Skattefri omstrukturering uden tilladelse

Størrelse: px
Starte visningen fra side:

Download "Skattefri omstrukturering uden tilladelse"

Transkript

1 Skattefri omstrukturering uden tilladelse Af Britt Balslev Larsen Vejleder: Liselotte Hedetoft Madsen Erhvervsøkonomisk Institut Handelshøjskolen Århus Universitet 2009

2 Indholdsfortegnelse Indledning Problemformulering Afgrænsning Metode Begreber og forkortelser De forskellige omstruktureringsmuligheder Aktieombytning Tilførsel af aktiver Spaltning Betingelser for anvendelse af de objektive bestemmelser Skattefri aktieombytning...8 Handelsværdi...8 Anskaffelsestidspunkt og anskaffelsessum...9 Uudnyttede fradragsberettigede tab på aktier...10 Udbyttebegrænsning/Holdingkrav...10 Stemmeflertal Skattefri tilførsel af aktiver...11 Grenkrav...11 Kontantvederlag...12 Anskaffelsestidspunkt ved tilførsel af aktiver...12 Udbyttebegrænsning/holdingkrav Skattefri spaltning...13 Grenkrav...13 Maskeret salg...13 Vederlæggelse i andet end aktier...14 Handelsværdi...14 Udbyttebegrænsning/holdingkrav Konsekvenser ved manglende overholdelse Konsekvens for aktionærerne ved anvendelse af de objektive regler Reglernes anvendelighed i praksis/hvem er de mest anvendelige for Forårspakke Konklusion English summary Litteraturliste...25 Side 1

3 Indledning Omstrukturering af selskabskonstruktion er meget anvendt i disse tider med store ændringer, og hvor man som virksomhed bliver nødt til hele tiden at følge med udviklingen, for at kunne overleve. Omstrukturering kan for eksempel skyldes at det på grund af konkurrencesituationen på markedet, er nødvendig at fusionere for at sikre fremtidig overlevelse. Det kan også være nødvendigt at foretage en spaltning af en bestående virksomhed i to separate selskaber. I mindre selskaber vil det typisk være ønsket om at foretage en aktieombytning, således at der indskydes et holdingselskab mellem driftsselskabet og aktionæren, som medfører en omstrukturering. Dette kunne være aktuelt i forbindelse med forberedelse af et kommende generationsskifte, hvor man typisk vil forsøge, at gøre driftsselskabet så billigt for den kommende aktionær at købe som muligt. Hvis man laver en almindelig omstrukturering, vil dette udløse realisationsbeskatning af aktionærerne. Det betyder, at det typisk ikke vil være særlig attraktivt, at foretage en omstrukturering udfra en cost-benefit betragtning. Det vil simpelthen være for likviditetskrævende at foretage omstruktureringen, når skatten på aktieavancen skal betales. For at gøre det hele mere smidigt er det muligt, at foretage skattefrie omstruktureringer ved overholdelse af visse betingelser. Tidligere har eneste mulighed for foretagelse af en skattefri omstrukturering været ansøgning til ligningsrådet, om tilladelse til den ønskede skattefrie omstrukturering. Med vedtagelse af lovforslag nr. L 110 A med virkning for fusioner, spaltninger, tilførsel af aktiver og aktieombytninger med fusions-, spaltnings-, tilførsels- og ombytningsdato den 1. januar 2007 eller senere, er det nu muligt at foretage skattefrie omstruktureringer uden tilladelse ved anvendelse af de objektive bestemmelser. Vedtagelsen af lovforslaget har gjort at mange, specielt mindre, selskaber har fået en bedre mulighed for optimering af selskabskonstruktionen, tilpasset den enkelte virksomheds behov og visioner. Med de objektive regler følger dog også en række betingelser. Disse betingelser er blevet fastsat ud fra den betragtning, at når nu skattemyndighederne ikke længere skulle påse og dermed positivt tilkendegive, at den skattefrie omstrukturering er i orden, og at der ikke er noget skatteunddragelse eller skatteundgåelse i transaktionen, så er det nødvendigt, at Side 2

4 fastsatte nogle andre spilleregler for at undgå misbrug. Mange af betingelserne har været udsat for hård kritik, hvilket har betydet, at enkelte betingelser allerede er ændret flere gange. Her tænkes primært på udbyttebegrænsningsreglen. Den seneste ændring til betingelserne ved anvendelse af skattefri omstrukturering uden tilladelse er foretaget maj 2009 med godkendelsen af skattereformen, også kaldt forårspakken 2.0. Lovændringen er kommet mens denne opgave har været under udarbejdelse. Jeg anser dog lovændringen af aktieavancebeskatningsloven, lovforslag 202, som så væsentlig en del af denne opgave, at denne er indarbejdet i opgaven. 1.1 Problemformulering Jeg vil i denne opgave redegøre for hvilke betingelser som skal være overholdt for at man kan anvende de objektive regler ved skattefri omstrukturering, samt hvilke konsekvenser det har, hvis disse betingelser ikke overholdes. Jeg vil endvidere lave en analyse af, hvilke konsekvenser betingelserne har for reglernes anvendelighed i praksis. Hvornår vil det være fordelagtigt at anvende de objektive regler frem for anvendelse af tilladelsessystemer ved skattefri omstrukturering. Opgaven skal forsøge at belyse følgende: - hvilke betingelser skal være opfyldt for at anvende de objektive regler - hvilken konsekvens har anvendelse af de objektive regler for aktionærerne - hvilke typer af virksomheder er de objektive regler mest anvendelige for i forhold til anvendelse af tilladelsessystemet Side 3

5 1.2 Afgrænsning I opgaven vil ikke blive inddraget betingelser eller konsekvenser hvis den ene part i forbindelse med den skattefrie omstrukturering er udenlandsk. Endvidere gennemgås de særlige regler for investeringsselskaber og udloddende investeringsforeninger ikke. Efter ophævelsen ved lov nr. 343 af 18/ af fusionsskattelovens 3-4, således at fusion aldrig kræver tilladelse er denne form for omstrukturering uinteressant for denne opgave, hvorfor fusion ikke vil blive behandlet i denne opgave. 1.3 Metode Opgaven fokuserer på de nye skattefrie omstruktureringsmuligheder uden tilladelse, herunder anvendeligheden af disse regler, som blev indført ved lov nr. 343 af 18. april Opgaven starter med en kort gennemgang af de skattefrie omstruktureringsmodeller. Derefter kommer en gennemgang af de selskabsretlige betingelser for gennemførelse af en skattefri omstrukturering uden tilladelse. Gennemgangen vil starte med aktieombytning, hvor lovgrundlaget er aktieavancebeskatningsloven, og derefter tilførsel af aktiver og spaltning, som er lovfæstet i fusionsskatteloven. Dernæst kommer en analyse af, hvilke konsekvenser det har for aktionærerne, at de objektive bestemmelser anvendes frem for tilladelsessystemet. Til slut i opgaven bliver lov nr. 343 af 18. april 2007 analyseret i forhold til lovens praktiske betydning for de danske virksomheder, dvs. hvem som loven er mest anvendelig for. Opgaven tager udgangspunkt i forskellige former for skatteretlige retskilder. Af retskilder anvendes primært lovtekst, cirkulærer, lovforslag, bemærkninger til lovtekst etc., men også andre retskilder som fx domspraksis anvendes. Da skatteretten har utallige former for retskilder, er det et særligt retskildeproblem at foretage en indbyrdes prioritering af de enkelte retskilder, hvilket jeg i opgaven har forsøgt at gøre på bedste vis. Side 4

6 Udover ovennævnte skatteretlige retskilder, er opgaven baseret på offentlig tilgængelig litteratur i form af bøger og artikler omkring skattefri omstrukturering. Hovedparten af de anvendte kilder er lovtekst, cirkulærer etc. som må betragtes som valide kilder. Jeg har dog også selv foretaget en vurdering ved min anvendelse af de forskellige retskilders retskildeværdi i forbindelse med denne opgave. Ved min litteraturanvendelse af bøger, artikler etc. har jeg vurderet på disse kilder, og kun anvendt de forfattere, som vurderes som eksperter på området. Jeg har dog stadig taget kritisk stilling til disse artikler, også med hensyn til subjektivitet. 1.4 Begreber og forkortelser Begreber: Datterselskabsaktier Koncernselskabsaktier Aktier/anparter Aktier, som ejes af et selskab, som ejer mindst 10 % af aktiekapitalen i datterselskabet. Datterselskabet skal være hjemmehørende i EU eller i et land, hvormed Danmark har indgået en dobbeltbeskatningsoverenskomst. Aktier, hvor ejeren og det selskab hvori aktier ejes, er sambeskattede eller opfylder betingelserne for international sambeskatning. I opgaven skrives der kun om aktier. Der gælder dog de samme regler for anparter. For overskuelighedens skyld er det dog kun benævnt aktier i opgaven. Anvendte forkortelser: ABL FUL Aktieavancebeskatningsloven Fusionsskatteloven Side 5

