Hørsholm Vand ApS. Årsrapport for CVR-nr regnskabsår

Transkript

1

2 Hørsholm Vand ApS CVR-nr Årsrapport for regnskabsår PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab, CVR-nr Strandvejen 44, 2900 Hellerup T: , F: , pwc.dk

3 Indholdsfortegnelse Side Ledelsespåtegning og bestyrelsens habilitetserklæring 1 Den uafhængige revisors påtegning 2 Oplysninger om selskabet 4 Beretning 5 Årsregnskab Resultatopgørelse 1. januar 31. december 8 Balance 31. december 9 Pengestrømsopgørelse 11 Noter 12 Anvendt regnskabspraksis 15

4 Ledelsespåtegning og bestyrelsens habilitetserklæring Bestyrelsen og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar december 2012 for Hørsholm Vand ApS. Regnskabsaflæggelsen giver anledning til at fremhæve følgende: Det er fastlagt, at selskabets aktiviteter er skattepligtige. Skat har imidlertid tilkendegivet, at indgangsværdierne af materielle anlægsaktiver fra overdragelsen af virksomheden fra Hørsholm Kommune til Hørsholm Vand ApS ikke nødvendigvis vil blive accepteret som skattemæssige indgangsværdier, men at disse i et eller andet omfang skal reduceres. Dette efterlader en usikkerhed til selskabets skattemæssige forhold. Årsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig og de udøvede regnskabsmæssige skøn for forsvarlige. Vi finder endvidere den samlede præsentation af årsrapporten retvisende. Årsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Hørsholm, den 11. april 2013 Direktion: Tina Otterstrøm Jensen Bestyrelsen: Morten Slotved, formand Peter Antonsen, næstformand Marianne Preis Balser formand næstformand..... Ove Petersen.. Birger Bøgeblad 1

5 Den uafhængige revisors påtegning Til anpartshaveren i Hørsholm Vand ApS Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for Hørsholm Vand ApS for regnskabsåret 1. januar december 2012, der omfatter resultatopgørelse, balance, pengestrømsopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, og om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige, samt en vurdering af den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar 31. december 2012 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. 2

6 Den uafhængige revisors påtegning Supplerende oplysninger Der er usikkerhed omkring de skattemæssige indgangsværdier som følge af tilkendegivelser fra SKAT uden udmøntning af egentlig vejledning fra SKAT. Vi er på det foreliggende grundlag enige i ledelsens værdiansættelse af aktiver og forpligtelser. Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Hellerup, den 11. april 2013 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Per Timmermann statsautoriseret revisor Michael Bak statsautoriseret revisor 3

7 Oplysninger om selskabet Hørsholm Vand ApS Håndværkersvinget Hørsholm info@horsholmvand.dk Telefon: CVR nr Stiftet 2. september 2009 Kapitalforhøjelse og erhvervelse af vand- og spildevandsforsyning pr. 1. januar 2010 Ordinært regnskabsår 1/1 31/12 Bestyrelse Morten Slotved, formand Peter Antonsen, næstformand Marianne Preis Balser Ove Petersen Birger Bøgeblad Direktion Tina Otterstrøm Jensen Ejerforhold Hørsholm Kommune ejer 100 % anpartskapitalen Advokat Horten, Hellerup Revision PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab, Hellerup 4

