Butikscentret Metropol A/S c/o Aberdeen Asset Management A/S, Strandvejen 58, 2., 2900 Hellerup

Transkript

1 Butikscentret Metropol A/S c/o Aberdeen Asset Management A/S, Strandvejen 58, 2., 2900 Hellerup CVR-nr Årsrapport 1. januar december 2015 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 14. marts Peter Buttrup Dirigent

2 Indholdsfortegnelse Side Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors erklæringer 2 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger 4 Ledelsesberetning 5 Årsregnskab 1. januar december 2015 Anvendt regnskabspraksis 6 Resultatopgørelse 9 Balance 10 Noter 12 Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for 2015

3 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato aflagt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar december 2015 for Butikscentret Metropol A/S. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, og efter vores opfattelse giver årsregnskabet et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2015 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar december Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Hellerup, den 20. januar 2016 Direktion Bjarke Bendix Cloos Bestyrelse Trine Wagner Chresten Larsen Sven Wagner Pedersen Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

4 Den uafhængige revisors erklæringer Til kapitalejerne i Butikscentret Metropol A/S Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for Butikscentret Metropol A/S for regnskabsåret 1. januar december 2015, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for selskabets udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

5 Den uafhængige revisors erklæringer Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2015 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar december 2015 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Frederiksberg, den 20. januar 2016 One Revision Statsautoriseret revisionspartnerselskab CVR-nr Egon Ramskov Laursen statsautoriseret revisor Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

6 Selskabsoplysninger Selskabet Butikscentret Metropol A/S c/o Aberdeen Asset Management A/S Strandvejen 58, Hellerup CVR-nr.: Regnskabsår: 1. januar december Bestyrelse Trine Wagner Chresten Larsen Sven Wagner Pedersen Direktion Bjarke Bendix Cloos Revision One Revision, Statsautoriseret revisionspartnerselskab Modervirksomhed Wagner Holding Aalborg 2 ApS Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

7 Ledelsesberetning Selskabets væsentligste aktiviteter Selskabets formål er at eje og drive Citycentret Metropol i Hjørring samt hermed beslægtet virksomhed. Usædvanlige forhold Selskabets moderselskab Wagner Holding Aalborg 2 ApS har i årets løb eftergivet gæld til Butikscentret Metropol A/S for 89,8 mio. kr. Gældseftergivelsen er indregnet som en post under egenkapitalen. Usikkerhed ved indregning eller måling Selskabets investeringsejendom er jf. anvendt regnskabspraksis optaget til en dagsværdi ved anvendelse af en afkastbaseret model (DCF), med et afkastkrav på 6,25%. Ændringer i afkastsatserne har væsentlig betydning for målingen af investeringsejendommen. En stigning i afkastsatsen fører til et fald i markedsværdien. Markedsudviklingen kan medføre et ændret krav til forrentningen af fast ejendom. Kravet er derfor øget med 0,50 %-point i forhold til sidste år, nemlig fra 5,75% til 6,25%. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Årets bruttofortjeneste udgør t.kr. mod t.kr. sidste år. Det ordinære resultat efter skat udgør t.kr. mod t.kr. sidste år, hvoraf værdireguleringer indgår med hhv t.kr. og t.k.r. Ledelsen anser årets resultat for tilfredsstillende, og bemærker at den grundliggende drift har udviklet sig tilfredsstillende. Begivenheder efter regnskabsårets udløb Efter regnskabsårets afslutning er der ikke indtruffet begivenheder, som vil kunne forrykke selskabets finansielle stilling væsentligt. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

8 Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten for Butikscentret Metropol A/S er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for en klasse B-virksomhed. Årsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år og aflægges i danske kroner. Resultatopgørelsen Bruttofortjeneste Bruttofortjeneste indeholder lejeindtægter, andre driftsindtægter samt eksterne omkostninger. Lejeindtægter vedrørende investeringsejendom Lejeindtægter indeholder indtægter ved udlejning af ejendom samt opkrævede fællesomkostninger og indregnes i resultatopgørelsen i den periode, som lejen vedrører. Indtægter vedrørende varmeregnskabet indregnes i balancen som mellemværender med lejere. I driftsomkostninger indgår selskabets andel af ejendommens driftsomkostninger, der ikke refunderes af lejerne, enten fordi lejerne betaler bruttoleje eller pga. tomgang. Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til salg, reklame og administration. Værdiregulering af investeringsejendom Værdiregulering af investeringsejendom er i resultatopgørelsen opdelt i posterne Dagsværdiregulering af investeringsejendom og Dagsværdiregulering af gæld vedrørende investeringsejendom. Dagsværdiregulering af investeringsejendom indeholder værdireguleringer til dagsværdi af ejendommen. Dagsværdiregulering af gæld vedrørende investeringsejendom indeholder værdireguleringer til dagsværdi af gældsforpligtelser vedrørende investeringsejendom. Finansielle poster Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger samt realiserede og urealiserede kursavancer og -tab vedrørende finansielle aktiver og forpligtelser. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat af årets resultat Årets skat, der består af årets aktuelle selskabsskat og ændring i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Selskabet er omfattet af de danske regler om tvungen sambeskatning med tilknyttede virksomheder. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

