Kvartalsrapport september 2018 Bilag 1 til indstilling til Økonomiudvalget om udviklingen i Københavns Kommunes større selskaber // Kontoret for Selskaber og Aktivstrategi 1
Indhold: HOFOR Koncernen s. 3-7 Udviklingsselskabet By & Havn I/S s. 8-13 Metroselskabet I/S s. 14-18 I/S Amager Ressourcecenter og I/S Vestforbrænding s. 19-23 Arena CPHX P/S s. 24-25 Trafikselskabet Movia s. 26-29 Centralkommunernes Transmissionsselskab I/S s. 30-34 Hovedstadens Beredskab I/S s. 35-37 I søjlediagrammerne er blå søjler udtryk for budget, og grønne søjler viser realiserede tal, medmindre andet er angivet. I projektskemaerne betyder farvekoderne følgende: projektet forløber planmæssigt / indenfor fastlagte rammer risiko for overskridelse af tidsplan eller budget tidsplan eller budget forventes ikke overholdt / projekt afviger fra fastlagte rammer 2
HOFOR KONCERNEN 3
HOFOR Figur 1: HOFOR har i 2018 registreret 0 kritiske forsyningssikkerhedshændelser. Figur 3: Flere skybrudstunnelprojekter er gul på tid, bl.a. på grund af en mere kompliceret koordinering med andre projekter samt godkendelser m.m. Figur 7 og 8: Soliditeten i HOFOR s kommercielle del (energi, vind og fjernkøling) er relativt lav (figur 7), hvilket øger risikoeksponeringen. Den lave soliditet i den kommercielle del af HOFOR skyldes bl.a., at varmeselskaberne (CTR og HOFOR Fjernvarme) har forudbetalt varmens del af investeringerne på kraftvarmeværkerne til bl.a. HOFOR Energiproduktion (HOFOR Fjernvarmes betaling til HOFOR Energiproduktion er markeret i figur 8). Økonomiforvaltningen bemærker, at HOFOR s elproduktionsaktiviteter (vindmøller, solceller, elsiden af kraftvarmeværker) og fjernkølingsaktiviteter er kommercielle og derfor er forbundet med en kommerciel forretningsrisiko. Økonomiforvaltningen har derfor fastsat afkastkrav for disse aktiviteter, som afspejler risikoen ved projekterne/investeringerne. 4
Antal HOFOR Forsyningssikkerhed og miljø 7 6 5 4 3 2 1 0 Varme (påvirker mere end 1000 kunder i fyringssæsonen) HOFOR Interne forsyningsmål for kritiske hændelser 1. kvartal 2018 (søjler med 0 værdi/mål kan ikke ses) Bygas (beredskabssituation 2-4) Fjernkøling (mere end 12 timers afbrydelse) Vand: Kritiske driftssituationer Lukning badesteder excl skybrudshændelser og 10 års hændelser KK (FL) HOFOR projekternes vægt i CO2 målet i KBH 2025 klimaplanen - Roadmap 2017-2020 Øvrige initiativer 28% Andre tiltag - HOFOR 11% BIO4 - HOFOR 27% Vindmøller - HOFOR 34% Maksmål År til dato HOFOR væsentlige projekter Tidsplan HOFOR Realisering af vindmøllemålet BIO4 (Kraftvarmeværk) DK21 (dampkonvertering) HOFOR TUNNELPROJEKTER (skybrud) Kalvebod Brygge Afsluttes 2024 Svanemøllen Afsluttes 2027 Østerbro Strandboulevarden Afsluttes 2020 Østerbro Østerbrogade Valby Grønttorvet Valbyparken Afsluttes 2025 Figur 1 Status/ Økonomi Trend/ Kvalitet Figur 2 Figur 3 5
HOFOR Priser / omkostninger 14.000 Fjernvarmepris 2018 - Bolig på 75 kvm, varmeforbrug 15 MWh i kr. Vand/spildevand gns. udgifter i 2018 ved et forbrug på 100 kubikmeter i kr. Drikkevand Spildevand 12.000 10.000 2018 1374 8.000 6.000 4.000 2.000 9.728 12.367 9.145 2328 2529 0 Vægtet landsgennemsnit København Frederiksberg København Frederiksberg Figur 4 Figur 5 6
