Torben Villadsen Holding ApS c/o Torben Villadsen, Parkvej 6, 7400 Herning Årsrapport for 2017/18 (regnskabsår 1/7-30/6) CVR-nr. 29 60 75 24 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 11/10 2018 Torben Villadsen Dirigent
Indholdsfortegnelse Side Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang 2 Selskabsoplysninger Selskabsoplysninger 4 Årsregnskab Resultatopgørelse 1. juli - 30. juni 5 Balance 30. juni 6 Noter til årsregnskabet 8
Ledelsespåtegning Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018 for Torben Villadsen Holding ApS. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Årsregnskabet giver efter min opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for 2017/18. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Holstebro, den 11. oktober 2018 Direktion Torben Villadsen 1
Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang Til kapitalejeren i Torben Villadsen Holding ApS Konklusion Vi har udført udvidet gennemgang af årsregnskabet for Torben Villadsen Holding ApS for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018, der omfatter resultatopgørelse, balance og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2018 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2017-30. juni 2018 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Vi har udført vores udvidede gennemgang i overensstemmelse med Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard for små virksomheder og FSR danske revisorers standard om udvidet gennemgang af årsregnskaber, der udarbejdes efter årsregnskabsloven. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i afsnittet Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA s etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse regler og krav. Det er vores opfattelse, at det opnåede bevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Revisors ansvar for den udvidede gennemgang af årsregnskabet Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet. Dette kræver, at vi planlægger og udfører handlinger med henblik på at opnå begrænset sikkerhed for vores konklusion om årsregnskabet og derudover udfører specifikt krævede supplerende handlinger med henblik på at opnå yderligere sikkerhed for vores konklusion. 2
Den uafhængige revisors erklæring om udvidet gennemgang En udvidet gennemgang omfatter handlinger, der primært består af forespørgsler til ledelsen og, hvor det er hensigtsmæssigt, andre i virksomheden, analytiske handlinger og de specifikt krævede supplerende handlinger samt vurdering af det opnåede bevis. Omfanget af handlinger, der udføres ved en udvidet gennemgang, er mindre end ved en revision, og vi udtrykker derfor ingen revisionskonklusion om årsregnskabet. Holstebro, den 11. oktober 2018 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab CVR-nr. 33 77 12 31 Poul Spencer Poulsen statsautoriseret revisor mne23324 3
Selskabsoplysninger Selskabet Torben Villadsen Holding ApS c/o Torben Villadsen Parkvej 6 7400 Herning Telefon: 97 21 53 85 CVR-nr.: 29 60 75 24 Regnskabsperiode: 1. juli - 30. juni Hjemstedskommune: Herning Direktion Torben Villadsen Revisor PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Hjaltesvej 16 7500 Holstebro Advokat Kirk Larsen & Ascanius Bredgade 46,1. 6900 Skjern Pengeinstitut Sydbank A/S Dalgasgade 22, Postboks 390 7400 Herning 4
Resultatopgørelse 1. juli - 30. juni Note 2017/18 2016/17 Andre eksterne omkostninger -30.038-32.596 Bruttoresultat -30.038-32.596 Indtægter af kapitalandele i dattervirksomheder 1.678.248 1.433.825 Finansielle indtægter 2 2.666.962 6.776.615 Finansielle omkostninger -1.489.299-191.137 Resultat før skat 2.825.873 7.986.707 Skat af årets resultat 3-228.498-1.247.216 Årets resultat 2.597.375 6.739.491 Resultatdisponering Forslag til resultatdisponering Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode 1.565.746 1.433.825 Overført resultat 1.031.629 5.305.666 2.597.375 6.739.491 5
Balance 30. juni Aktiver Note 2018 2017 Kapitalandele i tilknyttede virksomheder 14.092.077 12.424.481 Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder 2.219.023 3.022.754 Finansielle anlægsaktiver 16.311.100 15.447.235 Anlægsaktiver 16.311.100 15.447.235 Tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder 19.675 0 Andre tilgodehavender 43.495 0 Selskabsskat 256.691 0 Tilgodehavender 319.861 0 Værdipapirer 40.892.318 47.646.742 Likvide beholdninger 10.224.567 3.022.196 Omsætningsaktiver 51.436.746 50.668.938 Aktiver 67.747.846 66.116.173 6
Balance 30. juni Passiver Note 2018 2017 Selskabskapital 125.000 125.000 Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode 5.712.075 4.044.483 Overført resultat 61.885.771 60.854.141 Egenkapital 4 67.722.846 65.023.624 Selskabsskat 0 855.212 Anden gæld 25.000 237.337 Kortfristet gæld 25.000 1.092.549 Gældsforpligtelser 25.000 1.092.549 Passiver 67.747.846 66.116.173 Væsentligste aktiviteter 1 Eventualposter og øvrige økonomiske forpligtelser 5 Anvendt regnskabspraksis 6 7