7 2 De forskellige omstruktureringsmuligheder 2.1 Aktieombytning Ved aktieombytning forstås den transaktion, hvorved en aktionær ombytter sine aktier i ét selskab (det erhvervede selskab) med aktier i et andet selskab (det erhvervende selskab). Det betyder, at aktionæren i det erhvervede selskab indskyder et selskab imellem sig og det hidtidige selskab, idet det erhvervende selskab overtager besiddelsen af aktier i det erhvervede selskab 1. En aktieombytning anses normalt som et salg henholdsvis køb, med dertilhørende realisationsbeskatning. Ved skattefri aktieombytning kan der i stedet ske en succession reguleret efter reglerne i FUL 9 og 11. Det erhvervende selskab indtræder dermed i aktionærens skattemæssige stilling. På den måde vil realisationsbeskatning udskydes til den dag det erhvervende selskab afhændes. Skattefri aktieombytning uden tilladelse er reguleret i ABL 48, stk. 6 og 7 2, og indeholder en række betingelser som skal være opfyldt, for at aktieombytningen kan være skattefri. Disse betingelser er der nærmere redegjort for i afsnit Tilførsel af aktiver Ved tilførsel af aktiver forstås den transaktion, hvorved et selskab indskyder (det indskydende selskab) dets virksomhed, med de hertil knyttede aktiver og passiver, til et nyt driftsselskab (det modtagende selskab) mod vederlag i form af aktier i dette selskab. Det vil sige at virksomheden skydes nedad, således at det hidtidige driftsselskab får karakter af holdingselskab 3. Også en tilførsel af aktiver vil som udgangspunkt medføre realisationsbeskatning, idet det betragtes som et salg. Realisationsbeskatningen kan dog udskydes ved anvendelse af reglerne om skattefri tilførsel af aktiver. Reglerne omkring skattefri tilførsel af aktiver uden tilladelse er reguleret i FUL 15c og 15d. Bestemmelserne indeholde en række betingelser, som skal være opfyldt, for at tilførslen af aktiver vil være skattefri. Disse betingelser er der nærmere redegjort for i afsnit Michael Serup Generationsskifte omstrukturering s Den tidligere 36 A 33 Michael Serup Generationsskifte omstrukturering s. 517 Side 6

8 2.3 Spaltning Ved spaltning forstås den transaktion, hvorved et selskab (det indskydende selskab) indskyder dets aktiver og passiver til et (modtagende) selskab, der som vederlag herfor udsteder aktier, som tildeles aktionærerne i det indskydende selskab 4. Spaltning indebærer således en horisontal opsplitning af et selskab. Det vil sige at ét selskab bliver til to eller flere selskaber. Spaltning kan foretages enten som en fuldstændig overdragelse til ét eller flere nystiftede eller bestående selskaber, eller som en delvis overdragelse til ét eller flere nystiftede eller bestående selskaber. En spaltning vil, uanset om der er tale om en fuldstændig eller delvis overdragelse, som udgangspunkt medføre realisationsbeskatning. Dog kan reglerne omkring skattefri spaltning anvendes, således at realisationsbeskatningen udskydes. Reglerne omkring skattefri spaltning uden tilladelse er reguleret i FUL 15a og 15b, og indeholder en række betingelser, som skal være opfyldt, for at spaltningen kan være skattefri. Disse betingelser er der nærmere redegjort for i afsnit Michael Serup Generationsskifte omstrukturering s. 567 Side 7

9 3 Betingelser for anvendelse af de objektive bestemmelser Ved indførelsen af de nye objektive bestemmelser, gældende for transaktioner, som er gennemført med henholdsvis ombytningsdato, tilførselsdato eller spaltningsdato 1. januar 2007 eller senere, kan der gennemføres skattefrie omstruktureringer uden tilladelse fra SKAT, såfremt visse objektive betingelser er opfyldt. Formålet med indførelsen af de objektive regler er et forsøg på at give selskaber og aktionærer en mere enkel adgang til, at gøre selskabskonstruktionen så effektiv som muligt, uden at det her og nu koster skat. Betingelserne er senest blevet ændret med vedtagelsen af forårspakke 2.0 (skattereformen). Jeg vil i nedenstående redegøre for betingelserne ved henholdsvis omstrukturering ved skattefri aktieombytning, skattefri tilførsel af aktiver og skattefri spaltning uden tilladelse. 3.1 Skattefri aktieombytning Handelsværdi Første betingelser som skal være opfyldt er, at vederlagsaktierne sammen med et eventuelt kontantvederlag skal svare til handelsværdien af de ombyttede aktier 5. Betingelsen skal sikre, at der ikke kan ske en formueforrykkelse blandt aktionærer eller opnås andre utilsigtede skattemæssige fordele. Hvis ikke denne betingelse er opfyldt, kan SKAT gøre aktieombytningen skattepligtig. Ved en ombytning af aktierne i et selskab ejet af en eneaktionær til et nystiftet holdingselskab, vil vederlagsaktierne altid være udstedt til handelsværdi 6. Fastsættelse af handelsværdien på en mindre virksomhed er oftest meget vanskeligt, idet der i mange tilfælde er en vis form for interessefællesskab, de involverede parter imellem. Det kunne fx være tilfældet, hvis aktieombytningen sker som led i et generationsskifte mellem far og søn. Det har været forsøgt at ændre bestemmelsen, for at give virksomhederne lidt mere elastik i forhold til deres fastsættelse af handelsværdi, men dette har lovgiver ikke imødekommet 7. Det betyder, at hvis der er den mindste usikkerhed omkring handelsværdien, og dermed bytteforholdet, skal man tænke sig 5 ABL 48, stk. 6 6 L110 svar på spørgsmål 32 og 34 7 Spørgsmål og bemærkninger fra FSR til lov nr. 343 af 18. april 2007 (L110A) og lov nr. 344 af 18. april 2007 (L110B) Side 8

10 grundigt om ved gennemførelse af en skattefri aktieombytning uden tilladelse. Man kan dog eventuelt få SKAT til at give et bindende svar på handelsværdien, således at man kommer udenom denne usikkerhed. Anskaffelsestidspunkt og anskaffelsessum Ved gennemførelse af skattefri aktieombytning til et nystiftet holdingselskab, anses aktierne i det erhvervede selskab, som om de var erhvervet på samme tidspunkt og for samme anskaffelsessum som de ombyttede aktier. Denne successionsadgang er der ikke noget nyt i, og gælder uanset om de objektive regler anvendes eller tilladelsessystemet. En selskabsaktionær der før ombytningen var aktionær i såvel det erhvervede (datter) og det erhvervende selskab, skal behandle alle sine aktier i det erhvervende selskab, som om de var erhvervet på ombytningstidspunktet, medmindre aktionæren på ombytningstidspunktet har ejet alle sine aktier i begge selskaber i minimum 3 år. Denne betingelse gælder kun ved anvendelse af de objektive bestemmelser, og skal selvfølgelig forsøge at modvirke et misbrug af reglerne omkring skattefrit salg af aktier efter 3 år. Der har været skrevet og kommenteret meget på denne bestemmelse, som af de fleste er blevet beskrevet som alt for restriktiv. Argumentet for indførelsen af bestemmelsen har været at undgå, at der kunne spekuleres i at omgå 3-års reglen i forbindelse med anvendelse af FIFO-princippet i samspil med gennemsnitsmetoden. SKAT har været bekymret for, at der vil kunne overføres en væsentlig del af værdierne fra det unge selskab til det gamle selskab, og derefter sælge aktierne skattefrit efter ABL 9. Det kan da selvfølgelig synes restriktivt, at man i forbindelse med en aktieombytning mister fx 2 års ejertid ved denne disposition. Jeg tror dog, at man skal se det i forhold til det argument, som SKAT har haft med indførslen af de objektive bestemmelser. SKAT har ønsket at indføre nogle meget forenklede og administrativt simple og tydelige regler. At nogle af brugerne af reglerne bliver stillet dårligere end ved anvendelse af tilladelsessystemets regler, er bare en del af spillets regler, hvis man vil anvende de objektive bestemmelser. Side 9

