KPMG Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Englandsgade 25 Postboks 200 5100 Odense C Telefon 73 23 30 00 Telefax 72 29 30 30 www.kpmg.dk Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 20 dirigent 347.179 / CW KPMG Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Medlem af KPMG International Cooperative ("KPMG International"), et schweizisk kooperativ, som alle KPMG-firmaer er selvstændige og uafhængige medlemmer af.
Indhold Ledelsespåtegning 2 Den uafhængige revisors erklæringer 3 Ledelsesberetning 4 Selskabsoplysninger 4 Beretning 5 6 Anvendt regnskabspraksis 6 Resultatopgørelse 9 Balance 10 Noter 12 347.179 / CW 1
Ledelsespåtegning Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. juli 2011-30. juni 2012 for. regnskabsåret Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2011-30. juni 2012. Det er endvidere min opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Kerteminde, den 14. december 2012 Direktion: Ann Ekkarsbo Pedersen 347.179 / CW 2
Den uafhængige revisors erklæringer Til kapitalejeren i Påtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for for regnskabsåret 1. juli 2011-30. juni 2012. Årsregnskabet omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurderingen af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for selskabets udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2011-30. juni 2012 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Odense, den 14. december 2012 KPMG Statsautoriseret Revisionspartnerselskab John Blendstrup statsaut. revisor Anders S. Jensen statsaut. revisor 347.179 / CW 3
Ledelsesberetning Selskabsoplysninger Odensevej 38 5300 Kerteminde CVR-nr.: 31 49 42 49 Stiftet: 19. juni 2008 Hjemstedskommune: Kerteminde Kommune Regnskabsår: 1. juli - 30. juni Direktion Ann Ekkarsbo Pedersen Revision KPMG Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Englandsgade 25 5000 Odense Generalforsamling Ordinær generalforsamling afholdes 14. december 2012 på selskabets adresse. Dirigent: Ann Ekkarsbo Pedersen 347.179 / CW 4
Ledelsesberetning Beretning Virksomhedens hovedaktivitet Selskabets hovedaktivitet er udlejning af fast ejendom. Udviklingen i virksomhedens aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat udgør et negativt resultat på 4 tkr. mod et negativt resultat på 29 tkr. i 2010/11. Årets resultat anses som værende utilfredsstillende. Betydningsfulde hændelser, som er indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke indtruffet begivenheder efter balancedagen, der har væsentlig betydning for vurderingen af årsrapporten. 347.179 / CW 5
Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten for for 2011/12 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B-virksomheder. Årsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. Resultatopgørelse Nettoomsætning Bruttoresultat Bruttoresultatet består af ejendomsdrift samt andre eksterne omkostninger. Selskabet har valgt at sammendrage nettoomsætningen og omkostninger i en post benævnt bruttoresultat. Nettoomsætning Nettoomsætningen omfatter årets indtægter ved udlejning af ejendomme. Lejeindtægterne periodiseres og medtages, såfremt de kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter lejerelaterede omkostninger på ejendommen herunder administration m.v. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter og andre finansielle omkostninger. Skat af årets resultat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til bevægelser direkte i egenkapitalen. Den andel af skatten, der indregnes i resultatopgørelsen, som knytter sig til årets ekstraordinære resultat, henføres hertil, mens den resterende del henføres til årets ordinære resultat. Balance Materielle anlægsaktiver Ejendommen og driftsmidler måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Afskrivningsgrundlaget er kostprisen med fradrag af eventuel forventet restværdi efter afsluttet brugstid. Der afskrives ikke på grunde. 347.179 / CW 6
