AKTIESELSKABETSTILDE PLANTAGE C/O KELD MADSEN, RØLKJÆR 30, 6600 VEJEN INTERN ÅRSRAPPORT 1. JANUAR DECEMBER 2018

Transkript

1 Tlf.: BOO Statsautriseret revisinsaktieselskab Klding Åpark 8A, 7. sal DK-6000 Klding CVR-nr AKTIESELSKABETSTILDE PLANTAGE C/O KELD MADSEN, RØLKJÆR 30, 6600 VEJEN INTERN ÅRSRAPPORT 1. JANUAR DECEMBER 2018 CVR-NR

2 2 INDHOLDSFORTEGNELSE Side Selskabsplysninger Selskabsplysninger. 3 Erklæringer Ledelses på tegning. Den uafhængige revisrs revisinspåtegning Ledelsesberetning Ledelsesberetning. 7 Årsregnskab 1. januar december Resultatpgørelse. Balance. Nter. Anvendt regnskabspraksis BOO Statsautriseret revisinsaktieselskab, en danskejet revisins- g rådgivningsvirksmhed, er medlem af BOO Internatinal Limited - et UK-baseret selskab med begrænset hæftelse - g en del af det internatinale BDO netværk bestående af uafhængige medlemsfirmaer.

3 3 SELSKABSOPL YSNINGER Selskabet Aktieselskabet Stilde Plantage c/ Keld Madsen Rølkjær Vejen CVR-nr.: Stiftet: Hjemsted: Regnskabsår: ktber 1999 Vejen 1. januar december Bestyrelse Jørgen Lindegaard, frmand Steffen Westergaard, næstfrmand Jørgen Gudmund Pedersen Kristian Antn Thygesen Michael Aagaard Glud Direktin Keld Hlmslykke Madsen Revisin BDO Statsautriseret revisinsaktieselskab Klding Åpark 8A, 7. sal 6000 Klding Pengeinstitut Sydbank Kirketrvet Vejle

4 4 LEDELSESPÅTEGNING Bestyrelsen g direktinen har dags dat behandlet g gdkendt den interne årsrapprt fr regnskabsåret 1. januar december 2018 fr Aktieselskabet Stilde Plantage. Den interne årsrapprt aflægges i verensstemmelse med årsregnskabslven. Det er vres pfattelse, at det interne årsregnskab giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver g finansielle stilling pr. 31. december 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter fr regnskabsåret 1. januar december Ledelsesberetningen indehlder efter vres pfattelse en retvisende redegørelse fr de frhld, beretningen mhandler. Vejen, den 11. marts 2019 f-7 ß - Direkti Bestyrelse: ~~ Jørgen Lind;{aard '-- Frmand ~ K l-4~?~ Kristian Antn hygesen ~~ Steffen Westergaard "-- Næstfrmand Michael Aagaar ~ ~~U'/;~ Jørgen Gudmund Pedersen

