DANMARKS LÆRERFORENING Uddrag af årsrapport Penneo dokumentnøgle: 2MPQZ-VP1NN-YEFAF-OOAQQ-D6FCV-841MD

Transkript

1 DANMARKS LÆRERFORENING Uddrag af årsrapport 2017

2 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Indholdsfortegnelse Driftsresultat Hovedkassen Status Hovedkassen Noter Hovedkassen Driftsresultat Særlig Fond Status Særlig Fond Noter Særlig Fond Sinatur Konferencehoteller Regnskab Understøttelseskassen Regnskab Medlemslån Anvendt Regnskabspraksis

3 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 17 Driftsresultat Hovedkassen Driftsresultat Driftsresultat År til Budget dato (2) inkl i % af (6) bevillinger Note (1) (2) (5) (6) Indtægter Kontingenter , Bidrag fra Særlig Fond , Ejendomme , AKUT-fond , Administrationsaftaler , Andre indtægter ,9 744 Indtægter , Udgifter Kongres , Hovedstyrelse og udvalg , Møder og rejser , Kurser og konferencer , Forbindelse med udlandet , Kommunikationsvirksomhed , Redaktionen (Folkeskolen), nettoudgift Fagbladet Folkeskolen , LL/LL-klubberne , FTF , LC , Øvrige udgifter (inkl. rådgivning psykisk arbejdsmiljø) , Løn, pension og sociale ydelser , Uddannelse og andre personaleudgifter , Kontorhold , Revision ,3 560 Juridisk assistance , Repræsentation ,2 58 Udgifter , Resultat før renter og skat ,3 129 Renter og udbytter , Kursgevinster/-tab Resultat før ekstraordinære poster , Ekstraordinære poster Resultat før skat , Skat , Resultat før bevillinger , Bevillinger uden for alm. drift , Bevillinger tidl. år, afslutning Resultat før overskudsdisponering , Overskudsdisponering Årets resultat ,

4 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 18 Status Hovedkassen Note Aktiver 5 Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Driftsmateriel og inventar Kunst Anlægsaktiver u/udførelse Kapitalinteresser Anlægsaktiver Tilgodehavender Værdipapirer Likvide beholdninger Omsætningsaktiver Særlig Fond Understøttelseskassen Medlemslån Konsolideret egenkapital Aktiver Passiver 7 Op-/nedskrivning, ejendomme Op-/nedskrivning, kunst Op-/nedskrivning, kapitalinteresser Overført resultat, primo Årets resultat, ifølge resultatopgørelse Overført resultat Egenkapital Hensættelser Udviklingspulje Kortfristet gæld Gæld Særlig Fond Understøttelseskassen Medlemslån Konsolideret egenkapital Passiver Forpligtelser Garantiforpligtelse LC

5 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 19 Noter Hovedkassen 1 I udgiften til hovedstyrelse indgår aflønning af hovedstyrelsesmedlemmer. Fra OK 08 er formandens løn reguleret svarende KTO's aftaleresultat, med udgangspunkt i den administrerende direktørs løn før OK08 (løntrin pr. 31/3-00), svarende til ,25 kr. pr. måned. Næstformandens løn er fastsat til 78,5% af formandens løn, svarende til ,68 kr. pr. måned. For øvrige forretningsudvalgsmedlemmer på anciennitetsløn ydes et tillæg på 24,5% af formandens løn, svarende til ,21 kr. pr, måned. For øvrige forretningsudvalgsmedlemmer på ny løn er tillægget fastsat til 28,25% af formandens løn, svarende til ,00 kr. For øvrige hovedstyrelsesmedlemmer på anciennitetsløn ydes et omkostningstillæg på 7,25% af formandens løn, svarende til 7.309,54 kr. For øvrige hovedstyrelsesmedlemmer på ny løn ydes et omkostningstillæg på 8% af formandens løn, svarende til 8.065,70 kr. Herudover ydes et pensionsionsbidrag, som følger de kommunale satser. 2 Kursgevinster/-tab kan specificeres således i t.kr. Realiserede kursgevinster/-tab -2 Urealiserede kursgevinster/-tab 92 Kursgevinster/-tab i alt 90 3 Skat kan specificeres således i t.kr. Regulering af selskabsskat Skat af årets resultat Skat i alt Bevillinger uden for alm. drift Etablering af ny hovedstyrelsessal samt mødefaciliteter i Kronborg: Bevilling (HST-møde 15-16/ ) Forbrug 903 Restsaldo 31/ Anlægsaktiver kan specificeres således i t.kr. Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Kunst (A) Driftsmateriel og inventar Kapitalinteresser Anlægsaktiver u/udførelse Anlægsaktiver i alt Anskaffelsessum, primo Tilgang i årets løb Afgang i årets løb Anskaffelsessum, ultimo Opskrivninger, primo Årets opskrivninger Opskrivninger, ultimo AF-/nedskrivninger, primo Årets af-/nedskrivninger AF-/nedskrivninger, ultimo Anlægsaktiver ultimo (A) Inventarbeholdningerne incl. kunst er fuld- og nyværdiforsikret for Kapitalinteresser Fagbladet Folkeskolen ApS 523 Sinatur Kapitalinteresser 31/

