JTC Holding A/S CVR-nr. 17 43 55 07 Skærsø Skovvej 1, 8400 Ebeltoft Årsrapport 1. januar - 31. december 2018 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling, den 18 / 4 2019 Jørn Thorbjørn Christensen Dirigent ROBÆK Statsautoriseret Tlf. 87 58 31 00 Kontorsteder: Statsaut. revisorer: Revisionspartnerselskab info@robaek.dk Østergade 9 Hovedgaden 41 Centervej 4 Michael Iuel Mikkel Thybo Johansen CVR-nr. 33 94 64 06 www.robaek.dk 8500 Grenaa 8410 Rønde 8963 Auning Morten Jarlund Jesper Falk Hansen
JTC Holding A/S 2 INDHOLDSFORTEGNELSE Påtegninger Ledelsespåtegning... 3 Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang... 5 Ledelsesberetning mv. Selskabsoplysninger... 7 Ledelsesberetning... 8 Årsregnskab 1. januar - 31. december 2018 Anvendt regnskabspraksis... 9 Resultatopgørelse... 12 Balance... 13 Noter... 15
JTC Holding A/S 3 LEDELSESPÅTEGNING Bestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for perioden 1. januar - 31. december 2018 for JTC Holding A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for perioden 1. januar - 31. december 2018. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Skærsø, den 18 / 4 2019 Direktion Jørn Thorbjørn Christensen Bestyrelse Lene Thorbjørn Christensen Formand Rikke Thorbjørn Christensen Jacob Thorbjørn Christensen Jørn Thorbjørn Christensen
JTC Holding A/S 4 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS ERKLÆRING OM UDVIDET GENNEMGANG Til kapitalejerne i JTC Holding A/S Konklusion Vi har udført udvidet gennemgang af årsregnskabet for JTC Holding A/S for perioden 1. januar - 31. december 2018, der omfatter resultatopgørelse, balance og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for perioden 1. januar - 31. december 2018 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Vi har udført vores udvidede gennemgang i overensstemmelse med Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard for små virksomheder og FSR danske revisorers standard om udvidet gennemgang af årsregnskaber, der udarbejdes efter årsregnskabsloven. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i afsnittet "Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet". Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA s etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse regler og krav. Det er vores opfattelse, at det opnåede bevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet. Dette kræver, at vi planlægger og udfører handlinger med henblik på at opnå begrænset sikkerhed for vores konklusion om årsregnskabet og derudover udfører specifikt krævede supplerende handlinger med henblik på at opnå yderligere sikkerhed for vores konklusion. En udvidet gennemgang omfatter handlinger, der primært består af forespørgsler til ledelsen og, hvor det er hensigtsmæssigt, andre i virksomheden, analytiske handlinger og de specifikt krævede supplerende handlinger samt vurdering af det opnåede bevis. Omfanget af handlinger, der udføres ved en udvidet gennemgang, er mindre end ved en revision, og vi udtrykker derfor ingen revisionskonklusion om årsregnskabet.
JTC Holding A/S 5 DEN UAFHÆNGIGE REVISORS ERKLÆRING OM UDVIDET GENNEMGANG Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores udvidede gennemgang af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved den udvidede gennemgang eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. Grenaa, den 18 / 4 2019 ROBÆK Statsautoriseret Revisionspartnerselskab CVR-nr.: 33946406 Jesper Falk Hansen Statsaut. revisor mne33773
JTC Holding A/S 6 SELSKABSOPLYSNINGER Selskabet JTC Holding A/S Skærsø Skovvej 1 8400 Ebeltoft Telefon: 87 52 14 44 CVR-nr.: 17 43 55 07 Stiftet: 1. oktober 1993 Hjemsted: Syddjurs Regnskabsår: 1. januar - 31. december 2018 Dokument ref.: 955 / JFH / LR / MJ Bestyrelse Direktion Revisor Lene Thorbjørn Christensen, formand Rikke Thorbjørn Christensen Jacob Thorbjørn Christensen Jørn Thorbjørn Christensen Jørn Thorbjørn Christensen ROBÆK Statsautoriseret Revisionspartnerselskab
JTC Holding A/S 7 LEDELSESBERETNING Selskabets væsentligste aktiviteter Selskabets væsentligste aktiviteter har i lighed med tidligere år bestået af investeringer i værdipapirer samt aktier og anparter i datterselskaber. Udviklingen i selskabets aktiviteter og økonomiske forhold Selskabet har fortsat sine normale driftsaktiviteter. I indeværende år har der været en nedskrivning af værdipapirer på t 25.807. Derudover har der ikke været enkeltstående begivenheder i regnskabsåret, som er af så væsentlig karakter, at det kræver omtale i ledelsesberetningen. Årets udvikling og resultat anses for utilfredsstillende.
JTC Holding A/S 8 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS GENERELT Årsregnskabet for JTC Holding A/S for 2018 er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for selskaber i regnskabsklasse B. Årsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. Generelt om indregning og måling Regnskabet er udarbejdet med udgangspunkt i det historiske kostprisprincip. Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med at de indtjenes. Herudover indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgørelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af afdrag og tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostprisen og det nominelle beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer, inden årsregnskabet aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterer på balancedagen. Som målevaluta benyttes danske kroner. Alle andre valutaer anses som fremmed valuta. Omregning af fremmed valuta Transaktioner i fremmed valuta omregnes til transaktionsdagens kurs. Gevinster og tab, der opstår mellem transaktionsdagens kurs og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post. Tilgodehavender, gæld og andre monetære poster i fremmed valuta, som ikke er afregnet på balancedagen, omregnes til balancedagens kurs. Forskelle mellem balancedagens kurs og transaktionsdagens kurs indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post.
