Tlf.: 96 26 38 00 BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab herning@bdo.dk Birk Centerpark 30 www.bdo.dk DK-7400 Herning CVR-nr. 20 22 26 7020222670 JHHE APS HJORTSVANGEN 19, 7323 GIVE ÅRSRAPPORT Års 2015/16 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling, den 30. november 2016 Jens Henrik Hessellund Eskildsen CVR-NR. 26 06 94 40
1 INDHOLDSFORTEGNELSE Side Selskabsoplysninger Selskabsoplysninger... 2 Erklæringer Ledelsespåtegning... 3 Den uafhængige revisors erklæringer... 4 Ledelsesberetning Ledelsesberetning... 5 Årsregnskab 1. juli 2015-30. juni 2016 Anvendt regnskabspraksis... 6-8 Resultatopgørelse... 9 Balance... 10 Noter... 11-13 BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab, en danskejet revisions- og rådgivningsvirksomhed, er medlem af BDO International Limited - et UK-baseret selskab med begrænset hæftelse - og en del af det internationale BDO netværk bestående af uafhængige medlemsfirmaer.
2 SELSKABSOPLYSNINGER Selskabet JHHE ApS Hjortsvangen 19 7323 Give CVR-nr.: 26 06 94 40 26069440 Stiftet: 4. maj 2001 Hjemsted: Vejle Regnskabsår: 1. juli 2015-30. juni 2016 R Direktion Jens Henrik Hessellund Eskildsen Revision BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab Birk Centerpark 30 7400 Herning
3 LEDELSESPÅTEGNING Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. juli 2015-30. juni 2016 for JHHE ApS. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2016 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2015-30. juni 2016. Ledelsesberetningen indeholder efter min opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Give, den 30. november 2016 Direktion Jens Henrik Hessellund Eskildsen
4 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS ERKLÆRINGER Til kapitalejeren i JHHE ApS PÅTEGNING PÅ ÅRSREGNSKABET Vi har revideret årsregnskabet for JHHE ApS for regnskabsåret 1. juli 2015-30. juni 2016, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2016 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2015-30. juni 2016 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. UDTALELSE OM LEDELSESBERETNINGEN Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Herning, den 30. november 2016 30-11-201 BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab, CVR-nr. 20 22 26 70 2022 Kirsten Østergaard Statsautoriseret revisor
5 LEDELSESBERETNING Væsentligste aktiviteter Selskabets væsentligste aktiviteter er at eje kapitalandel i datterselskab. Betydningsfulde hændelser, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for selskabets finansielle stilling.
6 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Årsrapporten for JHHE ApS for 2015/16 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Resultatopgørelsens opstillingsform er tilpasset selskabets aktivitet som et holdingselskab. Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Den regnskabsmæssige værdi af materielle og immaterielle anlægsaktiver gennemgås årligt for at afgøre, om der er indikation af værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved normal afskrivning. Hvis dette er tilfældet, foretages nedskrivning til den lavere genindvindingsværdi. RESULTATOPGØRELSEN Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder I selskabets resultatopgørelse indregnes den forholdsmæssige andel af associerede virksomheders resultat efter fuld eliminering af intern avance/tab og fradrag af afskrivning på goodwill. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til administration mv. Andre driftsindtægter/-omkostninger Andre driftsindtægter og -omkostninger indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedernes væsentligste aktiviteter. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer, amortisering af finansielle aktiver og forpligtelser samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Reg