6 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 20 Noter Hovedkassen 7 Op- og nedskrivninger (urealiserede) i t.kr. Posten udgør opskrivninger (+) og nedskrivninger (-) i forhold til anskaffelsesværdien, og kan specificeres således: Ejendomme inkl. Værdipapirer tekniske (obligationer anlæg og max. kurs maskiner 100) Kapitalinteresser incl. Sinatur Prioritetsgæld Kunst I alt Saldo i Hovedkassen 1/ Årets reguleringer Udskudt skat Saldo 31/ ) I løbet af året optages obligationer til kursværdi, mens de ved 31/12 reguleres til max. kurs Overført resultat, primo Overført resultat pr. 1/ Resultat pr. 31/ Overført resultat, primo 1/ Egenkapital Egenkapitalens udvikling fra 1/ til 31/ Hovedkassens egenkapital pr. 1/ Resultat pr. 31/ Ændring i ejendomsværdi Ændring i kunstværdi 471 Regulering kapitalandel Sinatur Egenkapital pr. 31/ Hensættelser Hovedstyrelse frikøb og fratrædelser Feriepengeforpligtelse for sekretariatets medarbejdere Udskudt skat Hensættelser pr. 31/ Udviklingspulje Bevilget Forbrug Uforbrugt Ubeviljede midler før årets afsluttede bevillinger Årets afsluttede bevillinger 89 Midler i Udviklingspuljen, der endnu ikke er bevilget FU 10/ Samarb. med AU og FSL om serien "Pæd. rækkevidde" FU 7/ Aktiviteter ifm. arbejdet med et folkeskoleideal HST 28/ Fælles kommunikationsplatform for DLF FU 21/ Etablering af årlig skoleforskningskonference FU 2/ Rekruttering med LL FU 10/ Implementering af DLFs arbejdsmiljøstrategi FU 5/ Støtte til kredsenes involverende arbejde Udviklingspulje fratrukket bevillinger/forbrug Revision I henhold til lovbekendtgørelse nr. 974 skal det oplyses, at der ikke er ydet bidrag til politiske partier eller partipolitiske formål i øvrigt. Det samlede honorar for Danmarks Lærerforening til revision og regnskabsassistance kan specificeres således: Revision og skatteopgørelser hovedkassen 248 Revision og skatteopgørelser Særlig Fond og investeringsejendomme 597 Revision og skatteopgørelser Sinatur Konferencehoteller 330 Andre revisionsudgifter, herunder konsulentassistance, afholdelse af kurser og skatterådgivning 820 Revision 1.994

7 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 21 Påtegning Hovedkassen Anders Bondo Christensen Formand Elo Nisted Økonomichef Den uafhængige revisors revisionspåtegning Til medlemmerne i Danmarks Lærerforening Konklusion Vi har revideret årsregnskabet for Danmarks Lærerforening for regnskabsåret 1. januar til 31. december 2017, der omfatter resultatopgørelse, balance og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter Årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af foreningens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2017 samt af resultatet af foreningens aktiviteter for regnskabsåret 1. januar til 31. december 2017 i overensstemmelse med Årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet. Vi er uafhængige af foreningen i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA s Etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse regler og krav. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med Årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere foreningens evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift med mindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere foreningen, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlige fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformation kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlige fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af foreningens interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige.

