PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 23 obligations- og aktieafdelinger
|
|
- Arne Eriksen
- 7 år siden
- Visninger:
Transkript
1 PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 23 obligations- og aktieafdelinger 1
2 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge af udeladelser har forvansket det billede, som prospektet skal give, og at prospektet os bekendt indeholder enhver væsentlig oplysning, som kan have betydning for foreningens potentielle medlemmer, som defineret ved prospektbekendtgørelsens 4, nr. 7. København, den / 2012 Bestyrelsen for Investeringsforeningen BankInvest: Uffe Ellemann-Jensen Formand Ingelise Bogason Næstformand Bjarne Ammitzbøll Ole Jørgensen Villum Christensen Lars Boné 2
3 INDHOLDSFORTEGNELSE PROSPEKTOPLYSNINGER 6 FORENINGENS NAVN OG ADRESSE... 6 REGISTRERINGSNUMRE... 6 FINANSTILSYNET... 6 STIFTELSE... 6 PROSPEKTETS OFFENTLIGGØRELSE... 6 FORENINGENS BESTYRELSE... 7 REVISION... 7 INVESTERINGSFORVALTNINGSSELSKAB... 7 INVESTERINGSFORVALTNINGSSELSKABETS DIREKTION... 7 KLAGEANSVARLIG... 7 DEPOTSELSKAB... 8 INVESTERINGSRÅDGIVER... 8 FORMÅL... 8 LÅN... 8 AFDELINGERNE 8 UDLODDENDE AKTIEAFDELINGER... 8 ASIEN... 8 BASIS BASIS ETIK (SRI) DANMARK EUROPÆISKE AKTIER GLOBALT FORBRUG HØJT UDBYTTE AKTIER LATINAMERIKA NEW EMERGING MARKETS AKTIER ØSTEUROPA UDLODDENDE OBLIGATIONSAFDELINGER GLOBALE INDEKSOBLIGATIONER HØJRENTELANDE HØJRENTELANDE, LOKALVALUTA KORTE DANSKE OBLIGATIONER LANGE DANSKE OBLIGATIONER UDENLANDSKE OBLIGATIONER VIRKSOMHEDSOBLIGATIONER VIRKSOMHEDSOBLIGATIONER ETIK (SRI) AKKUMULERENDE AFDELINGER HØJRENTELANDE AKKUMULERENDE KORTE DANSKE OBLIGATIONER AKKUMULERENDE PENSION BASIS PENSION EUROPÆISKE AKTIER VIRKSOMHEDSOBLIGATIONER AKKUMULERENDE GENERELT 63 INVESTERINGSSTRATEGI
4 RISIKOKLASSIFICERING BEGRÆNSNING AF RISIKO INVESTERINGSRÅDGIVNING UDBUD OG TEGNING TEGNINGSSTED BETALING FOR TEGNING EMISSION OG TEGNINGSKURS EMISSIONSOMKOSTNINGER INDLØSNING M.V EKSTRAORDINÆR FORHØJELSE AF MAKSIMALE EMISSIONS- OG INDLØSNINGSOMKOSTNINGER OFFENTLIGGØRELSE AF FORENINGENS INDRE VÆRDI, EMISSIONS- OG INDLØSNINGSPRISER SAMT OPLYSNING OM DE KVANTITATIVE GRÆNSER FORENINGSANDELE AKTIEUDSTEDENDE INSTITUT UDLODNING FORMUE OG INDRE VÆRDI BESKATNING STEMMERET OPLØSNING AF FORENINGEN/AFDELINGERNE ÅRSRAPPORT FINANSKALENDER ADMINISTRATIONSOMKOSTNINGER ÅRLIGE OMKOSTNINGER I PROCENT (ÅOP) VEDERLAG OG SÆRLIGE AFTALER HANDELSASSISTANCE ANDRE INSTRUMENTER VEDTÆGTER BANKINVEST
5 Enhver oplysning i nærværende prospekt, herunder om investeringsstrategi og risikoprofil, kan inden for vedtægternes rammer ændres efter bestyrelsens beslutning. Tegningsbetingelser for Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 23 obligations- og aktieafdelinger Indbydelse til tegning af foreningsandele i Investeringsforeningen BankInvest i afdelingerne: Asien Basis Basis Etik (SRI) Danmark Europæiske Aktier Globalt Forbrug Højt Udbytte Aktier Latinamerika New Emerging Markets Aktier Østeuropa Globale Indeksobligationer Højrentelande Højrentelande, lokalvaluta Korte Danske Obligationer Lange Danske Obligationer Udenlandske Obligationer Virksomhedsobligationer Virksomhedsobligationer Etik (SRI) Højrentelande Akkumulerende Korte Danske Obligationer Akkumulerende Pension Basis Pension Europæiske Aktier Virksomhedsobligationer Akkumulerende 5
6 Prospektoplysninger Foreningens navn og adresse Investeringsforeningen BankInvest c/o BI Management A/S Sundkrogsgade 7 Postboks København Ø Tlf.: Fax: Registreringsnumre I Finanstilsynet: FT-nr I Erhvervs- og Selskabsstyrelsen: CVR-nr Finanstilsynet Foreningen er underlagt tilsyn af Finanstilsynet, med adressen: Århusgade København Ø Tlf.: Fax: Stiftelse Investeringsforeningen BankInvest er stiftet den 6. juni 2001 under navnet Investeringsforeningen BankInvest Bioteknologi i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Bioteknologi. Foreningen er godkendt af Finanstilsynet med virkning fra den 10. december Den 23. september 2003 blev det vedtaget at foretage en omstrukturering af investeringsforeningerne og specialforeningerne administreret af BI Management A/S. I den forbindelse skiftede foreningen navn til Investeringsforeningen BankInvest I og fik tilført 19 nye afdelinger, jf. foreningens vedtægter af samme dato. I forbindelse med fusion vedtaget den 31. maj 2011 blev Investeringsforeningen BankInvest I fusioneret med Investeringsforeningen BankInvest II, Investeringsforeningen BankInvest IV, Investeringsforeningen BankInvest Virksomhedsobligationer samt Specialforeningen BankInvest Globale Indeksobligationer. I forbindelse med fusionen fik foreningen 15 nye afddelinger. Desuden ændrede foreningen navn fra Investeringsforeningen BankInvest I til Investeringsforeningen BankInvest. Prospektets offentliggørelse Prospektet vil blive offentliggjort den 29. juni
7 Foreningens bestyrelse Formand, Uffe Ellemann-Jensen, tidl. udenrigsminister Sundvænget 50, 2900 Hellerup Næstformand, Ingelise Bogason, bestyrelsesformand Bohlendachvej 18, 1437 København K Bjarne Ammitzbøll, adm. direktør i KIRK Kapital A/S Damhaven 5 D, 7100 Vejle Ole Jørgensen, direktør Aspedalen 2F, 9260 Gistrup Villum Christensen, MF Lorupvej 44, Bøstrup, 4200 Slagelse Lars Boné, direktør Degnevænget 74, 7100 Vejle Revision Deloitte Statsautoriseret Revisionspartnerselskab CVR-nr v/statsautoriseret revisor Anders O. Gjelstrup og statsautoriseret revisor Per R. Larssen Weidekampsgade København S Investeringsforvaltningsselskab BI Management A/S CVR-nr Sundkrogsgade 7, Postboks København Ø Tlf.: , Fax: Investeringsforvaltningsselskabets direktion Direktør Christina Larsen Klageansvarlig Ved klager over konti, depoter eller rådgivning om investeringer i foreningen bedes investor kontakte sit pengeinstitut eller sin rådgiver. Ved klager over forholdene i foreningen bedes investor kontakte BI Management A/S klageansvarlige: 7
8 BI Management A/S Att.: Legal Department Sundkrogsgade København Ø jura@bankinvest.dk Depotselskab J.P. Morgan Europe (UK) Copenhagen Branch CVR-nr Kalvebod Brygge København V Investeringsrådgiver BI Asset Management Fondsmæglerselskab A/S Sundkrogsgade 7 Postboks København Ø Tlf.: Fax: Formål Foreningens formål er fra offentligheden at modtage midler, der anbringes i instrumenter i overensstemmelse med reglerne i kapitel 13 og 14 i Lov om investeringsforeninger m.v. Midlerne søges til enhver tid placeret således, at der under iagttagelse af et princip om risikospredning opnås et tilfredsstillende afkast eller formueforøgelse, jf. vedtægternes 2. Lån Finanstilsynet har givet de enkelte afdelinger i foreningen tilladelse til at optage kortfristede lån på højst 10 % af formuen i den enkelte afdeling til midlertidig finansiering af indgåede handler i overensstemmelse med 49 i lov om investeringsforeninger m.v. Afdelingerne Udloddende aktieafdelinger Asien Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Japanske Aktier, der blev stiftet den 6. juni 2001 i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige investeringsforening med samme navn. Afdelingen skiftede navn til Asien den 26. juni Afdelingen har FT-nr , afd. 12 og SE-nr
