EJENDOMSAKTIESELSKABET AF 4. MARTS 1982 Årsrapport 1. januar 2012-31. december 2012 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 31/05/2013 Helle Bjørnskov Fischer Dirigent
Side 2 af 15 Indhold Virksomhedsoplysninger Virksomhedsoplysninger... 3 Påtegninger Ledelsespåtegning... 4 Erklæringer Den uafhængige revisors erklæringer... 5 Ledelsesberetning Ledelsesberetning... 7 Årsregnskab Anvendt regnskabspraksis... 8 Resultatopgørelse... 10 Balance... 11 Noter... 13
Side 3 af 15 Virksomhedsoplysninger Virksomheden EJENDOMSAKTIESELSKABET AF 4. MARTS 1982 Ny Carlsberg Vej 100 1799 København V CVR-nr: 67302710 Regnskabsår: 01/01/2012-31/12/2012 Revisor KPMG STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB Osvald Helmuths Vej 4 2000 Frederiksberg CVR-nr: 30700228
Side 4 af 15 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 2012 for Ejendomsaktieselskabet af 4. marts 1982. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver, finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 2012. Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. København, den 31/05/2013 Direktion Jakob Stilov Bestyrelse Jørn Peter Jensen Formand Ulrik Andersen Laurits Anton Jørgensen
Side 5 af 15 Den uafhængige revisors erklæringer Til aktionæren i EJENDOMSAKTIESELSKABET AF 4. MARTS 1982 Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for EJENDOMSAKTIESELSKABET AF 4. MARTS 1982 for regnskabsåret 1. januar 2012-31. december 2012, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte handlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.
Side 6 af 15 Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar 2012-31. december 2012 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Erklæringer i henhold til anden lovgivning og øvrig regulering Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. København, 31/05/2013 Henrik Kronborg Iversen statsaut. revisor KPMG STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB Anders Stig Lauritsen statsaut. revisor KPMG STATSAUTORISERET REVISIONSPARTNERSELSKAB
Side 7 af 15 Ledelsesberetning Selskabets formål er at drive handels- og investeringsvirksomhed samt enhver anden sådan virksomhed, der efter bestyrelsens skøn har tilknytning hertil. Årets resultat er et overskud på 3.627 tkr., selskabets egenkapital udgør herefter 39.853 tkr. For det kommende år vil resultatet afhænge af udviklingen i selskabets foretagne investeringer samt af renter af selskabets finansiering. Aktiekapitalen ejes fuldt ud af Carlsberg A/S, København, og selskabets regnskab indgår i koncernregnskabet for Carlsberg A/S. Der er ikke indtruffet begivenheder efter statusdagen af væsentlig betydning for regnskabsåret 2012.
Side 8 af 15 Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for Regnskabsklasse B. Anvendt regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Generelt om indregning og måling Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske ressourcer vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til gevinster, tab og risici, der fremkommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. RESULTATOPGØRELSEN Resultat af kapitalinteresser. I resultatopgørelsen indtægtsføres hvad der svarer til en ejerandel på 25% af Sejet Planteforædling I/S s resultat. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter, realiserede og urealiserede kursgevinster og tabvedrørende værdipapirer, samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen m.v. Selskabsskat Årets skat indregnet i resultatopgørelsen består af årets aktuelle skat og forskydningen i udskudt skat. Aktuel skat beregnes med den for året gældende skattesats. Selskabet er sambeskattet med Carlsberg A/S. De sambeskattede danske virksomheder afregner den beregnede skyldige skat til Carlsberg A/S. Carlsberg A/S afregner skatten overfor skattemyndighederne (fuld fordelingsmetode). BALANCEN Finansielle anlægsaktiver Kapitalinteresse i Sejet Planteforædling I/S optages til den ideelle andel på 25% af den pågældende virksomheds indre værdi. Nettoopskrivning af kapitalandele overføres under egenkapitalen til reserver for nettoopskrivning efter den indre værdis metode, i det omfang den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien.
Side 9 af 15 Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris. Der nedskrives til imødegåelse af forventede tab efter en individuel vurdering af tilgodehavender. Udskudt skat Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. I de tilfælde, f.eks. vedrørende aktier, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter alternative beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil de forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen. Værdipapirer Værdipapirer, der indregnes under omsætningsaktiver, måles til dagsværdi på balancedagen. Unoterede værdipapirer måles til estimeret salgsværdi på balancedagen. Såfremt en pålidelig salgsværdi ikke kan identificeres, sker alternativt måling til kostpris med fradrag af eventuelle nedskrivninger. Gældsforpligtelser Gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdi.