8

9 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 23 Driftsresultat Særlig Fond Driftsresultat Driftsresultat År til Budget dato (2) inkl i % af (6) bevillinger Note (1) (2) (5) (6) Indtægter Investeringsejendomme , Konfliktkontingent inkl. Skolelederne , Indtægter , Udgifter Konflikt Udgifter afledt af konflikt ,8 923 Bidrag til Understøttelseskassen samt konfliktstøtte ,7 300 Bidrag til Hovedkassen og Skolelederne , Bidrag til kredsene , Konflikt , Administrationsaftale hovedkassen , Andre udgifter ,4 500 Revision ,9 400 Udgifter , Resultat før renter og skat , Renter og udbytter Renteindtægter og udbytter Bank og øvrige renter , Renter konfliktlån ,1 832 Renter af mellemværender ,0 225 Obligationsrenter , Udbytter , Renteindtægter og udbytter , Renteudgifter Renter af mellemværender , Diverse gebyrer ,0 20 Prioritetsrenter , Renteudgifter , Renter og udbytter , Resultat før kursgevinster og tab , Kursgevinster/-tab Resultat før skat , Skat , Resultat før bevillinger , Bevillinger Årets resultat ,

10 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 24 Status Særlig Fond Note Aktiver 4 Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Kunst Anlægsaktiver u/udførelse Kapitalinteresser Anlægsaktiver Tilgodehavender Værdipapirer Likvide beholdninger Omsætningsaktiver Aktiver Passiver 7 Op-/nedskrivning, ejendomme Op-/nedskrivning, værdipapirer Op-/nedskrivning, kapitalinteresser Overført resultat, primo Årets resultat, ifølge resultatopgørelse Overført resultat Egenkapital Hensættelser Langfristet gæld Kortfristet gæld Bevillinger Gæld Passiver Pantsætning og forpligtelser 13 Beregning af eventuel udlodning

11 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 25 Noter Særlig Fond 1 Konflikt kan specificeres således i t.kr. Regnskab Regnskab Regnskab Regnskab Regnskab Tilgodehavender vedr. konflikt Lån til medlemmer 2013 / resttilgodehavende Afdrag på lån Resttilgodehavende ultimo Lån til FSL Tilgodehavender vedr. konflikt Udgifter afledt af konflikt Årets driftsudgifter Bidrag til hovedkassen 1/8/13-31/7/17 *) Bidrag til kredsene 1/8/13-31/7/17 *) Udgifter afledt af konflikt Konfliktkontingent *) Renter konfliktlån Årets nettoudgift afledt af konflikt (indgår i drift) Akkummuleret udgift til konflikt *) Skoleledernes betaling af konfliktkontingent er først medtaget ved regnskabet pr. 30/ Kursgevinster/-tab kan specificeres således i t.kr. Realiserede kursgevinster/-tab Urealiserede kursgevinster/-tab Kursgevinster/-tab i alt Skat kan specificeres således i t.kr. Regulering af selskabsskat Selskabsskat Skat i alt Anlægsaktiver kan specificeres således i t.kr. Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Kunst (A) Driftsmateriel og inventar Kapitalinteresser Anlægsaktiver u/ udførelse Anlægsaktiver i alt Anskaffelsessum, primo Tilgang i årets løb Afgang i årets løb Anskaffelsessum, ultimo Opskrivninger, primo Årets opskrivninger Opskrivninger, ultimo Af-/nedskrivninger, primo Årets af-/nedskrivninger Af-/nedskrivninger, ultimo Sinatur flyttet til hensættelser 0 0 Anlægsaktiver ultimo (A) Inventarbeholdningerne incl. kunst er fuld- og nyværdiforsikret for 7.713

