DELÅRSRAPPORT 1. JANUAR 30. SEPTEMBER 2015 Selskabsmeddelelse 17 / 2015 Delårsrapport 1. januar 31. marts 2015 Side 1 af 1
Resumé Omsætningen udgjorde 831,0 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 855,4 mio.kr. i samme periode sidste år. Primært resultat udgjorde -0,5 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 69,5 mio.kr. i samme periode sidste år. I de første 9 måneder af 2015 udgjorde koncernens pengestrøm fra driftsaktivitet i alt 38,0 mio.kr., hvilket er 97,1 mio.kr. mindre end i samme periode sidste år. Koncernens nettorentebærende gæld pr. 30. september 2015 udgjorde 1.170,6 mio.kr. (pr. 31. december 2014: 1.048,2 mio.kr.). Koncernens kapitalberedskab er 106,2 mio.kr. pr. 30. september 2015. PARKEN Sport & Entertainment A/S fastholder som meddelt i selskabsmeddelelse nr. 9 den 7. august 2015 en omsætning på ca. 1.050 mio.kr. og et resultat før skat på -45 til -55 mio.kr. for 2015. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 2 af 2
Hoved- og nøgletal for koncernen 1.-3. kvt. 1.-3. kvt. 3. kvartal 3. kvartal Mio.kr. 2015 2014 2015 2014 Hovedtal Indtægter i alt 831,0 855,4 312,8 324,8 Primært resultat før amortiseringer, transferaktiviteter og særlige poster 35,7 72,0 43,3 64,0 Amortiseringer 1,8 1,5 0,6 0,5 Resultat af transferaktiviteter -34,4-2,6-12,4-12,4 Særlige poster 0,0 1,6 0,0 1,6 Primært resultat -0,5 69,5 30,3 52,7 Resultat af finansielle poster -33,6-34,8-12,1-11,0 Resultat før skat -34,1 34,7 18,2 41,7 Resultat -26,1 26,4 13,9 31,7 Langfristede aktiver 2.600,1 2.469,1 2.600,1 2.469,1 Kortfristede aktiver 207,0 245,7 207,0 245,7 Aktiver i alt 2.807,1 2.714,8 2.807,1 2.714,8 Aktiekapital 197,5 197,5 197,5 197,5 Egenkapital 975,0 1.022,6 975,0 1.022,6 Langfristede forpligtelser 1.448,6 1.385,1 1.448,6 1.385,1 Kortfristede forpligtelser 383,5 307,1 383,5 307,1 Pengestrøm fra driften 38,0 135,1 8,3 38,9 Pengestrøm til investering, netto -203,8-48,0-114,1-57,4 Pengestrøm fra finansiering 137,8-93,6 99,5-31,1 Pengestrøm i alt -28,0-6,5-6,3-49,6 Nettorentebærende gæld 1.170,6 986,2 1.170,6 986,2 Nøgletal Overskudsgrad, i % 4,3 8,4 13,8 19,7 Afkastningsgrad, i % 1,3 2,7 1,5 2,4 Egenkapitalandel (soliditet), i % 34,7 37,7 34,7 37,7 Indre værdi pr. aktie 98,7 103,6 98,7 103,6 Aktiekurs ultimo 58,0 69,5 58,0 69,5 Resultat pr. aktie (EPS) á kr. 20-2,65 2,67 1,40 3,20 Resultat pr. aktie udvandet (EPS-D) á kr. 20-2,65 2,67 1,40 3,20 Der henvises til Nøgletalsdefinitionerne i note 30 i årsrapporten for 2014. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 3 af 3
Ledelsesberetning Koncernomsætningen udgjorde 831,0 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 855,4 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 24,4 mio.kr. Udviklingen skyldes primært en lavere omsætning i F.C. København & Stadion (-27,7 mio.kr.) og fitness dk (-1,7 mio.kr.) modsvaret af Lalandia (4,6 mio.kr.). Koncernens eksterne omkostninger udgjorde 437,6 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 420,8 mio.kr. i samme periode sidste år. Stigningen skyldes primært fitness dk (+18,5 mio.kr.) modsvaret af F.C. København & Stadion (-9,0 mio.kr.). Koncernens personaleomkostninger udgjorde 291,5 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 298,2 mio.kr. i samme periode sidste år. Faldet skyldes primært F.C. København & Stadion (-5,4 mio.kr.) og fitness dk (-2,2 mio.kr.). Af- og nedskrivninger udgjorde 66,1 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015, hvilket er 1,8 mio.kr. højere end samme periode sidste år. Primært resultat før amortiseringer, transferaktiviteter og særlige poster udgjorde 35,7 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 72,1 mio.kr. i samme periode sidste år, svarende til et fald på 36,3 mio.kr. Udviklingen skyldes primært fitness dk (-20,8 mio.kr.) og F.C. København & Stadion (-13,7 mio.kr.). I F.C. København og i fitness dk har udviklingen i de første 9 måneder af 2015 ikke været i overensstemmelse med koncernens forventninger. I F.C. København har den manglende deltagelse i europæisk gruppespil betydet lavere indtægter, og i fitness dk har de fortsat vanskelige markedsvilkår på fitnessmarkedet medført en utilfredsstillende resultatudvikling. Resultat af transferaktiviteter i F.C. København udgjorde -34,4 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod -2,6 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 31,8 mio.kr. Udviklingen skyldes primært lavere avance ved salg af kontraktrettigheder i de første 9 måneder af 2015 i forhold til samme periode sidste år. Finansielle poster udgjorde -33,6 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015, hvilket er 1,3 mio.kr. lavere end samme periode sidste år. Resultat før skat udgjorde -34,1 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 34,7 mio.kr. i samme periode sidste år. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 4 af 4
3. kvartal 2015 Koncernomsætningen udgjorde 312,8 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 324,8 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 12,0 mio.kr. Udviklingen skyldes primært en lavere omsætning i F.C. København & Stadion (20,5 mio.kr.) delvist opvejet af Lalandia (+8,0 mio.kr.) der efter en start på året, der var præget af et lavere antal solgte boligdøgn i Lalandia Rødby som følge af en ombygning, har vist stor fremgang i 3. kvartal. Koncernens eksterne omkostninger udgjorde 150,0 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 138,5 mio.kr. i samme periode 2014. Stigningen skyldes primært fitness dk (5,5 mio.kr.) og Lalandia (4,3 mio.kr.). Koncernens personaleomkostninger udgjorde 97,5 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 100,9 mio.kr. i samme periode 2014. Faldet skyldes primært F.C. København & Stadion (-2,4 mio.kr.). Af- og nedskrivninger udgjorde 22,1 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 21,3 mio.kr. i samme periode sidste år. Stigningen skyldes primært fitness dk. Primært resultat før amortiseringer, transferaktiviteter og særlige poster udgjorde 43,3 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 64,1 mio.kr. i samme periode sidste år, svarende til et fald på 20,8 mio.kr. Udviklingen skyldes primært F.C. København & Stadion (-18,6 mio.kr.) og fitness dk (-5,5 mio.kr.) delvist opvejet af Lalandia (3,2 mio.kr.). Resultat af transferaktiviteter udgjorde -12,4 mio.kr. i 3. kvartal 2015, hvilket er på niveau med samme periode sidste år. Finansielle poster udgjorde -12,1 mio.kr. i 3. kvartal 2015, hvilket er 1,1 mio.kr. højere end samme periode sidste år. Primært resultat udgjorde 30,3 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 52,8 mio.kr. i samme periode sidste år, mens resultat før skat udgjorde 18,2 mio.kr. i 3. kvartal 2015 mod 41,7 mio.kr. i samme periode sidste år. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 5 af 5
