Årsregnskabsmeddelelse den lokale og selvstændige bank. Handlekraft Individuelle løsninger Nærvær

Transkript

1 Årsregnskabsmeddelelse 2009 Handlekraft Individuelle løsninger Nærvær

2 Fondsbørsmeddelelse nr. 3 / februar 2010 Året i overskrifter Årsresultat efter skat - 90,8 mio. kr. Resultatet anses for meget utilfredsstillende. Nedskrivninger på udlån 218 mio. kr. incl. garanti Bankpakke I 10,3 mio. kr. Omkostninger reduceret med 10,4 mio. kr. svarende til 7,5 % Stigning i basisindtjening med 23 % til 90 mio. kr. Positive kursreguleringer på 29,3 mio. kr. Kapitalmæssigt solidt fundament med solvens på 15,6 %, individuelt solvensbehov på 9,7 % opgjort efter nyt regelsæt og dermed dækning på 160 %. Basisresultatinterval i 2010 på mio. kr. Indhold 5 års hovedtal og basisresultat års nøgletal Ledelsesberetning Resultatopgørelse Balance Eventualforpligtelser Noter

3 5 års hovedtal og basisresultat Beløb i kr Resultatopgørelse Nettorenteindtægter m.v Udbytte af aktier Gebyrer og provisioner (netto) Netto rente- og gebyrindtægter Kursreguleringer Andre driftsindtægter Udgifter til personale og administration Af- og nedskrivning på immaterielle og materielle aktiver Andre driftsudgifter Nedskrivninger på udlån m.v Resultat af kap.andele i ass. og tilknyttede virksomheder Resultat før skat Skat Årets resultat Balance pr. 31. december uddrag af poster Aktiver i alt Udlån m.v Garantier Obligationer Aktier m.v Indlån Efterstillet kapitalindskud Egenkapital heraf udbytte Basiskapital Basisresultat Basisindtjening Udgifter m.v Basisresultat før kursregulering, nedskrivninger og Bankpakke I

4 5 års nøgletal Tal i procent Solvensprocent ,6 12,4 13,5 11,2 12,5 Kernekapitalprocent ,4 10,2 11,1 11,1 11,3 Egenkapitalforrentning før skat ,5-15,3 10,9 22,9 24,7 Egenkapitalforrentning efter skat ,7-11,6 9,0 16,8 17,2 Indtjening pr. omkostningskrone (kroner) ,68 0,66 1,35 1,66 1,95 Renterisiko ,3 0,7 0,4 0,8 1,1 Valutaposition ,6 2,8 14,8 13,2 9,4 Valutarisiko ,0 0,1 0,0 0,1 0,0 Udlån plus nedskrivninger herpå i forhold til indlån ,4 126,8 149,5 165,5 109,8 Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet ,3 143,8 90,7 41,0 23,0 Summen af store engagementer ,2 110,6 109,4 165,0 98,5 Andel af tilgodehavender med nedsat rente ,0 1,8 0,4 0,4 0,6 Akkumuleret nedskrivningsprocent ,4 3,0 1,5 1,5 1,8 Årets nedskrivningsprocent ,7 1,4 0,3 0,1-0,2 Årets udlånsvækst ,5-3,8 24,5 51,6 20,9 Udlån i forhold til egenkapital ,8 8,1 7,3 7,4 5,5 (pr. stykstørrelse 100 DKK) Årets resultat pr. aktie ,6-279,6 205,7 358,5 321,8 Indre værdi pr. aktie Børskurs ultimo Udbytte pr. aktie Børskurs/årets resultat pr. aktie ,0-2,4 14,3 12,1 9,8 Børskurs/indre værdi pr. aktie ,50 0,30 1,19 1,90 1,57 Antal heltidsansatte (ultimo)