9 Anvendt regnskabspraksis Den aktuelle danske selskabsskat fordeles ved afregning af sambeskatningsbidrag mellem de sambeskattede virksomheder i forhold til disses skattepligtige indkomster. I tilknytning hertil modtager virksomheder med skattemæssigt underskud sambeskatningsbidrag fra virksomheder, der har kunnet anvende dette underskud (fuld fordeling). Balancen Investeringsejendom Investeringsejendommen måles ved første indregning til kostpris, der omfatter ejendommens købspris og eventuelle direkte tilknyttede omkostninger. Investeringsejendommen måles efterfølgende til en skønnet dagsværdi. Ejendommen værdiansættes ud fra en afkastbaseret cash flow-model, baseret på forventede fremtidige nettopengestrømme for en 10-årig periode. Afkastkravet er fastsat af ledelsen, ud fra sammenlignelige selskaber/ejendomme i markedet. Dagsværdimålingen foretages på baggrund af estimerede lejeindtægter og forventede driftsomkostninger inkl. planlagt vedligeholdelse. Den anvendte værdiansættelsesmodel er uændret i forhold til sidste regnskabsår. Omkostninger, der tilfører en investeringsejendom nye eller forbedrede egenskaber i forhold til anskaffelsestidspunktet og som derved forbedrer ejendommens fremtidige afkast, tillægges kostprisen som en forbedring. Omkostninger, der ikke tilfører en investeringsejendom nye eller forbedrede egenskaber, indregnes i resultatopgørelsen under driftsomkostninger. Investeringsejendommen har som øvrige materielle anlægsaktiver, bortset fra grunde, en begrænset levetid. Den værdiforringelse, der finder sted, efterhånden som en investeringsejendom forældes, afspejles i investeringsejendommens løbende måling til dagsværdi. Der foretages derfor ikke systematiske afskrivninger over investeringsejendommens brugstid. Værdireguleringer indregnes i resultatopgørelsen under posten dagsværdireguleringer af ejendomme. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Der nedskrives til nettorealisationsværdien med henblik på at imødegå forventede tab. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter indeståender i pengeinstitutter og kontantbeholdninger. Selskabsskat og udskudt skat Aktuelle skattetilgodehavender og -forpligtelser indregnes i balancen med det beløb, der kan beregnes på grundlag af årets forventede skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Skattetilgodehavender og -forpligtelser præsenteres modregnet i det omfang, der er legal modregningsadgang, og posterne forventes afregnet netto eller samtidig. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

10 Anvendt regnskabspraksis Efter sambeskatningsreglerne hæfter Butikscentret Metropol A/S solidarisk og ubegrænset over for skattemyndighederne for selskabsskatter og kildeskatter på renter, royalties og udbytter opstået inden for sambeskatningskredsen. Udskudt skat er skatten af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser opgjort på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Selskabsskatteprocenten vil i perioden fra 2014 til 2016 blive trinvist nedsat fra 25 % til 22 %, hvilket vil påvirke størrelsen af udskudte skatteforpligtelser og skatteaktiver. Medmindre en indregning med en anden skatteprocent end 22 vil medføre en væsentlig afvigelse i den forventede udskudte skatteforpligtelse eller skatteaktivet, indregnes udskudte skatteforpligtelser og skatteaktiver med 22 %. Gældsforpligtelser Finansielle gældsforpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder indregnes de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Gældsforpligtelser vedrørende investeringsejendommen måles til dagsværdi. Andre gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Periodeafgrænsningsposter Under periodeafgrænsningsposter indregnes modtagne betalinger vedrørende indtægter i de efterfølgende år. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

11 Resultatopgørelse 1. januar december Note Bruttofortjeneste Dagsværdiregulering af investeringsejendom Dagsværdiregulering af gæld vedrørende investeringsejendom Driftsresultat Andre finansielle indtægter Øvrige finansielle omkostninger Resultat før skat Skat af årets resultat Årets resultat Forslag til resultatdisponering: Overføres til overført resultat Disponeret i alt Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

12 Balance 31. december Aktiver Note Anlægsaktiver 3 Investeringsejendom Materielle anlægsaktiver i alt Anlægsaktiver i alt Omsætningsaktiver Tilgodehavender fra salg og tjenesteydelser Andre tilgodehavender Tilgodehavender i alt Likvide beholdninger Omsætningsaktiver i alt Aktiver i alt Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