7 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS BALANCEN Immaterielle anlægsaktiver Erhvervede immaterielle anlægsaktiver måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger eller til genindvindingsværdien, hvor denne er lavere. Der afskrives ikke på erhvervede immaterielle anlægsaktiver. Immaterielle anlægsaktiver nedskrives generelt til genindvindingsværdi, hvis denne er lavere end regnskabsmæssig værdi. Materielle anlægsaktiver Kunst måles til kostpris. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen. Der afskrives ikke på kunst. Fortjeneste eller tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen. Finansielle anlægsaktiver Kapitalandele i associerede virksomheder måles i moderselskabets balance efter den indre værdis metode. Kapitalandele i associerede virksomheder måles i balancen til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi opgjort efter moderselskabets regnskabspraksis med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer og tab og med tillæg eller fradrag af resterende værdi af positiv eller negativ goodwill opgjort efter overtagelsesmetoden. Ved køb af virksomheder anvendes overtagelsesmetoden. Merværdier i form af koncerngoodwill afskrives over den vurderede økonomiske levetid, der fastlægges på baggrund af ledelsens erfaringer inden for de enkelte forretningsområder. Koncerngoodwill afskrives lineært over afskrivningsperioden, der udgør 5 år. Nettoopskrivning af kapitalandele i associerede virksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien. Ved køb af dattervirksomheder anvendes overtagelsesmetoden. Associerede virksomheder med negativ regnskabsmæssig indre værdi måles til 0 kr., og et eventuelt tilgodehavende hos disse virksomheder nedskrives med moderselskabets andel af den negative indre værdi, i det omfang det vurderes som uerholdeligt. Såfremt den regnskabsmæssige negative indre værdi overstiger tilgodehavender, indregnes det resterende beløb under hensatte forpligtelser i det omfang, modervirksomheden har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække de associerede virksomheders underbalance. Pantebrevsbeholdning omfatter pantebreve, der forventes beholdt til udløb og måles til amortiseret kostpris. Finansielle anlægsaktiver omfatter desuden børsnoterede aktier, der ikke forventes afhændet. Disse aktier måles til dagsværdi (børskurs) på balancedagen. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-princippet. I tilfælde, hvor nettorealisationsværdien er lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for fremstillede færdigvarer samt varer under fremstilling omfatter kostpris for råvarer, hjælpematerialer, direkte løn og direkte produktionsomkostninger. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres som salgspris med fradrag af færdiggørelsesomkostninger og omkostninger, der afholdes for at effektuere salget, og fastsættes under hensyntagen til omsættelighed, ukurans og udvikling i forventet salgspris.
8 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Værdipapirer og kapitalandele Værdipapirer og kapitalandele, indregnet under omsætningsaktiver, omfatter børsnoterede obligationer, aktier og andre værdipapirer, der måles til dagsværdi på balancedagen. Børsnoterede værdipapirer måles til børskurs. Ikke børsnoterede værdipapirer måles til en salgsværdi baseret på beregnet kapitalværdi. Udbytte Udbytte, som forventes udbetalt for året, indregnes som en gældsforpligtelse. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening, eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Gældsforpligtelser Gæld er målt til amortiseret kostpris svarende til nominel værdi.
9 RESULTATOPGØRELSE 1. JULI - 30. JUNI Note 2015/16 2014/15 kr. kr. INDTÆGTER AF KAPITALANDELE... 2.961.987 4.134.950 Andre driftsindtægter... 100.000 0 Andre eksterne omkostninger... -53.131-15.544 DRIFTSRESULTAT... 3.008.856 4.119.406 Indtægter af værdipapirer... -3.806.657-1.630.830 Finansielle indtægter... 632.119 598.648 Finansielle omkostninger... -255.325-66.799 RESULTAT FØR SKAT... -421.007 3.020.425 Skat af årets resultat... 1 507.428 216.805 ÅRETS RESULTAT... 86.421 3.237.230 FORSLAG TIL RESULTATDISPONERING Foreslået udbytte for regnskabsåret... 1.500.000 1.500.000 Henlæggelser til reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode... -1.055.911 116.951 Anvendt af tidligere års overskud... -357.668 1.620.279 I ALT... 86.421 3.237.230
