Bryggervænget 5, 8983 Gjerlev J CVR-nr. 31 06 35 58 Årsrapport for regnskabsåret 01.05.17-30.04.18 Årsrapporten er godkendt på den ordinære generalforsamling, d. 03.10.18 Steen Jørgensen Dirigent STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB BEIERHOLM medlem af RSM International - et verdensomspændende netværk af uafhængige revisionsfirmaer og virksomhedsrådgivere Aalborg Voergaardvej 2 9200 Aalborg SV Tel.: 98 18 72 00 www.beierholm.dk CVR-nr. 32 89 54 68
Indholdsfortegnelse Selskabsoplysninger m.v. 3 Ledelsespåtegning 4 Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang 5-7 Ledelsesberetning 8 Resultatopgørelse 9 Balance 10 Egenkapitalopgørelse 11 Noter 12-17 2
Selskabsoplysninger m.v. Selskabet Bryggervænget 5 8983 Gjerlev J Hjemsted: Randers CVR-nr.: 31 06 35 58 Regnskabsår: 01.05-30.04 Direktion Steen Jørgensen Bestyrelse Michael Lindhard Jensen Steen Jørgensen Svend Lang Holanng Revisor Beierholm Statsautoriseret Revisionspartnerselskab 3
Ledelsespåtegning Vi har dags dato aflagt årsrapporten for regnskabsåret 01.05.17-30.04.18 for Dr. Livingstone A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Årsregnskabet er ikke revideret, og vi erklærer, at betingelserne herfor er opfyldt. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30.04.18 og resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 01.05.17-30.04.18. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Gjerlev J, den 26. september 2018 Direktionen Steen Jørgensen Bestyrelsen Michael Lindhard Jensen Steen Jørgensen Svend Lang Holanng 4
Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang Til kapitalejeren i Konklusion med forbehold Vi har udført udvidet gennemgang af årsregnskabet for for regnskabsåret 01.05.17-30.04.18, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at årsregnskabet, bortset fra den mulige indvirkning af det forhold, der er beskrevet i afsnittet "Grundlag for konklusion med forbehold", giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30.04.18 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 01.05.17-30.04.18 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion med forbehold Det har ikke været muligt at opnå tilstrækkeligt revisionsbevis for tilstedeværelsen og værdien af levende dyr i det sydafrikanske datterselskab på t.zar 1.670 som omregnet til danske kroner giver en værdi på t.dkk 829. Vi har udført vores udvidede gennemgang i overensstemmelse med Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard for små virksomheder og FSR danske revisorers standard om udvidet gennemgang af årsregnskaber, der udarbejdes efter årsregnskabsloven. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i afsnittet Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA s etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse regler og krav. Det er vores opfattelse, at det opnåede bevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion med forbehold. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser for nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. 5
Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften, at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant, samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet. Dette kræver, at vi planlægger og udfører handlinger med henblik på at opnå begrænset sikkerhed for vores konklusion om årsregnskabet og derudover udfører specifikt krævede supplerende handlinger med henblik på at opnå yderligere sikkerhed for vores konklusion. En udvidet gennemgang omfatter handlinger, der primært består af forespørgsler til ledelsen og, hvor det er hensigtsmæssigt, andre i selskabet, analytiske handlinger og de specifikt krævede supplerende handlinger samt vurdering af det opnåede bevis. Omfanget af handlinger, der udføres ved en udvidet gennemgang, er mindre end ved en revision, og vi udtrykker derfor ingen revisionskonklusion om årsregnskabet. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores udvidede gennemgang af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved den udvidede gennemgang eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. 6
Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. Aalborg, den 26. september 2018 Beierholm Statsautoriseret Revisionspartnerselskab CVR-nr. 32 89 54 68 Jens Rytter Andersen Statsaut. revisor MNE-nr. mne10408 Jesper Lundtoft Sandal Statsaut. revisor MNE-nr. mne35822 7
Ledelsesberetning Væsentligste aktiviteter Selskabets aktiviteter består i besiddelse af aktier i datterselskabet Dr. Livingstone SA. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Resultatopgørelsen for tiden 01.05.17-30.04.18 udviser et resultat på DKK -702.539 mod DKK -601.525 for tiden 01.05.16-30.04.17. Balancen viser en egenkapital på DKK 2.835.527. Ledelsen finder årets resultat tilfredsstillende og har tilkendegivet, at de vil tilføre den fornødne likviditet til selskabets kommende år, således forudsætningen for fortsat drift opretholdes. Efterfølgende begivenheder Efter regnskabsårets afslutning er der ikke indtruffet betydningsfulde hændelser. 8
