Økonomisk stormagt i svøb

Transkript

1 EFTERÅR 2008 Økonomisk stormagt i svøb Tema om tørlastmarkedet i Indien. Side 6-9 Tættere på kunderne Teamsamarbejde i højt gear De sikrer tonnagen Nyt kontor i USA skal styrke Norient Product Pool på det nord- og sydamerikanske marked. Laserlys, motorbåde og storskærme. Reportage fra årets NORDEN weekend. Projects står for køb, salg og indchartering af NORDENs tonnage på tørlastområdet. Side 5 Side Side 13

2 Bølgegang Finansmarkedernes kraftige nedtur og det afledte fald i fragtraterne i tørlast viser atter, at rederierhvervet er cyklisk og selvfølgelig påvirkes af den globale økonomiske udvikling. NORDEN er også påvirket af nedturen. I starten af oktober justerede vi forventningerne til 2008 til et nettoresultat på USD mio., da indtægter fra åbne skibsdage er påvirket af de kraftigt faldende fragtrater i tørlast, og desuden har vi måttet tage højde for negative dagsværdireguleringer af sikringsinstrumenter. Vi er dog stadig godt på vej imod et årsresultat, der væsentligt overstiger sidste års rekordresultat på USD 703 mio. Et nettoresultat på mere end DKK 4 mia. må anses for at være en solid præstation i dagens verden. Vi søger alle svar på tidens centrale spørgsmål: Hvor fører den finansielle krise os hen, og hvornår holder den op med at skade den globale økonomi? Jeg er dog bange for, at der ikke findes et endegyldigt svar på disse spørgsmål. I disse usikre tider er det afgørende, at vi i NORDEN stoler på vores evner og forbliver 100% fokuseret og kundeorienteret og at vi gør et godt stykke arbejde endnu bedre. NORDEN har i 137 år som globalt rederi oplevet mange op- og nedture i markederne. Pludselige ændringer har lært os at tænke langsigtet og konstant fokusere på risikostyring og høj afdækning af tonnagen. Tørlast har præsteret at øge næste års afdækning markant, og 65% af de kendte skibsdage er afdækket til rater, der ligger væsentligt højere end aktuelle spotrater. Vores bog er fortsat meget omkostningseffektiv med en gennemsnitlig omkostning på USD pr. åben skibsdag i Handymax og Handysize næste år og derefter ca. USD Dette giver os et stærkt udgangspunkt i tørlast. Derudover fortsætter vores Tankafdeling med at præstere bedre end forventet, da de drager fordel af deres position på stærke markeder. NORDENs forretningsmodel har vist sin levedygtighed både i smult vande og høj søgang. Den skal nu vise sit værd nok en gang. Samtidig skal vi konstant granske vores omkostninger og interne processer, så det, vi gør, er effektivt og tilfører værdi for vores kunder. Vores organisation er hurtigt blevet tilpasset de udfordrende markedsbetingelser, og vi skal fortsat være fleksible og tilpasningsvillige. Kun de stærkeste udstår prøvelserne. Desuden skal vi fortsat kigge efter mulighederne. En forventet egenkapital på USD 1,8 mia. ved årsafslutningen, forventede likvide positioner på USD mio. samt væsentlige indtægter fra allerede indgået afdækning giver NORDEN en finansiel styrke til både at modstå fluktuationer i verdensøkonomien og udnytte de muligheder, der opstår. Og lad os så ikke glemme nuancerne. Selvom raterne i nogle segmenter på blot en måned er faldet 70%, så er tørlastraterne stadig pænt over de historiske gennemsnit og lige nu på niveauet fra sommeren Det er også vigtigt at huske, at taktstokken på shippingmarkederne ikke svinges af USA og Europa alene, men i stigende grad også af de stærke økonomier i Asien. Kina og Indien er afgørende for tørlastmarkedet, og væksten i verdens to folkerigeste lande gør, at vores tillid til den langsigtede historie i tørlast er usvækket, selvom vejen ikke bliver helt uden forhindringer i den nærmeste fremtid. Vi følger udviklingen i Asien nøje og vil i NORDEN News sætte særligt spot på de asiatiske markeder. I denne udgave ser vi nærmere på tørlastmarkedet i Indien. God læselyst. CARSTEN MORTENSEN Dampskibsselskabet NORDEN A/S Strandvejen Hellerup Danmark Telefon: Telefax: Ansvarshavende chefredaktør: Carsten Mortensen Artikler: Bottomline Communications A/S Layout og grafisk produktion: Boje & Mobeck as 2

3 NORDEN kalender 17. oktober Navngivning og søsætning of Handymax tdw, Tsuneishi-Cebu Shipyard, Filippinerne 20. oktober NORDEN præsenterer ved lanceringen af Carbon Disclosure Project Nordic Report 2008, København 8. november NORDEN Invitational 2008, Golfturnering og reception, Tokyo, Japan 14. november Navngivning og levering, Handymax tdw, Imabari Shipbuilding, Japan 19. november Offentliggørelse af delårsrapport for 3. kvartal 2008 Ultimo november/primo december Roadshows med præsentation af resultatet for 3. kvartal 2008, London, Stockholm m.v. 17. december Housewarming i NORDENs nye hovedkontor i Hellerup Ny ledelse af NORDENs Tørlastafdeling NORDEN har med virkning fra 16. september udnævnt ny ledelse for Rederiets største aktivitet, Tørlastafdelingen, der opererer tæt ved 180 aktive skibe, har over 80 skibe til levering og beskæftiger ca. 135 medarbejdere. Peter Norborg er udnævnt til Senior Vice President og leder af tørlastafdelingen. Peter Norborg er 42 år, shippinguddannet og har desuden en Executive Master i Business & Administration (EMBA) fra IMD. Peter Norborg har været ansat i NORDEN siden 1998 og har været en central figur i opbygningen af aktiviteterne inden for tørlast. Han har bl.a. været leder af kontoret i USA i , og i 2004 blev han forfremmet til Deputy (næstkommanderende) i Tørlastafdelingen og daglig leder af aktiviteterne inden for Handymax. I 2006 blev han udnævnt til Vice President. Peter Norborg er i forbindelse med udnævnelsen indtrådt i NORDENs Senior Management. Peter Borup er udnævnt til Senior Vice President med fortsat ansvar for aktiviteterne i Asien, ligesom han også er indtrådt i Rederiets Senior Management. Peter Borup er ligeledes indtrådt i bestyrelserne for NORDENs selskaber i USA og Brasilien. Peter Borup er 39 år, shippinguddannet hos A. P. Møller og har desuden en MBA fra IMD, ligesom han har gennemført Advanced Management Programme på Wharton Business School i USA. Peter Borup har været ansat i NORDEN siden 2002 og har som Managing Director for NORDEN Tankers & Bulkers i Singapore ansvaret for NORDENs aktiviteter i Asien. I 2006 blev han udnævnt til Vice President. Alex Christiansen, Vice President, er udnævnt til Deputy (næstkommanderende) i Tørlastafdelingen med dagligt ansvar for operationerne inden for Panamax, Post-Panamax, Capesize, Handymax og derivater. Alex Christiansen er 34 år, shippinguddannet hos A. P. Møller og har desuden gennemført programmer på IMD og interne lederkurser. Alex Christiansen har været ansat i NORDEN siden 2003 i forskellige funktioner i Singapore og København. Med det nye ledelsesteam rykker tre stærke NORDEN profiler endnu et trin opad og er klar til at sikre både kontinuitet og fornyelse inden for vores vigtige tørlastområde, hvor vi står over for nogle meget spændende markedsudfordringer med fastholdelse og udbygning af vores stærke positioner indenfor Supramax og Panamax og etablering af solide posi tioner indenfor Handysize og Post-Panamax. Det er meget tilfredsstillende, at vi i NORDEN besidder så mange kapaciteter overalt i organisationen, at vi nok en gang kan besætte nøglepositioner internt, siger adm. direktør Carsten Mortensen. 3

