MoMa Advisors A/S CVR-nr. 33 76 34 92 Årsrapport for 2014 Godkendt på selskabets ordinære generalforsamling, den 29. maj 2015 Som dirigent:... Morten Bank Mathiesen
Indholdsfortegnelse Ledelsesberetning 1 Oplysninger om selskabet 1 Beretning 1 Ledelsespåtegning 2 Den uafhængige revisors erklæringer 3 Årsregnskab Resultatopgørelse 4 Balance 5 Egenkapitalopgørelse 7 Noter Anvendt regnskabspraksis 8 Personaleomkostninger 10 Finansielle indtægter 10 Finansielle omkostninger 10 Skat af årets resultat 10 Materielle anlægsaktiver 11 Periodeafgrænsningsposter 11 Eventualforpligtelser og andre økonomiske forpligtelser 11 Nærtstående parter 11 61126732 /
Ledelsesberetning Oplysninger om selskabet Navn Adresse, postnr., by MoMa Advisors A/S Bukkeballebej 12B, 2960 Rungsted Kyst CVR-nr. 33 76 34 92 Hjemstedskommune Hørsholm Regnskabsår 1. januar - 31. december Bestyrelse Direktion Revision Anders Selmer Olsen, formand Johan Peter-Henrik Tesdorpf Morten Bank Mathiesen Morten Bank Mathiesen, direktør Ernst & Young, Godkendt Revisionspartnerselskab Osvald Helmuths Vej 4, Postboks 250, 2000 Frederiksberg Beretning Virksomhedens væsentligste aktiviteter Selskabets aktiviteter omfatter investeringsrådgivning. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Selskabets resultatopgørelse for 2014 udviser et overskud på kr. 22.234.773 mod kr. 56.592.157 sidste år, og selskabets balance pr. 31. december 2014 udviser en egenkapital på kr. 34.249.082. På baggrund af årets resultat, som anses som værende tilfrredsstillende, foreslås et udbytte på 22.000 tkr. (2013: 50.000 tkr.) Begivenheder efter balancedagen Der er efter regnskabsårets afslutning ikke indtruffet betydningsfulde hændelser. Forventet udvikling For 2015 forventes et resultat på niveau med 2014. 1
Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 for MoMa Advisors A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014. Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. København, den 29. maj 2015 Direktionen: Morten Bank Mathiesen direktør Bestyrelsen: Anders Selmer Olsen formand Johan Peter-Henrik Tesdorpf Morten Bank Mathiesen 2
Den uafhængige revisors erklæringer Til kapitalejerne i MoMa Advisors A/S Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for MoMa Advisors A/S for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder en vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere en vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. København, den 29. maj 2015 ERNST & YOUNG Godkendt Revisionspartnerselskab Lars Rhod Søndergaard statsaut. revisor Rasmus Berntsen statsaut. revisor 3
Resultatopgørelse for 1. januar - 31. december Note 2014 kr. 2013 kr. Bruttoresultat 36.866.769 84.794.399 2 Personaleomkostninger -7.341.098-9.350.264 Afskrivninger på materielle anlægsaktiver -24.026-14.752 Resultat af primær drift 29.501.645 75.429.383 3 Finansielle indtægter 116.001 16.666 4 Finansielle omkostninger -147.409-29.035 Resultat før skat 29.470.237 75.417.014 5 Skat af årets resultat -7.235.464-18.824.857 Årets resultat 22.234.773 56.592.157 Forslag til resultatdisponering Foreslået udbytte indregnet under egenkapitalen 22.000.000 50.000.000 Overført resultat 234.773 6.592.157 22.234.773 56.592.157 4
Balance pr. 31. december Note 2014 kr. 2013 kr. Aktiver Anlægsaktiver Indretning af lejede lokaler 31.585 55.610 6 Materielle anlægsaktiver 31.585 55.610 Anlægsaktiver i alt 31.585 55.610 Omsætningsaktiver Tilgodehavender fra salg og tjenesteydelser 10.625.000 74.580.385 Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder 2.069.749 2.016.666 Udskudte skatteaktiver 2.355 0 Andre tilgodehavender 291.136 291.485 7 Periodeafgrænsningsposter 375 0 Tilgodehavender 12.988.615 76.888.536 Likvide beholdninger 25.336.427 6.300.048 Omsætningsaktiver i alt 38.325.042 83.188.584 Aktiver i alt 38.356.627 83.244.194 5
Balance pr. 31. december Note 2014 kr. 2013 kr. Passiver Egenkapital Aktiekapital 500.000 500.000 Overført resultat 11.749.082 11.514.309 Foreslået udbytte for regnskabsåret 22.000.000 50.000.000 Egenkapital i alt 34.249.082 62.014.309 Gældsforpligtelser Gæld til banker 65.300 43.610 Leverandører af varer og tjenesteydelser 240.422 24.033 Skyldig selskabsskat 3.720.570 18.825.355 Anden gæld 81.253 2.336.887 Kortfristede gældsforpligtelser 4.107.545 21.229.885 Gældsforpligtelser i alt 4.107.545 21.229.885 Passiver i alt 38.356.627 83.244.194 6
Egenkapitalopgørelse (kr.) Aktiekapital Overført resultat Foreslået udbytte I alt Egenkapital pr. 1/1 2014 500.000 11.514.309 50.000.000 62.014.309 Betalt udbytte -50.000.000-50.000.000 Årets resultat, jf. resultatdisponering 234.773 22.000.000 22.234.773 Egenkapital pr. 31/12 2014 500.000 11.749.082 22.000.000 34.249.082 Aktiekapitalen består af 500 aktier á 1.000 kr. og har været uændret de seneste 5 år. 7
