FORSIKRINGSSELSKABET NÆRSIKRING A/S HALVÅRSRAPPORT 2016 Indholdsfortegnelse: Ledelsesberetning Side 1 Nøgletal Side 1 Anvendt regnskabspraksis Side 2-3 Ledelsespåtegning Side 4 Resultatopgørelse Side 5 Balance Side 6 7 CVR-nr. 73 46 50 28
Side 1 LEDELSESBERETNING Udviklingen i halvåret Resultatet i første halvår 2016 blev på 1,9 mio. kr. mod 30,1 mio. kr. i samme periode sidste år. Selskabet har i 2016 forøget co-assuranceafgivelsen svarende til en årspræmie på cirka 10 mio. kr. Forretningsomfanget har udviklet sig tilfredsstillende, og når der bortses fra den øgede coassuranceafgivelse, så har der underliggende været en mindre stigning i bruttopræmierne. Erstatningshensættelserne er i første halvår positivt påvirket af, at udviklingen i hensættelserne for tidligere skadeår har givet en afløbsgevinst for egen regning på ca. 35 mio. kr. Det kraftige rentefald i første halvår har medført, at selskabets investeringsafkast er negativ med 35 mio. kr. Dette skyldes, at en del af selskabets renterisiko på erstatningshensættelser indgår i den løbende risikopåtagelse. Afkastet på øvrige investeringsaktiviteter har udvist et mindre positivt resultat i halvåret. Resultatet i halvåret vurderes samlet set som mindre tilfredsstillende. Individuelt solvensbehov Selskabets individuelle solvensbehov er opgjort til 219,4 mio. kr. ved opgørelse i henhold til standardmodellen i solvensbekendtgørelsen. Ultimo 2015 udgjorde den 230,0 mio. kr. På baggrund af den opgjorte tilstrækkelige basiskapital på 571,3 mio. kr. er selskabets solvensdækning således på 2,6 imod 2,1 ved udgangen af 2015. Forventninger til 2. halvår Den realiserede stigning i forretningsomfanget i første halvår forventes fastholdt i 2. halvår. Under forudsætning af et uændret renteniveau forventes en mindre forbedring af investeringsafkastet i 2. halvår. Nøgletal 1. halvår 2016 1. halvår 2015 Bruttoerstatningsprocent 11,8 15,1 Bruttoomkostningsprocent 9,8 10,3 Nettogenforsikringsprocent 10,3-0,3 Combined ratio 31,9 25,1 Operating ratio 31,9 25,0 Afløbsresultat f.e.r (mio.kr.) 35,3 28,9 Individuelt solvensbehov (mio.kr.) 219,4 248,4 Tilstrækkelig basiskapital 571,3 556,8
Side 2 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Halvårsrapporten er udarbejdet efter reglerne i Lov om finansiel virksomhed samt bekendtgørelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber og tværgående pensionskasser. Bekendtgørelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber og tværgående pensionskasser er ændret med virkning fra 1. januar 2016 og hermed tilpasset de europæiske solvensregler, Solvency II, som trådte i kraft pr. denne dato. Der er sket ændringer i målingen af de erstatningsmæssige hensættelser, idet disse i henhold til Solvency II skal opgøres til bedste skøn og der skal indregnes en risikomargen til dækning af risikoen for afvigelser mellem bedste skøn og endelig afvikling af hensættelserne. Herudover er der foretaget en ændring i den rentekurve, som skal anvendes ved diskontering af de forsikringsmæssige hensættelser. Der skal fremover anvendes en EIOPA rentekurve fastlagt i Solvency II, og efter særskilt tilladelse fra Finanstilsynet anvender selskabet den risikofrie rentekurve inkl. volatilitetsjustering. Desuden er der gennemført præsentationsmæssige ændringer jf. regnskabsbekendtgørelsen. Nedenfor er nærmere beskrevet den regnskabsmæssige effekt af praksisændringerne og betydningen for præsentationen. Bortset fra ovennævnte områder og områderne beskrevet nedenfor er halvårsregnskabet aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. NY REGNSKABSBEKENDTGØRELSE Det har ikke været muligt at opgøre den beløbsmæssige effekt af ændringen i regnskabspraksis for posterne i resultatopgørelsen i 2016. Den samlede effekt på egenkapitalen er positiv med 37,1 mio. kr. og fordeler sig således på posterne heri: Erstatningshensættelser Erstatningshensættelser opgøres nu i henhold til Solvency II til bedste skøn, hvor de hidtil har været opgjort til et tilstrækkeligt beløb. Ændringen har medført en positiv påvirkning af erstatningshensættelserne pr. 1. januar 2016 på 88,8 mio. kr. Risikomargen Som noget nyt skal erstatningshensættelserne indeholde en risikomargen. Ændringen har medført en negativ påvirkning pr. 1. januar 2016 på 50,9 mio. kr. Tilgodehavende genforsikring Ændringen i erstatningshensættelser har medført en tilsvarende ændring på selskabets genforsikringstilgodehavender, som har givet en negativ effekt pr. 1. januar 2016 på 2,8 mio. kr.
Side 3 NY REGNSKABSBEKENDTGØRELSE (fortsat) Diskontering Erstatningshensættelser og genforsikringstilgodehavender skal nu diskonteres med EIOPAs rentekurve inkl. volatilitetsjustering i stedet for den af Finanstilsynet offentliggjorte rentekurve. Ændringen har medført en positiv effekt på erstatningshensættelser og genforsikringstilgodehavender pr. 1. januar 2016 på 12,5 mio. kr. Skat De ovennævnte ændringer har medført en samlet negativ skattemæssig påvirkning pr. 1. januar 2016 på 10,5 mio. kr. Øvrige ændringer De ændrede diskonteringsbestemmelser har samtidig medført en ændring i præsentationen af forsikringsteknisk rente, diskonteringstab på hensættelser samt årets ændring i diskonteringsrente. Ud over ændringen i regnskabspraksis er der gennemført ændringer i præsentationen af resultatopgørelse og passiver, idet der er indført en ny regnskabspost for risikomargen og forskydningen heri. Sammenligningstallene i resultatopgørelse og balance samt nøgletal i halvårsrapporten er tilpasset den ændrede regnskabspraksis.
Side 4 LEDELSESPÅTEGNING Vi har dags dato aflagt halvårsrapporten for 2016 for Forsikringsselskabet Nærsikring A/S. Halvårsrapporten er aflagt i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således at årsrapporten giver et retvisende billede af selskabets aktiver og passiver, finansielle stilling samt resultatet. Halvårsrapporten er ikke revideret. Viborg, den 19. august 2016 Direktion Henrik Harrestrup direktør Bestyrelsen Jørgen Ladekjær Ole Færch Frank Abel formand næstformand Bjarne Bjarnarson Anders Hestbech Dennis René Petersen Carsten Møller Pedersen
Side 5 RESULTATOPGØRELSE (1.000 kr.) pr. 30. juni 2016 01-01 - 30-06 2016 01-01 - 30-06 2015 Bruttopræmier 81.153 84.576 Afgivne forsikringspræmier -482-539 Ændring i præmiehensættelser -24.435-27.204 Ændring i fortjenstmargen og risikomargen -2.238-2.196 Præmieindtægter f.e.r., i alt 53.998 54.637 Forsikringsteknisk rente 65 341 Udbetalte erstatninger -32.251-23.083 Modtaget genforsikringsdækning 1.406 1.551 Ændring i erstatningshensættelser 25.224 11.769 Ændring i risikomargen 597 2.984 Ændring i genforsikringens andel af erstatningshensættelser -6.528-853 Erstatningsudgifter f.e.r., i alt -11.552-7.632 Erhvervelsesomkostninger -3.143-3.452 Administrationsomkostninger -2.203-2.252 Forsikringsmæssige driftsomkostninger f.e.r., i alt -5.346-5.704 FORSIKRINGSTEKNISK RESULTAT 37.165 41.642 Renteindtægter og udbytter m.v. 11.383 10.745 Kursreguleringer 19.595-20.792 Adm.omkostninger i f.m. investeringsvirksomhed -949-1.013 Investeringsafkast, i alt 30.029-11.060 Forrentning og kursregl. af forsikringsm. hensættelser -65.076 24.460 INV.AFKAST EFTER FORSIKRINGSTEKNISK RENTE -35.047 13.400 Andre indtægter 626 637 Andre udgifter -319-319 RESULTAT FØR SKAT 2.425 55.360 Skat -534-14.138 PERIODENS RESULTAT 1.891 41.222 Anden totalindkomst Anden totalindkomst 0 0 Skatteeffekt heraf 0 0 Anden totalindkomst, i alt 0 0 SAMLET TOTALINDKOMST 1.891 41.222
Side 6 BALANCE (1.000 kr.) 30-06 2016 31-12 2015 AKTIVER Driftsmidler 174 211 MATERIELLE ANLÆGSAKTIVER, I ALT 174 211 Kapitalandele 3 3 Investeringsforeningsandele 118.448 151.540 Obligationer 1.160.117 1.124.753 Finansielle investeringsaktiver, i alt 1.278.568 1.276.296 INVESTERINGSAKTIVER, I ALT 1.278.568 1.276.296 Genforsikringsandele af erstatningshensættelser 62.979 63.336 Genforsikringsandele af de forsikr.mæs. hens., i alt 62.979 63.336 Tilgodehavende hos forsikringstagere 10.547 5.388 Tilgodehavende i f.m. direkte forsikr.kontrakter, i alt 10.547 5.388 TILGODEHAVENDER, I ALT 73.526 68.724 Aktuelle skatteaktiver 7.662 0 Udskudte skatteaktiver 3.474 3.468 Likvide beholdninger 150.245 121.379 ANDRE AKTIVER, I ALT 161.381 124.847 Tilgodehavende renter 1.983 2.422 Andre periodeafgrænsningsposter 926 188 PERIODEAFGRÆNSNINGSPOSTER, I ALT 2.909 2.610 AKTIVER, I ALT 1.516.558 1.472.688
BALANCE (1.000 kr.) 30-06 2016 31-12 2015 PASSIVER Aktiekapital 4.300 4.300 Sikkerhedsfond 11.723 11.723 Overført overskud 555.251 553.360 EGENKAPITAL, I ALT 571.275 569.383 ANSVARLIG LÅNEKAPITAL 2.275 2.275 Præmiehensættelser 48.425 23.990 Erstatningshensættelser 805.627 790.769 Risikomargen på skadesforsikringskontrakter 52.575 50.934 HENSÆTTELSER TIL FORSIKR.KONTRAKTER, I ALT 906.627 865.693 Gæld i forbindelse med direkte forsikring 3.143 6.830 Gæld i forbindelse med genforsikring 45 129 Gæld i forbindelse med co-assurance 11.357 4.202 Afledte finansielle instrumenter 16.711 11.849 Aktuelle skatteforpligtelser 0 8.304 Anden gæld 5.125 4.023 GÆLD, I ALT 36.381 35.337 PASSIVER, I ALT 1.516.558 1.472.688