Mio. kr. HOFOR Risiko/gæld 10000 HOFOR's interne regnskab (IR) omsætning samt resultater fra årsrapporterne 8000 6000 4000 2000 0 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 IR: Budg. omsætning Ekstern årsrapport - omsætning (inkl. BIOFOS) IR: Real. resultat før skat IR: Real. omsætning IR: Budg. resultat før skat Ekstern årsrapport - resultat før skat (inkl. BIOFOS) Figur 6 100% 80% 60% 40% 20% 0% Soliditet i HOFOR koncernen - delingen svarer til niveauet for soliditet Kommercielt (Vind, Fjernkøling, Energiproduktion) Ikke kommercielt Egenkapital Gæld HOFOR i alt incl. BIOFOS 20.000 15.000 10.000 5.000 0 Gæld i HOFOR koncernen 31/03-2018 Kommercielt (Vind, Fjernkøling, Energiproduktion) Ikke kommercielt HOFOR i alt Figur 7 Koncern internt forudbetalt varme Figur 8 7
Udviklingsselskabet By & Havn I/S 8
By & Havn I den kommende strategiperiode (til og med 2019) vil selskabet: Forbedre egenkapitalen med 1 mia. kr. (ekskl. værdireguleringer af gæld og regnskabsmæssige effekter af Principaftalen) Selskabet er allerede på nuværende tidspunkt næsten i mål med denne målsætning. Selskabet bemærker, at denne situation er et øjebliksbillede, der kan ændres inden strategiperiodens udløb. Sælge byggerettigheder for 2,9 mia. kr. (netto - efter byggemodning). Forbedre den løbende pengestrøm fra driften. 9
Værdi af salgssager (mio. kr.) Årligt nettosalg i mio. kr. By & Havn - Byudvikling 4.000 3.500 Igangværende salgssager i By & Havn 500 By & Havns Forretningsstrategi 2016-2019 Kvartalsvise nettosalgsindtægter 3.000 400 2.500 300 2.000 1.500 1.000 500-200 100 0-100 -200 Endelige aftaler Betingede aftaler & Optioner Regnskab Budget Figur 9 Figur 10 10
Etagekvadratmeter By & Havn - Byudvikling 300.000 Salg af byggeret til bolig og erhverv (akkumuleret pr. år) 250.000 200.000 150.000 100.000 50.000-2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Forretningsstrategi 2018 Bolig - Realiseret Erhverv - Realiseret Bolig - Budget Erhverv - Budget Figur 11 11
Mio. kr. Mio. kr. By & Havn Risiko / gæld Nominel gæld (ekskl. reservationsbeløb til metro) 18.000 16.000 14.000 700 600 Indtægter fra drift (ekskl. renter og værdireguleringer) 12.000 500 10.000 8.000 6.000 4.000 2.000 400 300 200 100-0 Budget Regnskab Budget Regnskab Figur 12 Figur 13 12
By & Havn - Risiko / gæld 0 Forretningsstrategi 2016 for By & Havn Målsætning om egenkapitalforbedring (ekskl. reguleringer vedr. gæld og principaftalen) på 1 mia. kr. i perioden 2016-2019 -500-1.000-1.500-2.000-2.500-3.000-3.500 Budget Regnskab -4.000-4.500 Note: Målfastsættelsen er baseret på egenkapitalen ekskl. markedsværdireguleringer af gæld og regnskabsmæssige virkninger af yderligere udbetalinger besluttet af selskabets ejere. Egenkapital iht. regnskab pr. 1. kvartal 2018 er på 3.707 mio. kr. Figur 14 13
Metroselskabet I/S 14
Metro Figur 15 Der forventes 64 mio. passagerer i 2018. Figur 16 Tilfredsstillende driftsstabilitet i 1. kvartal 2018. Figur 17 Nettogælden forventes at nå sit maksimum på 30 mia. kr. i løbende priser i 2025. Gælden forventes at være tilbagebetalt i 2065. Figur 20 Metroselskabet har opgraderet lærlingemålsætningen fra 68 årsværk til 79 årsværk indtil åbningen af Cityringen i juli 2019. CMT har gjort en stor indsats for at sikre, at deres underentreprenører på Civil Works kontrakten har benyttet lærlinge. Der forventes fortsat 33 lærlingeårsværk indtil åbningen af Nordhavnsmetroen primo 2020. Figur 21 Måltallet for arbejdsulykkefrekvens blev opfyldt og var tilfredsstillende i 1. kvartal 2018. 15
mio. pct. Metro - Forsyningssikkerhed 70 60 50 Metroselskabet - Passagertal 100 99 98 97 Metroselskabet - Driftsstabilitet 40 30 20 10 96 95 94 93 92 91 0 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 90 2015 2016 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede Budget Prognose Realiserede Figur 15 Figur 16 16
mio. kr. Metro Risiko / gæld Udvikling i nettogæld 20.000 10.000 0-10.000-20.000-30.000-40.000 2007 2011 2016 2021 2026 2031 2036 2041 2046 2051 2056 2061 2066 Gældende langtidsbudget 2018 Figur 17 2000 1500 1000 500 0 Metroselskabet - Omsætning 2015 2016 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede Figur 18 Metroselskabets anlægsprojekter Metroselskabet Anlægsbudget holdes Cityringen Anlægsbudget holdes NH-linjen Anlægsbudget holdes SH-linjen Tidsplan Økonomi Scope Figur 19 17
Antal mio. Arbejdstimer Metro - Øvrige Metroselskabet - Lærlingepladser Metroselskabet - Arbejdsulykkefrekvens 90 30 80 70 25 60 20 50 40 15 30 10 20 10 5 0 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 0 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede Budget Prognose Realiserede Figur 20 Figur 21 18
I/S Amager Ressourcecenter (ARC) og I/S Vestforbrænding 19
ARC OG VESTFORBRÆNDING Kvartalsrapportering for selskaberne foretages under ét for at give bedre adgang til sammenligning af de to affaldsselskabers nøgletal, uanset at de to selskabers forretningsområder ikke er helt sammenfaldende, idet Vestforbrænding i modsætning til ARC tillige forestår transmission og distribution af fjernevarme i eget opland. Det samlede resultat for Vestforbrænding er positivt. I forhold til ARC s anlæg af Amager Bakke bemærkes, at pga. forsinkelser af anlægsarbejderne overholdes den oprindelige overordnede tidsplan ikke. Anlægget forventes derfor først fuldt idriftsat oktober 2018. Herudover overskrides det hidtidige anlægsbudget med 135 mio. kr., men indenfor bevilget låneramme. Efter et utilfredsstillende 2017 er resultatet for ARC efter 1. kvartal 2018 igen positivt med 98,6 mio. kr. Der forventes et årsresultat på 281 mio. kr., hvilket overstiger vedtaget budget på 277 mio. kr. Der henvises i øvrigt til Tillæg til politisk aftale om I/S Amager Ressourcecenter, vedtaget i BR den 25. august 2016 (dagsordenspunkt 6) og tillæg til tillægsaftalen af 7. maj 2018. 20
Ton ARC og VF - Forsyningssikkerhed 700.000 600.000 500.000 400.000 300.000 200.000 100.000 0 Forbrændte mængder - ARC og VF 2014 2015 2016 2017 2018 ARC budget ARC resultat (2018 forventet) VF budget VF resultat (2018 forventet) Figur 22 Selskaberne har kapacitet til afbrænding af flg. affaldsmængder ARC: 560.000 ton Vestforbrænding: 600.000 ton 21
ARC og VF Priser (2018) Udvalgte modtagepriser, ekskl. moms ARC og Vestforbrænding: ARC Vestforbrænding Husholdningsaffald 460 kr./ton 350 kr./ton Erhvervsaffald (småt forbrændingsegnet) 420 kr./ton 320 kr./ton ARC Tidsplan Økonomi Scope Nyt forbrændingsanlæg, Amager bakke Figur 23 Vølund er forsinket med sin leverance af ovnlinje, og den overordnede tidsplan forventes ikke længere at kunne holdes. Der forventes derfor først endelig idriftsættelse af det nye anlæg i 3. kvartal 2018. Forsinkelsen har medført budgetoverskridelse på først 135 mio. kr. i oktober 2016 og yderligere 30 mio. kr. i december 2017. Budgetoverskridelsen er håndteret af bestyrelsen for ARC ved at udnytte den af ejerne fulde godkendte låneramme samt salg af en del af selskabets obligationsbeholdning. 22
