IVSIIGPApS. CVR-nr Arsrapporten er fremlagt og godkendt pa selskabets ordinaere generalforsamling den/^//2di3. Dimgent.

Transkript

1 IVSIIGPApS CVR-nr Arsrapporten er fremlagt og godkendt pa selskabets ordinaere generalforsamling den/^//2di3 Dimgent pwc

2 Indholdsfortegnelse Side Pategninger Ledelsespategning 1 Den uafhaengige revisors erklaeringer 2 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger 4 Beretning 5 Arsregnskab Resultatopgorelse 1. januar december 6 Balance 31. december 7 Egenkapitalopg0relse 9 Noter til arsrapporten 10 Regnskabspraksis 12 pwc

3 Ledelsespategning Bestyrelsen har dags dato behandlet og godkendt arsrapporten for regnskabsaret 1. januar - 31, december 2012 for IVSII GP ApS. Arsrapporten er aflagt i overensstemmelse med arsregnskabsloven. Arsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegorelse for de forhold, beretningen omhandler. Arsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Kobenhavn, den 13. marts 2013

4 Den uafhaengige revisors erklaeringer Til kapitalejerne i TVS II GP ApS Pategning pa arsregnskabet Vi har revideret arsregnskabet for IVS II GP ApS for regnskabsaret 1. januar december 2012, der omfatter resultatopg0relse, balance, egenkapitalopgorelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Arsregnskabet udarbejdes efter arsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for arsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et arsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med arsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser n0dvendig for at udarbejde et arsregnskab uden vaesentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om arsregnskabet pa grundlag af vores revision. Vi har udfort revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav if0lge dansk revisorlovgivning. Dette kraever, at vi overholder etiske krav samt planlaegger og udforer revisionen for at opna hoj grad af sikkerhed for, om arsregnskabet er uden vaesentlig fejlinformation. En revision omfatter udforelse af revisionshandlinger for at opna revisionsbevis for belob og oplysninger i arsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhaenger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for vaesentlig fejlinformation i arsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et arsregnskab, der giver et retvisende billede. Formalet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstaendighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, og om ledelsens regnskabsmaessige skon er rimelige, samt en vurdering af den samlede prassentation af arsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnaede revisionsbevis er tilstraekkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at arsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsaret 1. januar december 2012 i overensstemmelse med arsregnskabsloven. pwc

5 Den uafhaengige revisors erklaeringer Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til arsregnskabsloven gennemlaest ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillaeg til den gennemforte revision af arsregnskabet. Det er pa denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med arsregnskabet. Hellerup, den 13. marts 2013 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab statsautoriserettevisor Niels Henrik B. ikkelsen statsautoriseret revisor pwc

6 Selskabsoplysninger Selskabet IVS II GP ApS c/o PricewaterhouseCoopers Strandvejen Hellerup CVR-nr.: Regnskabsperiode: 1. januar december Regnskabsar: 8. regnskabsar Hjemstedskommune: Hellerup Bestyrelse Lars Bruhn, formand Soren Fogtdal Erik Preben Mejer Peter Aagaard Frank Ewald Revision PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Strandvejen Hellerup Advokat Mazanti-Andersen, Kors0 Jensen & Partnere Store Kongensgade Kobenhavn K Pengeinstitut Danske Bank Holmens Kanal Afdeling Holmens Kanal Kobenhavn K J pwc 4

7 Beretning Arsrapporten for TVS II GP ApS for 2012 er aflagt i overensstemmelse med arsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Arsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste ar. Hovedaktivitet Selskabets hovedaktivitet er at vaere komplementar i IVS FUND II K/S. Udvikling i aret Selskabets resultatopgorelse for 2012 udviser et underskud pa DKK , og selskabets balance pr. 31. december 2012 udviser en egenkapital pa DKK Begivenheder efter balancedagen Der er ikke efter balancedagen indtruffet forhold, som har vaesentlig indflydelse pa bedommelsen af arsrapporten. 5

8 Resultatopgorelse 1. januar december Note DKK DKK Vaerdiregulering af kapitalandele Andre eksterne omkostninger Bruttoresultat Finansielle indtasgter Finansielle omkostninger Resultat for skat Skat af a rets resultat Arets resultat Resultatdisponering Forslag til resultatdisponering Reserve for dagsvaerdi pa investeringsaktiver Overtoil resultat pwc 6

9 Balance 31. december Aktiver Note DKK DKK Andre kapitalandele Finansielle aniaegsaktiver Aniaegsaktiver Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder Tilgodehavender Likvide beholdninger Omsaetningsaktiver Aktiver pwc

10 Balance 31. december Passiver Note DKK DKK Selskabskapital Opskrivningshenlaeggelse Overfort resultat Egenkapital Hensaettelse til udskudt skat 0 0 Hensatte forpligtelser 0 0 Selskabsskat Anden gasld Kortfristede gaeldsforpligtelser Gaeldsforpligtelser Passiver Eventualposter og ovrige okonomiske forpligtelser 5 Naartstaende parter og ejerforhold 6 J pwc 8

11 Egenkapitalopgorelse Opskrivnings- Overtoil Selskabskapital henlaeggelse resultat I alt DKK DKK DKK DKK Egenkapital 1. januar Arets resultat Egenkapital 31. december pwc g

