FAMILIEFONDEN AF DEN 1. OKTOBER 1975 Årsrapport 1. januar 2014-31. december 2014 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 17/06/2015 Bent Lauritzen Dirigent
Side 2 af 17 Indhold Virksomhedsoplysninger Virksomhedsoplysninger... 3 Påtegninger Ledelsespåtegning... 4 Erklæringer Den uafhængige revisors erklæringer... 5 Ledelsesberetning Ledelsesberetning... 7 Årsregnskab Anvendt regnskabspraksis... 8 Resultatopgørelse... 11 Balance... 12 Noter... 14
Side 3 af 17 Virksomhedsoplysninger Virksomheden FAMILIEFONDEN AF DEN 1. OKTOBER 1975 Frederiksberg Alle 18-20 1820 Frederiksberg C Telefonnummer: 33256311 CVR-nr: 56489916 Regnskabsår: 01/01/2014-31/12/2014 Revisor PRICEWATERHOUSECOOPERS STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB Strandvejen 44 Hellerup DK Danmark CVR-nr: 33771231 P-enhed: 1016959517
Side 4 af 17 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 for Familiefonden af den 1. oktober 1975. Årsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Årsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af fondens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af fondens aktiviteter for 2014. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. København, den 17/06/2015 Direktion Søren Hartmann Direktør Bestyrelse Bent Kjeldgaard Lauritzen Niels Verdelin Søren Hartmann Hanne Margrethe Jespersen-Skree
Side 5 af 17 Den uafhængige revisors erklæringer Til bestyrelsen i Familiefonden af den 1. oktober 1975 Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for FAMILIEFONDEN AF DEN 1. OKTOBER 1975 for regnskabsåret 1. januar 2014-31. december 2014, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte handlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.
Side 6 af 17 Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af fondens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af fondens aktiviteter for regnskabsåret 1. januar 2014-31. december 2014 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Erklæringer i henhold til anden lovgivning og øvrig regulering Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. København, 17/06/2015 Jesper Wiinholt statsautoriseret revisor PRICEWATERHOUSECOOPERS STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB Maj-Britt Nørskov Nannestad statsautoriseret revisor PRICEWATERHOUSECOOPERS STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB
Side 7 af 17 Ledelsesberetning Hovedaktivitet Ejendomsaktieselskabet Domvs Portvs, Aktieselskabet Tacitus, Ejendommen Dybendalsvænget 2 og J.H. Administration A/S er dattervirksomheder af Familiefonden af den 1. oktober 1975, Kristianiagade 14, 2100 København Ø. Udvikling i regnskabsåret Fonden opnåede i 2014 et oveskud på DKK 322.823 og er stadig præget af underskud i den 75 % ejede virksomhed..ejendommen har ikke været udlejet i flere år, og er sat til salg gennem en ejendomsmægler - alternativt udlejning til en reduceret leje i forhold til tidligere.resultatet anses ikke for tilfredsstillende. Der arbejdes med eventuelt at ombygge ejendommen til et kontorhotel. Balancen udviser en samlet aktivmasse på DKK 48.785.432 og en egenkapital på DKK 48.451.409. Bestyrelsen foreslår årets underskud fordelt som vist på side 8. Fondens bestyrelse har i 2014 besluttet og foretaget følgende uddelinger: Bidrag til velgørenhed og almennyttige formål 143.088 Tidligere ansatte i stifternes tilknyttede virksomheder 30.000 Stifternes familiemedlemmer 432.227 I alt 605.315 Efterfølgende begivenheder Der er ikke efter balancedagen indtruffet forhold, som har væsentlig indflydelse på bedømmelsen af årsrapporten. Den forventede udvikling Bestyrelse og direktion forventer en stabil udvikling i det kommende regnskabsår. Resultatmæssigt forventes et resultat på samme niveau som tidligere år.
Side 8 af 17 Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for Regnskabsklasse B. Anvendt regnskabspraksis Regnskabsgrundlag Årsrapporten for Familiefonden af den 1. oktober 1975 er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B virksomheder. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til tidligere år. Koncernregnskab Under henvisning til årsregnskabslovens 2 c udarbejdes der ikke koncernregnskab. Resultatopgørelsen Indtægter I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Skat af årets resultat Skat af årets resultat, som består af årets aktuelle skat og årets udskudte skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Den aktuelle skat beregnes med den for året gældende skattesats. Balancen Materielle anlægsaktiver Ejendom (ejerlejlighed) måles til kostpris. Der afskrives ikke på ejendommen.
