26. april Københavns Fondsbørs Pressen. Fondsbørsmeddelelse 7/2007 FIH kvartalsrapport januar-marts 2007

Transkript

1 Københavns Fondsbørs Pressen 26. april 2007 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 FIH kvartalsrapport januar-marts 2007 Tilfredsstillende resultat efter skat på 274 mio. kr. Fortsat vækst i FIHs traditionelle forretningsområder Positiv udvikling i de nye forretningsområder Fortsat store kursgevinster på unoterede aktier Periodens resultat Resultat efter skat for det første kvartal af 2007 er 274 mio. kr., hvilket er 44 mio. kr. lavere end samme periode sidste år. Resultat før skat i perioden er på 383 mio. kr., hvilket er 29 mio. kr. lavere end samme periode i 2006, men væsentligt bedre end forventet. Aktiviteterne Der er fortsat en tilfredsstillende vækst i udlånsaktiviteterne. Udlånsporteføljen er steget med 3,6 procent i første kvartal og det kan tilskrives vækst i udlånet til såvel store som mellemstore virksomheder. De to nye forretningsområder, FIH PARTNERS A/S og Capital Markets, udvikler sig fortsat med en meget tilfredsstillende aktivitet. Netto rente- og gebyrindtægter Kursreguleringer Netto rente- og gebyrindtægterne udgør i perioden 304 mio. kr. mod 287 mio. kr. i samme periode FIH koncernen har i årets første kvartal haft en indtjening på 213 mio. kr. på kursreguleringerne. En væsentlig del af de samlede kursreguleringer er kursreguleringer på aktier, som i perioden udgør 159 mio. kr. Herudover udgør resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder 5 mio. kr. mod 25 mio. kr. i samme periode i Omkostninger Omkostningerne udgør 156 mio. kr. mod 92 mio. kr. i første kvartal af 2006, hvilket er en stigning på 64 mio. kr. Stigningen i omkostningerne afspejler tiltagene på nye aktiviteter. Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 1 af 12

2 Tab og nedskrivninger Balance Tab og nedskrivninger er fortsat på et lavt niveau og udgør 4 mio. kr. i første kvartal mod -15 mio. kr. i samme periode i Balancen ultimo marts 2007 udgør mio. kr., hvilket er en stigning på mio. kr. i forhold til ultimo Stigningen skyldes primært vækst i likviditeten (inkl. obligationer), som er steget med mio. kr. og udgør mio. kr. Egenkapital og solvens Koncernens egenkapital udgør ultimo marts 6,9 mia. kr. inklusive periodens overskud, hvortil kan lægges 3,0 mia. kr. i efterstillede kapitalindskud. Der er i første kvartal blevet optaget et ansvarligt lån på 200 mio. EUR, som øger de efterstillede kapitalindskud fra 1,6 mia. kr. ved udgangen af 2006 til 3,0 mia. kr. Koncernens samlede solvens er ultimo marts ,3 procent, og kernekapitalprocenten udgør 7,9 procent. Ultimo 2006 var de tilsvarende tal henholdsvis 10,0 procent og 8,3 procent. Egenkapitalforrentning Ultimo marts 2007 er egenkapitalforrentningen før skat 22,5 procent p.a. mod 27,7 procent ultimo første kvartal Forrentningen efter skat er 16,1 procent ultimo marts Forventningerne til FIHs resultat for hele 2007 Med baggrund i det realiserede resultat for 1. kvartal 2007 forventes der et resultat på over 1 mia. kr. i På bestyrelsens vegne Hans Skov Christensen Formand For yderligere information kontakt venligst Lars Johansen, telefon Bilag Resultatopgørelse og balance for FIH koncernen Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 2 af 12

3 HOVEDTAL FOR FIH KONCERNEN Resultatopgørelse i mio. kr. 1. kvt kvt Året 2006 Netto rente- og gebyrindtægter Kursreguleringer Andre driftsindtægter Resultat af finansielle poster Omkostninger og afskrivninger Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder Resultat før skat Skat Resultat efter skat Minoritetsinteressers andel FIHs aktionærer Balance (hovedtal) i mio. kr. 31/ / / Likvider Obligationer Aktier Udlån Andre aktiver Aktiver i alt Indlån Obligationsgæld og gæld til kreditinstitutter Andre passiver Hensatte forpligtelser Efterstillede kapitalindskud Minoritetsinteresser Egenkapital Passiver i alt Nøgletal 31/ / Året 2006 Egenkapitalens forrentning før skat 25,5 27,7 18,9 Egenkapitalens forrentning efter skat 16,1 21,4 15,0 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 3 af 12