4 Justering af forventningerne for 2008 Ministeren kom forbi NORDEN ændrede den 1. oktober forventningerne til 2008 til et nettoresultat på USD mio. Justeringen skyldes primært septembers kraftigt faldende fragtrater i tørlast. Resultaterne i tank er derimod fortsat bedre end ventet, og forventningerne til tank opjusteres. Det forventede nettoresultat på USD mio. mod USD 703 mio. sidste år er tilfredsstillende i lyset af de vanskelige markedsforhold i tørlast. Samtidig har NORDEN øget afdækningen for 2009, så den nu udgør 65% i tørlast under et og næsten 100% i de to segmenter, der er hårdest ramt af den aktuelle markedsuro. Afdækningen er sket til rater, der ligger væsentligt over de aktuelle spotrater. De ændrede forventninger til 2008 skal holdes op mod, at NORDEN den 20. august i halvårsrapporten ventede et nettoresultat på USD mio. NORDENs resultat for 3. kvartal præsenteres den 19. november. Bedste halvårsresultat i Rederiets historie NORDENs resultat for 1. halvår 2008 blev USD 598 mio. Det var 110% højere end samme periode sidste år og udgjorde det bedste halvårsregnskab i Rederiets historie. Periodens resultat blev omregnet DKK 2,9 mia. Resultatet var påvirket af salgsavancer fra i alt fem skibssalg på USD 177 mio. samt en positiv dagsværdiregulering af visse sikringsinstrumenter på USD 103 mio. overvejende som følge af den høje oliepris ultimo juni. NORDENs resultat før afskrivninger (EBITDA) for 1. halvår steg med 57% til USD 303 mio. Stigningen skyldes væsentligt højere fragtindtægter i et stærkt og volatilt tørlastmarked kombineret med udvidet aktivitet i Tørlastafdelingen. Tankafdelingens EBITDA faldt primært som følge af højere omkostninger til indbefragtning af tonnage og et svagere spotmarked i første kvartal. Den 3. september aflagde tidligere vicestatsminister og erhvervs- og økonomiminister Bendt Bendtsen i forbindelse med et erhvervspolitisk fremstød i Kina besøg på NORDENs kontor i Shanghai. Her blev han præsenteret for NORDENs aktiviteter og udfordringer på det kinesiske marked og hilste på NORDENs medarbejdere i Kina. På billedet ses Bendt Bendtsen og Carsten Mortensen, mens Echo Zhang (med ryggen til) giver en introduktion til kontorets arbejde. Gennembrud i Taiwan NORDENs kontor i Shanghai indgik i starten af september 2008 Rederiets hidtil største kvantumskontrakt, der omfatter transport af mere end 15 mio. tons kul over en periode på 15 år, svarende til 14 årlige Panamax afskibninger. Kontrakten er indgået med det taiwanske energiforsyningsselskab, Ho-Ping Power Company (HPPC). HPPC driver i dag et 2 x 660 MW elektricitetsværk i Ho-Ping, Taiwan, som vil være modtager af det transporterede kul. Afskibningerne påbegyndes i 2011 og vil betyde dækning af 400 skibsdage per år i 15 år. Med kontrakten, der er resultatet af en mere end et år lang proces, er Taiwan for alvor sat på landkortet over NORDENs samhandelslande, og vi håber, at den vil kunne være løftestang for yderligere fremgang for transporter af kul og andre tørlastvarer til Taiwan. Samtidig sikrer kontrakten NORDEN et fast engagement i en længere årrække og er dermed et led i Rederiets fokus på at skabe langsigtede cash flows i et volatilt marked, siger chefen for NORDENs kontor i Shanghai, Michael Bonderup. 4

