Halvårsmeddelelse for 2012

Transkript

1 Halvårsmeddelelse for 2012 Line A/S og Line koncernen (reg. nr. A/S )

2 Indholdsfortegnelse Beretning Halvårsregnskabet 3 Markedet 4 Forventninger til resten af Regnskabspræsentation 4 Ledelsespåtegning 5 Selskabsoplysninger 6 Resultatopgørelse 7 Aktiver 8 Passiver 9 Pengestrømsopgørelse 10

3 Beretning 2012 Første halvår af 2012 viser et tydeligt fald i godsmængderne i forhold til samme periode sidste år, hvor mængderne til byggesektoren viste en betydelig stigning. Faldet svarer derfor i det væsentligste til en tilbagevenden til et normalt niveau for godsmængderne. Til Grønland er mængderne i årets første seks måneder faldet med ca kubikmeter, svarende til et fald på 16 procent sammenlignet med samme periode i Godsmængderne ud af Grønland viser et fald på ca kubikmeter i forhold til samme periode i 2011 svarende til 9 procent, hvilket hovedsageligt skyldes en reduktion i rejekvoterne for På de interne godsmængder ses en stigning på ca kubikmeter svarende til 24 procent, hvilket primært skyldes øget transport af temperaturreguleret gods fra fiskeindustrien. I første halvår af 2012 har økonomiske problemer på P+S Werften plaget rederiets nybygningsprogram, hvilket har resulteret i alvorlige forsinkelser. Dette har nødvendiggjort indchartring af tonnage i sommeren Line er fortsat involveret i projekt Ny Atlanthavn Nuuk, hvis videre forløb afventer politisk beslutning, som forventes i sidste halvår af En opdateret model for beregning af olie- og valutatillægget er sat i kraft per 1. april 2012, hvorefter olie- og valutakurstillægget reguleres månedligt. Der er ikke planlagt prøveboringer efter olie ved Grønland i 2012, hvorfor der, trods gennemførelse af et større seismikprogram i Baffinbugten, forventes et noget lavere aktivitetsniveau hos datterselskabet Arctic Base Supply samt på Lines terminaler i 2012 i forhold til I januar 2012 tog Logistics et nyt logistikpakhus og nye kontorfaciliteter i brug i Aalborg. De nye faciliteter vil optimere og forenkle arbejdsgangene, føre til en bedre udnyttelse af kapaciteten for datterselskabet og samtidig øge muligheden for at udvikle nye forretningsområder. halvår af 2012 opkrævet investeringsbidrag, som - jævnfør sidste års praksis - periodiseres og føres på balancen. Som forannævnt er omsætningen inklusive olie- og valutakurstillæg i første halvår 2012 i det væsentligste på niveau med første halvår Stigningen i olie- og valutatillægget udgør ca. 11 millioner kroner, og de koncessionerede fragtindtægter i øvrigt er faldet med et tilsvarende beløb. Ikke-koncessionerede indtægter er steget med ca. 2,6 millioner kroner, primært hidrørende fra projekttransporter. De samlede omkostninger er i første halvår af 2012 steget med ca. 19 millioner kroner inklusive fragtrelaterede omkostninger. Heraf udgør stigningen i skibsomkostninger ca. 12 millioner kroner, der som førnævnt primært hidrører fra stigende bunkersudgifter. Herudover er der stigninger i omkostninger til administration, mens omkostninger til drift af terminaler er faldet. Øvrige driftsomkostninger er på niveau med året før. Nettofinansieringsudgifterne falder i første halvår 2012 i forhold til 2011 med ca. 0,3 millioner kroner som følge af en reduceret rentebærende gæld samt øgede renteindtægter på koncernens frie likviditet. Anlæg under opførelse under de materielle anlægsaktiver er i perioden især påvirket af investeringer i nybygning af skibe. Halvårsregnskabet Lines koncernresultat for første halvår 2012 viser et underskud før skat på 22,7 millioner kroner og et underskud efter skat og minoritetsinteresser på 14,5 millioner kroner. Samme periode i 2011 gav et underskud på 4,7 millioner kroner før skat og 3,2 millioner kroner efter skat. Resultatet for første halvår 2012 er således betydeligt under sidste års resultat. Tilbagegangen i resultatet for halvårsresultatet for 2012 i forhold til 2011 kan primært henføres til et fald i omsætningen før indregning af olie- og valutatillæg, ligesom skibsomkostninger, herunder især bunkersudgifterne (olie), er steget betydeligt. Dette har samlet medført, at den samlede omsætning stort set er på niveau med første halvår 2011, mens den forannævnte stigning i især skibsomkostninger har medført det faldende resultat. I lighed med sidste år har Line også i første

