små og mellemstore virksomheder Konjunkturvurdering december 2008

Transkript

1 små og mellemstore virksomheder Konjunkturvurdering december 28

2 OM HÅNDVÆRKSRÅDET Håndværksrådet arbejder for at sikre små og mellemstore virksomheder de bedste betingelser for vækst og udvikling. Vi tager os af små og mellemstore virksomheders interesser over for politikere og øvrige myndigheder både i Danmark og EU. Håndværksrådet blev stiftet i 1879 og repræsenterer i dag over 2. små og mellemstore virksomheder indenfor byggeri, industri, auto, service og butiksfag. Medlemsskaren repræsenterer en stor og mangfoldig del af dansk erhvervsliv. Medlemsvirksomhederne repræsenterer både traditionelle håndværksfag, højteknologiske fremstillingsvirksomheder og helt nye fagområder, som IT, design og grafiske fag. Og de bidrager alle til at skabe nye arbejds- og uddannelsespladser. HÅNDVÆRKSRÅDETS SMV-KONJUNKTURVURDERING december 28 ISSN: Håndværksrådets SMV-konjunkturvurdering udgives af Håndværksrådet 4 gange årligt. SMV-konjunkturvurderingen kan hentes gratis på Håndværksrådets hjemmeside. Redaktionen af nærværende udgave er afsluttet 12. december 28. Henvendelse vedrørende analysen: Håndværksrådet Islands Brygge København S Tlf Fax Ansv. red.: Søren Nicolaisen (nicolaisen@hvr.dk) Redaktion: Chris Nielsen (cnielsen@hvr.dk) Layout: Katja Petersen (petersen@hvr.dk)

3 indhold De små og mellemstore virksomheder mangler ordre og lånemuligheder... 4 SMV erne mener, at den danske økonomi bliver forbedret det næste halve år... 5 Butiksbranchen forventer negativt resultat... 5 Manglende efterspørgsel har afløst mangel på arbejdskraft... 6 Finanskrise og konjunkturtilbagegang har påvirket SMV erne... 7 Tilbagegangen rammer alle virksomhedsstørrelser... 9 Hovedstaden igen hårdest ramt...1 Bilag

4 De små og mellemstore virksomheder mangler ordre og lånemuligheder Nedgangen fortsætter for de små og mellemstore virksomheder (SMV er) i det hver anden virksomhed siden finanskrisens start har haft nedgang i omsætningen. Da virksomhederne er særdeles usikre på fremtiden og samtidig oplever, at kunderne bliver færre og mindre købestærke, er hver femte begyndt at afskedige medarbejdere. I det sidste år har SMV erne vurderet, at det er gået nedad i økonomien, men det har ikke været nødvendigt i nævneværdigt omfang at afskedige medarbejderne før efter finanskrisen udbrud. Derfor ser vi også først stigninger i arbejdsløsheden nu, og det må forventes, at arbejdsløsheden stiger mærkbart de kommende måneder. Hver fjerde virksomhed forventer at afskedige folk i de kommende måneder. Derudover har over 3 % af SMV erne siden bankkrisen startede været nødt til at opgive eller udskyde nye investeringer, og det viser sig, at manglende finansiering nu er en klart større produktionsbegrænsning end mangel på arbejdskraft for små og mellemstore virksomheder. Værst er dog manglen på efterspørgsel Håndværksrådets konjunkturbarometer for små og mellemstore virksomheder er nu faldet fra 5 % siden 3. kvartal 26 til -29 % i 4. kvartal 28. Det er en nedgang på 79 procentpoint og en nedgang på 8 procentpoint siden sidste kvartal. Figur 1: Udviklingen i SMV-konjunkturbarometeret,8,6,4,2 -,2 -, Bedre Dårligere Samlet Note: Information om udregningen af SMV-barometeret findes i bilag 1 Undersøgelsen er baseret på en spørgeskemabesvarelse udsendt til ca. 2. respondenter, hvoraf godt 1. små og mellemstore virksomheder har svaret ultimo november. Virksomhederne beskæftiger sig indenfor byggeri, mindre industri, butikshåndværk, autoreparation samt beslægtede servicefag. Konjunkturbarometeret er udregnet på baggrund af spørgsmål om virksomhedens generelle situation, virksomhedens forventede resultat, investeringsfordelagtigheden, og Danmark økonomiske situation, i forhold til samme tid sidste år. Hovedårsagen til det store fald i SMV-barometeret er stadig den manglende tiltro til Danmarks økonomiske situation, der igen er faldet i dette kvartal. Denne gang er faldet på 6 procentpoint. På baggrund af bankkrise og generel økonomisk afmatning er det naturligt, at virksomhederne endnu engang nedjusterer forventninger til dansk økonomi, men det skaber samtidig stærkt aftagende forventninger til deres egne driftmæssige muligheder. For første gang siden 24 vurderer et flertal af SMV er, at virksomhedens generelle økonomiske situation er dårligere nu end for et år siden. 31 % af SMV erne mener, at virksomhedens generelle økonomiske situation er bedre nu end for et år siden, mod 37 % der mener den er dårligere, hvilket giver et netto tal på -6 %. 4