Resultatopgørelse 2017/18 2016/17 Note DKK DKK Bruttotab -26.731-26.823 1 Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder -437.810-366.461 Andre finansielle omkostninger -237.998-208.241 Årets resultat -702.539-601.525 Forslag til resultatdisponering Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode 0-308.089 Overført resultat -702.539-293.436 I alt -702.539-601.525 9
Balance AKTIVER 30.04.18 30.04.17 Note DKK DKK Kapitalandele i tilknyttede virksomheder 0 0 Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder 9.317.404 9.502.102 Finansielle anlægsaktiver i alt 9.317.404 9.502.102 Anlægsaktiver i alt 9.317.404 9.502.102 Likvide beholdninger 2.841 855 Omsætningsaktiver i alt 2.841 855 Aktiver i alt 9.320.245 9.502.957 PASSIVER Selskabskapital 501.000 501.000 Overført resultat 2.334.527 3.360.931 Egenkapital i alt 2.835.527 3.861.931 Gæld til associerede virksomheder 6.469.718 5.626.026 Anden gæld 15.000 15.000 Kortfristede gældsforpligtelser i alt 6.484.718 5.641.026 Gældsforpligtelser i alt 6.484.718 5.641.026 Passiver i alt 9.320.245 9.502.957 10
Egenkapitalopgørelse Beløb i DKK Selskabskapital Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overført resultat Egenkapitalopgørelse for 01.05.16-30.04.17 Saldo pr. 01.05.16 501.000 292.098 2.715.386 Valutakursregulering af udenlandske virksomheder 0 15.991 938.981 Forslag til resultatdisponering 0-308.089-293.436 Saldo pr. 30.04.17 501.000 0 3.360.931 Egenkapitalopgørelse for 01.05.17-30.04.18 Saldo pr. 01.05.17 501.000 0 3.360.931 Valutakursregulering af udenlandske virksomheder 0 0-323.865 Forslag til resultatdisponering 0 0-702.539 Saldo pr. 30.04.18 501.000 0 2.334.527 11
Noter 2017/18 2016/17 DKK DKK 1. Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder -437.810-366.461 I alt -437.810-366.461 12
Noter 2. Anvendt regnskabspraksis GENERELT Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af bestemmelser fra en højere regnskabsklasse. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til foregående år. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. I balancen indregnes aktiver, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet nedenfor for hver enkelt regnskabspost. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. VALUTA Årsrapporten er aflagt i danske kroner. Transaktioner i fremmed valuta omregnes ved første indregning til transaktionsdagens kurs. Valutakursdifferencer, der opstår mellem transaktionsdagens kurs og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post. Tilgodehavender, gældsforpligtelser og andre monetære poster i fremmed valuta omregnes til balancedagens valutakurs. Forskellen mellem balancedagens kurs og kursen på tidspunktet for tilgodehavendets eller gældsforpligtelsens opståen eller indregning i seneste årsrapport indregnes i resultatopgørelsen under finansielle indtægter og omkostninger. Anlægsaktiver og andre ikke monetære aktiver, der er erhvervet i fremmed valuta, omregnes til historiske valutakurser. 13
Noter 2. Anvendt regnskabspraksis - fortsat - RESULTATOPGØRELSE Bruttotab Bruttotab indeholder andre eksterne omkostninger. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til administration. Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder For kapitalandele i dattervirksomheder, der måles efter indre værdis metode, indregnes andelen af virksomhedernes resultat i resultatopgørelsen efter eliminering af urealiserede interne gevinster og tab og med fradrag af eventuel af- og nedskrivning af goodwill. Indtægter af kapitalandele i dattervirksomheder omfatter ligeledes gevinster og tab ved salg af kapitalandele. Andre finansielle poster Under andre finansielle poster indregnes renteindtægter og renteomkostninger, valutakursgevinster og -tab ved transaktioner i fremmed valuta m.v. Skat af årets resultat Årets aktuelle og udskudte skatter indregnes i resultatopgørelsen som skat af årets resultat med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til poster indregnet direkte i egenkapitalen. BALANCE Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Kapitalandele i dattervirksomheder indregnes og måles efter indre værdis metode, hvilket indebærer, at kapitalandelene måles til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi, opgjort efter modervirksomhedens regnskabspraksis, reguleret for resterende værdi af positiv eller negativ goodwill samt gevinster og tab ved transaktioner med de pågældende virksomheder. 14