4 Markedet Der er i første halvår af 2012 transporteret i alt kubikmeter gods til, fra og internt i Grønland mod kubikmeter i første halvår For gods til Grønland noteres mængden til kubikmeter mod kubikmeter i Tilbagegangen ses primært på bygge- og anlægsgods samt biler, både og entreprenørmaskiner. Godsmængderne ud af Grønland er faldet med kubikmeter fra kubikmeter i første halvår af 2011 til godt kubikmeter i samme periode i år. Det største fald ses inden for fiskeindustrien. Internt i Grønland er der transporteret kubikmeter mod i første halvår af Stigningen skyldes i høj grad mængden af råvarer indenfor fiskeindustrien. Forventninger til resten af 2012 Den realiserede udvikling i godsmængderne for første halvår forventes at fortsætte resten af året. Prognosen viser således, at hvor der i 2011 blev transporteret omkring kubikmeter, så må der for 2012 samlet set forventes en godsmængde på ca kubikmeter eller et fald på ca kubikmeter. Udviklingen i oliepriserne og kursen på USD påvirker olieog valutakurstillægget, som per 1. august 2012 udgør 19 procent. Prisudviklingen vurderes løbende, og olie- og valutakurstillægget bliver reguleret i overensstemmelse hermed. Næste regulering sker per 1. september På baggrund af første halvårs realiserede resultat og de ovenstående forventninger til 2. halvår 2012, forventes et resultat for hele året før skat i niveauet millioner kroner i forhold til de udmeldte forventninger ved aflæggelsen af årsrapporten for 2011 på millioner kroner. 29. august 2012 indgav tyske P+S Werften begæring om konkurs. Såfremt dette resulterer i en annullering af ordrerne, skønnes rederiets udgifter i forbindelse hermed på nuværende tidspunkt at ville udgøre i størrelsesordenen millioner kroner. Regnskabspræsentation Ved vurderingen af selve halvårsregnskabet, skal det bemærkes, at der i forhold til sidste år er foretaget en mindre omgruppering og reklassifikation af omkostningsposter, primært fra terminalomkostninger til henholdsvis salgs- og administrationsomkostninger samt personaleomkostninger. Sammenligningstal er korrigeret i overensstemmelse hermed.

5 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt den ureviderede halvårsmeddelelse for perioden 1. januar 30. juni 2012 for Line A/S. Halvårsmeddelelsen er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således at halvårsmeddelelsen giver et retvisende billede af koncernens og moderselskabets aktiver, passiver, finansielle stilling samt resultat og pengestrømme. Udover de nævnte forhold omkring nybygninger, under Forventninger til resten af 2012, er der ikke efter balancedagen indtruffet betydningsfulde hændelser, som vurderes at have væsentlig indflydelse på bedømmelsen af halvårsmeddelelsen. København, den 30. august 2012 Martha Labansen Formand for bestyrelsen Jens Andersen Administrerende direktør

6 Selskabsoplysninger Selskab: Ejerforhold: Bestyrelse: Line A/S Aqqusinersuaq 52 Telefon: Postboks 1580 Telefax: Nuuk Reg. nr. A/S Hjemmeside: Hjemsted: Nuuk, Grønland A/S-kapital: 120 mio. kr. Grønlands Selvstyre, Nuuk, ejer selskabet 100 %. Martha Labansen, formand Kristian Lennert, næstformand Tanja Nielsen Bent Østergaard Ole Frie Efraim Tittussen* Jens Peter Berthelsen* Mariane Hansen* * Valgt af medarbejderne i 2010 for en 4-årig periode Direktion: Jens Andersen, Chief Executive Officer (CEO) Executivegruppe: John Rasmussen, Chief Operations Officer (COO) og Chief Executive Officer (CEO), Royal Arctic Bygdeservice A/S Bent Ole Baunbæk, Chief Financial Officer (CFO) Niels Clemensen, Chief Development Officer (CDO) Ledergruppe: Jesper Balthazar-Christensen, administrerende direktør, Logistics A/S Jette Larsen, administrerende direktør, Arctic Umiaq Line A/S Taitsiannguaq Olsen, divisionschef, Havneservice Harald Asschenfeldt, afdelingschef, IT Jens Boye, afdelingschef, Skibsdrift Helena R. Kristiansen, afdelingschef, HR Jakob Strøm, afdelingschef, Kommunikation og marketing Revision: Deloitte, Statsautoriseret Revisionspartnerselskab