Side 9 af 17 Kapitalandele i dattervirksomheder Kapitalandele i dattervirksomheder indregnes og måles efter den indre værdis metode. I resultatopgørelsen indregnes en forholdsmæssig andel af årets resultat. I balancen indregnes under posten "Kapitalandele i dattervirksomheder" den forholdsmæssige ejerandel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi. Den samlede nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder henlægges ved overskudsdisponeringen til en "Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode" under egenkapitalen. Værdipapirer Værdipapirer, der består af børsnoterede obligationer, aktier og investeringsforeningsbeviser, måles til dagsværdien på balancedagen. Dagsværdien opgøres på grundlag af den senest noterede salgskurs. Tilgodehavender Tilgodehavender indregnes i balancen til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til pålydende værdi med fradrag af nedskrivning til imødegåelse af tab. Nedskrivninger til tab opgøres på grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender. Udskudte skatteaktiver og -forpligtelser Aktuelle skattetilgodehavender indregnes i balancen som tilgodehavender i det omfang, der er betalt for meget, mens aktuelle skatteforpligtelser indregnes som kortfristet gæld i det omfang, der ikke er foretaget betaling heraf. Udskudt skat indregnes i balancen som skatten af alle midlertidige forskelle. Den udskudte skat beregnes med den skattesats, der ud fra vedtagen lovgivning inden regnskabsårets udløb er gældende på det tidspunkt, hvor den forventes at realiseres. Udskudte skatteaktiver indregnes med den værdi, de kan forventes at kunne realiseres til. Gæld til realkreditinstitutter Gæld til realkreditinstitutter indregnes til nominel værdi. Gældsforpligtelser i øvrigt Øvrige gældsforpligtelser indregnes til kostpris på tidspunktet for stiftelse af gældsforholdet. Efterfølgende
Side 10 af 17 opgøres de til amortiseret kostpris, hvilket for korte og uforrentede gældsforpligtelser samt for variabelt forrentede gældsforpligtelser normalt svarer til den nominelle værdi.
Side 11 af 17 Resultatopgørelse 1. jan 2014-31. dec 2014 Note 2014 2013 kr. kr. Eksterne omkostninger... 1-727.726-721.688 Bruttoresultat... -727.726-721.688 Resultat af ordinær primær drift... -727.726-721.688 Indtægter af andre kapitalandele, værdipapirer og tilgodehavender, der er anlægsaktiver... -45.681-2.854.217 Andre finansielle indtægter... 2 1.085.326 837.161 Øvrige finansielle omkostninger... 3-187 -62 Ordinært resultat før skat... 311.732-2.738.806 Ekstraordinært resultat før skat... 311.732-2.738.806 Skat af årets resultat... 4 11.091 449.302 Årets resultat... 322.823-2.289.504 Forslag til resultatdisponering Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode... -45.681-2.854.217 Overført fra (til) dispositionsfond... 605.315 592.990 Overført resultat... -236.811-28.277 I alt... 322.823-2.289.504
Side 12 af 17 Balance 31. december 2014 Aktiver Note 2014 2013 kr. kr. Grunde og bygninger... 969.177 969.177 Materielle anlægsaktiver i alt... 5 969.177 969.177 Kapitalandele i tilknyttede virksomheder... 30.763.441 29.784.122 Finansielle anlægsaktiver i alt... 6 30.763.441 29.784.122 Anlægsaktiver i alt... 31.732.618 30.753.299 Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder... 4.497.911 6.669.178 Tilgodehavende skat... 10.230 8.000 Andre tilgodehavender... 3.086.360 2.965.599 Tilgodehavender i alt... 7.594.501 9.642.777 Andre værdipapirer og kapitalandele... 9.079.668 8.530.019 Værdipapirer og kapitalandele i alt... 9.079.668 8.530.019 Likvide beholdninger... 378.645 172.615 Omsætningsaktiver i alt... 17.052.814 18.345.411 Aktiver i alt... 48.785.432 49.098.710
