Moder-/datterselskaber Regnskab
Vigtige definitioner i henhold til ÅRL Begreb Koncern Dattervirksomhed Modervirksomhed Bestemmende indflydelse Minoritetsinteresse Associeret virksomhed Indhold En modervirksomhed og alle dens dattervirksomheder En virksomhed, der er underlagt bestemmende indflydelse af en modervirksomhed En virksomhed som har bestemmende indflydelse over en eller flere dattervirksomheder Beføjelsen til at styre en dattervirksomheds økonomiske og driftsmæssige beslutninger Kapitalandele i konsoliderede virksomheder, der ejes af andre end koncernvirksomheder En virksomhed, der ikke er en dattervirksomhed, men i hvilken koncernvirksomhederne udøver en betydelig indflydelse på virksomhedens driftsmæssig og finansielle ledelse.
Hvad er en dattervirksomhed? M ejer > 50% af stemmerettighederne i D M ejer < 50% af stemmerettighederne, men har bestemmende indflydelse på anden vis D Bestemmende indflydelse
Hvad er en dattervirksomhed? (2) Hvordan kan M kontrollere D, når M besidder mindre end 50% af stemmerettighederne? Ejeraftale (aktionæroverenskomst) Kontraktsforhold med datteren Stemmeflertallet i bestyrelsen Formanden har den afgørende stemme. Muligheden for at udpege flertal til bestyrelsen Kun direkte kontrol herunder via dattervirksomheder (bestemmende) men ikke via stemmer i associerede (betydelig)
Koncerndefinition Moderselskaber med bestemmende indflydelse skal aflægge koncernregnskab Moderselskaber kan være selskaber og fonde samt I/S og K/S er, hvori alle interessenter/komplementarer er selskaber eller kommanditaktieselskaber En dattervirksomhed kan være alle typer af juridiske virksomheder, eksempelvis: - Aktie- eller anpartsselskab - Interessentskab - Kommanditselskab - Partnerselskab
Koncerndefinition Opgørelse af ejerandele foretages på koncernniveau Hvis moderselskabet med tilhørende dattervirksomheder tilsammen ejer >50% af stemmerne i en anden virksomhed har de bestemmende indflydelse på denne virksomhed
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven Reglerne findes i kapitel 13-14 HOVEDREGEL 109 Modervirksomheder skal aflægge koncernregnskab
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven UNDTAGELSESBESTEMMELSER 110. Koncernregnskab kan undlades hvis 2 af følgende størrelser ikke overskrides på balancetidspunktet: Balancesum på 36 mio. kr. Nettoomsætning på 72 mio. kr. gennemsnitlig antal heltidsbeskæftigede 50 Reglen gælder hvis størrelserne over- underskrides i 2 på hinanden følgende år. Dette gælder dog ikke for nyetablerede koncerner.
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven UNDTAGELSESBESTEMMELSER 110 Der måles på den samlede koncern, således at summen af balancesum og nettoomsætning beregnes som summen af koncernselskabernes omsætning hhv. balancesum. Dvs. før elimineringer. Dog elimineres de indregnede kapitalandele i moderselskabet.
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven UNDTAGELSESBESTEMMELSER 111 Undtagelse for modervirksomheder hvor alle datterselskaber udeholdes af konsolideringen. Undtagelser for fonde - 1 datterselskab - Døtrene aflægger koncernregnskab
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven UNDTAGELSESBESTEMMELSER 111 Undtagelse for modervirksomheder hvor alle datterselskaber udeholdes af konsolideringen. Undtagelser for fonde - 1 datterselskab - Døtrene aflægger koncernregnskab
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven UNDTAGELSESBESTEMMELSER 112 Undtagelse for underkoncerner, hvor der aflægges koncernregnskab på et højere niveau, såfremt dette sker i et EU/EØS land.
Pligt til af aflægge koncernregnskab Årsregnskabsloven Frivillige koncernregnskaber Hvis en modervirksomhed aflægger et frivilligt koncernregnskab, skal dette følge reglerne for koncernregnskaber i kap. 14 i ÅRL. Dog kan B-reglerne anvendes for koncernregnskaber for selskaber, der kunne have anvendt undtagelsen i 110.
Koncernregnskabets indhold Årsregnskabsloven 114 Hovedregel, alle koncernvirksomhedernes regnskaber skal indgå i konsolideringen.
