detailselskaber som PVH -6,1%, Ralph Lauren -4,7%, Coach -3,7% og Nordstrom -3,1%. Omsætningen var ganske fornuftig og lå ca. 10% over gennemsnittet for de seneste 20 handelssessioner. Eli Lilly +5,5% steg efter selskabet kom med update for 2016 samt forventninger til Især forventningerne til 2017 glædede analytikerne og var baggrunden for dagens aktiekursstigning. Her ser Eli Lilly en omsætning på 21,8-22,3 mia. USD mod konsensus på 21,7 mia. USD og indtjeningen ventes at lande på 4,05-4,15 USD pr. aktie mod analytikernes forventninger på gennemsnitligt 3,97 USD pr. aktie. Eli Lilly forventer blandt andet et stigende salg af hurtigvirkende insulin (humolog), hvilket er interessant for Novo aktionærerne. Goldman Sachs satte efter meddelelsen aktien på deres conviction buy list og hævede kursmålet til 85 USD fra 82 USD. Mondelez +4,4% havde en god dag på rygter om, at Kraft Heinz +1,1% skulle have interesse i et opkøb af virksomheden. Det var det schweiziske magasin Bilanz, der bragte historien. Yahoo -6,1% meddelte sent onsdag om endnu et cyber attack der har betydet, at ca. 1 mia. brugeres konti er blevet ramt, hvilket skete tilbage i august Dette er det største brud på data nogen sinde. Verizon +0,4%, der har budt på Yahoo s internetforretning, overvejer ifølge Bloomberg nu en lavere budpris eller måske helt at droppet buddet på 4,83 mia. USD. Yahoo var svageste selskab i S&P 500 indekset torsdag. Visa +0,5% steg efter Bank of America/ML hævede anbefalingen på aktien til køb fra neutral og samtidig hævede kursmålet til 92 USD fra 85 USD. MasterCard +1,0% blev ligeledes opjusteret til køb fra neutral af BoA/ML. Carnival Corp +1,0% steg på en positiv analyse fra Credit Suisse, der dækker aktien med anbefalingen outperform. Nedturen i Valeant Pharmaceuticals -3,7% fortsatte, da Morgan Stanley sænkede anbefalingen på aktien til equal weight fra overweight. Ole Kjær Jensen Afdelingsdirektør tlf okjensen@ :11:39 1/5

2 Flere af flyselskaberne havde en god dag i forbindelse med, at Barclays startede dækning af flere aktier med anbefalingen overweight. JetBlue +1,5%, Alaska Air +4,3% og Continental +2,5% steg og var med til at løfte Dow Jones Transportation indekset med 0,4%. Stigningen i USD til det højeste niveau i 14 år oven på renteforhøjelsen og de efterfølgende kommentarerne fra Fed sendte guld- og sølvprisen ned med henholdsvis 2,9% og 5,0%. Faldene pressede flere mineselskaber som eksempelvis Barrick Gold -5,0%, Newmont Mining -2,4% og Goldcorp -1,9%. I Eftermarkedet var Oracle 0,0% regnskabsaktuel og aktien handlede efterfølgende uændret. Indtjeningen landede på 0,61 USD pr. aktie mod ventet 0,60 USD pr. aktie, mens omsætningen skuffede en smule med 9,07 mia. USD mod konsensus på 9,12 mia. USD. Det er især den stærke USD, der rammer Oracles salg uden for USA. Adobe Systems -0,7% steg marginalt i efter lukketid oven på deres kvartalsmeddelelse, der viste en indtjening på 0,90 USD pr. aktie mod konsensus på 0,86 USD. Omsætningen blev på 1,61 mia. USD og slog forventningerne med 200 mio. USD. Dagens USA kalender Regnskaber Selskab Estimat - Nøgletal Begivenhed Estimat 14:30 Housing Starts 14:30 Building Permits Asien Nintendo falder Nikkei (08.00) 0,66% Hang Seng (08.00) 0,06% Shanghai (03.00) 0,14% De asiatiske aktiemarkeder ligger uensartet, men overvejende lidt højere og i skrivende stund stiger MSCI Asia Pacific indekset 0,2%. Endnu en gang nyder det japanske aktiemarked godt af en svækket JPY, der understøtter eksportaktierne. Den Kinesiske yuan handler på det laveste niveau over for USD siden maj I Australien lukker ASX 200 indekset 0,1% lavere. Her ses som i andre lande pres på guldmineselskaber efter gårsdagens fald og eksempelvis falder Newcrest Mining -4,7%. Nintendo -4,5% er i fokus og lidt under pres forud for lanceringen af Super Mario Run på Apples ios i 150 lande. Aktien er faldet ca. 11% i løbet af ugen. Europa Quadruple witching. Future Point Procent Dax ,16% Euro Stoxx ,22% Dow Jones ,12% S&P ,50 0,05% Nasdaq 4937,25 0,06% Olie (Nymex) 51,22 0,63% Copper ,17% Guld 1130,64 0,21% Euro-Bund 161,89 0,19% 2/5

