Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a Årsrapport for 2014/15

Transkript

1 Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a Årsrapport for 2014/15 (regnskabsår 1/6-31/5) CVR-nr Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 29/ Dirigent

2 Indholdsfortegnelse Side Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors erklæringer 2 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger 4 Hoved- og nøgletal 5 Beretning 6 Årsregnskab Resultatopgørelse 1. juni maj 8 Balance 31. maj 9 Pengestrømsopgørelse 1. juni maj 11 Noter til årsrapporten 11 Regnskabspraksis 16

3 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. juni maj 2015 for Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Årsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. maj 2015 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for 2014/15. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Vissenbjerg, den 29. september 2015 Direktion Poul Erik Gejel Ebbe Knudsen Bestyrelse Jørgen Pedersen formand Paul Pedersen næstformand Erik Juul Knudsen Jesper Hodal Kurt Riddersholm Nielsen 1

4 Den uafhængige revisors erklæringer Til andelshaverne i Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a for regnskabsåret 1. juni maj 2015, der omfatter resultatopgørelse, balance, pengestrømsopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven og regnskabsvejledningen for mindre virksomheder. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven og regnskabsvejledningen for mindre virksomheder. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, og om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige, samt en vurdering af den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. maj 2015 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. juni maj 2015 i overensstemmelse med årsregnskabsloven og regnskabsvejledningen for mindre virksomheder. 2

5 Den uafhængige revisors erklæringer Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den gennemførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Odense, den 29. september 2015 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Poul Erik Jacobsen statsautoriseret revisor 3

6 Selskabsoplysninger Selskabet Vissenbjerg Fjernvarme A.m.b.a Nyvej Vissenbjerg Telefon: Telefax: vissenbjergfjernvarme@mail.dk Hjemmeside: CVR-nr.: Regnskabsperiode: 1. juni maj Hjemstedskommune: Assens Bestyrelse Jørgen Pedersen, formand Paul Pedersen Erik Juul Knudsen Jesper Hodal Kurt Riddersholm Nielsen Direktion Poul Erik Gejel Ebbe Knudsen Revision PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Rytterkasernen 21 Postboks Odense C 4

7 Hoved- og nøgletal Set over en 5-årig periode kan selskabets udvikling beskrives ved følgende hoved- og nøgletal: 2014/ / / / /11 Hovedtal Resultat Årets resultat Balance Balancesum Egenkapital Pengestrømme Pengestrømme fra: - driftsaktivitet investeringsaktivitet heraf investering i materielle anlægsaktiver finansieringsaktivitet Årets forskydning i likvider Antal medarbejdere Nøgletal i % Bruttomargin 42,9 % 34,1 % 25,1 % 31,6 % 22,0% Overskudsgrad 24,4 % 16,7 % 6,5 % 11,0 % 7,2% Afkastningsgrad 27,4 % 13,9 % 6,7 % 9,6 % 8,3% Soliditetsgrad 31,0 % 21,4 % 11,1 % 6,3 % -0,3% Forrentning af egenkapital 86,9 % 80,0 % 42,9 % 211,7 % -162,3% Nøgletallene er udarbejdet i overensstemmelse med Den Danske Finansanalytikerforenings anbefalinger og vejledning. Der henvises til definitioner i afsnittet om regnskabspraksis. 5

8 Beretning Hovedaktivitet Fjernvarmeværkets hovedaktivitet har i lighed med sidste år bestået af produktion og salg af fjernvarme og el. Udvikling i året Varmesalget i indeværende regnskabsår blev MWh mod MWh året før. Produktionsmæssigt er vi stadig på det frie el-marked. Elpriserne er fortsat på et lavt niveau og i takt med vindmølleudbygningen har priserne i store dele af året været så lave, at det ikke kunne betale sig for os at producere el. I indeværende regnskabsår har vinteren fortsat været så mild, at vi ikke har skullet køre så meget på gasmotor og gaskedler. Træpillekedlen har også i år kørt uden problemer med meget lave vedligeholdelsesomkostninger. Vi får leveret træpiller fra UUSA gennem firma Ekman i Kolding- Prisen på træpiller ligger nogenlunde fast på samme niveau som sidste år. Sidste år indførte regeringen en NO-X afgift på træpiller på 34,40 kr/tons. Denne afgift er nu steget til 35,60 kr/tons. Energitilsynet har påpeget, at vi i flere år har kørt med overdækning på den måde, at regnskabet gennem flere år jar givet overskud. Energitilsynet har derfor krævet, at pengene betales tilbage til varmekunderne. Bestyrelsen har derfor i forbindelse med afslutningen af varmeregnskabet besluttet at ændre varmeprisen fra 500 kr./mwh excl. moms til 320 kr./mwh excl. moms. Rumafgiften er uændret på 9,00 kr/m3 rum. I årets løb er der tilsluttet 4 nye varmekunder i de nye boliger på Vestergade. Der er ikke foretaget større renoveringer i årets løb, men i forbindelse med det forholdsvis store vandtab vi i en periode var ude for, er der fundet flere huller på ledningsnettet. Disse er efterfølgende blevet repareret. Udvikling i året Selskabets balance pr. 31. maj 2015 udviser en egenkapital på DKK Årsrapporten Det er ledelsens opfattelse, at alle væsentlige oplysninger til bedømmelse af selskabets økonomiske stilling, årets resultat og den finansielle udvikling fremgår af årsrapporten samt denne beretning. Begivenheder efter balancedagen Der er ikke efter balancedagen indtruffet forhold, som har væsentlig indflydelse på bedømmelsen af årsrapporten. 6