5 Norient Product Pool kommer endnu tættere på kunderne Siden stiftelsen i januar 2005 er Norient Product Pool ApS (NPP) vokset til at være en af verdens største produkttankpools. NPP beskæftiger i dag 35 medarbejdere og opererer mere end 50 produkttankere inden for LR, MR og Handysize segmenterne, hvoraf tæt på 40 er isklassecertificerede. Samtidig har poolen en pipeline på yderligere ca. 30 skibe til levering i løbet af de næste 3 år. For at styrke sin position yderligere og for at komme endnu tættere på kunderne på de nord- og sydamerikanske markeder har NPP i starten af oktober 2008 oprettet et kontor i Annapolis. Dermed styres aktiviteterne nu fra fire kontorer rundt om i verden. Foruden hovedkontoret i Hellerup, nord for København, har NPP også kontorer i Singapore og Cypern. Mere opsøgende Kontoret i Annapolis har fra starten både en chartering og en operations funktion. Thomas Hechmann, 32, der hidtil har været Senior Chartering Manager på hovedkontoret i Hellerup, bliver General Manager og overordnet ansvarlig for kontoret. Han varetager også chartering funktionen. Operations funktionen vil blive varetaget af Benedicte de Nully Brown Wegener, 25, der hidtil har været Operations Manager i Hellerup. Det bliver en spændende udfordring at etablere en endnu tættere kontakt til vores eksisterende nordamerikanske kunder og dermed give dem en endnu bedre service end hidtil. Bare det NORIENT PRODUCT POOL S TO NYE ANSIGTER I ANNAPOLIS, THOMAS HECHMANN OG BENEDICTE DE NULLY BROWN WEGENER. at operere i deres egen tidszone kommer til at gøre en verden til forskel. Vi vil også få meget bedre muligheder for at lave opsøgende arbejde ift. nye potentielle kunder i både Nord- og Sydamerika, og der ser vi et stort potentiale. Her er placeringen i Annapolis optimal midt mellem de mange kunder, i Texas hovedsagligt, og raffinaderierne langs den amerikanske golfkyst og de mange mæglere og shippingmarkedet på den amerikanske østkyst. Samtidig vil vi ved at dele adresse med NORDENs tørlastkontor kunne drage fordel af fælles ressourcer og erfaringer på tværs af tørlast og tank, både på det faglige og sociale plan ligesom på kontoret i Singapore, siger Thomas Hechmann. Flyttedag i Annapolis Den 1. oktober holdt NORDENs kontor i Annapolis flyttedag og skiftede de gamle lokaler i Marinaen ud med nye og større lokaler i det nye One Park Place Complex, få hundrede meter fra vandet. På den måde er der både sikret bedre plads til NORDENs efterhånden 13 medarbejdere og til de to nye kolleger fra Norient Product Pool (NPP), og der er også plads til yderligere vækst. Flytningen blev markeret med et kombineret housewarming og kundearrangement 2. oktober for mere end 100 NORDEN og NPP kunder i USA. Først var der reception i de nye lokaler, og aftenen sluttede med middag og dans ombord på skibet Catherine Marie på Severn floden. 5

6 Økonomisk stormagt Med en befolkning på 1,1 mia., store reserver af jernmalm, ambitiøse mål for udvikling af infrastruktur, industri og IT-området og forventede årlige vækstrater på 7-9% har Indien potentiale til at blive verdens tredje økonomiske stormagt efter USA og Kina. Men udviklingen kan gå flere veje og i flere hastigheder. NORDEN har sejlet bl.a. kul til og jernmalm fra Indien siden 1990 og etablerede i 2005 et selvstændigt kontor i Mumbai, der er Indiens kommercielle hovedstad. Målet var at udbygge relationerne til mæglere og kunder på det hastigt voksende tørlastmarked. I spidsen for kontoret, der nu tegner sig for en stigende andel af NORDENs aktiviteter på tørlastområdet, står Jesper W. L. Pedersen, der blev General Manager for aktiviteterne i Indien i NORDEN kontoret i Mumbai dækker Indien, Pakistan og Golfstaterne og servicerer både indiske og internationale kunder med transportbehov til og fra Indien. Shippingsamfundet og mange af de store firmaers hovedsæder befinder sig typisk i Mumbai eller New Delhi, mens transportopgaverne går til havne over hele Indien, typisk fire-fem hovedhavne på østkysten og tre-fire på vestkysten. Et stigende antal indiske virksomheder etablerer sig i Dubai eller Singapore og driver deres forretning derfra. Har kontoret i Mumbai kontakten til dem i forvejen, fortsætter det med at servicere dem. Er der tale om nye indiske firmaer med hovedkontor i Singapore, overtager NORDEN kontoret i Singapore kundekontakten. Opbygning af relationer Kontoret løser dag-til-dag chartering opgaver og opsøger nye kunder og markedsmuligheder og er løbende i tæt dialog med navnlig kontorerne i Singapore og Shanghai og hovedkontoret om åbne skibe, strategi og markedsmuligheder. Vi er netop udvidet til at være fem medarbejdere. Foruden mig selv er vi nu to Assistant Chartering Managers, en sekretær og en Port Captain, der er stationeret i Kolkata i det nordøstlige Indien. Herfra dækker han havnene over hele Indien med støtte af en lokal fast ekstern agent. Han assisterer typisk NORDEN skibene med lasteberegning, sikring af grabber, løsning af vanskelige rengøringsopgaver og kontakt til havnemyndigheder. Med udvidelsen er vi nu klar til at udbygge vores servicering og bearbejdning af det store indiske marked og fortsætte vores støt stigende omsætning, siger Jesper W. L. Pedersen. Chartering arbejdet foregår i Indien meget som på det amerikanske marked via mæglere hvor vi ringer til dem og tilbyder åbne skibe i modsætning til i Danmark, hvor det navnlig er mæglerne, der ringer til os. Det giver megen dialog med mæglere over telefonen, men vi er også tit ude for at besøge mæglere og kunder. Ligesom på de fleste andre markeder betyder opbygningen af relationer og dokumentation af resultater alt. Og her er det meget vigtigt, at man, når man som jeg arbejder under fremmede himmelstrøg, har åbne øjne og ører og et åbent sind og forstår at indgå i det sociale samspil og respekterer forhandlingskulturen. Selvom alle forhandlinger og samtaler foregår på engelsk, er der altså stor forskel på det, man siger 6