9 Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til handel på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og -mål Afdelingens midler placeres i værdipapirer udstedt af selskaber, der opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Selskabet skal være hjemmehørende i Asien eksklusiv Japan. - Selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod Asien eksklusiv Japan. - Værdipapiret skal have fået adgang til eller være handlet på et marked i Asien eksklusiv Japan. Afdelingen kan investere i: - Aktier og andre værdipapirer, som kan sidestilles med aktier. - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning. - Pengemarkedsinstrumenter. - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen. - Likvide midler, herunder valuta. Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet - Markedet skal være fastsat i vedtægterne efter forudgående vurdering af, at fondsbørserne/markederne lever op til en nærmere defineret standard, jf. Finanstilsynets retningslinjer herom. De af bestyrelsen vurderede og godkendte regulerede markeder vedlægges som tillæg A til vedtægterne. Ændring af tillægget kan besluttes af bestyrelsen, jf. ovennævnte retningslinjer fra Finanstilsynet. Tillægget omfatter for tiden følgende markeder: o Ho Chi Minh Stock Exchange, Vietnam o Karachi Stock Exchange. Pakistan Afdelingen kan inden for sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at af- 9
10 delingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Udover svingningerne i afkastet illustreret ved figuren vurderes der at være følgende væsentlige risici forbundet med afdelingens investeringer: Likviditetsrisiko: Risikoen for, at værdipapirer ikke kan sælges eller kun kan sælges med betydelige tab, fordi der ikke er købere nok, Investeringerne foretages i et markedsregion, der udgør mindre end 10 % af verdens børs-marked, men som udgør et betydningsfuldt geografisk område. Investering i asiatiske aktier indebærer en større risiko end en globalt baseret portefølje. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Afdelingen bestræber sig på at fastholde sin risikoprofil gennem løbende overvågning og tilpasning af de foretagne investeringer, evt. ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark MSCI All Countries Asia ex Japan inkl. netto udbytter. Før 31/12/2009 vægtet benchmark af 30% MSCI Japan inkl. nettoudbytter og 70% MSCI All Countries Asia ex. Japan inkl. nettoudbytter, med revægtning ultimo årligt. Det aktuelle indeks består af aktier fra store og mellemstore selskaber i Kina, Hong Kong, Indien, Indonesien, Korea, Malaysia, Fillippinerne, Singapore, Taiwan og Thailand. Indekset er markedsværdi vægtet. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. 14,41% -42,70% 46,00% 28,12% -14,77% Standardafvigelse 13,52% 23,85% 19,73% 9,52% 17,42% 10
11 Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med lang tidshorisont samt høj risikovillighed. Basis Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Basis, der blev stiftet den 1. februar og med virkning fra 1. januar 2004 fusion med Investeringsforeningen BankInvest IV, Afdeling Udenlandske Aktier, der blev stiftet den 6. juni 2001 i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige investeringsforening med samme navn. Afdelingen har FT-nr , afd. 34 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til notering på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og mål Afdelingens midler placeres globalt i værdipapirer. Det vil sige både i de såkaldt udviklede markeder, som f.eks. Nordamerika, Europa og Japan, men også i mindre udviklede markeder, som f.eks. Latinamerika, Afrika og Kina. Hovedvægten vil være på de udviklede markeder. Investeringsstrategien tager sit udgangspunkt i analysen og valget af den enkelte aktie. Det betyder sammen med den lange investeringshorisont, at afdelingen ikke er underlagt begrænsninger med hensyn til vægten i enkelte sektorer og/eller enkelte lande. Afdelingen kan placere midler i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta Afdelingen foretager aktive investeringer på baggrund af en langsigtet investeringsstrategi. Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. 11
12 Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Da afdelingen fokuserer på investeringer i enkeltaktier med en lang investeringshorisont og uden sektor/landebindinger, vil porteføljen i perioder afvige betydeligt i forhold til sammenligningsindekset. Afdelingen overvåger løbende sin risikoprofil og vil eventuelt tilpasse denne med moderate investeringsændringer samt ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark MSCI All Countries World inkl. nettoudbytte. Indekset består af markedsværdi vægtet aktier fra store og mellemstore selskaber i 45 udviklede og udviklingslande. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. 0,74% -39,31% 30,39% 20,68% -4,51% Standardafvigelse 9,21% 19,85% 17,37% 9,68% 11,80% 12
13 Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med middel tidshorisont samt høj risikovillighed. Basis Etik (SRI) Afdelingen Global Equities (Ethical Screening) er stiftet den 25. oktober Den 31. maj 2011 vedtog generalforsamlingen en navneændring, og afdelingen ændrede som følge heraf navn til afdeling Basis Etik (SRI). Afdelingen har FT-nr , afd. 39 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til notering på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og -mål Afdelingens midler placeres globalt i værdipapirer. Det vil sige både i de såkaldt udviklede markeder, som f.eks. Nordamerika, Europa og Japan, men også i mindre udviklede markeder, som f.eks. Latinamerika, Afrika og Kina. Hovedvægten vil være på de udviklede markeder. Investeringsstrategien tager sit udgangspunkt i analysen og valget af den enkelte aktie. Det betyder sammen med den lange investeringshorisont, at afdelingen ikke er underlagt begrænsninger med hensyn til vægten i enkelte sektorer og/eller enkelte lande. Afdelingen kan placere midler i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta Afdelingen foretager aktive investeringer på baggrund af en langsigtet investeringsstrategi. Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen 13
14 har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Etisk screening BI Management A/S ( BIM ) har indgået aftale med Ethical Investment Research Services (EIRIS) Limited (herefter "EIRIS") om etisk screening af samtlige afdelingens investeringer. BIM træffer på grundlag af BI Asset Management Fondsmæglerselskab A/S rådgivning, jf. nedenstående afsnit om Investeringsrådgivning, og EIRIS' screening beslutning om investering af afdelingens midler. Foreningens betaling til EIRIS er indeholdt i ovennævnte administrationshonorar til investeringsforvaltningsselskabet og udgør ,- p.a. Aftalen forventes genforhandlet årligt. Ifølge den nævnte aftale foretager EIRIS dels to gange årligt screenning af afdelingens portefølje og dels screening af enkeltselskaber inden nyinvesteringer. Desuden leverer EIRIS efter anmodning herom fra BIM analyser på enkeltselskaber (såkaldte "Company Reports"). Screeningen har til formål at sikre, at afdelingen alene investerer i selskaber, som søger at overholde de 10 principper i UN Global Compact. BIM træffer herefter på baggrund af EIRIS' screening samt Company Reports beslutning om investering af afdelingens midler. UN Global Compact er et samarbejde mellem FN og virksomheder verden over, der sigter på at få virksomheder til inden for deres indflydelsessfære at vedtage og støtte et sæt basisværdier inden for menneskerettigheder. FN har opstillet ti principper på baggrund af universelt anerkendte værdier og formål. De ti Global Compact-principper er: 1. Virksomheden skal støtte og respektere beskyttelsen af internationalt proklamerede menneskerettigheder inden for virksomhedens indflydelsesområde. 