NwrBrand.dk 4 samarbejde med Topdanmark NwrBrand Forsikring G/S Arsrapport for 2014 CVR-nr. 17 34 25 17
Indholdsfortegnelse Side Pfitegninger Ledelsespategning 1 Den uafheengige revisors erklringer 2 Ledelsesberetning Selskabsoplysninger Femarsoversigt 4 5 Ledelsesberetning 6 Arsregnskab Resultatopprelse 9 Balance 10 Egenkapitalopprelse 12 Noter til arsrapporten 13
Ledelsespategning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt arsrapporten for 2014 for NrBrand Forsikring G/S, omfattende ledelsesphtegning, ledelsesberetning, resultatopprelse og anden totalindkomst, balance, egenkapitalopprelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Arsrapporten for NrBrand Forsikring G/S aflgges efter Lov om finansiel virksomhed samt regnskabsbestemmelserne i Finanstilsynets bekendtgorelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber. Arsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsaret 2014. Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegorelse for udviklingen i selskabets aktiviteter og okonomiske forhold samt en beskrivelse af de vsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som selskabet kan pavirkes af. Arsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Sunds, den 16. marts 2015 Direktio Martin Damholdt Bestyrelse el.l 144410 fred Brunsgaard formand Karsten Bak Poulsen nwstformand Per Fl aru...0-42-e r p Bent Wang ansen o n Christian 'elsen Ot e Ole Mackenhauer e 43 Jorge,a Rye uss n Jorgen Clemmensen Arsrapporten er fremlagt og godkendt ph selskabets ordinwre generalforsamling den 25. april 2015. Dirigent 1
Den uafhwngige revisors erklwringer Til medlemmerne i NaerBrand Forsikring G/S Pategning pa firsregnskabet Vi har revideret arsregnskabet for NrBrand Forsikring G/S for regnskabsfiret 1. januar 31. december 2014, der omfatter resultatopgorelse og anden totalindkomst, balance, egenkapitalopprelse og noter herunder anvendt regnskabspraksis. Arsregnskabet udarbejdes efter Lov om finansiel virksomhed. Ledelsens ansvar for firsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et arsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nodvendig for at udarbejde et arsregnskab uden vaesentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Revisors ansvar Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om arsregnskabet pa grundlag af vores revision. Vi har udfort revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifolge dansk revisorlovgivning. Dette krver, at vi overholder etiske krav samt planlgger og udforer revisionen for at opna hoj grad af sikkerhed for, om arsregnskabet er uden vwsentlig fejlinformation. En revision omfatter udforelse af revisionshandlinger for at opna revisionsbevis for belob og oplysninger i arsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhamger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for vwsentlig fejlinformation i firsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for selskabets udarbejdelse af et arsregnskab, der giver et retvisende billede. Formfilet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstaandighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, og om ledelsens regnskabsmaessige skon er rimelige, samt en vurdering af den samlede prwsentation af arsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnaede revisionsbevis er tilstrwkkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at arsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsaret 1. januar 31. december 2014 i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed. 2