5 Ledelsesberetning Vanskeligt år Den internationale finanskrise og vigende konjunkturer har radikalt ændret forudsætningerne for pengeinstitutvirksomhed. Som ventet blev 2009 for Skjern Bank på ingen måde et mindre vanskeligt år end Krisen har direkte og indirekte medvirket til, at resultatet for 2009 er utilfredsstillende med -90,8 mio. kr. efter skat. Bankens udlån- og garantidebitorer fordelt på sektorer og brancher udgør pr. 31. december 2009: Resultatet er først og fremmest trukket ned af nedskrivninger, men også betalingen til den såkaldte Bankpakke I belaster regnskabet. Uanset det negative resultat har banken et godt kapitalberedskab med en basiskapital på 613 mio. kr. Det svarer til en solvens på 15,6 %, hvor bankens individuelle solvensbehov ved udgangen af 2009 udgjorde 9,7 % svarende til en dækning på 160 %. Forretningsomfanget tilgodeset Banken har i 2009 ikke ændret på forretningspolitikken og har i årets løb konstateret en betydelig låneefterspørgsel. Det har dog måttet konstateres, at boniteten hos lånsøgerne har været lavere end i tidligere år, hvorfor mange ansøgninger ikke har kunnet imødekommes. Uanset banken i høj grad har deltaget positivt i dækningen af finansieringsønskerne i bankens lokalområder, må det dog konstateres, at forretningsomfanget er reduceret med knap 8 % til 7,3 mia. kr. Såvel udlånet som indlånet er faldet med ca. 3 % til henholdsvis 3,7 mia. kr. og 3,0 mia. Indlånsunderskuddet er Offentlige myndigheder 2,05 % Landbrug, jagt og skovbrug 15,11 % Fremstillingsvirksomheder, el & vand 4,25 % Bygge- og anlægsvirksomhed 5,12 % Handel og restaurations- og hotelvirksomhed 8,59 % Transport 0,77 % Kredit- og finansieringsvirksomhed 9,64 % Ejendomsadministration, -handel & forretningsservice 22,77 % Private 31,70 % Ialt 100,00 % uændret knap 700 mio. kr., hvilket anses for acceptabelt. Banken har i løbet af året valgt ikke at deltage nævneværdigt i markedet for større aftaleindlån, idet sådanne ikke vurderes at være stabile i det aktuelle og fremtidige marked. Garantierne er nedbragt med ca. 40 %, primært som følge af, at en større portefølje af kunders garanterede lån i udenlandske pengeinstitutter er indfriet eller hjemtaget til bogføring i bankens udlåns portefølje. Porteføljen af tinglysnings- og konverteringsgarantier er øget med 20 %, dels som følge af en øget aktivitet på boligområdet, dels i kraft af lange ekspeditionstider i den offentlige tinglysning. Rente- og gebyrindtægter Nettorenteindtægterne er øget med 7 % til 167,9 mio. kr. Renteindtægterne er i 2009 faldet med 16,4 % i forhold til året før til 299 mio. kr. Faldet skyldes en række forskellige forhold: 1. Det generelle rentefald. 2. en mindre reduktion af de samlede udlån. 3. en større andel af udlån i fremmed valuta, hvor den nominelle rente er lavere end i danske kroner. 4. stigende nedskrivningsbehov har medført en forøgelse af lån m.v. med standset renteberegning og deraf følgende tilbageførsler af tilgodehavende udlånsrenter. Faldet i renteindtægterne i forbindelse med ændring af udlånssammensætningen opvejes dog i nogen grad af større renteindtægter på valutakontrakter, idet bankens valutakursrisiko er afdækket med sådanne. 5

6 Ledelsesberetning Renteudgifterne er samlet faldet med 34,7 % til 131,3 mio. kr., hvilket primært skyldes det generelle rentefald. Rentefaldet har blandt andet været medvirkende til at bankens samlede funding-omkostninger er faldet betydeligt svarende til en reduktion på næsten 50 % i forhold til Dette skal dog ses i lyset af, at banken i årets løb har reduceret den likviditetsmæssige overdækning, i takt med at pengemarkederne er blevet mere velfungerende efter den»tilfrosne«periode i 2. halvår 2008, hvor banken valgte at opretholde en stor og omkostningskrævende likviditetsmæssig overdækning. Omkostningerne nedbragt Udgifterne til personale og administration er reduceret i 2009 med 7,5 % til 129,2 mio. kr. Reduktionen på ca. 10 mio. kr. er resultatet af bankens rationaliserings- og besparelsesplan, der blev iværksat i 2008 på grund af de ændrede markedsvilkår med faldende aktivitet. Effekten af omkostningsbesparelserne i 2009 er tilfredsstillende og banken vil fortsat bevare fokus herpå i de kommende regnskabsår. Af- og nedskrivninger Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver belaster regnskabet for 2009 med 4,1 mio. kr. Posten består udelukkende af ordinære afskrivninger i mio. kr Basisindtjening Basisresultat før kursregulering, nedskrivninger og Bankpakke I Indtægterne fra gebyrer og provisioner er fastholdt på samme niveau som i 2008 på ca. 50 mio. kr., trods en nedgang i indtægterne fra værdipapirhandel på ca. 4 mio. kr., samt reducerede garantiprovisioner som følge af omlægning af kunders garanterede lån i udlandet til valutalån i banken. Nedgangen i værdipapirhandel kan i høj grad tilskrives de voldsomme kursfald på de finansielle markeder i 2008, som har betydet en stor nedgang i omsætningsvolumen og antallet af handler i første halvår af Aktiviteterne er dog pænt øget i løbet af 2. halvår. Nedskrivninger på 218 mio. kr. Banken har i 2009 realiseret særdeles betydelige nedskrivninger på kundetilgodehavender, svarende til 4,7 % af de samlede udlån og garantier. Nedskrivningerne vedrører et betydeligt antal kundeforhold, og der indgår engagementer med både private og erhvervsdrivende i en række forskellige brancher. Nedskrivninger er i altovervejende grad på kundeforhold i bankens lokalområder. Der er ikke nedskrivninger på engagementer uden for Danmark. Indtægtsnedgangen fra handelsområdet opvejes af stigninger i bankens lånesagsgebyrer og øvrige gebyrer. Samlet set forøges netto rente- og gebyrindtægterne med 3 % fra 212 mio. i 2008 til 218 mio. i Det meget utilfredsstillende nedskrivningsbehov har naturligvis givet anledning til analyser af årsagerne hertil. Analyserne viser, at nedskrivningerne i grove træk kan opdeles i tre kategorier: 1. finanskrisens påvirkninger: nedskrivninger, som er en direkte følge af finanskrisen, altså hvor nedskrivningen ikke har kunnet forudses. 6