5 5 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS REVISIONSPÅTEGNING Til kapitalejerne i Aktieselskabet Stilde Plantage Knklusin Vi har revideret det interne årsregnskab fr Aktieselskabet Stilde Plantage fr regnskabsåret 1. januar december 2018, der mfatter resultatpgørelse, balance, nter g anvendt regnskabspraksis. Det interne årsregnskab udarbejdes efterårsregnskabslven. Det er vres pfattelse, at det interne årsregnskab giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver g finansielle stilling pr. 31. december 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter fr regnskabsåret 1. januar december 2018 i verensstemmelse med årsregnskabslven. Grundlag fr knklusin Vi har udført vres revisin i verensstemmelse med internatinale standarder m revisin g de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vres ansvar ifølge disse standarder g krav er nærmere beskrevet i revisinspåtegningens afsnit "Revisrs ansvar fr revisinen af det interne årsregnskab". Vi er uafhængige af selskabet i verensstemmelse med internatinale etiske regler fr revisrer (IESBA's Etiske regler) g de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesm vi har pfyldt vres øvrige etiske frpligtelser i henhld til disse regler g krav. Det er vres pfattelse, at det pnåede revisinsbevis er tilstrækkeligt g egnet sm grundlag fr vres knklusin. Ledelsens ansvar fr det interne årsregnskab Ledelsen har ansvaret fr udarbejdelsen af et internt årsregnskab, der giver et retvisende billede i verensstemmelse med årsregnskabslven. Ledelsen har endvidere ansvaret fr den interne kntrl, sm ledelsen anser nødvendig fr at udarbejde et internt årsregnskab uden væsentlig fejlinfrmatin, uanset m denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af det interne årsregnskab er ledelsen ansvarlig fr at vurdere selskabets evne til at frtsætte driften; at plyse m frhld vedrørende frtsat drift, hvr dette er relevant; samt at udarbejde det interne årsregnskab på grundlag af regnskabsprincippet m frtsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Revisrs ansvar fr revisinen af det interne årsregnskab Vres mål er at pnå høj grad af sikkerhed fr, m det interne årsregnskab sm helhed er uden væsentlig fejlinfrmatin, uanset m denne skyldes besvigelser eller fejl, g at afgive en revisinspåtegning med en knklusin. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti fr, at en revisin, der udføres i verensstemmelse med internatinale standarder m revisin g de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinfrmatin, når sådan findes. Fejlinfrmatiner kan pstå sm følge af besvigelser eller fejl g kan betragtes sm væsentlige, hvis det med rimelighed kan frventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de øknmiske beslutninger, sm regnskabsbrugerne træffer på grundlag af det interne årsregnskab. Sm led i en revisin, der udføres i verensstemmelse med internatinale standarder m revisin g de yderligere krav, der er gældende i Danmark, fretager vi faglige vurderinger g prethlder prfessinel skepsis under revisinen. Herudver: Identificerer g vurderer vi risiken fr væsentlig fejlinfrmatin i det interne årsregnskab, uanset m denne skyldes besvigelser eller fejl, udfrmer g udfører revisinshandlinger sm reaktin på disse risici samt pnår revisinsbevis, der er tilstrækkeligt g egnet til at danne grundlag fr vres knklusin. Risiken fr ikke at pdage væsentlig fejlinfrmatin frårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinfrmatin frårsaget af fejl, idet besvigelser kan mfatte sammensværgelser, dkumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kntrl. Opnår vi frståelse af den interne kntrl med relevans fr revisinen fr at kunne udfrme revisinshandlinger, der er passende efter mstændighederne, men ikke fr at kunne udtrykke en knklusin m effektiviteten af selskabets interne kntrl.

6 6 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS REVISIONSPÅTEGNING Tager vi stilling til, m den regnskabspraksis, sm er anvendt af ledelsen, er passende, samt m de regnskabsmæssige skøn g tilknyttede plysninger, sm ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Knkluderer vi, m ledelsens udarbejdelse af det interne årsregnskab på grundlag af regnskabsprincippet m frtsat drift er passende, samt m der på grundlag af det pnåede revisinsbevis er væsentlig usikkerhed frbundet med begivenheder eller frhld, der kan skabe betydelig tvivl m selskabets evne til at frtsætte driften. Hvis vi knkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vres revisinspåtegning gøre pmærksm på plysninger herm i det interne årsregnskab eller, hvis sådanne plysninger ikke er tilstrækkelige, mdificere vres knklusin. Vres knklusiner er baseret på det revisinsbevis, der er pnået frem til daten fr vres revisinspåtegning. Fremtidige begivenheder eller frhld kan dg medføre, at selskabet ikke længere kan frtsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentatin, struktur g indhld af det interne årsregnskab, herunder nteplysningerne, samt m det interne årsregnskab afspejler de underliggende transaktiner g begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kmmunikerer med ledelsen m blandt andet det planlagte mfang g den tidsmæssige placering af revisinen samt betydelige revisinsmæssige bservatiner, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kntrl, sm vi identificerer under revisinen. Udtalelse m ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig fr ledelsesberetningen. Vres knklusin m det interne årsregnskab mfatter ikke ledelsesberetningen, g vi udtrykker ingen frm fr knklusin med sikkerhed m ledelsesberetningen. I tilknytning til vres revisin af det interne årsregnskab er det vres ansvar at læse ledelsesberetningen g i den frbindelse verveje, m ledelsesberetningen er væsentligt inknsistent med det interne årsregnskab eller vres viden pnået ved revisinen eller på anden måde synes at indehlde væsentlig fejlinfrmatin. Vres ansvar er derudver at verveje, m ledelsesberetningen indehlder krævede plysninger henhld til årsregnskabslven. Baseret på det udførte arbejde er det vres pfattelse, at ledelsesberetningen er i verensstemmelse med det interne årsregnskab g er udarbejdet i verensstemmelse med årsregnskabslvens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinfrmatin i ledelsesberetningen. Klding, den 11. marts 2019 BDO Statsautriseret revisinsaktieselskab R-nr a-t.. ~ enmng Wiese Statsautriseret revisr MNE-nr. mne27707