11 Uudnyttede fradragsberettigede tab på aktier Det er ikke muligt at anvende uudnyttede fradragsberettigede tab på aktier hos det erhvervende selskab, til modregning i gevinst på aktier hos det erhvervede selskab. Det uudnyttede fremførbare tab på aktier forbliver som særtab hos det erhvervende selskab. Denne regel er selvfølgelig indført for igen at passe på, at der ikke er nogen af selskaberne som bliver bedre stillede end de var før aktieombytningen. Udbyttebegrænsning/Holdingkrav Der har frem til vedtagelsen af lovforslag 202 ultimo maj 2009 været en regel omkring begrænsning på udbyttets størrelse de første tre år efter ombytningstidspunktet, hvilket var for at forhindre, at det deltagende selskab blev tømt for værdier uden beskatning. Udbyttebegrænsningen for udbytte og tilskud der udloddes henholdsvis ydes 3. december 2008 eller senere, skulle beregnes på baggrund af det ordinære resultat i den godkendte årsrapport efter skat, fratrukket skattefrit udbytte og skattefrie aktieavancer, som det udbyttebegrænsede selskab havde modtaget. Der har været utrolig meget kritik af udbyttebegrænsningsreglen fra revisorstanden og det er formentlig på den baggrund af udbyttebegrænsningsreglen er faldet bort med vedtagelsen af lovforslag 202. Der er i stedet indført et holdingkrav, som betyder, at der er et tre års ejerkrav på holdingselskabets aktiebesiddelse 8. Selv om der er et tre-års ejerkrav kan der dog ske afståelse af de omhandlede aktier, hvis det sker i forbindelse med en anden skattefri omstrukturering, uden at dette dog er i strid med holdingkravet, såfremt der ved den nye omstrukturering ikke modtages andet end aktier. Hvis det indenfor den treårige periode som følge af uforudsete begivenheder eller andre forretningsmæssige begrundelser, bliver nødvendigt at afstå aktierne, og dette ikke sker som led i en efterfølgende omstrukturering, så er det muligt at ansøge SKAT om tilladelse, således at den skattefrie aktieombytning ikke bliver skattepligtig alligevel. Det bygger på en konkret vurdering fra SKAT om de mener, at argumentationen for årsagen til salget inden tre år er god nok til, at omstruktureringen ikke bliver skattepligtig. 8 ABL 48, stk. 6 Side 10

12 Det nye holdingkrav vil gælde for skattefrie omstruktureringer, som er gennemført den 22. april 2009 eller senere. For skattefrie omstruktureringer uden tilladelse, som er gennemført før den 22. april 2009 vil udbyttebegrænsningsreglen være ophævet fra og med indkomståret Fra og med indkomståret 2010 vil disse omstruktureringer derfor hverken være omfattet af en udbyttebegrænsning eller af et ejertidskrav. Stemmeflertal Det er et krav, at det erhvervende selskab erhverver stemmeflertallet i det ombyttede selskab. Stemmeflertalskravet gælder kun for det ombyttede selskab (datterselskabet) og ikke for det erhvervende selskab. Denne betingelse gælder uanset de objektive bestemmelser anvendes eller tilladelsessystemet. 3.2 Skattefri tilførsel af aktiver Grenkrav Ved skattefri tilførsel af aktiver gælder et ultimativt grenkrav 9. Det vil sige, at de overførte aktiver og passiver skal udgøre en gren af en virksomhed. Ved en gren af en virksomhed skal forstås, at de aktiver og passiver som tilføres et andet selskab, skal kunne fungere selvstændigt. I de tilfælde hvor der sker tilførsel af en samlet virksomhed, vil der jo ikke være nogen tvivl om, at grenkravet er opfyldt. Der hvor det bliver svært at være sikker på at grenkravet er opfyldt, er ved tilførsel af en del af en virksomhed. Hvornår er forudsætningen omkring, at der organisationsmæssigt skal være tale om en samlet enhed, som skal kunne fungere ved hjælp af egne midler opfyldt? Jeg vil i denne opgave ikke gå nærmere i diskussionen omkring hvornår grenkravet er opfyldt, idet dette vil kunne fylde de næste mange sider. I stedet vil jeg pointere, at det er en rigtig god idé, at få SKAT til at komme med et bindende svar, idet konsekvenserne ved manglende opfyldelse af grenkravet kan være katastrofal. Det vil være de bedste kr. 300 at betale for at være sikker på, at SKAT ikke senere kan komme og anfægte fordelingen af aktiver og gæld. 9 FUL 15c, stk. 2 Side 11

13 Kontantvederlag Kontantvederlag er forbudt, hvorfor vederlag kun kan erlægges i form af aktier i det modtagende selskab. Anskaffelsestidspunkt ved tilførsel af aktiver De ovenstående to punkter er ikke anderledes for skattefri tilførsel af aktiver med tilladelse. Disse skal altid være opfyldt, uanset om der søges om tilladelse eller ej. Den første værnsregel som direkte er henvendt til skattefri tilførsel af aktiver uden tilladelse er i relation til anskaffelsestidspunktet. Udgangspunktet ved tilførsel af aktiver er, at det indskydende selskab anses for at have erhvervet aktierne i det modtagende selskab på tilførselstidspunktet, og til den skattemæssige værdi. Dog gælder der den undtagelse, at ved tilførsel af aktiver uden tilladelse, så bliver også de aktier, som det indskydende selskab ejede i det modtagende selskab inden tilførselstidspunktet, anset som erhvervet på tilførselstidspunktet 10. Det betyder altså, at da de eksisterende aktier i det modtagende selskab får nyt anskaffelsestidspunkt, så kan alle aktierne først afstås skattefrit efter 3 års ejertid fra tilførselstidspunktet 11. Denne betingelse er indsat for at undgå, at der spekuleres i at fastsætte et ombytningsforhold, hvor der føres værdier over på de gamle aktier i det modtagende selskab, som derefter kort tid efter tilførslen sælges skattefrit. Som jeg tidligere har været inde på, så er der sket nogle ændringer med vedtagelsen af lovforslag 202 i relation til aktieavancebeskatningsloven. Ifølge den nye aktieavancebeskatningslov 8 skal gevinst og tab ved afståelse af datterselskabsaktier og koncernselskabsaktier ikke medregnes ved opgørelse af den skattepligtige indkomst længere, uanset ejertid. Dermed kan man synes, at betingelsen omkring nyt anskaffelsestidspunkt for aktier, som det indskydende selskab ejer i det modtagende selskab inden tilførselstidspunktet, virker lidt forkert. Ikke desto mindre er der ikke ændret på denne betingelse i forbindelse med skattereformen. 10 FUL 15d, stk ABL 9 (dog ændret pr. 22/4 2009), således at der ikke længere er skattepligt de første 3 år Side 12

14 Udbyttebegrænsning/holdingkrav Som med skattefri aktieombytning er udbyttebegrænsningskravet også fjernet ved skattefri tilførsel af aktiver uden tilladelse. I stedet er der som anden værnsregel indsat et holdingkrav 12. Reglerne ligner de tidligere, under skattefri aktieombytning, beskrevne regler med den undtagelse, at datoen når man udregner den treårige periode regnes fra tilførselsdatoen. Dette betyder, at selvom at den skattefrie tilførsel af aktiver foretages med op til seks måneders tilbagevirkende kraft, så skal denne mellemperiode også regnes med i ejertidsperioden. 3.3 Skattefri spaltning Grenkrav Skattefri spaltning kan foretages ved såvel ophørsspaltning som grenspaltning. Som ved tilførsel af aktiver er det en betingelse, at grenkravet er opfyldt, hvis der er tale om grenspaltning 13. Jeg henviser til afsnit 3.2 om grenkrav ved tilførsel af aktiver. Maskeret salg Det er ikke muligt at anvende de objektive bestemmelser, hvis det indskydende selskab har mere end én selskabsdeltager, og en eller flere af disse ikke har ejet aktierne i mere end tre år, og ikke har været majoritetsaktionær, men som samtidig er eller ved spaltningen bliver selskabsdeltagere i det modtagende selskab, hvor de tilsammen råder over flertallet af stemmerne 14. Det er kun spaltninger, hvor minoritetsaktionærer, der har været aktionærer i det indskydende selskab i mindre end 3 år, og som bliver majoritetsaktionærer i det modtagende selskab, der udelukkes fra reglerne om skattefri spaltning uden tilladelse 15 Man forsøger her at undgå at en normal aktivitetsoverdragelse, som jo er skattepligtig, bliver forsøgt dækket ind under de skattefrie spaltningsregler. 12 FUL 15c, stk FUL 15a, stk FUL 15a, stk. 1, 6 pkt. 15 TfS 2007,388 s Side 13