8 Beretning 1. Hovedaktiviteter Hørsholm Vand ApS ejes af Hørsholm Kommune og består af den tidligere kommunale drikkevands- og spildevandsforsyning. Selskabet er etableret i 2010 i forbindelse med Vandsektorloven, der medførte, at drikkevands- og spildevandsaktiviteter skulle være udskilt fra den kommunale forvaltning og drives efter privatretlige regler. Yderligere oplysninger om selskabet fremgår af hjemmesiden: Etablering Hørsholm Kommunalbestyrelse besluttede den 21. december 2009 en række principbeslutninger om selskabsdannelsen, herunder vedtægter, generalforsamling, overtagelsesbalance, 10 årsbudgetter og servicekrav. Hørsholm Vand ApS blev herefter dannet ved første generalforsamling, som blev afholdt den 4. januar 2010, med virkning fra 1. januar Medarbejdere Der har i 2012 været ansatte, heraf 1 medarbejder i flexjob. For bl.a. at kunne dokumentere udgiftsfordelingen mellem henholdsvis drikkevand og spildevand samt egne timer til anlægsprojekter/investeringer, registrerer alle medarbejdere forbruget af timer på sager inden for hvert forsyningsområde. Fælles sager og ressourcer fordeles efter en fordelingsnøgle. 1.3 Kunder Hørsholm Vand har godt kunder til både drikkevand og spildevand samt ca. 110 kunder på tømningsordningerne fedtudskillere, bundfældnings- og samletanke. Hørsholm Vand leverer både drikkevand og spildevandsafledning til de fleste kunder, men få kunder køber fx drikkevand fra et andet selskab, men afleder spildevand til Hørsholm Vand og modsat. Det betyder, at selskabet samarbejder med naboselskaber om indberetningsoplysninger m.v., særligt med Fredensborg Forsyning A/S og Forsyningen Allerød Rudersdal A/S, som afleder spildevand til Usserød Renseanlæg. 1.4 Vandforsyning Hørsholm Vand dækker omkring 98 % af vandforbruget i Hørsholm Kommune. Hørsholm Vand har ikke eget vandværk (produktion), men køber vand fra Sjælsø Vandværk fra forsyningsselskabet Nordvand samt mindre mængder fra Birkerød og Ellebæk vandværker. Taksten for drikkevand dækker udgifter til køb af vand, drift af vandforsyning, reparationer og renovering af vandledninger, vandmålere, administration m.m. Hertil kommer den grønne afgift, der skal betales til staten. 5

9 Beretning 1.5 Spildevandsforsyning Spildevandsforsyningen består dels af en kloakforsyning (spildevandsafledning) og dels af et renseanlæg. Hørsholm Vand dækker stort set 100 % af spildevandsafledningen (transport) og spildevandsrensningen (rensning) i Hørsholm Kommune. Vi transporterer spildevand fra vores kunder i Hørsholm Kommune til Usserød Renseanlæg. Usserød Renseanlæg renser også spildevand tilledt fra Forsyningen Allerød Rudersdal A/S, og Fredensborg Forsyning. Der er forud for selskabets etablering udarbejdet en overenskomst mellem de tre forsyningsselskaber, og der udarbejdes særskilt regnskab for Usserød Renseanlæg, som præsenteres på det årlige kontaktudvalgsmøde sammen med en årsrapport. Taksten for spildevand dækker udgifter til rensning af spildevand (drift af Usserød Renseanlæg), reparation og renovering af spildevandsledninger, udbygning og renovering af overløb/bassiner, administration m.v. Hørsholm Vand varetager driften af den obligatoriske kommunale tømningsordning i Hørsholm Kommune, vedrørende fedtudskillere samt samle- og bundfældningstanke. 1.6 Regulatoriske forhold Selskabet har for regnskabsåret 2012 fået udmeldt et prisloft på DKK 41,59 pr. m3, svarende til en indtægtsramme på DKK 66,6 mio. Selskabet har oprindeligt fået udmeldt prisloft for 2012 i efteråret Som følge af Konkurrenceankenævnets afgørelser om benchmarkingmodellen og individuelle effektiviseringskrav, har Forsyningssekretariatet måttet korrigere de udmeldte prisloftsafgørelser for 2012 for selskaberne omfattet af vandsektorloven. Selskaber har i løbet af efteråret 2012 afgivet høringssvar om udkast til korrigeret prisloftsafgørelse for Selskabet har i høringssvar bl.a. anført en række særlige forhold, som selskabet mener bør korrigeres i Forsyningssekretariatets benchmarking. Selskabet har ikke fået medhold i de anførte særlige forhold. Hørsholm Vand har valgt at påklage dele af de særlige forhold m.v. for prisloft 2013, hvilket evt. kan få tilbagevirkende kraft. Det endelige prisloft for 2012 er først udmeldt til selskabet i januar Selskabet har valgt ikke at anke prisloftsafgørelsen for 2012, eller dele af afgørelsen, til Konkurrenceankenævnet. I prisloftsafgørelsen for 2012 har Forsyningssekretariatet opgjort et effektiviseringspotentiale på ca. DKK 9.9 mio., svarende til ca. 41 % af driftsomkostningsgrundlaget i selskabets indtægtsramme. Selskabet er i 2012 blevet pålagt et effektiviseringskrav på ca. DKK 1,2 mio. 6

