Fredericia Golf Club CVR-nr. 16 26 38 93 Årsrapport 2015/2016 Godkendt på selskabets ordinære generalforsamling, den / 2016 dirigent
Indhold Påtegninger Ledelsespåtegning 1 Den uafhængige revisors erklæring 2 Ledelsesberetning Foreningsoplysninger 3 Ledelsesberetning 4 Årsregnskab 1. oktober - 30. september Anvendt regnskabspraksis 5-7 Resultatopgørelse 8 Balance 9-10 Noter 11 Side
Ledelsespåtegning Bestyrelsen og forretningsfører har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. oktober 2015-30. september 2016 for Fredericia Golf Club. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med foreningens regnskabspraksis, der er beskrevet på side 5-7. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af foreningens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2016 samt af resultatet af foreningens aktiviteter for regnskabsåret 1. oktober 2015-30. september 2016. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Fredericia, den 8. november 2016 Forretningsfører Martin Libak Bestyrelse Jan Bonfils Torben Møller Per Sørensen Søren Eske Christensen Mogens G. Andersen Bjarne Hansen 1
Den uafhængige revisors erklæring Til medlemmerne i Fredericia Golf Club Vi har udført review af årsregnskabet for Fredericia Golf Club for regnskabsåret 1. oktober 2015-30. september 2016, der omfatter ledelsesberetning, anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter foreningens regnskabspraksis, der er beskrevet på side 5-7. Foreningens bestyrelses ansvar for årsregnskabet Foreningens bestyrelse har ansvaret for udarbejdelsen af årsregnskabet i overensstemmelse med den regnskabspraksis, der er beskrevet i afsnittet om anvendt regnskabspraksis. Foreningens bestyrelse har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som foreningens bestyrelse anser nødvendig for udarbejdelse af et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet. Vi har udført vores review i overensstemmelse med den internationale standard vedrørende opgaver om review af historiske regnskaber og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi udtrykker en konklusion om, hvorvidt vi er blevet bekendt med forhold, der giver os grund til at mene, at regnskabet som helhed ikke i alle væsentlige henseender er udarbejdet i overensstemmelse med den relevante regnskabsmæssige begrebsramme. Dette kræver også, at vi overholder etiske krav. Et review af et regnskab udført efter den internationale standard vedrørende opgaver om review af historiske regnskaber er en erklæringsopgave med begrænset sikkerhed. Revisor udfører handlinger, der primært består af forespørgsler til ledelsen og, hvor det er hensigtsmæssigt, andre i foreningen, samt anvendelse af analytiske handlinger og vurdering af det opnåede bevis Omfanget af de handlinger, der udføres ved et review, er betydeligt mindre end ved en revision udført efter de internationale standarder om revision. Vi udtrykker derfor ingen revisionskonklusion om årsregnskabet. Konklusion Ved det udførte review er vi ikke blevet bekendt med forhold, der giver os grund til at mene, at årsregnskabet ikke i alle væsentlige henseender er udarbejdet i overensstemmelse med foreningens regnskabspraksis, der er beskrevet på side 5. Supplerende oplysninger vedrørende regnskabet Uden at modificere vores konklusion skal vi gøre opmærksom på, at budgettallene på side 8 ikke er omfattet af vores review. Fredericia, den 8. november 2016 BRANDT Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Søren Fricke statsautoriseret revisor 2