Den uaflingige revisors erklwringer Udtalelse om ledelsesberetningen Vi har i henhold til Lov om finansiel virksomhed gennemlaast ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillzeg til den udforte revision af arsregnskabet. Det er pa denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med arsregnskabet. Skive, den 16. marts 2015 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Jesper Otto Edelbo statsautoriseret revisor 3
Selskabsoplysninger Selskabet NxrBrand Forsikring G/S Skivevej 41 7451 Sunds Telefon: 30 35 14 33 Hjemmeside: www.nzerbrand.dk CVR-nr.: 17 34 25 17 Regnskabsar: 1. januar - 31. december Hjemstedskommune: Herning Bestyrelse Alfred Brunsgaard, formand Karsten Bak Poulsen, ristformand Per Flarup John Christian Nielsen Ole Mackenhauer Jorgen Rye Rasmussen Bent Wang Hansen Jorgen Clemmensen Direktion Martin Damholdt Revision PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab 4
Femarsoversigt Resultatposter 2014 2013 2012 2011 2010 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Bruttoprwmieindtwgter 10.137 10.3u3 9.827 9.382 9.251 Bruttoerstatningsudgifter 4.612 4.628 5.947 10.149 5.081 Forsikringsmssige driftsomkostninger 7.364 8.148 7.973 8.290 8.006 Resultat af afgiven forretning -287-214 -210-200 -248 Forsikringsteknisk resultat lnvesteringsafkast efter forsikringsteknisk rente -2.113-2.609-4.260-9.143-3.997 8.332 7.706 10.841 2.016 9.435 Arets resultat 4.973 4.949 6.581-7.127 5.438 Aflobsresultar 844-219 90-104 205 Balanceposter Forsikringsmssige henswttelser, i alt 5.080 4.858 5.449 8.053 4.887 Egenkapital, i alt 129.290 124.318 119.369 112.788 119.915 Aktiver, i alt 136.089 129.992 125.738 122.004 125.865 Nogletal Erstatningsprocent 45,5% 44,7% 60,5% 108,2% 54,9% Omkostningsprocent 72,6% 78,6% 81,1% 88,4% 86,5% Combined ratio 118,1% 123,3% 141,7% 196,5% 141,5% Operating ratio 121,4% 125,7% 144,1% 198,4% 144,0% Relativt aflobsresultat 35,7% -7,7% 1,6% -3,9% 10,2% Egenkapitalens forrentning 3,9% 4,1% 5,7% -6,1% 4,6% Solvensdwkning** 7,0 7,2 6,9 6,8 7,3 I tilfwide af wndret regnskabsopstilling tilpasses femksoversigten wndringen. * Regulering til afsat erstatningshenswttelser netto. ** Solvensdwkningen viser, hvor mange gange basiskapitalen (egenkapitalen) overstiger kapitalkravet. 5
Ledelsesberetning Hovedaktivitet Selskabets hovedaktivitet er tegning af losorebrand, brandforsikring pa fast ejendom og driftstabsforsikring i forbindelse med brand. Selskabet tegner forsikringer til privat og landbrug. NwrBrand Forsikring G/S tegner ikke forsikringer alene, hvorfor al forsikringstegning og administration sker i Topdanmark Forsikring A/S, hvormed der er indgaet co-assuranceaftale. Udvikling i firet Aret der gik Arets overskud pa TDICK 4.973 findes meget tilfredsstillende. Det forsikringstekniske resultat er fremkommet efter en udvikling, hvor flere ars stigende prwmieindtwgter er stagneret. Hertil kan det konstateres, at arets skadesudgift ligger en del under det, vi som ledelse anser realistisk pa lamgere sigt. Arets aflobsresultat fortxller, at belobet afsat primo aret til betaling af skader viser sig at have vwret for stort. Skadeshenseettelsen skete i kolvandet af stormene Allan og Bodil, og det kan nu konstateres, at disse henswttelser var markant for hoje. Det tager vi til efterretning i ledelsen. Siden finanskrisen indtraf i 2008 bar NwrBrand Forsikring G/S valgt en yderst forsigtig investeringsstrategi. Resultatet af investeringsvirksomheden anses pa den baggrund for sa2rdeles tilfredsstillende og en del over det forventede. Der er i regnskabsaret 2014 afholdt forsikringsmwssige driftsomkostninger f.e.r. pa TDICK 7.364, hvilket svarer til en omkostningsprocent pa 74,8%. Opdelingen af administrationsomkostninger fremgar af note 1. Bonusudbetaling Samarbejdet mellem NwrBrand Forsikring G/S og Topdanmark Forsikring A/S om forsikringsproduktet "Aktiv Risikostyring" bar i regnskabsaret medfort en udbetaling pa TDICK 20.361 i bonus til de af brandkassens forsikringstagere, som deltager i "Aktiv Risikostyring", og som havde et skadesfrit forsikringsar 2013. 6
