TOP-TOY Holding A /S. CVR nr ÅRSRAPPORT FOR 2008/ regnskabsår

Transkript

1 TOP-TOY Holding A /S CVR nr ÅRSRAPPORT FOR 2008/ regnskabsår

2 INDHOLDSFORTEGNELSE Side Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors påtegning 2-3 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger 4 Hoved- og nøgletal for koncernen 5 Ledelsesberetning 6-7 Koncern- og årsregnskab 1. juli juni 2009 Anvendt regnskabspraksis 8-13 Koncernresultatopgørelse 14 Koncernbalance Pengestrømsopgørelse for koncernen 17 Noter til koncernregnskabet Moderselskabets resultatopgørelse 24 Moderselskabets balance 25 Noter til moderselskabets regnskab 26-28

3

4 2 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS PÅTEGNING Til aktionærerne i Vi har revideret årsrapporten for for regnskabsåret 1. juli juni 2009, omfattende ledelsespåtegning, ledelsesberetning, anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter for såvel koncernen som moderselskabet samt pengestrømsopgørelse for koncernen. Årsrapporten aflægges efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsrapporten Ledelsen har ansvaret for at udarbejde og aflægge en årsrapport, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Dette ansvar omfatter udformning, implementering og opretholdelse af interne kontroller, der er relevante for at udarbejde og aflægge en årsrapport, der giver et retvisende billede uden væsentlig fejlinformation, uanset om fejlinformationen skyldes besvigelser eller fejl samt valg og anvendelse af en hensigtsmæssig regnskabspraksis og udøvelse af regnskabsmæssige skøn, som er rimelige efter omstændighederne. Revisors ansvar og den udførte revision Vort ansvar er at udtrykke en konklusion om årsrapporten på grundlag af vor revision. Vi har udført vor revision i overensstemmelse med danske revisionsstandarder. Disse standarder kræver, at vi lever op til etiske krav samt planlægger og udfører revisionen med henblik på at opnå høj grad af sikkerhed for, at årsrapporten ikke indeholder væsentlig fejlinformation. En revision omfatter handlinger for at opnå revisionsbevis for de beløb og oplysninger, der er anført i årsrapporten. De valgte handlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurderingen af risikoen for væsentlig fejlinformation i årsrapporten, uanset om fejlinformationen skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor interne kontroller, der er relevante for selskabets udarbejdelse og aflæggelse af en årsrapport, der giver et retvisende billede, med henblik på at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke med det formål at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere stillingtagen til, om den regnskabspraksis, der er anvendt af ledelsen, er passende, og om de regnskabsmæssige skøn, der er anvendt af ledelsen, er rimelige, samt en vurdering af den samlede præsentation af årsrapporten. Det er vor opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vor konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.

5

6 4 SELSKABSOPLYSNINGER Selskabet Roskildevej Tune Telefon: Telefax: Hjemmeside: CVR-nr.: Stiftet: 11. maj 1983 Hjemsted: Greve Kommune Regnskabsår: 1. juli juni Bestyrelse Direktion Bjarne Gjørup Henrik Gjørup Peter Gjørup Lars Gjørup Anneli Gjørup Peter Gjørup Lars Gjørup Frank Kristensen Revision RIR REVISION Kresten Foged statsautoriserede revisorer I/S Statsautoriseret Revisionsaktieselskab Himmelev Bygade 70 Frederiksgade Roskilde 1265 København K Dattervirksomheder med datterdattervirksomheder TOP-TOY A/S, ejerandel 100 % TOP-TOY (Hong Kong) Ltd. TOP-TOY Deutschland GmbH 19. Janúar ehf TOP-TOY Norge AS TOP-TOY Ejendomme A/S, ejerandel 100 %