7 7 LEDELSESBERETNING Væsentligste aktiviteter Selskabet ejer g driver Stilde Plantage g Bøgeskv. bæredygtighed er et væsentligt element i driften af skvene. Plantagerne er PEFC certificeret, da Den daglige drift er utsurcet til HedeDanmark, sm er med til at sikre, at kravene til PEFC certificeringen verhldes, så de frdele, der er i PEFC certificeringen, sikres. Udviklingen i aktiviteter g øknmiske frhld Aktivitetsniveauet i det frløbne år har været højere end det fregående år, årsagen hertil er, at der er salg af flere træeffekter i regnskabsåret Der har i 2018 været en mulighed fr at sælge faskinepæle til kystsikring mkring Mandø. Denne pgave har givet en tilfredsstillende øknmi når der ses på alternative indtjeningsmuligheder fr denne type træ. Nbilis arealerne er brtfrpagtet, dette sikrer en stabil indtægt på denne driftsgren, imens sælges Nrmanngrønt g juletræer sm selvklip eller skvning. Driftsresultatet er således steget fra -135 tkr. i 2017 til 266 tkr. i De finansielle pster er faldet fra 488 tkr. i 2017 til -314 tkr. i Resultat før skat er faldet fra 353 tkr. i 2017 til -48 tkr. i Årets resultat er negativt påvirket af udviklingen på de finansielle markeder i Årets afkast på værdipapirer udgør således -315 tkr. Ud ver den primære skvdrift er jagtleje en væsentlig indtægtskilde fr skven. Skvfgeden er jævnligt i kntakt med jagtknsrtiet, således at det sikres, at jagten drives etisk frsvarligt. Skven værdiansættes til dagsværdi baseret på den ffentlige vurdering, sm pr. 31. december 2018 udgør tkr., hvilket er uændret i frhld til Det er ledelsens pfattelse, at værdien er realistisk. Salget fra den primære drift har i 2018 udviklet sig sm angivet i nedenstående: Art af slgte effekter i m Krttømmer, m3 997 Emballage træ, m3 490 Cellulse træ, m3 280 Flisrund træ, m3 143 Brænde g sanketræ, rm Pæle (stk) Flis, rm Betydningsfulde begivenheder, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning fr selskabets finansielle stilling. Egne kapitalandele Selskabet ejer ultim egne kapitalandele på nm. 174 tkr., svarende til 11,5% af aktiekapitalen. Selskabet har i året købt egne kapitalandele fr nm. 16 tkr., svarende til 1, 1 % af aktiekapitalen samt mdtaget egne aktier nm. 148 tkr., svarende til 9,8% via mrtifikatin.

8 8 RESULTATOPGØRELSE 1. JANUAR DECEMBER Nte kr. tkr. NETTOOMSÆTNING. Varefrbrug... 2 DÆKNINGSBIDRAG. Administratinsmkstninger... 3 DRIFTSRESULTAT. Andre finansielle indtægter... 4 Andre finansielle mkstninger... 5 RESULTAT FØR SKAT. Skat af årets resultat... 6 ÅRETS RESULTAT FORSLAG TIL RESULTATDISPONERING Freslået udbytte fr regnskabsåret.. Overført resultat. IALT

9 9 BALANCE 31. DECEMBER AKTIVER Nte kr. tkr. Plantagerne. Materielle anlægsaktiver... 7 Andre værdipapirer. Finansielle anlægsaktiver... 8 ANLÆGSAKTIVER. Råvarer g hjælpematerialer. Varebehldninger. Andre tilgdehavender. Tilgdehavende selskabsskat.. Perideafgrænsningspster. Tilgdehavender. Andre værdipapirer g kapitalandele.. Værdipapirer. Likvider. OMSÆTNINGSAKTIVER. AKTIVER PASSIVER Aktiekapital.. Reserve fr pskrivninger. Øvrige reserver. Overført verskud. Frslag til udbytte. EGENKAPITAL... 9 Hensættelse til udskudt skat.. HENSATTE FORPLIGTELSER Leverandører af varer g tjenesteydelser. Anden gæld Krtfristede gældsfrpligtelser. GÆLDSFORPLIGTELSER. PASSIVER. 1 O Pantsætninger g sikkerhedsstillelser Specifikatin af værdipapirer Medarbejderfrhld