Ledelsesberetning Kapitalberedskabet, individuelt solvensbehov og kapitalkrav Kapitalberedskabet anses for tilstrxkkeligt, idet selskabet er indehaver af solide kontante indestaender tillige med en portefolje af meget likvide vrdipapirer. NwrBrand Forsikring G/S har opgjort sit individuelle solvensbehov til DICK 7,3 mio. Dette betyder, at selskabets kapitalkrav kan henfores direkte til Lov om finansiel virksomhed 126 stk. 2, nr. 7, og udgor modvaerdien af EURO 2,5 mio., hvilket vi afrunder til DICK 18,6 mio. Efterfolgende begivenheder Der er ikke efter balancedagen indtruffet forhold, som har vwsentlig indflydelse ph bedommelsen af arsrapporten. Forventninger for det kommende car Selskabet har fortsat deltagelsen i en telefonaktivitet med henblik ph at oge kundebestanden hos husejere. I 2015 bliver denne aktivitet udvidet til at rette sig mod kunder, der ikke ejer det hus, hvor de selv bor. Skadesudgifterne i2014 er under det forventede niveau. Resultatet af investeringsvirksomheden viii 2015 vre phvirket af udvildingen pa aktiemarkedet og specielt ogsh i udviklingen i renteniveauet. For tiden oplever vi en negativ rente pa indskud med kort lobetid, og dette forhold vil pavirke NxrBrand Forsikring G/S' resultat ret markant. Safremt det nugaeldende renteniveau fortsxtter hele 2015, kan NwrBrand Forsikring G/S forvente et underskud for 2015. Risikooplysninger Forsikringsmaessige risici Selskabets politik er at soge de bedste forsikringsmwssige risici pa den del af forsikringsmarkedet, hvor selskabet opererer. Indtegningen sker i samarbejde med Topdanmark Forsikring A/S. Sammen har vi det mal at udbrede kendskabet til Aktiv Risikostyring. Aktiv Risikostyring, som ogsh kaldes NwrBrand aftalen, kan tilbydes til Topdanmark Forsikring A/S' landbrugs- og privatkunder i NrBrand Forsikring G/S' omrade. Det er en betingelse for at fa aftalen, at kunden gor noget aktivt for at forhindre skader, og herunder krmves, at landbrugskunden har fhet sine elinstallationer godkendt efter ELFO kravene, og for bade landbrug og privat kraeves som minimum ildslulkkerudstyr. NwrBrand Forsikring G/S forventer, at risiciene for forsikringer under dette koncept vii vxre lavere end gennemsnittet, fordi denne type kunder er opmrksomme ph skadesforebyggelse og som folge heraf bor generere fwrre skader og vaare mere loyale mod selskabet. Der er indgaet en aftale om co-assurance med Topdanmark Forsikring A/S, saledes at selskabets selvbehold bade for sh vidt angar det enkelte forsikringssted, som portefoljen i sin helhed kan vurderes til at vaere varetaget ud fra et meget forsigtigt princip. 7
Ledelsesberetning Investeringsrisiko Selskabet har spredt investeringerne pa vrdipapirer i mange selskaber og brancher. Selskabet har ved sine placeringsretningslinjer en investeringsrisiko, der kan kendetegnes som meget forsigtig, idet selskabet pa statusdagen kun har placeret 23% i aktier, og mere end halvdelen er placeret som kontante indskud eller yderst likvide obligationer. Operationel risiko Selskabets operationelle risiko reduceres ved etablering af en forsvarlig organisation pa alle vwsentlige omrader, der suppleres med en aktiv lobende ledelsesovervagning. Kredit- og modpartsrisiko Selskabet anvender alene