12 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 26 Noter Særlig Fond 5 Kapitalinteresser Sinatur, inkl. A/S Hotel Frederiksdal FS Design ApS Lærernes Pension Forsikringsaktieselskab Lån og Spar Bank A/S Kapitalinteresser 31/ Tilgodehavender Konfliktlån medlemmer (resttilgodehavende) 585 Øvrige tilgodehavender Tilgodehavender 31/ Urealiserede op- og nedskrivninger i forhold til anskaffelsesprisen i t.kr. Værdipapirer (obligationer max. kurs 100) Kapitalinteresser incl. Sinatur I alt Ejendomme Saldo i Særlig Fond 1/ Årets reguleringer Udskudt skat Saldo 31/ ) I løbet af året optages obligationer til kursværdi, mens de ved 31/12 reguleres til max. kurs Overført resultat, primo Overført resultat pr. 1/ Resultat pr. 31/ Overført resultat, primo 1/ Egenkapitalens udvikling fra 1/ til 31/ Særlig Fonds egenkapital pr. 1/ Resultat pr. 31/ Ændring i ejendomsværdi Kursregulering af obligationer til max. kurs Kapitalinteresser inkl. kapitalandel Sinatur Egenkapital pr. 31/ Hensættelser Udskudt skat Hensættelser pr. 31/ Bevillinger Juridisk vurdering af spørgsmål vedrørende Lov 409: Bevilling (HST-møde 21-22/1-2014) Forbrug 566 Restsaldo 31/ Pantsætning og forpligtelser Til sikkerhed for realkreditlån er der stillet sikkerhed i foreningens ejendomme.

13 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 27 Noter Særlig Fond 13 Beregning af eventuel udlodning Særlig Fonds afkast i t.kr. Resultat før skat Ejendomme Urealiserede kursreguleringer af obligationer til kurs 100 og kapitalinteresser Særlig Fonds afkast Resultatet svarer til et positivt afkast i Særlig Fond på 2,8 % beregnet ud fra egenkapitalen primo. Beregningsgrundlag for eventuel udlodning fra Særlig Fond Ifølge vedtægterne 20, stk. 2, kan hovedstyrelsen fremsætte forslag om størrelsen af den del af kapitaltilvæksten i Særlig Fond, som kan overføres til kredsenes særlige fonde. Beregningen skal vise såvel den realiserede som urealiserede værditilvækst, hvorfor resultatet tillægges de urealiserede kursreguleringer på værdipapirer, kapitalinteresser og prioritetsgæld. Jævnfør beregningsgrundlaget er der for 2017 ikke mulighed for at overføre midler til kredsenes særlige fonde: Primo formue Ultimo formue Stigning inkl. urealiseret kursregulering Årets urealiseret kursregulering: Ejendomme Kapitalintersser Værdipapirregulering (vedr. obligationer til kurs 100) -492 Urealiseret kursregulering på værdipapirer, ført over driften Årets realiserede formuetilvækst Realsikring af Særlig Fonds formue: Særlig Fonds primo formue Stigning i nettoprisindekset på 1,19% fra 2016 til Overskud til evt. udlodning til kredsenes særlige fonde: Realiseret tilvækst Værdisikring Årets formuevækst inkl. realsikring (da beløbet er negativ foretages ingen udlodning)

14 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 28 Sinatur Konferencehoteller Driftsresultat Driftsresultat År til Budget dato (2) inkl i % af (6) bevillinger Note (1) (2) (5) (6) Sinatur Konferencehoteller Bruttoomsætning , Medlemsrabat , Eksterne rabatter ,7 73 Nettoomsætning , Variable omkostninger , Dækningsbidrag , Kapacitetsomkostninger , Resultat før afskrivninger, renter og skat , Afskrivninger , Resultat før renter og skat , Renter ,0 36 Kursreguleringer Skat , Periodens resultat , Investeret kapital Hovedkassen Særlig Fond Investeret kapital i alt Egenkapital Balancesum Overskudsgrad, pct. 9,0% 11,5% Egenkapitalandel, pct 10,5% 23,5% Egenkapitalens forrentning, pct. 42,8% 21,0% Afkast af investeret kapital, pct. 3,7% 4,0%

