Konkurrentsammenligning nr, 1

Transkript

1 1 Konkurrentsammenligning nr, 1 Velkommen til Danske Advokaters - Konkurrentsammenligning I denne analyse benchmarkes advokatbranchen mod revisionsbranchen. Dette gøres ved at sammenholde nøgletal for de to brancher. Der fokuseres på omsætning, indtjening og andre regnskabsmæssige nøgletal, samt på de to branchers serviceudbud, kundegrupper beskæftigelse og produktivitet. Indhold: Advokatbranchen i sund udvikling Vækst i tæt parløb Solid indtjening i begge brancher Analyse af produktiviteten Ved gengivelse af denne publikation skal kildeangivelsen være: Kilde: Danske Advokater, Konkurrentsammenligning nr For yderligere information Øyvind Fagerstrand Danske Advokater T: E: [email protected]

2 2 Advokatbranchen i sund udvikling Som det fremgår af Danske Advokaters økonomi- og beskæftigelsesrapport, Advokatbranchen i tal, 1. udgave december 2009, har de danske advokatvirksomheder siden 1999 haft en vækst i omsætning på hele 81 %. En fremgang, der ligger over alle erhverv set under ét og revisionsbranchen - dog overgået af øvrig videnservice. I Danske Advokater har vi valgt at se lidt nærmere på revisionsbranchen, således at vi kan benchmarke de to brancher mod hinanden. Det giver god mening, da brancherne på flere områder er sammenlignelige og ofte kommenteres i samme ombæring. Danske Advokater ønsker med denne benchmarking at give vore medlemmer et sammenligningsgrundlag, således at vi kan perspektivere de to branchers udvikling gennem en række nøgletal. Baggrundsdata er primært hentet fra Danmarks Statistiks regnskabsstatistik, og den periode, der er valgt, er årene fra Vi har tillige valgt at sammenligne omsætningstal og resultat per virksomhed og fuldtidsansat for perioden 1999 til Det har vi gjort for at vise udviklingen i de to branchers produktivitet - målt som output per produktionsenhed. På sidste side vises en samlet tabel/sammenligning af regnskabsnøgletal for de to brancher. Konklusionerne i denne rapport må ikke gengives uden samtykke fra Danske Advokater. Danske Advokater tager forbehold for eventuelle fejl i datagrundlaget og kan således ikke stå til regnskab for indsamling og opgørelsesmetoder mv., som afspejler de af Danmark Statistik valgte metoder. For yderligere informationer om advokatbranchens udvikling henvises til Advokatbranchen i tal udgave 1, som er en økonomi- & beskæftigelsesrapport der ser på udviklingen i branchen fra 1999 til Den har vi udsendt til samtlige medlemsvirksomheder den 14. december 2009, og den kan tillige ses via log-in på vores hjemmeside. Eventuelle henvendelser vedr. denne rapport kan rettes til forretningsudviklingschef Øyvind Fagerstrand på [email protected]. Note: Alle data i analysen bygger på offentligt tilgængelige tal fra Danmarks Statistik, Regnskabsstatistik.

3 3 Vækst i et tæt parløb Advokatbranchen har i perioden fra oplevet en omsætningsfremgang på 21 % mod revisionsbranchens 19 %. De to brancher er blandt de klassiske virksomhedsrådgivere og repræsenterer tilsammen ca. 17 % af den samlede danske rådgivningsbranche. Advokatvirksomhederne havde i 2007 en omsætning på 10,5 mia. kr. mod revisionsbranchens 14,7 mia. kr. I 2008 estimerer Danske Advokater, at advokatbranchen omsatte for 11,4 mia. kr. mod revisionsbranchens 15,8 mia. kr. I perioden fra 2005 til 2007 er antallet af virksomheder i revisionsbranchen steget med 6 % til 4435 stk., mens antallet af virksomheder i advokatbranchen kun er steget 1 pct. til I 1999 var der hele 1673 virksomheder i advokatbranchen, hvilket dokumenterer, at branchen har været igennem en strukturtilpasning med et klart fald i antal virksomheder. I revisionsbranchen var der 4022 virksomheder i 1999 mod de 4435 i Her er tendensen altså den modsatte. Det laveste antal revisionsvirksomheder så man dog i 2002, hvorefter antallet igen steg.

4 4 Virksomheder er den største kundegruppe Virksomhederne repræsenterer langt den største kundegruppe i begge brancher. For advokat- og revisionsbranchen udgør de hhv. 70 % og 64 % målt i I absolutte tal svarer dette til omsætninger på hhv. kr. 8 mia og 10 mia. Den offentlige sektor står for 5 % af omsætningen i advokatbranchen mod 18 % i revisionsbranchen. Den store forskel kan formentlig forklares ved, at der på det juridiske område i meget vid udstrækning er insourcet kompetencer i den offentlige sektor, hvor revisionen derimod fortsat skal foretages af en ekstern revisor. Det er interessant at sammenligne, hvor meget kerneydelserne fylder i de to brancher, omend det kan diskuteres, hvad der hører til kerneydelsen - og hvilke ydelser, der ligger udenfor. Advokatbranchen Vi skønner, at mere end 95 pct. af omsætningen i advokatvirksomhederne stammer fra kerneydelser, der er defineret som ydelser, der udspringer af juridisk rådgivning. Det er ganske få ydelser, der ikke tager afsæt i den juridiske disciplin og et konkret fagområde. Selv felter som bestyrelsesrådgivning, uddannelse, CSR og risikostyring er alle områder, der er forankret i den juridiske faglighed. Advokatbranchen er således fokuseret og dybt loyal over for kerneekspertisen. En anden udlægning kunne være at branchen ikke har fornyet sig. Revisionsbranchen For revisionsbranchens vedkommende er kerneprodukterne revision, bogføring og regnskab samt rådgivning herom. Disse områder udgjorde i % af omsætningen, men det indbyrdes styrkeforhold mellem disse områder har ændret sig meget. Revision, der i 2006 var størst med en andel på 40 %, faldt til 30 % i 2008, hvorimod bogføring og regnskab gik fra 37 til 52 %. I mange år har revision ellers været det største ydelsesområde i branchen.