modparter, genforsikringsselskaber og kreditinstitutter med en hoj rating med henblik pa mest muligt at reducere kredit- og modpartsrisici. Ledelseshverv i andre virksomheder Bestyrelsesformand Alfred Brunsgaard, neestformand Karsten Bak Poulsen samt bestyrelsesmedlemmerne Per Flarup, Jorgen Rye Rasmussen, John Christian Nielsen, Ole Mackenhauer og Jorgen Clemmensen er selvstwndige landmeend. John Christian Nielsen er medlem af primxrbestyrelsen i Landbrug og Ridevarer, bestyrelsesformand i Dansk Landbrug Sydhavsoerne, bestyrelsesmedlem i Landbrugslotteriet, Abbedfonden og Maribo Amts Udstykningsfond, ligesom han er valgt til sit menighedsrad. Ole Mackenhauer er medlem af reprxsentantskabet i Skive Folkeblad. Jorgen Rye Rasmussen er bestyrelsesmedlem i Dansk Landbrug Sydhavsoerne og medlem af reprwsentantskabet i Frosalget Brorup AmbA. Jorgen Clemmensen er medlem af regionsbestyrelsen i Aria Foods region Nord og bankradsmedlem i Spar Nord i Skive. Bent Wang Hansen er medlem af bestyrelsen i DGI Vestjylland. Direktor Martin Damholdt er registreret som selvstandig med blandet drift, ligesom han er bestyrelsesmedlem i Herningsholm Erhvervsskole og DGI Midtjylland samt medlem af reprsentantskabet i TV-MidtVest. Bade bestyrelsesmedlemmer og direktor er herudover bestyrelsesmedlemmer i interesseorganisationer og foreninger. 8
Resultatopgorelse og anden totalindkomst 1. januar - 31. december Note 2014 2013 2012 Forsikringsvirksomhed DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Bruttoprwmier 10.138 10.257 10.012 Afgivne genforsikringsprmier -287-214 -210 fendring i bruttoprmiehensttelser -1 106-185 Prwmieindtwgter f.e.r., i alt 9.850 10.149 9.617 Forsikringsteknisk rente 13 18 43 Udbetalte bruttoerstatninger 4.390 5.114 8.737 fendring i bruttoerstatningshensttelser 222-486 -2.790 Erstatningsudgifter f.e.r., i alt 4.612 4.628 5.947 Administrationsomkostninger 1 7.364 8.148 7.973 Forsikringsmwssige driftsomkostninger f.e.r., i alt 7.364 8.148 7.973 Forsikringsteknisk resultat -2.113-2.609-4.260 Investeringsvirksomhed Renter og udbytter my. 3.518 3.428 3.030 Kursregulennger 2 4.840 4.315 7.880 Renteudgifter 1 1 1 Administrationsomkostninger i forbindelse med investeringsvirksomhed -14-20 -27 Investeringsafkast, i alt 8.345 7.724 10.884 Forrentning af forsikringsmssige henseettelser -13-18 -43 Investeringsafkast efter forsikringsteknisk rente 8.332 7.706 10.841 Resultat for skat 6.219 5.097 6.581 Skat 3 1.246 148 0 Arets resultat 4.973 4.949 6.581 Anden totalindkomst 0 0 0 Totalindkomst 4.973 4.949 6.581 9
Balance 31. december Aktiver Note 2014 2013 2012 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Kapitalandele 27.578 31.724 30.279 lnvesteringsforeningsandele 14.442 20.281 23.274 Obligationer 84.149 65.330 59.705 Indian i kreditinstitutter 8.467 10.893 10.087 Andre finansielle investeringsaktiver 134.636 128.228 123.345 Investeringsaktiver 134.636 128.228 123.345 Andre tilgodehavender 199 328 481 Tilgodehavender 199 328 481 Aktuelle skatteaktiver 98 208 211 Likvide beholdninger 286 230 852 Andre aktiver 384 438 1.063 Tilgodehavende renter 870 998 849 Periodeafgrmnsningsposter 870 998 849 Aktiver 136.089 129.992 125.738 10
Balance 31. december Passiver Note 2014 2013 2012 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Grundfond 10.000 10.000 10.000 Overfort overskud 119.290 114.318 109.369 Egenkapital 129.290 124.318 119.369 Prwmiehensttelser 2.499 2.497 2.604 Erstatningshensttelser 2.581 2.361 2.845 Hensaattelser til forsikringskontrakter, i alt 5.080 4.858 5.449 Gad til Topdanmark Forsikring A/S 1.190 410 446 Anden gld 529 406 474 Gwld 1.719 816 920 Passiver 136.089 129.992 125.738 Udskudt skat 4 Eventualforpligtelser 5 Medarbejderforhold 6 Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor 7 Fordeling p6 forsikringsklasser 8 Folsomhedsoplysninger 9 Risikooplysninger 10 Nrtstaende parter 11 Nogletal 12 11
