HELSINGE VANDVÆRK S.M.B.A. ÅRSRAPPORT

BDO ScanRevision Kristineberg 3 Statsautoriseret revisionsaktieselskab DK-2100 København Ø CVR-nr. 20 22 26 70 Tlf: 39 15 52 00, Fax: 39 15 52 01 www.bdo.dk E-mail: Koebenhavn@bdo.dk HELSINGE VANDVÆRK S.M.B.A. ÅRSRAPPORT 2005 Årsrapporten er fremlagt og godkendt på selskabets ordinære generalforsamling den 25/4 2006 Dirigent CVR-NR. 20 93 24 14

1 INDHOLDSFORTEGNELSE Side Selskabsoplysninger Selskabsoplysninger... 2 Påtegninger Ledelsespåtegning... 3 Revisionspåtegning... 4 Ledelsesberetning Hoved- og nøgletal... 5 Ledelsesberetning... 6 Årsregnskab 1. januar - 31. december Anvendt regnskabspraksis... 7-8 Resultatopgørelse... 9 Balance... 10-11 Pengestrømsopgørelse... 12 Noter... 13-15

2 SELSKABSOPLYSNINGER Selskabet Helsinge Vandværk s.m.b.a. Postboks 51, Ridebanevej 10 3200 Helsinge CVR-nr.: 20 93 24 14 Regnskabsår: 1. januar - 31. december Bestyrelse Bjarne Jørgensen, formand Torben Jensen, næstformand Jørgen T. Skovsende, kasserer Bent Brogaard Kai Palm Revision BDO ScanRevision Statsautoriseret revisionsaktieselskab Kristineberg 3 2100 København Ø

3 LEDELSESPÅTEGNING Bestyrelsen har dags dato aflagt årsrapporten for 2005 for Helsinge Vandværk s.m.b.a. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således at årsrapporten giver et retvisende billede af selskabets aktiver og passiver, finansielle stilling samt resultatet. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. København, den 16. marts 2006 Bestyrelse: Bjarne Jørgensen Formand Torben Jensen Næstformand Jørgen T. Skovsende Kasserer Bent Brogaard Kai Palm

4 REVISIONSPÅTEGNING Til medlemmerne i Helsinge Vandværk s.m.b.a. Vi har revideret årsrapporten for Helsinge Vandværk s.m.b.a. for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2005, der aflægges efter årsregnskabsloven. Selskabets ledelse har ansvaret for årsrapporten. Vort ansvar er på grundlag af vor revision at afgive en konklusion om årsrapporten. Den udførte revision Vi har udført vor revision i overensstemmelse med danske revisionsstandarder. Disse standarder kræver, at vi tilrettelægger og udfører revisionen med henblik på at opnå høj grad af sikkerhed for, at årsrapporten ikke indeholder væsentlig fejlinformation. Revisionen omfatter stikprøvevis undersøgelse af information, der understøtter de i årsrapporten anførte beløb og oplysninger. Revisionen omfatter endvidere stillingtagen til den af ledelsen anvendte regnskabspraksis og til de væsentlige skøn, som ledelsen har udøvet, samt vurdering af den samlede præsentation af årsrapporten. Det er vor opfattelse, at den udførte revision giver et tilstrækkeligt grundlag for vor konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vor opfattelse, at årsrapporten giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2005 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2005 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Supplerende oplysninger Vor revision har ikke omfattet de i resultatopgørelsen og noter anførte budgettal for 2005. København, den 16. marts 2006 B D O S c a n R e v i s i o n Statsautoriseret revisionsaktieselskab Per Frost Jensen Statsautoriseret revisor