Balance Immaterielle aktiver udgjorde 408,7 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 399,2 mio.kr. pr. 31. december 2014. Udviklingen skyldes amortiseringer i perioden samt salg af kontraktrettigheder. Materielle aktiver udgjorde 2.164,5 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 2.064,1 mio.kr. pr. 31. december 2014. Koncernens kortfristede aktiver udgjorde 207,1 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 209,3 mio.kr. pr. 31. december 2014. Egenkapitalen udgjorde 975,0 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 986,2 mio.kr. pr. 31. december 2014. Faldet skyldes driftsresultatet for de 6 første måneder af 2015 modsvaret af ændring i reserve for sikringstransaktioner (fald i negativ værdi af renteswaps). Koncernens langfristede forpligtelser udgjorde 1.448,6 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 1.360,1 mio.kr. pr. 31. december 2014. Heri indgår et fald i anden gæld og en stigning i kreditinstitutter som følge af en ny 5-årig kreditaftale. De kortfristede forpligtelser udgjorde 383,5 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 350,0 mio.kr. pr. 31. december 2014, hvilket kan henføres til stigning i kreditinstitutter og periodeafgrænsningsposter. Den nettorentebærende gæld udgjorde 1.170,6 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 1.048,2 mio.kr. pr. 31. december 2014, hvilket er en stigning på 122,4 mio.kr. Koncernens kapitalberedskab er 106,2 mio.kr. pr. 30. september 2015 mod 159,0 mio.kr. pr. 31. december 2014. Pengestrømsopgørelsen Pengestrøm fra driftsaktivitet udgjorde 38,0 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 135,1 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket primært skyldes en negativ udvikling i driftskapitalen samt et lavere driftsresultat i de første 9 måneder af 2015. Koncernens pengestrøm til investeringsaktivitet udgjorde -203,9 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod -48,0 mio.kr. i samme periode sidste år. Ændringen kan primært henføres til øget nettoinvesteringer i kontraktrettigheder samt et højere investeringsniveau i materielle aktiver i de første 9 måneder af 2015 i forhold til samme periode sidste år. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 6 af 6
Pengestrømme fra drifts- og investeringsaktivitet udgjorde således -165,9 mio.kr. i de 9 første måneder af 2015 mod 87,1 mio.kr. i samme periode sidste år. Koncernens pengestrøm fra finansieringsaktivitet udgjorde 137,8 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod -93,6 mio.kr. i samme periode sidste år. Dette skyldes primært optagelse af nyt lån vedr. køb af Tårn D i Parken. Koncernens samlede pengestrøm for de første 9 måneder af 2015 udgjorde således 28,0 mio.kr. mod -6,5 mio. i samme periode sidste år. Koncernens likvider udgjorde 13,8 mio.kr. pr. 30. september 2015. Det er ledelsens vurdering, at koncernen har et tilfredsstillende kapitalberedskab. Udviklingen i koncernens segmenter i de første 9 måneder af 2015 F.C. København & Stadion Omsætningen i de første 9 måneder af 2015 udgjorde 147,0 mio.kr., hvilket er 27,7 mio.kr. lavere end samme periode sidste år. Dette skyldes primært et fald i antallet af arrangementer på stadion samt manglende deltagelse i europæisk gruppespil. De eksterne omkostninger udgjorde 67,2 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015, hvilket er 9,0 mio.kr. lavere end samme periode sidste år. Personaleomkostningerne i de første 9 