12 Noter til arsrapporten Finansielle indtaegter DKK DKK Renteindtsegter tilknyttede virksomheder Andre finansielle indtsegter Finansielle omkostninger Andre finansielle omkostninger Skat af arets resultat Arets aktuelle skat Arets udskudte skat Andre kapitalandele Kostpris 1. januar Tilgang i arets lob Afgang i arets lob Kostpris 31. december Vaerdireguleringer 1. januar Arets opskrivninger, netto Vaardireguleringer 31. december Regnskabsmaessig vaerdi 31. december pu>c

13 Noter til arsrapporten 5 Eventualposter og ovrige okonomiske forpligtelser Udover selskabets funktion som komplementar for IVS FUND II K/S, er der ikke sikkerhedsstillelser og eventualforpligtelser pr. 31. december Naertstaende parter og ejerforhold Grundlag Bestemmende indflydelse ZEN CAPITAL A/S, Holte Mejer & Dalgaard, Arhus Lekamo ApS, Horsholm Bruhn Invest II ApS Wiencken Management ApS Frank Ewald Soren Fogtdal Anpartshaver Anpartshaver Anpartshaver Anpartshaver Anpartshaver Anpartshaver Anpartshaver 0vrige naertstaende parter Lars Bruhn Peter Aagaard Frank Ewald Preben Mejer Soren Fogtdal Bestyrelsesformand Bestyrelsesmedlem Bestyrelsesmedlem Bestyrelsesmedlem Bestyrelsesmedlem Transaktioner Der har ikke veeret transaktioner med naertstaende parter.

14 Regnskabspraksis Regnskabsgrundlag Arsrapporten for IVS II GP ApS for 2012 er udarbejdet i overensstemmelse med arsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Den anvendte regnskabspraksis er uaendret i forhold til sidste ar. Arsregnskab for 2012 er aflagt i DKK. Generelt om indregning og maling Indtaegter indregnes i resultatopg0relsen i takt med, at de indtjenes. Herudover indregnes vaerdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der males til dagsvaerdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgorelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opna arets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageforsler som folge af aendrede regnskabsmaessige skon af belob, der tidligere har vaeret indregnet i resultat opgorelsen. Aktiver indregnes i balancen, nar det er sandsynligt, at fremtidige okonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets vaerdi kan males palideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, nar det er sandsynligt, at fremtidige 0konomiske fordele vil fraga selskabet, og forpligtelsens vaerdi kan males palideligt. Ved forste indregning males aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfolgende males aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Resultatopgorelsen Finansielle poster Finansielle indtaegter og omkostninger indregnes i resultatopgorelsen med de belob, der vedrorer regnskabsaret. Skat af arets resultat Skat af arets resultat, som bestar af arets aktuelle skat og arets udskudte skat, indregnes i resultatopgorelsen med den del, der kan henf0res til arets resultat, og direkte pa egenkapitalen med den del, der kan henfores til egenkapitaltransaktioner. /Endring i udskudt skat som folge af aendringer i skattesatser indregnes i resultatopgorelsen.

15 Regnskabspraksis Balancen Finansielle aniaegsaktiver Selskabets investeringer er medtaget under andre kapitalandele. Andre kapitalandele males i henhold til International Private Equity & Ventures Capital Valua-tion Guidelines. Nedskrivning Nedskrivning foretages i de tilfaelde, hvor 1 Virksomhedernes resultater er vaesentlig under det forventede og medforer en permanent forringelse af selskabets vaerdi, eller selskabet star over for store langsigtede problemer, som kraever yderligere finansiering. 2 Der gennemf0res en betydelig transaktion, involverende en uafhaengig tredje part, der vaerdiansaetter selskabet til en vaerdi, som er lavere end den nuvaerende vaerdi. Nedskrivningen i henhold til kriterie 2 sker til transaktionens kurs for den uafhaengige tredjeparts transaktion. Opskrivning Opskrivning foretages i henhold til International Private Equity & Ventures Capital Valuation Guidlines gaeldende retningslinier og gaeldende lovgivning m.v. Opskrivning foretages i saerdeleshed i tilfaelde, hvor en transaktion, der involverer en substantiel investering eller handel involverende en uafhaengig tredjepart, vaerdiansaetter selskabet til en hojere vaerdi. Ned- og opskrivninger sker over resultatopgorelsen og resultatfores under "resultat af kapitalandele". Er kostprisen med ned- og opskrivninger storre end de oprindelige kostpriser, medtages forskellen under opskrivningshenlaeggelser pa egenkapitalen. Tilgodehavender Tilgodehavender indregnes i balancen til amortiseret kostpris, hvilket i al vaesentlighed svarer til palydende vaerdi. Der nedskrives til imodegaelse af forventede tab.

16 Regnskabspraksis Egenkapital Aktuelle skattetilgodehavender og -forpligtelser Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af arets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere ars skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Tillaeg og godtgorelse under acontoskatteordningen indregnes i resultatopgorelsen under finansielle poster. Finansielle gaeldsforpligtelser 0vrige gaeldsforpligtelser males til amortiseret kostpris, der i al vaesentlighed svarer til nominel vaerdi. pwc 14