Side 13 af 17 Balance 31. december 2014 Passiver Note 2014 2013 kr. kr. Registreret kapital mv.... 10.000.000 10.000.000 Andre reserver... 11.907.938 11.953.619 Overført resultat... 26.543.470 26.780.282 Egenkapital i alt... 7 48.451.408 48.733.901 Hensættelse til udskudt skat... 0 0 Hensatte forpligtelser i alt... 0 0 Anden gæld... 334.024 364.809 Kortfristede gældsforpligtelser i alt... 334.024 364.809 Gældsforpligtelser i alt... 334.024 364.809 Passiver i alt... 48.785.432 49.098.710
Side 14 af 17 Noter 1. Eksterne omkostninger 2014 2013 kr. kr. Gage, direktion 200.000 260.000 Bestyrelseshonorarer 210.000 210.000 Administrationshonorar 118.750. 113.250 Øvrige omkostninger 198.977 181.245 727.727 721.688 2. Andre finansielle indtægter 2014 2013 kr. kr. Obligationsrenter 0 27.749 Bankrenter og renter af tilgodehavender 133.303 127.501 Renter af tilgodehavender hos datterselskaber 3328.733 169.178 Kursregulering og avance,aktier og investeringsbeviser 432.983 329.960 Aktieudbytte og udlodning på investeringsbeviser 190.309 182.773 1.085.326 837.161 3. Øvrige finansielle omkostninger 2014 2013 kr. kr. Bankrenter 187 62 187 62
Side 15 af 17 4. Skat af årets resultat 20143 2013 kr. kr. Aktuel skat 0 0 Ændring af udskudt skat 0 507.000 Regulering vedrørende tidligere år 11.091-57.698 11.091 449.302 Betalt fondsskat og udbytteskat andrager DKK 10.230 5. Materielle anlægsaktiver i alt Grunde og bygninger kr. Kostpris primo 969.177 Kostpris ultimo 969.177 Regnskabsmæssig værdi ultimo 969.177 Ejedomværdi pr. 1 oktober andrager DKK 2.050.000
Side 16 af 17 6. Finansielle anlægsaktiver i alt Kapitalandele i tilknyttede virksomheder kr. Kostpris primo 17.830.506 Indskudt i regnskabsåret 1.025.000 Kostpris ultimo 18.855.506 Nettoopskrivninger primo 11.953.619 Andel i årets resultat jf. note -45.681 Nettoopskrivninger ultimo 11.907.938 Regnskabsmæssig værdi ultimo 30.763.441 Kapitalandele i tilknyttede virksomheder omfatter: Navn, retsform og hjemsted Ejerandel Egenkapital Årets resultat Ejendomsaktieselskabet Domvs Portvs, København 100% 9.463.540 857.486 Aktieselskabet Tacitus, København 100% 9.430.796 11.514 J.H. Administration A/S, København 52% 5.065.227 248.295 Ejendommen Dybendalsvænget, Taastrup 75% 9.803.878-1.162.976 30.763.441-45.681 De resterende 25 % af Ejendommen Dybendalsvænget ejes af Aktieselskabet Tacitus. Merværdier på ejendomme ejet af Familienfonden og datterselskaber i forhold til seneste ejendomsværdi før fradrag for udskudt skal kan opgøres således: Bogført værdi Ejendomsværdi Ejendomsaktieselskabet Domvs Portvs 20.499.184 133.950.000 Roskildevej 7.170.785 62.000.000 Kong Georgsvej 2.420.056 57.000.000 Tømrergade 1.401.971 27.000.000 Ejerlejlighed Holsteinsgade 969.177 2.50.000 Dybendalsvænget 19.318.598 36.000.000 I alt 51.779.771 318.000.000 Merværdier andrager i alt DKK 266.220.229
Side 17 af 17 7. Egenkapital i alt Bunden kapital Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overført resultat kr. kr. kr. kr. Saldo primo 10.000.000 11.953.619 26.780.282 48.733.901 Årets resultat 0-45.681 368.503 322.822 Fundatsbestemte uddelinger -605.315-605.315 Egenkapital ultimo 10.000.000 11.907.938 26.543.470 48.451.409 Ialt 8. Oplysning om eventualforpligtelser Fonden hæfter sammen med Aktieselskabet Tacitus for likviditetsmæssig støtte til Ejendommen Dybendalsvænget 2.