Mio. kr. Mio. kr. ARC og VF Risiko / gæld 300 250 200 150 100 50 0 ARC budget VF budget Driftsresultat, ARC og VF 2014 2015 2016 2017 2018 ARC resultat (2018 forventet) VF resultat (2018 forventet) ARC og VF - forholdet mellem gæld mv. og egenkapital 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% ARC Vestforbrænding Figur 24 Gæld Egenkapital Udvikling i langfristet gæld ARC og VF 4.000 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500 0 3.424 3.260 3.467 1.494 1.419 ARC 3.252 1.651 1.657 VF 2014 2015 2016 2017 Budget 2018 2.999 2.999 1.855 1.759 Forventet 2018 Figur 25 Figur 26 23
Arena CPHX P/S 24
Arena CPHX P/S Arena CPHX P/S har forestået byggeriet af Royal Arena, som pr. 1. december 2016 blev afleveret til operatøren, Danish Venue Enterprise A/S. Selskabet har fortsat enkelte udestående krav mod rådgivere og entreprenører fra byggefasen, herunder 1-års gennemgangen. I den nuværende driftsfase forestår selskabet alene ejerskabet til arenaen, herunder som udlejer i relation til operatøren, Danish Venue Enterprise A/S, og som grundlejer i forhold til By & Havn, samt pleje af den af selskabet optagne gæld. Operatøren, som står for driften af Royal Arena, herunder udlejning af denne til eventarrangører, har oplyst, at: der i 2018 forventes at blive afholdt op mod 90 offentlige arrangementer, fordelt på 67 kalenderdage den forventede fordeling på arrangementstyper vil være knap 60 procent på koncerter og shows mv. og godt 40 procent på sportsarrangementer Royal Arena forventer i løbet af efteråret 2018 at modtage gæst nr. 1.000.000 siden åbningen i februar 2017. 25
Trafikselskabet Movia 26
Movia Figur 27 Estimatet for antallet af buspassagerer i Takstområde H for 1. kvartal er 1,4 mio. færre passager end budgetteret. Hovedårsagen til reduktion i passagertallet skyldes at linje 5C har haft færre passagerer end forventet. Figur 28 Fremkommeligheden i 1. kvartal er ca. 60 % lavere end målsætningen. Figur 29-30 Estimatet for 1. kvartal viser et øget tilskudsbehov for Københavns Kommune i 2018 på en mio. kr. til busdrift. Det højere tilskudsbehov skyldes bl.a. et øget tilskudsbehov til linje 5C samt at Københavns Kommune efter budgetlægningen har bestilt, at havnebusserne skal sejle på HVO diesel (Biosyntetisk Diesel), hvilket har hævet udgifterne med ca. 1,5 mio. kr. Samtidig viser estimatet for 1. kvartal at tilskud pr. passager i Storkøbenhavn er faldet med 0,2 kr. pr. passager. Faldet skyldes højere indtægter hovedsageligt som følge af højere indtægter efter ændring af den beregningsmodel (dobbeltfaktormodellen), der regulerer indtægtsdelingen mellem trafikselskaberne i Hovedstadsregionen. 27
Mio. passagerer Rettidighed Movia - Forsyningssikkerhed 198 196 Movia - Passagerer - Takstområde H 120% Movia - A-busser - Fremkommelighed - København 194 100% 192 190 80% 188 186 60% 184 182 40% 180 20% 178 176 2013 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 0% 1Kv 2017 2Kv 2017 3Kv 2017 4Kv 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede Målsætning Realiserede Figur 27 Figur 28 28
mio. kr. kr. Movia - Priser 400 Movia - Tilskudsbehov - Bus - Københavns Kommune Movia - Tilskud pr. passager - Storkøbenhavn 5,6 350 5,4 300 250 200 150 100 50 5,2 5 4,8 4,6 4,4 0 2013 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede 4,2 2013 2014 2015 2016 2017 1Kv 2018 Budget Prognose Realiserede Figur 29 Figur 30 29