9 Beretning Den forventede udvikling Vi forventer fortsat at få flere nye varmekunder på nettet og har også fået enkelte henvendelser fra Birkevej/Bøgevej med ønske om at blive tilsluttet fjernvarme. Da det drejer sig om et naturgasområde skal der ifølge reglerne være 50% tilslutning for at kunne realisere projekterne. Dette har desværre ikke kunne opnås, da interessen for at blive tilsluttet har været for ringe. De tidligere omtalte forhandlinger med Assens Kommune om muligheden for at bygge et solvarmeanlæg er blevet skrinlagt, da Assens Kommune ikke har villet sælge den grund, som vi havde udset til projektet. Vi håber nu på, at regeringen indfører frit brændselsvalg, så vi kan udbygge mere med biobrændsel i form af træpiller.. I løbet af året har vi løbende fulgt udviklingen hos vore kollegaer. Fjernvarme Fyn er i gang med udvidelser til Morud og Søndersø. Desuden er der lagt en ny ledning fra Bolbro og til Blommenslyst. I den forbindelse har vi drøftet med Fjernvarme Fyn omkring mulighederne for at forsyne Vissenbjerg. Vi har været i en længere dialog med Fjernvarme Fyn om en egentlig overtagelse og forsyning fra Odense Fjernvarme, og dermed lavere varmepriser. Bestyrelsen er nu efter hårde forhandlinger blevet enige med Fjernvarme Fyn om priser og vilkår for overtagelse. Bestyrelsenvil fremlægge dette til afstemning på ekstraordinær generalforsamling. Hvis det bliver godkendt vil det blive fremlagt til endelig godkendelse på den ordinære generalforsamling. Det vil samtidig betyde en overtagelse af varmecentral og ledningsnet og dermed en nedlæggelse af vort fjernvarmeselskab. 7

10 Resultatopgørelse 1. juni maj Note 2014/15 DKK 2013/14 Nettoomsætning Produktionsomkostninger Bruttoresultat Distributionsomkostninger Administrationsomkostninger Resultat af ordinær primær drift Andre driftsindtægter Resultat før finansielle poster Finansielle indtægter Finansielle omkostninger Resultat før skat Skat af årets resultat Årets resultat Resultatdisponering Forslag til resultatdisponering Overført resultat

11 Balance 31. maj Aktiver Note 2014/15 DKK 2013/14 Grunde og bygninger Ledningsnet og tekniske anlæg Andre anlæg, driftsmateriel og inventar Materielle anlægsaktiver Anlægsaktiver Varebeholdninger Tilgodehavender fra salg og tjenesteydelser Andre tilgodehavender Periodeafgrænsningsposter Tilgodehavender Likvide beholdninger Omsætningsaktiver Aktiver

12 Balance 31. maj Passiver Note 2014/15 DKK 2013/14 Indskudskapital Overført resultat Egenkapital Depositum Hensatte forpligtelser Kreditinstitutter Langfristet gæld Kreditinstitutter Skyldige varmeopgørelser Leverandører af varer og tjenesteydelser Selskabsskat Anden gæld Kortfristet gæld Gældsforpligtelser Passiver Eventualposter og øvrige økonomiske forpligtelser 7 Medarbejderforhold 8 10

13 Pengestrømsopgørelse 1. juni maj Note 2014/15 DKK 2013/14 Årets resultat Reguleringer Ændring i driftskapital Pengestrømme fra drift før finansielle poster Renteindbetalinger og lignende Renteudbetalinger og lignende Pengestrømme fra driftsaktivitet Køb af materielle anlægsaktiver Pengestrømme fra investeringsaktivitet Tilbagebetaling af gæld til kreditinstitutter Optagelse af gæld til kreditinstitutter Difference egenkapital primo (bør opløses) Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Ændring i likvider Likvider 1. juni Likvider 31. maj Likvider specificeres således: Likvide beholdninger Likvider 31. maj Skat af årets resultat Årets aktuelle skat