15 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 32 Regnskab Understøttelseskassen Driftsresultat Driftsresultat År til Budget dato (2) inkl i % af (6) bevillinger Note (1) (2) (5) (6) Indtægter Medlemsbidrag fra hovedkassen , Støtte fra Særlig Fond ,7 300 Tilskud fra Særlig Fond, donationer mv Indtægter , Udgifter Støtte til lærere , Støtte til pensionerede lærere ,0 10 Støtte til lærerbørn ,9 175 Konfliktstøtte ,7 300 Pensionistrabat feriehuse ,7 95 Administrationsaftale hovedkassen ,2 9 Andre udgifter ,0 31 Udgifter , Resultat før renter ,0-491 Renter ,5 4 Resultat før skat ,2-487 Skat ,8-2 Årets resultat ,9-485 Note Status Aktiver Tilgodehavender Aktiver Passiver Overført resultat, primo Årets resultat Overført resultat Egenkapital Mellemregning med Særlig Fond vedr. konfliktstøtte Periodeafgrænsningsposter Passiver Noter Konflikt Overført fra Særlig Fond 172 Donationer 0 Til rådighed for konfliktstøtte 172 Udbetalt konfliktstøtte 23 Rest midler til rådighed for konfliktstøtte 149

16 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 33 Regnskab Medlemslån Driftsresultat Driftsresultat År til Budget dato (2) inkl i % af (6) bevillinger Note (1) (2) (5) (6) Indtægter Renteindtægter fra lån , Indtægter , Udgifter Administrationsaftale hovedkassen ,1 734 Tab på låntagere ,5 200 Hensat til tab på låntagere ,6 800 Diverse omkostninger ,7 350 Udgifter , Resultat før renter , Renteindtægter ,0 22 Renter af udlån , Resultat før skat , Skat , Årets resultat , Note Status Aktiver Omsætningsaktiver Tilgodehavender 2 Medlemslån Hensat til tab på debitorer Mellemregning Danmarks Lærerforening Tilgodehavender Aktiver Passiver Overført resultat, primo Årets resultat Overført resultat Egenkapital Gæld Passiver Noter Skat kan specificeres således i t.kr. Regulering af selskabsskat Selskabsskat Skat i alt Lånerammen udgør 550 mio. kr.