5 5 Revisionsbranchen har således 18 % af ydelserne uden for kærneområderne, hvor skatterådgivning (inkl. selvangivelse og selskabsskat) står for tæt ved 40 % af dette område. Skatterådgivningen stod således for en omsætning på ca. kr. 1,1 mia. i Eksportandelen falder For begge brancher er der tale om en relativ lille eksportandel. Advokatbranchen oplevede et fald i eksportandelen fra 6 % i 2006 til 4% i 2008, hvor tendensen har været den modsatte i revisionsbranchen, der fordoblede sin eksportandel fra 3til 6 % i samme periode. Solid indtjening i begge brancher De to branchers indtjening kan ikke direkte sammenlignes, eftersom der er en langt større andel af partnere - og dermed ejere - i advokatbranchen end i revisorbranchen. Desuden domineres advokatbranchen af interessentskaber, hvilket betyder, at det ordinære resultat for advokatvirksomhederne før og efter skat stadig er før lønninger og eventuelt udbytte til ejerne. Efter skat er resultatet i advokatbranchen i 2007 et overskud på ca. 3,6 mia. kr. mod revisionsbranchens 2,0 mia. kr. Set over hele perioden på tre år har advokatvirksomheder, alt andet lige, været bedre til at forbedre resultatet end revisionsfirmaerne. Fra har advokatbranchen således oplevet en stigning i det ordinære resultat før skat på 21 % imod revisionsbranchens stigning på kun 4 %.

6 6 Af regnskabsstatistikken fremgår også, at antallet af ansatte understøtter indtjeningsudviklingen, idet antallet af årsværk er steget med 7 % i revisionsbranchen i perioden mod advokatbranchens 5 %. Revisorerne har fået en forholdsvis større omkostningsbase, og advokaterne tjener altså mere pr. ansat end revisorerne. Desuden viser vore tal, at lønpresset har været lidt større i revisionsbranchen end i advokatbranchen, idet løn pr. ansat er steget marginalt mere i revisionsbranchen end advokatbranchen. Analyse af produktiviteten for perioden Med udgangspunkt i regnskabsstatistikken har vi lavet en sammenligning af, hvorledes omsætningen og det ordinære resultat har udviklet sig henholdsvis per virksomhed og per ansat i de to brancher. Dermed får vi en produktivitetssammenligning målt som output per produktions-enhed. For at give et bedre overblik over denne udvikling er perioden udvidet til at omfatte alle årene fra 1999 frem til 2007.

7 7 (mio. kr.) Advokatbranchen Omsætning per virks 3,47 3,94 4,39 4,71 4,82 5,01 5,46 6,17 6,59 Ord. res. per virks 1,11 1,29 1,42 1,55 1,43 1,64 1,88 2,23 2,26 Omsætning per ansat 0,78 0,85 0,88 0,93 0,92 0,98 1,07 1,17 1,22 Ord. res. per ansat 0,25 0,28 0,29 0,31 0,27 0,32 0,37 0,42 0,42 Revisionsbranchen Omsætning per virks 2,22 2,50 2,59 2,72 2,75 2,88 2,95 3,10 3,31 Ord. res. per virks 0,45 0,55 0,50 0,48 0,46 0,48 0,48 0,45 0,47 Omsætning per ansat 0,66 0,74 0,73 0,74 0,77 0,83 0,87 0,92 0,96 Ord. res. per ansat 0,13 0,16 0,14 0,13 0,13 0,14 0,14 0,13 0,14 Kilde: Danmarks Statistik, Regnskabsstatistikken. Af tabellen fremgår, at output per enhed er stigende i begge brancher, dog med en vis stagnation i resultatudviklingen per enhed i revisionsbranchen. Det kan dække over mange variationer, som vi ikke umiddelbart har mulighed for at belyse eller kommentere. Det skal igen understreges, at ejerskabsstrukturen i advokatbranchen, hvor man har en stor andel af interessentskaber, hvor løn og bonus mv. ikke er taget ud af det ordinære resultat, indebærer, at tallene for de to brancher ikke er direkte sammenlignelige.

8 Benchmarking af nøgletale for Advokatbranchen og Revisorbranchen /05 ratio i % Advo Revi Diff Advo Revi Diff Advo Revisorer Diff Advo Revi Antal firmaer % 106% Antal beskæftigede (i årsværk) % 107% Heraf: ansatte (i årsværk) % 108% Omsætning (mio. kr.) % 119% ORDINÆRT RESULTAT (mio. kr.) % 105% Selskabsskat (mio. kr.) % 107% RESULTAT EFTER SELSKABSSKAT (mio. kr.) % 96% Værditilvækst (mio. kr.) % 118% ANLÆGSAKTIVER I ALT (mio. kr.) % 121% OMSÆTNINGSAKTIVER I ALT (mio. kr.) % 106% Egenkapital (mio. kr.) % 121% Langfristet gæld (mio. kr.) % 123% Kortfristet gæld til leverandører (mio. kr.) % 129% INVESTERINGER, NETTO (mio. kr.) % 101% Driftsindtægter pr. beskæftiget (1000 kr.), gens % 110% Løn pr. ansat (1000 kr.), gennemsnit % 111% Driftsindtægter pr. beskæftiget (1000 kr.), median % 110% Løn pr. ansat (1000 kr.), median % 115% Kilde: Danmarks Statistik, Regnskabsstatistikken.