7 Tre dominerende lasttyper Indiens tørlastmarked og NORDENs tørlasttransporter til og fra Indien domineres af tre store lasttyper: Import af kul og eksport af jernmalm og bauxit. På hvert af markederne er der forskellige scenarier, som betyder at udviklingen kan gå flere veje og i flere hastigheder. i svøb mellem linierne og på humoren i de forskellige lande, forklarer han. Ændrede handelsmønstre De tre altdominerende varetyper på det indiske tørlastmarked: Kul, jernmalm og bauxit (se faktaboks) har en størrelse, så ændringer i deres transportmønstre ikke alene vil give dønninger på det indiske marked, men også vil præge de internationale shippingmarkeder i stor grad. Det er derfor spændende og afgørende, hvor hurtigt væksten i kulimporten kommer til at ske, og hvordan udviklingen på jernmalm og bauxit-området vil gå om det vil bevæge sig mod større indenlandsk anvendelse og dermed en opbremsning i eksportmængderne eller mod en reduceret eksport og måske mulighed for flere kysttransporter, siger Jesper W. L. Pedersen. Skæv fordeling af væksten En anden ubekendt faktor for den indiske økonomi og dermed også for transportmarkedet består i en skæv geografisk fordeling af væksten. I gennemsnit er den økonomiske vækst i Indien 7-9% årligt, og den har fast ligget på det niveau gennem de seneste 4-5 år. Men væksten er meget skævt fordelt og foregår i et antal økonomiske vækstzoner bl.a. Mumbai (der er den finansielle hovedstad), New Delhi (der er Indiens politiske magtcen- Fordobling af kulimport? Import af kul (steam kul og coking kul) sker hovedsagelig fra Sydafrika, Australien og Indonesien til forskellige havne i Indien. Indiens samlede kulimport var i mio. tons og forventes at stige til ca mio. tons i 2012, altså mere end en fordobling på fem år. Den kraftigt forøgede kulimport, der skal dække en hastigt voksende energiefterspørgsel hos navnlig industrien samt udvidelse af stålproduktionen vil kræve en massiv udbygning både af havne faciliteter, veje og jernbaner. Udviklingstakten i udbygningen heraf vil være bestemmende for i hvilket tempo, kulimporten vil kunne ske. Stigende indenlandsk forbrug af jernmalm? De seneste tre år har Indien eksporteret i størrelsen mio. tons jernmalm årligt, hvoraf 70-80% er gået til Kina. På regeringsniveau pågår der i Indien netop nu en diskussion om sikring af råstoffer til de mange planlagte infrastrukturprojekter og udbygning af fabrikker, boliger og kontorfaciliteter i Indien og om hvor stor en del af jernproduktionen, landet selv har behov for. Fremadrettet er der som følge heraf to scenarier: 1. Fortsat eksport i det nuværende omfang (og evt. gradvis udbygget) eller 2. En øget brug af jernmalmen indenlandsk i Indien og dermed en faldende eksportmængde. Sidstnævnte scenarie vil ændre handelsmønstrene i Indien markant. Dog er det svært at forudse, i hvilket tempo det i givet fald vil ske. Hver mand, sin bil? Indien eksporterede i 2007 omkring 8-10 mio. tons bauxit, primært til Kina. Bauxitten anvendes bl.a. til fremstilling af aluminium og er et centralt råstof for bl.a. bilindustrien og byggeindustrien. Den indiske regerings vision om hver mand, sin bil, som skal dækkes via billige lokalt producerede såkaldte nano-biler, vil kræve meget store mængder bauxit. Der foregår derfor også på dette område store diskussioner mellem den centrale regering, lokale regeringer og de toneangivende firmaer på råstofmarkederne om eksportstrategi hhv. indenlandsk anvendelse af råstofferne, og bl.a. har en generel eksporttold været diskuteret. Ud over disse tre store lastetyper har NORDEN også transporter med bl.a. import af kalksten (limestone), gødning og koks (petcoke) samt eksport af cement clinker og barytes. 7

8 trum, og hvor mange udenlandske virksomheder har hovedsæde og industri og detailhandel er stærk), Bangalore (der er Indiens svar på Silicon Valley med en stor IT-industri), Chennai (der er centrum for bilindustrien) og Gujarat (hvor der udvindes bauxit, og hvor verdens største olieraffinaderi ligger). Den skæve udvikling mellem regionerne betyder, at der en rum tid fremover vil kunne være store forskelle i infrastrukturen, navnlig over land veje, jernbaner, kommunikationsmidler og energiforsyning og for skibstransporterne kan det betyde både mindre transportomfang med varer beregnet til stater med utilstrækkeligt udbygget infrastruktur samt øget transportomfang for kystnære transporter, forklarer han. Det glemmer man måske ofte, når man sidder i et vesteuropæisk land. 26. juli 2005 faldt der på et døgn mere end 1 m. regn, og jævnligt betyder kraftig monsunregn og storme, at infrastrukturen bryder helt sammen, at veje og jernbaner oversvømmes og ødelægges, at elsystemet bryder ned etc. F.eks. er langt de fleste ankerpladshavne på Indiens vestkyst fast lukket fra 15. maj til 15. september pga. monsunen, høje bølger og store vandmængder, eller transporterne er omlagt til havne med lavere dybgang end dem, vi normalt kalder. Det sætter naturligvis nogle begrænsninger for ikke alene skibstransporterne, men hele transportkæden og det tempo, udviklingen kan tage. Det foregår meget i ryk, forklarer Jesper W. L. Pedersen. Monsunen En tredje faktor, man altid skal huske at have med i beregningerne, når det handler om udviklingen i Indien er vind og vejr. JESPER W. L. PEDERSEN, 28, BLEV ANSAT SOM TRAINEE I NORDEN I 2001.EFTER ENDT UDDANNELSE I 2003 VAR HAN ASSISTANT CHAR- TERING MANAGER I ANNA- POLIS I TRE ÅR. HAN BLEV UDNÆVNT TIL GENERAL MANAGER PÅ KONTORET I MUMBAI I SEPTEMBER To år i kontrasternes land På både det faglige og personlige plan er det spændende og udfordrende at arbejde i kontrasternes land og følge en økonomi og et samfund i så stor en forandringsproces, fastslår han. Efter 3 år på kontoret i Annapolis var det i september 2006 egentlig planen, at jeg skulle have været retur til hovedkontoret i København og have en hverdag i kendte omgivelser. Men jeg fik tilbuddet om at konsolidere og udbygge kontoret her i Mumbai og være med til at præge NORDENs indsats på det indiske marked. De første to år er gået stærkt. Det første halve år gik med at komme ind i tingene forretningsmæssigt, lære kunder og kolleger at kende og tilpasse sig til de lokale forhold og blive en del af miljøet herude. Efter et år flyttede min kæreste, Marie, herud, og hun har fået arbejde på en amerikansk skole som børnepsykolog. Det giver en helt anderledes rolig hverdag, selvom omgivelserne er i hastig forandring, siger Jesper W. L. Pedersen. 8