2. Virksomheden skal sikre, at den ikke medvirker til krænkelser af menneskerettighederne. 3. Virksomheden skal opretholde frihed til organisering og anerkende arbejdstageres ret til kollektive forhandlinger. 4. Virksomheden skal støtte afskaffelsen af alle former for tvangsarbejde. 5. Virksomheden skal støtte en effektiv afskaffelse af børnearbejde. 6. Virksomheden skal støtte afviklingen af diskrimination i arbejds- og ansættelsesforhold. 7. Virksomheden skal støtte en forsigtighedstilgang til miljømæssige udfordringer. 8. Virksomheden skal tage initiativ til at fremme større miljømæssig ansvarlighed. 9. Virksomheden skal opfordre til udvikling og spredning af miljøvenlige teknologier. 10. Virksomheden skal medvirke til bekæmpelse af enhver form for korruption, inklusive bekæmpelse af pengeafpresning og bestikkelse. Ud over at efterleve disse principper vil screeningen søge at sikre, at afdelingen ikke investerer i aktier i selskaber, som genererer over 10 % af deres omsætning inden for tobak og alkohol eller hvis mere end 3 % af omsætningen genereres fra voksenunderholdning-services. 14
15 Desuden gælder, at afdelingen kun må investere i selskaber, som overholder Ottawa Landmines Convention, og at afdelingen ikke investerer i selskaber involveret i produktion af våben, der er karakteriseret ved at være umenneskelige og langtidsvirkende i strid med internationalt accepterede principper. EIRIS' screening resulterer i en opdeling af afdelingens portefølje i følgende 3 kategorier af aktier: Aktier, som afdelingen fortsat anbefales at investere i, aktier, som afdelingen anbefales at frasælge, samt aktier, der skal analyseres nærmere. Med hensyn til aktier i den sidste kategori vil en nærmere analyse af EIRIS's Company Report kunne afklare, hvorvidt afdelingen bør investere i det pågældende selskab. Denne analyse foretages af BIM, der efterfølgende træffer investeringsbeslutningen. EIRIS' screening omfatter p.t selskaber globalt. Herudover er EIRIS i stand til at påbegynde screening af specifikke selskaber, såfremt BIM anmoder derom. Såfremt EIRIS skal påbegynde screening af et selskab, er der en vis tidshorisont, inden en Company Report er udarbejdet. EIRIS vil dog være i stand til at foretage en indikativ screening på få dage. Denne indikative screening vil i givet fald danne grundlag for BIMs beslutning om, hvorvidt investering skal ske i selskabet med det samme, eller om udarbejdelsen af Company Report skal afventes. Såfremt EIRIS' endelige screening afviger fra den indikative screening, vil dette blive taget til efterretning af BIM, således at den rette handling foretages, dvs. evt. køb eller salg. Denne procedure vil alene være gældende for de selskaber, som EIRIS på nuværende tidspunkt ikke dækker i screeningen. BIM godkender på grundlag af EIRIS' screening alle nye investeringer i afdelingens portefølje samt træffer beslutning om eventuelt frasalg af aktier, såfremt der opstår en overtrædelse af de valgte investeringskriterier. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Da afdelingen fokuserer på investeringer i enkeltaktier med en lang investeringshorisont og uden sektor/landebindinger, vil porteføljen i perioder afvige betydeligt i forhold til sammenligningsindekset. Afdelingen overvåger løbende sin risikoprofil og vil eventuelt tilpasse denne med moderate investeringsændringer samt ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. 15
16 Benchmark MSCI All Countries World inkl. nettoudbytte. Indekset består af markedsværdi vægtet aktier fra store og mellemstore selskaber i 45 udviklede og udviklingslande. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. 0,74% -39,31% 30,39% 20,68% -4,51% Standardafvigelse 9,21% 19,85% 17,37% 9,68% 11,80% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med middel tidshorisont samt høj risikovillighed. Danmark Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Specialforeningen BankInvest Danske Small Cap Aktier, der blev stiftet den 6. juni 2001 i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige specialforening med samme navn. Afdelingen fusionerede i juni 2008 med afdelingerne OMXC20 og Danske Aktier under Investeringsforeningen BankInvest II. Samtidig hermed justeredes investeringsstrategien. Afdelingen har FT-nr , afd. 18 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til handel på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og mål Afdelingens midler placeres i værdipapirer udstedt af selskaber, der opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Selskabet skal være hjemmehørende i Danmark - Selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod Danmark - Værdipapiret skal have fået adgang til eller være handlet på et marked i Danmark Afdelingen kan investere i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter, med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta 16
17 Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan anvende værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Afdelingen bestræber sig på at fastholde sin risikoprofil gennem løbende overvågning og tilpasning af de foretagne investeringer, evt. ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark OMX Copenhagen Cap inkl. reinvesterede udbytter. Før d. 20/06/2008 KFmX Indeks inkl. reinvesterede udbytter. Indekset indeholder alle danske aktier. Benchmarkets afkast og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: 17
18 Afkast, pct. p.a. -1,72% -55,16% 38,55% 25,25% -19,90% Standardafvigelse 16,84% 27,22% 23,29% 13,50% 16,01% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med middel tidshorisont samt meget høj risikovillighed. Europæiske Aktier Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Europæiske Aktier, der blev stiftet den 6. juni 2001 i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige investeringsforening med samme navn. Afdelingen har FT-nr , afd. 36 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til notering på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN DK Investeringspolitik og mål Afdelingens midler placeres i værdipapirer udstedt af selskaber, der opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Selskabet skal være hjemmehørende i Europa - Selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod Europa - Værdipapiret skal have fået adgang til eller være handlet på et marked i Europa Afdelingen kan placere midler i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen 18
19 har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Afdelingen bestræber sig på at fastholde sin risikoprofil gennem løbende overvågning og tilpasning af de foretagne investeringer, evt. ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark MSCI Europe incl. netto udbytte-indekset består af aktier fra store og mellemstore selskaber i Østrig, Belgien, Danmark, Finland, Frankring, Tyskland, Grækenland, Ireland, Italien, Holland, Norge, Portugal, Spanien, Sverige, Schweiz og England. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. 2,72% -43,75% 31,56% 11,26% -8,33% Standardafvigelse 9,21% 21,00% 20,10% 12,12% 15,52% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med middel tidshorisont samt høj risikovillighed. 19