Koncernregnskabets indhold Årsregnskabsloven 114 UNDTAGELSER En koncernvirksomhed kan holdes ude af konsolideringen, hvis den er en dattervirksomhed og betydelige og vedvarende hindringer i væsentlig grad begrænser modervirksomhedens udøvelse af sine rettigheder over dattervirksomhedens aktiver eller ledelse, den er en dattervirksomhed, og de nødvendige oplysninger ikke kan indhentes inden for en rimelig frist eller uden uforholdsmæssigt store omkostninger, den er en dattervirksomhed, der ikke tidligere har indgået i koncernregnskabet ved konsolidering, og modervirksomheden udelukkende besidder kapitalandelene i dattervirksomheden med henblik på efterfølgende at overdrage den eller den er en erhvervsdrivende moderfond, der selv kun i begrænset omfang udøver erhvervsaktiviteter og ikke, bortset fra konvertible gældsbreve og ikkeudbetalt udbytte, har tilgodehavender hos eller har stillet sikkerhed for nogen af sine dattervirksomheder.
Konsolidering Konsolidering = Sammenlægning af regnskaberne for en modervirksomhed og dens dattervirksomheder, som om der var tale om én virksomhed ÅRL har enkelte undtagelser fra konsolidering jf. tidligere planche Påbegyndes på det tidspunkt hvor bestemmende indflydelse opnås Ophører på det tidspunkt hvor bestemmende indflydelse ophører Hvornår er der overgang af bestemmende indflydelse? a) dato for skæring af refusioner jf. købekontrakten b) dato for underskrift af købekontrakten c) dato for betaling af købesum
Koncernregnskab Anvendt regnskabspraksis Koncernens regnskabspraksis anvendes ved konsolideringen Både koncern og moder skal aflægge efter regler for klasse C også moder der selv er klasse B moder i klasse C-mellem kan nøjes hermed, selvom koncern er C-stor Datterselskaber i koncernregnskabet indre værdi inkl. goodwill mv Associerede selskaber i koncernregnskabet Indre værdi skal anvendes.
Konsolidering - metodik Krav om samme balancedatoer datters balancedag kan være mindre end 3 mdr. forud for koncernen datters balancedag kan ikke være senere end koncernens ellers krav om perioderegnskab til konsolideringen Udligning af mellemværender Eliminering af koncerninterne transaktioner Eliminering af koncerninterne fortjenester og tab kan undlades ved transaktioner på markedsmæssige vilkår, hvis eliminering er vanskelig i forhold til formålet kan undlades for ubetydelige avancer
Koncernetablering 122 Hovedregel Overtagelsesmetoden anvendes Overtagelsesmetoden medfører at alle aktiver og forpligtelser i det tilkøbte datterselskab skal indregnes til dagsværdi i koncernregnskabet pr. overtagelsesdatoen. Dette kan i mange tilfælde ikke ske i datterselskabets regnskab og stiller derfor krav om beregninger ved siden af.
Koncernetablering 123 UNDTAGELSE Sammenlægningsmetoden (en række betingelser skal være opfyldt) primært ens dagsværdi af moder og datter. Konsekvenser af sammenlægningsmetoden: Der sker ingen regulering til dagsværdi Konsolidering sker med virkning fra primo regnskabsåret
Associerede selskaber
Associeret virksomhed - definitioner Associeret virksomhed investor har betydelig indflydelse men hverken bestemmende indflydelse eller fælles ledelse Betydelig indflydelse er muligheden for at deltage i de finansielle og driftsmæssige beslutninger i virksomheden uden at have kontrol herover Betydning Ingen forskel i moders regnskab Konsolideres på én linje i koncernregnskab i hhv. resultat og balance Måles i koncernregnskabet til indre værdi
Betydelig indflydelse Besidder 20% eller mere af stemmerettighederne direkte eller indirekte via dattervirksomheder Besidder < 20% af stemmerettighederne Betydelig indflydelse demonstreret ved Bestyrelsesrepræsentation Aktiv deltagelse i beslutningsprocessen Væsentlige transaktioner Udveksling af teknisk information Udveksling af ledelsesressourcer
Efterfølgende indregning Andel af resultat og nettoaktiver opgjort efter investors regnskabspraksis merværdier fra evt. virksomhedsovertagelse (overtagelsesbalance) Indregn vha. seneste årsregnskab fra den associerede Krav om samme balancedato Omarbejdning hvis muligt ellers Korrektion for væsentlig forhold i ml. perioden Max +/- 3 måneders afvigelse. Forskydning holdes konstant Ledelsen skal sørge for at oplysninger kan indhentes
Indregning i moderselskaber Regnskab
Definitioner - begreber efter ÅRL Tilknyttet virksomhed En virksomheds dattervirksomhed, dens modervirksomhed og dennes dattervirksomhed. Tilknyttet til A Tilknyttet til A Virksomhed A Tilknyttet til A
Indregningsmetoder 1. Kostpris (anskaffelsessum). 2. Kostpris med opskrivning til dagsværdi (på baggrund af opskrivning ÅRL 41). 3. Indre værdi (Equity-metoden). 4. Dagsværdi, investeringsaktiver ÅRL 38??