9 FAKTA OM INDIEN New Delhi Mundra Bedi Okha Porbandar Kandla Navlakhi Jamnagar Magdalla Mumbai Paradip Vishakhapatnam (Vizag) Haldia Indien i tal Goa Hovedhavn Økonomisk nøglezone Befolkning: ca.1,1 mia. Areal: km 2 (nr. 7 i verden). Opdelt i 28 stater, 6 territorier og hovedstadsterritoriet New Delhi. Økonomisk vækst: Seneste 3-4 år: 7-9% årligt. Inflation på 11-12%. Bangalore Chennai Råstoffer Jernmalm udvindes i staterne: Goa, Orissa, Jharkand og Andhra Pradesh. Bauxit udvindes i Gujarat. Kul anvendes, hvor den importeres: Mumbai, staten Orissa (Paradip), i Gujarat, i Bengal (Haldia og Kolkata). Indien har også egne kulminer, hvorfra bl.a. New Delhi får sit kul. Økonomiske nøglezoner Jamnagar i Gujarat: Verdens største olieraffinaderi. Mumbai: Finansiel hovedstad, Bombay Stock Exchange, filmindustri (Bollywood). New Delhi: Politisk magtcentrum/hovedstad, mange udenlandske virksomheder, div. industri, detailhandel, tøj og turisme. Bangalore: Indiens IT hovedstad/silicon Valley. Chennai: Bilindustri. Hovedhavne Østkysten Alle havne afskiber typisk jernmalm til Kina og modtager kulimporter. Haldia Paradip Vishakhapatnam (Vizag) Chennai Vestkysten Gujarat-havnene (nordvest for Mumbai): Mundra, Kandla, Navlakhi, Bedi, Okha, Porbandar og Magdalla. Hovedsagelig import af kul og eksport af bauxit. Mumbai (ankerpladshavn): Import af kul. Goa: Eksport af jernmalm. NORDEN I INDIEN Vigtigste lastetyper Jernmalm fra Indien til primært Kina Bauxit fra Indien til primært Kina Kul fra Indonesien, Australien og Sydafrika Import af gødning og kalksten (limestone) Eksport af cement clinker og barytes Kysttransporter af kul og jernmalm Lastninger 2007 Losninger 2007 Skibstyper Handymax segmentet har med deres egne kraner og grabber og pga. begrænsninger i de indiske havnes dybdegang og faciliteter hidtil tegnet sig for størstedelen af NORDENs transporter. I takt med at infrastrukturen udbygges, vil Panamax og Post-Panamax, der har større dybgang, få større andele. Tilsvarende forventes stigende efterspørgsel efter værdifulde laster i små partier, f.eks. gødning, at øge efterspørgslen efter Handysize transporter. Jernmalm 59% Bauxit 28% Barytes 8% Øvrige 5% Kul 69% Koks (petcoke) 10% Jernmalm 9% Øvrige 12% 9

10 Teambuilding i højt gea Mere end 250 medarbejdere, ægtefæller og kærester deltog i årets NORDEN Weekend den september på Hotel Skansen i Båstad, 60 km nord for Helsingborg i Sverige. Under overskriften Mission Impossible var temaet for arrangementet samarbejde og kommunikation på tværs af afdelinger og nationalitet. Bl.a. skulle medarbejderne ligesom i de populære actionfilm - nå frem til poster ved at sno sig mellem laserstråler i små rum uden at aktivere rumalarmer, ved at fire kolleger fire meter ned uden, at de rørte gulvet og ved at navigere motorbåde efter nøje instrukser. Samtidig var der øvelser i præcisionsskydning og i at udregne placeringen af poster ud fra fotos taget fra forskellige vinkler. Hvert af de 14 NORDEN hold var inddelt i en action force enhed, der gennemførte øvelserne i marken uden kort, men var udstyret med en GPS og en headquarter enhed, der på en stor oversigtsskærm kunne følge holdets position og via mobiltelefoner kunne dirigere dets bevægelser frem mod næste post. Foruden fejring af det hold, der knækkede koden, var der præmier til de to hold, der var bedst til samarbejde og kommunikation under øvelserne. Målet med weekenden var foruden at have det rart sammen og lære de mange nye kolleger at kende også at styrke 10

11 Indtryk fra weekenden r Pooja Jhamb, Assistant Chartering Manager, Mumbai Det var en god oplevelse. Jeg havde det herligt i den friske svenske efterårsluft. Jeg synes også, det var spændende at møde de mange kolleger udenfor tørlastområdet, som ellers er dem, vi på kontoret i Mumbai har mest samspil med i hverdagen, eller når vi holder fælles julefrokost for kontorerne i Asien. På kontoret i Mumbai er vi for det meste kun 2-3 medarbejdere på en gang, så at møde over 160 medarbejdere samtidig var overvældende. Jeg så også NORDENs nye hovedkontor for første gang. Det ser ud som et godt sted at arbejde. Heidi Britt Jørgensen, Salary Manager, Regnskabsafdelingen Jeg har arbejdet i NORDEN i lige godt et halvt år, så det var en kærkommen lejlighed til at få sat ansigter på en hel masse kolleger, jeg har talt i telefon med eller kun kender som lønnumre. Det var sjovt men hårdt at være rundt i terrænet i jagten på poster og spor, for selvfølgelig bliver man tændt, og der går rigtig meget konkurrence i den. Efter en lidt tung start, hvor vi lige skulle lure spillets regler, fik vi godt fart i sagerne. team-samarbejdet og evnen til at kommunikere klart og lige ud af posen, som vi også i hverdagen har arbejdet meget målrettet med i 2008 både på ledelsesplan og på tværs af afdelingerne. Og det var en fornøjelse at se, hvordan øvelserne forløb. Titlen på weekenden burde nok snarere have været Mission Possible, for med det engagement og samarbejde, der blev udvist, er der vist ikke mange opgaver, det vil være umulige at løse i NORDEN fremover, siger HR Manager Vibeke Schneidermann. Efter øvelserne var der middag og dans til den lyse morgen. Fra NORDENs skibe deltog 8 officerer, og der var 20 kolleger med fra udekontorerne. Henrik Christensen, Maskinchef, m.t. NORD NIGHTINGALE Det var sjovt at prøve kræfter med holdsamarbejde på tværs af arbejdsområder og baggrund. Jeg kendte kun en i gruppen på forhånd, så jeg lærte mange nye kolleger at kende også fra en mere uhøjtidelig side. Det var lidt af en udfordring at hjælpe med at navigere kollegerne rundt i terrænet inde fra kontrolcenteret, da nogle af posterne lå ret tæt på hinanden, men ved skønne forenede kræfter nåede vi da hæderligt gennem konkurrencen, synes vi selv. 11