Side 10 af 15 Resultatopgørelse 1. jan 2012-31. dec 2012 Note 2012 2011 kr. kr. Administrationsomkostninger... 1-296.013-333.180 Resultat af ordinær primær drift... -296.013-333.180 Andre finansielle indtægter fra tilknyttede virksomheder... 5.654.500 5.614.940 Andre finansielle indtægter... 2 0 4.416 Øvrige finansielle omkostninger... 3-297.096-5.059.178 Ordinært resultat før skat... 5.061.391 226.998 Ekstraordinært resultat før skat... 5.061.391 226.998 Skat af årets resultat... 4-1.434.055-909.636 Årets resultat... 3.627.336-682.638 Forslag til resultatdisponering Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode... 1.904.500 1.864.940 Overført resultat... 1.722.836-2.547.578 I alt... 3.627.336-682.638
Side 11 af 15 Balance 31. december 2012 Aktiver Note 2012 2011 kr. kr. Kapitalandele i associerede virksomheder... 46.026.596 44.122.096 Finansielle anlægsaktiver i alt... 5 46.026.596 44.122.096 Anlægsaktiver i alt... 46.026.596 44.122.096 Andre tilgodehavender... 67.706 78.734 Tilgodehavender i alt... 67.706 78.734 Andre værdipapirer og kapitalandele... 14.293.313 18.423.818 Værdipapirer og kapitalandele i alt... 14.293.313 18.423.818 Omsætningsaktiver i alt... 14.361.019 18.502.552 AKTIVER I ALT... 60.387.615 62.624.648
Side 12 af 15 Balance 31. december 2012 Passiver Note 2012 2011 kr. kr. Virksomhedskapital (Aktiekapital/anpartskapital/fondskapital)... 6 9.500.000 9.500.000 Andre reserver... 26.010.971 24.106.471 Overført resultat... 4.342.021 2.619.185 Egenkapital i alt... 7 39.852.992 36.225.656 Hensættelse til udskudt skat... 2.195.598 723.122 Hensatte forpligtelser i alt... 2.195.598 723.122 Gældsforpligtelser til tilknyttede virksomheder... 18.309.168 24.600.056 Skyldig selskabsskat... 22.357 1.068.289 Anden gæld... 7.500 7.525 Kortfristede gældsforpligtelser i alt... 18.339.025 25.675.870 Gældsforpligtelser i alt... 18.339.025 25.675.870 PASSIVER I ALT... 60.387.615 62.624.648
Side 13 af 15 Noter 1. Administrationsomkostninger Der er i lighed med sidste år ikke udbetalt vederlag til direktion eller bestyrelse. 2. Andre finansielle indtægter Finansielle indtægter fra tilknyttede virksomheder indgår med 0 kr. (2011: 4.416 kr.) 3. Øvrige finansielle omkostninger Finansielle omkostninger til tilknyttede virksomheder indgår med 256.391 kr. (2011: 525.061 kr.) Værdiregulering af værdipapirer indgår med 40.705 kr. (2011: 4.534.117 kr.) 4. Skat af årets resultat 2012 2011 kr. kr. Aktuel skat -22.357-1.068.291 Ændring af udskudt skat -983.229 94.985 Regulering vedrørende aktuel skat tidligere år 60.778 63.670 Regulering vedrørende udskudt skat tidligere år -489.247 - -1.434.055-909.636
Side 14 af 15 5. Finansielle anlægsaktiver i alt Kapitalandele i associerede virksomheder kr. Kostpris primo 20.015.625 Tilgang - Afgang - Kostpris ultimo 20.015.625 Nettoopskrivninger primo 24.106.471 Andel i årets resultat 5.654.500 Udloddet udbytte -3.750.000 Nettoopskrivninger ultimo 26.010.971 Regnskabsmæssig værdi ultimo 46.026.596 Kapitalandele i associerede virksomheder omfatter: Ejerandel Sejet Planteforædling I/S 25% 6. Virksomhedskapital (Aktiekapital/anpartskapital/fondskapital) Selskabskapitalen består af 950 aktier på hver 10.000 kr. 7. Egenkapital i alt Virksomhedskapital Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overført resultat kr. kr. kr. kr. Saldo primo 9.500.000 24.106.471 2.619.185 36.225.656 Årets resultat - 1.904.500 1.722.836 3.627.336 Egenkapital ultimo 9.500.000 26.010.971 4.342.021 39.852.992 Der har i de foregående 5 år ikke været ændringer til virksomhedskapitalen. Ialt
Side 15 af 15 8. Oplysning om eventualforpligtelser Selskabet har pr. 31. december 2012 givet tilsagn om at investere op til DKK: 1.399.071 i Care Capital Investments II, L.P. Selskabet hæfter for Sejet Planteforædling I/S' gældsforpligtelser.