Noter til årsregnskabet 1 Væsentligste aktiviteter Selskabets aktivitet består i aktiebesiddelse. 2 Finansielle indtægter 2017/18 2016/17 Renteindtægter fra tilknyttede virksomheder 106.269 77.754 Andre finansielle indtægter 2.560.693 6.698.861 2.666.962 6.776.615 3 Skat af årets resultat Årets aktuelle skat 254.100 1.223.948 Regulering af skat vedrørende tidligere år -25.602 23.268 228.498 1.247.216 4 Egenkapital Reserve for nettoopskrivning Selskabskapital efter den indre værdis metode Overført resultat I alt Egenkapital 1. juli 125.000 0 60.854.142 60.979.142 Nettoeffekt ved ændring af regnskabspraksis 0 4.044.483 0 4.044.483 Korrigeret egenkapital 1. juli 125.000 4.044.483 60.854.142 65.023.625 Øvrige egenkapitalbevægelser 0 101.846 0 101.846 Årets resultat 0 1.565.746 1.031.629 2.597.375 Egenkapital 30. juni 125.000 5.712.075 61.885.771 67.722.846 8
Noter til årsregnskabet 5 Eventualposter og øvrige økonomiske forpligtelser 2018 2017 Pant og sikkerhedsstillelse Følgende aktiver er stillet til sikkerhed for kreditinstitutter: Likvide beholdninger 36.208 232.494 Eventualforpligtelser Selskabet har pr. 30. juni 2018 indgået valutaterminsforretninger i NOK for T 3.722 til levering frem til 11. oktober 2018. Pr. 30. juni udgør urealiseret gevinst på forretningerne T 43, som er fuldt ud indregnet i resultatopgørelsen. Koncernens selskaber hæfter solidarisk for skat af koncernens sambeskattede indkomster m.v. Det samlede beløb for skyldig selskabsskat fremgår af årsrapporten for Torben Villadsen Invest ApS, der er administrationsselskab i forhold til sambeskatningen. Koncernens selskaber hæfter endvidere solidarisk for danske kildeskatter i form af udbytteskat og renteskat. Eventuelle senere korrektioner til selskabsskatter og kildeskatter kan medføre, at selskabets hæftelse udgør et større beløb 9
Noter til årsregnskabet 6 Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten for Torben Villadsen Holding ApS for 2017/18 er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Årsregnskab for 2017/18 er aflagt i. Ændring af regnskabspraksis Ændring af anvendt regnskabspraksis på kapitalandele i tilknyttede virksomheder Selskabet har ændret anvendt regnskabspraksis for måling af kapitalandele i tilknyttede virksomheder fra kostpris til indre værdis metode. Ændringen har medført en forhøjelse af årets resultat for indeværende år med 1.565.748 (2016/17: 1.433.825). Det har herudover øget værdien af selskabets finansielle anlægsaktiver med 5.712.075 (2016/17: 4.044.481) og den samlede balancesum med 5.712.075 (2016/17 4.044.481). Egenkapitalen er øget med 5.712.075 (2016/17 4.044.481). Generelt om indregning og måling Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes. Herudover indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgørelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Resultatopgørelsen Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger indeholder omkostninger til administration. Resultat af kapitalandele i dattervirksomheder I resultatopgørelsen indregnes den forholdsmæssige andel af resultat for året under posten Indtægter af kapitalandele i dattervirksomheder. 10
Noter til årsregnskabet 6 Anvendt regnskabspraksis (fortsat) Finansielle poster Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat af årets resultat Skat af årets resultat består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat og indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Balancen Kapitalandele i dattervirksomheder Kapitalandele i dattervirksomheder indregnes og måles efter den indre værdis metode. I balancen indregnes under posten Kapitalandele i dattervirksomheder den forholdsmæssige ejerandel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi opgjort med udgangspunkt i dagsværdien af de identificerbare nettoaktiver på anskaffelsestidspunktet med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer eller tab og med tillæg af resterende værdi af eventuelle merværdier og goodwill opgjort på tidspunktet for anskaffelsen af virksomhederne. Den samlede nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder henlægges via overskudsdisponeringen til Reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode under egenkapitalen. Reserven reduceres med udbytteudlodninger til moderselskabet og reguleres med andre egenkapitalbevægelser i dattervirksomhederne. Øvrige finansielle anlægsaktiver Øvrige finansielle anlægsaktiver omfatter udlån til tilknyttede virksomheder. Tilgodehavender Tilgodehavender måles i balancen til amortiseret kostpris eller en lavere nettorealisationsværdi, hvilket normalt udgør nominel værdi med fradrag af nedskrivning til imødegåelse af tab. Værdipapirer Værdipapirer, indregnet under omsætningsaktiver, omfatter børsnoterede aktier, der er målt til Fondsbørsens kurs på balancedagen. 11
Noter til årsregnskabet 6 Anvendt regnskabspraksis (fortsat) Aktuelle skattetilgodehavender og -forpligtelser Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen indregnes i resultatopgørelsen under finansielle poster. Finansielle gældsforpligtelser Gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, der i al væsentlighed svarer til nominel værdi. 12