12 Retten er sat Den 2. september aflagde tidligere vicestatsminister og erhvervs- og økonomiminister Bendt Bendtsen sammen med repræsentanter fra NORDENs bestyrelse og ledelse besøg på Shanghai Maritime University (SMU)s nye campusområde, der officielt åbnes 18. oktober 2008 og vil få plads til ikke mindre end studerende inden for de forskellige maritime uddannelser. NORDEN har siden 2005 haft et tæt samarbejde med SMU om at udvikle fremtidens talenter inden for kinesisk shipping bl.a. via legater til studerende og undervisere. Som en udbygning af samarbejdet har D/S Orients Fond på vegne af NORDEN sponseret SMUs nye Moot Court, hvor studerende kan gennemføre søforhør og retssager i realistiske omgivelser, og hvor samtlige indlæg filmes og optages, så de kan følges og kommenteres live i et tilstødende undervisningsauditorie og på denne måde danne udgangspunkt for fælles læring. Bestyrelsesmedlem i D/S Orients Fond og næstformand i NORDEN, Alison Riegels, afslørede sammen med President for SMU, hr. Yu Shicheng, plaketten ved indgangen til retssalen. Der var også tid til et besøg i SMUs nye højteknologiske skibssimulator. Syv nye talenter Senere samme aften var NORDEN i Kina værter for den 4. årlige prisoverrækkelse af NORDENs undervisningslegater, Shanghai Maritime Awards, til de fem studerende og to professorer på SMU, der har gjort sig særlig bemærket gennem hele undervisningsåret. Priserne gik på studentersiden til: Hr. Yan Zengang (Navigation), hr. Ding Yao (International Shipping), hr. Han Xu (Maritime Law), frk. Si Luyan (Communications & Transport) og frk. Dong Zhiwen (Shipping Economics). De fik legaterne på baggrund af deres akademiske resultater, engagement inden for sociale og faglige aktiviteter på studiet og høje personlige integritet. De to professorer, der blev valgt af uni- versitetets studerende som årets bedste undervisere og derfor modtog NORDEN Best Educator Award, var hr. Sun Yongming (Merchant Marine College, Marine Engineering Department) og hr. Wang Xuefeng (Communications & Transport College, International Shipping Department). TIDLIGERE VICESTATSMINISTER OG ERHVERVS- OG ØKONOMIMINISTER BENDT BENDTSEN OVERRAKTE PRÆMIERNE TIL BÅDE STUDEREN- DE OG PROFESSORER. 12

13 De sikrer NORDENs tonnage Opgaverne med at sikre NORDEN tonnage på tørlastområdet har ændret sig markant inden for de seneste få år som følge af en eksplosiv vækst i Rederiets tørlasttransporter, nye skibssegmenter og et stigende fokus på porteføljestyring. I centrum for aktiviteterne står Projects, der blev etableret i juni Projectsafdelingen i den form, den har i dag, er et godt eksempel på, hvordan NORDEN løbende tilpasser organisationen til ændrede markedsmuligheder, nye opgaver og ny strategisk fokus. Og samtidig opnår fordele ved at tænke i nye løsninger, fortæller Kent G. Pisciutta, General Manager i Projects. Bred vifte af opgaver For få år siden havde NORDEN en Tonnage Procurement funktion tilknyttet Handymaxafdelingen. Den stod for Handymaxafdelingens ind- og udbefragtning samt håndtering af forskellige tonnageoptioner. Der var ingen funktion, som koncentrerede sig om at anskaffe tonnage på tværs af afdelingerne. Ligeledes var køb og salg samt kontraheringer håndteret af ledelsen selv. I dag er langtidsindbefragtning, kontrahering samt køb og salg af skibe samlet i en funktion, nemlig Projects. Den er primært baseret i Hellerup, men arbejder i meget tæt samarbejde med NORDEN Shipping (Singapore) efter en geografisk opdeling. I udgangspunktet håndterer Projects i Hellerup alle langtidsindbefragtninger og nybygninger fra japanske værfter, hvorimod NORDEN Shipping (Singapore) primært håndterer kontraheringer i Kina, Korea og Vietnam. Projects kan målrettet arbejde med at anskaffe den nødvendige tonnage i alle tørlastsegmenter Handysize, Handymax/Supramax, Panamax, Post-Panamax eller Capesize. Udbefragtning hører ikke ind under Projectsafdelingens ansvar. Det er udelukkende de kommercielle afdelinger, som håndterer denne side. Mere offensive Målet med at danne Projects var at løfte de opgaver, der blev løst i den hidtidige Tonnage Procurement afdeling et trin op og opnå synergier ved at løse opgaverne på tværs af virksomheden. Samtidig afspejlede det et skift i NORDENs strategi. Vi ville være mere offensive og pro-aktive på dette område, og vi har med dannelsen af Projects på mange måder omdefineret rammen for, hvad det vil sige at sikre tonnage. Med den nye tilgang til området er opgaverne blevet meget bredere, og kravene til indsigt i udvalgte segmenter, hvor vi er aktive, er blevet tilsvarende større. Det viser sig bl.a. i afdelingens medarbejdersammensætning. Her har tre ud af seks meget usædvanligt for branchen ikke en shippingmæssig baggrund, men har deres kernekompetencer inden for projekt management, finansiering, jura og økonomi, siger Kent G. Pisciutta. PROJECTS PÅ BRYGHUSETS TAGTERRASSE. FRA VENSTRE MOD HØJRE: KLAUS VILSTRUP, SUSANNE ALSING, TEDDY FOLMER, SØREN GAARMANN OG KENT G. PISCIUTTA. JESPER AAHOLM PEDERSEN VAR I UDLANDET, DA BILLEDET BLEV TAGET. Med vores set-up og kompetencer har det også vist sig, at vi kan løse opgaver for NORDENs Tankafdeling f.eks. i forbindelse med overtagelser af skibe eller nykontraheringer. Det er en stor styrke, at vi i kraft af mange sammenfald i vores leverandører af tonnage umiddelbart kan varetage hinandens interesser, fremhæver han. Tæt samspil Mange af de funktioner, vi udfylder i dag, kan vi kun udfylde ved et tæt samspil med specialister i andre afdelinger i hele organisationen i Teknisk Afdeling, Finansafdelingen etc. samt de enkelte sektioner i Tørlastafdelingen. Når vi bygger nye skibe, involveres f.eks. Nybygningsafdelingen. Når vi skal betale depositum før en overtagelse, trækker vi på Finansafdelingen eller Accounting i Singapore, og når et ny skib leveres på langtidsindbefragtning, trækker vi på enten Kontrolsektionen i Hellerup eller Singapore. Det er en stor tilfredstillelse at kunne arbejde på kryds og tværs af organisationen. Vi føler os meget privilegerede i vores funktion, fastslår han. På de eksterne linjer arbejder Projects tæt sammen med bl.a. redere, skibsværfter og handelshuse i Japan, Kina og Taiwan samt partnere i Europa, f.eks. i Danmark og Tyskland, om nye projekter, finansiering og kontrahering. Den store internationale kontaktflade giver mange rejsedage i løbet af året, men også en meget spændende og afvekslende hverdag i afdelingen, fortæller Kent G. Pisciutta. 13