Centralkommunernes Transmissionsselskab I/S 30
CTR Figur 31: Viser først fordelingen af den til rådighed værende kapacitet mellem grundlast, mellemlast og spidslast. Dernæst vises en opdeling af grundlasten, hvor Amagerværket s blok 3 (kulkraftvarme) er den største, som forventes afløst af HOFOR s nye blok 4 (BIO4, biomassekraftvarme). ARC indgår med det nye anlægs varmekapacitet. Figur 33: Viser, at kraftvarme forventes at udgøre 62 pct. af købet i 2018, affaldsvarme forventes at udgøre 30 pct., mens de resterende 8 pct. er spidslastvarme. Til sammenligning vises fordelingen i 2017 i figur 32. Varmekøbet til CTR kommunerne var i 2017 på 18.353 terajoule (1 TJ = 277.777 kwh). Figur 36: CTR s salg realiseret viser 1. kvartals varmesalg, mens prognosen og budget er på helårsniveau. 31
CTR Forsyningssikkerhed Ultimo 2017 Varmekapacitet (effekt), MW Ultimo 2017 Primære varmeenheder, effekt i MW ARC; 250 Spidslast i alt ; 856 Grundlast i alt; 1.013 De primære varmeenheder (grundlast) Amagerværket blok 3 ; 330 Rensningsanlæ g Lynetten; 5 Geotermi ; 9 Avedøreværket blok 2 ; 315 Amagerværket blok 1 ; 104 mellemla st i alt; 119 Figur 31 32
CTR Miljø Varmekøb til kommunerne 2017 Forventet varmekøb til kommunerne 2018 Affaldsvarme Geotermisk varme Kraftvarme Spidslast Affaldsvarme Geotermisk varme Kraftvarme Spidslast 8% 6% 21% 0% 30% 0% 73% 62% Figur 32 Figur 33 33
kroner pr. tera joule mio. kr. mio. kr. CTR Omsætning og omkostninger 300 200 100 0-100 -200 CTR - Resultat til indregning i varmeprisen 2014 2015 2016 2017 1. kvt. 2018 (helår) 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500 - CTR - Varmesalg hele året 2014 2015 2016 2017 1. kvt. 2018 (helår) Budget Prognose Realiserede Budget Prognose Realiserede 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 - Figur 34 Transmissionsomkostninger ex afskrivninger pr. tera joule 2014 2015 2016 2017 Figur 35 VEKS - Transmissionsomk. pr. terajoule CTR - Transmissionsomk. pr. terajoule Figur 36 34
Hovedstadens Beredskab I/S 35
Hovedstadens Beredskab I/S Selskabet er - i forhold til summen af de 8 kommuners afholdte beredskabsudgifter i 2014 pålagt en forpligtelse til at effektivisere for 28 mio. kr. i 2017, jfr. økonomiaftalen mellem regeringen og KL for budget 2015. Effektiviseringen er gennemført som forudsat. Med virkning fra 2018 er gennemført effektiviseringer i form af konkrete forhøjelser af Hovedstadens Beredskabs serviceniveau (nye/udvidede opgaver) uden forøgelser af kommunernes ejerbidrag. 36
Hovedstadens Beredskab serviceniveau Område Fagligt mål Målopfyldelse ved udgang af 2. kvartal 2017 (år til dato) Disponeringstid Alarmcentrals disponering i forhold til ildløstjeneste: 95 % indenfor 1 min. Målopfyldelse ved udgang af 3. kvartal 2017 (år til dato) Målopfyldelse ved udgang af 4. kvartal 2017 (år til dato) Målopfyldelse ved udgang af 1. kvartal 2018 (år til dato) 95,22 % * 95,30 % * 95,31 % * 95,31 % * Responstid (tryghed) Det først mødte køretøj kan påbegynde indsatsen: 95 % af udrykningerne indenfor 10 min. 96,73 % 96,55 % 96,57 % 96,09 % Responstid (kapacitet) Alt nødvendigt materiel og mandskab til indsatsen: 95 % af udrykningerne indenfor 10 min. 96,35 % 96,22 % 96,15 % 95,26 % Brandtilsyn Alle lovpligtige tilsyn skal være gennemført indenfor fristerne 104,57 % 103,95 % 100,00 % 105,85 % Figur 37 * Inkluderer tidligere Københavns Brandvæsens - og Frederiksberg Brandvæsens udrykningsområder 37