Kostpris - kapitalandele Måling til kostpris er hovedreglen i Årsregnskabsloven 36. Krav om nedskrivning til lavere genindvindingsværdi, Årsregnskabsloven 42.
Kostpris - udbytte Ordinært udbytte indregnes i resultatopgørelsen, når der er erhvervet endelig ret til udbyttet - efter godkendelse på ordinær generalforsamling. Ekstraordinært udbytte indregnes i resultatopgørelsen, når der er erhvervet endelig ret til udbyttet på tidspunkt for bestyrelsens beslutning om uddeling. Udbytte umiddelbart efter køb af kapitalandel indtægt / modregning i kostpris.
Kostpris - udbytte Tilgodehavende udbytte må ikke afsættes i balancen, før der er erhvervet endelig ret hertil. I koncerner kan et udbytte fra datter til moder ikke videreudloddes i moder for samme år.
Kostpris udbytte (Case 1) Virksomhed A køber alle kapitalandele i B den 30/6 til 100. B har et overskud i perioden 30/6 31/12 på 20. Den 31/12 betaler B 50 i ekstraordinært udbytte til A. Hvad kan A indtægtsføre i resultatopgørelsen?
Dagsværdi, ÅRL 41 - kapitalandele Mulighed for opskrivning til dagsværdi. Opskrivning over EG, ej i resultatopgørelsen. Opskrivning bindes på reserve for opskrivninger under egenkapitalen. Kræver løbende revurderinger af dagsværdi. Ved salg opskrivningshenlæggelse overføres til frie reserver (ej over resultatopgørelsen). Tab resultatføres. Overgang til anvendelse af opskrevne værdier = ændring i anvendt regnskabspraksis.
Dagsværdi ÅRL 41 - udbytte Udbytte indregnes i resultatopgørelsen, når der er erhvervet ret til udbyttet. Indtægtsføres i det år udbyttet besluttes på generalforsamlingen. E & S opfattelse: - Udbytte der vedrører årets afkast = resultatopgørelsen - Udbytte der vedrører realisering af tidligere års opskrivninger = egenkapital.
Indre værdi - kapitalandele Kapitalandele kan frivilligt måles til den indre værdi i dattervirksomhed / associeret virksomhed efter ÅRL 43a. Metoden kan anvendes både på datter- og associerede virksomheder. Metoden kan anvendes både på anlægsaktiver og omsætningsaktiver.
Indre værdi - kapitalandele Metoden er frivillig for både klasse B, C og D virksomheder. HO: Reglen anvendes, da på alle dattervirksomheder eller associerede virksomheder. U: Betydelige vedvarende hindringer i at udøve sine rettigheder, nødvendige oplysninger kan ikke fremskaffes, besidder udelukkende til videresalg. (ÅRL 114, stk. 2). Kapitalandele måles da til kostpris.
Indre værdi - kapitalandele Indre værdi indregnes efter moderselskabets regnskabspraksis. (Hvis uvæsentlig ved associeret virksomhed, da ingen omregning). Der korrigeres for mer-/ mindreværdier i.f.t. dagsværdier på erhvervelsestidspunktet. Alle identificerbare aktiver skal opføres (også aktiver der ikke nødvendigvis var opført i dattervirksomheden, fx på grund af dennes regnskabspraksis). Er der ikke oplysninger om mer-/ mindreværdier, da hele forskelsværdien = goodwill.
Indre værdi - kapitalandele Resultat efter skat fra datter- / associeret virksomhed indtægtsføres i resultatopgørelsen på én linje. Dattervirksomheder og associerede virksomheder indregnes på hver sin linje. Årets indtægtsførte resultatandel bindes på særlig reserve under egenkapitalen.
Indre værdi - kapitalandele Ved indregning af resultatet af kapitalandele skal der ske eliminering af interne fortjenester og tab. Ved dattervirksomheder elimineres fuldt ud. Ved associerede virksomheder elimineres forholdsmæssigt. Der er ikke krav om, at elimineringsbeløb skal oplyses.
