Alm. Brand Bladet. NR. 1 marts Alm. Brand Bladet

Transkript

1 Alm. Brand Bladet NR. 1 marts 2014 Alm. Brand Bladet 1

2 Storme kunne ikke vælte resultatet Alm. Brand koncernen fik i 2013 et overskud på 355 mio.kr. og forventer i år et overskud i niveauet mio.kr. Skadeforsikring fik et meget tilfredsstillende overskud på 763 mio.kr. og fik både nye kunder og havde lav kundeafgang. Et godt genforsikringsprogram begrænsede udgifterne til de to storme Allan og Bodil. Banken gav et utilfredsstillende underskud på 469 mio. kr. i et regnskab, der for første gang opdeles i fortsættende og afviklende aktiviteter. Liv og Pension fik et tilfredsstillende overskud på 86 mio. kr. og opnåede vækst på trods af generende skattereform. Det netop offentliggjorte regnskab fra Alm. Brand viser et overskud på 355 mio.kr. Det er bedre end forventet, men ikke tilfredsstillende. Skadeforsikring Skadeforsikring fik et meget tilfredsstillende overskud på 763 mio.kr., hvilket var betydeligt bedre end forventet. Det gode resultat skyldes et godt investeringsresultat, positive afløbsgevinster og en fortsat positiv udvikling i den underliggende forretning, hvor Combined Ratio er faldet for fjerde år i træk. Den samlede Combined Ratio inklusive bl.a. stor- og vejrligsskader endte på 87,4, hvilket igen i 2013 er et godt stykke under det strategiske mål på 92. Omkostningsprocenten faldt også og endte på 16. Væksten i Skadeforsikring blev på 3,4 % - bl.a. som følge af stigende salg af arbejdsskadeforsikringer til erhvervskunder gennem samarbejdet med AIG. Samtidig kan selskabet glæde sig over, at kundeafgangen ligger på et lavt niveau, særligt på Privat. Bank Banken kunne notere et faldende underskud. Resultatet blev et minus på 469 mio.kr. før skat, hvor de samlede nedskrivninger udgjorde 374 mio.kr. For første gang kommer banken med et opdelt regnskab. Opdelingen er i fortsættende og afviklende aktiviteter, og målet er at øge gennemsigtigheden og synliggøre det fundament, Alm. Brand Bank fremadrettet skal stå på. Resultatet af de fortsættende aktiviteter er forbedret med 18 mio.kr. i forhold til 2012 og viser et overskud før nedskrivninger på 28 mio.kr. Fremgangen skyldes bl.a. øgede handelsindtægter og pæn kundetilgang i Markets. Derudover kan banken med tilfredshed notere en markant fremgang i Alm. Brand Leasing, hvor kunderne bestilte tre gange så mange biler i 2013 som året før. Endelig kan banken glæde sig over en fremgang på 20 % i antallet af helkunder, som udgør et centralt element i den fremtidige bank. En ekstraordinær kreditgennemgang af bankens privatkunder gav dog højere nedskrivninger, hvorfor de fortsættende aktiviteter endte med et underskud før skat på 90 mio.kr. De afviklende aktiviteter viste et underskud før nedskrivninger på 123 mio.kr. Banken fik i året bl.a. afviklet sit største erhvervsengagement uden tab, ligesom afviklingen af porteføljen af landbrugskunder og pantebrevsbeholdningen forløber planmæssigt omend langsomt. Efter nedskrivninger kommer de afviklende aktiviteter ud med et underskud på 379 mio.kr. 2 Alm. Brand Bladet

3 355 mio.kr. Overskud før skat 87,4 Combined Ratio i Skadeforsikring 3,4 % Liv og Pension Liv og Pension fik et tilfredsstillende overskud på 86 mio. kr. Præmieindbetalingerne steg samlet med 3,1 %, og med den negative indvirkning fra skattereformen i 2012 in mente er dette resultat bedre end forventet. Det er særligt pensionsopsparernes indbetalinger til investeringsordningerne i banken, der overrasker positivt med en stigning på 3,8 %. Investeringsafkastet på kundernes midler blev på 2,3 %, hvilket er lavere end de foregående år. Markedet har dog været påvirket negativt af faldende obligationskurser, og afkastet betragtes derfor som meget tilfredsstillende. Sikkerhedsbufferen mod dårlige tider - kaldet det kollektive bonuspotentiale - blev øget til 9,2 %. Det er en markant stigning i forhold til 2012 og blandt branchens bedste - selv om selskabet også i 2013 gav en af markedets højeste depotrenter til kunderne. Nyt overskud i vente Koncernen forventer i 2014 et samlet overskud før skat i niveauet mio.kr. I Skadeforsikring ventes et overskud i niveauet 475 mio.kr., mens Liv og Pension forventer et positivt resultat i niveauet 75 mio.kr. Banken forventer, at de fortsættende aktiviteter vil give et overskud på 40 mio.kr., mens de afviklende aktiviteter ventes at resultere i et underskud på mellem 375 og 425 mio.kr. Præmiestigning i Skadeforsikring Alm. Brand Bladet 3