Foreningsoplysninger Foreningen Fredericia Golf Club Stenhøjvej 57 7000 Fredericia CVR-nr.: Hjemsted: Regnskabsår: 16 26 38 93 Fredericia 1. oktober - 30. september Bestyrelse Jan Bonfils Torben Møller Per Sørensen Søren Eske Christensen Mogens G. Andersen Bjarne Hansen Forretningsfører Martin Libak Revision BRANDT Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Ryes Plads Prinsessegade 60 7000 Fredericia 3
Ledelsesberetning Hovedaktivitet Foreningens hovedaktivitet er drift af golfklub på Stenhøjvej 57, Fredericia. Usædvanlige forhold Der har ikke været usædvanlige forhold, der har påvirket regnskabet. Usikkerhed ved indregning og måling Der har ikke været væsentlige usikkerheder, der har påvirket indregning og måling. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat er et overskud på t.kr. 172 mod et budgetteret resultat på t.kr. 308, hvilket er t.kr. 136 lavere end forventet. Bestyrelsen har i foråret 2016 besluttet en outsourcing af bogholderifunktionen og omlægning af de administrative arbejdsopgaver i sekretariatet. I forbindelse hermed har der været afholdt en engangsomkostning svarende til ovenstående budgetoverskridelse. Der forventes en årlig besparelse på ca. tkr. 200 i sekretariatet i de kommende regnskabsår. Indtægterne har været faldende i regnskabsåret og kan primært henføres til et fald i antallet af senior medlemmer og lavere indtægter på sponsorater i forhold til tidligere år. Bestyrelsen har i forbindelse hermed løbende tilpasset foreningens omkostninger, således at budgettet kan overholdes med undtagelse af ovenstående engangsomkostning til sekretariatet. I juni måned blev der afholdt 25 års jubilæumsaktiviteter i anledning af golfklubbens jubilæum. På golfbanen er der blevet gennemført drænarbejde ved 4. og 5. hul og under Parallelvej til par-3 banen og ved 4. teested på par-3 banen. Takket være en stor frivillig indsats af klubbens medlemmer er der også i dette regnskabsår udført væsentlige forbedringer, herunder bl.a. renovering af køkkenfaciliteterne i Restaurant Spoon. Det er bestyrelsens vurdering, at Fredericia Golf Club s økonomiske stilling har et fornuftigt niveau. Der er imidlertid behov for yderligere konsolidering, så den stramme økonomiske linie vil blive videreført. Banens stand vil fortsat have højeste prioritet. Begivenheder efter regnskabsårets afslutning Efter regnskabsårets afslutning er der ikke indtruffet begivenheder, som vil kunne forrykke foreningens finansielle stilling væsentligt. Den forventede udvikling I regnskabsåret 2016/17 forventes Fredericia Golf Club s aktiviteter at give et overskud på t.kr. 240. 4
Anvendt regnskabspraksis Årsrapporten aflægges efter foreningens regnskabspraksis, der er beskrevet på de efterfølgende sider. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde foreningen, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå foreningen, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Resultatopgørelsen Indtægter Indtægter fra kontingenter og greenfees mv. indregnes i resultatopgørelsen, når levering og risikoovergang til køber har fundet sted. Indtægter indregnes eksklusive moms, afgifter og rabatter i forbindelse med salget. Indtægter fra sponsorer periodiseres og indregnes månedsvis i forhold til den periode, aftalen vedrører. I forbindelse med opgørelse af indtægter fra company days, sponsor- og reklameindtægter, udlejning af bagskabe og salg af golftilbehør under øvrige indtægter er der fradraget omkostninger, der direkte kan henføres til disse indtægtskilder. På baggrund heraf, er der foretaget indregnet nettoresultater af aktiviteterne. Baneomkostninger Baneomkostninger omfatter direkte og indirekte omkostninger, der afholdes vedrørende pleje