15 Vederlæggelse i andet end aktier FUL 15a, stk. 7, 7. pkt. indeholder reglen omkring at skattefri spaltning uden tilladelse ikke kan anvendes, hvis en selskabsdeltager, der kan modtage skattefrit udbytte af aktierne i det indskydende selskab, og som helt eller delvis vil være skattepligtig efter aktieavancebeskatningsloven ved salg af disse aktier, vederlægges med andet end aktier i det eller de modtagende selskaber. Denne bestemmelse finder anvendes, hvis der er tale om en grenspaltning, hvor der udbetales en kontant udligningssum og aktionæren ejer mindst 10 % af aktiekapitalen i det indskydende selskab i minimum 1 år og højest 3 år, hvis der dog ikke er tale om næringsaktier. Handelsværdi Det er en betingelse for gennemførelse af skattefri spaltning uden tilladelse, at spaltningsvederlaget svarer til handelsværdien af de udspaltede aktiver og passiver. Det kan som tidligere nævnt være meget svært at prisfastsætte en virksomhed, når der ikke er tale om handel mellem uafhængige parter, og det vil derfor være klogt at få bindende svar på værdiansættelsen. Udbyttebegrænsning/holdingkrav Ved skattefri spaltning uden tilladelse gælder holdingkravet også. Reglerne er identisk med de tidligere beskrevne regler ved skattefri tilførsel af aktiver med den undtagelse, at holdingkravet kun gælder for selskaber, der efter spaltningen ejer mindst 10 % af kapitalen i de deltagende selskaber. Med hensyn til datoen for hvornår den treårige ejertidsperiode regnes fra, så er det ved skattefri spaltning, som ved skattefri tilførsel af aktiver, spaltningsdatoen, som er startdatoen for den treårige periode. 3.4 Konsekvenser ved manglende overholdelse Det er meget vigtigt at notere sig vigtigheden af, at overholde de fastsatte betingelser. Konsekvenserne af en manglende overholdelse kan være fatal for virksomheden, idet en manglende overholdelse af betingelserne medfører, at omstruktureringen anses for værende skattepligtig. Dette betyder, at aktionæren bliver realisationsbeskattet af en eventuel avance, samtidig med at han skal Side 14

16 betale fuld pris for det nye selskab. Dette er meget likviditetskrævende, og vil for mange aktionærer været katastrofal. Derfor skal man være meget påpasselig med opfyldelse af betingelserne. Der har været meget kritik af betingelserne, specielt fra FSR, men også fra andre kanter, fordi at de anses som værende for firkantede til det danske erhvervsliv. Reglerne er egentlig på papiret meget tydeligt formuleret for eksempel betingelse nr. 1 ved skattefri aktieombytning: Vederlagsaktier sammen med eventuelt kontantvederlag skal svare til handelsværdien af de ombyttede aktier. Mere tydeligt kan det vel ikke være eller? Hvad er handelsværdien på Ole Olsens malerforretning, som han har drevet de sidste 30 år? Man kan selvfølgelig få lidt hjælp ved brug af SKATs cirkulære til værdiansættelse ved interesseforbundne parter, eller hvad lignende virksomheder lige er solgt til. Men da der jo ikke er tale om handel mellem uvildige parter, så vil prisen altid kunne anfægtes, og det er sådan set det som FSR har forsøgt at gøre opmærksom på. FSR har ønsket at få gjort konsekvenserne af manglende opfyldelse af visse af betingelserne mere bløde, således at det vil være muligt for virksomhederne efterfølgende, hvis fx den fastsatte handelspris bliver anfægtet, at foretage de efterfølgende korrektioner i samarbejde med SKAT uden at dette vil medføre, at omstruktureringen bliver skattepligtig. Argumentet er selvfølgelig, at der jo ikke som udgangspunkt er tale om en tilsigtet fejl. Dette har skatteministeriet dog ikke ønsket at lave om på. Alligevel er der dog blødt lidt op på reglerne i forbindelse med vedtagelsen af den nye skattereform, hvor udbyttebegrænsningen er afskaffet, men hvor der i stedet er indsat et ejertidskrav. Det såkaldte holdingkrav er nemlig formuleret langt mere fleksibelt end de andre betingelser. Blandt andet er der åbnet op for, at hvis der sker uforudsete begivenheder indenfor de 3 år, som for eksempel gør det nødvendigt at sælge aktierne, så vil det være muligt at få tilladelse af SKAT til dette, uden at omstruktureringen bliver skattepligtig. Side 15

17 4 Konsekvens for aktionærerne ved anvendelse af de objektive regler De nye regler er indført med henblik på, at gøre det mindre administrativt for primært mindre virksomheder, at foretage skattefrie omstruktureringer. Betingelserne er indført for at forsøge at sikre, at man ikke er bedre stillet ved anvendelse af de objektive bestemmelser frem for tilladelsessystemet. Det er jo sådan, at når man foretager skattefri omstrukturering i henhold til tilladelsessystemet, så kontrollerer SKAT i forbindelse med tilladelsen, at parterne ved den skattefrie omstrukturering ikke opnår utilsigtede skattemæssige fordele, sådan at der vil være tale om skatteunddragelse/skatteundgåelse. Idet SKAT ikke længere har denne form for kontrol, når de objektive bestemmelser anvendes, er det ganske naturligt, at der er blevet opstillet nogle betingelser for anvendelsen af disse regler. Man forsøger dermed at sikre, at det ikke vil være muligt at opnå utilsigtede skattemæssige fordele. I ovenstående afsnit er betingelserne gennemgået. Nogle af betingelserne gælder ved anvendelse af såvel tilladelsessystemet som de objektive regler, hvorved aktionærerne jo hverken er bedre eller dårligere stillede uanset hvilket regelsæt som anvendes. På visse punkter adskiller betingelserne sig dog væsentligt. En af de betingelser som går igen ved de forskellige omstruktureringsmuligheder er kravet om, at omstruktureringen sker til handelsværdi. Som tidligere omtalt kan det være meget svært at prisfastsætte en virksomhed. Man kan selvfølgelig søge hjælp i SKATs værdiansættelsescirkulære, men alligevel er dette jo ikke nødvendigvis korrekt. Jeg foreslår at man får en bindende svar på den beregnede værdiansættelse, inden omstruktureringen foretages. En anden betingelse som går igen er den nu afskaffede udbyttebegrænsningsregel og indførelsen af holdingkravet. Det betyder at en aktionær, som vælger at anvende de objektive bestemmelser skal beholde sine holdingaktier i minimum 3 år efter ombytnings/tilførsels/spaltningsdatoen. Dette krav kan vel egentlig ikke ses som en stramning henvendt til brugerne af de objektive bestemmelser, idet Side 16

18 der ofte har fulgt et 3-års ejerkrav med de skattefrie omstruktureringer med tilladelse. Betingelsen vil derfor ikke have nogen betydning ved valg af omstruktureringsmetode. Betingelsen vil dog nok heller ikke have nogen praktisk betydning, idet den er utrolig fleksibelt udarbejdet. Det er muligt indenfor den 3-årige periode, at foretage andre skattefrie omstruktureringer. Det er endda også muligt at sælge holdingaktierne inden den 3-årige periode er gået uden at det udløser beskatning, hvis SKAT giver tilladelse til dette. Jeg vurderer, at i de få tilfælde, hvor der vil være omstændigheder som bevirker, at aktionæren bliver nødt til at sælge holdingaktierne, der vil SKAT også give tilladelse til dette, idet de forretningsmæssige begrundelser er meget tydelige. Anskaffelsestidspunktet kan endvidere også være anderledes, afhængigt af hvilke regler som anvendes. Som tidligere beskrevet vil der forekomme situationer, hvor de nye aktier ikke succederer i det skattemæssige anskaffelsestidspunkt, men får nyt anskaffelsestidspunkt. Denne regel har jo klart være til for at undgå, at der flyttes værdier fra de nye til de gamle aktier, som kort tid efter kan afhændes skattefrit 16. Med vedtagelsen af den nye aktieavancebeskatningslov, hvor der ikke længere er skattepligt på avance ved salg af datterselskabsaktier eller koncernselskabsaktier uanset ejertid, kan denne betingelse ikke få nogen praktisk betydning. 16 Fordi aktierne efter kort tid har været anskaffet i minimum 3 år Side 17