Indre værdi - kapitalandele Afskrivning på koncerngoodwill modregnes resultatandelen i resultatopgørelsen og formindsker den bundne reserve under egenkapitalen. Koncerngoodwill indregnes under kapitalandele i balancen sammen med de kapitalandele, det knytter sig til. Koncerngoodwill skal afskrives efter ÅRL: - Afskrivningsperiode max 20 år - Afskrivningsperiode over 5 år kræver begrundelse Koncerngoodwill afskrives ikke efter IFRS nedskrivningstest hvert år. (dog ny standard for SME)
Indre værdi - kapitalandele Koncernbadwill (negativ forskelsværdi) indregnes som en særskilt periodeafgrænsningspost under gældsforpligtelser - og indtægtsføres i takt med realisering, dog max 20 år. Resultatføres sammen med resultatandel af kapitalandelene og forøger den bundne reserve under egenkapitalen.
Indre værdi - kapitalandele Reserve for indre værdi påvirkes af: - Tilgang i form af årets resultat - Reduceres med afskrivning på koncerngoodwill - Forøges med indtægtsførsel af badwill - Korrektioner for kapitalbevægelser i tilknyttet virksomhed. Reserve for indre værdi. Føres som én post under egenkapitalen uanset ejerskab af flere tilknyttede virksomheder. De enkelte virksomheders reserver opsplittes i bogføringen.
Indre værdi kapitalandele (Case 2) En dattervirksomhed har underskud år 1 på 100 Dattervirksomheden har overskud år 2 på 200 Hvad skal bindes på reserver for indre værdi henholdsvis år 1 og år 2?
Indre værdi - kapitalandele Opskrivningsreserven under egenkapitalen er en akkumuleret nettoopskrivning. Ved flere kapitalandele: - Overskud / underskud føres som nettobeløb på opskrivningsreserven. - Ved frasalg af en enhed skal den frasolgte enheds andel af reserven opløses (dog ikke hvis denne er negativ).
Indre værdi - kapitalandele Opskrivningsreserven kan ikke være negativ. Bliver reserven negativ, overføres restbeløbet til reserve for overført overskud. Reserve for indre værdi kan anvendes til: - Dækning af underskud i moderselskabet. - Kapitalforhøjelser i moderselskabet.
Indre værdi - kapitalandele Negativ egenkapital i datter- /associeret virksomhed: - Nedskrivning af værdi i kapitalandel til 0 kr. - Stillingtagen til værdi af eventuelt tilgodehavende. Ej automatisk modregning ved associeret virksomhed. - Hensættelse til eventualforpligtelse, hvis der eksisterer en reel forpligtelse til dækning af underbalance. - Kaution - Hensigtserklæring - Andet
Indre værdi - kapitalandele Frasalg af kapitalandele - Fortjeneste / tab resultatføres. Opskrivningshenlæggelse opløses. - Ved delvis afhændelse af en dattervirksomhed forholdsmæssig andel af goodwill fjernes. - Ved ejerskab af flere kapitalandele: - Indre værdi for salgsenheden fjernes. - Forholdsmæssig andel af koncerngoodwill fjernes - Andel af reserven under egenkapital fra salgsenheden opløses - Er andel af reserven negativ, opløses denne ikke. - Frasælges en del af en kapitalandel, således at det resterende ejerskab ikke udgør en associeret virksomhed, betragtes den resterende bogførte værdi som ny kostpris.
Indre værdi - udbytte Udbytter indregnes ikke i resultatopgørelsen. Modregnes på balanceposten kapitalandele. Fragår i den bundne reserve på EG (overføres til frie reserver). HO: Udbytte vedtaget på ordinær generalforsamling efter statusdagen, kan ikke optages som tilgodehavende i moderselskabet. U: Hvis moderselskabet afsætter eget udbytte som gæld. (Gælder ikke for associerede selskaber).
Indre værdi - udbytte Udbytte fra datter til moder kan videreudloddes i moder for samme regnskabsår. Betingelse at udbyttet er vedtaget i datter før generalforsamlingen i moder. I moder overføres udbyttet fra den bundne reserve til de frie reserver. Værdien af kapitalandele berøres ikke. Ovennævnte gælder ikke for associerede virksomheder.
Dagsværdi investeringsaktiver - kapitalandele Kapitalandele kan indregnes til dagsværdi efter reglerne for investeringsaktiver, ÅRL 38. Dog skal følgende betingelser være opfyldt: - Investering i kapitalandele skal være hovedaktivitet. - Der skal være tale om aktiv investeringsvirksomhed. Rene holdingselskaber kan dermed ikke anvende dagsværdi efter ÅRL 38.