4 Hvad sagde de om regnskabet? En behagelig overraskelse, konkluderer Danske Bank oven på Alm. Brands årsregnskab for De udtrykker stor tilfredshed med Skadeforsikring og ser bankens resultat som lidt bedre end frygtet. Helt så glad er Økonomisk Ugebrev Formue ikke, der udtrykker skepsis over præmievæksten i Skadeforsikring og indtjeningen i fortsættende bank. Derfor ender de op med henholdsvis en købsog en reducer-anbefaling. Et flot forsikringsår. Sådan betegner både Per Grønborg fra Danske Bank og Steen Albrechtsen fra Økonomisk Ugebrev Formue det netop aflagte 2013-regnskab fra Alm. Brand. Med færre store skader, højere afløbsgevinster og ikke mindst lavere udgifter end ventet til de to storme i 4. kvartal, Allan og Bodil, betegner Per Grønborg nøgletallene for forsikringsdriften som imponerende. Helt så imponeret er Steen Albrechtsen dog ikke. Selvom han er enig i, at forsikringsdriften leverer flotte resultater, så finder han det påfaldende, at Alm. Brand med en præmievækst på 3,4 % klart overgår sine største konkurrenter i et ellers stigende konkurrencepræget marked. Per Grønborg finder vækstraten i 2013 imponerende og ser fremadrettet også selskabet vækste pænt. Han så dog gerne, at væksten var drevet af private forsikringskunder frem for erhvervskunder, idet sidstnævnte indebærer øgede krav til reserver og øget risici ved prisfastsættelsen. Indfrielse vigtigt skridt for banken Også på bankdriften er vandene noget delte mellem de to analytikere. Mens Alm. Brand Banks resultat var bedre end Per Grønborg havde frygtet og nedskrivningerne færre end forventet, så holdt de sig inden for Steen Albrechtsens forventninger. Steen Albrechtsen finder det positivt, at erhvervsporteføljen er reduceret, ligesom at der er tilbageført nedskrivninger. Også indskuddet på 400 mio.kr. i banken til bl.a. indfri de resterende 226 mio.kr. i hybridkapital til staten får pæne ord med på vejen. Omvendt ærgrer Steen Albrechtsen sig over de ekstraordinære nedskrivninger i den fortsættende portefølje, som alt andet lige burde være af en bedre karat. Af samme grund er han skeptisk overfor, om indtjeningen på den fortsættende udlånsportefølje kan hæves til et niveau, der gør, at privatbanken på sigt kan give overskud. Afviser ikke aktieudbytte i 2015 Ifølge Per Grønborg er Alm. Brands guidance for resultaterne i 2014 for konservative i forhold til Danske Banks prognoser. Per Grønborg ser således et resultat efter skat på 321 mio. kr., og det er noget over Alm. Brands forventninger. Forskellen skyldes bl.a., at han forventer en lavere Combined Ratio i Skadeforsikring og færre nedskrivninger i den afviklende udlånsportefølje i banken. Optimismen i Danske Banks analyse rækker endda så langt, at Per Grønborg ikke længere finder det urealistisk, at der efter 2014-regnskabet kunne påbegyndes udbetaling af aktieudbytte. Anbefalingen fra Danske Bank er derfor Køb med en targetprice på 30 kr. pr. aktie. Aktiekurs forud for udviklingen Omvendt synes Steen Albrechtsen, at kursen på Alm. Brand aktien er kommet for højt op i forhold til investerings-risikoen, og han ser på sigt ikke den store upside i aktien. - Vi mener, at aktiekursen nu er løbet for langt forud for koncernens bedring, og vi maner til eftertanke og profittagning, konkluderer han. Anbefalingen fra Økonomisk Ugebrev Formue er derfor, at investorerne reducerer deres aktiebeholdning i kursniveauet kr. 4 Alm. Brand Bladet

5 Den digitale parathed hos kunderne er stor - ca. 30 % af de, der åbner mailen, siger nemlig ja tak. Hver fjerde kunde er digital I 2013 rundede Skadeforsikring digitale privatforsikringskunder. Det går fremad med at få digitaliseret kommunikationen til skadeforsikringskunderne. Ved udgangen af 2013 havde mere end private forsikringskunder afgivet samtykke til digital kommunikation med Alm. Brand. Det svarer til, at mere end 28 % af privatforsikringskunderne er digitale. Bag tallet gemmer sig en stor vækst i antallet af digitale privatforsikringskunder i løbet af de seneste to år. Primo 2012 havde kun ca private forsikringskunder afgivet digitalt samtykke, hvilket svarer til under 1 % af det samlede antal private forsikringskunder. Mails til kunder Væksten i antallet af digitale kunder skyldes ifølge e-konceptejer Erik Stengaard-Pedersen en målrettet indsats for at motivere kunder til at afgive et digitalt samtykke. Eksempelvis sender Alm. Brand kvartalsvis en mail til alle de private forsikringskunder, vi i forvejen har mailadresse på, og som ikke allerede har afgivet samtykke til digital kommunikation. Her spørger vi, om kunderne er interesseret i at blive digitale i deres kommunikation med Alm. Brand. Den digitale parathed hos kunderne er stor - ca. 30 % af dem, der åbner mailen, siger nemlig ja tak. Samtidig er der i 2013 implementeret en målsætning i Kundeservicecentrene om, at hver forsikringsrådgiver skal indhente 41 digitale samtykker om måneden. Tilsvarende skal assurandørerne månedligt indhente 13 samtykker. Målet i 2016 er, at tre ud af fire private forsikringskunder er digitale. Alm. Brand Bladet 5

6 Hvad med jer selv? Sådan hjælper Alm. Brand kunderne med at passe godt på de gode værdier Den 7. februar gik Alm. Brand i luften med to nye reklamefilm. Filmene er en del af koncernens nye marketingfortælling under overskriften Pas godt på de gode værdier. Her opfordres danskerne til at diskutere, hvilke værdier de ønsker skal gælde i det danske samfund, og hvordan vi skal passe godt på de gode værdier. Men hvad gør Alm. Brand selv for at hjælpe kunderne med at passe godt på de gode værdier? Nedenfor kan du se en række af de tiltag, Alm. Brand har søsat de senest par år: Alm. Brand har forhandlet gode rabatter på tyverialarm hjem til private forsikringskunder: Tyverialarmen fra Verisure har tv-overvågning og kan slås til og fra via en applikation til smartphones. Kunderne får rabat på både alarmen og forsikringen. Alm. Brand har forhandlet gode rabatter på verdens sikreste vindueslås hjem til private forsikringskunder: Låsen fra Lindrucker sikrer, at tyven ikke kan åbne vinduet hverken når han knuser ruden og løfter haspen, eller når han skruer eller fjerner listerne på ydersiden af vinduet. Kunderne får rabat på både låsen og forsikringen. Alm. Brand har forhandlet gode rabatter på verdens sikreste dørlås hjem til private forsikringskunder: Den digitale dørlås - SmartLock - fra Yale Doorman kan åbnes og låses ved hjælp af en applikation til smartphones frem for en traditionel hoveddørsnøgle. Kunderne får rabat på både låsen og forsikringen, hvis de samtidig køber en tyverialarm fra Verisure. Alm. Brand har forhandlet gode rabatter på en vandskadedetektor hjem til private forsikringskunder: Vandskadedetektoren fra Verisure kan kommunikere med en Verisure privatalarm. Detektoren kan placeres alle steder, hvor der kan være en risiko for oversvømmelser eller lækager. Kunderne får rabat på både detektoren og forsikringen. Alm. Brand tilbyder vores forsikringskunder Udvidet vandskadedækning: For to år siden lancerede Alm. Brand som det første forsikringsselskab Udvidet vandskadedækning på Familieforsikringen. Den dækker vandskader fra ikke-voldsomt vejr, der forårsager indtrængende nedbør, såsom regnvand, smeltevand og kloakvand, der normalt ikke er dækket på den almindelige forsikring. Alm. Brand tilbyder rabat på Husforsikringen til private forsikringskunder, der får foretaget og følger anbefalingerne fra et Klimatjek : Ordningen udbydes af Miljøministeriet. Alm. Brand tilbyder gratis termografering til forsikringskunder i landbruget: Termografering er en infrarød optagelse med et varmefølsomt kamera, der viser, hvor en landbrugsejendoms el-net er overbelastet. Ud fra termograferingen, der udføres af Kemp & Lauritzen, kan landmanden få el-nettet udbedret og derved undgå brand- og el-skader i el-tavler og elektriske anlæg. Udgiften til termograferingen trækkes fra kundens pris på forsikringen det første år. Alm. Brand bekæmper forsikringssvindel for ca. 40 mio. kr. årligt: Vi undersøger det, når vi har mistanke om forsikringssvindel. Det gør vi for at passe på vores kunders penge, holde udgifter til forsikringer nede - og fordi de ærlige kunder ikke skal betale for de uærlige. At passe godt på de gode værdier er en fælles opgave mellem Alm. Brand og koncernens kunder - og for os at se er der tale om en win-win situation. For det er ikke alt, der kan erstattes. 6 Alm. Brand årsrapport 2013

7 Pas godt på de gode værdier

8 PortoService ApS Postboks Pandrup Færre brænder deres dyre biler af Selv om Alm. Brand afslørede flere sager om forsøg på forsikringssvindel i 2013 sammenlignet med året før, så er der optimisme at spore i sidste års svindelstatistik. Antallet af sager om bilsvindel faldt nemlig, ligesom der skete et fald i antallet af sager, hvor der forsøges svindlet for mere end kr. Et udtryk for, at den præventive indsats er ved at slå igennem, lyder vurderingen fra den ansvarlige for svindelafsløringerne. For første gang i otte år falder den samlede værdi af de forsøg på forsikringssvindel, som Alm. Brands skadeinspektører i samarbejde med koncernens øvrige medarbejdere afslører. Mens koncernen i 2012 afslørede svindel for i alt 45 mio.kr., så var tallet faldet til 38 mio.kr. ved udgangen af Det er samtidig det laveste i fem år. Det skyldes først og fremmest færre sager om bilsvindel, ligesom antallet af sager, hvor der afsløres svindel for over kr., også er faldet. Ifølge afdelingschef i Skadeinspektion, Brian Egested, kan det ses som et udtryk for en præventiv effekt. Svindel med bil og indbo I 2013 afsluttede skadeinspektørerne 486 sager vedrørende forsøg på forsikringssvindel mod 431 året før. I næsten hver fjerde sag er der forsøgt svindel med biler, og det er et fald i forhold til En betragtelig del af sagerne handlede også om, at forsikringstageren forsøgte at snyde sig til uberettiget erstatning af løsøre. Det sker f.eks. i form af fingeret tyveri eller indbrud, eller at de anmelder løsøre stjålet, som de reelt set aldrig har haft. Det er typisk taksatorerne, der afslører disse sager. - Vi ser ikke længere bilbrande, større fingerede biluheld og tyverier af dyre biler i samme omfang som for et par år siden. Jeg tror, at det skyldes en præventiv effekt blandt forsikringskunderne - at vi har fået sendt et klart og tydeligt signal om, at det er typer af svindel, som vi har meget fokus på og ofte får afsløret, fortæller Brian Egested. 28 politianmeldelser Tre ud af fem afsluttede sager førte til en besparelse. I 38 sager var besparelsen over kr., og den største besparelse var på 3 mio.kr. Afsløringen af den omfattende svindel har ført til politianmeldelse af 28 forsikringstagere, mens 236 personer er blevet indstillet til opsigelse. Til sammenligning var de tal i 2012 henholdsvis 25 og 250. Sådan opgøres besparelserne Besparelserne på 38 mio.kr. fordeler sig på fire typer: 1. Forsikringssvindel: 29,2 mio.kr. 2. Forsikringstekniske årsager*: 7,1 mio.kr. 3. Tilvejebragt: 1,2 mio.kr. 4. Regres: 0,5 mio.kr. *Forsikringstekniske årsager er, når forsikringstageren f.eks. ikke får dækning for sine smykker, fordi efterforskning viser, at der er tale om simpelt tyveri frem for indbrud. Alm. Brand BLADET udgives af: Alm. Brand A/S, Midtermolen 7, 2100 København Ø Telefon almbrand@almbrand.dk CVR-nr Redaktion: Søren Boe Mortensen (ansv.), Susanne Biltoft, Lars Ervolder og Martin Raasch Egenhard. Design og Layout: Alm. Brands interne bureau 541 TRYKSAG 457 Rosendahls