MELLEMBALANCE pr. 31. august 2013
INDHOLDSFORTEGNELSE Ledelsespåtegning 2 Den uafhængige revisors erklæring 3 Regnskabspraksis 4 Balance 5 Noter 6-10 Supplerende information 11 Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 1 af 11
LEDELSESPÅTEGNING I henhold til fusionsplanen af 6. november 2013 fusioneres Vestfyns Bank A/S og Svendborg Sparekasse A/S, således at Svendborg Sparekasse A/S bliver det fortsættende selskab, medens Vestfyns Bank A/S ophører. Mellembalancen er udarbejdet i forbindelse med, at fusionsplanen underskrives mere end 6 måneder efter balancedagen for den seneste årsrapport. Mellembalancen er aflagt i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed. Mellembalancen giver et retvisende billede af bankens aktiver, passiver samt den finansielle stilling. Der er ikke efter den 31. august 2013 indtruffet betydningsfulde hændelser, som vurderes at have væsentlig indflydelse på bedømmelse af mellembalancen. Assens, den 6. november 2013 Direktion Arne Jakobsen Bankdirektør Bestyrelsen Peter Cederfeld de Simonsen Bent Jensen John Svane Hansen Formand Næstformand Vagn Kamp Larsen Finn Boel Pedersen Ole Rasmussen Medarbejdervalgt Steen Borring Sørensen Medarbejdervalgt Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 2 af 11
DEN UAFHÆNGIGE REVISORS ERKLÆRING Til kapitalejerne i Vestfyns Bank A/S Vi har revideret mellembalancen pr. 31. august 2013 for Vestfyns Bank A/S, der omfatter ledelsespåtegning, balance, egenkapitalopgørelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Mellembalancen udarbejdes efter lov om finansiel virksomheds regler om indregning og måling og efter samme regnskabspraksis som anvendt ved den senest godkendte årsrapport for Vestfyns Bank A/S. Mellembalancen er udarbejdet i forbindelse med den påtænkte fusion med Svendborg Sparekasse A/S, hvor fusionsplanen underskrives mere end 6 måneder efter balancedagen for Vestfyns Bank A/S seneste årsrapport, jf. selskabslovens 239, stk. 1. Ledelsens ansvar for mellembalancen Ledelsen har ansvaret for at udarbejde og aflægge en mellembalance, der giver et retvisende billede af bankens aktiver og passiver i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed og efter samme regnskabspraksis som anvendt ved den senest godkendte årsrapport samt for den interne kontrol, som ledelsen fastslår er nødvendig for at mellembalancen kan udarbejdes og aflægges uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om mellembalancen på grundlag af vores revision. Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi lever op til etiske krav samt planlægger og udfører revisionen med henblik på at opnå høj grad af sikkerhed for, at mellembalancen ikke indeholder væsentlig fejlinformation. En revision omfatter handlinger for at opnå revisionsbevis for de beløb og oplysninger, der er anført i mellembalancen. De valgte handlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurderingen af risikoen for væsentlig fejlinformation i mellembalancen, uanset om fejlinformationen skyldes besvigelser eller fejl. Ved denne risikovurdering overvejer revisor interne kontroller, der er relevante for bankens udarbejdelse og aflæggelse af en mellembalance, der giver et retvisende billede, med henblik på at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke med det formål at udtrykke en konklusion om effektiviteten af bankens interne kontrol. En revision omfatter endvidere stillingtagen til, om den af ledelsen anvendte regnskabspraksis er passende, om de af ledelsen udøvede regnskabsmæssige skøn er rimelige samt en vurdering af den samlede præsentation af mellembalancen. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Konklusion Det er vores opfattelse, at mellembalancen giver et retvisende billede af Vestfyns Bank A/S aktiver og passiver pr. 31. august 2013 i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed og efter samme regnskabspraksis som anvendt ved den senest godkendte årsrapport for Vestfyns Bank A/S. Skive, den 6. november 2013 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Peter H. Christensen Statsautoriseret revisor Michael Laursen Statsautoriseret revisor Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 3 af 11
REGNSKABSPRAKSIS Mellembalancen er aflagt i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed, herunder bekendtgørelsen om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for 2012, hvorfor der henvises hertil. Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 4 af 11