10 Beretning Selskabet har i overensstemmelse med prisloftsbekendtgørelsen og udviklingen i dansk regnskabspraksis for forsyningsselskaber valgt at indregne over- og underdækninger med forbrugerne. Selskabet har en takstmæssig overdækning på ca. DKK 5,8 mio. som forventes tilbagebetalt til forbrugerne ved takstreduktioner i løbet af Fordelingsnøgler Fællesudgifter til vandforsyning og spildevandsforsyning, som fx opkrævning, It, og personaleadministration, er i 2012 fordelt ud fra fordelingsnøglen: Vandforsyning: 49,6 % Spildevandsforsyning: 49,6 % Tømningsordninger: 0,8 % De nævnte ydelser kan karakteriseres som basisydelser, der ikke er enhedsafhængige, hvorfor fordelingsnøglen er 50/50 mellem drikkevand og spildevand. Fordelingen på tømningsordningen er begrundet i antallet af kunder: Ca kunder i drikkevand. Ca kunder i spildevand. Ca. 110 kunder i tømningsordningen. Det medfører en fordelingsnøgle på 0,8 % for tømningsordningen. Spildevandsforsyning er herudover fordelt på hovedområderne: Renseanlæg: 50 % Kloak: 50 % 1.8 Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat er på ca. 4,3 mio. kr. og fordelt med ca. 1,5 mio. kr. på drikkevand og ca. 2,8. Resultatet er udtryk for at Hørsholm Vand er i gang med at forberede sig på de kommende effektiviseringskrav og har iværksat forskellige effektiviseringstiltag som fx reduktion af el og ændring af vagtordninger. Egenkapitalen er således øget til mere end 715 mia. kr. ved udgangen af

11 Resultatopgørelse 1. januar 31. december Note DKK TDKK Ordinær nettoomsætning Ændring i regulatorisk overdækning Produktionsomkostninger Bruttofortjeneste Distributionsomkostninger Administrationsomkostninger Andre driftsindtægter Andre driftsudgifter Resultat før finansielle poster Andre finansielle indtægter Andre finansielle udgifter Resultat før skat Ekstraordinære indtægter 0 0 Ekstraordinære omkostninger 0 0 Ekstraordinært resultat før skat Skat af årets resultat Årets resultat som af bestyrelsen foreslås overført til næste år. 8

12 Balance 31. december Aktiver Note DKK TDKK Anlægsaktiver Grunde og bygninger Produktionsanlæg og maskiner Andre anlæg, driftsmateriel og inventar Distributionsanlæg Materielle anlægsaktiver under udførelse Materielle anlægsaktiver Depositum Finansielle anlægsaktiver Anlægsaktiver i alt Omsætningsaktiver Råvarer og hjælpematerialer Varebeholdninger Tilgodehavender fra salg og tjenesteydelser Andre tilgodehavender Regulatorisk underdækning Underdækning på tømningsordningen til senere inddækning Periodeafgrænsningsposter Tilgodehavender Værdipapirer Likvide beholdninger Omsætningsaktiver i alt Aktiver i alt

13 Balance 31. december Passiver Note DKK TDKK Egenkapital Anpartskapital Overført resultat Egenkapital i alt Hensatte forpligtelser Hensættelser til udskudt skat Hensatte forpligtelser i alt Gældsforpligtelser Kreditinstitut Leverandører af varer og tjenesteydelser til anlægsinvesteringer Gæld til tilknyttede virksomheder Anden gæld Regulatorisk overdækning Periodeafgrænsningsposter Gældsforpligtelser i alt Passiver i alt Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 7 Eventualforpligtelser 8 Nærtstående parter 9 10

14 Pengestrømsopgørelse TDKK TDKK Årets resultat Afskrivninger Finansielle indtægter Finansielle omkostninger Skat af årets resultat Ændring i regulatorisk overdækning Forskydninger i tilgodehavender Forskydninger i varebeholdninger Forskydninger i gæld til leverandører Forskydninger i gæld tilknyttede virksomheder Forskydninger i anden gæld Pengestrømme fra driftsaktiviteten før finansielle poster Renteindbetalinger Renteudbetalinger Pengestrømme fra driftsaktiviteten Køb af materielle anlægsaktiver Salg af materielle anlægsaktiver 0 0 Køb af finansielle anlægsaktiver 0 0 Pengestrømme fra investeringsaktiviteten Anpartshaveren: Kapitalregulering 0 0 Optagelse af lån Pengestrømme fra finansieringsaktiviteten Årets pengestrøm Likvide beholdninger Likvide beholdninger 1. januar Årets pengestrøm Likvide beholdninger 31. december Likvider specificeres således: Likvide beholdninger Værdipapirer Likvider 31. december