17 Regnskab Danmarks Lærerforening pr. 31/ Side 34 Anvendt regnskabspraksis Regnskabsprincipper er uændrede i forhold til sidste år og kan opsummeres som følger: Konsolideringen er foretaget som i tidligere år, hvor Særlig Fond, Understøttelseskassen og Medlemslån indgår i hovedkassens regnskab med deres egenkapital i statusregnskabet. Renter: Der er foretaget periodisering af renter, således at den del, der vedrører året, er medtaget i driften. Mellemregningen med Særlig Fond forrentes med 5,5 %, mens øvrige mellemregninger renteberegnes med Lån og Spar Banks gennemsnitlige pengemarkedsrente, opgjort kvartalsvis. Ejendomme: Foreningens ejendomme er værdiansat til en skønnet markedsværdi, som opgøres med udgangspunkt i en kapitalisering af ejendommenes afkast. Kapitaliseringsfaktoren er for 2017 fastsat med udgangspunkt i et interval mellem 3,5-5,5 %, afhængig af beliggenhed og ejendomstype. Foreningens Sinatur hoteller er værdiansat til en skønnet markedsværdi. Værdien er opgjort af en ekstern valuar og vurderes i ulige år. Afskrivninger: Inventar og maskiner afskrives normalt fuldt ud ved anskaffelsen. For kantineinventar sker der dog en aktivering med afskrivning over aktivets levetid. Tekniske installationer på domicil- og investeringsejendomme afskrives lineært over forventet levetid. Sinatur: Småindkøb straksafskrives, hvorimod større køb afskrives over 7 år. It og av-udstyr straksafskrives, hvis enkeltprisen er under beløbsgrænsen på kr., med mindre der er tale om storindkøb, hvor der afskrives over 3 år. Reparationer og renoveringer af lokaler straksafskrives, med mindre de er en del af en samlet renoveringsplan/opgave og beløbet overstiger 100 t.kr., hvor der afskrives over 7 år. Små reparationer på ejendomme straksafskrives, hvorimod renoveringer afskrives over 7 år ved beløb under 1. mio. kr. Større beløb afskrives over år. Større tekniske installationer afskrives over 7 år. Skat: Der beregnes skat i Hovedkassen, Særlig Fond, Medlemslån, Sinatur og Understøttelseskassen. Enhederne er en fælles juridisk enhed, hvor skatten fordeles og beregnes på grundlag af erhvervsmæssig indkomst, anden indkomst samt konsolideringsfradraget. Den udskudte skat beregnes udfra forskellen mellem regnskabsmæssige og den skattemæssige værdi af ejendomme ultimo året. Herudover er følgende selskaber en selvstændig sambeskatningskreds: A/S Hotel Frederiksdal, FS Design ApS, Fagbladet Folkeskolen ApS og Lærernes Pension Forsikringsaktieselskab. Kapitalinteresser: Foreningens datterselskaber, Fagbladet Folkeskolen ApS, A/S Hotel Frederiksdal og FS Design ApS samt foreningens andel i Lærernes Pension Forsikringsaktieselskab er alle optaget til indre værdi pr. 31. december Herudover indgår den del af foreningens aktier i Lån og Spar Bank A/S, der er omfattet af aktionæroverenskomsten til kursværdi pr. 31. december Regulering af kapitalinteresser foretages direkte på egenkapitalen. Værdipapirer: Børsnoterede obligationer, der er konvertible, er pr. 31. december 2017 opført til kurs pari eller børskurs, hvor denne er lavere. Øvrige børsnoterede obligationer er opført til kursværdi pr. 31. december Børsnoterede aktier er opført til kursværdi pr. 31. december Realiserede og urealiserede avancer og tab på værdipapirer indgår i årets regnskabsmæssige og skattemæssige resultat. Prioritetsgæld: Prioritetsgæld er optaget til den skattemæssige kurs pr. 31. december 2017, dog højst kurs 100.

18 Underskrifterne i dette dokument er juridisk bindende. Dokumentet er underskrevet via Penneo sikker digital underskrift. Underskrivernes identiteter er blevet registereret, og informationerne er listet herunder. Med min underskrift bekræfter jeg indholdet og alle datoer i dette dokument. Elo Bo Nisted Underskriver Serienummer: PID: IP: :58:36Z Anders Bondo Christensen Bestyrelsesformand Serienummer: PID: IP: :47:48Z Merete Knuhtsen Intern revisor Serienummer: PID: IP: :41:37Z Thomas Steen Rasmussen Intern revisor Serienummer: PID: IP: :23:12Z Dette dokument er underskrevet digitalt via Penneo.com. Signeringsbeviserne i dokumentet er sikret og valideret ved anvendelse af den matematiske hashværdi af det originale dokument. Dokumentet er låst for ændringer og tidsstemplet med et certifikat fra en betroet tredjepart. Alle kryptografiske signeringsbeviser er indlejret i denne PDF, i tilfælde af de skal anvendes til validering i fremtiden. Sådan kan du sikre, at dokumentet er originalt Dette dokument er beskyttet med et Adobe CDS certifikat. Når du åbner dokumentet i Adobe Reader, kan du se, at dokumentet er certificeret af Penneo e-signature service <penneo@penneo.com>. Dette er din garanti for, at indholdet af dokumentet er uændret. Du har mulighed for at efterprøve de kryptografiske signeringsbeviser indlejret i dokumentet ved at anvende Penneos validator på følgende websted: