Industrivej 3 Tødsø 7900 Nykøbing Mors CVR-nr. 82 01 06 10 Årsrapport for perioden 1. juli 2017 til 30. juni 2018 (41. regnskabsår) Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 30. november 2018 Benny Nielsen Dirigent
Indholdsfortegnelse Side Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors erklæringer 2 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger 4 Ledelsesberetning 5 Årsregnskab Resultatopgørelse 1. juli 2017-30. juni 2018 6 Balance pr. 30. juni 2018 7 Noter til årsrapporten 9 Anvendt regnskabspraksis 13
Ledelsespåtegning Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018 for. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2018 og resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018. Ledelsesberetningen indeholder efter min opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Tødsø, den 31. oktober 2018 Direktion Michael Benny Nielsen 1
Den uafhængige revisors erklæringer Til kapitalejeren i Erklæring om udvidet gennemgang af årsregnskabet Vi har udført udvidet gennemgang af årsregnskabet for for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018. Årsregnskabet, der omfatter resultatopgørelse, balance, noter og anvendt regnskabspraksis, udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vort ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet. Vi har udført vor udvidede gennemgang i overensstemmelse med Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard for små virksomheder og FSR - danske revisorers standard om udvidet gennemgang af årsregnskaber, der udarbejdes efter årsregnskabsloven. Dette kræver, at vi overholder revisorloven og FSR - danske revisorers Etiske regler samt planlægger og udfører handlinger med henblik på at opnå begrænset sikkerhed for vor konklusion om årsregnskabet og derudover udfører specifikt krævede supplerende handlinger med henblik på at opnå yderligere sikkerhed for vor konklusion. En udvidet gennemgang omfatter handlinger, der primært består af forespørgsler til ledelsen og, hvor det er hensigtsmæssigt, andre i virksomheden, analytiske handlinger og de specifikt krævede supplerende handlinger samt vurdering af det opnåede bevis. Omfanget af handlinger, der udføres ved en udvidet gennemgang, er mindre end ved en revision, og vi udtrykker derfor ingen revisionskonklusion om årsregnskabet. 2
Den uafhængige revisors erklæringer Konklusion Baseret på det udførte arbejde er det vor opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores udvidede gennemgang af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væ-sentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved den udvidede gennemgang eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. Ås, den 31. oktober 2018 Revirk Rådgivning statsautoriseret revisionsanpartsselskab CVR-nr. 31 93 43 54 Jesper Kirk Statsaut. revisor MNE-NR. 32052 3
Selskabsoplysninger Selskabet Industrivej 3 Tødsø 7900 Nykøbing Mors Telefon: 97724133 Telefax: 97724933 E-mail: fredsoe@fredsoe.com Hjemmeside: www.fredsoe.com CVR-nr.: 82 01 06 10 Regnskabsår: 1. juli - 30. juni Stiftet: 14. juni 1977 Regnskabsår: 41. regnskabsår Hjemsted: Morsø Direktion Michael Benny Nielsen Revisor Revirk Rådgivning statsautoriseret revisionsanpartsselskab Åsvej 10 7700 Thisted Generalforsamling Ordinær generalforsamling afholdes 30. november 2018, kl. 15.00, på selskabets adresse. 4
Ledelsesberetning Selskabets væsentligste aktiviteter Selskabets formål er at drive vognmandsforretning og spedition. Usikkerhed ved indregning og måling Der er ikke forekommet usikkerhed ved indregning og måling i årsrapporten. Usædvanlige forhold Selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2018 samt resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 2017/18 er ikke påvirket af usædvanlige forhold. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Selskabets resultatopgørelse for 2017/18 udviser et overskud på 108.518, og selskabets balance pr. 30. juni 2018 udviser en egenkapital på 12.901.107. Begivenheder efter regnskabsårets afslutning Der er efter regnskabsårets afslutning ikke indtruffet begivenheder, som væsentligt vil kunne påvirke selskabets finansielle stilling. Finansielle ressourcer Selskabet arbejder løbende med optimering af kapitalstrukturen. Selskabet har som målsætning fortsat at være en attraktiv medspiller for såvel kunder som leverandører og finansieringspartnere. Et vigtigt element i at kunne leve op til dette er tilstadighed at kunne levere i rette mængde, på rette sted og til rette tid til en fornuftig totaløkonomi for kunden. Risikoforhold Driftsmæssige risici Selskabet bruger udenlukkende danske chauffører på egne vogntog. Konkurrencen fra Øst Europa er fortsat stor, men ved fortsat at optimere på tomkørsel og brændstoføkonomi via målrettet efteruddannelse af såvel chauffører som disponenter vurderes det, at selskabet også i fremtiden vil stå stærk i konkurrencen fra Øst Europa. 5