og vedligeholdelse af banen, herunder materialer, maskinleje m.v., banepersonale samt bygninger, der vedrører banens drift. Sportsomkostninger Sportsomkostninger omfatter direkte og indirekte omkostninger, der afholdes vedrørende foreningens sportslige aktiviteter, herunder trænerløn m.v. Omkostningsgodtgørelse i form af turneringsfee m.v. modregnes i de direkte og indirekte sportsomkostninger. Lokaleomkostninger Lokaleomkostninger omfatter omkostninger til klubhus. Indtægter fra udlejning og offentlige tilskud modregnes i lokaleomkostningerne. Administrationsomkostninger Administrationsomkostninger omfatter omkostninger, der afholdes til administration af foreningen, herunder omkostninger til det administrative personale samt kontorhold og kommunikation. 5
Anvendt regnskabspraksis Delvis momsfradrag Indtægterne ved delvis moms omfatter foreningens delvise fradrag for købsmoms, elafgift og vandafgift, der opgøres på baggrund af de samlede aktiviteter. Der foretages ikke fordeling på de enkelte regnskabsposter. Afskrivninger Materielle anlægsaktiver afskrives over deres forventede brugstid. Afskrivningsperioden er beskrevet under de enkelte anlægsaktiver. Finansielle poster Finansielle poster omfatter renteindtægter og omkostninger samt amortisering af låneomkostninger. Balancen Materielle anlægsaktiver Golfbanen, bygninger og driftsmateriel måles til kostpris med tillæg af opskrivninger og fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen, omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen og omkostninger til klargøring af aktivet indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med tillæg af opskrivninger og fradrag af forventet restværdi efter afsluttet brugstid. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Golfbanen (scrapværdi 5,5 mio. kr.) Bygninger Driftsmateriel 5 år 20-40 år 5-10 år Materielle anlægsaktiver nedskrives til genindvindingsværdi, såfremt denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Finansiel leasing Finansielle leasingkontrakter vedrørende materielle anlægsaktiver indregnes i balancen til dagsværdi af leasingaktivet, hvis denne findes. Alternativt anvendes nutidsværdien af de fremtidige leasingydelser på anskaffelsestidspunktet. Ved beregning af nutidsværdien anvendes leasingaftalens interne rentefod som diskonteringsfaktor eller en tilnærmet værdi for denne. Finansielt leasede aktiver af- og nedskrives som virksomhedens øvrige materielle anlægsaktiver. Den kapitaliserede restleasingforpligtelse indregnes i balancen som en gældsforpligtelse, og leasingydelsens rentedel omkostningsføres løbende i resultatopgørelsen. Finansielle anlægsaktiver Finansielle anlægsaktiver omfatter unoterede aktier, der måles til kostpris. Finansielle anlægsaktiver nedskrives til genindvindingsværdi, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris eller nettorealisationsværdi, hvor denne er lavere. Kostprisen for handelsvarer, råvarer og hjælpematerialer omfatter anskaffelsesprisen med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. 6
Anvendt regnskabspraksis Nettorealisationsværdi for varebeholdninger opgøres som forventet salgspris med fradrag af omkostninger, der skal afholdes for at effektuere salget. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi med fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af forventede tab. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger, der vedrører efterfølgende regnskabsår. Periodeafgrænsningsposter måles til kostpris. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter kontante beholdninger og bankindestående. Prioritetsgæld Prioritetsgæld måles på tidspunktet for låneoptagelse til kostpris, svarende til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. Efterfølgende måles prioritetsgæld til amortiseret kostpris. Dette betyder, at forskellen mellem provenuet ved låneoptagelsen og den nominelle værdi, der skal tilbagebetales, indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden som en finansiel omkostning ved anvendelse af den effektive rentes rente metode. I forbindelse med refinansiering eller omlægning af prioritetslån fordeles den resterende del af de amortiserede låneomkostninger over løbetiden for det nye prioritetslån. Andre gældsforpligtelser Andre gældforpligtelser måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi. 7
Resultatopgørelse for 1. oktober - 30. september Budget Realiseret Realiseret 2015/2016 2015/2016 2014/2015 Note kr. kr. kr. Kontingenter mv. 4.655.600 4.508.140 4.603.649 Greenfees mv. 650.000 593.155 621.945 1 Øvrige indtægter 913.806 802.392 944.658 Indtægter 6.219.406 5.903.687 6.170.252 2 Baneomkostninger -3.064.314-2.995.798-2.739.425 3 Sportsomkostninger -218.500-154.384-157.470 4 Lokaleomkostninger -232.000-167.409-228.687 5 Administrationsomkostninger -1.415.670-1.484.987-1.325.280 Delvis momsfradrag 30.000 48.863 38.958 Afskrivninger -626.000-639.174-704.957 Resultat før finansielle poster 692.922 510.798 1.053.391 6 Finansielle omkostninger -384.428-338.836-397.580 Årets resultat 308.494 171.962 655.811 8
Balance 30. september Aktiver 2016 2015 Note kr. kr. Golfbane og bygninger 12.013.131 12.187.861 Driftsmateriel 1.361.700 1.744.937 7 Materielle anlægsaktiver 13.374.831 13.932.798 Aktier i Fredericia Golfbane A/S 199.000 204.000 Finansielle anlægsaktiver 199.000 204.000 Anlægsaktiver 13.573.831 14.136.798 Varebeholdninger 114.202 181.311 Tilgodehavender fra salg 117.346 203.535 Andre tilgodehavender 47.184 37.161 Periodeafgrænsningsposter 33.641 17.508 Tilgodehavender 198.171 258.204 Likvide beholdninger 31.653 24.487 Omsætningsaktiver 344.026 464.002 Aktiver 13.917.857 14.600.800 9
Balance 30. september Passiver 2016 2015 Note kr. kr. Egenkapital 1. oktober 3.486.759 2.786.350 Opskrivning af leasede maskiner 0 44.598 Årets resultat 171.962 655.811 Egenkapital 3.658.721 3.486.759 Ansvarligt lån Fredericia Golfbane A/S 1.800.000 1.800.000 Prioritetsgæld 5.072.351 5.487.631 Leasinggæld 139.739 293.680 Langfristede gældsforpligtelser 7.012.090 7.581.311 Kortfristet del af langfristet gæld 530.000 689.573 Kassekredit 908.556 1.086.098 Leverandører af varer og tjenesteydelser 176.334 311.823 Gæld til Fredericia Golfbane A/S 108.743 62.342 Feriepengeforpligtelse 244.091 232.769 Andre medarbejderforpligtelser 303.934 312.633 Deposita, bagskabe og boldvasker 451.000 457.300 Forudmodtagne sponsorater 186.785 185.305 Anden gæld 337.603 194.887 Kortfristede gældsforpligtelser 3.247.046 3.532.730 Gældsforpligtelser 10.259.136 11.114.041 Passiver 13.917.857 14.600.800 8 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 9 Kontraktlige forpligtelser 10 Eventualforpligtelser 10
Noter 2015/2016 2014/2015 kr. kr. 1 Øvrige indtægter Company days 59.689 57.558 Sponsor- og reklameindtægter 393.110 488.315 Udlejning af bagskabe 331.906 342.306 Andre indtægter 17.687 56.479 802.392 944.658 2 Baneomkostninger Lønninger og gager 1.764.658 1.697.234 Pension og sociale bidrag 231.599 182.568 Personaleomkostninger 56.915 81.316 Personaleomkostninger, bane 2.053.172 1.961.118 Kurser og møder 574 4.106 Forsikringer 41.465 47.950 Vandforbrug 47.920 46.638 El og varme 64.303 59.239 Vedligeholdelse, bygninger 63.255 30.738 Vedligeholdelse, maskiner 149.245 134.264 Mindre nyanskaffelser 38.630 35.727 Brændstof 132.801 114.802 Græsfrø og gødning 233.578 181.271 Vedligeholdelse af baneudstyr 120.239 85.786 Vedligeholdelse af stier og parkeringsplads 42.415 34.810 Telefon 7.709 1.532 Diverse 492 1.444 2.995.798 2.739.425 11