7 Ledelsesberetning 2. lokalbank hensyn : nedskrivninger, som er relateret til at banken også i svære tider deltager på godt og ondt i vore lokale kunders liv og bankmæssige forhold. 3. nedskrivninger som følge af vækststrategien: vækststrategien har i de seneste ca. 5 år bidraget til at banken har opnået et betydeligt større indtægtsgrundlag. Strategien har dog i 2008 og 2009 desværre også medført store nedskrivninger på grund af de pludselige ændringer i konjunkturerne. Følgerne af finanskrisen påvirker fortsat store dele af samfundet, og der må fortsat forventes nedskrivninger relateret hertil i den kommende tid, dog i væsentligt mindre omfang end i Vækststrategien er sat i bero, og nedskrivninger inden for denne kategori forventes at være betydeligt lavere i de kommende år. Af de samlede udgiftsførte nedskrivninger på 218 mio. kr. er 29 mio. kr. konstateret tabt og 189 mio. kr. er hensat til tab. Herefter har banken totalt hensat 295 mio. kr. til imødegåelse af fremtidige tab. Betydelige positive kursreguleringer Efter i 2008 at have konstateret store negative kursreguleringer grundet finanskrisen er værdipapirmarkedet vendt tilbage til mere normale tilstande i Dette har resulteret i en positiv udvikling, der ved årets udgang kunne opgøres til 29,3 mio. kr. Dette er en følge af bankens mangeårige investeringspolitik med fastholdelse af store danske likvide aktier, primært i C20-indekset og en konservativ placeringspolitik for obligationer med lav renterisiko. Specielt bankens beholdning af obligationer har været positiv, og har resulteret i en kursgevinst på 16,5 mio. kr. Kursgevinsten på aktier udgør 10,7 mio. kr., hvoraf 4,4 mio. kr. stammer fra bankens aktier i sektorrelaterede selskaber (f.eks. DLR Kredit, BankInvest, Garanti- Invest). På området for valuta og finansielle instrumenter opnåede banken et positivt resultat på 2,1 mio. kr. Fokus er øget på valutaområdet og afledte finansielle instrumenter, blandt andet for låntagernes mulighed for at optimere eksempelvis finansiering af fastforrentede lån ved brug af valuta- og renteswaps. Der vil i 2010 være forøget aktivitet på dette forretningsområde. Utilfredsstillende resultat Skjern Bank har i 2009 realiseret en basisindtjening på 89,8 mio. kr. Basisindtjeningen lever op til forventningerne i 3. kvartalsrapporten for 2009, om en basisindtjening i størrelsesordenen mio. kr. Bankens resultat efter skat opgøres til 90,8 mio. kr., hvilket af bankens ledelse betragtes som meget utilfredsstillende, specielt med baggrund i det høje nedskrivningsbehov. Bankpakke II Skjern Bank indgik den 23. november 2009 aftale med staten om tilførsel af ansvarlig lån i form af hybrid kernekapital på nom. 65 mio. kr. af det maksimale lånebeløb på ca. 117 mio. kr. Lånet er fastforrentet med 11,11 % p.a. de første 5 år. 7