7 5 HOVED- OG NØGLETAL FOR KONCERNEN 2008/ / / / /05 t.kr. t.kr. t.kr. t.kr. t.kr. Resultatopgørelse: Nettoomsætning EBITDA (Primær drift før skat og afskr.) EBIT (Primær drift før skat) Årets resultat Balance: Balancesum Egenkapital Medarbejdere: Gennemsnitligt antal heltidsansatte medarbejdere Butikker: Antal butikker i alt Nøgletal: Overskudsgrad 6,2% 7,9% 7,4% 7,0% 7,3% Afkastningsgrad 8,8% 12,4% 11,8% 12,2% 13,1% Egenkapitalandel 49,0% 43,2% 45,8% 45,5% 48,8%

8 6 LEDELSESBERETNING Hovedaktivitet Koncernens aktiviteter består i handel med legetøj og andre børnerelaterede produkter gennem kæderne BR-Legetøj og TOYS "R" US i Nordeuropa. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat blev på t.kr. sammenholdt med tkr. i 2007/2008, et fald på 31%. Omsætningen på i alt t.kr. i danske kroner er et fald på 3% og en stigning på 4% opgjort i lokale valutaer. Året har været præget af den verdensomspændende finansielle krise, der specielt i 4. kvartal 2008 medførte en brat opbremsning i den økonomiske vækst. Der er globalt gennemført en lang række initiativer, herunder en ekspansiv finanspolitik og meget betydelige rentenedsættelser i forsøg på at undgå en længerevarende krise med fortsat økonomisk afmatning. Koncernens investeringer har været koncentreret om at integrere de i 2007/2008 tilkøbte kæder og enheder. For at sikre koncernens fortsatte vækst og udvikling har opkøbt K.E.Mathiasen, som er Nordens største legetøjsgrossist med salgsselskaber i Danmark, Sverige, Norge og Finland. Overtagelsen fandt sted pr. 1. juli 2009 og har således ikke påvirket koncernens resultat for 2008/2009. Resultatet for regnskabsåret er uværgeligt negativt påvirket af uroen på kapitalmarkederne og den generelle økonomiske afmatning. Koncernen har imidlertid, i al væsentlighed, realiseret den forventede omsætning på de valgte markeder, idet den meget betydelige svækkelse af norske og svenske kroner, samt ikke mindst sammenbruddet af den islandske krone, har medført en kraftig negativ påvirkning af den opgjorte bruttomargin, der ikke har kunnet opvejes af valutakursudsving i de typiske indkøbsvalutaer samt faldende transportpriser. Selskabet indregner såvel filialer som datterselskaber som integrerede enheder, hvilket ligeledes har medført indregning af et betydeligt urealiseret valutakurstab. Koncernen har som i tidligere år allokeret væsentlige ressourcer til udvikling og kvalitetssikring af produkter og processer, ligesom udviklingen af egne produkter og produkter i licensproduktion har været centrale områder som led i den valgte strategi. Koncernen har samlet beskæftiget ca medarbejdere svarende til fuldtidsansatte. Koncernen har, med det meget betydelige antal medarbejdere, været særligt engageret i at bidrage med gode og udviklende arbejdsforhold, herunder at cementere bæredygtighed i kultur og værdisæt i organisationen. Dette engagement rækker dog videre end koncernens interne organisation. Der har været stor opmærksomhed på, hvordan koncernen, byggende på sine særlige styrker, kan medvirke til at forbedre samfundsforhold, herunder sikre, at koncernen opfylder det sociale, etiske og miljømæssige ansvar, som TOP-TOY ønsker at være eksponent for.

