Redegørelse om udlånsudviklingen i henhold til lov om statsligt kapitalindskud i kreditinstitutter 1. halvår 2013 CVR-nr. 32 77 66 55
Denne redegørelse er udarbejdet i henhold til lov om statsligt kapitalindskud i kreditinstitutter, som led i overholdelse af de til Bankpakke 2 knyttede bestemmelser. Redegørelsen dækker perioden fra den 1. januar 2013 til den 30. juni 2013, og er sendt til Erhvervs- og vækstministeriet. Redegørelsen er derudover offentliggjort på www.saxoprivatbank.dk. Saxo Privatbank A/S, deltager i Bankpakke 2 og fik den 18. november 2009 tilsagn, fra den danske stat, om optagelse af ansvarligt lån i form af hybrid kernekapital. Lånet var på 94.156 mio. kr. og blev udstedt den 23. november 2009. Udlånspolitik Udlånspolitikken i Saxo Privatbank A/S er udfærdiget i overensstemmelse med bankens vision, mission og strategier. Politikken fastsætter en række overordnede retningslinjer for kreditmæssige risici, på eksisterende og nye kunder, og har til formål at sikre afbalancering mellem indtjening og risiko. Tabsrisikoen skal altid være forkalkuleret. Før der etableres nye, eller foretages ændringer i eksisterende kreditfaciliteter, skal det således, via en kreditvurdering, dokumenteres at kunden er kreditværdig. Kreditværdigheden er den enkelte kundes evne og vilje til, som debitor, at overholde nuværende og kommende forpligtelser. Banken agter ikke at indgå forretninger med kunder, som kan belaste bankens omdømme. Banken tilstræber både geografisk og branchemæssig spredning af udlånsporteføljen, så følsomheden på denne minimeres. I følge bankens forretningsmodel er målgrupperne: privatkunder, mindre erhvervskunder og holdingselskaber med sund økonomi.
Banken ønsker ikke engagementer, som kan true bankens eksistens, hvorfor et engagement ikke må udgøre mere end 20 pct. af basiskapitalen. Saxo Privatbank A/S lægger vægt på stabile kundeforhold, hvilket gerne skulle resultere i, at kunderne, i forbindelse med sparring og rådgivning, oplever banken som en ansvarlig og tryg samarbejdspartner. Også når det drejer sig om vanskelige situationer. Det er bankens politik, at der ikke ydes lån og kreditter på grundlag af stillede sikkerheder alene. Kunden skal have både evne og vilje til at tilbagebetale lånet, uden at realisere sikkerhederne. Kreditstyring og overvågning Lån og kreditter bevilges og styres i henhold til gældende kreditpolitik, fastlagt af bankens bestyrelse. Bevilling og styring sker, ud fra fastlagte beløbsgrænser, på forskellige niveauer i organisationen. Der foretages daglig opfølgning og overvågning, dels på kunderådgiverniveau og dels i kreditafdelingen. Der foretages periodisk opfølgning og overvågning i direktionen, og månedlig rapporteres der, efter fastlagte retningslinjer, til bestyrelsen. Overvågning af kreditrisikoen foregår bl.a. via bankens kreditsystem FKS, hvor alle væsentlige data omkring kreditengagementerne og kundernes økonomi er registreret. Registreringen har bl.a. til formål, at afdække faresignaler så tidligt som muligt. Registreringen har endvidere til formål at overvåge de organisatoriske enheders engagementsportefølje. Aktiekreditter overvåges dagligt på individuel basis. I den forbindelse opgøres udlån, samlet porteføljeværdi og samlet belåningsværdi (aktiverne multipliceret med en risikovægt). Som led i kreditproceduren rates privatkunder og erhvervskunder på baggrund af risikoanalyser. Ratingsystemet er indført i hele banken og anvendes i den decentrale kreditgivning. Systemerne anvendes desuden i overvågningen og overtræksstyringen. Ratingen er samtidig vejledende i prissætningen af engagementerne Udviklingen i priser og vilkår Med virkning fra den 18. marts 2013 forhøjede Saxo Privatbank A/S renten på variabelt forrentede lån og kreditter med op til 0,50 procent. Renteændringen blev foretaget af forretningsmæssige grunde, som følge af den fortsat ugunstige konjunktur- og markedsudvikling, med deraf afledt stigende finansierings- og kapitalomkostninger. I første halvår 2013 er der ikke foretaget ændringer i øvrige vilkår for Saxo Privatbank A/S s udlån. 3