20 Globalt Forbrug Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Fritid & Underholdning, der blev stiftet den 6. juni 2001 i forbindelse med skattefri spaltning af den oprindelige investeringsforening med samme navn. Afdelingen har FT-nr , afd. 33 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til notering på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN DK Investeringspolitik og mål Afdelingens midler placeres globalt i værdipapirer udstedt af selskaber, der opfylder at selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod en eller flere af følgende sektorer: - Stabilt forbrug (GICS - Consumer Stables) - Cyklisk forbrug (GICS - Consumer Discretionary) Afdelingen kan investere i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. 20
21 Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Afdelingen bestræber sig på at fastholde sin risikoprofil gennem løbende overvågning og tilpasning af de foretagne investeringer, evt. ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark 50% MSCI Consumer Discretionary og 50% MSCI Consumer Staples. Indekset revægtes ultimo hvert år. Det vægtede benchmark består af globale aktier fra store og mellemstore selskaber i udviklede lande der producerer stabile og cykliste forbrugsgoder. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. -2,97% -29,11% 26,54% 27,07% 5,05% Standardafvigelse 7,70% 17,45% 15,46% 8,27% 10,37% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med lang tidshorisont samt høj risikovillighed. Højt Udbytte Aktier Afdelingen er stiftet den 3. februar Afdelingen har FT-nr , afd. 27 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til handel på NASDAQ OMX Copenhagen A/S med første noteringsdag den 13. maj
22 Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og -mål Afdelingens midler placeres i værdipapirer udstedt af selskaber, der forventes at udbetale højt udbytte, og som opfylder mindst et af følgende kriterier: - Selskabet skal være hjemmehørende i et land inden for kategorien developed markets. - Selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod et land inden for kategorien developed markets. - Værdipapiret skal have fået adgang til eller være handlet på et marked i kategorien developed markets. Ved developed markets forstås udviklede markeder som fx Europa, USA og Japan. Afdelingen vil fokusere på selskaber, som enten historisk har, eller fremadrettet forventes at ville udbetale relativt høje udbytter. Disse selskaber vil som oftest være at finde indenfor sektorer, som traditionelt er kendetegnet ved stabile indtjeningsmønstre, herunder Sundhed, Stabilt Forbrug, Forsyning og Telekommunikation. Der kan dog være selskaber i porteføljen, der i perioder enten ikke, eller kun i begrænset omfang udbetaler udbytte. Afdelingens midler kan placeres i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Afledte finansielle instrumenter - Likvide midler, herunder valuta Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at af- 22
23 delingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af derivater. Afdelingen kan anvende værdipapirudlån i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Brugen af afledte finansielle instrumenter forventes kun i begrænset omfang at påvirke afdelingens overordnede risikoprofil. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 6. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Da afdelingen fokuserer på investeringer i enkeltaktier med en lang investeringshorisont og uden sektor/landebindinger, vil porteføljen i perioder afvige betydeligt i forhold til sammenligningsindekset. Afdelingen overvåger løbende sin risikoprofil og vil eventuelt tilpasse denne med moderate investeringsændringer samt ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark MSCI Net Dividend World High Dividend Yield. Indekset er sammensat af aktier fra store og mellemstore selskaber i 24 udviklede lande, hvor selskaberne udbetaler konsistent og konstant høje udbytter. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. -3,89% -40,13% 28,31% 13,85% 7,08% Standardafvigelse 9,73% 18,91% 21,85% 8,14% 9,12% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med tidshorisont på ca. 5 år samt høj risikovillighed. 23
24 Latinamerika Afdelingen er en videreførelse af den oprindelige forening Investeringsforeningen BankInvest Latinamerika, der blev stiftet den 7. august Afdelingen har FT-nr , afd. 4 og SE-nr Afdelingen er en udloddende, bevisudstedende aktieafdeling, der opfylder de i aktieavancebeskatningslovens 21, stk. 2, anførte begrænsninger til aktivmassen. Afdelingens andele er optaget til handel på NASDAQ OMX Copenhagen A/S. Afdelingens andele har ISIN: DK Investeringspolitik og mål Afdelingens midler placeres i værdipapirer udstedt af selskaber, der opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Selskabet skal være hjemmehørende i Latinamerika - Selskabet skal have sin væsentligste eksponering mod Latinamerika - Værdipapiret skal have fået adgang til eller være handlet på et marked i Latinamerika Afdelingen kan placere midler i: - Aktier og andre værdipapirer som kan sidestilles med aktier - Omsættelige værdipapirer, der giver ret til erhvervelse af ovenstående værdipapirer ved tegning eller ombytning - Pengemarkedsinstrumenter - Andele udstedt af andre foreninger, afdelinger eller investeringsinstitutter med op til 10 % af formuen - Likvide midler, herunder valuta Afdelingens værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter skal have fået adgang til eller være handlet på et reguleret marked, eller være handlet på et andet marked, der i begge tilfælde opfylder et eller flere af følgende kriterier: - Markedet skal være beliggende i lande, der er medlemmer af Den Europæiske Union, eller i lande, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område - Markedet skal være godkendt af Finanstilsynet - Markedet skal være fastsat i vedtægterne efter forudgående vurdering af, at fondsbørserne/markederne lever op til en nærmere defineret standard, jf. Finanstilsynets retningslinjer herom. De af bestyrelsen vurderede og godkendte regulerede markeder vedlægges som tillæg A til vedtægterne. Ændring af tillægget kan besluttes af bestyrelsen, jf. ovennævnte retningslinjer fra Finanstilsynet. Tillægget omfatter for tiden ingen markeder. Afdelingen kan indenfor sit investeringsområde placere midler i andre værdipapirer og pengemarkedsinstrumenter med op til 10 % af formuen, herunder unoterede aktier. Afdelingen kan have likvide midler i accessorisk omfang, og kan indskyde midler i kreditinstitutter med vedtægtsmæssigt hjemsted i et land inden for Den Europæiske Union, i et land, som Unionen har indgået aftale med på det finansielle område, eller i et andet land, hvis kreditinstitutter er underlagt og følger tilsynsregler, som Finanstilsynet anser for at være mindst ligeså strenge som EU reguleringen. 24