Dagsværdi investeringsaktiver - kapitalandele Definitioner: Investeringsvirksomhed: Selskaber, som udelukkende beskæftiger sig med at anbringe deres midler i forskellige former for værdipapirer og fast ejendom eller andre aktiver alene med det formål at fordele investeringsrisikoen. Holdingselskaber: Selskaber, der alene har til formål at besidde kapitalinteresser i andre virksomheder samt at forvalte og udnytte disse interesser uden anden indblanding end at gøre sin indflydelse gældende som ejer.
Dagsværdi investeringsaktiver - kapitalandele Løbende værdireguleringer af kapitalandele føres over resultatopgørelsen (både op- og nedskrivninger). Tilhørende forpligtelser skal ligeledes reguleres til dagsværdi over resultatopgørelsen. Værdireguleringer (op- og nedskrivninger) behandles under EG som frie reserver (kan anvendes som udbytte). Modtagne udbytter bliver en del af dagsværdi-reguleringen over resultatopgørelsen.
Ændring i regnskabspraksis Overgang fra en indregningsmetode til en anden (fx fra 38 til 41) er ændring i regnskabspraksis. Kræver ændring i sammenligningstal og oplysning i anvendt regnskabspraksis.
Kapitalandele Anvendelse af kostpris i moderselskab: Modtaget udbytte fra datterselskab indregnes først som indtægt på det tidspunkt det deklareres Anvendelse af indre værdis metode i moderselskab: Om man placerer udbytte i datterselskab under gæld eller egenkapital påvirker ikke de frie reserver, som kan anvendes til udbytte fra moderselskabet Se eksempel næste slides
Kapitalandele - eksempel Datterselskab Udbytte under egenkapital (I) Udbytte under gæld (II) Aktiekapital 500 500 Overført resultat 100 100 Udbytte 200 - Egenkapital 800 600 Udbytte (gæld) - 200 Passiver 800 800
Kapitalandele - eksempel I: Moderselskab datterselskab placerer udbytte under egenkapital Aktiver Passiver Kapitalandele 800 Anpartskapital 125 Tilgodehavende udbytte 0 Reserve for nettoopskrivning 100 Overført resultat 575 800 800 Note for kapitalandele Kostpris 500 Forskel pga. udbytte fra datter Opskrivninger 300 800
Kapitalandele - eksempel II: Moderselskab datterselskab placerer udbytte under gæld Aktiver Passiver Kapitalandele 600 Anpartskapital 125 Tilgodehavende udbytte 200 Note for kapitalandele Kostpris 500 Opskrivninger 100 Reserve for nettoopskrivning 100 Overført resultat 575 800 800 600
ANDRE KAPITALANDEL
Andre kapitalandele Stemmeandel under 20 %. Indregnes til kostpris, incl. handelskomkostninger ved køb. Indregnes efterfølgende til dagsværdi.
Andre kapitalandele Metoder for dagsværdiberegning: Salgsværdi (børskurs) hvis handel på et velfungerende marked Tilnærmet salgsværdi, evt. kapitalværdiberegning Kostpris, hvis der ikke findes en salgsværdi eller en tilnærmet salgsværdi. Afkast af værdipapirer indregnes i resultatopgørelsen efter samme principper som beskrevet for kost- og dagsværdi indregning ovenfor.