Noter 2. Anvendt regnskabspraksis - fortsat - Kapitalandele i dattervirksomheder med regnskabsmæssig negativ værdi måles til DKK 0. Tilgodehavender, der anses for at være en del af den samlede investering i de pågældende virksomheder, nedskrives med en eventuel resterende negativ indre værdi. Øvrige tilgodehavender hos disse virksomheder nedskrives i det omfang, tilgodehavendet vurderes uerholdeligt. Der indregnes kun en hensat forpligtelse til at dække den resterende negative indre værdi i det omfang, selskabet har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække den pågældende virksomheds forpligtelser. Den forholdsmæssige andel af dattervirksomheder regnskabsmæssige indre værdi, er opgjort efter virksomhedens egen regnskabspraksis, der fremgår af de øvrige afsnit, og omfatter endvidere følgende for Dr. Livingstone SA Proprietary Limited: Biologiske aktiver og landbrugsprodukter Biologiske aktiver består af dyr, for eksempel struds, vildsvin, zebra og forskellige typer bukke og indregnes til dagsværdi. Dagsværdien af dyr er værdiansat på grundlag af markedspriserne på dyr af samme alder, race og genetisk værdi. Investeringsejendom Investeringsejendomme er grunde og bygninger, der besiddes for at tjene husleje eller til kapitalvurdering eller begge, i stedet for til brug ved produktion eller levering af varer eller tjenesteydelser eller til administrative formål; eller til salg i normal forretningsmæssig henseende. Derudover indgår kun investeringsejendomme, hvis dagsværdi måles pålideligt uden urimelige omkostninger eller anstrengelser. Alle andre investeringsejendomme er inkluderet i ejendomme, planter og udstyr. Investeringsejendomme indregnes i første omgang til kostpris. Omkostninger omfatter omkostninger, der i første omgang opstår for at erhverve eller opføre en investeringsejendom og omkostninger, der påløber efterfølgende at tilføje til, erstatte en del af eller servicere denne. Hvis en vedligeholdelsesomkostning indregnes i den regnskabsmæssige værdi af en investeringsejendom, afskrives den regnskabsmæssige værdi med denne omkostning. Efter første indregning måles investeringsejendomme til dagsværdi på hver rapporteringsdato med ændringer i dagsværdi indregnet i resultatopgørelsen. 15
Noter 2. Anvendt regnskabspraksis - fortsat - Nedskrivning af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af anlægsaktiver, der ikke måles til dagsværdi, vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Hvis selskabets realiserede afkast af et aktiv eller en gruppe af aktiver er lavere end forventet, anses dette som en indikation på værdiforringelse. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis hver gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Som genindvindingsværdi anvendes den højeste værdi af nettosalgspris og kapitalværdi. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen samt forventede nettopengestrømme ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Nedskrivninger tilbageføres, når begrundelsen for nedskrivningen ikke længere består. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til pålydende værdi med fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af tab. Nedskrivninger til imødegåelse af tab opgøres på grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender, når der på individuelt niveau foreligger en objektiv indikation på, at et tilgodehavende er værdiforringet. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter indestående på bankkonti. Egenkapital Nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder indregnes under egenkapitalen i reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger kostprisen. 16
Noter 2. Anvendt regnskabspraksis - fortsat - Aktuelle og udskudte skatter Skyldig og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for betalte acontoskatter. Udskudte skatteforpligtelser og udskudte skatteaktiver beregnes af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssige og skattemæssige værdier af aktiver og forpligtelser. Der indregnes dog ikke udskudt skat af midlertidige forskelle vedrørende skattemæssigt ikke afskrivningsberettiget goodwill samt andre poster, hvor midlertidige forskelle, bortset fra virksomhedsovertagelser, er opstået på anskaffelsestidspunktet uden at have effekt på resultat eller skattepligtig indkomst. I de tilfælde, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter forskellige beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den af ledelsen planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver indregnes med den værdi, de efter vurdering forventes at kunne realiseres til ved modregning i udskudte skatteforpligtelser eller ved udligning i skat af fremtidig indtjening. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Gældsforpligtelser Kortfristede gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvilket normalt svarer til gældens pålydende værdi. 17