8 Ledelsesberetning Optagelse af ansvarlig kapital Blandt andet i konsekvens af den ganske omkostningstunge deltagelse i Bankpakke II, besluttede banken at reducere låneoptagelsen og i stedet, med fortegningsmulighed for bankens nuværende aktionærer, at optage ansvarlig kapital i form af børsnoterede kapitalbeviser med en løbetid på op til 8 år. Det var meget glædeligt at konstatere en stærk opbakning til banken, som betød at udstedelsen blev fuldtegnet i december måned med nom. 100 mio. kr. Banken har således tilstrækkelig kapital til drift under de vækstrammer, som er en del af betingelserne i Bankpakke I. Ydermere er Skjern Banks kapitalstruktur ganske robust, idet bankens supplerende kapital først begynder at forfalde ultimo Forfaldsstrukturen for bankens ansvarlige kapital fremgår af nedenstående skema. Indfrielsestidspunktet er det senest mulige. Egenkapital og basiskapital Efter overførsel af årets underskud udgjorde bankens egenkapital ved udgangen af 2009 i alt 373 mio. kr. mod 464 mio. kr. for et år siden. Hertil kommer efterstillede kapitalindskud på 356 mio. kr. hvorefter bankens basiskapital ved udgangen af 2009 kunne opgøres til 613 mio. kr. Det svarer til en solvens på 15,6 % og en kernekapitalkapitalprocent på 10,4. Bankens individuelle solvensbehov er opgjort til 9,7 % og er dermed øget i forhold til kvartalsrapport pr. 30. september 2009, hvor det individuelle solvensbehov blev beregnet til 8,7 %. Stigning skyldes, at Finanstilsynet har udsendt en ny vejledning om opgørelse af solvensbehov i pengeinstitutter med skærpet krav til beregningsgrundlaget. Uanset dette udgør den faktiske solvens en væsentlig dækning på 160 %. 8

9 Ledelsesberetning Indfrielse Kapitaltype Hovedstol nom. (mio. kr.) November 2014 Ansvarlig lånekapital 25 December 2015 Ansvarlig lånekapital 100 December 2017 Ansvarlig lånekapital 100 Uendelig løbetid Hybrid kapital 65 Uendelig løbetid Hybrid kapital 70 I alt 360 Likviditetsberedskab I 2010 vil en betydelig del af bankens ikke-efterstillede lån ordinært have forfald grundet kapitalmarkedernes hidtidige vilkår, hvor finansiering ikke kunne opnås med løbetider længere end til udløbet af Bankpakke I. Ordinært forfald på ikke efterstillede lån vil blive refinansieret i nødvendigt omfang under statsgarantiordningen med løbetider på op til 3 år, hvor der er indgået aftale med Finansiel Stabilitet om en ramme på 2 mia. kr. Ligeledes vil forholdet mellem indlån og udlån fortsat være et fokusområde i 2010, dog uden at banken ønsker at fokusere på store tidsindskud, som antages at have en flygtig karakter. Banken har i det seneste års tid strategisk valgt at have en høj likviditetsoverdækning, for til enhver tid at have rigelige reserver. Målt i forhold til lovens krav udgjorde bankens likviditetsreserver ved udgangen af 2009 ca. 600 mio. kr. ud over lovens krav, svarende til en overdækning på 124 %. Skjern Bank aktien Skjern Bank har i 2009 netto budt velkommen til 350 nye aktionærer, og banken havde ved årets udgang aktionærer. Kursen på bankens aktie er i løbet af 2009 steget fra 135 ved året start til 180 ved året afslutning. Stigningen udgør 33 %. Kursen målt i forhold til bankens indre værdi er øget fra 0,30 til 0,50. Transaktioner med nærtstående parter Der har i 2009 ikke været større transaktioner mellem Skjern Bank og bankens nærtstående parter. Begivenheder indtruffet efter 31. december 2009 Som en del af Bankpakke II har banken ansøgt og fået bevilget en statslig rammegaranti på 2 mia. kr. til brug ved obligationsudstedelse m.v. Forventningerne til 2010 Den økonomiske afmatning i 2009 forventes også at sætte solidt præg på Specielt forventer banken fortsat stigende arbejdsløshed samt udfordringer for store dele af erhvervslivet på grund af den pressede danske konkurrenceevne. Privatkundesegmentet ventes påvirket af den øgede arbejdsløshed, samt vigende ejendomspriser. I bankens markedsområde vurderes privatkundernes økonomi dog ganske robust og da ejendomspriserne dels er på et lavt niveau sammenlignet med andre steder i landet, dels ikke har været udsat for store udsving, forventes ikke væsentlige 9