Egenkapitalopgorelse Egenkapital 2014 Grundfond DKK 1.000 Overfort overskud I alt DKK 1.000 DKK 1.000 Saldo 1. januar 10.000 114.317 124.317 Totalindkomst 0 4.973 4.973 Egenkapital 31. december 10.000 119.290 129.290 Kapitalkravet er for regnskabsaret 2014 beregnet til TDKK 18.600, og basiskapitalen udg car 31. december 2014 TDKK 129.290. Selskabets basiskapital er identisk med egenkapitalen. Egenkapital 2013 Grundfond DKK 1.000 Overfort overskud I alt DKK 1.000 DKK 1.000 Saldo 1. januar 10.000 109.369 119.369 Totalindkomst 4.949 4.949 Egenkapital 31. december 10.000 114.318 124.318 Kapitalkravet er for regnskabsaret 2013 beregnet til TDKK 17.250, og basiskapitalen udgor 31. december 2013 TDKK 124.318. Selskabets basiskapital er identisk med egenkapitalen. 12
Noter til firsrapporten 1 Administrationsomkostninger 2014 2013 2012 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Omkostninger i forbindelse med sikkerhed og reklame 1.532 2.302 2.069 Overskudsdeling til Topdanmark Forsikring A/S 0 0 0 Administrationsudgifter til Topdanmark Forsikring A/S 2.330 2.303 2.327 Andre administrationsomkostninger 3.502 3.543 3.577 7.364 8.148 7.973 En mindre del af administrationsomkostningerne vedrorer erhvervelsesomkostninger. Rent teknisk er det ikke direkte muligt at adskille disse fra administrationsomkostningerne. 2 Kursreguleringer Kapitalandele 5.051 6.430 5.778 Investeringsforeningsandele -43-1.595 1.850 Obligationer -168-520 252 4.840 4.315 7.880 3 Skat Arets aktuelle skat 1.246 148 0 Arets udskudte skat 0 0 0 1.246 148 0 Skat af 6rets resultat forklares s5ledes: Beregnet skat af arets resultat for skat 1.524 1.274 1.645 Skatteeffekt af: Skat af ikke fradragsberettigede omkostninger og ikke skattepligtige indtmgter 5 15 12 Skat af anvendt bundfradrag -245-250 -250 iendring i skattesats pa' udskudt skat 9 5 0 Ikke aktiveret udskudt skat -11-975 -1.407 Ikke refunderbar skat af udenlandske udbytter -36 79 0 1.246 148 0 13
Noter til firsrapporten 2014 2013 2012 4 Hensaettelse til udskudt skat DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Andre anlmg, driftsmateriel og inventar -6-8 -11 Andre tilgodehavender -211-220 -224 Skattemmssigt underskud til fremforsel 0 0-968 -217-228 -1.203 Udskudt skat er beregnet med 23,5% af beregningsgrundlaget svarende til den aktuelle skattesats. Skatteaktivet er ikke indregnet i balancen, da aktivet ikke forventes at kunne realiseres pa kort sigt. 5 Eventualforpligtelser Selskabet har forpligtet sig til at indbetale 40% til NrBrand's samarbejdspartner Topdanmark Forsikring A/S af resultat for skat reguleret for beregnet skat, eventuelt foregaende ars underskud og egenkapitalens udvikling i forhold til inflationen. Selskabet har pr. 31. december 2014 registrerede aktiver for TDKK 6.618 i form af realkreditobligationer til dmkning af forsikringsmmssige hensttelser. 6 Medarbejderforhold 2014 2013 2012 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 I det forgangne regnskabsar har der i selskabet vmret tilknyttet: Bestyrelsesformand 1 1 1 Bestyrelsesmedlemmer 7 7 7 Direktor 1 1 1 Lokalradsmedlemmer 20 20 33 Ovrige ansatte 2 2 2 Der er udbetalt folgende til de forskellige medarbejderkategorier: Bestyrelsesformand 131 131 134 Bestyrelsesnstformand 71 71 73 Ovrige bestyrelsesmedlemmer (6 medlemmer) 242 245 254 Direktor 1.277 1.259 1.245 Lokalrad og ovrige ansatte 334 325 314 Lon, gager og pension 2.056 2.031 2.020 14