5 På trods af at det ser slemt ud for virksomhedens generelle situation og dansk økonomi, er der stadig 37 % af virksomhederne, som forventer et bedre resultat end sidste år, og 25 % forventer et uændret resultat. Tallene viser, at selvom der er konjunkturtilbagegang, har mange af SMV er tjent godt først på året, og dermed opnår de et positivt resultat i år. Hvis konjunkturen fortsætter sin negative udvikling kan forventningerne til næste års resultat dog være dystre. SMV erne mener, at den danske økonomi bliver forbedret det næste halve år SMV erne ser lidt mere positivt på fremtiden. Når de bliver spurgt om, hvordan Danmarks økonomiske situation vil udvikle sig det kommende halve år, mener 12 %, at den vil udvikle sig mere fordelagtigt mod 58 %, som mener den vil udvikle sig mindre fordelagtig i fremtiden. Samlet set betyder det, at hvis SMV erne har ret i deres forudsigelser, så vil SMV-konjunkturbarometeret om 6 måneder være på - 2 % mod - 29 % i dette kvartal. Figur 2: Forventninger for de næste 6 måneder,1 Virksomhedens generelle situation Resultat % Investerings fordelagtigthed Danmarks økonomiske situation -,1-6% -3% -4% -,2 -,3 -,4-29% -34% -,5-45% -,6 -,7 -,8-76% Ultimo 28 Medio 29 Som det fremgår af figur 2, mener SMV erne, at udviklingen i overskud det næste halve år vil falde netto 4 %. Den samme tendens har været gældende i hele 28, hvor SMV erne generelt har nedjusteret deres forventninger til årets resultat. Generelt er der sket en nedjustering til dette kvartal med netto 9 procentpoint. Virksomhederne har heller ikke stor tiltro til, at det bliver mere fordelagtigt at investere i virksomheden de kommende 6 måneder. Mange virksomheder har udskudt investeringer, og som det ses senere i analysen, er mange begrænset af adgang til finansiering. Derfor må det forventes at vedtagelse af en bankpakke, som reelt styrker virksomhedernes adgang til finansiering, vil kunne få væsentlig positiv betydning for mange virksomheders vurdering af fremtiden. Butiksbranchen forventer negativt resultat Specielt ses nedjusteringerne blandt de små og mellemstore specialbutikker. Netto 12 % forventer et dårligere resultat i 28 end i 27. Tal fra Danmarks Statistik viser en nedgang i detailhandlen på 6 % fra oktober 27 til oktober 28. Samtidig viser Håndværksrådets undersøgelse, at 21 % af virksomhederne inden for butiksbranchen har sat priserne ned på flere varer, hvilket er betydelig mere end gennemsnittet på 14 % for alle brancher. Mindre salg og lavere priser betyder altså dårligere resultat i år end sidste år for butiksbranchen. 5