13 Balance 31. december Passiver Note Egenkapital 4 Virksomhedskapital Overført resultat Egenkapital i alt Gældsforpligtelser 6 Gæld til realkreditinstitutter Konvertible gældsbreve Gæld til pengeinstitutter Deposita Gæld til tilknyttede virksomheder Langfristede gældsforpligtelser i alt Kortfristet del af langfristet gæld Leverandører af varer og tjenesteydelser Gæld til tilknyttede virksomheder Selskabsskat Anden gæld Periodeafgrænsningsposter Kortfristede gældsforpligtelser i alt Gældsforpligtelser i alt Passiver i alt Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 11 Eventualposter Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

14 Noter 1. Andre finansielle indtægter Renter, pengeinstitutter 0 69 Renter, tilgodehavender fra salg og tjenesteydelse Øvrige finansielle omkostninger Finansielle omkostninger, tilknyttede virksomheder Andre finansielle omkostninger Investeringsejendom Kostpris 1. januar Tilgang i årets løb Kostpris 31. december Regulering til dagsværdi 1. januar Årets regulering til dagsværdi Regulering til dagsværdi 31. december Regnskabsmæssig værdi 31. december Selskabets investeringsejendom er jf. anvendt regnskabspraksis optaget til en dagsværdi ved anvendelse af en afkastbaseret model (DCF), med et afkastkrav på 6,25%. Følsomhedsanalyse: Ændringer i afkastsatserne har væsentlig betydning for målingen af investeringsejendommen. En stigning i afkastsatsen fører til et fald i markedsværdien. Markedsudviklingen kan medføre et ændret krav til forrentningen af fast ejendom. Kravet er derfor øget med 0,50 %-point i forhold til sidste år, nemlig fra 5,75% til 6,25%. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

15 Noter 31/ / Virksomhedskapital Virksomhedskapital 1. januar Aktiekapitalen består af aktier a 1 kr. og multipla heraf. Kapitalen er ikke opdelt i klasser. Der har indenfor de seneste 5 år, ikke været bevægelser på virksomhedskapitalen. 5. Overført resultat Overført resultat 1. januar Årets overførte overskud eller underskud Tilskud fra moderselskab Gæld til realkreditinstitutter Gæld til realkreditinstitutter i alt Heraf forfalder inden for 1 år Andel af gæld, der forfalder efter 5 år Konvertible gældsbreve Konvertible gældsbreve i alt Heraf forfalder inden for 1 år 0 0 Konvertible gældsbreve i alt Andel af gæld, der forfalder efter 5 år Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

16 Noter 31/ / Gæld til pengeinstitutter Gæld til pengeinstitutter i alt Heraf forfalder inden for 1 år 0 0 Gæld til pengeinstitutter i alt Andel af gæld, der forfalder efter 5 år Gæld til tilknyttede virksomheder Gæld til tilknyttede virksomheder i alt Heraf forfalder inden for 1 år 0 0 Gæld til tilknyttede virksomheder i alt Andel af gæld, der forfalder efter 5 år Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Til sikkerhed for gæld til realkreditinstitut, t.kr., er der givet pant på i alt t.kr. i investeringsejendommen, hvis regnskabsmæssige værdi pr. 31. december 2015 udgør t.kr. Til sikkerhed for gæld til pengeinstitut, t.kr., er der givet pant på i alt t.kr. i investeringsejendommen, hvis regnskabsmæssige værdi pr. 31. december 2015 udgør t.kr. 11. Eventualposter Eventualaktiver Selskabet har et et udskudt skatteaktiv, idet den skattemæssige værdi af ejendommen overstiger den regnskabsmæssige værdi af ejendommen. Det udskudte skatteaktiv vedrørende dette udgør t.kr. og er ikke indregnet i årsrapporten for år Eventualforpligtelser Selskabet har ikke påtaget sig kautions- garanti- eller andre forpligtelser, udover hvad der er sædvanligt for et aktieselskab og i øvrigt fremgår af regnskab og noter. Sambeskatning Selskabet indgår i den nationale sambeskatning med Wagner Holding 2 Aalborg ApS som administrationsselskab og hæfter ubegrænset og solidarisk med de øvrige sambeskattede selskaber for den samlede selskabsskat. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for

17 Noter 11. Eventualposter (fortsat) Sambeskatning (fortsat) Selskabet hæfter ubegrænset og solidarisk med de øvrige sambeskattede selskaber for eventuelle forpligtelser til at indeholde kildeskat på renter, royalties og udbytter. Eventuelle senere korrektioner af selskabsskatter eller kildeskatter m.v. vil kunne medføre, at selskabets hæftelse udgør et andet beløb. Den samlede skyldige selskabsskat fremgår af årsrapporten for Wagner Holding 2 Aalborg ApS der er administrationsselskab i forhold til sambeskatningen. Butikscentret Metropol A/S Årsrapport for