9 7 LEDELSESBERETNING Der vil også i de kommende år være stor bevågenhed omkring forankringen af medejerskab og forpligtelser overfor de af TOP-TOY definerede CSR-politikker i alle led af koncernens værdikæder. Det planlagte generationsskifte i direktionen er fuldt gennemført i 2008/2009, i hvilken forbindelse Peter Gjørup, Lars Gjørup og Frank Kristensen er indtrådt i direktionen, medens Henrik Gjørup og Bjarne Gjørup er udtrådt. Direktionen har for de danske aktiviteter konstitueret sig med Peter Gjørup som administrerende direktør. Koncernens indtjening for det kommende regnskabsår vil være påvirket af den generelle økonomiske udvikling og vækst på de enkelte markeder, herunder forholdet mellem de lokale valutaer. Det er samlet ledelsens opfattelse, at koncernen i det kommende år kan realisere en marginalt forbedret indtjening i forhold til 2008/2009. Butikker i udlandet Selskabets aktiviteter i Sverige sker gennem TOP-TOY A/S Danmark, filial Sverige, i Norge gennem TOP-TOY Norge AS, i Finland gennem TOP-TOY A/S, filial Finland, i Island gennem 19. Janúar ehf og i Tyskland gennem BR-Spielwaren GmbH. Videnressourcer Selskabet har og vil fortsat anvende betydelige ressourcer på opbygning af kompetence inden for selskabets virkefelt, herunder ikke mindst en stedse ajourført viden om interne såvel som eksterne miljøforhold og kvalitetssikring. Rente- og valutarisici Selskabet har ikke rente- og valutarisici, der rækker videre end den almindelige rente- og kursudvikling på de af selskabet i al væsentlighed anvendte valutaer. Selskabet foretager alene kommerciel afdækning af valutapositioner. Begivenheder efter regnskabsårets udløb Der er efter regnskabsårets afslutning ikke indtruffet begivenheder, som væsentligt vil kunne påvirke selskabets finansielle stilling.

10 8 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Årsrapporten for er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for store virksomheder i regnskabsklasse C. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Koncernregnskabet Koncernregnskabet omfatter modervirksomheden samt dattervirksomheder, hvori direkte eller indirekte besidder mere end 50 % af stemmerettighederne eller på anden måde har bestemmende indflydelse. I koncernregnskabet indgår: TOP-TOY A/S, ejerandel 100 % TOP-TOY (Hong Kong) Ltd. TOP-TOY Deutschland GmbH med datterselskaber 19. Janúar ehf TOP-TOY Norge AS TOP-TOY Ejendomme A/S, ejerandel 100 % Samt tre selskaber uden driftsaktivitet Ved konsolideringen foretages eliminering af koncerninterne indtægter og omkostninger, aktiebesiddelser, interne mellemværender og udbytter samt realiserede og urealiserede fortjenester og tab ved transaktioner mellem de konsoliderede virksomheder. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser, som beskrevet nedenfor, for hver enkelt regnskabspost. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Herved fordeles kurstab og -gevinst over aktivets eller forpligtelsens løbetid.

11 9 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som vedrører forhold, der eksisterede på balancedagen. Omregning af fremmed valuta Transaktioner i fremmed valuta omregnes til transaktionsdagens kurs eller tilnærmet kurs. Valutakursdifferencer, der opstår mellem transaktionsdagens kurs og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post. Tilgodehavender, gæld og andre monetære poster i fremmed valuta, som ikke er afregnet på balancedagen, omregnes til balancedagens valutakurs. Forskellen mellem balancedagens kurs og kursen på tidspunktet for tilgodehavendets eller gældens opståen indregnes i resultatopgørelsen under finansielle indtægter og omkostninger. Ved indregning af udenlandske filialer og dattervirksomheder (salgsselskaber), der er integrerede enheder, omregnes monetære poster til balancedagens kurs. Ikke-monetære poster omregnes til kursen på anskaffelsestidspunktet eller på tidspunktet for efterfølgende op- eller nedskrivning af aktivet. Resultatopgørelsens poster omregnes til transaktionsdagens kurs eller tilnærmet kurs. For udenlandsk dattervirksomhed, der er en selvstændig enhed, omregnes resultatopgørelsen til årets gennemsnitlige valutakurs og balanceposterne omregnes til balancedagens valutakurser. Kursdifferencer, opstået ved omregning af udenlandske dattervirksomheders egenkapital ved årets begyndelse til balancedagens valutakurs samt ved omregning af resultatopgørelsen fra gennemsnitskurser til balancedagens valutakurser, indregnes direkte på egenkapitalen. Afledte finansielle instrumenter Afledte finansielle instrumenter indregnes første gang i balancen til kostpris og måles efterfølgende til dagsværdi. Positive og negative dagsværdier af afledte finansielle instrumenter indregnes under andre tilgodehavender henholdsvis anden gæld. Ændring i dagsværdien af afledte finansielle instrumenter indregnes i resultatopgørelsen sammen med eventuelle ændringer i dagsværdien af det sikrede aktiv eller den sikrede forpligtelse. Resultatopgørelsen Nettoomsætning Nettoomsætning omfatter værdien af varer og tjenesteydelser leveret i perioden. Nettoomsætningen indregnes eksklusive moms og rabatter i forbindelse med salget. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til distribution, salg, reklame, administration, lokaler mv.