3 Vi venter en stort set uændret åbning i Europa på en dag, hvor bevægelserne og aktiviteten kan blive påvirket af udløb af optioner og futures på enkeltaktier og indeks, det såkaldte quadruple witching. Det er småt med regnskaber og makroøkonomiske nyheder fra begge sider af Atlanten. I relation til Novo anbefaler den amerikanske diabetes organisation ADA brugen af Victoza og Lilly s Jardiance til diabetikere med længerevarende suboptimal kontrolleret type 2 diabetes. Det fremgår af et skriv fra ADA i aftes. Deutsche Bank hæver kursmålet på Mærsk til kr. fra kr. og gentager deres købsanbefaling. Pandora kan få lidt ekstra opmærksomhed i forbindelse med gårsdagen markante fald i sølvprisen. TDC kan ligeledes få lidt ekstra opmærksomhed i forbindelse med at Morgan Stanley sænker anbefalingen til equal weight fra overweight. Kursmålet sænkes samtidig til 43 kr. fra tidligere 45 kr. I relation til B&O har storaktionæren Sparkle Roll Holding overdraget deres aktier til Sparkle Roll Group Limited, der nu ejer 15,09% af aktiekapitalen i B&O. Dagens Industri bringer en historie om, at storaktionæren Johan Carlström kan have solgt aktier i Fingerprint og henviser til bevægelser fra Clearstream i Luxembourg. Johan Carlström vil ikke over for avisen kommentere historien. Fingerprint er siden nedjusteringen i sidste uge faldet ca. 25% og halveret siden toppen i maj. Ifølge kilder Reuters har talt med, er EU Kommissionen bekymret for den forestående fusion mellem Deutsche Boerse og London Stock Exchange. EU Kommissionen ser blandt andet med stor bekymring på den markedsdominans det fusionerede selskab vil få ved afvikling af derivatforretninger i Europa. Handelsblatt skriver, at den forhandlingerne om en fusion mellem Linde og Praxair, der vil danne verdens største gaskoncern, skrider fremad og sandsynligvis vil være på plads inden jul. Bloomberg skriver, at Allianz overvejer et bud på Generali s franske forretninger, hvilket vil giver over 11 mia. EUR i præmieindtægter. Dagens Europa kalender Regnskaber Selskab Estimat - Nøgletal Begivenhed Estimat 08:45 FR Manufacturing Confidence Op og nedjustering TDC: Morgan Stanley sænker til equal weight fra overweight Ericsson: Bank of America/ML løfter til køb fra neutral Just Eat: Bank of America/ML sænker til neutral fra køb 3/5

4 Dagens Teknik Dax indekset steg ca.120 point i torsdagens handel og nærmer sig med hastige skridt toppen fra december sidste år i Indekset toppede dagens handel i 11387, og er fortsat ekstremt overkøbt med en RSI på 75,1. Vi forventer ikke at indekset bryder før en konsolidering vil finde sted. I opadgående retning er der kraftig modstand i Mellem torsdagens åbning og onsdagens lukkeniveau opstod et gap mellem Dette gap ses som første støtte i nedadgående retning. Modstand: 11430, 11500, 11670, (flere toppe fra juli 2015) Støtte: 11267, 11245, 11140, 11000, 10874, Vidste du at det kun er tre uger og to dage siden Dow Jones krydsede Rekorden i antal dage det tog Dow Jones at krydse en milepæl, i form af runde tal, ligger tilbage til 1999, hvor det kun tog 35 dage. Til gengæld tog det herefter næsten otte år før man atter krydsede et rundt tusindetal. 4/5

5 Dette materiale henvender sig til Sydbanks kunder og må ikke uden bankens udtrykkelige samtykke offentliggøres eller distribueres videre. Materialet er udarbejdet på grundlag af informationer fra kilder, som Sydbank finder troværdige. Sydbank påtager sig dog intet ansvar for mangler, herunder eventuelle fejl i kilder, trykfejl eller beregningsfejl, samt efterfølgende ændrede forudsætninger. Eventuelle anbefalinger i materialet er udtryk for bankens forventninger på grundlag af markedsmæssige forhold, men er ikke baseret på fundamentale analytiske forhold. Materialet kan ikke alene danne grundlag for investeringsbeslutninger, men kan medtages i forbindelse med rådgivning i Sydbank, hvor tillige kunders individuelle forhold skal indgå. Investering er forbundet med risikoen for økonomisk tab. Hverken historiske afkast og kursudvikling eller prognoser for fremtiden i materialet kan anvendes som pålidelig indikator for fremtidige afkast og kursudvikling. Et afkast og/eller en kursudvikling som beskrevet i dette materiale kan blive negativ. Hvor oplysningerne er baseret på bruttoafkast, vil gebyrer, provisioner og andre omkostninger kunne medføre, at afkastet bliver lavere end anført i materialet. Hvor materialet oplyser om den skattemæssige behandling af en disposition, er det med forbehold for, at den skattemæssige behandling altid afhænger af den enkelte kundes individuelle situation og at reglerne i øvrigt kan ændre sig fremover. Hvis det finansielle instrument handles i en anden valuta end danske kroner, er der endvidere en risiko for, at valutakursudsving kan medføre højere eller lavere afkast. I materialet nævnes finansielle instrumenter, som har risikomærkningen gul. Risikomærkningen gul betyder, at når der investeres i disse finansielle instrumenter, er der risiko for, at det investerede beløb kan tabes helt eller delvist. Produkttypen er typisk ikke vanskelig at gennemskue. Denne publikation er ikke et tilbud om eller en opfordring til at købe eller sælge finansielle instrumenter. Banken kan forinden udbredelsen af materialet have handlet på baggrund af dette. Sydbank fraskriver sig ethvert ansvar for tab, der måtte have direkte eller indirekte sammenhæng med dispositioner, der er foretaget alene på baggrund af materialet. Sydbank A/S, Peberlyk 4, 6200 Aabenraa, cvr er under tilsyn af Finanstilsynet, Århusgade 110, DK-2100 København Ø. 5/5