4 RESULTATOPGØRELSE FOR FIH KONCERNEN I mio. kr. Note 1. kvt kvt Året 2006 Renteindtægter ,0 807, ,1 Renteudgifter 3 943,2 561, ,3 Netto renteindtægter 276,8 246, ,8 Udbytte af aktier mv. 0,0 0,0 0,2 Gebyrer og provisionsindtægter 41,8 57,9 130,2 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 14,9 17,8 34,2 Netto rente- og gebyrindtægter 303,7 286, ,0 Kursreguleringer 4 212,6 159,1 508,6 Andre driftsindtægter 21,3 18,3 89,6 Udgifter til personale og administration 5 145,7 84,3 497,8 Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver 9,9 7,4 42,3 Andre driftsudgifter 0,2 0,0 0,2 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. 4,1-14,6-16,8 Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder 5,2 25,0 5,8 Resultat før skat 382,9 411, ,5 Skat 109,4 93,8 243,0 Resultat efter skat 273,5 318,0 935,5 Resultatet fordelt til Aktionærer 272,2 318,0 958,9 Minoritetsinteresser 1,3 0,0-23,4 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 4 af 12

5 RESULTATOPGØRELSE FOR FIH KONCERNEN PR. KVARTAL I mio. kr. 1. kvt kvt kvt kvt Renteindtægter 1.220, ,3 934,1 858,3 807,4 Renteudgifter 943,2 835,8 683,5 607,0 561,0 Netto renteindtægter 276,8 253,5 250,6 251,3 246,4 Udbytte af aktier mv. 0,0 0,1 0,0 0,1 0,0 Gebyrer og provisionsindtægter 41,8 32,7 20,2 19,5 57,9 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 14,9 6,3 7,0 3,1 17,8 Netto rente- og gebyrindtægter 303,7 280,0 263,8 267,8 286,5 Kursreguleringer 212,6 108,4 55,3 185,7 159,1 Andre driftsindtægter 21,3 29,0 21,0 21,4 18,3 Udgifter til personale og administration 145,7 150,9 105,8 156,8 84,3 1. kvt Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver 9,9 14,9 9,8 10,3 7,4 Andre driftsudgifter 0,2 0,3 0,0 0,0 0,0 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. 4,1-13,3 7,1 4,0-14,6 Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder 5,2 0,3-12,3-7,2 25,0 Resultat før skat 382,9 264,9 205,1 296,6 411,8 Skat 109,4 64,4 46,1 38,7 93,8 Resultat efter skat 273,5 200,5 159,0 257,9 318,0 Resultatet fordelt til Aktionærer 272,2 201,0 166,2 273,6 318,0 Minoritetsinteresser 1,3-0,5-7,2-15,7 0,0 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 5 af 12

6 BALANCE FOR FIH KONCERNEN I mio. kr. Note 31/ / / AKTIVER Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker 318,1 66,8 124,4 Gældsbeviser, der kan refinansieres i centralbanker 8.288,8 0, ,2 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 7.036, , ,6 Udlån og andre tilgodehavender til dagsværdi 6 788, ,4 828,3 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris , , ,6 Obligationer til dagsværdi , , ,6 Aktier mv ,1 949,9 978,3 Kapitalandele i associerede virksomheder 94,8 314,8 89,6 Immaterielle aktiver 25,1 19,6 27,6 Grunde og bygninger: Investeringsejendomme 1.115, , ,3 Domicilejendomme 1,4 1,4 1,4 Øvrige materielle aktiver 40,6 26,9 39,7 Aktuelle skatteaktiver 0,2 126,9 0,0 Andre aktiver 3.029, , ,7 Periodeafgrænsningsposter 85,8 15,4 52,3 Aktiver i alt , , ,6 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 6 af 12