19 5 Reglernes anvendelighed i praksis/hvem er de mest anvendelige for Skat har de sidste par år ført en meget hård linje, når de har behandlet ansøgninger om tilladelse til skattefri omstrukturering. Det har været stort set umuligt at få tilladelse med mindre, der har været en klokke klar forretningsmæssig begrundelse, eller opstart af ny aktivitet. Tidligere har overvejelser omkring et fremtidigt generationsskifte været nok for tilladelse. Derfor har de objektive regler været nødvendige for mange, specielt mindre klasse B-virksomheder, som led i en mere fordelagtig selskabsstruktur, for eksempel til et kommende generationsskifte. På den baggrund er de objektive regler derfor meget kærkomne ved omstruktureringssager, hvor den forretningsmæssige begrundelse nok halter en smule. Det vil typisk være en aktionær, som driver et driftsselskab, og som ønsker et holdingselskab tilknyttet for at optimere selskabskontruktionen. Her vil det jo typisk være med henblik på, at sælge driftsselskabet på et senere tidspunkt, og få den skattefrie avance til at ligge i holdingselskabet, således at aktionæren selv kan bestemme, hvornår han vil udbyttebeskattes. Her vil man jo typisk forsøge, at gøre det således, at aktionæren hvert år som minimum hæver alt udbytte til en udbytteskat på 28 %, og kun hæver udbytte til 43/45 % 17, hvis det er nødvendigt for at få økonomien til at hænge sammen. Man får på den måde en lavere beskatning af salget af driftsselskabet. Her vil der jo være tale om en enkel omstrukturering, hvor det er relativt enkelt at overskue, hvorvidt betingelserne for anvendelse af de objektive regler er opfyldt. Det er lige netop i sådan en situation, at de objektive regler er yderst anvendelige. Det er nemlig meget vigtigt, at der er tale om en relativ simpel og let overskuelig selskabskonstruktion, idet en manglende overholdelse af betingelserne jo medfører, at omstruktureringen bliver skattepligtig. Det nye regelsæt giver ikke mulighed for, at der foretages nogen undtagelser. Der er ingen tvivl om, at reglerne omkring skattefri aktieombytning uden tilladelse vil få rigtig stor betydning for den selskabsretlige konstruktion i Danmark de kommende år. Det er vigtigt at være sikker på, at der ikke vil ske en overdragelse inden for 3 år, således at holdingkravet kan opfyldes. I tilladelsessystemet bliver der dog oftest fastsat et vilkår om salgsforbud indenfor en treårig periode. 17 Nedsættes til 42 % fra og med 2010, som også på dette tidspunkt bliver højeste sats Side 18

20 På den måde kan man sige, at der ikke er sket en væsentlig ændring 18. På det grundlag må de nye regler om skattefri aktieombytning uden tilladelse, ses som en væsentlig forenkling af de hidtil gældende regler. Vedrørende tilførsel af aktiver uden tilladelse, så er der to værnsregler, som retter sig specifikt til skattefri tilførsel af aktiver uden tilladelse. Den ene omkring anskaffelsestidspunkt for gamle aktier, som bevirker at anskaffelsestidspunktet på gamle aktier får nyt anskaffelsestidspunkt, nemlig tilførselsdatoen, vil næppe blive betragtet som særligt gennemgribende. Oftest vil det indskydende selskab ikke eje aktier i det modtagende selskab i forvejen, hvilket betyder at værnsreglen ikke får den store betydning. Reglen omkring holdingkravet vil nok heller ikke få så stor betydning. Typisk vil et generationsskifte være planlagt i god tid. Desuden har skatteministeriet lagt op til et meget fleksibelt holdingkrav, som ikke lukker af for muligheden for at foretage andre skattefrie omstruktureringer indenfor den tre-årige periode. De nye regler må på det grundlag anses som værende en væsentlig forenkling af de hidtil gældende regler. Vedrørende spaltning så har der inden indførelsen af de objektive regler været flere sager, hvor selskaberne ikke har kunnet dokumentere den forretningsmæssige begrundelse, og dermed ikke fået tilladelse til gennemførelse af skattefri spaltning. Dette vil uden tvivl medføre, at de objektive regler vil blive anvendt i mange tilfælde. Desuden er værnsreglerne ikke urimelige, og vil i langt de fleste tilfælde kunne opfyldes uden problemer. Samlet set så er det da korrekt, at der følger nogle flere regler med anvendelsen af de objektive bestemmelser. Jeg synes dog ikke på nogen måde, at de yderligere værnsregler er urimelige eller svært overholdelige. Jeg vil mene, at den målgruppe som reglerne forsøger at ramme, nemlig de små klasse B-virksomheder, hvor der typisk er en eller to aktionærer, og som for manges vedkommende skal generationsskiftes indenfor de næste 10 år, der vil tidsperspektivet typisk ikke være det store problem. Et generationsskifte vil som oftest ikke skulle ske i løbet af natten, men bliver planlagt i rigtig god tid, hvorved man sagtens kan få opfyldt tresårs reglen. 18 Valg af selskabsform s. 790 Side 19

21 Et andet argument for anvendelsen af de objektive regler er, at de små virksomheder ofte har meget svært ved at argumentere for, hvorfor de ønsker at få tilladelse til en skattefri omstrukturering uden at elementet skatteudskydelse indgår i ikke-uvæsentlig grad. Dette kan man ved anvendelse af de objektive bestemmelser komme udenom. Side 20

22 6 Forårspakke 2.0 Som tidligere nævnt har den nye skattereform afskaffet den meget udskældte udbyttebegrænsningsregel, og i stedet indsat værnsreglen omkring holdingkrav. Dette er den eneste ændring som skattereformen har påvirket reglerne omkring skattefri omstrukturering uden tilladelse med 19. Holdingkravet gælder for skattefrie omstruktureringer uden tilladelse foretaget efter 22. april 2009, og betyder, at hvis aktierne sælges indenfor den treårige periode bliver omstruktureringen skattepligtig. Skattereformen har endvidere ændret på aktieavancebeskatningsloven, således at eventuel avance på datterselskabsaktier og koncernselskabsaktier er skattefri uanset ejertid fra og med Det kan derfor synes lidt for restriktivt, at der indføres ejertidskrav. Tidligere har det jo været sådan, at ved en ejertid over 3 år var avancen skattefri. SKAT har derfor passet meget på, i forbindelse med indførslen af værnskrav, at det ikke skulle være muligt at flytte noget af avancen fra de nye aktier og over på de gamle aktier, for derefter at sælge de gamle aktier skattefrit. Med den nye aktieavancebeskatningslov kan jeg ikke helt se hvorfor man stadig er så forsigtige i relation til ejertiden. Jeg mener ikke, at det har så stor betydning om der er et holdingkrav eller ej. Ejertiden på 3 år bliver i de fleste tilfælde ikke noget problem at overholde. Det vigtige ved reglen omkring holdingkrav i modsætning til udbyttebegrænsningsreglen er, at den er meget fleksibel. Hvis der sker nogle uforudsete begivenheder indenfor den 3-årige periode, vil det være muligt at søge SKAT om tilladelse, til at foretage de nødvendige handlinger uden at skattefriheden i forbindelse med omstruktureringen nødvendigvis fortabes. Fleksibilitet er vigtigt, ikke mindst set i forhold til den situation som pt. hersker på det økonomiske marked. 19 BDO Depechen 2009/17, maj 2009 Side 21

23 7 Konklusion Reglerne omkring skattefri omstrukturering uden tilladelse har givet virksomhederne lettere adgang til en mere optimal selskabskonstruktion, tilpasset det enkelte marked, den økonomiske tid etc. Dette kan blive en stor fordel i den næste 10-årige periode, hvor det må forventes, at en stor del af de mindre danske virksomheder skal generationsskiftes. De objektive regler bevirker, at det kan blive lettere for den kommende generation at overtage virksomhederne, idet selskaberne kan trimmes, således at de gøres så billige som overhovedet muligt ved fx at holde en kapitaltung ejendom udenfor generationsskiftet. De objektive regler indeholder dog også en række risici for aktionærerne, som jeg tidligere har været inde på. FSR har tidligere forsøgt at få blødt den meget hårde, kontante linje op ved at foreslå, at man i tilfælde hvor der sker utilsigtede begivenheder ikke gør omstruktureringen skattepligtig, hvis der ikke sælges aktier i det eller de selskaber, der er underlagt udbyttebegrænsning. Dette har Skatteministeriet klart afvist med den begrundelse, at det vil komplicere regelsættet og administrationen heraf unødigt. Skatteministeriet har dog alligevel holdt døren lidt åben overfor fremtidige uventede begivenheder, idet det på trods af anvendelse af de objektive bestemmelser i første omgang er muligt, efterfølgende at ansøge om tilladelse med tilbagevirkende kraft, således at disse uventede fremtidige begivenheder måske ikke kommer til at gøre så meget skade, som det eller som udgangspunkt gør. Det har i en lang periode været mere end svært at få tilladelse til gennemførelse af en skattefri omstrukturering. Det har mere eller mindre kun været muligt at opnå tilladelse ved opstart af nye aktiviteter, eller ved risikoafdækning. Mange af de mindre virksomheder i Danmark har dog brug for at kunne foretage skattefri omstrukturering uden at der er tale om opstart af nye aktiviteter eller risikoafdækning. Vi står overfor, at en stor del af de danske virksomheder skal generationsskiftes indenfor de næste 10 år, og for at kunne gøre det muligt at få disse virksomheder overtaget af den yngre generation, er det nødvendigt, at virksomheder gøres klar til dette. Her tænkes blandt andet på en slankning af virksomhederne, så driftsselskaberne gøres så billige som muligt, og at der fx ikke indgår kapitaltunge ejendomme eller store likvide beholdninger. For at der er nogle som kan Side 22