15 Noter Note 1. Usikkerheder Skattemæssige forhold Det er fastlagt, at selskabets aktiviteter er skattepligtige. Skat har imidlertid tilkendegivet, at indgangsværdierne af materielle anlægsaktiver fra overdragelsen af virksomheden fra Hørsholm Kommune til Hørsholm Vand ApS ikke nødvendigvis vil blive accepteret som skattemæssige indgangsværdier, men at disse i et eller andet omfang skal reduceres. Dette efterlader en usikkerhed til selskabets skattemæssige forhold. Note 2. Opdeling af afskrivninger og omkostninger Produktionsomkostninger: DKK TDKK Afskrivninger Øvrige omkostninger I alt Distributionsomkostninger: Afskrivninger Øvrige omkostninger I alt Administrationsomkostninger: Afskrivninger Øvrige omkostninger I alt Afskrivninger i alt Øvrige omkostninger i alt Note 3. Andre driftsindtægter og driftsudgifter Andre driftsindtægter og driftsudgifter vedrører Tømningsordningen og betragtes som en biaktivitet. Ordningen skal hvile-i-sig-selv og over- eller underskud opgjort for det enkelte år overføres til balancen, som henholdsvis et aktiv (hvis der er underskud) eller en gæld (hvis der er overskud) for det akkumulerende resultat. Der har i 2012 været et overskud i Tømningsordningen på t.kr. 286, som er modregnet i tilgodehavender under balancen. 12

16 Noter Note 4. Skat af årets resultat Ændring i afsat udskudt skat Selskabet antages at kunne eliminere årets skattepligtige indkomst gennem skattemæssige afskrivninger, der overstiger de regnskabsmæssige afskrivninger. Der påregnes ikke at skulle betales selskabsskat for Note 5. Materielle anlægsaktiver Koncern Produktions- Andre anlæg, Mat. anlægs. Grunde og anlæg og driftsmateriel Distribu- aktiver under bygninger maskiner og inventar tionsanlæg udførelse I alt DKK DKK DKK DKK DKK DKK Kostpris 1. januar Overførsel Tilgang i årets løb Afgang i årets løb Overførsler i årets løb Kostpris 31. december Ned- og afskrivninger 1. januar Overførsel Årets afskrivninger Tilbageførte ned- og afskrivninger på afhændede aktiver Ned- og afskrivninger 31. december Regnskabsmæssig værdi 31. december Af- og nedskrivninger på materielle anlægsaktiver er omkostningsført under følgende poster: DKK DKK Produktionsomkostninger Distributionsomkostninger Administrationsomkostninger

17 Noter Note 6. Egenkapitalopgørelse Selskabs- Overført kapital resultat I alt Egenkapital 1. januar Overført i året Egenkapital 31. december Note 7. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Hørsholm Vand ApS har ikke stillet sikkerhed for trækningsret i pengeinstitut. Hørsholm Kommune har kautioneret for det eventuelle lån. Note 8. Eventualforpligtelser Hørsholm Vand ApS eventualforpligtelser omfatter de for branchen sædvanlige miljøforpligtelser og forpligtelser vedrørende indgåede entrepriseaftaler. Note 9. Nærtstående parter Bestemmende indflydelse: Hørsholm Kommune Eneanpartshaver Transaktioner: Der har været følgende transaktioner: Afregning af mellemregningskonto Løn- og personaleadministrative ydelser ydet af Hørsholm Kommune Leverancer af vand og spildevand til/fra Hørsholm Kommune Vejafvanding Ydelserne er værdiansat til henholdsvis tilnærmet kostpris og markedspris. 14

18 Anvendt regnskabspraksis Regnskabsgrundlag Årsrapporten for Hørsholm Vand ApS er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B virksomheder, med tilvalg fra regnskabsklasse C i form af pengestrømsopgørelse og yderligere noter. Årsrapporten er endvidere påvirket af, at der i henhold til vandsektorloven skal foretages en opdeling på henholdsvis vandforsyning og spildevandsforsyning. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Årsregnskabet for 2012 er aflagt i DKK. Generelt om indregning og måling Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost i det efterfølgende. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af afdrag og tillæg/fradrag af den akkumulerede afskrivning af forskellen mellem kostprisen og det nominelle beløb, der forfalder ved udløb. Herved fordeles kurstab og -gevinst over løbetiden. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterer på balancedagen. Indtægter indregnes herudfra i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgørelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførelser som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Alle aktiviteter er momspligtige. Indtægter og udgifter i årsregnskabet er ekskl. moms og ekskl. afgifter i forbindelse med salget. 15