25 Afdelingen kan kun benytte afledte finansielle instrumenter på dækket basis med henblik på risikoafdækning i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Anvendelse på dækket basis betyder, at afdelingen kun kan afdække sine direkte risici, mens der ikke kan foretages indirekte afdækning af risici eller forøgelse af risici ved brug af afledte finansielle instrumenter. Afdelingen kan foretage værdipapirudlån mod behørig sikkerhedsstillelse i henhold til lovgivning og bekendtgørelser. Risikofaktorer Beregnet ud fra afdelingens historiske standardafvigelse (standardafvigelse er et mål for markedsrisiko, se nærmere i afsnittet Risikoklassificering ) ligger afdelingen p.t. i kategori 7. Vær opmærksom på at afdelingens risikokategori kan ændre sig med tiden i både op- og nedadgående retning. Udover svingningerne i afkastet illustreret ved figuren vurderes der at være følgende væsentlige risici forbundet med afdelingens investeringer: Likviditetsrisiko: Risikoen for, at værdipapirer ikke kan sælges eller kun kan sælges med betydelige tab, fordi der ikke er købere nok, Afkastet af aktieinvesteringer kan variere betydeligt over tiden, og det pointeres, at historiske afkast ikke kan anvendes som rettesnor for fremtidige afkast. Der kan således ske store udsving i nettoværdien af foreningsandelene bl.a. som følge af selskabsspecifikke, politiske, markedsmæssige og generelle økonomiske forhold samt såkaldt event risiko (eksempelvis terrorangreb, krig eller naturkatastrofer). Ydermere indebærer investering i udlandet en eksponering til valutaer, som kan have større eller mindre udsving i forhold til danske kroner. Afdelingen bestræber sig på at fastholde sin risikoprofil gennem løbende overvågning og tilpasning af de foretagne investeringer, evt. ved anvendelse af afledte finansielle instrumenter som nævnt ovenfor. Benchmark MSCI Emerging Markets Latin America inkl. nettoudbytte. Før 31/ MSCI Emerging Markets Latin America inkl. nettoudbytte. Det aktuelle indeks består af aktier fra Brasilien, Chile, Colombia, Mexico og Peru, hvor en aktie maksimalt må udgøre 10 procent af indeksets værdi og sammenlagt må de fire største aktier maksimalt fylde 40 procent. Benchmarkets afkast (omregnet til danske kroner) og standardafvigelse de seneste fem år fremgår af nedenstående skema: Afkast, pct. p.a. 35,69% -48,99% 95,84% 25,67% -16,07% Standardafvigelse 18,55% 36,03% 19,75% 12,07% 19,52% Investorprofil De typiske investorer i afdelingen forventes at være private og selskaber, som investerer for frie midler med en lang investeringshorisont samt meget høj risikovillighed. 25
PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 25 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 25 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 27 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 27 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 25 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 25 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke
Læs mereProspekt. for. Værdipapirfonden BankInvest
Prospekt for Værdipapirfonden BankInvest 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge af udeladelser har forvansket det billede, som
Læs merePROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 6 obligations- og aktieafdelinger ekskl. udbytte for 2014
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 6 obligations- og aktieafdelinger ekskl. udbytte for 2014 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt
Læs mere(herefter samlet benævnt de fusionerende afdelinger ) begge. c/o BI Management A/S Sundkrogsgade København Ø FUSIONSPLAN
Bestyrelserne for Investeringsforeningen ValueInvest Danmark, (CVR-nr.: 20931043) (FT-nr.: 11106) Afdeling ValueInvest Blue Chip Value KL, (den ophørende afdeling), (SE-nr. 33143117), (FT-nr. 11106, afd.
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Alm. Brand Invest. Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Alm. Brand Invest Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereProspekt. for. Kapitalforeningen BankInvest
Prospekt for Kapitalforeningen BankInvest Forvalterens prospekterklæring Som forvalter for Kapitalforeningen BankInvest erklæres herved, at oplysningerne i dette dokument os bekendt er rigtige og indeholder
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Alm. Brand Invest. Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge af udeladelser har forvansket
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Alm. Brand Invest. Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Alm. Brand Invest Fællesprospekt for 10 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereFULDSTÆNDIGT PROSPEKT
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest IV Fællesprospekt for 6 aktieafdelinger Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som
Læs mereFORENKLET PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest I. Fællesprospekt for 13 obligations- og aktieafdelinger
FORENKLET PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest I Fællesprospekt for 13 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereFULDSTÆNDIGT PROSPEKT
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest I Fællesprospekt for 18 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereFORENKLET PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest IV. Fællesprospekt for 6 aktieafdelinger
FORENKLET PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest IV Fællesprospekt for 6 aktieafdelinger Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Alm. Brand Invest. Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Alm. Brand Invest Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og
Læs mereFULDSTÆNDIGT PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest II. Fællesprospekt for 11 obligations- og aktieafdelinger
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest II Fællesprospekt for 11 obligations- og aktieafdelinger Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereInvesteringsforeningen Danske Invest Bilag til dagsordenens pkt. 5.1 5.12 16. april 2013
16. april 2013 De af bestyrelsen fremsatte forslag indebærer nedenstående ændringer af vedtægterne. De berørte formuleringer er markeret med kursiv: Ad dagsordenens pkt. 5.1: [udgår] International: Omfatter
Læs mereFusionsredegørelse 27. marts 2014
Fusionsredegørelse 27. marts 2014 for fusion mellem Investeringsforeningen CPH Capital, Afdeling Globale Aktier - KL og Investeringsforeningen Absalon Invest, Afdeling Global Minimum Variance Bestyrelsen
Læs mereFusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr , FT-nr
Fusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr. 73 41 00 10, FT-nr. 11024 Fusion af afdeling: Nordea Invest Latinamerika, SE nr. 30 17 09 11, FT nr. 46 (den ophørende afdeling)
Læs mereDagsorden. for den ekstraordinære generalforsamling i Hedgeforeningen Nordea Invest Portefølje (Kapitalforening)
Dagsorden for den ekstraordinære generalforsamling i Hedgeforeningen Nordea Invest Portefølje (Kapitalforening) Onsdag den 21. december 2016 kl. 10.30 11.00 i Nordeas lokaler Heerings Gaard Overgaden neden
Læs merePROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 4 obligationsafdelinger ekskl. udbytte for 2012
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 4 obligationsafdelinger ekskl. udbytte for 2012 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereFusionsredegørelse 27. marts 2014
Fusionsredegørelse 27. marts 2014 for fusion mellem Investeringsforeningen Absalon Invest, Afdeling PensionPlanner 5 og Investeringsforeningen Absalon Invest, Afdeling PensionPlanner 2 Bestyrelsen i Investeringsforeningen
Læs mereTEGNINGSPROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest I. Fællesprospekt for 5 obligationsafdelinger og 4 aktieafdeling. ekskl.
TEGNINGSPROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest I Fællesprospekt for 5 obligationsafdelinger og 4 aktieafdeling ekskl. udbytte for 2006 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet
Læs mereInvesteringsforeningen. PFA Invest. Fuldstændigt prospekt
Investeringsforeningen PFA Invest Fuldstændigt prospekt Korte Obligationer Lange Obligationer Kreditobligationer Danske Aktier Globale Aktier Højt Udbytte Aktier Europa Value Aktier Balance A Balance B
Læs mereInvesteringsforeningen. PFA Invest. Fuldstændigt prospekt
Investeringsforeningen PFA Invest Fuldstændigt prospekt Korte Obligationer Lange Obligationer Kreditobligationer Danske Aktier Globale Aktier Højt Udbytte Aktier Europa Value Aktier Balance A Balance B
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Danske Invest. Fællesprospekt for 23 aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Danske Invest Fællesprospekt for 23 aktieafdelinger Bioteknologi Danmark Danmark Fokus Europa Europa Fokus Europa Højt Udbytte Europa Small Cap Fjernøsten Global Plus Global
Læs mereGeneralforsamlingerne finder sted hos BI Management A/S, Sundkrogsgade 7, 2100 København Ø.
Herved indkaldes til ekstraordinære generalforsamlinger mandag den 25. maj 2009 kl. 9.00 i nedennævnte investeringsforeninger og afdelinger heraf, samt specialforeninger: Investeringsforeningen BankInvest
Læs mereInvesteringsforeningen. PFA Invest. Fuldstændigt prospekt
Investeringsforeningen PFA Invest Fuldstændigt prospekt Korte Obligationer Lange Obligationer Kreditobligationer Danske Aktier Globale Aktier Højt Udbytte Aktier Europa Value Aktier Balance A Balance B
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 23 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 23 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke
Læs mereFORENKLET PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest I. Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger
FORENKLET PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest I Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs mereFusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr , FT-nr
Fusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr. 73 41 00 10, FT-nr. 11024 Fusion af afdeling: Nordea Invest Verden, SE nr. 32 53 57 71, FT nr. 1 (den ophørende afdeling)
Læs mereForenklet tegningsprospekt
Forenklet tegningsprospekt Tegning af foreningsandele i Nordea Invest Danmark en afdeling i Investeringsforeningen Nordea Invest. Vi erklærer herved, at oplysningerne i det forenklede tegningsprospekt
Læs mereFORENKLET PROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest II. Fællesprospekt for 8 obligations- og aktieafdelinger
FORENKLET PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest II Fællesprospekt for 8 obligations- og aktieafdelinger Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige,
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Alm. Brand Invest. Fællesprospekt for 8 obligations- og aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Alm. Brand Invest Fællesprospekt for 8 obligations- og aktieafdelinger 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og
Læs mereFusionsredegørelse 27. marts 2014
Fusionsredegørelse 27. marts 2014 for fusion mellem Investeringsforeningen Absalon Invest, Afdeling PensionPlanner 7 og Investeringsforeningen Absalon Invest, Afdeling PensionPlanner 4 Bestyrelsen i Investeringsforeningen
Læs mereInvesteringsforeningen Multi Manager Invest
Investeringsforeningen Multi Manager Invest Prospekt USA (RCM) USA Akk. (RCM) Europa (BlackRock) Europa AKK. (BlackRock) Japan (AllianceBernstein) Japan Akk. (AllianceBernstein) Health Care (BlackRock)
Læs mereInvesteringsforeningen BankInvest
Vedtægter for Investeringsforeningen BankInvest Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen BankInvest. Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Foreningens formål
Læs mereForenklet tegningsprospekt
Forenklet tegningsprospekt Tegning af foreningsandele i Nordea Invest Valg Global fokus en afdeling i Fåmandsforeningen Nordea Invest Valg. Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i
Læs mereAfdelingen må investere i depotbeviser, som fx ADRs og GDRs. Afdelingen må dog kun investere i depotbeviser, der
Bilag til fusionsplan af 28. august 2019 Forslag til afdelingsspecifikke vedtægtsændringer, herunder navnetilpasning på afdelinger, i forbindelse med forslag om fusion af Amalie Invest og Strategi Invest
Læs mereFuldstændigt prospekt
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT FOR Investeringsforeningen Jyske Invest Jyske Invest Oktober 2008 INDHOLD 1 ANSVAR FOR PROSPEKTET...1 2 ÆNDRINGSFORBEHOLD...2 3 FORENINGENS NAVN, ADRESSE OG REGISTRERINGSNUMMER...2
Læs mereFuldstændigt prospekt
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT FOR Investeringsforeningen Jyske Invest Jyske Invest April 2007 INDHOLD 1 ANSVAR FOR PROSPEKTET...1 2 ÆNDRINGSFORBEHOLD...2 3 FORENINGENS NAVN, ADRESSE OG REGISTRERINGSNUMMER...2
Læs mereInvesteringsforeningen Danske Invest Bilag til dagsordenens pkt april 2016
20. april 2016 De af bestyrelsen fremsatte forslag indebærer nedenstående ændringer af vedtægterne. De berørte formuleringer er markeret med kursiv. Ad dagsordenens pkt. 5.1: Bond Income Akkumulerende
Læs mereIndkaldelse til ekstraordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Stonehenge
Indkaldelse til ekstraordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Stonehenge Investeringsforeningen Stonehenge indkalder hermed til ekstraordinær generalforsamling den 11. maj 2012, kl. 10.00 hos
Læs mereProspekt. for. Kapitalforeningen BankInvest
Prospekt for Kapitalforeningen BankInvest Forvalterens prospekterklæring Som forvalter for Kapitalforeningen BankInvest erklæres herved, at oplysningerne i dette dokument os bekendt er rigtige og indeholder
Læs mereIndkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Stonehenge
Indkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Stonehenge Investeringsforeningen Stonehenge indkalder hermed til ordinær generalforsamling den 10. april 2012, kl. 17.00 hos Ringkjøbing
Læs mereTegningsprospekt. Tegning af foreningsandele i Nordea Invest Valg Global fokus en afdeling i Fåmandsforeningen Nordea Invest Valg.
Tegningsprospekt Tegning af foreningsandele i Nordea Invest Valg Global fokus en afdeling i Fåmandsforeningen Nordea Invest Valg. Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet
Læs mereVedtægter for Kapitalforeningen BankInvest
Vedtægter for Navn og hjemsted 1. Kapitalforeningens navn er. Stk. 2. Kapitalforeningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Kapitalforeningens formål er efter vedtægternes bestemmelse herom ved
Læs mereVedtægter for Kapitalforeningen BankInvest
Vedtægter for Navn og hjemsted 1. Kapitalforeningens navn er. Stk. 2. Kapitalforeningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Kapitalforeningens formål er efter vedtægternes bestemmelse herom ved
Læs mereFuldstændigt prospekt for
Fuldstændigt prospekt for Investeringsforeningen BankInvest Almen Bolig Indbydelse til tegning af foreningsandele i Investeringsforeningen BankInvest Almen Bolig. Ansvar for prospektet Vi erklærer herved,
Læs mereBESTYRELSENS FUSIONSPLANER -REDEGØRELSER. for fusionerne (sammenlægningerne) mellem følgende afdelinger under Investeringsforeningen Danske Invest:
BESTYRELSENS FUSIONSPLANER og -REDEGØRELSER for fusionerne (sammenlægningerne) mellem følgende afdelinger under Investeringsforeningen Danske Invest: 1. Sundhed Indeks (ophørende) og Bioteknologi 2. Danske
Læs mereVedtægter for. Investeringsforeningen Danske Invest
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest 4. juni 2013 - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 5 Formål... 5 Medlemmer... 5 Afdelinger... 6 1. Certifikatudstedende
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger. ekskl. udbytte for 2015
PROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Fællesprospekt for 9 obligations- og aktieafdelinger ekskl. udbytte for 2015 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt
Læs mereGeneralforsamling. DAGSORDEN 1. Bestyrelsens beretning for det forløbne regnskabsår.