12 10 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Resultat af kapitalandele i dattervirksomheder I modervirksomhedens resultatopgørelse indregnes de enkelte dattervirksomheders resultat efter skat efter fuld eliminering af intern avance/tab. Finansielle poster Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og renteomkostninger, realiserede og urealiserede kursgevinster og kurstab vedrørende værdipapirer, gæld og transaktioner i fremmed valuta. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat af årets resultat Årets skat, der består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Selskabet er sambeskattet med de danske dattervirksomheder. Den aktuelle danske selskabsskat fordeles mellem de sambeskattede danske selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomster (fuld fordeling med refusion vedrørende skattemæssige underskud). De sambeskattede selskaber indgår i acontoskatteordningen. Afregning af skat sker via mellemregningen med moderselskabet. Koncernen har fravalgt international sambeskatning. Balancen Immaterielle anlægsaktiver Erhvervet goodwill og lejemålsrettigheder måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Der afskrives lineært over den vurderede økonomiske brugstid, der er vurderet til: Goodwill Lejemålsrettigheder 5-20 år 5-10 år Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger måles til dagsværdi. For bygninger er afskrivningsgrundlaget den opskrevne værdi opgjort på tidspunktet for opskrivningen. For visse ejendomme er der indregnet en restværdi på op til 60 %. Indretning af lejede lokaler samt driftsmateriel og inventar måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug.

13 11 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Bygninger Indretning af lejede lokaler Driftsmateriel og inventar 50 år 5 år 5-10 år Aktiver med en kostpris på under 12 t.kr. pr. enhed indregnes som omkostninger i resultatopgørelsen i anskaffelsesåret. Fortjeneste eller tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under afskrivninger. Finansielle anlægsaktiver Kapitalandele i dattervirksomheder Kapitalandele i dattervirksomheder måles efter den indre værdis metode. Kapitalandele i dattervirksomheder indregnes og måles i balancen til virksomhedernes indre værdi opgjort efter moderselskabets regnskabspraksis med fradrag af urealiserede koncerninterne avancer og tab. Nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien. Øvrige finansielle anlægsaktiver Andre værdipapirer og kapitalandele måles og indregnes til dagsværdi på balancedagen. Varebeholdninger Varebeholdninger, der omfatter handelsvarer, måles til kostpris på grundlag af vejede gennemsnitspriser. Er nettorealisationsværdien lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for handelsvarer omfatter anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Nettorealisationsværdi for varebeholdninger opgøres som salgspris med fradrag af omkostninger, der afholdes for at effektuere salget, og fastsættes under hensyntagen til omsættelighed, ukurans og udvikling i forventet salgspris. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi. Periodeafgrænsningsposter, indregnet under aktiver, omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår.

14 12 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Egenkapital - udbytte Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen. Foreslået udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse på generalforsamlingen. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat er skatten af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssige og skattemæssige værdier af aktiver og forpligtelser. Der indregnes såvel udskudte skatteforpligtelser som udskudte skatteaktiver. Den udskudte skat måles på grundlag af den aktuelle skattesats. Ændring i udskudt skat, som følge af ændringer i skattesatser, indregnes i resultatopgørelsen. Gældsforpligtelser Gældsforpligtelser indregnes til amortiseret kostpris, som i det væsentligste svarer til nominel værdi. Periodeafgrænsningsposter Under periodeafgrænsningsposter indregnes modtagne betalinger vedrørende indtægter i de efterfølgende år. Pengestrømsopgørelse Pengestrømsopgørelsen viser koncernens pengestrømme for året fordelt på driftsaktivitet, investeringsaktivitet og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som årets resultat reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital samt betalt selskabsskat. Pengestrømme fra investeringsaktivitet Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter optagelse af lån, afdrag på rentebærende gæld samt betaling af udbytte til selskabsdeltagere.