måneder af 2015 udgjorde 88,6 mio.kr., hvilket er 5,4 mio.kr. lavere end samme periode sidste år. Resultat af transferaktiviteter udgjorde -34,4 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod -2,6 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 31,8 mio.kr. Udviklingen skyldes primært lavere avance ved salg af kontraktrettigheder i de første 9 måneder af 2015 i forhold til samme periode sidste år. Resultatet før skat og finansiering udgjorde -58,8 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod -13,3 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 45,5 mio.kr. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 7 af 7
Lalandia Omsætningen i de første 9 måneder af 2015 udgjorde 342,3 mio.kr., hvilket er en stigning på 4,8 mio.kr. set i forhold til samme periode sidste år. De eksterne omkostninger og personaleomkostningerne udgjorde samlet 256,1 mio.kr. i de 9 første måneder af 2015, hvilket er 7,4 mio.kr. højere end samme periode sidste år Resultatet før skat og finansiering udgjorde 62,8 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 64,3 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 1,5 mio.kr. Tilbagegangen kan primært henføres til højere eksterne omkostninger og personaleomkostninger. fitness dk Omsætningen i de første 9 måneder af 2015 udgjorde 320,7 mio.kr., hvilket er 1,7 mio.kr. lavere end samme periode sidste år. Det skyldes primært et fald i den gennemsnitlige medlemspris i forhold til samme periode sidste år. De eksterne omkostninger udgjorde 219,1 mio.kr i de første 9 måneder af 2015, hvilket er en stigning på 18,5 mio.kr. sammenholdt med samme periode sidste år. Stigningen kan primært henføres til en stigning i antallet af centre. Personaleomkostningerne udgjorde 95,4 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015, hvilket er et fald på 2,2 mio.kr. i forhold til samme periode sidste år. Afskrivninger i de første 9 måneder af 2015 er 2,8 mio.kr. højere end samme periode sidste år. Resultatet før skat og finansiering udgjorde -20,4 mio.kr. i de 9 første måneder af 2015 mod 0,5 mio.kr. i samme periode sidste år, hvilket er et fald på 20,9 mio.kr. Udviklingen skyldes primært den lavere gennemsnitspris. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 8 af 8
Kontorejendomme Omsætningen i de 9 første måneder af 2015 udgjorde 28,3 mio.kr. mod 28,8 mio.kr. i samme periode sidste år. Resultat før skat og finansiering udgjorde 22,9 mio.kr. i de første 9 måneder af 2015 mod 24,6 mio.kr. i samme periode sidste år. Væsentlige risici og usikkerhedsfaktorer Der henvises til årsrapporten for 2014. Forventning til 2015 PARKEN Sport & Entertainment A/S fastholder som meddelt i selskabsmeddelelse nr. 9 den 7. august 2015 en omsætning på ca. 1.050 mio.kr. og et resultat før skat på -45 til -55 mio.kr. for 2015. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 9 af 9
Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt delårsrapporten for perioden 1. januar 30. september 2015 for PARKEN Sport & Entertainment A/S. Delårsregnskabet, der ikke er revideret eller reviewet af selskabets revisor, aflægges i overensstemmelse med IAS 34 Præsentation af delårsregnskaber som godkendt af EU og danske oplysningskrav for børsnoterede selskaber. Det er vores opfattelse, at delårsregnskabet giver et retvisende billede af koncernens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2015 samt af resultatet af koncernens aktiviteter og pengestrømme for perioden 1. januar 30. september 2015. Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for udviklingen i koncernens aktiviteter og økonomiske forhold, periodens resultat og for koncernens finansielle stilling som helhed og en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som koncernen står overfor. København, den 26. oktober 2015 Koncerndirektion: Anders Hørsholt Bestyrelse: Bo Rygaard Niels-Christian Holmstrøm Karina Deacon Formand Næstformand Henrik Møgelmose Benny Olsen Erik Skjærbæk Karl Peter K. Sørensen Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 10 af 10
Resultatopgørelse t.kr. Note 1.-3. kvt. 1.-3. kvt. 3. kvartal 3. kvartal 2015 2014 2015 2014 Nettoomsætning 1 830.973 855.377 312.818 324.778 Værdiregulering af investeringsejendomme 0 0 0 0 Indtægter i alt 830.973 855.377 312.818 324.778 Eksterne omkostninger 437.589 420.790 149.973 138.521 Personaleomkostninger 291.506 298.173 97.464 100.917 Af- og nedskrivninger 66.136 64.345 22.082 21.251 Primært resultat før amortiseringer, transferaktiviteter og særlige poster 35.742 72.069 43.299 64.089 Amortiseringer 1.836 1.500 612 500 Resultat af transferaktiviteter -34.438-2.612-12.437-12.428 Særlige poster 0 1.600 0 1.600 Primært resultat -532 69.557 30.250 52.761 Finansielle poster Finansielle indtægter 1.674 2.046 173 1.018 Finansielle omkostninger 35.238 36.877 12.248 12.035 Finansielle poster i alt -33.564-34.831-12.075-11.017 Resultat før skat -34.096 34.726 18.175 41.744 Skat af periodens resultat 7.947-8.340-4.309-10.095 Periodens resultat -26.149 26.386 13.866 31.649 Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 11 af 11
Totalindkomstopgørelse t.kr. 1.-3. kvt. 1.-3. kvt. 3. kvartal 3. kvartal 2015 2014 2015 2014 Periodens resultat -26.149 26.386 13.866 31.649 Anden totalindkomst Poster, der kan blive reklassificeret til resultatopgørelsen Værdiregulering af sikringsinstrumenter: Periodens værdiregulering 19.708-61.425-7.700-18.946 Skat af anden totalindkomst -4.764 15.356 1.861 4.736 Anden totalindkomst efter skat 14.944-46.069-5.839-14.210 Totalindkomst i alt -11.205-19.683 8.027 17.439 Fordeles således: Aktionærerne i PARKEN Sport & Entertainment A/S -11.205-19.683 8.027 17.439-11.205-19.683 8.027 17.439 Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 12 af 12
Balance t.kr. Note 30.09.2015 31.12.2014 30.09.2014 AKTIVER Langfristede aktiver Immaterielle aktiver Goodwill 265.354 265.354 293.279 Kontraktrettigheder 138.584 127.461 135.614 Andre immaterielle aktiver 4.797 6.371 3.485 408.735 399.186 432.378 Materielle aktiver Investeringsejendomme 523.466 437.019 421.523 Grunde og bygninger 1.347.849 1.368.808 1.363.490 Indretning af lejede lokaler 99.245 89.260 72.074 Andre anlæg, driftsmidler og inventar 140.957 148.727 144.129 Materielle aktiver under opførelse og forudbetalinger for materielle aktiver 52.967 20.312 12.390 2.164.484 2.064.126 2.013.606 Andre langfristede aktiver Deposita 26.713 23.544 22.938 Udskudt skat 0 0 0 Andre tilgodehavender 90 90 0 Øvrige langfristede aktiver 34 34 168 26.837 23.668 23.106 Langfristede aktiver i alt 2.600.056 2.486.980 2.469.090 Kortfristede aktiver Varebeholdninger 86.535 94.470 91.325 Tilgodehavender 86.701 53.989 66.511 Periodeafgrænsningsposter 20.049 19.067 25.182 Likvide beholdninger 13.794 41.802 62.701 Kortfristede aktiver i alt 207.079 209.328 245.719 AKTIVER I ALT 2.807.135 2.696.308 2.714.809 Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 13 af 13