BALANCE Note ( 1.000 kr. ) 31.08.13 31.12.12 AKTIVER Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker 114.080 107.756 1 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 67.092 14.377 2 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris 1.149.475 1.195.886 3 Obligationer til dagsværdi 602.205 488.665 4 Aktier m.v. 82.581 80.295 5 Kapitalandele i associerede virksomheder 400 900 6 Domicilejendomme 18.111 18.466 7 Øvrige materielle aktiver 702 1.058 Aktuelle skatteaktiver 830 - Udskudte skatteaktiver 1.705 938 Andre aktiver 32.065 23.189 Periodeafgrænsningsposter 3.137 2.024 Aktiver i alt 2.072.383 1.933.554 PASSIVER Gæld 8 Gæld til kreditinstitutter og centralbanker 27.883 46.578 9 Indlån og anden gæld 1.710.873 1.560.556 Aktuelle skatteforpligtelser - 1.043 Andre passiver 43.711 39.781 Periodeafgrænsningsposter 424 315 Gæld i alt 1.782.891 1.648.273 Hensatte forpligtelser Hensættelser til tab på garantier 2.643 1.743 Hensatte forpligtelser i alt 2.643 1.743 10 Efterstillede kapitalindskud 50.000 50.000 Egenkapital Aktiekapital 25.000 25.000 Opskrivningshenlæggelser 3.190 3.190 Forslået udbytte - 2.500 Overført overskud 208.659 202.848 11 Egenkapital i alt 236.849 233.538 Passiver i alt 2.072.383 1.933.554 12 Eventualforpligtelser 257.989 299.885 13 Likviditet 14 Antal beskæftigede Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 5 af 11
NOTER Note ( 1.000 kr.) 31.08.13 31.12.12 1 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Tilgodehavender på opsigelse hos centralbanker - - Tilgodehavender hos kreditinstitutter 67.092 14.377 67.092 14.377 Tilgodehavender fordelt efter restløbetid: Anfordringstilgodehavender 67.092 14.377 Til og med 3 måneder I alt 67.092 14.377 2 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris Udlån fordelt på restløbetid: Anfordringstilgodehavender 329.604 339.403 Til og med 3 måneder 57.753 80.180 Over 3 måneder og til og med 1 år 193.116 231.341 Over 1 år og til og med 5 år 315.692 317.540 Over 5 år 253.310 227.422 I alt 1.149.475 1.195.886 Nedskrivninger og hensættelse på udlån og garantier Individuelle nedskrivninger på udlån Individuelle nedskrivninger primo 61.987 58.157 Individuelle nedskrivninger i året 25.798 27.548 Tilbageførsel af nedskrivninger foretaget i tidligere regnskabsår 5.950 5.915 Tab, tidligere nedskrevet 12.784 17.803 Individuelle nedskrivninger ultimo 69.051 61.987 Individuelle hensættelser på garantier Individuelle hensættelser primo 1.743 993 Individuelle hensættelser i året 1.250 1.680 Tilbageførsel af tidligere foretagne hensættelser 350 177 Tab, tidligere nedskrevet - 753 Individuelle hensættelser på garantier ultimo 2.643 1.743 Gruppevise nedskrivninger på udlån Gruppevise nedskrivninger primo 3.085 3.143 Nedskrivninger i året 597 - Tilbageførsel af tidligere foretagne nedskrivninger - 58 Gruppevise nedskrivninger ultimo 3.682 3.085 Nedskrivnings- og hensættelsessaldo ultimo 75.376 66.815 Nedskrivninger i alt medtaget under udlån 72.733 65.072 Hensættelse på garantier i alt 2.643 1.743 Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 6 af 11
NOTER Note ( 1.000 kr.) 31.08.13 31.12.12 2 forts. Nedskrivninger/ hensættelser indregnet i resultatopgørelsen Nedskrivninger og hensættelser 21.345 23.077 Rente af individuelt nedskrevne udlån (1.529) (2.124) Tabsbogført ej dækket af nedskrivninger og hensættelser 1.448 1.214 Indgået tidligere afskrevne fordringer (352) (366) I alt udgiftsført over driften 20.912 21.801 Udlån og garantier fordelt på sektorer og brancher, pct. Offentlige myndigheder 0,0 0,0 Erhverv Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri 12,7 11,3 Industri og råstofudvinding 4,3 5,1 Energiforsyning 4,0 4,2 Bygge- og anlæg 6,3 4,8 Handel 5,4 5,4 Transport, hoteller og restauranter 1,9 2,3 Information og kommunikation 0,3 0,2 Finansiering og forsikring 5,5 5,2 Fast ejendom 10,2 11,9 Øvrige erhverv 5,7 6,0 I alt erhverv 56,3 56,4 Private 43,7 43,6 I alt, pct. 100 100 3 Obligationer til dagsværdi Børsnoterede obligationer 602.205 488.665 Andre - - I alt 602.205 488.665 4 Aktier m.v. Noteret på Nasdaq OMX Copenhagen A/S 1.897 3.759 Noteret på andre børser 8.644 6.431 Unoterede aktier optaget til dagsværdi 67.319 65.440 Øvrige aktier 4.721 4.665 I alt 82.581 80.295 5 Kapitalandele i associerede virksomheder Kellersvej 2E ApS, Vildbjerg Selskabet er inden for bygge- og anlægssektoren Egenkapital 1 mio. kr., ejerandel 90%, stemmeret 50% 400 900 Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 7 af 11
NOTER Note ( 1.000 kr.) 31.08.13 31.12.12 6 Domicilejendomme Omvurderet værdi, primo 18.466 18.578 Tilgang i årets løb, herunder forbedringer - 407 Afskrivninger 355 519 Omvurderet værdi, ultimo 18.111 18.466 Domicilejendommen er vurderet af ekstern mægler til i alt 21,9 mio.kr indenfor de seneste 3-4 år. 7 Øvrige materielle aktiver Samlet anskaffelsespris, primo 15.115 15.486 Tilgang 30 285 Afgang 210 656 Samlet anskaffelsespris, ultimo 14.935 15.115 Af- og nedskrivninger primo 14.057 13.932 Årets afskrivninger 386 781 Tilbageførte af- og nedskrivninger 210 656 Af- og nedskrivninger ultimo 14.233 14.057 Bogført værdi ultimo 702 1.058 8 Gæld til kreditinstitutter og centralbanker Gæld til centralbanker - - Gæld til kreditinstitutter 27.883 46.578 27.883 46.578 fordelt efter restløbetid: Anfordringstilgodehavender 27.883 46.578 Til og med 3 måneder - - I alt 27.883 46.578 9 Indlån og anden gæld På anfordring 1.149.573 919.260 Med opsigelsesvarsel 350.084 393.828 Tidsindskud 11.500 21.436 Særlige indlånsformer 199.716 226.032 1.710.873 1.560.556 fordelt efter restløbetid: På anfordring 1.251.847 932.333 Til og med 3 måneder 21.052 177.359 Over 3 måneder og til og med 1 år 66.226 120.524 Over 1 år og til og med 5 år 236.197 176.199 Over 5 år 135.551 154.141 I alt 1.710.873 1.560.556 Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 8 af 11
NOTER Note ( 1.000 kr.) 31.08.13 31.12.12 10 Efterstillede kapitalindskud Hybrid kernekapital Hybrid kernekapital indbetalt den 30.11.09 50.000 50.000 Heraf medregnet i basiskapitalen 50.000 50.000 Lånene er denomineret i DKK Rentesats 10% Afvikling uamortisabelt Løbetid uendelig Mulig førtidig indfrielse af banken 30.11.2014 Aktiekapital 11 Egenkapital inkl. overkurs Opskrivnings- Overført Egenkapital ( 1.000 kr.) ved emission henlæggelser overskud i alt Egenkapital 1. januar 2013 25.000 3.190 205.348 233.538 Udbetalt udbytte (2.500) (2.500) Udbytte af egne aktier 21 21 Køb af egne aktier, 6.205 stk. (4.207) (4.207) Salg af egne aktier, 6.216 stk. 4.313 4.313 Totalindkomst pr. 30.06.13 5.684 5.684 Egenkapital 31. august 2013 25.000 3.190 208.659 236.849 Egenkapital 1. januar 2012 25.227 3.190 191.665 220.082 Overført til overskudsfordeling (227) 227 - Udbetalt udbytte (1.250) (1.250) Udbytte af egne aktier 8 8 Køb af egne aktier, 8,022 stk. (4.594) (4.594) Salg af egne aktier, 7.415 stk. 4.329 4.329 Totalindkomst pr. 31.12.12 14.963 14.963 Egenkapital 31. december 2012 25.000 3.190 205.348 233.538 Aktiekapitalen er fordelt på 250.000 stemmeberettigede aktier med en pålydende værdi af kr. 100, i alt 25 mio. kr. Aktierne er ikke opdelt i klasser, og ingen aktier har særlige rettigheder. Køb og salg af egne aktier foretages løbende til opfyldelse af kundehandler. Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 9 af 11
NOTER Note ( 1.000 kr.) 31.08.13 31.12.12 12 Eventualforpligtelser Garantier m.v. Finansgarantier 124.430 166.086 Tabsgarantier for realkreditudlån 90.485 95.439 Øvrige garantier 41.264 36.413 Eventualforpligtelser 1.810 1.947 Eventualforpligtelser i alt 257.989 299.885 Kontraktretlige forpligtelser Til sikkerhed for intradag kredit hos Danmarks Nationalbank er der deponeret obligationer for kursværdi 71.133 71.435 Som medlem af foreningen Bankdata, er banken ved en eventuel udtrædelse forpligtet til betaling af en udtrædelsesgodtgørelse. Der er indgået huslejekontrakter med en samlet forpligtelse pr. 31.12.2012 på 516 t.kr. Banken er ikke part i verserende retssager, der vurderes at kunne medføre væsentlige tab. 13 Likviditet Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet 308,0 % 235,0 % 14 Antal beskæftigede Det gennemsnitlige antal beskæftigede i regnskabsåret omregnet til heltidsbeskæftigede 67,1 70,1 Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 10 af 11
SUPPLERENDE INFORMATION KONTAKTPERSONER Bankdirektør Arne Jakobsen, tlf. 63 71 50 90 ADRESSE Vestfyns Bank A/S Østergade 42 5610 Assens Tlf. 63 71 50 50 CVR-nr. 37 07 55 15 www.vestfynsbank.dk Mellembalance pr. 31. august 2013 Side 11 af 11