Anvendt regnskabspraksis Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af forventet restværdi efter afsluttet brugstid. Afskrivningsgrundlaget, der opgøres som kostprisen med fradrag af eventuel restværdi, afskrives lineært over den forventede brugstid, baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Bygninger Driftsmidler 50 år 5 år Fortjeneste og tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter henholdsvis andre driftsomkostninger. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris. Der nedskrives til imødegåelse af forventede tab efter en individuel vurdering af tilgodehavender. Gældsforpligtelser Finansielle forpligtelser, som omfatter gæld til kreditinstitutter, leverandørgæld og gæld til tilknyttede virksomheder, indregnes ved lånoptagelse til kostpris, svarende til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris. Øvrige gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdi. Selskabsskat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster og for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. I de tilfælde, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter alternative beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil de forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Eventuelle udskudte nettoaktiver måles til nettorealisations- 347.179 / CW 7
Anvendt regnskabspraksis værdi. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen. 347.179 / CW 8
Resultatopgørelse Note 2011/12 2010/11 Bruttofortjeneste 78.174 66.787 Afskrivninger af materielle anlægsaktiver -35.692-19.649 Resultat af ordinær primær drift 42.482 47.138 Finansielle indtægter 5.587 725 Finansielle omkostninger 1-79.034-77.886 Ordinært resultat før skat -30.965-30.023 Skat af årets resultat 2 27.111 975 Årets resultat -3.854-29.048 Forslag til resultatdisponering Overført resultat -3.854-29.048 347.179 / CW 9
Balance Note 2011/12 2010/11 AKTIVER Anlægsaktiver Materielle anlægsaktiver 3 Ejendom 1.151.479 1.171.128 Driftsmidler 121.475 0 Anlægsaktiver i alt 1.272.954 1.171.128 Omsætningsaktiver Tilgodehavender Udskudt skatteaktiv 22.541 1.275 Mellemregning Fønix GMBH 39.382 38.207 61.923 39.482 Likvide beholdninger 366.716 481.570 Omsætningsaktiver i alt 428.639 521.052 AKTIVER I ALT 1.701.593 1.692.180 347.179 / CW 10
Balance Note 2011/12 2010/11 PASSIVER Egenkapital 4 Virksomhedskapital 125.000 125.000 Overført resultat -42.191-38.338 Egenkapital i alt 82.809 86.662 Gældsforpligtelser Langfristede gældsforpligtelser Gæld til realkreditinstitutter 836.591 853.149 Kortfristede gældsforpligtelser Leverandører af varer og tjenesteydelser 0 7.181 Mellemregning Karma Fyn ApS 749.671 707.239 Mellemregning Finn Bertelsen 7.336 6.916 Selskabsskat 0 5.845 Anden gæld 25.186 25.188 782.193 752.369 Gældsforpligtelser i alt 1.618.784 1.605.518 PASSIVER I ALT 1.701.593 1.692.180 Kontraktlige forpligtelser og eventualposter m.v. 5 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 6 Nærtstående parter 7 347.179 / CW 11
Noter 2011/12 2010/11 1 Finansielle omkostninger Finansielle omkostninger til tilknyttede virksomheder 42.852 33.678 Øvrige finansielle omkostninger 36.182 44.208 79.034 77.886 2 Skat af årets resultat Årets regulering i udskudt skat -21.266-975 Reguleringer tidligere år -5.845 0-27.111-975 3 Materielle anlægsaktiver Ejendom Driftsmidl er Kostpris 1. juli 2011 1.226.928 0 1.226.928 Årets tilgang 0 137.518 137.518 Kostpris 30. juni 2012 1.226.928 137.518 1.364.446 Afskrivninger 1. juli 2011 55.800 0 55.800 Årets afskrivninger 19.649 16.043 35.692 Afskrivninger 30. juni 2012 75.449 16.043 91.492 Regnskabsmæssig værdi 30. juni 2012 1.151.479 121.475 1.272.954 I alt 4 Egenkapital Virksomhe dskapital Overført resultat Egenkapital 1. juli 2011 125.000-38.338 86.662 Udloddet udbytte 0-3.853-3.853 Egenkapital 30. juni 2012 I alt 125.000-42.191 82.809 347.179 / CW 12
Noter 5 Eventualposter m.v. Ingen 6 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Ingen 7 Nærtstående parter ' nærtstående parter omfatter følgende: Bestemmende indflydelse KARMA FYN ApS, Odensevej 38, 5300 Kerteminde Ejerforhold Følgende kapitalejere er noteret i selskabets ejerbog som ejende minimum 5 % af stemmerne eller minimum 5 % af virksomhedskapitalen: KARMA FYN ApS, Odensevej 38, 5300 Kerteminde 347.179 / CW 13