Balance t.kr. 30.09.2015 31.12.2014 30.09.2014 PASSIVER Egenkapital Aktiekapital 197.504 197.504 197.504 Overkurs fra emission 605.235 605.235 605.235 Reserve for sikringstransaktioner -130.764-145.708-128.923 Reserve for egne aktier -129.389-129.389-129.389 Overført resultat 432.387 458.536 478.203 Egenkapital i alt 974.973 986.178 1.022.630 Forpligtelser Langfristede forpligtelser Udskudt skat 136.417 135.653 141.990 Hensatte forpligtelser 30.877 32.275 34.075 Kreditinstitutter 1.040.733 927.607 970.282 Anden gæld 229.255 254.805 228.388 Deposita 11.333 9.754 10.337 Langfristede forpligtelser i alt 1.448.615 1.360.094 1.385.072 Kortfristede forpligtelser Hensatte forpligtelser 9.431 15.129 16.049 Kreditinstitutter 143.627 119.780 78.576 Leverandørgæld og andre gældsforpligtelser 177.035 181.306 166.491 Selskabsskat 0 0 2.256 Periodeafgrænsningsposter 53.454 33.821 43.735 Kortfristede forpligtelser i alt 383.547 350.036 307.107 Forpligtelser i alt 1.832.162 1.710.130 1.692.179 PASSIVER I ALT 2.807.135 2.696.308 2.714.809 Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 14 af 14
Egenkapitalopgørelse Reserve for Over- sikrings- Reserve Aktie- kurs fra trans- for egne Overført t.kr. kapital emission aktioner aktier resultat I alt Egenkapital 1. januar 2014 197.504 605.235-82.854-129.389 451.817 1.042.313 Totalindkomst for perioden Periodens resultat 0 0 0 0 6.719 6.719 Anden totalindkomst Værdiregulering af sikringsinstrumenter: Periodens værdiregulering 0 0-83.251 0 0-83.251 Skat af værdiregulering af sikringsinstrumenter 0 0 20.397 0 0 20.397 Anden totalindkomst i alt 0 0-62.854 0 0-62.854 Totalindkomst i alt for perioden 0 0-62.854 0 6.719-56.135 Egenkapital 31. december 2014 197.504 605.235-145.708-129.389 458.536 986.178 Egenkapital 1. januar 2015 197.504 605.235-145.708-129.389 458.536 986.178 Totalindkomst for perioden Periodens resultat 0 0 0 0-26.149-26.149 Anden totalindkomst Værdiregulering af sikringsinstrumenter: Periodens værdiregulering 0 0 19.708 0 0 19.708 Skat af værdiregulering af sikringsinstrumenter 0 0-4.764 0 0-4.764 Anden totalindkomst i alt 0 0 14.944 0 0 14.944 Totalindkomst i alt for perioden 0 0 14.944 0-26.149-11.205 Egenkapital 30. september 2015 197.504 605.235-130.764-129.389 432.387 974.973 Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 15 af 15
Pengestrømsopgørelse 1.-3. kvt. 1.-3. kvt. t.kr. 2015 2014 Periodens resultat -26.149 26.386 Regulering for ikke-likvide driftsposter m.v.: Af- og nedskrivninger 66.136 64.345 Amortiseringer 1.836 1.500 Andre ikke-kontante driftsposter, netto -5.449-2.094 Resultat af transferaktiviteter 34.438 2.612 Særlige poster 0-1.600 Finansielle indtægter -1.674-2.046 Finansielle omkostninger 35.238 36.877 Skat af periodens resultat -7.947 8.340 Pengestrøm fra primær drift før ændring i driftskapital 96.429 134.320 Ændring i driftskapital -17.525 40.605 Pengestrøm fra primær drift 78.904 174.925 Renteindtægter, betalt 1.674 2.046 Renteomkostninger, betalt -40.353-41.422 Betalt selskabsskat -2.183-416 Pengestrøm fra driftsaktivitet 38.042 135.133 Køb af immaterielle aktiver -46.310-88.974 Salg af immaterielle aktiver 8.929 85.348 Køb af materielle aktiver -171.802-46.239 Salg af materielle aktiver 5.308 1.825 Salg af andre kapitalandele 0 0 Pengestrøm til investeringsaktivitet -203.875-48.040 Pengestrøm fra drifts- og investeringsaktivitet -165.833 87.093 Fremmedfinansiering: Afdrag på langfristede gældsforpligtelser -77.515-93.698 Ændring i øvrige langfristede gældsforpligtelser 1.581-159 Optagelse af gæld til kreditinstitutter 145.715 0 Ændring i kortfristet gæld til kreditinstitutter 68.044 284 Pengestrøm fra finansieringsaktivitet 137.825-93.573 Periodens pengestrøm -28.008-6.480 Likvider, primo 41.802 69.181 Likvider, ultimo 13.794 62.701 Pengestrømsopgørelsen kan ikke direkte udledes af balance og resultatopgørelse. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 16 af 16
Anvendt regnskabspraksis Delårsrapporten aflægges i overensstemmelse med IAS 34 Præsentation af delårsregnskaber som godkendt af EU og danske oplysningskrav for børsnoterede selskaber. Anvendt regnskabspraksis er bortset fra nedenstående uændret i forhold til koncernregnskabet og årsregnskabet for 2014, hvortil der henvises. Koncernregnskabet og årsregnskabet for 2014 indeholder den fulde beskrivelse af anvendt regnskabspraksis. Skøn og estimater Udarbejdelsen af delårsrapporter kræver, at ledelsen foretager regnskabsmæssige skøn og estimater, som påvirker anvendelsen af regnskabspraksis og indregnede aktiver, forpligtelser, indtægter og omkostninger. Faktiske resultater kan afvige fra disse skøn. De væsentlige skøn, som ledelsen foretager ved anvendelsen af koncernens regnskabspraksis, og den væsentlige skønsmæssige usikkerhed forbundet hermed, er de samme ved udarbejdelsen af delårsrapporten som ved udarbejdelsen af årsregnskabet for 2014. Ændring af anvendt regnskabspraksis Parken Sport & Entertainment A/S har med virkning fra 1. januar 2015 implementeret følgende nye regnskabsstandarder (IAS og IFRS) og fortolkningsbidrag (IFRIC): Amendments to IAS 19 Dele af Annual Improvements to IFRSs 2010-2012 Cycle various standards Annual Improvements to IFRSs 2011-2013 Cycle various standards Implementeringen af de ændrede standarder og fortolkningsbidrag i delårsregnskabet for 2015 har ikke haft effekt på indregning og måling. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 17 af 17
Note 1 Segmentoplysninger Aktiviteter 1. - 3. kvt. 2015 og 2014 (mio. kr.) F.C. Rapporterings- København Kontor- pligtige & Stadion Lalandia fitness dk ejendomme segmenter, i alt 2015 2014 2015 2014 2015 2014 2015 2014 2015 2014 Omsætning til eksterne kunder 145,7 172,6 342,3 337,5 320,7 322,4 22,3 22,9 831,0 855,4 Intern omsætning mellem segmenter 1,3 2,1 0,0 0,0 0,0 0,0 6,0 5,9 7,3 8,0 Segmentomsætning 147,0 174,7 342,3 337,5 320,7 322,4 28,3 28,8 838,3 863,4 Eksterne omkostninger 67,2 76,2 152,3 147,2 219,1 200,6 2,8 1,6 441,4 425,6 Personaleomkostninger 88,6 94,0 103,8 101,5 95,4 97,6 0,2 0,2 288,0 293,3 Afskrivninger 15,6 15,2 23,2 24,5 25,0 22,2 2,4 2,4 66,2 64,3 Primært resultat før amortiseringer, transferaktiviteter og særlige poster -24,4-10,7 63,0 64,3-18,8 2,0 22,9 24,6 42,7 80,2 Amortiseringer 0,0 0,0 0,2 0,0 1,6 1,5 0,0 0,0 1,8 1,5 Transferaktiviteter -34,4-2,6 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0-34,4-2,6 Segmentresultat før finansiering og skat -58,8-13,3 62,8 64,3-20,4 0,5 22,9 24,6 6,5 76,1 Segmentaktiver 747,5 779,9 1.019,6 977,2 380,2 394,4 559,0 556,7 2.706,3 2.708,2 Segmentforpligtelser 142,8 113,2 76,7 74,7 57,6 82,6 11,1 18,7 288,2 289,2 Afstemning af periodens resultat før skat 1.-3. kvt. 1.