Koncernrevision - herunder revision af kapitalandele
Koncernrevision Årsregnskabslovens 135 EFTER LOVÆNDRING (udvidet gennemgang) En virksomhed, der har pligt til at udarbejde årsrapport efter reglerne for regnskabsklasse B, C eller D, skal lade sit årsregnskab og et eventuelt koncernregnskab revidere af en eller flere revisorer, jf. dog 3. pkt. En virksomhed, der er omfattet af regnskabsklasse B, kan vælge at lade revisionen efter 1. pkt. udføre efter Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard for små virksomheder, jf. dog stk. 2 og 3. En virksomhed, der er omfattet af regnskabsklasse B, kan undlade at lade årsregnskabet revidere, hvis virksomheden i 2 på hinanden følgende regnskabsår på balancetidspunktet ikke overskrider to af følgende størrelser, jf. dog stk. 2 og 3: 1) En balancesum på 4 mio. kr., 2) en nettoomsætning på 8 mio. kr. og 3) et gennemsnitligt antal heltidsbeskæftigede i løbet af regnskabsåret på 12. Stk. 2. Bestemmelsen i stk. 1, 2. pkt., og undtagelsen i stk. 1, 3. pkt., gælder ikke for erhvervsdrivende fonde, jf. 3, stk. 1, nr. 3. 61
Koncernrevision Årsregnskabslovens 135 EFTER LOVÆNDRING (udvidet gennemgang) Stk. 3. Bestemmelsen i stk. 1, 2. pkt., og undtagelsen i stk. 1, 3. pkt., gælder ikke for virksomheder, der besidder kapitalandele i andre virksomheder, og som udøver betydelig indflydelse på en eller flere af disse virksomheders driftsmæssige eller finansielle ledelse, hvis virksomheden og de virksomheder, den besidder kapitalandele i og udøver betydelig indflydelse på, i 2 på hinanden følgende regnskabsår på balancetidspunktet tilsammen overskrider to af størrelserne i henholdsvis 7, stk. 2, nr. 1, og stk. 1, nr. 1-3. Beregningsreglerne i 110 finder tilsvarende anvendelse på beregningen efter 1. pkt. 62
Koncernrevision Revisorlovens 20 20. Revisor skal føre en revisionsprotokol i virksomheder, hvis årsregnskab m.v. revideres. 1. pkt. finder ikke anvendelse, hvis revisionen er udført efter Erhvervsstyrelsens erklæringsstandard, jf. årsregnskabs lovens 135, stk. 1, 2. pkt Stk. 2. Revisionsprotokollen skal føres til hvervgivers brug, medmindre andet er krævet. I virksomheder, som har et revisionsudvalg, jf. 31, er revisionsprotokollen endvidere til revisionsudvalgets brug. Stk. 3. I revisionsprotokollen skal revisor redegøre for arten og omfanget af de udførte revisionsarbejder og konklusionen herpå. Revisor skal herunder i det mindste oplyse om følgende, når der er udført revision: 1)Væsentlige spørgsmål vedrørende revisionen, herunder især væsentlig usikkerhed, fejl eller mangler vedrørende virksomhedens bogholderi, regnskabsvæsen eller interne kontrol, 2)forhold, som normalt må forventes at have betydning for modtagerens eller hvervgiverens stillingtagen til årsregnskabet m.v., 3)hvorvidt revisor opfylder lovgivningens krav til revisors uafhængighed, og 4)hvorvidt revisor under revisionen har modtaget alle de oplysninger, der er anmodet om. Stk. 4. Oplysninger i revisionsprotokollen kan ikke erstattes af andre meddelelser. Stk. 5. I modervirksomheder, der aflægger koncernregnskab, skal revisionsprotokollen indeholde en omtale af revisionen af koncernregnskabet. 63
Revision af kapitalandele
Revision af kapitalandele Overordnet målsætning: Sikre revisionsbevis på revisionsmålene: Fuldstændighed Tilstedeværelse Værdiansættelse Nøjagtighed
Revision af kapitalandele Handlinger afhænger af risiko og væsentlighed. Indregningsmetoden har betydning. Indregning til kostpris kan nedsætte antallet af nødvendige handlinger.
Revision af kapitalandele Revisionsmål og særlige forhold Fuldstændighed - Er alle kapitalandele medtaget i regnskabet - Er der sket tilgang i løbet af året, tilkøb, kapitalforhøjelser mv. Tilstedeværelse - Er der et ejerskab af de opførte kapitalandele - Er der bestemmende indflydelse - Er der overblik over koncernforhold (direkte og indirekte ejerskab) - Er der sket afgang i løbet af året, salg, ændringer i stemmeforhold (bestemmende indflydelse) - Eksisterer det/de pågældende kapitalandele
Revision af kapitalandele Revisionsmål og særlige forhold (fortsat) Værdiansættelse - Anvendt princip i overensstemmelse med regnskabspraksis - Vurdering af kapitalandelenes værdi (selskabets værdi) - Vurdering af evt. tilgodehavender / forpligtelser vedr. kapitalandelene - Vurdering af op- og nedskrivninger Nøjagtighed - Korrekt beregning af de indregnede beløb (indtægter, aktivpost og egenkapitalposter) - Beregnede gevinst/tab samt op- og nedskrivninger er beregnet korrekt.