Generalforsamling Investeringsforeningen Danske Invest og Investeringsforeningen Danske Invest Select afholder fælles ordinær generalforsamling mandag den 24. april 2017, kl. 16.00 i Øksnehallen, Halmtorvet
Læs mereFORENKLET PROSPEKT. Investeringsinstitutforeningen Fionia Invest
FORENKLET PROSPEKT Investeringsinstitutforeningen Fionia Invest 1 N rv rende forenklede prospekt indeholder ikke alle oplysninger, som indg r i det fuldst ndige prospekt og erstatter ikke det fuldst ndige
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen ValueInvest Danmark
Vedtægter for Investeringsforeningen ValueInvest Danmark Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen ValueInvest Danmark Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2.
Læs mereTEGNINGSPROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest, Europa Small Cap Aktier og USA Small Cap Aktier
TEGNINGSPROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest, Europa Small Cap Aktier og USA Small Cap Aktier 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke
Læs mereBESTYRELSENS FUSIONSPLANER -REDEGØRELSER. for fusionerne (sammenlægningerne) mellem følgende afdelinger under Investeringsforeningen Danske Invest:
BESTYRELSENS FUSIONSPLANER og -REDEGØRELSER for fusionerne (sammenlægningerne) mellem følgende afdelinger under Investeringsforeningen Danske Invest: 1. Ejendomme Europa Indeks (ophørende), Europa Bæredygtig
Læs mereInvesteringsforeningen BankInvest Engros
Vedtægter for Investeringsforeningen BankInvest Engros Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen BankInvest Engros. Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Foreningens
Læs mereIndkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest
Indkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest Der afholdes ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest med tilhørende afdelinger. Enhver investor i foreningen
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen ValueInvest Danmark
Vedtægter for Investeringsforeningen ValueInvest Danmark Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen ValueInvest Danmark Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2.
Læs mereFusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest Portefølje, CVR-nr , FT-nr
Fusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest Portefølje, CVR-nr. 33 16 17 94, FT-nr. 11172 Fusion af afdelinger: Nordea Invest Portefølje Danmark, SE-nr. 32 54 16 82, FT-nr. 6,
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Danske Invest. Fællesprospekt for 23 aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Danske Invest Fællesprospekt for 23 aktieafdelinger 26. juni 2013 INDHOLDSFORTEGNELSE Ansvar for prospektet...4 Investeringsforeningen Danske Invest...4 Uafhængig revisors
Læs mereGeneralforsamling i. Bestyrelsen foreslår genvalg af Ernst & Young Godkendt Revisionspartnerselskab som revisor.
Generalforsamling i Investeringsforeningen Investin Investeringsforeningen Investin afholder ordinær generalforsamling tirsdag den 30. april 2019 kl. 13.00 hos Nykredit Portefølje Administration A/S, Kalvebod
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Danske Invest Fællesprospekt for 8 indeksbaserede aktieafdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen Danske Invest Fællesprospekt for 8 indeksbaserede aktieafdelinger 26. juni 2013 Indholdsfortegnelse Ansvar for prospektet...3 Uafhængig revisors erklæring om prospektet...4
Læs mereIndkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest
Indkaldelse til ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest Der afholdes ordinær generalforsamling i Investeringsforeningen Sparinvest med tilhørende afdelinger. Enhver investor i foreningen
Læs mereHalvårsrapport Hedgeforeningen Nordea Invest Portefølje (Kapitalforening)
Halvårsrapport 2016 Hedgeforeningen Nordea Invest Portefølje (Kapitalforening) Indhold Resultat og formue Ledelsesforhold Regnskabspraksis og revision Ledelsespåtegning Læsevejledning Afdelingens udvikling
Læs mereI LIKVIDATION I LIKVIDATION
I LIKVIDATION Halvårsrapport for 2018 1 Halvårsrapport 2018 2 Foreningsoplysninger Investeringsforeningen Nielsen Global Value I Likvidation c/o BI Management A/S Sundkrogsgade 7 Postboks 2672 2100 København
Læs mereINVESTERINGSFORENINGEN STONEHENGE
Vedtægter for Investeringsforeningen Stonehenge Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen Stonehenge. Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Foreningens formål
Læs mereAnkenævnet for Investeringsforeninger Østerbrogade 62, 4., Postboks 2690, 2100 København Ø Tlf Fax
Østerbrogade 62, 4., Postboks 2690, 2100 København Ø Tlf. 3543 2506 Fax 3543 7104 HD/DUE K E N D E L S E afsagt den 15. oktober 2008 KLAGER: INDKLAGEDE: Bankinvest I KLAGEEMNE: LEDETEKST: Prospekt. Oplysninger
Læs merePrivate Banking Portefølje. et nyt perspektiv på dine investeringer
Private Banking Portefølje et nyt perspektiv på dine investeringer Det er ikke et spørgsmål om enten aktier eller obligationer. Den bedste portefølje er som regel en blanding. 2 2 Private Banking Portefølje
Læs mereVedtægter for. Investeringsforeningen Danske Invest Select
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select 4. juni 2013 - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 4 Formål... 4 Medlemmer... 4 Afdelinger... 5 Aktier:... 5 AlmenBolig
Læs mereTEGNINGSPROSPEKT. Investeringsforeningen BankInvest. Emerging Markets Aktier
TEGNINGSPROSPEKT Investeringsforeningen BankInvest Emerging Markets Aktier 1 Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge af udeladelser
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select 24. april 2017 (I) - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 4 Formål... 4 Medlemmer... 4 Afdelinger... 4 Aktier KL...
Læs mereInvesteringsforeningen Nielsen Global Value
Vedtægter for Investeringsforeningen Nielsen Global Value Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen Nielsen Global Value Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål
Læs mereFusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr , FT-nr
Fusionsplan og fusionsredegørelse Investeringsforeningen Nordea Invest, CVR-nr. 73 41 00 10, FT-nr. 11024. Fusion af afdeling HealthCare, SE-nr. 11 86 12 53, FT-nr. 34 (den ophørende afdeling) og afdeling
Læs mereInvesteringsforeningen Jyske Invest
FORENKLET PROSPEKT FOR Investeringsforeningen Jyske Invest Jyske Invest December 2007 INDHOLD 1 ANSVAR FOR PROSPEKTET...1 2 ÆNDRINGSFORBEHOLD...2 3 FORENINGENS NAVN, ADRESSE OG REGISTRERINGSNUMMER...2
Læs mereLovtidende A. 2014 Udgivet den 26. juni 2014. Bekendtgørelse om oplysninger i prospekter for danske UCITS 1) 17. juni 2014. Nr. 758.