5 HOVED- OG NØGLETAL 2005 (tkr.) 2004 (tkr.) 2003 (tkr.) 2002 (tkr.) Resultatopgørelse Nettoomsætning... 5.443 4.489 6.463 5.807 Bruttoresultat... 885 620 2.060 1.783 Driftsresultat... 92-195 1.288 989 Finansielle poster, netto... 128 141 180 237 Årets resultat... 220-54 1.468 1.226 Balance Anlægsaktiver... 8 8 8 8 Omsætningsaktiver... 7.484 7.481 9.820 10.545 Aktiver... 7.492 7.489 9.828 10.553 Egenkapital... 5.899 5.679 7.723 6.254 Hensatte forpligtelser... 543 543 543 543 Kortfristede gældsforpligtelser... 1.050 1.267 1.562 3.756 Gældsforpligtelser... 1.050 1.267 1.562 3.756 Nøgletal i % Bruttomargin... (bruttoresultat i % af omsætning) Afkastningsgrad... (driftsresultat i % af aktiver ultimo) Overskudsgrad... (driftsresultat i % af omsætning) Egenkapitalens forrentning... (resultat før skat i % af egenkapital primo) Likviditetsgrad... (omsætningsaktiver i forhold til kortfristet gæld) Soliditetsgrad... (egenkapital i % af aktiver ultimo) 16,3 13,8 31,9 30,7 1,2-2,6 12,6 11,1 1,7-4,3 19,9 17,0 3,9-0,7 23,5 24,4 7,1 5,9 6,3 2,8 78,7 75,8 78,6 59,6 Antal medarbejdere... 3 3 3 3 Indeks for nettoomsætning... 137,0 113,0 162,7 146,2

6 LEDELSESBERETNING Hovedaktiviteter Selskabets hovedaktiviteter har i lighed med tidligere år bestået i oppumpning, behandling og levering af vand til værkets forbrugere. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Regnskabsåret ikke været påvirket af væsentlige ændringer i aktivitet eller specielle økonomiske forhold. Årets resultat anses for tilfredsstillende. Begivenheder efter regnskabsårets afslutning Der er efter regnskabsårets afslutning ikke indtruffet begivenheder, som væsentligt vil kunne påvirke selskabets finansielle stilling.

7 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Årsrapporten for Helsinge Vandværk s.m.b.a. for 2005 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Selskabet har valgt herudover at følge nedenstående regler for klasse C: Hoved- og nøgletal indgår i årsrapporten. Pengestrømsopgørelse indgår i årsrapporten. Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle og materielle anlægsaktiver gennemgås årligt for at afgøre, om der er indikation af værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved normal afskrivning. Hvis dette er tilfældet, foretages nedskrivning til den lavere genindvindingsværdi. RESULTATOPGØRELSEN Vandafgifter m.m. I resultatopgørelsen indregnes årets indtægter i henhold til forbrugerregnskabet samt tilslutningsafgifter vedrørende tilsluttede ejendomme. Omkostninger Omkostninger indeholder omkostninger i forbindelse med vandindvinding, reparation og vedligeholdelse, anlægsudgifter, lønninger og administration. Finansielle poster Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger.

8 ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS BALANCEN Materielle anlægsaktiver Grunde, boring måles til kostpris. Der afskrives ikke på grund. Aktiver med en kostpris på under 30 tkr. pr. enhed indregnes som omkostninger i resultatopgørelsen i anskaffelsesåret. Fortjeneste eller tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under afskrivninger. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris svarende til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Øvrige tilgodehavender vurderes individuelt. I de tilfælde, hvor det skønnes at tilgodehavendet ikke kan ansættes til den nominelle værdi, foretages en nedskrivning.. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Gældsforpligtelser Gæld er målt til amortiseret kostpris svarende til nominel værdi. Pengestrømsopgørelse Pengestrømsopgørelsen viser selskabets pengestrømme for året fordelt på driftsaktivitet, investeringsaktivitet og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som årets resultat reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital, betalt selskabsskat og betaling af udbytte til selskabsdeltagere. Pengestrømme fra investeringsaktivitet Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter ændringer i størrelse eller sammensætning af aktiekapital og omkostninger forbundet hermed samt optagelse af lån samt afdrag på rentebærende gæld. Likvider Likvider omfatter kassekredit og likvide beholdninger samt kortfristede værdipapirer, der uden hindring kan omsættes til likvide beholdninger, og hvorpå der kun er ubetydelig risiko for værdiændringer.