10 10 NOTER 2018 kr Nte tkr. Nettmsætning Salg af træeffekter. Certificeringstillæg. Salg af flis. Salg af juletræer. Salg af brænde. Salg af pyntegrønt, egen drift.. Jagtlejeindtægt. Lejeindtægt, jrd. Lejeindtægt, bygninger Varefrbrug Maskinel entreprenørbistand. Manuel entreprenørbistand.. Planter. Øvrige materialer g mkstninger. Gødning g kemikalier. Nedrivning af bygning. Skvrelaterede frsikringer. Vedligehldelse bygninger g veje. El, vand g varme. Bygningsfrsikringer Administratinsmkstninger Advkat.. Revisin. Kørselsgdtgørelse. Rådgivning g anden assistance. Generalfrsamling g møder. Frsikringer. Kntingenter. Bankgebyrer. Ejendmsskat. Edb-udgifter. Certificering. Aktivitetsbestemt hnrar. Administratins- g rådgivningshnrar. Persna learn kstni nger

11 11 NOTER 2018 kr Nte tkr. Andre finansielle indtægter Renter g udbytte værdipapirer. Aktieudbytte. Ikke udbetalt udbytte. Mellemregning HedeDanmark. Kursregulering af værdipapirer. Rentegdtgørelse selskabsskat Andre finansielle mkstninger Kassekredit.. Kreditrer. Kursregulering af værdipapirer. Rentetillæg selskabsskat Skat af årets resultat Beregnet skat af årets skattepligtige indkmst.. Regulering af udskudt skat Materielle anlægsaktiver 7 Plantagerne Kstpris 1. januar Kstpris 31. december Opskrivninger 1. januar Opskrivninger 31. december Regnskabsmæssig værdi 31. december Værdi af indregnede aktiver, uden pskrivninger efter 41, stk Finansielle anlægsaktiver Andre værdipapirer 8 Kstpris 1. januar Kstpris 31. december Regnskabsmæssig værdi 31. december

12 12 NOTER Egenkapital 9 Nte Reserve fr Aktiekapital pskrivninger Øvrige reserver Overført verskud Frslag til udbytte I alt Egenkapital 1. januar Køb af egne kapitalandele Tilbageførsel af ikke udbetalt udbytte Frslag til årets resultatdispnering Egenkapital 31. december Anden gæld Skyldig udbytte tidligere år. Skyldig depsitum. Mms kr. tkr Pantsætninger g sikkerhedsstillelser 11 Til sikkerhed fr engagement med pengeinstitut, er der depneret værdipapirer, hvis regnskabsmæssige værdi pr. 31. december 2018 udgør tkr. Pantsætningerener begrænset til tkr. Den aktuelle gæld til pengeinstitut udgør O kr. Specifikatin af værdipapirer Danske bligatiner Danske investeringsfreningsbeviser Udenlandske aktier I alt Andre værdipapirer Hundsbæk Plantage A/S, nm Tirslund Plantage ApS, nm A/S Løbners Plantage, nm

13 13 NOTER Nte Medarbejderfrhld Antal persner beskæftiget i gennemsnit: 1 (2017: 1) 13 Der er ikke udbetalt løn til selskabets ansatte.