10 Ledelsesberetning problemer i denne kundegruppe. Skjern Bank har altid haft et tæt forhold til landbrugserhvervet med en betydelig udlånseksponering, som over tid har været meget tilfredsstillende og kun i begrænset omfang har medført tab. Dansk landbrug har aktuelt økonomiske problemer, primært som følge af en høj gældsbyrde samt de afregningsmæssige vilkår, der er for landbrugsprodukter. Bankens kunder i sektoren er også ramt af disse forhold, men det er bankens vurdering, at erhvervet ikke styrer mod uoverstigelige problemer. Bedre afregningspriser og den aktuelt lave rente, ventes at medføre at en betydelig del af erhvervet vil være i stand til at opnå samlet rentabilitet. Banken venter dog at måtte foretage nedskrivninger på de svageste landbrugsengagementer, men vil uændret tilstræbe høj loyalitet overfor erhvervet og den enkelte landmand, således der også i de vanskelige situationer, findes de bedst mulige løsninger for såvel den enkelte landmand som for banken. for basisindtjeningen, som forventes at blive i intervallet mio.kr. Også 2010 vil medføre udfordringer, men bankens fundament er solidt, hvorfor bankens ledelse ser på det kommende år med fortrøstning. Anvendt regnskabspraksis Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til Årsrapport for 2009 I øvrigt henvises til bankens årsrapport for 2009, der er udsendt samtidig med denne meddelelse, og som er tilgængelig på bankens hjemmeside: www. skjernbank.dk. Årsrapporten revideres af bankens eksterne revisorer, statsautoriserede revisionsaktieselskaber Pricewaterhouse- Coopers og Deloitte. Uanset den økonomiske afmatning, er bankens aktiviteter i god udvikling. Tilgangen af forretninger fra bestående kunder er tilfredsstillende, og der kan konstateres en generelt tilfredsstillende tilgang af nye kunder med god bonitet. Med baggrund heri, ventes en moderat forøgelse af bankens forretningsvolumen samt øget aktivitet på værdipapirog valutaområdet. På grund af de svækkede konjunkturer er det vanskeligt at forudsige bankens nedskrivninger i Nedskrivningsbehovet, excl. garantistillelser overfor Finansiel Stabilitet (Bankpakke I), ventes fortsat at være på et højt niveau, dog således at dette kan rummes inden 10

11 Ledelsesberetning Finanskalender februar: Offentliggørelse af årsrapport for marts: Ordinær generalforsamling Skjern Kulturcenter 6. maj: Offentliggørelse af kvartalsrapport efter 1. kvartal 19. august: Offentliggørelse af delårsrapport efter 1. halvår 28. oktober: Offentliggørelse af kvartalsrapport efter 3. kvartal (Bemærk: Korrigeret dato) Venlig hilsen Skjern Bank Carsten Thygesen Bestyrelsesformand Per Munck direktør 11

12 Resultatopgørelse 1. januar 31. december Beløb i kr Renteindtægter Renteudgifter Netto renteindtægter Udbytte af aktier m.v Gebyrer og provisionsindtægter Afgivne gebyrer og provisionsudgifter Netto rente- og gebyrindtægter Kursreguleringer Andre driftsindtægter Udgifter til personale og administration Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver Andre driftsudgifter Diverse driftsudgifter Garantiprovision BankPakke I Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v Nedskrivninger på udlån og tilgodehavende m.v Nedskrivninger vedrørende BankPakke I Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder Resultat før skat Skat Årets resultat Forslag til resultatdisponering Årets resultat Til disposition i alt Udbytte for regnskabsåret Overført til/fra overført overskud I alt anvendt

13 Balance pr. 31. december Beløb i kr Aktiver Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris Obligationer til dagsværdi Aktier m.v Kapitalandele i associerede virksomheder Grunde og bygninger, i alt Investeringsejendomme Domicilejendomme Øvrige materielle aktiver Aktuelle skatteaktiver Udskudte skatteaktiver Andre aktiver Periodeafgrænsningsposter Aktiver i alt