14 Noter til årsrapporten 2 Materielle anlægsaktiver Andre anlæg, Grunde og bygninger Ledningsnet og driftsmateriel og tekniske anlæg inventar I alt DKK DKK DKK DKK Kostpris 1. juni Kostpris 31. maj Opskrivninger 1. juni Indskudskapital Opskrivninger 31. maj Ned- og afskrivninger 1. juni Årets afskrivninger Ned- og afskrivninger 31. maj Regnskabsmæssig værdi 31. maj Afskrives over år år 3-5 år Af- og nedskrivninger af materielle anlægsaktiver er omkostningsført under følgende poster: 2014/ /14 DKK Produktionsomkostninger, afskrivninger Produktionsomkostninger, nedskrivninger Varebeholdninger Råvarer og hjælpematerialer Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter udgøres af forudbetalte omkostninger vedrørende husleje, forsikringspræmier, abonnementer og renter samt reguleringer til dagsværdi for afledte finansielle instrumenter med positiv dagsværdi. 12

15 Noter til årsrapporten 5 Egenkapital Overført Indskudskapital resultat I alt DKK DKK DKK Egenkapital 1. juni Regulering af indskudskapitalen Årets resultat Egenkapital 31. maj Langfristet gæld Afdrag, der forfalder inden for 1 år, er opført under kortfristede gældsforpligtelser. Øvrige forpligtelser er indregnet under langfristede gældsforpligtelser. Gældsforpligtelserne forfalder efter nedenstående orden: Kreditinstitutter Efter 5 år Mellem 1 og 5 år Langfristet del Inden for 1 år Eventualposter og øvrige økonomiske forpligtelser Diverse Assens kommune har stillet garanti for lån med en restgæld på DKK

16 Noter til årsrapporten 8 Medarbejderforhold 2014/15 DKK 2013/14 Lønninger Pensioner Andre omkostninger til social sikring Lønninger, pensioner og andre omkostninger til social sikring er omkostningsført under følgende poster: Administrationsomkostninger Heraf udgør vederlag til bestyrelse

17 Noter til årsrapporten 9 Pengestrømsopgørelse - reguleringer 2014/15 DKK 2013/14 Finansielle indtægter Finansielle omkostninger Af- og nedskrivninger inklusiv tab og gevinst ved salg Skat af årets resultat Pengestrømsopgørelse - ændring i driftskapital Ændring i varebeholdninger Ændring i tilgodehavender Ændring i leverandører m.v

18 Regnskabspraksis I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af afdrag og tillæg/fradrag af den akkumulerede afskrivning af forskellen mellem kostprisen og det nominelle beløb. Herved fordeles kurstab og gevinst over løbetiden. Resultatopgørelsen Nettoomsætningen indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at levering finder sted. Produktionsomkostninger Produktionsomkostninger indeholder foruden køb af naturgas og træpiller, drift og vedligeholdelse af gasmotoren samt indirekte produktionsomkostninger. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger indeholder omkostninger til ejendom, salg og distribution samt kontorhold mv. Af- og nedskrivninger Af- og nedskrivninger indeholder årets af- og nedskrivninger af immaterielle og materielle anlægsaktiver samt avance og tab ved løbende udskiftning af anlægsaktiver. 16

19 Regnskabspraksis Finansielle poster Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter, realiserede og urealiserede valutakursreguleringer, amortisering og indeksering af realkreditlån samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen. Skat af årets resultat Skat af årets resultat, som består af årets aktuelle skat og årets udskudte skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Den aktuelle skat beregnes med den for året gældende skattesats. Aktuelle skattetilgodehavender indregnes i balancen som tilgodehavender i det omfang, der er betalt for meget, mens aktuelle skatteforpligtelser indregnes som kortfristet gæld i det omfang, der ikke er foretaget betaling heraf. Udskudte skatteaktiver indregnes med den værdi, de kan forventes at kunne realiseres til. Balancen Materielle anlægsaktiver Grunde måles til kostpris. Der afskrives ikke på grunde. Bygninger måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Produktionsanlæg og maskiner samt andre anlæge, driftsmateriel og inventar måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Kostpris omfatter købspris og omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen samt omkostninger til klargøring. Der indregnes ikke renter. Afskrivningsgrundlaget, der opgøres som kostpris med tillæg af opskrivninger og reduceret med eventuel restværdi og nedskrivninger, fordeles lineært over aktivernes forventede brugstid, der udgør: Produktionsbygninger Ledningsnet og tekniske anlæg Træpilleanlæg Andre anlæg, driftsmateriel og inventar år år 2 år 3-5 år Afskrivning på et anlægsaktiv påbegyndes, når det tages i brug. 17