Resultatopgørelse 1. juli 2017-30. juni 2018 Note 2017/2018 2016/2017 2015/2016 Bruttofortjeneste 5.650.324 9.762.984 21.993.707 Personaleomkostninger 1-5.239.050-3.322.228-14.601.223 Resultat før af- og nedskrivninger (EBITDA) 411.274 6.440.756 7.392.484 Af- og nedskrivninger af immaterielle og materielle anlægsaktiver 2-257.781-5.000-5.000 Resultat før finansielle poster 153.493 6.435.756 7.387.484 Finansielle omkostninger -7.975 17.588-68.519 Resultat før skat 145.518 6.453.344 7.318.965 Skat af årets resultat 3-37.000-535.000-1.608.344 Årets resultat 108.518 5.918.344 5.710.621 Forslag til resultatdisponering 2017/2018 2016/2017 2015/2016 Foreslået udbytte 4.500.000 3.775.000 4.050.000 Overført overskud -4.391.482 2.143.344 1.660.621 108.518 5.918.344 5.710.621 6
Balance pr. 30. juni 2018 Note 2017/18 2016/17 2015/16 Aktiver Goodwill 30.000 40.000 45.000 Immaterielle anlægsaktiver 30.000 40.000 45.000 Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 1.198.919 294.067 0 Indretning af lejede lokaler 0 0 3.745.370 Materielle anlægsaktiver 1.198.919 294.067 3.745.370 Andre værdipapirer og kapitalandele 0 10.000 10.000 Finansielle anlægsaktiver 0 10.000 10.000 Anlægsaktiver i alt 1.228.919 344.067 3.800.370 Varebeholdninger 4 389.920 271.520 410.767 Tilgodehavender fra salg og tjenesteydelser 23.258.449 23.827.094 18.515.438 Andre tilgodehavender 3.111.337 2.817.681 1.564.450 Periodeafgrænsningsposter 11.556.400 13.307.099 10.414.895 Tilgodehavender 37.926.186 39.951.874 30.494.783 Likvide beholdninger 2.663.400 1.690.349 2.282.625 Omsætningsaktiver i alt 40.979.506 41.913.743 33.188.175 Aktiver i alt 42.208.425 42.257.810 36.988.545 7
Balance pr. 30. juni 2018 Note 2017/18 2016/17 2015/16 Passiver Selskabskapital 200.000 200.000 200.000 Overført resultat 8.201.107 12.592.589 14.399.245 Foreslået udbytte for regnskabsåret 4.500.000 3.775.000 4.050.000 Egenkapital 5 12.901.107 16.567.589 18.649.245 Hensættelse til udskudt skat 2.814.000 2.777.000 2.242.000 Hensatte forpligtelser i alt 2.814.000 2.777.000 2.242.000 Leverandører af varer og tjenesteydelser 13.656.105 9.770.238 10.642.586 Gæld til tilknyttede virksomheder 12.028.622 12.303.622 4.297.045 Gæld til selskabsdeltagere og ledelse 18.401 8.992 764.935 Anden gæld 790.190 830.369 392.734 Kortfristede gældsforpligtelser 26.493.318 22.913.221 16.097.300 Gældsforpligtelser i alt 26.493.318 22.913.221 16.097.300 Passiver i alt 42.208.425 42.257.810 36.988.545 Leje og leasingforpligtelser 6 Eventualposter mv. 7 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 8 8
Noter til årsrapporten 1 Personaleomkostninger 2017/2018 2016/2017 2015/2016 Lønninger 4.568.193 2.807.229 12.617.213 Andre omkostninger til social sikring 162.778 168.908 507.052 Andre personaleomkostninger 508.079 346.091 1.476.958 5.239.050 3.322.228 14.601.223 Ifølge årsregnskabslovens 98 B stk. 3 er vederlaget til direktionen udeladt. 2 Af- og nedskrivninger af immaterielle og materielle anlægsaktiver Afskrivninger immaterielle anlægsaktiver 257.781 5.000 5.000 257.781 5.000 5.000 der fordeler sig således: Maskiner og inventar 247.781 0 0 Goodwill 10.000 5.000 5.000 257.781 5.000 5.000 3 Skat af årets resultat Årets aktuelle skat 0 0 253.622 Årets udskudte skat 37.000 535.000 1.357.000 Regulering af udskud skat (25% -> 22%) 0 0-2.278 37.000 535.000 1.608.344 9
Noter til årsrapporten 4 Varebeholdninger 2017/18 2016/17 2015/16 Råvarer og hjælpematerialer 389.920 271.520 410.767 389.920 271.520 410.767 10
Noter til årsrapporten 5 Egenkapital Selskabskapital Overført resultat Foreslået udbytte for regnskabsåret I alt Egenkapital 1. juli 2017 200.000 12.592.589 3.775.000 16.567.589 Betalt ordinært udbytte 0 0-3.775.000-3.775.000 Årets resultat 0 108.518 0 108.518 Foreslået udbytte 0-4.500.000 4.500.000 0 Egenkapital 30. juni 2018 200.000 8.201.107 4.500.000 12.901.107 Selskabskapital Overført resultat Foreslået udbytte for regnskabsåret I alt Egenkapital pr. 1. juli 2016 200.000 14.399.245 4.050.000 18.649.245 Betalt ordinært udbytte 0 0-4.050.000-4.050.000 Betalt ekstraordinært udbytte 0-3.950.000 0-3.950.000 Årets resultat 0 5.918.344 0 5.918.344 Foreslået udbytte 0-3.775.000 3.775.000 0 Egenkapital pr. 30. juni 2017 200.000 12.592.589 3.775.000 16.567.589 11