Revision af kapitalandele Materialer til brug for revisionen Årsregnskaber for kapitalandelene - Til afstemning af korrekt indregning - Til afstemning af værdiansættelse Budgetter for kapitalandelene - Til vurdering af værdiansættelse Oplysninger om merværdier ved førstegangs indregning Vurdering / anvendelse af anden revisors arbejde Eventuelle konsekvenser ved forbehold / supplerende oplysninger i regnskaber for kapitalandele (Eventuelle konsekvenser for moderselskabet)
Revision af kapitalandele Materialer til brug for revisionen (fortsat) Bestyrelsesmødereferater (indeholder evt. beslutninger vedr. kapitalandele Vedtægter for kapitalandelene, bestemmelser vedr. stemmeret mv. Registreringsdokumenter for kapitalandelene Købs- og salgsdokumenter
Revision af øvrige kapitalandele Børskurs for papirer der handels på velfungerende markeder. Normalt gennem eng. oversigt. Unoterede beholdninger af aktier/anparter - Offentliggjorte regnskaber - Køb og salgsnotaer - Udvidede handlinger ved betydelige andre kapitalandele eller forøget risiko se ovenfor. Andre værdipapirer og tilgodehavender - Købs- eller lånedokumenter - Saldobekræftelser fra datterselskaber - Debitorvurdering.
Revision i klassisk dansk koncern med et datterselskab, hvor vi også er revisor. Husk Planlægning af koncernregnskabet Husk forståelse af koncern og konsolideringsproces Husk handlinger på koncernniveau Husk konklusion på koncernniveau Husk rapportering vedrørende koncernen i protokollen. 72
Revision i klassisk dansk koncern med et datterselskab, som ikke revideres. Husk Det er vores arbejde som koncernrevisorer, at identificere betydelige dattervirksomheder og designe handlinger som sikrer egnet og relevant revisionsbevis som grundlag for vores konklusion på koncernregnskabet og moderselskabet, hvor datter indregnes efter indre værdis metode Husk at vi ikke kan nøjes med regnskabsanalyse, når alle datterselskaber identificeres som ubetydelige. Vi kan ikke løse problemet ved at tage forbehold. 73
Alternativer til revision af moderselskaber Ændringen af ÅRL giver mulighed for følgende på moderselskaber: Koncerner der ligger under grænserne for fravalg af revision Assistanceerklæring (opstilling af regnskab) Review Revision efter særlig erklæringsstandard Revision efter ISA erne Fravalg af revision kræver de samme handlinger som når et lille selskab fravælger revision. 74
Alternativer til revision af moderselskaber Ændringen af ÅRL giver mulighed for følgende på moderselskaber: B-koncerner over 4-8-12 Revision efter særlig erklæringsstandard Revision efter ISA erne Overgang til revision efter særlig erklæringsstandard kræver generalforsamlingsbeslutning. 75
ISA er ved koncernrevision ISA 600 Særlige overvejelser, revision af koncernregnskaber Øvrige ISA er kommer også i spil i betydeligt omfang ISA 220 Kvalitetsstyring ISA 210 Aftale ISA 260 Kommunikation med den øverste ledelse ISA 300 Planlægning M.fl. 76
Revisionsprocessen også ved koncernrevision KUNDEACCEPT PLANLÆGNING UDFØRELSE RAPPORTERING
ISA 600 ISA 600 fastholder i hovedtræk samme principper som tidligere og giver uddybende vejledning på følgende områder: - Koncernrevisors ansvar - Opgaveaccept - Revisionsstrategi og revisionsplan - Forståelse af koncernen, enheder og omgivelser - Samarbejde med datterselskabsrevisor - Væsentlighed - Risiko - Reaktion på identificerede risici Konsolideringsprocessen Efterfølgende begivenheder Kommunikation med datterselskabsrevisorer Vurdering af opnået revisionsbevis Kommunikation med koncernledelsen Dokumentation 78
Koncernrevisors ansvar 11. Koncernrevisor har ansvaret for styringen, tilsynet med og udførelsen af koncernrevisionsopgaven i overensstemmelse med faglige standarder og relevante krav i lovgivning og øvrig regulering, samt ansvaret for om den afgivne revisor erklæring er passende efter omstændighederne Dette gælder også for en-linie konsolideringen i et moderselskab, der indregner efter indre værdis metode. 79
Opgaveaccept Følgende kræves/overvejes: Forståelse af koncernen og den aktiviteter Forståelse af datterselskaberne og disses aktiviteter Forståelse af konsolideringsproces og kontrolmiljø i koncernen Vurdering af mulighed for adgang til alle relevante oplysninger Forståelsen kan opnås gennem kommunikation med koncernledelsen. 80