-3. kvt. 2015 2014 Segmentresultat før finansiering og skat for rapporteringspligtige segmenter 6,5 76,1 Særlige poster vedrørende andre driftssegmenter 0,0 1,6 Ikke-fordelte koncernomkostninger, centrale funktioner -7,0-8,2 Finansielle poster, netto -33,6-34,8 Resultat før skat, jf. resultatopgørelsen -34,1 34,7 I segmenterne F.C. København & Stadion og Lalandia er der normalt et markant større aktivitetsniveau i anden halvdel af kalenderåret sammenlignet med første halvdel, mens aktivitetsniveauet i Kontorejendomme og fitness dk normalt er mere jævnt fordelt over kalenderåret. F.C. Københavns deltagelse i UEFA Champions League eller UEFA Europa League kan i høj grad have indflydelse på aktivitets- og resultatudviklingen. Note 2 Dagsværdimåling af finansielle instrumenter Koncernen anvender renteswaps til afdækning af koncernens risici relateret til ændringer i pengestrømme på koncernens variabelt forrentede gæld som følge af udsving i renteniveau. Pr. 30. september 2015 udgør dagsværdien af renteswaps -223,2 mio.kr. Renteswaps værdiansættes på niveau 2 med tilbagevendende dagsværdimålinger og er alene baseret på eksternt beregnede dagsværdier. Dagsværdien opgøres baseret på tilbagediskonteringsmodeller og observerbare markedsdata, såsom rentekurver. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 18 af 18
Det er koncernens politik at indregne overførsler mellem de forskellige kategorier fra det tidspunkt, hvor en begivenhed eller ændring i forholdene medfører, at klassifikationen ændres. Der har ikke været overførsler mellem enkelte niveauer i de første 9 måneder af 2015. Note 3 Nærtstående parter KB og B 1903 har i henhold til moderselskabets vedtægter ret til at udpege hver ét medlem til moderselskabets bestyrelse. Moderselskabet har indgået aftale med B 1903 om benyttelse af spillelicens og med KB om samarbejde i relation til elitesport. Moderselskabet har en række aftaler med KB og B1903 om bl.a. brugsret af træningsfaciliteter m.v. Koncernen har tegnet en bestyrelses- og direktionsansvarsforsikring. Note 4 Begivenheder efter delårsperiodens udløb Der er efter delårsperiodens udløb ikke indtrådt begivenheder af væsentlig betydning for delårsrapportens retvisende billede af koncernens aktiver, passiver og finansielle stilling. Kontaktpersoner Bestyrelsesformand Bo Rygaard Telefonnummer 23 90 80 10 (pressechef Jes Mortensen) Hjemmeside: www.parken.dk PARKEN Sport & Entertainment A/S København den 26. oktober 2015 Denne meddelelse indeholder visse fremadrettede udsagn og forventninger til regnskabsåret 2015. Disse fremadrettede udsagn er ikke garantier for den fremtidige udvikling og involverer risiko og usikkerhed, og de realiserede resultater vil muligvis afvige væsentligt fra dem, der er udtrykt i de fremadrettede udsagn på grund af forskellige faktorer. Læserne advares om ikke at lægge unødig vægt på disse fremadrettede udsagn, der kun er gældende pr. datoen for denne meddelelse. Koncernens omsætningsudvikling vil fortsat være påvirket af bl.a. F.C. Københavns sportslige præstationer, antal boligdøgn i Lalandia, antal medlemmer i fitness dk og tomgang i Kontorejendomme. Medmindre der er tale om et lovkrav eller tilsvarende forpligtelser, er PARKEN Sport & Entertainment A/S ikke forpligtet og frasiger sig enhver forpligtelse til at opdatere eller revidere udsagn om fremtiden efter offentliggørelsen af denne meddelelse, hvad enten det skyldes nye oplysninger, fremtidige begivenheder eller andre forhold. Delårsrapport 1. januar 30. september 2015 Side 19 af 19