7 BALANCE FOR FIH KONCERNEN I mio. kr. 31/ / / PASSIVER Gæld Gæld til kreditinstitutter og centralbanker , , ,2 Indlån og anden gæld , , ,4 Udstedte obligationer til amortiseret kostpris , , ,6 Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagspris 7 813, ,8 887,5 Aktuelle skatteforpligtelser 196,9 70,7 103,5 Andre passiver 3.190, , ,8 Periodeafgrænsningsposter 23,5 34,2 25,8 Gæld i alt , , ,8 Hensatte forpligtelser Hensættelser til pensioner og lign. forpligtelser 3,5 3,5 3,5 Hensættelser til udskudt skat 319,4 456,8 329,4 Hensættelser til tab på garantier 20,7 1,2 20,7 Hensatte forpligtelser i alt 343,6 461,5 353,6 Efterstillede kapitalindskud , , ,7 Minoritetsinteresser 24,8 0,0 39,3 Egenkapital 6.926, , ,2 Passiver i alt , , ,6 Ikke-balanceførte poster Garantier mv , , ,8 Andre eventualforpligtelser , , ,7 Ikke-balanceførte poster i alt , , ,5 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 7 af 12

8 EGENKAPITALOPGØRELSE FOR FIH KONCERNEN I mio. kr. 31/ / Året 2006 Egenkapital primo 6.695, , ,3 Periodens resultat 273,5 318,0 935,5 Aktieoptionsprogram 0,3 0,0 0,8 Totalindkomster i alt 273,8 318,0 936,3 Udloddet udbytte 0,0 0,0 0,0 Regulering, minoritetsinteresser -41,2 0,0-55,7 Minoritetsinteresser -1,3 0,0 23,3 Egenkapitalbevægelser i alt 231,3 318,0 903,9 Egenkapital ultimo 6.926, , ,2 EGENKAPITALSPECIFIKATION Aktiekapital primo 513,6 513,6 513,6 Aktiekapital ultimo 513,6 513,6 513,6 Aktieoptionsprogram, primo 0,8 0,0 0,0 Årets bevægelser 0,3 0,0 0,8 Aktieoptionsprogram, ultimo 1,1 0,0 0,8 Opskrivningshenlæggelse ejendom, primo 0,5 0,5 0,5 Opskrivningshenlæggelse ejendom, ultimo 0,5 0,5 0,5 Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode, primo 0,0 8,2 8,2 Henlagt 2,8 25,0 5,8 Anden afgang, overført til overført overskud 0,0 0,0-14,0 Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode, ultimo 2,8 33,2 0,0 Overført overskud primo 6.180, , ,0 Udbytte 0,0 0,0 0,0 Henlagt 270,7 293,0 929,7 Anden tilgang, overført fra reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode 0,0 0,0 14,0 Regulering af minoritetsinteresser -41,2 0,0-55,7 Minoritetsinteresser -1,3 0,0 23,3 Overført overskud, ultimo 6.408, , ,3 Egenkapital i alt 6.926, , ,2 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 8 af 12