24 overtage disse virksomheder er det nødvendigt, at de gøres så billige som overhovedet muligt. Specielt også taget den aktuelle lånesituation i betragtning på det finansielle marked. Den seneste ændring af aktieavancebeskatningsloven har ikke gjort anvendelsen af de objektive bestemmelser mindre anvendelige. Tværtimod er udbyttebegrænsningen faldet bort, og erstattet at et ejertidskrav på tre år. Dette er der dog egentlig ikke noget nyt i, idet SKAT ved ansøgning om tilladelse til skattefri omstrukturering har stillet krav om tre års ejertid inden salg af aktierne. I praksis vurderer jeg endvidere ikke denne bestemmelse som havende så stor betydning, idet et generationsskifte oftest planlægges i god tid, og dermed kan ejertidskravet planlægges ind i tidsplanen for generationsskiftet. Jeg må samlet set konkludere, at reglerne er meget kærkomne primært for de små virksomheder i Danmark. At der er knyttet nogle betingelser til anvendelsen af disse regler, er prisen for at kunne gøre omstruktureringen mulig. I langt de fleste tilfælde vil betingelserne på sigt heller ikke gøre nogen forskel for virksomhederne. Dermed må man sige at reglerne rammer plet mod de mindre virksomheder, som var målet med reglerne. Britt Balslev Larsen Side 23

25 8 English summary The 14th of April 2007 companies in Denmark got an extra set of rules to use regarding non-taxable restructuring. Previously companied had to ask the tax authorities for permission in order to make any kind of non-taxable restructurings. Instead of getting permission the companies can now choose to make non-taxable restructurings without permission. Then they just have to follow another set of rules. The reason why the tax authorities have made another set of rules regarding the non-taxable restructuring without permission is to prevent abuse of the rules. This avoidance of abuse is for instance reflected in the given period you have to keep your stocks before they can be sold, without making the restructuring taxable. The rules have been adopted to make is easier for the small companies in Denmark to adjust to new demands of the marked. The conclusion is that the new rules will be a big help for the small companies in Denmark in coping with this changeable world we are living in today. Side 24

26 9 Litteraturliste - Generationsskifte omstrukturering af Michael Serup, 1. Udgave/1 oplag. - Objektivering af reglerne om skattefrie omstruktureringer af Jan Guldmand Hansen og Nikolaj Vinther, TfS 2007, Aktieavancebeskatningsloven - Fusionsskatteloven - Skattefrie omstruktureringer uden tilladelse af Susanne Kjær og Malene Bertelsen - Valg af selskabsform & omstrukturering af selskaber af Carsten Fode/Noe Munck, 2. Udgave/1. Oplag - BDO Depechen (online publikationer) Side 25

Spaltning - ophørsspaltning - pengetankreglen

Spaltning - ophørsspaltning - pengetankreglen TfS 2008, 76 SR Emne: Spaltning - ophørsspaltning - pengetankreglen Resume: Skatterådet bekræftede, at den påtænkte spaltning af A ApS - som er et pengetankselskab - opfylder betingelserne om skattefri

Læs mere

Skatteudvalget L 202 - Bilag 57 Offentligt

Skatteudvalget L 202 - Bilag 57 Offentligt Skatteudvalget L 202 - Bilag 57 Offentligt J.nr. 2009-511-0038 Dato: 25. maj 2009 Til Folketinget - Skatteudvalget L 202 - Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre

Læs mere

Skatteudvalget L Svar på Spørgsmål 5 Offentligt. Til Folketinget - Skatteudvalget

Skatteudvalget L Svar på Spørgsmål 5 Offentligt. Til Folketinget - Skatteudvalget Skatteudvalget L 110 - Svar på Spørgsmål 5 Offentligt J.nr. 2006-411-0064 Dato: 23. februar 2007 Til Folketinget - Skatteudvalget L 110 - Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven, aktieavancebeskatningsloven,

Læs mere

Generationsskifte og omstrukturering

Generationsskifte og omstrukturering Birgitte Sølvkær Olesen Generationsskifte og omstrukturering det skatteretlige grundlag 5.udgave Jurist- og Økonomforbundets Forlag 2017 Birgitte Sølvkær Olesen Generationsskifte og omstrukturering det

Læs mere

Til Folketinget - Skatteudvalget

Til Folketinget - Skatteudvalget J.nr. 2008-511-0026 Dato: 14. maj 2008 Til Folketinget - Skatteudvalget L 167- Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven, dødsboskatteloven og kildeskatteloven (Mere ensartet beskatning

Læs mere

Omstrukturering. skatteregler i praksis. Jane K. Bille Morten Hyldgaard Jensen René Moody Nielsen. 3. udgave

Omstrukturering. skatteregler i praksis. Jane K. Bille Morten Hyldgaard Jensen René Moody Nielsen. 3. udgave Jane K. Bille Morten Hyldgaard Jensen René Moody Nielsen Omstrukturering skatteregler i praksis 3. udgave Jane K. Bille, Morten Hyldgaard Jensen, René Moody Nielsen Omstrukturering skatteregler i praksis

Læs mere

Skattefri omstrukturering. Gæld/passiver

Skattefri omstrukturering. Gæld/passiver Spørgsmål og bemærkninger fra Foreningen af Statsautoriserede Revisorer til lov nr. 343 af 18. april 2007 (L 110A) og lov nr. 344 af 18. april 2007 (L 110B) FSR har sendt en række spørgsmål og bemærkninger

Læs mere

Skattefrie omstruktureringer uden tilladelse

Skattefrie omstruktureringer uden tilladelse Cand.merc.aud.-studiet Aalborg Universitet Kandidatafhandling Skattefrie omstruktureringer uden tilladelse Reglernes anvendelighed og muligheder i praksis Forfattere: Vejleder: Chris Bay Bindslev Henrik

Læs mere

Selskabers aktieavancebeskatning m.v.

Selskabers aktieavancebeskatning m.v. Nyhedsbrev til kunder og samarbejdspartnere Værdifuld viden om skat og moms Selskabers aktieavancebeskatning m.v. Lov nr. 254 af 30. marts 2011 Lovændringen indeholder justering af den gennemførte harmonisering

Læs mere

Aalborg Universitet Cand.merc.aud. Kandidatafhandling. Skattefri aktieombytning og skattefri spaltning med eller uden tilladelse

Aalborg Universitet Cand.merc.aud. Kandidatafhandling. Skattefri aktieombytning og skattefri spaltning med eller uden tilladelse Aalborg Universitet Cand.merc.aud. Kandidatafhandling Skattefri aktieombytning og skattefri spaltning med eller uden tilladelse Forfatter Michael Falker Christensen Vejleder Henrik Vestergaard Andersen

Læs mere

Skatteudvalget L Bilag 9 Offentligt

Skatteudvalget L Bilag 9 Offentligt Skatteudvalget L 110 - Bilag 9 Offentligt J.nr. 2006-411-0064 Dato: 27. marts 2007 Til Folketinget - Skatteudvalget L 110 Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven, aktieavancebeskatningsloven,

Læs mere

Folketingets Skatteudvalg

Folketingets Skatteudvalg Skatteudvalget L 78 - Bilag 13 Offentligt J.nr. 2005-511-0048 Dato: Til Folketingets Skatteudvalg L 78 Forslag til Lov om den skattemæssige behandling af gevinst og tab ved afståelse af aktier m.v. (aktieavancebeskatningsloven).

Læs mere

Skatteudvalget 2008-09 L 23 Bilag 4 Offentligt

Skatteudvalget 2008-09 L 23 Bilag 4 Offentligt Skatteudvalget 2008-09 L 23 Bilag 4 Offentligt Stine Hindsgaul Hansen Fuldmægtig Skatteministeriet Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K Sendt pr. e-mail til sh@skm.dk med cc til jlv@skm.dk og pskerh@skm.dk.

Læs mere

Beskatning af selskabers og personers aktieavance- og tab

Beskatning af selskabers og personers aktieavance- og tab Beskatning af selskabers og personers aktieavance- og tab Revision Aarhus 2. september 2009 Overordnet agenda Fælles regler for beskatning af selskabers og personers aktieavancer/-tab Beskatning af selskabers

Læs mere

1. Overordnede bemærkninger

1. Overordnede bemærkninger Skatteministeriet Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K 6. januar 2014 L 81 - Ændring af fusionsskatteloven, selskabsskatteloven, kildeskatteloven og aktieavancebeskatningsloven (Indgreb mod omgåelse

Læs mere

Datterselskabsaktier og mellemholdingreglen direkte og indirekte aktiebesiddelse fonde

Datterselskabsaktier og mellemholdingreglen direkte og indirekte aktiebesiddelse fonde NYT Nr. 10 årgang 6 OKTOBER 2009 SKAT generationsskifte omstrukturering I denne måneds nyhedsbrev omtaler vi følgende: Datterselskabsaktier og mellemholdingreglen direkte og indirekte aktiebesiddelse fonde

Læs mere

Skatteministeriet J. nr. 13-0172525

Skatteministeriet J. nr. 13-0172525 Skatteudvalget 2013-14 L 81 Bilag 1 Offentligt Skatteministeriet J. nr. 13-0172525 Forslag til Lov om ændring af fusionsskatteloven, selskabsskatteloven, kildeskatteloven og aktieavancebeskatningsloven

Læs mere

Vedtaget den 28. maj 2009 Skattereform - Forårspakke 2.0 - Erhvervsbeskatning. 28. maj 2009

Vedtaget den 28. maj 2009 Skattereform - Forårspakke 2.0 - Erhvervsbeskatning. 28. maj 2009 Vedtaget den 28. maj 2009 Skattereform - Forårspakke 2.0 28. maj 2009 Kort overblik Hvad Udbytter og aktieavancer på datterselskabsaktier og koncernselskabsaktier bliver skattefrie uanset ejertid. Der

Læs mere

Skatteministeriet har den 23. oktober 2006 udbedt sig bemærkninger til ovennævnte udkast til lovforslag.

Skatteministeriet har den 23. oktober 2006 udbedt sig bemærkninger til ovennævnte udkast til lovforslag. Skatteministeriet Att.: SkatErhverv Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K e-mail: pskerh@skm.dk 14. november 2006 KKo Deres sagsnr.: 2006-411-006464 Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven,

Læs mere

Skattereformen Konsekvenser for selskaber efter lovenes vedtagelse

Skattereformen Konsekvenser for selskaber efter lovenes vedtagelse Nyhedsbrev til kunder og samarbejdspartnere Værdifuld viden om skat og moms Skattereformen Konsekvenser for selskaber efter lovenes vedtagelse Selv om hovedformålet med skatteomlægningen var at lempe skat

Læs mere

Omstrukturering af selskaber

Omstrukturering af selskaber Kandidatafhandling Cand.merc.aud. Aalborg Universitet Forfatter: Vejleder: Anders Bech René Yssing Rasmussen Afleveret: 15. november 2013 Forord Denne kandidatafhandling er udarbejdet som afslutning på

Læs mere

Skatteudvalget L 202 - Bilag 55 Offentligt

Skatteudvalget L 202 - Bilag 55 Offentligt Skatteudvalget L 202 - Bilag 55 Offentligt Folketingets Skatteudvalg Christiansborg 1240 København K Foreningen af Statsautoriserede Revisorer Kronprinsessegade 8, 1306 København K. Telefon 33 93 91 91

Læs mere

VIRKSOMHEDSOMDANNELSE SOM LED I GENERATIONSSKIFTE

VIRKSOMHEDSOMDANNELSE SOM LED I GENERATIONSSKIFTE VIRKSOMHEDSOMDANNELSE SOM LED I GENERATIONSSKIFTE VIRKSOMHEDS- OMDANNELSE SOM LED I GENERATIONS- SKIFTE FORORD Dette er specialbrochure nr. 2 i serien Generationsskifte. Vi har valgt at give Dem denne

Læs mere

Bindende svar - Skattefri ophørsspaltning uden tilladelse

Bindende svar - Skattefri ophørsspaltning uden tilladelse AFG nr 10292 af 28/04/2015 (Gældende) Udskriftsdato: 6. august 2019 Ministerium: Skatteministeriet Journalnummer: 14-5244033 Senere ændringer til afgørelsen Ingen Bindende svar - Skattefri ophørsspaltning

Læs mere

NYT. g e n e r at i o n s s k i f t e o m st ru k t u r e r i n g. Nr. 9 årgang 7 september 2010

NYT. g e n e r at i o n s s k i f t e o m st ru k t u r e r i n g. Nr. 9 årgang 7 september 2010 NYT Nr. 9 årgang 7 september 2010 SKAT g e n e r at i o n s s k i f t e o m st ru k t u r e r i n g INDHOLD Datterselskabsaktier opgørelse af ejerandel forskellige aktieklasser ventureinvestering Værdiansættelse

Læs mere

Aktieombytning efter

Aktieombytning efter Erhverv Vejledning E. 48 Version 1.1 Aktieombytning efter aktieavancebeskatningslovens 13 Resume Vejledningen indeholder retningslinier for afgørelsen af, om der skal gives tilladelse til ombytning af

Læs mere

Europaudvalget 2004 2628 - økofin Offentligt

Europaudvalget 2004 2628 - økofin Offentligt Europaudvalget 2004 2628 - økofin Offentligt Medlemmerne af Folketingets Europaudvalg og deres stedfortrædere Bilag Journalnummer Kontor 1 400.C.2-0 EUK 14. januar 2005 Under henvisning til Europaudvalgets

Læs mere

Temahæfte 1 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2003. Holdingselskabet virksomhedens pengetank

Temahæfte 1 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2003. Holdingselskabet virksomhedens pengetank Temahæfte 1 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2003 Holdingselskabet virksomhedens pengetank Indhold Holdingselskaber er ikke kun forbeholdt store koncerner! Hvorfor etablere et

Læs mere

GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING

GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING Søren Halling-Overgaard & Birgitte Sølvkær Olesen GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING DET SKATTERETLIGE GRUNDLAG JURIST- OG ØKONOMFORBUNDETS FORLAG Generationsskifte og omstrukturering det skatteretlige

Læs mere

GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING

GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING Søren Halling-Overgaard & Birgitte Sølvkær Olesen GENERATIONSSKIFTE OG OMSTRUKTURERING DET SKATTERETLIGE GRUNDLAG JURIST- OG ØKONOMFORBUNDETS FORLAG Søren Halling-Overgaard & Birgitte Sølvkær Olesen Generationsskifte

Læs mere

Cand.merc.aud. Eksamensopgave sommer 2008 SKATTERET

Cand.merc.aud. Eksamensopgave sommer 2008 SKATTERET Cand.merc.aud. Eksamensopgave sommer 2008 SKATTERET Rettevejledning Opgave 1. Fortjeneste ved afståelse af fast ejendom skal som udgangspunkt medregnes ved indkomstopgørelsen, jf. ejendomsavancebeskatningslovens

Læs mere

SKATTE- OG AFGIFTSRET

SKATTE- OG AFGIFTSRET NYHEDER FRA PLESNER MARTS 2009 SKATTE- OG AFGIFTSRET Forslag til skattereform Af advokat Svend Erik Holm, advokat Anders Endicott Pedersen og advokat Tilde Hjortshøj Regeringen har fredag den 20. marts

Læs mere

Skatteudvalget L Svar på Spørgsmål 28 Offentligt. Til Folketinget - Skatteudvalget

Skatteudvalget L Svar på Spørgsmål 28 Offentligt. Til Folketinget - Skatteudvalget Skatteudvalget L 110 - Svar på Spørgsmål 28 Offentligt J.nr. 2006-411-0064 Dato: 23. februar 2007 Til Folketinget - Skatteudvalget L 110 - Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven, aktieavancebeskatningsloven,

Læs mere

Cand.Merc.Aud. Skattefri omstrukturering

Cand.Merc.Aud. Skattefri omstrukturering Kandidatafhandling Juridsk Institut Cand.Merc.Aud. Forfatter: Vejleder: Jane Bolander Skattefri omstrukturering Handelshøjskolen i Århus - Aarhus Universitet Juli 2010 Indholdsfortegnelse 1 Indledning...

Læs mere

L 78 - Forslag til Lov om den skattemæssige behandling af gevinst og tab ved afståelse af aktier m.v. (aktieavancebeskatningsloven).