7 Resultatopgørelse Line A/S koncernen DKK Omsætning Koncessionerede fragtindtægter Ikke koncessionerede indtægter Nettoomsætning Andre driftsindtægter Samlede indtægter Omkostninger Fragtrelaterede omkostninger (10.926) (12.731) (21.463) (19.874) Bruttofortjeneste Skibe (91.535) (79.512) ( ) (94.174) Terminaler (45.589) (50.260) (28.119) (32.325) Containerdrift (23.136) (23.512) (14.304) (14.063) Salg og administration (25.891) (20.022) (49.861) (42.815) Personale (96.439) (98.147) ( ) ( ) Af- og nedskrivninger på aktiver (19.490) (17.314) (22.754) (20.113) Af- og nedskrivninger på koncerngoodwill 0 0 (81) (81) Samlede omkostninger ( ) ( ) ( ) ( ) Driftsresultat (18.183) (6.396) (22.138) (4.853) Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder efter skat (2.201) Indtægter af kapitalandele i associerede virksomheder efter skat (400) 549 (400) 549 Resultat før finansielle poster (20.784) (4.177) (22.538) (4.304) Finansielle poster Finansielle indtægter Finansielle udgifter (1.790) (1.888) (1.804) (1.974) Resultat før skat (21.311) (4.681) (22.677) (4.732) Skat Skat af periodens resultat Periodens resultat (14.534) (3.192) (14.098) (2.984) Minoritetsaktionærernes andel af tilknyttede virksomheders resultat 0 0 (436) (208) Periodens resultat (14.534) (3.192) (14.534) (3.192)

8 Aktiver pr. 30. juni 2012 DKK Anlægsaktiver Line A/S koncernen Immaterielle anlægsaktiver Koncern goodwill Immaterielle anlægsaktiver i alt Materielle anlægsaktiver Skibe Bygninger Transportudstyr, havnebåde, maskiner og inventar Anlæg under opførelse Finansielt leaset transportudstyr Materielle anlægsaktiver i alt Finansielle anlægsaktiver Kapitalinteresser i tilknyttede virksomheder Kapitalinteresser i associerede virksomheder Tilgodehavender hos associerede virksomheder Værdipapirer Udskudte skatteaktiver Finansielle anlægsaktiver i alt Anlægsaktiver i alt Omsætningsaktiver Vare- og driftsbeholdninger Driftsbeholdninger Vare- og driftsbeholdninger i alt Tilgodehavender Tilgodehavender fra salg Værdi af igangværende rejser Tilgodehavender tilknyttede virksomheder Tilgodehavender associerede virksomheder Uindløste efterkravsforsendelser Andre tilgodehavender Periodeafgrænsningsposter Afledte finansielle instrumenter Tilgodehavender i alt Likvide beholdninger Likvider Omsætningsaktiver i alt Aktiver i alt

9 Passiver pr. 30. juni DKK Egenkapital Line A/S koncernen Aktiekapital Reserve for netto opskrivning af kapitalandele: - tilknyttede virksomheder Associerede virksomheder Overført resultat Egenkapital i alt Minoritetsinteresser Minoritetsaktionærernes andel af egenkapitalen Minoritetsinteresser i alt Hensatte forpligtigelser Garantiforpligtigelser Udskudt skat Hensatte forpligtigelser i alt Gældsforpligtigelser Langfristede gældsforpligtelser Pantegæld i skibe Lån KFW Prioritetsgæld Finansiel leasing Langfristet gældsforpligtelser i alt Kortfristede gældsforpligtelser Næste års afdrag på langfristede gældsforpligtelser Leverandørgæld Gæld til tilknyttede selskaber Gæld til associerede selskaber Selskabsskat Anden gæld Kort gæld Gæld i alt Passiver i alt

10 Pengestrømsopgørelse DKK Pengestrømme fra driftsaktivitet Line A/S koncernen Driftsresultat (18.183) (6.396) (22.138) (4.853) Af- og nedskrivninger Udloddet udbytte fra tilknyttede virksomheder Nettorenter (527) (504) (139) (428) Betalt skat (1.259) Ændring i driftskapital (8.474) (1.503) (10.818) Pengestrømme fra driftsaktivitet (1.026) Pengestrømme fra investeringsaktivitet Investeringer ( ) (96.995) ( ) (99.287) Salg af anlægsaktiver Nettoinvestering i kapitalandele i tilknyttede og associerede virksomheder (1.847) 0 (1.847) (100) Lånekapital, tilknyttede og associerede virksomheder Pengestrømme fra investeringsaktivitet ( ) (88.408) ( ) (90.703) Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Periodens låneoptagelse Periodens afdrag (5.134) (5.108) (5.172) (5.236) Udbetalt udbytte (20.000) 0 (20.000) 0 Pengestrømme fra finansieringsaktivitet (5.108) (5.236) Ændringer i likvider (71.191) (88.076) (90.912) (93.103) Likvider ved årets begyndelse Likvider ved årets udgang Fordelt således: Likvide midler Bankgæld I alt