20 Regnskabspraksis Nyanskaffelser med en kostpris på under DKK omkostningsføres fuldt ud i anskaffelsesåret. Avance og tab ved løbende udskiftning af materielle anlægsaktiver indtægtsføres henholdsvis omkostningsføres under "Af- og nedskrivninger af materielle og immaterielle anlægsaktiver". Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-metoden eller nettorealisationsværdi, hvis denne er lavere. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres til det beløb, som forventes at kunne indbringes ved salg i normal drift med fradrag af salgs- og færdiggørelsesomkostninger. Nettorealisationsværdien opgøres under hensyntagen til omsættelighed, ukurans og udvikling i forventet salgspris. Kostpris for handelsvarer samt råvarer og hjælpematerialer omfatter kostpris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Tilgodehavender Tilgodehavender indregnes i balancen til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til pålydende værdi med fradrag af nedskrivning til imødegåelse af tab. Nedskrivninger til tab opgøres på grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender. Gæld til realkreditinstitu indregnes til kostprisen for optagelsestidspunktet. Efterfølgende opgøres gæld til realkreditinstitutter til amortiseret kostpris. Kurstab og låneomkostninger fordeles herved over lånets løbetid ved brug af den beregende effektive rente på optagelsestidspunktet. Indeksgæld til realkreditinstitutter indregnes til kostprisen på optagelsestidspunktet. Efterfølgende opgøres gæld til indekseret restgældsværdi og den årlige indeksering udgiftsføres under finansielle poster. Øvrige gældsforpligtelser indregnes til kostpris på tidspunktet for stiftelse af gældsforholdet. Efterfølgende opgøres de til amortiseret kostpris, hvilket for korte og uforrentede gældsforpligtelser samt for variabelt forrentede gældsforpligtelser normalt svarer til den nominelle vædi. Gæld til finansieringsinstitutter måles ved første indregning til dagsværdien af det betalte eller modtagne vederlag. Efter første indregning måles gæld til finansieringsinstitutter til dagsværdi ligesom investeringsejendomme. Finansielle gældsforpligtelser I det omfang selskabets egen kreditrisiko kan måles pålideligt, indregnes kreditrisikoen i dagsværdien af gælden til finansieringsinstitutter. 18

21 Regnskabspraksis Ændring af dagsværdien af de finansielle gældsforpligtelser indregnes i resultatopgørelsen under posten Værdireguleringer af investeringsaktiver. Gæld til realkreditinstitutter indregnes til kostprisen på optagelsestidspunktet. Efterfølgende opgøres gæld til realkreditinstitutter til amortiseret kostpris. Kurstab og låneomkostninger fordeles herved over lånets løbetid ved brug af den beregnede effektive rente på optagelsestidspunktet. Indeksgæld til realkreditinstitutter indregnes til kostprisen på optagelsestidspunktet. Efterfølgende opgøres gæld til indekseret restgældsværdi og den årlige indeksering udgiftsføres under finansielle poster. Afholdte låneomkostninger ved optagelse af finansielle gældsforpligtelser indregnes i resultatopgørelsen under posten Finansielle omkostninger. Øvrige gældsforpligtelser indregnes til kostpris på tidspunktet for stiftelse af gældsforholdet. Efterfølgende opgøres de til amortiseret kostpris, hvilket for korte og uforrentede gældsforpligtelser samt for variabelt forrentede gældsforpligtelser normalt svarer til den nominelle værdi. Øvrige gældsforpligtelser, som omfatter deposita, gæld til leverandører, tilknyttede virksomheder samt anden gæld, måles til amortiseret kostpris. Pengestrømsopgørelse Pengestrømsopgøresen viser selskabets pengestrømme for året opdelt på drifts-, investerings- og finansieringsaktivitet, samt hvorledes disse pengestrømme har påvirket årets likvider. Pengestrøm fra driftsaktivitet Pengestrømme fra driftsaktiviteten præsenteres indirekte og opgøres som selskabets resultat reguleret for ikke kontante driftsposter som af- og nedskrivninger, hensættelser samt ændring i driftskapitalen, renteindbetalinger og -udbetalinger, betalinger vedrørende ekstraordinære poster og betalt selskabsskat. Pengestrøm fra investeringsaktivitet Pengestrømme fra investeringsaktiviteten omfatter pengestrømme fra køb og salg af immateriel-le, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrøm fra finansieringsaktivitet Pengestrømme fra finansieringsaktiviteten omfatter pengestrømme fra optagelse og tilbagebetaling af langfristet gæld. 19

22 Regnskabspraksis Likvider Likvide midler består af posten "Likvide beholdninger" under omsætningsaktiver. 20