9 RESULTATOPGØRELSE 1. JANUAR - 31. DECEMBER Budget Note 2005 2005 2004 kr. tkr. tkr. VANDAFGIFTER M.M... 1 5.443.001 4.335 4.489 Variable udgifter... 2-319.060-315 -287 Reparation og vedligeholdelse m.m... 3-2.363.538-2.343-2.207 Anlægsudgifter... 4-686.670 0-206 Lønninger inkl. ATP og sociale ydelser... -1.189.064-1.224-1.169 BRUTTOFORTJENESTE... 884.669 453 620 Administrationsomkostninger... 5-788.313-805 -807 Tab på forbrugere... -12.632 0-8 Regulering af forbrugere tidligere år... 7.925 0 0 DRIFTSRESULTAT... 91.649-352 -195 Finansielle indtægter... 7 128.286 110 141 ÅRETS RESULTAT... 219.935-242 -54 FORSLAG TIL RESULTATDISPONERING Overført til næste år... 219.935-54 I ALT... 219.935-54

10 BALANCE 31. DECEMBER AKTIVER Note 2005 2004 kr. tkr. Grund, boring... 7.620 8 Materielle anlægsaktiver... 8 7.620 8 ANLÆGSAKTIVER... 7.620 8 Depositum... 2.800 3 Tilgode hos selskabets tidligere driftsleder... 543.335 543 Tilgodehavende vandafgifter... 617.160 475 Diverse tilgodehavender... 206.835 352 Forudbetalt grøn afgift, netto... 860.015 990 Periodeafgrænsningsposter... 14.435 15 Tilgodehavender... 2.244.580 2.378 Likvide beholdninger... 5.239.514 5.103 OMSÆTNINGSAKTIVER... 7.484.094 7.481 AKTIVER... 7.491.714 7.489

11 BALANCE 31. DECEMBER PASSIVER Note 2005 2004 kr. tkr. Overført overskud... 1.790.370 1.571 Henlæggelser... 4.108.000 4.108 EGENKAPITAL... 9 5.898.370 5.679 Hensat til imødegåelse af tab på tilgodehavende... 543.335 543 HENSATTE FORPLIGTELSER... 543.335 543 Tilbagebetaling vandafgifter... 551.144 707 Leverandører af varer og tjenesteydelser... 248.296 256 Anden gæld... 10 250.569 304 Kortfristede gældsforpligtelser... 1.050.009 1.267 GÆLDSFORPLIGTELSER... 1.050.009 1.267 PASSIVER... 7.491.714 7.489

12 PENGESTRØMSOPGØRELSE 2005 2004 kr. tkr. Årets resultat... 219.935-54 Finansielle indtægter... -128.286-141 Finansielle omkostninger... 0 0 Anvendt af henlæggelser... 0-1.990 Ændring i tilgodehavender... 133.021 60 Ændring i kortfristede gældsforpligtelser... -216.954-295 Pengestrømme fra drift før renter... 7.716-2.420 Renteindbetalinger... 128.286 141 Renteudbetalinger... 0 0 PENGESTRØMME FRA DRIFTSAKTIVITETER... 136.002-2.279 PENGESTRØMME FRA INVESTERINGSAKTIVITET... 0 0 PENGESTRØMME FRA FINANSIERINGSAKTIVITET... 0 0 ÆNDRING I LIKVIDER... 136.002-2.279 Likvide beholdninger og kassekredit primo... 5.103.512 7.382 LIKVIDE BEHOLDNINGER OG KASSEKREDIT ULTIMO... 5.239.514 5.103