15 13 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Nøgletal Nøgletal er udarbejdet i overensstemmelse med Den Danske Finansanalytikerforenings Anbefalinger & Nøgletal Hoved- og nøgletallene i oversigten er beregnet således: Overskudsgrad Resultat af primær drift x 100 Nettoomsætning Afkastningsgrad Resultat af primær drift x 100 Gns. operative aktiver Egenkapitalandel Egenkapital ultimo x 100 Passiver i alt, ultimo

16 14 KONCERNRESULTATOPGØRELSE 1. JULI JUNI 2008/ /08 Note kr. t.kr. Nettoomsætning Vareforbrug Andre eksterne omkostninger Bruttoresultat Personaleomkostninger Afskrivninger på anlægsaktiver Resultat af primær drift Finansielle indtægter Finansielle omkostninger Resultat før skat Skat af årets resultat ÅRETS RESULTAT Resultatdisponering er anført under moderselskabets resultatopgørelse.

17 15 KONCERNBALANCE 30. JUNI AKTIVER 2008/ /08 Note kr. t.kr. Goodwill Lejemålsrettigheder Immaterielle anlægsaktiver Grunde og bygninger Indretning af lejede lokaler Driftsmateriel og inventar Materielle anlægsaktiver Huslejedeposita mv Finansielle anlægsaktiver ANLÆGSAKTIVER Varebeholdninger Tilgodehavender fra salg Andre tilgodehavender Periodeafgrænsningsposter Tilgodehavender Aktier og andre værdipapirer 0 0 Likvide beholdninger OMSÆTNINGSAKTIVER AKTIVER

18 16 KONCERNBALANCE 30. JUNI PASSIVER 2008/ /08 Note kr. t.kr. 9 Aktiekapital Opskrivningshenlæggelse Overført resultat Forslag til udbytte for regnskabsåret EGENKAPITAL Hensættelse til udskudt skat HENSATTE FORPLIGTELSER Prioritetsgæld Kreditinstitutter Langfristede gældsforpligtelser Kortfristet del af langfristede gældsforpligtelser Kreditinstitutter Leverandører af varer og tjenesteydelser Selskabsskat Anden gæld Kortfristede gældsforpligtelser GÆLDSFORPLIGTELSER PASSIVER Eventualforpligtelser 14 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 15 Nærtstående parter 16 Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor

19 17 PENGESTRØMSOPGØRELSE FOR KONCERNEN 2008/ /08 kr. t.kr. Resultat af primær drift Reguleringer: Afskrivninger Ændring i driftskapital: Ændring i tilgodehavender Ændring i varebeholdninger Ændring i leverandørgæld mv Pengestrømme fra drift før finansielle poster mv Rentebetalinger mv. netto Betalt selskabsskat Pengestrømme fra driftsaktivitet Tilgang, immaterielle anlægsaktiver Tilgang, bygninger Tilgang, driftsmateriel og inventar Tilgang, indretning lejede lokaler Afgang, anlægsaktiver Ændring i deposita Pengestrømme fra investeringsaktivitet Ændring i prioritetsgæld Ændring i kreditinstitutter Betalt udbytte Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Ændring i likvider Likvider primo Valutakursreguleringer udenlandske dattervirksomheder Egenkapitalført korrektion Likvider ultimo Pengestrømsopgørelsens tal kan ikke alene udledes af det offentliggjorte regnskabsmateriale.