9 PENGESTRØMSOPGØRELSE FOR FIH KONCERNEN I mio. kr. 31/ / Året 2006 Pengestrøm fra driftsaktivitet Renteindbetalinger 1.297,7 940, ,9 Renteudbetalinger -721,0-534, ,9 Gebyr ind- og udbetalinger 26,9 40,1 100,7 Betalte omkostninger -236,2-108,4-509,2 Andre driftsindtægter 21,2 18,2 89,0 Indgået på tidligere afskrevne fordringer 1,7 4,0 7,4 Udbetalte udlån , , ,4 Afdrag på udlån 4.407, , ,5 Køb af værdipapirer ,7-442, ,6 Salg af værdipapirer -1,5 39,3 689,1 Udbytte af aktier og kapitalandele 24,6 103,2 535,9 Betalte skatter -47,2 6,3-107,5 I alt , , ,1 Pengestrøm fra investeringsaktivitet Nettoinvestering immaterielle og materielle aktiver -29,1 2,1 121,3 Diverse aktiver 5.696,1 637,6 620,4 I alt 5.667,0 639,7 741,7 Pengestrøm fra finansieringsaktivitet Nye bank- og obligationslån , , ,9 Afdrag på bank- og obligationslån , , ,6 Ændring i kortfristet låneoptagelse 3.186, , ,6 Nye efterstillede kapitalindskud 1.487,1 0,0 0,0 Afdrag på efterstillede kapitalindskud -17,9 0,0-19,0 Regulering, minoritetsinteresser -42,4 0,0-57,2 Ændring i minoritetsinteresser -14,4 0,0 39,3 Diverse passiver ,4 114,3-243,6 I alt 9.184,9 732, ,4 Pengestrøm i alt 8.980,6-816,9 236,0 Likvider primo 6.895, , ,6 Kursregulering af likvide beholdninger -44,4-105,2-50,4 Likvider ultimo , , ,2 Likvider ultimo Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker mv ,9 66, ,6 Tilgodehavender hos kreditinstitutter mv , , ,6 Obligationer 188,2 0,0 235,0 Likvider ultimo , , ,2 Anvendt regnskabspraksis: Regnskabet pr. 31/3 2007, der ikke er revideret, er udarbejdet efter IFRS regnskabsstandarder. Regnskabspraksis er uændret i forhold til den senest aflagte årsrapport. Kvartalsrapporten for 1. kvartal 2007 er udarbejdet efter IAS 34 Præsentation af delårsregnskaber, hvilket bevirker, at præsentationen er begrænset i forhold til en fuld årsrapport. Alle transaktioner med nærtstående parter sker på markedsvilkår eller på omkostningsdækkende basis. Der er ikke sket væsentlige begivenheder efter balancedagens afslutning. Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 9 af 12

10 NOTER Note 1 Segmentoplysninger I mio. kr. Segmentregnskaber baseret på FIH koncernens primære aktiviteter er præsenteret nedenfor 1/1-31/ Banking Structured Finance Private Equity Øvrige Koncern i alt Resultatopgørelse Netto rente- og gebyrindtægter 211,0 103,3-7,3-3,3 303,7 Kursreguleringer 7,0 0,0 163,2 42,4 212,6 Andre driftsindtægter 4,0 0,2 0,0 17,1 21,3 Nedskrivninger og tab på udlån og andre tilgodehavender mv. -48,2 44,1 0,0 0,0-4,1 Driftsomkostninger -70,3-6,5-0,7-78,3-155,8 Resultat af kapitalandele 0,0 0,0 5,2 0,0 5,2 Resultat før skat 103,5 141,1 160,4-22,1 382,9 Skat -26,6-39,3-47,0 3,5-109,4 Årets resultat 76,9 101,8 113,4-18,6 273,5 Minoritetsinteresser 1,3 Årets resultat efter minoritetsinteresser 272,2 Balance Udlån , ,4 0,0 29, ,6 Obligationer 1.531,6 0,0 0, , ,7 Aktier 0,0 0,0 862,9 432, ,1 Kapitalandele i associerede virksomheder 0,0 0,0 94,8 0,0 94,8 Andre aktiver m.v ,4 89,4 0, , ,9 Aktiver i alt , ,8 957, , ,1 1/1-31/ Resultatopgørelse Netto rente- og gebyrindtægter 184,5 73,9-5,3 33,4 286,5 Kursreguleringer 19,3 0,0 95,4 44,4 159,1 Andre driftsindtægter 3,9 0,3 0,0 14,1 18,3 Nedskrivninger og tab på udlån og andre tilgodehavender mv. 21,0-6,4 0,0 0,0 14,6 Driftsomkostninger -58,4-4,4-0,2-28,7-91,7 Resultat af kapitalandele 0,0 0,0 25,0 0,0 25,0 Resultat før skat 170,3 63,4 114,9 63,2 411,8 Skat -50,2-15,6-10,2-17,8-93,8 Årets resultat 120,1 47,8 104,7 45,4 318,0 Minoritetsinteresser 0,0 Årets resultat efter minoritetsinteresser 318,0 Balance Udlån , ,4 0,0 18, ,7 Obligationer 1.752,9 0,0 0, , ,2 Aktier 0,0 0,0 684,9 265,0 949,9 Kapitalandele i associerede virksomheder 0,0 0,0 314,9 0,0 314,9 Andre aktiver m.v ,7 109,5 0, , ,0 Aktiver i alt , ,9 999, , ,7 FIH koncernens aktiviteter foregår primært i Danmark, idet ca. 85 % af alt udlån er til kunder i Danmark. Den øvrige aktivitet er fordelt på kunder i resten af verden. Ingen af disse geografiske segmenter overstiger 10 %-grænsen, jf. IAS 14. Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 10 af 12