13 NOTER Budget 2005 2005 2004 Note kr. tkr. tkr. Vandafgifter m.m. 1 Afregnet Kbm-afgift... 2.478.685 2.522 2.217 Vandspild Kbm-afgift... -8.172 0-2 Vandspild grøn afgift... 0 0 0 Afregnet fast afgift... 1.606.132 1.596 1.594 Målerleje... 178.184 177 177 Tilslutningsafgifter... 1.095.600 0 425 Gebyrer og renter... 82.362 40 89 Diverse indtægter... 10.210 0 2 Køb af vand fra andet vandværk... 0 0-13 5.443.001 4.335 4.489 Variable udgifter 2 El... 256.445 235 259 Vandanalyse... 62.615 80 28 319.060 315 287 Reparation og vedligeholdelse m.m. 3 Vedligeholdelse af bygninger, værk m.v... 213.720 276 2.298 Renovering ilttårn... 38.844 20 0 Anvendt af henlæggelser til renovering af tårn... 0 0-1.990 Vedligeholdelse af målere... 118.109 170 61 Reparation og vedligeholdelse boringer... 136.284 125 62 Reparation og vedligeholdelse ledningsnet... 1.550.264 1.400 1.372 Ledningsregistrering... 9.451 50 157 Vandindvindingsret... 130.200 112 112 Øvrig vedligeholdelse... 88.459 100 74 Autodrift... 78.207 90 61 2.363.538 2.343 2.207 Anlægsudgifter 4 Anlægsudgifter... 645.096 0 202 SRO anlæg... 41.574 0 4 686.670 0 206

14 NOTER Budget 2005 2005 2004 Note kr. tkr. tkr. Administrationsomkostninger 5 Honorar til bestyrelsen... 160.000 165 160 Administrationsaftale Helsinge Fjernvarme.. 337.904 337 325 Honorar til advokat og teknisk assistance... 17.093 17 1 Revision... 36.000 58 35 Regnskabsmæssig assistance... 5.500 0 21 Forsikringer, telefon og kontigenter... 52.919 55 51 Kontingenter... 6.975 8 7 Porto, fragt m.v... 105.919 110 99 EDB-omkostninger, kontorartikler, tryksager m.v... 87.841 75 109 Målerdatooplysninger... -63.273-60 -61 Øvrige udgifter inkl. kurser... 41.435 40 60 788.313 805 807 Personaleomkostninger 6 Antal personer beskæftiget i gennemsnit... 3 3 3 De samlede personaleomkostninger udgør: Lønninger og gager... 1.319.497 1.349 1.297 Regulering beregnede feriepenge... 2.300 0 7 Sociale ydelser... 27.266 40 25 Andre personaleomkostninger... 12.590 5 17 1.361.653 1.394 1.346 Finansielle indtægter 7 Pengeinstitutter... 128.286 110 141 128.286 110 141

15 NOTER Note Materielle anlægsaktiver 8 Grund, boring Kostpris 1. januar 2005... 7.620 Tilgang... 0 Afgang... 0 Kostpris 31. december 2005... 7.620 Afskrivninger 1. januar 2005... 0 Årets afskrivninger... 0 Afskrivninger 31. december 2005... 0 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2005... 7.620 Alle øvrige materielle anlægsaktiver, herunder ejendom, ledningsnet, driftsmidler m.m., er nedskrevet til kr. 0. Ejendomsværdi 1. oktober 2004... 2.722.400 Egenkapital 9 Overført overskud Henlæggelser I alt Egenkapital 1. januar 2005... 1.570.435 4.108.000 5.678.435 Forslag til årets resultatdisponering... 219.935 219.935 Egenkapital 31. december 2005... 1.790.370 4.108.000 5.898.370 2005 2004 kr. tkr. Anden gæld 10 A-skat, AM-bidrag, SP-bidrag og ATP... 37.871 38 Feriepengeforpligtelse... 155.400 153 Skyldige omkostninger... 57.298 113 250.569 304