20 18 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 2008/ /08 kr. t.kr. 1. Personaleomkostninger De samlede personaleomkostninger udgør: Løn og gager Pensioner Andre omkostninger til social sikring Heraf vederlag til direktion og bestyrelse: Bestyrelse Direktion Gennemsnitligt antal fuldtidsbeskæftigede medarbejdere Afskrivninger Goodwill Lejemålsrettigheder Bygninger Driftsmateriel og inventar Indretning af lejede lokaler Tab/gevinst ved afhændelse af aktiver Finansielle indtægter Renteindtægter og lignende indtægter Finansielle omkostninger Øvrige renteomkostninger og lignende omkostninger

21 19 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 2008/ /08 kr. t.kr. 5. Skat af årets resultat Årets aktuelle skat Regulering af udskudt skat Regulering af skat vedrørende egenkapitalposteringer 0 0 Regulering af skat vedrørende tidligere år Årets skat i forhold til resultat før skat 21,7% 24,8% 6. Immaterielle anlægsaktiver Goodwill Lejemålsrettigheder Kostpris primo Tilgang i årets løb 0 Afgang i årets løb 0 Kursreguleringer Kostpris ultimo Akkumulerede afskrivninger primo Årets afskrivninger Afskrivninger afgang 0 Kursreguleringer Akkumulerede afskrivninger ultimo Regnskabsmæssig værdi ultimo

22 20 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 7. Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger Indretning af lejede lokaler Driftsmateriel og inventar Kostpris primo Tilgang i årets løb Afgang i årets løb Kursreguleringer Kostpris ultimo Opskrivninger primo Tilgang i årets løb Kursreguleringer Akkumulerede opskrivninger ultimo Akkumulerede afskrivninger primo Årets afskrivninger Kursreguleringer Afskrivninger på afhændede aktiver 0 0 Akkumulerede afskrivninger ultimo Regnskabsmæssig værdi ultimo Off. ejendomsvurdering 1. okt for danske ejendomme (regnskabsmæssig værdi t.kr t.kr.)

23 21 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 8. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter består primært af forudbetalt husleje. 9. Egne aktier Selskabets beholdning af egne aktier udgør stk. à nominelt kr. Aktierne er værdiansat til 0 kr. i balancen. 10. Egenkapital 2008/ /08 kr. t.kr. Aktiekapital Aktiekapital Aktiekapitalen består af aktier à nominelt kr. Ingen aktier er tillagt særlige rettigheder. Opskrivningshenlæggelse Saldo primo Årets nettobevægelse Værdiregulering af sikringsinstrumenter Saldo primo 0 0 Årets bevægelse 0 0 Skat af årets bevægelse

24 22 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 10. Egenkapital - fortsat 2008/ /08 kr. t.kr. Overført resultat Overført overskud primo Regulering af opskrivning på ejendomme, netto Udbytte af egne aktier Valutakursregulering, udenlandske datterselskaber Rettelse primo, fejl vedrørende tidligere regnskabsår Henlagt af årets resultat Forslag til udbytte for regnskabsåret Saldo primo Udbetalt udbytte Udbytte af egne aktier, overført Udbytte for regnskabsåret Egenkapitalforklaring, primo - ultimo Egenkapital primo Valutakursregulering, udenlandsk datterselskab Regulering af opskrivning på ejendomme, netto Rettelse primo, fejl vedrørende tidligere regnskabsår Henlagt af årets resultat Udbetalt udbytte, regnskabsåret 07/ Forslag til udbytte for regnskabsåret Egenkapital ultimo Udskudt skat Udskudt skat primo Regulering af udskudt skat i udenlandsk filial primo Regulering vedrørende ændret selskabsskattesats 0 0 Årets regulering

25 23 NOTER TIL KONCERNREGNSKABET 12. Langfristede gældsforpligtelser Gæld ultimo Afdrag næste år Restgæld efter 5 år Prioritetsgæld Kreditinstitutter Eventualposter mv. Der påhviler koncernen væsentlige forpligtelser ifølge flerårige lejekontrakter. Genbeskatningssaldo vedrørende udenlandsk indkomst udgør 25 mio. kr. 14. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Til sikkerhed for prioritetsgæld er der afgivet pant i koncernens ejendomme. 15. Nærtstående parter ' nærtstående parter omfatter følgende: Bestemmende indflydelse: Ingen. Ejerforhold: Følgende aktionærer er noteret i moderselskabets aktionærfortegnelse som ejende minimum 5 % af stemmerne eller minimum 5 % af aktiekapitalen: T.G. Invest ApS, 4030 Tune A.G. Invest ApS, 4030 Tune P.G. Invest ApS, 4030 Tune Lars G. Invest ApS, 4030 Tune 2008/ /08 kr. t.kr. 16. Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor Samlet honorar Heraf andre ydelser end revision

26 24 MODERSELSKABETS RESULTATOPGØRELSE 1. JULI JUNI 2008/ /08 Note kr. t.kr. Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder Andre eksterne omkostninger Resultat af primær drift Andre finansielle omkostninger 0 0 Resultat før skat Skat af årets resultat ÅRETS RESULTAT Forslag til resultatdisponering: Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overføres til overført resultat Udbytte for regnskabsåret DISPONERET I ALT

27 25 MODERSELSKABETS BALANCE 30. JUNI AKTIVER 2008/ /08 Note kr. t.kr. 3 Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Beholdning af egne aktier 0 0 Finansielle anlægsaktiver ANLÆGSAKTIVER Tilgodehavende selskabsskat Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder Tilgodehavender OMSÆTNINGSAKTIVER AKTIVER PASSIVER Aktiekapital Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode Overført resultat Forslag til udbytte for regnskabsåret EGENKAPITAL Selskabsskat Gæld til tilknyttede virksomheder Anden gæld Kortfristede gældsforpligtelser GÆLDSFORPLIGTELSER PASSIVER Eventualposter mv. 7 Nærtstående parter 8 Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor

28 26 NOTER TIL MODERSELSKABET 2008/ /08 kr. t.kr. 1. Andre finansielle omkostninger Renteudgifter, tilknyttede virksomheder 0 0 Øvrige renteudgifter og lignende omkostninger Skat af årets resultat Årets aktuelle skat Regulering af skat tidligere år Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Kostpris primo Til- og afgang i årets løb Kostpris ultimo Værdireguleringer primo Korrektion primo, rettelse af fejl fra tidl. regnskabsår Kursregulering udenlandsk dattervirksomhed Opskrivning af ejendom i udenlandsk dattervirksomhed Modtaget udbytte fra datterselskaber Andel af årets resultat før skat Akkumulerede værdireguleringer ultimo Regnskabsmæssig værdi ultimo Tilknyttede virksomheder: Ejerandel TOP-TOY A/S 100% TOP-TOY Ejendomme A/S 100%

29 27 NOTER TIL MODERSELSKABET 4. Egne aktier Selskabets beholdning af egne aktier udgør stk. à nominelt kr. Aktierne er værdiansat til 0 kr. i balancen. 5. Egenkapital 2008/ /08 kr. t.kr. Aktiekapital Aktiekapitalen består af aktier à nominelt kr. Ingen aktier er tillagt særlige rettigheder. Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode Opskrivning primo Årets henlæggelse Valutakursregulering Rettelse primo, fejl vedrørende tidligere regnskabsår Opskrivning af ejendom i datterselskab Overført resultat Overført overskud primo Udbytte egne aktier, overført Henlagt af årets resultat Forslag til udbytte for regnskabsåret Saldo primo Udbetalt udbytte Udbytte egne aktier, overført Udbytte for regnskabsåret Bevægelser på aktiekapitalen, jf. ÅRL 56, stk. 3 Aktiekapital pr. 1/ Aktiekapital pr. 30/

30 28 NOTER TIL MODERSELSKABET 6. Eventualposter mv. Selskabet har stillet kaution for datterselskabers lån hos kreditinstitutter samt huslejekontrakter. Selskabet hæfter for danske datterselskabers momsgæld i henhold til fællesregistrering. 7. Nærtstående parter Der henvises til foranstående note til koncernregnskabet. 2008/ /08 kr. t.kr. 8. Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor Samlet honorar Heraf andre ydelser end revision 0 30

31 TOP-TOY Holding A /S Roskildevej 16 DK-4030 Tune Tlf.: Fax: CVR nr Nordea Bank info@top-toy.dk