14 Medarbejdernyt Managementafdeling 1. juli 2008: Mette Krogh-Nielsen Mulipola, 29, ansat som Executive Financial Secretary i Administration. 1. august 2008: Nikolaj Lynge, 26, ansat som Analyst i Corporate Secretariat. 1. september 2008: Birgitte Jeppesen, 25, ansat som Analyst i Corporate Secretariat. 1. oktober 2008: Hans Bøving, 46, ansat som Head of Communications i nyoprettet Corporate Communcations afdeling. Koncernfunktioner 1. juli 2008: Jakob Krauthammer, 20, ansat som Piccolo i Internal Service. 22. august 2008: Marianne Teglhus Møller, 23, ansat som HR Student Assistant i Human Resources. 18. august 2008: Henrik Erich John, 24, ansat som IT Supporter 1st. level i IT. 20. august 2008: David Lawrence Culling, 42, ansat som IT Analyst i IT. 18. august 2008: Fathi El-Kilani er overgået fra Student Assistant i IT til IT Trainee. 12. september 2008: Jacob Meldgaard fratrådt som koncerndirektør og medlem af koncernledelsen. Finansafdeling 1. september 2008: Karin Fangel, 57, ansat som Financial Assistant i Administration. 1. oktober 2008: Nancy Sayed, 35, ansat som Financial Controller. Teknisk afdeling 1. august 2008: Peter Klitgaard Brandt, 51, ansat som Superintendent i Inspection afdelingen. 1. august 2008: Christian Klynge, 31, ansat som Assistant QA Manager i Quality Assurance & Vetting. 5. september 2008: Jørn Andresen, General Manager, har overtaget ansvaret for Crew Management. Tørlastafdeling 1. juli 2008: Rikke Bech Høngaard, 31, ansat som Controller i Kontrolafdelingen. 1. august 2008: Sonia Lema Blanco, 26, ansat som Operations Manager i Operations Handysize, hvorefter hun den 6. oktober blev overført til Handymax Chartering. 1. august 2008: Agnieszka Malgorzata Zawistowska, 25, ansat som Administrative Assistant i Administration. 1. august 2008: Christian Munk Jensen udlært som Trainee og fremover ansat som Assistant Chartering Manager i Handysize. 11. august 2008: Susan Flintegård, 39, ansat som Assistant Operations Manager i Operations Handymax. 14. august 2008: Jesper Tarbensen Nielsen blev overflyttet fra Annapolis til Operations Handymax som Assistant Operations Manager. 24. august 2008: Peter Norborg, Senior Vice President, havde 10 års jubilæum. Flådeoversigt NORDENs flåde pr. ultimo september 2008 Tørlastafdeling Tankafdeling Total Post- Total Produkttankere Total Skibstype Capesize Panamax Panamax Handymax Handysize Aframax LR1 MR Handysize Størrelse (tdw) > Skibe i drift Egne skibe A A Indbefragtede skibe med købsoption A Indbefragtede skibe over 3 år Total aktiv kerneflåde Andre indbefragtede skibe Total aktiv flåde Skibe til levering til kerneflåden Egne skibe B 18 D Indbefragtede skibe med købsoption C Indbefragtede skibe over 3 år E I alt til levering til kerneflåden Bruttoflåde i alt A B C D E Heraf 1 enhed solgt. Heraf 4 enheder 50%-ejet. 5 enheder solgt, hvoraf 2 enheder er 50%-ejet. Heraf 2 enheder i 50% joint venture. Heraf 2 enheder 50%-ejet. Heraf 1 enhed i 50% joint venture 14

15 16. september 2008: Peter Norborg forfremmet til Senior Vice President og leder af Tørlastafdelingen. 16. september 2008: Alex Christiansen, Vice President, udnævnt til Deputy for Tørlastafdelingen. 22. september 2008: Andreas Hjorth Simonsen, Senior Chartering Manager i Handymax, er overført til Chartering Panamax. 26. september 2008: Christian Egholm Jacobsen, Senior Chartering Manager, fyldte 50 år. 1. oktober 2008: Michael Witt, 44, ansat som Control Manager i Kontrolafdelingen. 1. oktober 2008: Mark Vinther, 27, ansat som Freight Derivatives Manager i Panamax. 15. oktober 2008: Elaine Yu, Shipping Trainee, overføres fra Shanghai til Hellerup i Chartering Handysize. 15. oktober 2008: Jay Chen, Shipping Trainee, overføres fra Shanghai til Hellerup i Operations Panamax. Annapolis 1. august 2008: Mikkel Borresen, General Manager, havde 10 års jubilæum. 1. oktober 2008: Peter Koch Hansen udlært som Trainee og fremover ansat som Assistant Chartering Manager i Annapolis. Singapore 23. juli 2008: Andy Koh, 38, ansat som Operations Manager i Operations. 24. juli 2008: Alvin Ng, 27, ansat som Accounts Officer. 1. august 2008: Kelly Lam, 33, er ansat som Senior Accounts Executive. 1. september 2008: Jesper Rosenlund Nielsen udlært som Trainee og fremover ansat som Assistant Chartering Manager i Singapore. 15. september 2008: Søren Tolbøll Nielsen udlært som Trainee og fremover ansat som Assistant Chartering Manager i Singapore, Norient Product Pool. 16. september 2008: Peter Borup forfremmet til Senior Vice President. 18. september 2008: Jean Teng, 49, ansat som Senior Projects Executive i Nybygningsafdelingen. 18. september 2008: Kimmie Goh, 34, ansat som Controller. 6. oktober 2008: Michael Særmark, Controller i Bulk, starter Control afdeling op i Singapore. Mumbai 22. september 2008: Oliver Ritz udlært som Trainee og fremover ansat som Assistant Chartering Manager i Mumbai. Norient Product Pool 1. juli 2008: Benedicte Wegener overgik fra Assistant Operations Manager til Operations Manager. 1. juli 2008: Thomas Hechmann overgik fra Chartering Manager til Senior Chartering Manager. 1. juli 2008: Hanne Kamp Larsen overgik fra Accounting Manager til Finance Manager. 1. juli 2008: Allan Wodstrup overgik fra Chartering Manager til Senior Chartering Manager. 1. juli 2008: Allan Jensen overgik fra Assistant Operations Mannager til Operations Manager. 1. juli 2008: Koulla Charalambous overgik fra Disbursement Controller til Head of Control på Cypern. 7. juli 2008: Demetra Matheou, 27, ansat som Disbursement Controller i Control på Cypern. 20. august 2008: Ulla Eithz Larsen, 36, ansat som Performance Manager i Operations. 15. september 2008: Per Navndrup Pedersen, 28, ansat som Operations Manager i Operations. 1. oktober: Thomas Hechmann overgået til ny stilling som General Manager for Norient Product Pools nye kontor i Annapolis. NORDENs skibe 1. juni 2008: Ole Borg Christensen, 49, ansat som overstyrmand på m.t. NORD THUMBELI- NA. 26. juni 2008: Morten Andersen, 52, ansat som overstyrmand på m.t. NORD NIGHTINGALE. 1. august 2008: Carl Tousgaard, 49, ansat som 1. maskinmester på m.t. NORD SNOW QUEEN. 1. august 2008: Flemming Lentz, 38, ansat som 1. styrmand på m.t. NORD BUTTERFLY. 25. august 2008: Christian Hey Mortensen, 40, ansat som 1. styrmand på m.t. NORD SNOW QUEEN. 1. september 2008: Stig Kristensen, 54, ansat som 1. maskinmester på m.t. NORD BUTTER- FLY. 7. september 2008: Sven-Inge Ulf Stålberg, 49, ansat som overstyrmand på m.v. NORD WHALE. 15. september 2008: Brian Michael Kristiansen, 24, ansat som officersaspirant, SIMAC. 15. september 2008: Jeppe Bechmann Poulsen, 27, ansat som officersaspirant, SIMAC. NORDENs nye Shipping Trainees 2008 er startet i følgende afdelinger: Hellerup 1. august 2008: Jesper Fløe Nielsen, 22, Operations, Norient Product Pool. 1. august 2008: Danni Hansen, 24, Chartering, Norient Product Pool. 1. august 2008: Alexander Allagui Sillehoved, 21, Operations Panamax, Tørlastafdelingen. 1. august 2008: Michael Warming, 20, Handymax Chartering, Tørlastafdelingen. 1. august 2008: Mikkel Bondo Fagt, 21, Handymax Chartering, Tørlastafdelingen. 1. august 2008: Steffen Christian Lie, 22, Operations Handymax, Tørlastafdelingen. 1. august 2008: Morten Mattias Bang, 21, Chartering Panamax, Tørlastafdelingen. Annapolis 1. august 2008: Vanessa J. Anderson, 23, Operations, Tørlastafdelingen. Shanghai 1. juli 2008: Iris Yu, 24, Chartering, Tørlast. 1. juli 2008: Judy Chen, 25, Chartering, Tørlast. Singapore 15. juli 2008: Duan Wei Wang, 23, Operations, Tørlast. 15. juli 2008: Wee Teng Poh, 23, Chartering, Tørlast. 22. juli 2008: Robert Sugarra, 22, Tanker Operations, Norient Product Pool. 15

16 Tvillingedåb SØREN LEIF MADSEN (1. MASKINMESTER), TERJE DAM (OVERSTYR- MAND), VIGGO NIELSEN (MASKINCHEF), HENRIK HOLM (SKIBSFØRER), KIRSTEN BENDTSEN, BENDT BENDTSEN, LARS LUNDEGAARD OG CAR- STEN MORTENSEN VED NAVNGIVNINGEN AF NORD SNOW QUEEN. Den 1. og 23. september var der navngivning og overtagelse af NORDENs to seneste Handysize produkttankere, m.t. NORD SNOW QUEEN og m.t. NORD BUTTERFLY på GSI Shipyard i Guang zhou i det sydlige Kina. Gudmoder for NORD SNOW QUEEN var Kirsten Bendtsen, gift med tidligere vicestatsminister og økonomi- og erhvervsminister Bendt Bendtsen. Agnieszka Charewicz Huscher, gift med adm. direktør for Norient Product Pool, Søren Huscher, holdt NORD BUTTERFLY over dåben. I alt er der planlagt 8 nybygninger i serien af tdw produkttankere fra GSI Shipyard, hvoraf 7 allerede er leveret. Mindre brændstof og mindre CO 2 NORDEN arbejder på mange områder på at reducere skibenes forbrug af brændstof og deraf følgende udledning af CO 2 og mi- AGNIESZKA CHAREWICZ HUSCHER KLIPPER DET RØDE BÅND, SÅ NAV- NET PÅ NORD BUTTERFLY AFSLØRES. PRESIDENT HAN, GSI SHIPYARD I GUANG ZHOU, SER MED. kropartikler. Som et led heri er m.t. NORD SNOW QUEEN som et pilotprojekt udstyret med et fuldt integreret trimoptimeringssystem, GreenSteam. Det er et såkaldt intelligent system, der er opbygget omkring matematiske modeller over, hvilke faktorer der påvirker skibets hastighed og forbrug af bunkers. Under sejladsen indsamles bl.a. data for vind og vejr, dybgang, bølgehøjde, skibets GPS hastighed og loghastighed, rorets vinkel, hvor meget roret arbejder, brændstofforbrug mm. På baggrund heraf giver systemet anbefalinger til skibets ledelse på broen om de optimale indstillinger for maskinen og for optimal sejlads. En Handysize produkttanker som NORD SNOW QUEEN forbruger i gennemsnit 35 tons bunkers om dagen, svarende til tons om året, hvis skibet sejlede hver dag døgnet rundt. En reduktion af brændstofforbruget på blot 2% vil dermed betyde en reduktion på 0,7 tons brændstof om dagen eller ca. 255 tons om året og medføre en reduktion i CO 2 emissioner på ca. 840 tons om året. Der er store potentielle gevinster både for miljøet og i form af besparelser på køb af brændstof. Efter 4-5 måneder i drift ombord på NORD SNOW QUEEN evalueres resultaterne fra GreenSteam, og er de gode, vil systemet blive installeret på alle NORDENs nuværende skibe og nybygninger i pipeline, siger Carsten Mortensen. 16