4 Udlånsudviklingen i første halvår af 2013 Saxo Privatbank A/S har i første halvår af 2013 realiseret en vækst i bankens udlån, før nedskrivninger, på 81,4 mio. kr. svarende til 4,7 %. Det samlede udlån udgør herefter 1.810,5 mio. kr. Udlånsvæksten kan primært henføres til nye kunder. Fordeling af udlån på brancher før nedskrivninger i pct: 30.06.2013 31.12.2012 30.06.2012 Offentlige myndigheder 0,0 0,0 0,0 Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri 3,1 3,6 5,1 Industri og råstofindvinding 0,4 1,6 0,2 Energiforsyning 0,1 0,1 0,0 Bygge og anlæg 1,6 1,8 2,0 Handel 3,2 3,0 1,4 Transport, hoteller og restauranter 1,2 1,1 1,1 Information og kommunikation 0,6 1,0 0,2 Finansiering og forsikring 6,9 7,0 0,5 Fast ejendom 7,6 8,3 4,8 Øvrige erhverv 7,5 4,7 7,7 Eksponering i alt erhverv 32,2 32,2 23,0 Private 67,8 67,8 77,0 Eksponering i alt 100,0 100,0 100,0 Saxo Privatbank A/S
Nedenstående viser, at udlån til nye kunder i 1. halvår 2013 udgør 156,7 mio. kr. eller 8,7 pct. af bankens udlånssaldo pr. 30.juni 2013. I samme periode har eksisterende kunder afviklet 75,3 mio. kr eller 4,4 pct. af udlånssaldoen pr. 31.12.2012. Pr. 30. juni 2013 udgør Saxo Privatbank A/S s basiskapital efter fradrag 383,4 mio. kr. som, i forhold til de samlede risikovægtede poster på 2.334,6 mio. kr., giver en solvens på 16,4 %, hvilket er væsentligt over lovgivningens minimumskapitalkrav på 8 %. Bankens individuelle solvensbehov er opgjort til 248,6 mio. kr. svarende til en individuel solvensprocent på 10,6 %. Solvensoverdækningen udgør således 134,8 mio. kr. eller 5,8 procentpoint. Banken har modtaget Finanstilsynets godkendelse til at førtidsindfri et efterstillet lån på 70 mio. kr. Indfrielsen er gennemført 1. august 2013. Efter indfrielsen af de 70 mio. kr. udgør basiskapitalen 365,9 mio. kr. svarende til en solvensprocent på 15,7. Solvensoverdækningen udgør herefter 117,3 mio. kr. eller 5,0 procentpoint. Inden for det næste år vil basiskapitalen blive reduceret yderligere med ca. 70 mio. kr. som følge af afløbet på den ansvarlige kapital og den, af banken, forventede virkning af implementeringen af Basel III. Reglerne for Basel III blev vedtaget i EU i juni 2013, men overgangsregler, og dermed effekten af reglerne for de danske pengeinstitutter, afventer de danske myndigheder. Udlånsudvikling i mio. kr. (ekskl. garantier, nedskrivninger og hensættelser): EKSISTERENDE KUNDER NYE KUNDER UDVIKLING EKSISTERENDE KUNDER SAMLET UDLÅN Saldo 31.12.2012 1.729,1 30.06.2013 Heraf: Privatkunder 1.229,5 60,5-60,1 1.229,9 Erhvervskunder 499,6 96,2-15,2 580,6 Samlet udlån 1.729,1 156,7-75,3 1.810,5 Saldo 30.06.2012 1.613,6 30.06.2012 Heraf: Privatkunder 1.242,0 77,0-89,5 1.229,5 Erhvervskunder 371,6 137,6-9,6 499,6 Samlet udlån 1.613,6 214,6-99,1 1.729,1 Udlånsudvikling 1. halvår 2013 5
6 Fastlæggelsen af overgangsreglerne, gældende for Danmark, kan afvige fra bankens forventninger og dermed betyde andre kapitalkrav. Banken følger udviklingen tæt. Bankens overdækning på 134,8 mio. kr. vurderes som tilstrækkelig til implementeringen af Basel III og afløbet på den ansvarlige kapital. Det er ledelsens vurdering, at der er kapitalmæssigt grundlag for fortsat forretningsmæssig drift, og solvensen er tilstrækkelig til at dække den risiko, der er knyttet til bankens aktiviteter. Det vil således fortsat være Saxo Privatbanks mål at udvikle forretningen med eksisterende og nye kunder. I den kommende periode er det således bankens hensigt, at bevilge ansøgninger om lån, der kan etableres på et kreditmæssigt forsvarligt grundlag, og som er i overensstemmelse med bankens kreditpolitik. For yderligere information kontakt venligst Økonomidirektør Henrik Gregersen 76 600 743 eller Regnskabschef Henrik Hjorth 76 600 530. Saxo Privatbank A/S
Udlånsudvikling 1. halvår 2013 7