10 BALANCE 30. JUNI AKTIVER Note 2016 2015 kr. kr. Rettigheder... 0 233.000 Immaterielle anlægsaktiver... 2 0 233.000 Kunst... 35.000 35.000 Materielle anlægsaktiver... 3 35.000 35.000 Kapitalandele i associerede virksomheder... 49.238.600 49.278.510 Andre værdipapirer... 2.913.781 3.569.678 Finansielle anlægsaktiver... 4 52.152.381 52.848.188 ANLÆGSAKTIVER... 52.187.381 53.116.188 Fremstillede færdigvarer og handelsvarer... 0 800.000 Varebeholdninger... 0 800.000 Tilgodehavende hos associerede virksomheder... 150.000 150.000 Tilgodehavende udbytte tilknyttede virksomheder... 4.018.000 4.018.000 Udskudt skatteaktiv... 783.587 276.159 Andre tilgodehavender... 11.768.796 12.735.403 Tilgodehavende selskabsskat... 0 34.000 Tilgodehavender... 16.720.383 17.213.562 Andre værdipapirer... 6.877 32.415 Værdipapirer... 6.877 32.415 Likvide beholdninger... 899.875 64.430 OMSÆTNINGSAKTIVER... 17.627.135 18.110.407 AKTIVER... 69.814.516 71.226.595 PASSIVER Anpartskapital... 125.000 125.000 Reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode... 43.330.269 44.386.180 Overført overskud... 24.845.747 25.203.415 EGENKAPITAL... 5 68.301.016 69.714.595 Anden gæld... 13.500 12.000 Foreslået udbytte for regnskabsåret... 1.500.000 1.500.000 Kortfristede gældsforpligtelser... 1.513.500 1.512.000 GÆLDSFORPLIGTELSER... 1.513.500 1.512.000 PASSIVER... 69.814.516 71.226.595 Eventualposter mv. 6 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 7
11 NOTER 2015/16 2014/15 Note kr. kr. Skat af årets resultat 1 Beregnet skat af årets skattepligtige indkomst... 0 1 Regulering skat vedrørende tidligere år... 0-1 Regulering af udskudt skat... -507.428-216.805-507.428-216.805 Immaterielle anlægsaktiver 2 Rettigheder Tilgang... 233.000 Kostpris 30. juni 2016... 233.000 Årets afskrivninger... 233.000 Afskrivninger 30. juni 2016... 233.000 Regnskabsmæssig værdi 30. juni 2016... 0 Materielle anlægsaktiver 3 Kostpris 1. juli 2015... 35.000 Kostpris 30. juni 2016... 35.000 Regnskabsmæssig værdi 30. juni 2016... 35.000 Kunst
12 NOTER Note Finansielle anlægsaktiver 4 Kapitalandele i associerede virksomheder Andre værdipapirer Kostpris 1. juli 2015... 334.350 7.888.137 Tilgang... 0 3.750.000 Kostpris 30. juni 2016... 334.350 11.638.137 Opskrivninger 1. juli 2015... 44.386.180 239.522 Udloddet resultat... -4.018.000 0 Årets opskrivninger... 2.962.089 410.177 Opskrivninger 30. juni 2016... 43.330.269 649.699 Ned- og afskrivninger 1. juli 2015... 0 4.557.980 Årets nedskrivning... 0 4.816.075 Ned- og afskrivninger 30. juni 2016... 0 9.374.055 Saldo ultimo... 43.664.619 2.913.781 Underbalance, hensatte forpligtelser... 5.573.981 0 Regnskabsmæssig værdi 30. juni 2016... 49.238.600 2.913.781 Give Elementfabrik Holding A/S, Vejle. Ejerandel 49%. Vejle Stadion Tårne Holding II ApS, Vejle. Ejerandel 33%. Kanonsalg ApS, Vejle. Ejerandel 50%.
13 NOTER Egenkapital 5 Note Anpartskapital Reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode Overført overskud I alt Egenkapital 1. juli 2015... 125.000 44.386.180 25.203.415 69.714.595 Forslag til årets resultatdisponering... -1.055.911-357.668-1.413.579 Egenkapital 30. juni 2016... 125.000 43.330.269 24.845.747 68.301.016 Anpartskapitalen har ikke været ændret i de seneste 5 år. 2016 2015 kr. kr. Anpartskapital Anpartskapitalen er fordelt således: A-aktier, 125 stk. a nom. 1.000 kr... 125.000 125.000 125.000 125.000 Eventualposter mv. 6 Selskabet har afgivet selvskyldnerkaution overfor tredjemand. Kautionen er maksimeret til 3,87 mio. kr. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 7 Selskabet har stillet garanti overfor tredjemand maksimeret til 500 tkr. i 2016.