Revisionsstrategi/revisionsplan Fastsættelse af koncernvæsentlighed: Fastsættelse af væsentlighed på koncernniveau Fastsættelse af væsentlighed på datterselskabsniveau (lavere) 81
Revisionsstrategi/revisionsplan Vurdering af risici og reaktion på disse: Vurdering af dattervirksomheder, der opdeles i følgende kategorier: Betydelige dattervirksomheder Ubetydelige dattervirksomheder 82
Revisionsstrategi/revisionsplan Betydelige dattervirksomheder: Definitionen: Individuel betydning for koncernen eller med risiko for væsentlig fejlinformation på koncernniveau. Reaktioner: Revision af dattervirksomhedens finansielle information Revision af en eller flere balanceposter, transaktioner eller oplysninger der relaterer sig til risikoen for væsentlig fejlinformation Særskilte revisionshandlinger rettet mod specifikke risici 83
Revisionsstrategi/revisionsplan Ubetydelige dattervirksomheder: Definition: Dattervirksomheder, der ikke opfylder definitionen på en betydelig dattervirksomhed. Reaktioner: Analytiske handlinger 84
Revisionsstrategi/revisionsplan Krav om en samlet vurdering fra koncernrevisor: Hvis koncernrevisor ikke mener at have opnået tilstrækkeligt og egnet revisionsbevis ved analytiske handlinger på ubetydelige dattervirksomheder skal der foretages yderligere handlinger: Fuld revision Revision af balanceposter eller transaktioner Review Specifikke revisionshandlinger Hvis der kun er datterselskaber, der klassificeres som ubetydelige er analytiske handlinger aldrig tilstrækkeligt. 85
Konsolideringsprocessen Følgende krav skal opfyldes: Revisor skal opnå forståelse af processen, Kontroller Instruktioner Nøjagtighed Fuldstændighed Tilstedeværelse 86
Konsolideringsprocessen Revisor skal sikre at datterselskabsregnskaber er passende omarbejdet mht. : Regnskabspraksis og begrebsramme Regnskabsperiode Reguleringer til købspriser 87
Efterfølgende begivenheder Revisor skal sikre at der er taget behørig højde for efterfølgende begivenheder på koncernniveau, herunder sikre at efterfølgende begivenheder i datterselskaber bliver kommunikeret til koncernrevisor. 88
Rapportering ISA 700, 705 og 706 er gældende på koncernregnskabet også. Der gælder samme betingelser som på alm. Årsregnskaber. 89
ISA 705 Modificerede påtegninger Arten af forbehold, der er årsag til modifikationen Regnskabet indeholder væsentlig fejlinformation (uenighed med ledelsen) Der kan ikke opnås tilstrækkeligt og egnet revisionsbevis (Begrænsning i revisors arbejde) Revisors vurdering af, hvor gennemgribende indvirkningerne eller de mulige indvirkninger er på regnskabet Væsentlig, men ikke gennemgribende Konklusion med forbehold Konklusion med forbehold Væsentlig og gennemgribende Afkræftende konklusion Manglende konklusion
Den nye påtegnings opbygning Forbehold Forbehold Grundlag for forbehold Vi tager forbehold for varelageret. Forbehold Grundlag for afkræftende konklusion Vi tager forbehold for going concern Forbehold Grundlag for manglende konklusion Vi har ikke opnået overbevisning om.. Konklusion med forbehold Bortset fra.giver regnskabet et retvisende billede Afkræftende konklusion Som følge af giver regnskabet ikke et retvisende billede Manglende konklusion Som følge af kan vi ikke afgive en konklusion
Koncernrapportering ISA 260 Kommunikation med øverste ledelse Revisor skal kommunikere revisionsmæssige forhold af ledelsesmæssig interesse rettidigt. Revisionsmæssige forhold af interesse for den øverste ledelse skal kommunikeres i revisionsprotokollen 92
Koncernrapportering Revisionsprotokollen Protokollatet skal indeholde følgende: - Overordnet resultat af det udførte revisionsarbejde, eventuelt ved gengivelse af den forventede konklusion i revisionspåtegningen. Forventes revisionspåtegningen afgivet med modifikationer, skal modifikationerne og den forventede konklusion gengives - forhold af ledelsesmæssig interesse, herunder væsentlige regnskabsmæssige og revisionsmæssige forhold og revisors stillingtagen hertil - redegørelse for de udførte revisionsarbejder og konklusionerne herpå - redegørelse for revisionen af et eventuelt koncernregnskab - redegørelse for revisors kontrol af ledelsens overholdelse af selskabsretlige formalia, hvor dette er krævet i lovgivningen - afgivelse af lovkrævede oplysninger og erklæringer. 93