14 Balance pr. 31. december (fortsat) Beløb i kr Passiver Gæld Gæld til kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Udstedte obligationer til amortiseret kostpris Andre passiver Periodeafgrænsningsposter Gæld i alt Hensatte forpligtelser Hensættelser til tab på garantier Hensatte forpligtelser i alt Efterstillede kapitalindskud Hybrid kernekapital Ansvarlig lånekapital Egenkapital Aktiekapital Opskrivningshenlæggelser Overført overskud eller underskud Egenkapital i alt heraf foreslået udbytte Passiver i alt

15 Eventualforpligtelser Beløb i kr Garantier m.v. Garantier Finansgarantier Tabsgarantier for realkreditudlån Tinglysnings- og konverteringsgarantier Øvrige eventualforpligtelser I alt Andre forpligtende aftaler Uigenkaldelige kredittilsagn I alt

16 Noter Beløb i kr Renteindtægter Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender Udlån (renter vedr. den nedskrevne del af udlån) Obligationer Afledte finansielle instrumenter i alt heraf Valutakontrakter Rentekontrakter Øvrige renteindtægter I alt renteindtægter Heraf udgør renteindtægter af ægte købs- og tilbagesalgsforretninger Renteudgifter Kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Udstedte obligationer Efterstillede kapitalindskud Øvrige renteudgifter I alt renteudgifter Heraf udgør renteudgifter af ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger Gebyrer og provisionsindtægter Værdipapirhandel og depoter Betalingsformidling Lånesagsgebyrer Garantiprovision Øvrige gebyrer og provisioner I alt gebyrer og provisionsindtægter Kursreguleringer Obligationer Aktier i alt Aktier i Totalkredit A/S Aktier i sektorselskaber Andre aktier Valuta Valuta-, rente-, aktie-, råvare- og andre kontrakter samt afledte finansielle instrumenter I alt kursreguleringer

17 Noter (fortsat) Beløb i kr Udgifter til personale og administration Lønninger incl. pensionsbidrag og vederlag til bestyrelse, direktion og repræsentantskab Direktion Bestyrelse Repræsentantskab I alt Personaleudgifter Lønninger Pensioner Udgifter til social sikring Lønsumsafgift I alt Øvrige administrationsudgifter IT-udgifter Husleje, lys og varme m.v Porto, telefon mv Øvrige administrationsudgifter I alt I alt udgifter til personale og administration Det gennemsnitlige antal beskæftigede i regnskabsåret omregnet til heltid Antal beskæftigede med kreditinstitutvirksomhed Øvrige I alt Med henvisning til vilkårene for deltagelse i Bankpakke II skal det oplyses, at der ved den foreløbige opgørelse af den skattepligtige indkomst for indkomståret 2009 er skattemæssigt fradraget aflønning til direktionen med t.kroner. 17

18 Noter (fortsat) Beløb i kr Akkumulerede nedskrivninger på udlån m.v. Akkumulerede nedskrivninger på udlån m.v. primo Nedskrivninger i året (netto) Tabsbogføringer dækket af tidligere nedskrivninger Akkumulerede nedskrivninger på udlån m.v Individuelle nedskrivninger Gruppevise nedskrivninger Akkumulerede nedskrivninger på udlån m.v Udlån m.v. med standset renteberegning Udlån m.v. med standset renteberegning udgør Resultat af kapitalandele i ass. og tilknyttede virksomheder Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder I alt resultat af kapitalandele i ass. og tilknyttede virksomheder Overført overskud Overført overskud primo Årets resultat Tilgang ved salg af egne kapitalandele Anden tilgang Afgang ved køb af egne kapitalandele Udbetalt udbytte Skat af egenkapitalposteringer Overført overskud ultimo Aktiekapital Antal aktier a kr. 20 (stk.) Aktiekapital Egne kapitalandele Antal af egne aktier i beholdning (stk.) Pålydende værdi heraf Egne aktiers andel af bankens aktiekapital (pct.) ,57 9,51 Solvens Basiskapital Vægtede aktiver i alt Kernekapital efter fradrag i pct. af vægtede aktiver i alt ,4 10,2 Solvensprocent ,6 12,4 Lovmæssigt solvenskrav ,0 8,0 Individuelt solvensbehov ,7 7,5 18

19 Skjern Bank, Skjern: Banktorvet Skjern tlf Skjern Bank, Esbjerg: Skolegade Esbjerg tlf Skjern Bank, Ribe: Saltgade Ribe tlf Skjern Bank, Varde: Bøgevej Varde tlf Skjern Bank, Bramming: Storegade Bramming tlf Skjern Bank, Hellerup: Strandvejen Hellerup tlf MarketingService