Lovtidende A 2014 Udgivet den 26. juni 2014 17. juni 2014. Nr. 758. Bekendtgørelse om oplysninger i prospekter for danske UCITS 1) I medfør af 102, stk. 5, og 190, stk. 3, i lov nr. 597 af 12. juni 2013
Læs mereFULDSTÆNDIGT PROSPEKT. Investeringsinstitutforeningen BankInvest Mix
FULDSTÆNDIGT PROSPEKT Investeringsinstitutforeningen BankInvest Mix Ansvar for prospektet Vi erklærer herved, at oplysningerne i prospektet os bekendt er rigtige, og ikke som følge af udeladelser har forvansket
Læs mereFusionsplan og fusionsredegørelse
Fusionsplan og fusionsredegørelse for flytning af Afdeling Danske Aktier (stiftet 19.10.2007, Københavns Kommune, FT-nr. 11.127.06, SE-nr. 30 11 04 71) under Investeringsforeningen Gudme Raaschou (FT-nr.
Læs mereINVESTERINGSFORENINGEN ALFRED BERG INVEST AFDELING EMERGING MARKETS OBLIGATIONER
INVESTERINGSFORENINGEN ALFRED BERG INVEST AFDELING EMERGING MARKETS OBLIGATIONER PROSPEKT 19. MARTS 2009 . Afdeling Emerging Markets Obligationer Vi skal herved erklære: - at oplysningerne i prospektet
Læs mereDet væsentligste indhold af forslag til ændring af vedtægter i Kapitalforeningen Investin Pro:
Det væsentligste indhold af forslag til ændring af vedtægter i Kapitalforeningen Investin Pro: Bestyrelsen foreslår foreningens vedtægter ændret således, at vedtægterne opdateres i overensstemmelse med
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select 20. april 2016 (ii) - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 4 Formål... 4 Medlemmer... 4 Afdelinger... 4 Aktier
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select 24. april 2017 (II) - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 4 Formål... 4 Medlemmer... 4 Afdelinger... 4 Aktier
Læs mereBestyrelsens fusionsplan og fusionsredegørelse for fusion mellem
Bestyrelsens fusionsplan og fusionsredegørelse for fusion mellem Investeringsforeningen Nykredit Invest (CVR-nr.: 25 26 62 18) (FT-nr.: 11.122) Afdeling Erhvervsobligationer (den ophørende afdeling) (SE-nr.
Læs mereHalvårsrapport 1. halvår 2011. Investeringsforeningen Investin
Halvårsrapport 2011 Investeringsforeningen Investin Indholdsfortegnelse Foreningsoplysninger... 2 Ledelsespåtegning... 3 Ledelsesberetning... 4 Amber... Nordic Alpha 9 Amber... Energy Alpha 11 Amber...
Læs mereINVESTERINGSFORENINGEN STONEHENGE
Vedtægter for Investeringsforeningen Stonehenge Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen Stonehenge. Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Foreningens formål
Læs mereVedtægter Kapitalforeningen BankInvest Select cl... NEMID NEMID NEMID NEMID NEMID NEMID
Vedtægter 2018.10.22 cl... Signers: Name Method Date Ingelise Mose Bogason Bjarne Ammitzbøll Ole Lyngh Jørgensen Lars Boné Lone Møller Olsen Viggo Nedergaard Jensen NEMID NEMID NEMID NEMID NEMID NEMID
Læs mere8) Bestyrelsesmedlemmernes navne og deres hovedbeskæftigelse ved angivelse af deres stilling, ansættelsessted og ansættelses- eller bopælsadresse.
Bekendtgørelse om oplysninger i investeringsforeningers, specialforeningers, godkendte fåmandsforeningers og hedgeforeningers prospekter 1) I medfør af 74, stk. 2, 113, 114 f, stk. 1 og 2, og 132, stk.
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen Nielsen Global Value
Vedtægter for Investeringsforeningen Nielsen Global Value Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen Nielsen Global Value Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål
Læs mereFULDSTÆNDIGT TEGNINGSPROSPEKT
FULDSTÆNDIGT TEGNINGSPROSPEKT Investeringsforeningen Danske Invest Select Fællesprospekt for 14 aktieafdelinger Foreningen markedsføres under binavnene: Investeringsforeningen Danske Invest Engros Investeringsforeningen
Læs mereVedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select
Vedtægter for Investeringsforeningen Danske Invest Select 13. juni 2019 - 2 - Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse... 2 Navn og hjemsted... 4 Formål... 4 Medlemmer... 4 Afdelinger... 4 AlmenBolig Korte
Læs mereVedtægter for Kapitalforeningen BankInvest
Vedtægter for Kapitalforeningen BankInvest Navn og hjemsted 1. Kapitalforeningens navn er Kapitalforeningen BankInvest. Stk. 2. Kapitalforeningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Kapitalforeningens
Læs mereVedtægter for. Kapitalforeningen BankInvest Select
Vedtægter for Kapitalforeningen BankInvest Select Navn og hjemsted 1. Kapitalforeningens navn er Kapitalforeningen BankInvest Select. Stk. 2. Kapitalforeningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2.
Læs mereInvesteringsforeningen ProCapture. Fællesprospekt for 8 afdelinger
PROSPEKT Investeringsforeningen ProCapture Fællesprospekt for 8 afdelinger Europe Index Fund - Accumulating KL Global AC Index Fund - Accumulating KL Global Emerging Markets Index Fund - Accumulating KL
Læs mereINVESTERINGSFORENINGEN STONEHENGE
Vedtægter for Investeringsforeningen Stonehenge Navn og hjemsted 1. Foreningens navn er Investeringsforeningen Stonehenge. Stk. 2. Foreningens hjemsted er Københavns Kommune. Formål 2. Foreningens formål
Læs mereKapitalforeningen BankInvest Vælger
Prospekt for Kapitalforeningen BankInvest Vælger 25. marts 2015 1 FORENINGEN Foreningens navn og adresse Kapitalforeningen BankInvest Vælger CVR-nr. 28 89 15 63 c/o BI Management A/S Sundkrogsgade 7 Postboks
Læs merePROSPEKT. Investeringsforeningen Jyske Invest International
PROSPEKT Investeringsforeningen Jyske Invest International Ansvar for prospektet Investeringsforeningen Jyske Invest International er ansvarlig for prospektets indhold. Vi erklærer herved, at oplysningerne
Læs mereBekendtgørelse om oplysninger i prospekter for danske UCITS m.v.1)
Bekendtgørelse om oplysninger i prospekter for danske UCITS 1) I medfør af 83, stk. 5, 159, stk. 3, 171, stk. 4, og 221, stk. 3, i lov nr. 456 af 18. maj 2011 om investeringsforeninger, som ændret ved
Læs mereVejledning om hvilke markeder danske UCITS kan investere på i henhold til 139 i lov om investeringsforeninger m.v.
VEJ nr 9017 af 05/01/2015 Gældende Offentliggørelsesdato: 14-01-2015 Erhvervs- og Vækstministeriet Ændrer i/ophæver VEJ nr 35 af 03/05/2010 Vejledning om hvilke markeder danske UCITS kan investere på i
Læs merePr. 30.06.2014. Jyske Invest. Afdelingsoverblik
Pr. 30.06.2014 Afdelingsoverblik 1 Forvent en forskel er på mange måder en anderledes investeringspartner. Vi går gerne vores egne veje for at optimere investorernes afkast. Vores vision er at levere investeringsløsninger,
Læs mere