14 14 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Årsrapprten fr Aktieselskabet Stilde Plantage fr 2018 er aflagt i verensstemmelse med den danske årsregnskabslvs bestemmelser fr virksmheder i regnskabsklasse B med tilvalg af regler fra regnskabsklasse C. Årsrapprten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis sm sidste år. RESULTATOPGØRELSEN Nettmsætning Nettmsætning ved salg af handelsvarer g færdigvarer indregnes i resultatpgørelsen, såfremt levering g risikvergang til køber har fundet sted inden årets udgang g såfremt indtægten kan pgøres pålideligt g frventes mdtaget. Nettmsætning indregnes ekskl. mms g afgifter g med fradrag af rabatter i frbindelse med salget. Varefrbrug Varefrbrug mfatter mkstninger, der afhldes fr at pnå årets nettmsætning. Herunder indgår direkte g indirekte mkstninger til råvarer g hjælpematerialer. Andre eksterne mkstninger Andre eksterne mkstninger mfatter mkstninger til administratin, møder, certificering, revisin mv. Finansielle indtægter g mkstninger Finansielle indtægter g mkstninger indehlder renteindtægter g -mkstninger, realiserede g urealiserede kursgevinster g -tab vedrørende værdipapirer samt tillæg g gdtgørelse under acntskatterdningen mv. Finansielle indtægter g mkstninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat Årets skat, sm består af årets aktuelle skat g frskydning i udskudt skat, indregnes i resultatpgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, g direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til psteringer direkte på egenkapitalen. BALANCEN Materielle anlægsaktiver Plantage måles til dagsværdi svarende til ejendmmenes handelsværdi i henhld til årsregnskabslvens 41. Ændringer i dagsværdien indregnes direkte på egenkapitalen. Dagsværdien fastlægges ved anvendelse af en ekstern vurdering fretaget af en sagkyndig vurderingsmand eller alternativt baseret på en anerkendt værdiansættelsesmetde. Finansielle anlægsaktiver Finansielle anlægsaktiver mfatter aktier i andre skvejendmme. Disse aktier måles til kstpris. tilfælde hvr kstprisen verstiger nettrealisatinsværdien, nedskrives til denne lavere værdi.

15 15 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Værdifrringelse af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af finansielle anlægsaktiver, der ikke måles til dagsværdi, vurderes årligt fr indikatiner på værdifrringelse ud ver det, sm udtrykkes ved afskrivning. Freligger der indikatiner på værdifrringelse, fretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henhldsvis gruppe af aktiver. Der fretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Genindvindingsværdi er den højeste værdi af nettsalgspris g kapitalværdi. Kapitalværdien pgøres sm nutidsværdien af de frventede nettpengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen g frventede nettpengestrømme ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Varebehldninger Varebehldninger måles til kstpris efter FIFO-princippet. I lavere end kstprisen, nedskrives til denne lavere værdi. tilfælde, hvr nettrealisatinsværdien er Kstpris fr handelsvarer samt råvarer g hjælpematerialer pgøres sm anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesmkstninger. Kstpris fr fremstillede færdigvarer samt varer under fremstilling mfatter kstpris fr råvarer, hjælpematerialer, direkte løn g indirekte prduktinsmkstninger. Indirekte prduktinsmkstninger indehlder indirekte materialer g løn samt vedligehldelse af g afskrivning på de i prduktinsprcessen benyttede maskiner, fabriksbygninger g udstyr, mkstninger til fabriksadministratin g ledelse samt aktiverede udviklingsmkstninger vedrørende prdukterne. Tilgdehavender Tilgdehavender måles til amrtiseret kstpris, hvilket sædvanligvis svarer til nminel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af frventede tab. Perideafgrænsningspster, aktiver Perideafgrænsningspster indregnet under aktiver mfatter afhldte mkstninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Værdipapirer g kapitalandele Værdipapirer indregnet under msætningsaktiver, mfatter børsnterede bligatiner, aktier g andre værdipapirer, der måles til dagsværdi på balancedagen. Børsnterede værdipapirer måles til børskurs. Skyldig skat g udskudt skat Aktuelle skattefrpligtelser g tilgdehavende aktuel skat indregnes i balancen sm beregnet skat af årets skattepligtige indkmst reguleret fr skat af tidligere års skattepligtige indkmster samt fr betalte acntskatter. Udskudt skat måles af midlertidige frskelle mellem regnskabsmæssig g skattemæssig værdi af aktiver g frpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvrtil aktivet frventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening, eller ved mdregning i udskudte skattefrpligtelser inden fr samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler g skattesatser, der med balancedagens lvgivning vil være gældende, når den udskudte skat frventes udløst sm aktuel skat. Ændring i udskudt skat sm følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatpgørelsen brtset fra pster, der føres direkte på egenkapitalen.

16 16 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Gældsfrpligtelser Finansielle frpligtelser indregnes ved lånptagelse til det mdtagne prvenu med fradrag af afhldte lånemkstninger. I efterfølgende perider måles de finansielle frpligtelser til amrtiseret kstpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at frskellen mellem prvenuet g den nminelle værdi indregnes i resultatpgørelsen ver låneperiden. Amrtiseret kstpris fr krtfristede gældsfrpligtelser svarer nrmalt til nminel værdi.