11 NOTER I mio. kr. 1. kvt kvt Året 2006 Note 2 Renteindtægter af: Tilgodehavende hos kreditinstitutter og centralbanker 126,4 48,8 247,0 Udlån 937,9 684, ,1 Bidrag 1,6 2,1 7,6 Obligationer 153,4 105,5 423,5 Afledte finansielle instrumenter 0,7-34,2-97,2 Andet 0,0 0,5 8,1 I alt renteindtægter 1.220,0 807, ,1 Note 3 Renteudgifter til: Kreditinstitutter og centralbanker 141,8 55,5 507,2 Indlån 99,8 31,4 183,8 Udstedte obligationer 683,5 458, ,5 Efterstillede kapitalindskud 18,1 15,5 64,8 Andet 0,0 0,0 1,0 I alt renteudgifter 943,2 561, ,3 Note 4 Kursreguleringer af: Realkreditudlån -1,0-15,1-19,6 Andre udlån og tilgodehavender til amortiseret kostpris -73,1-423,3-605,6 Obligationer 15,1-88,9-66,9 Aktier 159,2 95,4 385,7 Investeringsejendomme -9,5-22,6-49,4 Valuta -3,7 2,7 9,2 Afledte finansielle instrumenter 88,4 498,9 721,6 Passiver 37,2 112,0 133,6 I alt kursreguleringer 212,6 159,1 508,6 Note 5 Udgifter til personale og administration: Lønninger og vederlag til direktion og bestyrelse 3,5 2,8 16,6 Personaleudgifter Lønninger 64,9 32,5 252,1 Pensioner 4,2 2,5 13,4 Udgifter til social sikring 6,6 2,5 17,8 Aktiebaseret vederlag 4,8 1,9 7,8 I alt 80,5 39,4 291,1 Øvrige administrationsomkostninger 61,7 42,1 190,1 I alt udgifter til personale og administration 145,7 84,3 497,8 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 11 af 12

12 NOTER I mio. kr. 1. kvt kvt Året 2006 Note 6 Udlån Realkreditudlån 788, ,4 828,3 Andre udlån , , ,6 Udlån i alt , , ,9 Note 7 Udstedte obligationer Andre obligationer til amortiseret kostpris , , ,6 Realkreditobligationer til dagsværdi 813, ,8 887,5 Udstedte obligationer i alt , , ,1 Note 8 Efterstillede kapitalindskud 4,80 % JPY 10 mia ,3 623,5 582,2 Var. % EUR 30 mio ,0 243,0 236,0 Var. % EUR 100 mio ,1 746,2 745,6 Var. % EUR 200 mio ,3 0,0 0,0 Rentefrie indskud fra Økonomi- og Erhvervsministeriet i forbindelse med Produktionslån, EM- og HMI-låneordninger Indskuddene er endeligt afviklet i ,0 36,9 17,9 Efterstillede kapitalindskud i alt 3.042, , ,7 Efterstillede kapitalindskud, som kan medregnes i solvensopgørelsen 2.876, , ,9 Note 9 Ikke-balanceførte poster Garantier mv. Finansgarantier 187,1 337,0 187,3 Tabsgarantier for realkreditudlån 1.222, , ,6 Øvrige garantier 980,0 827,7 903,9 Garantier mv. i alt 2.389, , ,8 Andre forpligtelser Uigenkaldelige kredittilsagn 8.871, , ,8 Øvrige forpligtelser 857,9 657,3 798,9 Andre forpligtelser i alt 9.729, , ,7 Fondsbørsmeddelelse 7/2007 side 12 af 12