Noter til arsrapporten 2014 2013 2012 6 Medarbejderforhold (fortsat) DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 De totale personaleudgifter fordeler sig saledes: Lon og gager 1.912 1.889 1.880 Pension 144 142 140 Andre udgifter til social sikring 13 11 17 Lonsumsafgift 176 166 158 Personaleudgifter 2.245 2.208 2.195 Der er ingen ansatte i selskabet, der vederlmgges med variabel Ion. 7 Honorar til generalforsamlingsvalgt revisor PricewaterhouseCoopers Revision af 6rsrapporten 110 98 96 Andre erklringer med sikkerhed 8 8 11 Andre ydelser 2 5 34 120 111 141 8 Fordeling pa forsikringsklasser 2014 2013 DKK 1.000 DKK 1.000 Brand- og losoreforsikring (privat) Bruttoprwmier 6.117 6.303 Bruttoprwmieindtaegter 6.116 6.409 Bruttoerstatningsudgifter 3.245 3.185 Bruttodriftsomkostninger 4.443 5.039 Resultat af afgiven forretning 174 132 Forsikringsteknisk rente f.e.r. 8 11 Forsikringsteknisk resultat -1.738-1.936 Antal erstatninger 420 472 Gennemsnitlig erstatning for indtrufne skader 8 7 Gennemsnitlig antal forsikringer i regnskabsperioden 38.431 36.974 Erstatningsfrekvens 1 1 15
Noter til firsrapporten 8 Fordeling pa forsikringsklasser (fortsat) 2014 2013 DKK 1.000 DKK 1.000 Brand- og losoreforsikring (erhverv) Bruttoprmier 4.021 3.954 Bruttoprwmieindtgter 4.021 3.954 Bruttoerstatningsudgifter 1.367 1.443 Bruttodriftsomkostninger 2.921 3.109 Resultat af afgiven forretning 113 82 Forsikringsteknisk rente f.e.r. 5 7 Forsikringsteknisk resultat -375-673 Antal erstatninger 214 196 Gennemsnitlig erstatning for indtrufne skader 6 7 Gennemsnitlig antal forsikringer i regnskabsperioden 13.612 13.337 Erstatningsfrekvens 2 1 Alle bruttoprwmieindtgter er geografisk efter risikoens beliggenhed placeret i Danmark. Pavirkning af egenkapital 9 Foisomhedsoplysninger DKK 1.000 Rentestigning pa 0,7 procentpoint -2.837 Rentefald pa 0,7 procentpoint 2.837 Aktiekursfald pa 12,0 procent -3.742 Ejendomsprisfald pa 8,0 procent 0 Valutakursrisiko (VaR 99,5) -411 Tab pa modparter pa 8,0 procent -871 10 Risikooplysninger P6 side 7-8 i arsrapporten er risikooplysninger anfort. 11 Naertstaende parter Der er ingen nmrtstaende parter med bestemmende indflydelse. Nrstaende parter or bestyrelse og direktion og virksomheder, hvori disse indgar i ledelsen, jvnfor beskrivelsen i ledelsesberetningen. Transaktioner med nrtstaende parter bestar af forsikringer tegnet gennem Topdanmark pa markedsmssige vilkar samt almindeligt ledelsesvederlag. 16
Noter til arsrapporten 12 Nogletal Resultatposter 2014 2013 2012 2011 2010 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 DKK 1.000 Bruttoprmieindtgter 1n. 1Z7 10.3L.,3 0.27 9.382 9.251 Bruttoerstatningsudgifter 4.612 4.628 5.947 10.149 5.081 Forsikringsmssige driftsomkostninger 7.364 8.148 7.973 8.290 8.006 Resultat af afgiven forretning -287-214 -210-200 -248 Forsikringsteknisk resultat -2.113-2.609-4.260-9.143-3.997 Investeringsafkast efter forsikringsteknisk rente 8.332 7.706 10.841 2.016 9.435 Arets resultat 4.973 4.949 6.581-7.127 5.438 Aflobsresultat" 844-219 90-104 205 Balanceposter Forsikringsmssige hensttelser, i alt 5.080 4.858 5.449 8.053 4.887 Egenkapital, i alt 129.290 124.318 119.369 112.788 119.915 Aktiver, i alt 136.089 129.992 125.738 122.004 125.865 Nogletal Erstatningsprocent 45,5% 44,7% 60,5% 108,2% 54,9% Omkostningsprocent 72,6% 78,6% 81,1% 88,4% 86,5% Combined ratio 118,1% 123,3% 141,7% 196,5% 141,5% Operating ratio 121,4% 125,7% 144,1% 198,4% 144,0% Relativt aflobsresultat 35,7% -7,7% 1,6% -3,9% 10,2% Egenkapitalens forrentning 3,9% 4,1% 