Noter 1. Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten for MoMa Advisors A/S er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B-virksomheder. Årsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. Generelt om indregning og måling Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Ved indregning og måling tages hensyn til gevinster, tab og risici, der forekommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Rapporteringsvaluta Årsregnskabet er aflagt i danske kroner. Resultatopgørelsen Nettoomsætning Nettoomsætning, der vedrører rådgivningshonorar, indregnes i resultatopgørelsen i takt med optjening i henhold til den indgåede administrationsaftale. Bruttoresultat Posterne nettoomsætning, vareforbrug, andre eksterne omkostninger og andre driftsindtægter er med henvisning til årsregnskabslovens 32 sammendraget til en regnskabspost benævnt bruttoresultat. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger vedrørende virksomhedens primære aktivitet, der er afholdt i årets løb, herunder omkostninger til administration mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusiv feriepenge og pensioner, samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. I personaleomkostninger er fratrukket modtagne godtgørelser fra offentlige myndigheder. 8
Noter 1. Anvendt regnskabspraksis - fortsat Afskrivninger på materielle anlægsaktiver Afskrivninger omfatter afskrivninger på materielle anlægsaktiver. Materielle anlægsaktiver afskrives lineært over de enkelte aktivers forventede brugstid. Afskrivningsgrundlaget udgør kostprisen. Aktivernes forventede brugstid udgør: Brugstid (år) Indretning af lejede lokaler 3 Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Skat Skat af årets resultat omfatter aktuel skat af årets forventede skattepligtige indkomst og årets regulering af udskudt skat. Årets skat indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat og i egenkapitalen med den del, som kan henføres transaktioner indregnet i egenkapitalen. Selskabet og de danske tilknyttede virksomheder er sambeskattede. Den danske selskabsskat fordeles mellem overskuds- og underskudsgivende danske selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomst (fuld fordeling). Sambeskattede selskaber med overskydende skat godtgøres som minimum i henhold til de gældende satser for rentegodtgørelser af administrationsselskabet, ligesom sambeskattede selskaber med restskat som maksimum betaler et tillæg i henhold til de gældende satser for rentetillæg til administrationsselskabet. Balancen Materielle anlægsaktiver Materielle anlægsaktiver måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen og omkostninger direkte knyttet til anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til brug. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi. Der foretages nedskrivning til imødegåelse af tab baseret på en objektiv indikation på, at et tilgodehavendeder er værdiforringet. Nedskrivning foretages til nettorealisationsværdi, såfremt denne er lavere end regnskabsmæssig værdi. Selskabsskat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets forventede skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt betalte acontoskatter. Hensættelse til udskudt skat beregnes efter den balanceorienterede gældsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssige og skattemæssige værdier af aktiver og forpligtelser, bortset fra midlertidige forskelle, som opstår på anskaffelsestidspunktet for aktiver og forpligtelser, og som hverken påvirker resultatet eller den skattepligtige indkomst, samt midlertidige forskelle på skattemæssigt ikke-afskrivningsberettiget goodwill. Gældsforpligtelser Finansielle gældsforpligtelser indregnes ved låneoptagelse til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. Rentebærende gæld måles efterfølgende til amortiseret kostpris opgjort på basis af den effektive rente. Andre gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdi. 9
Noter 2. Personaleomkostninger Personaleomkostninger er opgjort således: Lønninger 7.152.206 9.162.678 Pensioner 169.952 169.952 Andre omkostninger til social sikring 18.940 17.634 7.341.098 9.350.264 3. Finansielle indtægter Renteindtægter fra tilknyttede virksomheder 101 17 Andre finansielle indtægter 115.900 16.649 116.001 16.666 4. Finansielle omkostninger Valutakursreguleringer 118 24 Andre finansielle omkostninger 147.291 29.011 147.409 29.035 5. Skat af årets resultat Beregnet skat af årets skattepligtige indkomst 7.237.819 18.824.857 Årets regulering af udskudt skat -2.355 0 7.235.464 18.824.857 10
Noter 6. Materielle anlægsaktiver (kr.) Indretning af lejede lokaler Kostpris Saldo pr. 1/1 2014 73.077 Kostpris pr. 31/12 2014 73.077 Af- og nedskrivninger Saldo pr. 1/1 2014 17.466 Årets afskrivninger 24.026 Af- og nedskrivninger pr. 31/12 2014 41.492 Regnskabsmæssig værdi pr. 31/12 2014 31.585 7. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter omfatter periodisering af omkostninger, der først vedrører efterfølgende år, herunder husleje med kr. XX, forsikringer med kr. XX og. 8. Eventualforpligtelser og andre økonomiske forpligtelser Selskabet er sambeskattet med moderselskabet Morten Mathiesen Holding ApS som administrationsselskab og hæfter solidarisk med øvrige sambeskattede selskaber for betaling af selskabsskat samt for kildeskat på renter, royalties og udbytter. Andre økonomiske forpligtelser Pr. 31. december 2014 udgjorde selskabets huslejeforpligtelse 82 tkr. 9. Nærtstående parter Følgende kapitalejere er noteret i selskabets ejerbog som ejende minimum 5 % af stemmerne eller minimum 5 % af aktiekapitalen: Navn Morten Mathiesen Holding ApS Bopæl/Hjemsted Bukkeballevej 12 B, 2960 Rungsted Kyst 11