6 Figur 3: SMV erne forventninger til et bedre årsresultat,4,3,2,1 -,1 butik byggeri industri service SMVerne samlet 2. kvt kvt kvt. 8 -,2 I Byggeriet har mange virksomheder også nedjusteret deres forventninger til årets resultat. Det gælder med 1 procentpoint i dette kvartal. Der er dog stadig netto 6 %, som mener, at de vil få et bedre resultat i år end sidste år. Det viser sig, at 14 % af byggevirksomhederne har sat prisen ned på flere af deres ydelser. De relativt positive forventninger til årets resultat for byggebranchen vidner om en større efterspørgsel først på året, hvor indtjeningen var klart bedre end nu. Manglende efterspørgsel har afløst mangel på arbejdskraft For bare nogle få kvartaler siden var mangel på arbejdskraft det absolut største problem for SMV erne. Sådan er det ikke mere. I dag er det største problem, at kunderne efterspørger mindre end før, og det viser sig ved, at hele 38 % af de adspurgte virksomheder er begrænset eller meget begrænset i deres produktion af manglende efterspørgsel. Hertil kommer 37 %, som er lidt begrænsede af mangel på efterspørgsel. Når virksomhederne mangler efterspørgsel eller ordrer og kunder, så går virksomhederne ned i gear. Det er netop, hvad der er udsigt til i de kommende måneder. Finanskrisen rammer kundernes efterspørgsel, og det rammer virksomhedernes afsætning. Figur 4: Produktionsbegrænsninger 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% Meget begrænset Begrænset Lidt begrænset Slet ikke begrænset 3% 2% 1% % Manglende efterspørgsel Manglende arbejdskraft Manglende finansiering 6

7 Det rammer også efterspørgslen, at virksomhederne venter med eller opgiver at investere. Det rammer i første omgang de maskinproducenter og byggevirksomheder, som skulle levere investeringerne. Også de må på et tidspunkt afskedige folk, hvilket igen rammer efterspørgslen. Det fremgår også af analysen, at manglende finansiering kan betragtes som et større problem end manglende arbejdskraft. Man kan undre sig over, at der er mangel på arbejdskraft samtidig med, at der er mangel på efterspørgsel. Sådan vil det altid være, for selv under en lavkonjunktur kan det være et problem at finde folk med helt specifikke kvalifikationer. Men problemet med at skaffe arbejdskraft er klart aftagende. For 2 år siden var det næste hver anden virksomhed i hele landet, der var begrænset eller meget begrænset pga. mangel på arbejdskraft. Nu er det kun 21 %. Til gengæld er der et klart stigende problem med at få finansiering. Hver fjerde af de adspurgte SMV er føler sig begrænset eller meget begrænset af manglende finansiering, og halvdelen er virksomhederne er berørt af finansielle problemer. Normalt er det langt færre virksomheder, der oplever denne begrænsning. Finansieringens store betydning for produktionen skyldes bl.a. den nuværende situation, hvor bankerne har klare incitamenter til at slanke udlånsporteføljen. Derfor er der et klart behov for en politisk løsning, der sikrer virksomhederne bedre adgang til låntagning. Som det ses nedenfor udskyder og opgiver mange virksomheder investeringer i disse måneder. Finanskrise og konjunkturtilbagegang har påvirket SMV erne I denne konjunkturanalyse har Håndværksrådet spurgt SMV erne konkret om den seneste tids finansielle uro og konjunkturtilbagegang. Svarerne viser, at en meget stor del af de små og mellemstore virksomheder har kunnet mærke tilbagegangen. Det er på omsætningen, hvor SMV erne tydeligst har kunnet mærke den økonomiske krise, hvor næsten 45 % har oplevet nedgang i omsætningen i større eller mindre grad. Næsten en 3 % har mistet konkrete ordrer, og 14 % har mistet fastekunder som følge af den økonomiske krise. Der har også i den seneste tid været et stærkt stigende antal virksomhedskonkurser, og virksomhederne investerer mindre. Begge dele kan have forårsaget en del af problemerne for de virksomheder, der har mange erhvervskunder. De SMV er, der har mange privatkunder, mærker, at der i stigende grad kun bliver købt det mest nødvendige. Forbrugernes tillidsindikator viser, at tilliden er i bund. Pengene bliver i borgernes lommer. Figur 5: Hvilket af følgende har ramt din virksomhed siden finanskrisen start?,5,45,4,35,3,25,2,15,1,5 Mistet konkrete ordrer Mistet faste kunder Nedgang i omsætningen Som det fremgår ovenfor er mangel på arbejdskraft et stadig mindre problem, hvilket passer med, at ca. 21 % af SMV erne har afskediget medarbejdere, og yderligere 25 % forventer at gøre det pga. af den økonomiske krise se figur 6. På kort sigt vil mange afskedigede sikkert kunne finde nyt arbejde, da en del virksomheder stadig søger flere hænder. En anden årsag til, at ledigheden ikke for alvor er steget før nu, er ifølge Finansministeriets Økonomiske Redegørelse (dec. 8), at mange udlændige er taget hjem. Antallet af aktive arbejdstilladelser er faldet drastisk siden i sommer fra over 4 til knap 15. 7