5,7% -6,1% 4,6% Solvensdkning"* 7,0 7,2 6,9 6,8 7,3 I tilfaelde af riciret regnskabsopstilling tilpasses femarsoversigten ndringen. " Regulering til afsat erstatningshensttelser netto. *" Solvensdkningen viser, hvor mange gange basiskapitalen (egenkapitalen) overstiger kapitalkravet. Arets aflobsresultat fortiler, at belobet afsat primo Zret til betaling of skader TDKK 2.361 viser sig at have vwret for stort. Skadeshensaattelsen skete i kolvandet af stormene Allan og Bodil, og det kan nu konstateres, at disse hensttelser var markant for hoje. Af henszettelsen er der i 6rets lob anvendt TDKK 1.517 til dkning af skader, mens resten TDKK 844 er tilbagefort. 17
Noter til firsrapporten 13 Regnskabspraksis Regnskabsgrundlag Arsrapporten for NaerBrand Forsikring G/S for 2014 er aflagt efter reglerne i Lov om finansiel virksomhed samt regnskabsbestemmelserne i Finanstilsynets bekendtgorelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber. De vaesentligste regnskabsprincipper, som er uxndrede i forhold til aret for, omtales nedenfor. Arsrapport for 2014 er aflagt i DKK. Generelt om indregning og mffling Indtaegter indregnes i resultatopprelsen i takt med, at de indtjenes. Herudover indregnes vaerdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der males til dagsvaerdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopprelsen alle omkostninger, der er atholdt for at opna arets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageforsler som folge af wndrede regnskabsmssige skein af belob, der tidligere har vxret indregnet i resultatopgorelsen. Aktiver indregnes i balancen, nar det er sandsynligt, at fremtidige okonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets vwrdi kan males palideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, nar det er sandsynligt, at fremtidige okonomiske fordele vil fraga selskabet, og forpligtelsens vaardi kan males palideligt. Ved forste indregning males aktiver og forpligtelser til dagsvwrdi. Efterfolgende males aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Omregning af fremmed valuta Transaktioner i fremmed valuta omregnes til transaktionsdagens kurs. Valutakursdifferencer, der opstar mellem transaktionsdagens kurs og kursen pa betalingsdagen, indregnes i resultatopprelsen som en finansiel post. Hvis valutapositioner anses for sikring af fremtidige pengestromme, indregnes vwrdireguleringer direkte pa egenkapitalen. Tilgodehavender, gaeld og andre monetwre poster i fremmed valuta, som ikke er afregnet pa balancedagen, males til balancedagens kurs. Forskelle mellem balancedagens kurs og kursen pa tidspunktet for tilgodehavendets eller gwldens opstaen indregnes i resultatopprelsen under finansielle indtwgter og omkostninger. Anvendte forkortelser f.e.r. - for egen regning. 18
Noter til firsrapporten Resultatopgorelsen Forsikringsvirksomhed Prwmieindtwg-ter f.e.r. Prannieindtamter vedrorende regnskabsaret fores via driften, mens indgaede prwmieindtwgter vedrorende perioden efter regnskabsarets udlob periodiseres. Forsikringsteknisk rente Forsikringsteknisk rente beregnes med et renteafkast ud fra en af Finanstilsynet fastsat rente i regnskabsaret (i 2014 0,28% p.a.) af arets gennemsnitlige forsikringsmatssige henswttelser. De forsikringsmwssige hensaeftelser oppres kvartalsvis. Erstatningsudgifter f.e.r. Erstatningsudgifter er udbetalte erstatninger i regnskabsaret reguleret for ndringer i erstatningshenswttelserne. Arets aflobsresultat indgar i posten erstatningsudgifter f.e.r. Forsikringsmwssige driftsomkostninger f.e.r. Omkostninger til erhvervelse og administration af selskabets forsikringsbestand