19 Anvendt regnskabspraksis Fordeling af omkostninger mellem vandforsyning og spildevandsforsyning Foruden de direkte omkostninger for de to aktiviteter henføres også andele af fællesomkostninger til de to aktiviteter. På denne måde fordeles alle omkostninger på de to aktiviteter. Lønomkostninger fordeles på grundlag af de enkelte medarbejderes timeregistreringer. Fordelingen er fællesomkostninger sker efter skøn over aktiviteternes forskellige belastninger og sker efter fastsatte fordelingsnøgler for det enkelte år. Tømningsordning Tømningsordningen betragtes som en biaktivitet. Ordningen skal hvile-i-sig-selv og over- eller underskud opgjort for det enkelte år overføres til balancen som henholdsvis et aktiv (hvis der er underskud) eller en gæld (hvis der er overskud) for det akkumulerende resultat. Tømningsordningen anses i mangel af oplysning som værende i balance pr. 1/ Resultatopgørelsen Nettoomsætning Nettoomsætningen indeholder opkrævninger af betaling for vand og spildevand. Heri indgår også betaling for vejafledningsbidrag samt betaling fra Fredensborg og Rudersdal Forsyningsselskaber for afledning via Usserød Renseanlæg. Indtægter fra årets opkrævninger opgøres på grundlag af måleraflæsning mv. Forbrugsåret følger kalenderåret og restafregninger opgjort pr. 31/12 indgår i årsregnskabet for samme år. Tilslutningsbidrag indtægtsføres i det år, hvor tilslutningsbidraget bliver pålignet. Produktionsomkostninger Produktionsomkostninger omfatter omkostninger til køb af vand og rensning af spildevand, herunder afskrivninger og gager for produktionen, der afholdes for at opnå årets nettoindtægter. Herudover indgår direkte og indirekte omkostninger til råvarer og hjælpematerialer. Distributionsomkostninger Distributionsomkostninger omfatter omkostninger til vedligeholdelse af vand- og kloakledningsnet samt det forbrug af hjælpematerialer, der er anvendt for at opnå nettoomsætningen. Desuden indeholder regnskabsposten afskrivninger på ledningsnettet samt afskrivninger af driftsmidler og inventar. Administrationsomkostninger Administrationsomkostninger indeholder omkostninger til administrative ydelser, ledelse, kontorlokaler, kontoromkostninger mv. Desuden indeholder regnskabsposten afskrivninger på inventar og udstyr. Andre driftsindtægter og omkostninger Andre driftsindtægter og andre driftsomkostninger omfatter regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til selskabets hovedaktivitet. 16

20 Anvendt regnskabspraksis Finansielle poster Finansielle indtægter og omkostninger omfatter renter og lignende finansielle poster. Ekstraordinære indtægter og udgifter Indtægter og omkostninger, som hidrører fra begivenheder, der ikke hører under den ordinære drift, og som derfor ikke forventes at være tilbagevendende. Skat af årets resultat Skat af årets resultat, som består af årets aktuelle skat og årets udskudte skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til egenkapitaltransaktioner. Balancen Materielle anlægsaktiver Materielle anlægsaktiver anskaffet før 1. januar 2010 er målt til myndighedsgodkendte værdier og standardlevetider udmeldt af Forsyningssekretariatet i forbindelse med opgørelsen af den reguleringsmæssige åbningsbalance. Materielle anlægsaktiver er målt til dagsværdi med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Afskrivningsgrundlaget, der opgøres som dagsværdien reduceret med eventuel restværdi, fordeles lineært over aktivernes forventede brugstid, der udgør: Bygninger 50 år Produktionsanlæg år Distributionsanlæg år Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 3-10 år Der foretages ikke afskrivninger på grunde. Afskrivninger samt avance og tab ved løbende udskiftning af materielle anlægsaktiver omkostningsføres under henholdsvis produktionsomkostninger, distributionsomkostninger og administrationsomkostninger. Den regnskabsmæssige værdi af materielle anlægsaktiver gennemgås årligt for at afgøre, om der er indikation af værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Hvis dette er tilfældet, gennemføres en nedskrivningstest til afgørelse af, om genindvindingsværdien, dvs. den højeste af aktivets nettosalgspris og kapitalværdi, er lavere end den regnskabsmæssige værdi, og der nedskrives til denne lavere genindvindingsværdi. Genindvindingsværdien for aktivet opgøres som den højeste værdi af nettosalgsprisen og kapitalværdien. 17