8 Specielt byggebranchen ser ud til at blive ramt hårdt. Her siger 29 %, at de har afskediget en eller flere medarbejdere, og 31 % forventer at gøre det. Figur 6: Hvilket af følgende har ramt din virksomhed siden finanskrisen start?,3,25,2,15,1,5 Nedgang i medarbejder arbejdstid Har afskediget medarbejdere Forventer at afskedige medarbejder Finanskrisen og konjunkturtilbagegangen har medført, at 33 % af SMV erne har udskudt eller opgivet planlagte investeringer som konsekvens af bankernes strammere udlånspolitik og stigende renter. Som det fremgår af figur 7, har yderligere 22 % oplevet konkrete tab eller afskrivninger. Figur 7: Hvilket af følgende har ramt din virksomhed siden finanskrisen start?,35,3,25,2,15,1,5 Udskudt/opgivet nye investeringer Konkrete tab/afskrivninger Sat priserne ned Bankkrisen slår også igennem, når SMV erne spørges til deres låneydelser og husleje. Over 3 % har allerede oplevet, at deres låneydelser er steget, og 31 % forventede ultimo november, at ydelserne vil stige yderligere i den kommende tid. Nogle af de virksomheder, der forventer stigende låneydelser/husleje, kan stå med en flexlånsomlægning i december 28 og vil derfor vide, at låneydelserne stiger. Se figur 8. 8

9 Figur 8: Hvilket af følgende har ramt din virksomhed siden finanskrisen start?,31,38,36,34,32,3,298,296,294 Har fået dyrere låneydelser/husleje Forventer dyrere låbeydelser/husleje Stigende omkostnniger til markedsføring Tilbagegangen rammer alle virksomhedsstørrelser Nedjusteringen af årets resultat findes for alle størrelser af virksomheder. For virksomheder med 1 til 19 ansatte er tendensen, at der er næsten lige så mange, som mener de vil få et dårligere resultat i år, end de der mener, de vil få et bedre resultat i forhold til sidste år. SMV er med 2 til 49 ansatte er den virksomhedsstørrelse, som netto vurderer, at der er flest, som vil få et bedre resultat i år end sidste år på trods af, at der er nedjusteret med 12 procentpoint siden sidste kvartal. Virksomheder med mere end 5 ansatte, har nedjusteret med hele 3 procentpoint. Tallene viser, at der er meget lidt aktivitet at spore hos de virksomheder med mere end 5 ansatte. Det kan skyldes, at der blandt disse er mange større byggevirksomheder, som er ramt af faldende nybyggeri. De større virksomheder er også med større sandsynlighed afhængig af eksportmarkederne, hvor efterspørgslen er stærkt vigende. Figur 9: Forventninger om et bedre årsresultat,5,4,3,2,1 -, ,2 2. kvt kvt kvt. 8 9