samt udgifter til aktiviteter, der fremmer kendskabet til NrBrand Forsikring G/S. Herudover eventuel overskudsdeling til Topdanmark Forsikring A/S. Selskabet udbetaler ikke provisioner. Alle vaesentlige administrationsomkostninger periodiseres. Investeringsvirksomhed Renter og udbytter my. Renter og udbytter my. indeholder renter af obligationer og likvide beholdninger, kursgevinster og tab ved udtra3kning af obligationer samt udbytte af kapitalandele og investeringsforeningsandele. Renter af obligationer og likvide beholdninger periodiseres. Kursreguleringer Posterne indeholder kursreguleringer pa obligationer, kapitalandele og investeringsforeningsandele samt kursgevinster og -tab ved salg af samme. Kursreguleringer indregnes pa afregningsdatoen. Kurtage og provision i forbindelse med vxrdipapirhandler behandles som en del af anskaffelsessummen henholdsvis afstaelsessummen, saledes at belobene indgar i kursgevinster og -tab my. Skat Skat af arets resultat, som bestar af arets aktuelle skat og udskudte skat, indregnes i resultatopprelsen. 19
Noter til firsrapporten Balancen Andre finansielle investeringsaktiver Kapitalandele, investeringsforeningsandele og obligationer Vwrdipapirer indregnet under andre finansielle investeringsaktiver omfatter kapitalandele, investeringsforeningsandele og obligationer, der males til dagswerdi ph balancedagen. Borsnoterede vxrdipapirer males til borskurs. Ved indregning anvendes handelsdag. Indian i kreditinstitutter Indian i kreditinstitutter indregnes under andre finansielle investeringsaktiver til dagsvwrdi. Ved indregningen tages der hensyn til forudsigelige tab. Tilgodehavender Tilgodehavender indregnes i balancen til amortiseret kostpris eller en lavere nettorealisationswerdi, hvilket her svarer til phlydende vwrdi med fradrag af nedskrivning til imodeghelse af tab. Nedskrivninger til tab oppres pa grundlag af en individuel vurdering af de enkelte tilgodehavender. Andre aktiver Aktuelle skatteaktiver og -forpligtelser Aktuelle skatteaktiver og -forpligtelser indregnes i balancen med det belob, der kan beregnes pa grundlag af forventet skattepligtig indkomst med fradrag af acontobetalinger. Likvide beholdninger Likvide beholdninger indregnes under andre aktiver til dagsvanrdi. Ved indregningen tages der hensyn til forudsigelige tab. Periodeafgrwnsningsposter Periodeafgrwnsningsposter omfatter tilgodehavende renter vedrorende regnskabsaret, der forst modtages efter udlob af regnskabsaret. Periodeafgrwnsningsposter er indregnet til dagsvaardi. Forsikringsmwssige hensxt-telser PrwmiehenswtteLser Prwmiehenswttelser er den del af de indgaede prwmier, som vedrorer perioden efter regnskabsarets udlob i henhold fil pro rata temporis. Erstatningshenswttelser Erstatningshenswftelser oppres fra sag til sag vurdering. Endvidere er der ud fra statistiske metoder foretaget henswftelser til IBNR/IBNER til sikring af, at hensaatelsen er tilstrankkelig til at daekke fremtidige betalinger, herunder inflation og uanmeldte skader. 20
Noter till firsrapporten Udskudte skatteforpligtelser Udskudt skat beregnes efter den balanceorienterede gwldsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabs- og skattemwssig vaardi af aktiver og forpligtelser. Udskudt skat afswttes ikke i balancen, men oplyses i noterne, idet den ikke forventes at blive aktuel pa grund af et bundfradrag i den skattepligtige indkomst pa TDKK I.. 000. Udskudt skatteaktiv indregnes med den vxrdi, der forventes at kunne realiseres pa kort sigt. Gwldsforpligtelser Gxldsforpligtelser males til dagsvrdi, der i al vaasentlighed svarer til nominel yrdi. 21