21 Anvendt regnskabspraksis Såfremt det ikke er muligt at fastsætte genindvindingsværdien for det enkelte aktiv, vurderes aktiverne samlet i den mindste gruppe af aktiver, hvor der ved en samlet vurdering kan fastsættes en pålidelig genindvindingsværdi. For aktiver, hvor det ikke er muligt at opgøre nogen kapitalværdi, da aktivet i sig selv ikke genererer fremtidige pengestrømme, vurderes nedskrivningsbehovet sammen med den gruppe af aktiver, hvortil de kan henføres. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-metoden. Er nettorealisationsværdien lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Tilgodehavender Tilgodehavender måles i balancen til amortiseret kostpris eller en lavere nettorealisationsværdi, hvilket her svarer til pålydende værdi med fradrag af nedskrivning til imødegåelse af tab. Nedskrivninger til tab opgøres på grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter opført som aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Dette udgør typisk forudbetalte omkostninger vedrørende fx løn og pensionsbidrag til forudlønnede medarbejdere samt abonnementer. Periodeafgræsningsposter opført som forpligtelser udgøres af modtagne betalinger vedrørende indtægter i de efterfølgende år. Kortfristede gældsforpligtigelser Gældforpligtelse måles til amortiseret kostpris svarende til den nominelle restgæld. Over- og underdækning Forskellen mellem de opkrævede indtægter for henholdsvis vandforsyningen og spildevandsforsyningen og de faktiske omkostninger udgør over- eller underdækning og skal derfor indgå i beregningen af takster for kommende år. Over- eller underdækning er ikke opgjort, og er derfor indeholdt i selskabets egenkapital. Leasingforpligtelser Leasingkontrakter vedrørende materielle anlægsaktiver, hvor selskabet har alle væsentlige risici og fordele forbundet med ejendomsretten (finansiel leasing) indregnes i balancen som aktiver. Aktiverne måles ved første indregning til opgjort kostpris svarende til dagsværdien eller (hvis lavere) til nutidsværdien af de fremtidige leasingydelser. Ved beregningen af nutidsværdien anvendes leasingaftalens interne rente som diskonteringsfaktor eller selskabets alternative lånerente, som en tilnærmet værdi. Finansielt leasede aktiver afskrives som øvrige tilsvarende materielle anlægsaktiver. 18

22 Anvendt regnskabspraksis Den kapitaliserede restleasingforpligtelse indregnes i balancen som en gældsforpligtelse, og leasingydelsens rentedel indregnes over kontraktens løbetid i resultatopgørelsen. Aktuel og udskudte skatteaktiver og -forpligtelser Aktuelle skattetilgodehavender og forpligtelser indregnes i balancen med det beløb, der kan beregnes på grundlag af årets forventede skattepligtige indkomst reguleret for skat fra tidligere års skattepligtige indkomster. Der indregnes udskudt skat af alle midlertidige forskelle mellem regnskabs- og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af skattemæssige underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres ved udligning i skat af fremtidig indtjening. Pengestrømsopgørelse Pengestrømsopgørelsen viser selskabets pengestrømme for året, årets forskydning i likvider samt selskabets likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet præsenteres indirekte og opgøres som årets resultat reguleret for ikke kontante driftsposter, gevinst ved salg af anlægsaktiver samt ændring af driftskapital. Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktiviteten omfatter betalinger af langfristet gæld samt optagelse af langfristede lån. Likvider omfatter likvide beholdninger. Forklaring af nøgletal Bruttomargin = Bruttofort jeneste x100 Nettoomsætning Overskudsgrad = Resultat før finansielle poster Nettoomsætning x100 Afkastningsgrad = Soliditetsgrad = Forrentning af egenkapitalen = Resultat før finansiell e poster x100 Samlede aktiver Egenkapital ultimox100 Samledeaktiver Årets resultat x100 Gennemsnitligegenkapital 19