10 Hovedstaden igen hårdest ramt Som det har været gældende hele året, vurderer SMV erne i Region Hovedstaden, at de er hårdest ramt af konjunkturtilbagegangen. SMV erne i Hovedstanden har et konjunkturbarometer på -39 %, som er 1 procentpoint under landsgennemsnittet. Det er specielt vurderingen af årets resultat, der trækker ned for SMV erne i Region Hovedstaden, hvor der er netto 16 %, der mener de vil få et dårligere resultat i år end sidste år. På landsplan er der lige så mange, der mener, at de vil få et bedre resultat i år i forhold til de, som mener, at de vil få et dårligere, altså et netto tal på %. Figur 1: Udviklingen i det regionale konjunkturbarometer,2,1 -,1 -,2 -,3 -,4 -,5 Hovedstaden Midtjylland Nordjylland Syddanmark Sjælland Hele landet 1. kvt kvt kvt kvt. 8 Region Sjælland har det relativt bedste konjunkturbarometer tal på 23 %, men har oplevet det største fald med 12 procentpoint de seneste måneder. Hovedårsagen til det store fald for virksomhederne i Region Sjælland skyldes et fald på 16 procentpoint i fordelene ved at investere i forhold til sidste kvartal. Det viser sig, at 38 % af SMV erne i Region Sjælland har opgivet eller udskudt nye investeringer, hvilket er over gennemsnittet på 33 %. Figur 11: Uskudt eller opgivet investeringer som følge af finanskrisen,45,4,35,3,25,2,15,1,5 Hovedstaden Midtjylland Nordjylland Sjælland Syddanmark 1

11 Bilag 1 Beregning af SMV-konjunkturbarometeret Konjunkturbarometeret viser virksomhedens relative vurdering af udviklingen gennem svar på 4 spørgsmål. Virksomhederne svarer på, hvordan situationen har udviklet sig siden sammen tidspunkt året før. Er situationen i dag, som den var for et år siden, vil indikatoren være netto. Det samlede barometer står på netto -29 % i 4. kvartal 28. Det er fremkommet ved, at de virksomheder, der venter fremgang (21 %) fratrukket de virksomheder, der venter tilbagegang (5 %), hvilket giver et netto tal på -29 %. Ved beregning af SMV-indikatoren er gennemsnittet fundet for virksomhedernes svar på følgende 4 spørgsmål: 1. Hvordan vurderer du virksomhedens generelle økonomiske situation på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt året før? 2. Hvordan forventer du på nuværende tidspunkt, at virksomhedens resultat for indeværende år bliver i forhold til resultatet for sidste år? 3. Hvor fordelagtigt mener du, at det er at investere i produktionsudvidelser på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt sidste år? 4. Hvordan vurderer du Danmarks økonomiske situation på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt sidste år? Der er foretaget en vejning af svarene, så hver af de hovedbrancher, der indgår i panelet, får den samme vægt, som branchen har på landsplan. Service indeholder kun udvalgte servicefag. Se tallene for de enkelte tabeller på næste side. 1. Hvordan vurderer du at virksomhedens generelle økonomiske situation på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt året før? 2. Hvordan forventer du på nuværende tidpunkt, at virksomhedens resultat for indeværende år bliver i forhold til resultatet sidste år?,8,8,7,6,5,4,3,2,1,7,6,5,4,3,2 -,1, Bedre Dårligere Samlet Bedre Dårligere Samlet 3. Hvor fordelagtigt mener du, at det er at investere i produktionsudvidelser på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt året før? 4. Hvordan vurderer du Danmarks økonomiske situation på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt sidste år?,45,3,15 -,15 -,3,7,45,2 -,5 -,3 -,55 -, Bedre Dårligere Samlet Bedre Dårligere Samlet B d Då li S l t 11

12 Hvordan vurderer du virksomhedens generelle økonomiske situation på nuværende tidspunkt i forhold til samme tidspunkt for et år siden? % 27 % 38 % 4 % 39 % 45 % 51 % 6 % 51 % 51 % 56 % 58 % 47 % 36 % 4 % 39 % 23 % 23% 4% -6% Hvordan forventer du på nuværende tidspunkt, at virksomhedens resultat/overskud for 28 bliver i forhold til resultatet for 27? % 2% 48% 43% 48% 47% 54% 56% 58% 54% 57% 55% 5% 44% 41% 4% 32% 3% 9% % Hvor fordelagtigt mener du, det er at investere produktionsudvidelser på nuværende i forhold til samme tidspunkt sidste år? % 6% 22% 23% 2% 21% 31% 32% 22% 24% 26% 24% 14% 5% 4% 2% -9% -11% -27% -34% Hvordan forventer du på nuværende tidspunkt Danmarks økonomiske situation på nuværende i forhold til samme tidspunkt sidste år? % 42% 55% 54% 43% 53% 7% 76% 44% 49% 61% 56% 18% 2% 16% 2% -37% -46% -68% -76% 12