JTC Holding A/S 9 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS RESULTATOPGØRELSEN Generelt Med henvisning til årsregnskabslovens 32 er visse indtægter og omkostninger sammendraget i regnskabsposten bruttofortjeneste. Bruttofortjeneste Bruttofortjenesten består af sammentrækning af regnskabsposterne "eksterne omkostninger. Andre driftsindtægter og -omkostninger Andre driftsindtægter og -omkostninger indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedens aktiviteter, herunder fortjeneste og tab ved salg af materielle anlægsaktiver. Eksterne omkostninger Eksterne omkostninger omfatter omkostninger til salg, autodrift, driftsmidler, administration, tab på debitorer m.v. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer, transaktioner i fremmed valuta samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen mv. Udbytte fra andre kapitalandele indtægtsføres i det regnskabsår, hvor udbyttet deklareres. Skat af årets resultat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. BALANCEN Immaterielle anlægsaktiver Patenter og licenser Patenter og licenser måles ved første indregning til kostpris og efterfølgende til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger eller til genindvindingsværdien, hvor denne er lavere. Patenter afskrives over den resterende patentperiode, og licenser afskrives over aftaleperioden, dog maksimalt 7 år. Fortjeneste eller tab ved afhændelse af patenter og licenser opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter/andre driftsomkostninger. Finansielle anlægsaktiver Andre værdipapirer Andre værdipapirer under anlægsaktiver måles til dagsværdi (børskurs) på balancedagen. Værdireguleringen sker over resultatopgørelsen.
JTC Holding A/S 10 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Nedskrivninger til tab opgøres på grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender. Selskabsskat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. I de tilfælde, f.eks. vedrørende aktier, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter alternative beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Eventuelle udskudte nettoskatteaktiver måles til nettorealisationsværdi. Gældsforpligtelser Andre gældsforpligtelser, som omfatter gæld til leverandører, tilknyttede virksomheder samt anden gæld, måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi.
JTC Holding A/S 11 RESULTATOPGØRELSE 1. JANUAR - 31. DECEMBER 2018 2018 2017 BRUTTOFORTJENESTE... -570.485-439.579 1 Personaleomkostninger... -632.837-573.390 Af- og nedskrivninger af materielle og immaterielle anlægsaktiver... -125.000 0 DRIFTSRESULTAT... -1.328.322-1.012.969 Indtægter af andre kapitalandele, værdipapirer og tilgodehavender, der er anlægsaktiver... 5.565.488 15.996.779 Andre finansielle indtægter... 693.286 202.406 Andre finansielle omkostninger... -26.252.323-651.940 RESULTAT FØR SKAT... -21.321.871 14.534.276 Skat af årets resultat... 4.662.530-3.233.358 ÅRETS RESULTAT... -16.659.341 11.300.918 FORSLAG TIL RESULTATDISPONERING Forslag til udbytte for regnskabsåret... 108.000 105.800 Overført resultat... -16.767.341 11.195.118 DISPONERET I ALT... -16.659.341 11.300.918
JTC Holding A/S 12 BALANCE PR. 31. DECEMBER 2018 AKTIVER 2018 2017 Erhvervede koncessioner, patenter, licenser og varemærker samt lignende rettigheder... 125.000 0 Immaterielle anlægsaktiver... 125.000 0 Andre værdipapirer og kapitalandele... 204.962.365 234.037.120 Andre tilgodehavender... 2.000.000 2.000.000 Finansielle anlægsaktiver... 206.962.365 236.037.120 ANLÆGSAKTIVER... 207.087.365 236.037.120 Selskabsskat... 1.079.462 0 Andre tilgodehavender... 18.074.177 14.585.395 Udskudt skatteaktiv... 5.364.808 0 Tilgodehavender... 24.518.447 14.585.395 Likvide beholdninger... 3.080.462 1.534.703 OMSÆTNINGSAKTIVER... 27.598.909 16.120.098 AKTIVER... 234.686.274 252.157.218
JTC Holding A/S 13 BALANCE PR. 31. DECEMBER 2018 PASSIVER 2018 2017 Virksomhedskapital... 12.000.000 12.000.000 Overført resultat... 211.637.211 228.404.552 Forslag til udbytte for regnskabsåret... 108.000 105.800 EGENKAPITAL... 223.745.211 240.510.352 Modtagne forudbetalinger fra kunder... 40.000 40.000 Leverandører af varer og tjenesteydelser... 50.240 50.000 Selskabsskat... 0 558.374 Anden gæld... 25.256 525.017 Gæld til virksomhedsdeltagere og ledelse... 10.825.567 10.473.475 Kortfristede gældsforpligtelser... 10.941.063 11.646.866 GÆLDSFORPLIGTELSER... 10.941.063 11.646.866 PASSIVER... 234.686.274 252.157.218 3 Eventualposter mv. 4 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser
JTC Holding A/S 14 NOTER 2018 2017 1 Personaleomkostninger Antal personer beskæftiget... 2 2 Lønninger... 621.917 561.728 Andre omkostninger til social sikring... 10.920 11.662 632.837 573.390 2 Særlige poster Nedskrivning af værdipapirer... 25.807.494 0 25.807.494 0 3 Eventualposter mv. Der påhviler ikke virksomheden kautions- eller eventualforpligtelser. 4 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Virksomhedens aktiver er ikke pantsat, og der er ikke afgivet nogen sikkerhedsstillelser.