Noter 2015/2016 2014/2015 kr. kr. 3 Sportsomkostninger Løn, træner 157.500 105.000 Træner 157.500 105.000 Medlemstilskud fra Fredericia Kommune -9.691-9.248 Sponsorindtægter -27.000-19.435 Omkostninger 33.307 51.549 Juniorudvalg -3.384 22.866 Begynderudvalg 11.861 10.220 Sponsorindtægter -14.800-4.800 Omkostninger 63.239 46.457 Eliteudvalg 48.439 41.657 Turneringsfees -138.694-90.555 Sponsorindtægter -20.468-40.000 Simulator indtægter -18.425-10.450 Præmier 8.547 13.447 Turneringersomkostninger 124.065 91.457 Andre omkostninger 12.268 27.409 Turneringsudvalg, indtægt -32.707-8.692 Prøv golf arrangementer, indtægt -27.325-13.581 Sportsomkostninger i alt 154.384 157.470 4 Lokaleomkostninger Lejeindtægt -102.703-100.000 Tilskud fra Fredericia -37.780-39.115 Forsikringserstatning, inventar 0-31.414 Vagt 43.622 40.131 Forsikring 8.641 8.546 El, vand og varme 141.858 146.140 Vedligeholdelse mv. 30.278 80.250 Renholdelse og renovation 40.957 49.307 Småanskaffelser 3.500 13.263 Andre ejendomsomkostninger 39.036 61.579 167.409 228.687 12
Noter 2015/2016 2014/2015 kr. kr. 5 Administrationsomkostninger Lønninger og gager 893.145 786.739 Pension og sociale bidrag 75.908 71.005 Kørsel og andre personaleomkostninger 17.359 11.270 Kurser og møder 7.445 8.018 Personaleomkostninger administration 993.857 877.032 Kontorhold og tryksager 52.643 68.331 IT-omkostninger 83.940 87.292 Kommunikation og datagebyrer 37.608 50.214 Kontingent, DGU m.fl. 133.238 136.598 Forsikring 27.522 25.324 Annoncer og reklamer 15.322 17.573 Revisor 36.250 31.250 Bogføringsmæssig assistance 38.125 0 Advokat 4.040 4.388 Småanskaffelser 749 4.944 Gaver og repræsentation 2.598 2.448 Jubilæum 19.805 0 Møder, arrangementer, generalforsamling 9.356 11.146 Hensættelse til imødegåelse af tab på tilgodehavender 23.000 0 Andre omkostninger 6.934 8.740 1.484.987 1.325.280 6 Finansielle omkostninger Prioritetsrenter 206.227 204.554 Renteomkostninger, bank 42.356 62.609 Renteomkostninger, leasinggæld 27.395 39.961 Renteomkostninger, Fredericia Golfbane A/S 54.000 70.400 Amortisation af låneomkostninger 8.858 8.868 Stempelomkostninger og gebyrer, leasingkontrakter 0 11.188 338.836 397.580 13
Noter 7 Materielle anlægsaktiver Drifts- Golfbane Bygninger materiel Kostpris 1. oktober 2015 5.735.709 7.740.790 2.403.091 Tilgang 0 48.800 32.407 Afgang 0 0 0 Kostpris 30. september 2016 5.735.709 7.789.590 2.435.498 Afskrivninger 1. oktober 2015 200.000 1.088.638 658.154 Årets afskrivninger 0 223.530 415.644 Afskrivninger på solgte aktiver 0 0 0 Afskrivninger 30. september 2016 200.000 1.312.168 1.073.798 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 5.535.709 6.477.422 1.361.700 Heraf indgår finansielt leasede aktiver 238.266 8 Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Til sikkerhed for prioritetsgæld er der givet pant i golfbane og bygninger. Til sikkerhed for mellemværende med Spar Nord Bank A/S er der givet ejerpantebrev t.kr. 2.000 med pant i golfbane og bygninger. Den regnskabsmæssige værdi af de pantsatte aktiver udgjorde pr. 30. september 2016 t.kr. 12.014. 9 Kontraktlige forpligtelser Fredericia Golf Club har indgået en uopsigelig lejeaftale på grundareal til golfbane og bygninger med Fredericia kommune frem til år 2040 med en årlig leje på t.kr. 0. 10 Eventualforpligtelser Ingen 14