Noter til årsrapporten 6 Leje og leasingforpligtelser 2017/18 2016/17 2015/16 Leasingforpligtelser fra operationel leasing. Samlede fremtidige leasingydelser: Inden for et år 13.932.143 14.743.412 14.279.861 Mellem 1 og 5 år 36.683.481 26.570.727 27.701.787 50.615.624 41.314.139 41.981.648 7 Eventualposter mv. Selskabet er sambeskattet med moderselskabet og hæfter solidarisk med øvrige sambeskattede selskaber for betaling af selskabsskat for indkomståret 2013 og frem samt for kildeskat på udbytter, renter og royalties, som forfalder til betaling 1. juli 2012 eller senere. 8 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Selskabet har udstedt løsørepantebrev på i alt t. 8.000 med pant i andre anlæg, driftsmateriel og inventar, hvis regnskabsmæssige værdi pr. 30. juni 2018 udgør t. 1.199. Der er afgivet virksomhedspant på t. 1.000 til sikkerhed for mellemværende med pengeinstitut. 12
Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten for for 2017/18 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Årsrapporten for 2017/18 er aflagt i Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herudover indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Bruttofortjeneste Selskabet anvender bestemmelsen i årsregnskabslovens 32, hvorefter selskabets omsætning ikke er oplyst. Bruttofortjeneste er et sammendrag af nettoomsætning, ændring i lagre af færdigvarer og varer under fremstilling samt andre driftsindtægter med fradrag af omkostninger til råvarer og hjælpematerialer og andre eksterne omkostninger. 13
Anvendt regnskabspraksis Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til distribution, salg, reklame, administration, lokaler, tab på debitorer, operationelle leasingomkostninger mv. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter, kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer, gæld og transaktioner i fremmed valuta, amortisering af finansielle aktiver og forpligtelser samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen mv. Balancen Materielle anlægsaktiver Materielle anlægsaktiver måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af forventet restværdi efter afsluttet brugstid. Der afskrives ikke på grunde. Kostpris omfatter anskaffelsesprisen og omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til brug. For egne fremstillede aktiver omfatter kostprisen direkte og indirekte omkostninger til materialer, komponenter, underleverandører og løn. Kostprisen på et samlet aktiv opdeles i separate bestanddele, der afskrives hver for sig, hvis brugstiden på de enkelte bestanddele er forskellig. Der foretages lineære afskrivninger over den forventede brugstid, baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Brugstid Restværdi Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 2-8 år 0-50 % Indretning af lejede lokaler 10-50 år 0-10 % Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter henholdsvis andre driftsomkostninger. 14
Anvendt regnskabspraksis Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-metoden. Er nettorealisationsværdien lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for handelsvarer samt råvarer og hjælpematerialer omfatter anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Kostpris for fremstillede færdigvarer samt varer under fremstilling omfatter kostpris for råvarer, hjælpematerialer, direkte løn og indirekte produktionsomkostninger. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres som salgssum med fradrag af færdiggørelsesomkostninger og omkostninger, der afholdes for at effektuere salget, og fastsættes under hensyntagen til omsættelighed, ukurans og udvikling i forventet salgspris. Egenkapital Udbytte Foreslået udbytte vises som en særskilt post under egenkapitalen. Udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse på generalforsamlingen. Gældsforpligtelser Finansielle gældsforpligtelser indregnes ved låneoptagelse til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, så forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Øvrige gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdi. 15