L 78 - Forslag til Lov om den skattemæssige behandling af gevinst og tab ved afståelse af aktier m.v. (aktieavancebeskatningsloven). Skatteudvalget L 78 - Svar på Spørgsmål 8 Offentligt J.nr. 2005-511-0048 Dato: Til Folketingets Skatteudvalg L 78 - Forslag til Lov om den skattemæssige behandling af gevinst og tab ved afståelse af aktier

Læs mere

Grænseoverskridende fusioner

Grænseoverskridende fusioner Dansk Skattevidenskabelig Forening Grænseoverskridende fusioner v/senior Manager Vicki From Jørgensen 21. november 2011 Præsentation 1. Indledning 2. Den historiske udvikling 3. Skattepligtige og skattefrie

Læs mere

SKATTE- OG AFGIFTSRET

SKATTE- OG AFGIFTSRET NYHEDER FRA PLESNER APRIL 2009 SKATTE- OG AFGIFTSRET Skattereform - fremsatte lovforslag. Af advokat Svend Erik Holm, advokat Anders Endicott Pedersen og advokat Tilde Hjortshøj Skatteministeren har onsdag

Læs mere

Generationsskifte ved opdeling i aktieklasser. Af advokat (L) Bodil Christiansen og advokat (H), cand. merc. (R) Tommy V. Christiansen. www.v.

Generationsskifte ved opdeling i aktieklasser. Af advokat (L) Bodil Christiansen og advokat (H), cand. merc. (R) Tommy V. Christiansen. www.v. - 1 Generationsskifte ved opdeling i aktieklasser Af advokat (L) og advokat (H), cand. merc. (R) I disse år generationsskiftes et meget stort antal aktie- og anpartsselskaber, som er ejet af få personer.

Læs mere

L Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love (Harmonisering af selskabers aktie- og udbyttebeskatning

L Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love (Harmonisering af selskabers aktie- og udbyttebeskatning J.nr. 2009-511-0038 Dato: 15. maj 2009 Til Folketinget - Skatteudvalget L 202 - Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love (Harmonisering af selskabers aktie- og

Læs mere

Til Folketinget Skatteudvalget

Til Folketinget Skatteudvalget Skatteudvalget 2017-18 L 237 A endeligt svar på spørgsmål 40 Offentligt 27. august 2018 J.nr. 2018-1675 Til Folketinget Skatteudvalget Vedrørende L 237 A - Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven

Læs mere

De nye holdingregler

De nye holdingregler www.pwc.dk De nye holdingregler Dansk Skattevidenskabelig Forening Susanne Nørgaard og Steff Fløe Pedersen Revision. Skat. Rådgivning. Agenda 1 Værn mod omgåelse af udbyttebeskatning 1 2 Nye værn indført

Læs mere

ServiceInformation Omstrukturering Holdingselskaber som led i omstruktureringer (afhændelse af virksomhed og generationsskifte)

ServiceInformation Omstrukturering Holdingselskaber som led i omstruktureringer (afhændelse af virksomhed og generationsskifte) Mentora Innovation Større indsigt Bedre rådgivning Nr. 11 Side: 1 af 5 Introduktion For en ejer af et driftsselskab kan der være flere formål med at etablere et holdingselskab, som fremover helt eller

Læs mere

S0ren Halling-Overgaard og Birgitte S0lvkaer Olesen. Generationsskifte. - det skatteretlige grundlag ved generationsskifte og omstrukturering

S0ren Halling-Overgaard og Birgitte S0lvkaer Olesen. Generationsskifte. - det skatteretlige grundlag ved generationsskifte og omstrukturering S0ren Halling-Overgaard og Birgitte S0lvkaer Olesen Generationsskifte - det skatteretlige grundlag ved generationsskifte og omstrukturering Jurist- og 0konomforbundets Forlag 2002 Indhold Kapitel 1. Indledning

Læs mere

Skatteudvalget 2012-13 L 10 Bilag 25 Offentligt

Skatteudvalget 2012-13 L 10 Bilag 25 Offentligt Skatteudvalget 2012-13 L 10 Bilag 25 Offentligt Folketingets Skatteudvalg Christiansborg 1240 København K 10. december 2012 Vedrørende L 10 - Forslag til lov om ændring af kildeskatteloven og selskabsskatteloven

Læs mere

GH's nuværende aktiviteter udøves i henhold til tilladelse efter havneloven meddelt af Kystdirektoratet (efter delegation fra Trafikministeriet).

GH's nuværende aktiviteter udøves i henhold til tilladelse efter havneloven meddelt af Kystdirektoratet (efter delegation fra Trafikministeriet). NOTAT OM UDSKILLELSE AF SYDHAVNEN ADVOKATFIRMA WWW.KROMANNREUMERT.COM Norddjurs Kommune ("NK") ejer 100% af aktiekapitalen i Grenaa Havn A/S ("GH"). GH ejer havnearealerne ved Grenaa Havn, som kan opdeles

Læs mere

Bilag 4 - Straksovertagelse fra forælder til børn ved forælders død

Bilag 4 - Straksovertagelse fra forælder til børn ved forælders død Bilag 4 - Straksovertagelse fra forælder til børn ved forælders død 1 Straksovertagelse fra forælder til børn ved forælders død Barnet 1 kan i denne situation vælge mellem at overtage landbruget med eller

Læs mere

Skattereform - Aftale om forårspakke 2.0 - Erhvervsbeskatning. 2. marts 2009

Skattereform - Aftale om forårspakke 2.0 - Erhvervsbeskatning. 2. marts 2009 - Erhvervsbeskatning 2. marts 2009 Udbytter og avancer til selskaber og fonde af datterselskabsaktier og af koncernselskabsaktier Datterselskabsaktier skal formentligt forstås som aktier, hvor ejerandelen

Læs mere

Skattefri omstrukturering

Skattefri omstrukturering Copenhagen Business School 2011 Cand.merc.aud. - studiet Institut for Regnskab og Revision Kandidatafhandling Skattefri omstrukturering - med eller uden tilladelse? Udarbejdet af: Søren Kyd Kastberg Afleveret

Læs mere

Porteføljeaktier i eget selskab

Porteføljeaktier i eget selskab Porteføljeaktier i eget selskab Generelt Denne gennemgang giver et overblik over de nye beskatningsregler for porteføljeaktier, der er ejet af et selskab. Denne artikel er derfor relevant for dig, der

Læs mere

Til Folketinget Skatteudvalget

Til Folketinget Skatteudvalget Skatteudvalget, Skatteudvalget, Skatteudvalget 2018-19 L 28, L 28 A, L 28 B Offentligt 12. december 2018 J.nr. 2017-1461 Til Folketinget Skatteudvalget Vedrørende L 28 - Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven,

Læs mere

Temahæfte 4 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2004. Skattefri spaltning. når din virksomhed står ved en skillevej

Temahæfte 4 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2004. Skattefri spaltning. når din virksomhed står ved en skillevej Temahæfte 4 udgivet af Foreningen Registrerede Revisorer FRR 1. udgave 2004 Skattefri spaltning når din virksomhed står ved en skillevej Indhold Når din virksomhed står ved en skillevej Forord Når din

Læs mere

Folketinget - Skatteudvalget. Hermed sendes supplerende ændringsforslag, som jeg ønsker at stille til 2. behandlingen af ovennævnte lovforslag.

Folketinget - Skatteudvalget. Hermed sendes supplerende ændringsforslag, som jeg ønsker at stille til 2. behandlingen af ovennævnte lovforslag. Skatteudvalget 2010-11 L 84 Bilag 19 Offentligt J.nr. 2010-511-0045 Dato: den 21. februar 2011 Til Folketinget - Skatteudvalget L 84 Forslag til lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven, selskabsskatteloven

Læs mere

Mads Grønnegaard Skattekonsulent cand.jur, RevisorRådgivning

Mads Grønnegaard Skattekonsulent cand.jur, RevisorRådgivning Mads Grønnegaard Skattekonsulent cand.jur, RevisorRådgivning mgr@fsr.dk 3369 1061 17 års erfaring med skatterådgivning til revisorer Juridisk assistance fx stiftelser, fusion og spaltning Forfatter af

Læs mere

Ejer 1. Ejer 1 Ejer 1. Holding ApS. et selskab ApS. Drift ApS

Ejer 1. Ejer 1 Ejer 1. Holding ApS. et selskab ApS. Drift ApS Model 10 Ejerskifte af selskab hvor succession ikke er mulig V ejer virksomh eden i personligt regi omdanne r virksomh eden til et selskab gennemf ører en anpartso mbytning Ejer 2 49% 51% Ejer 2 gennemf

Læs mere

Beslutningsgrundlag. skal min personligt ejede virksomhed omdannes efter den skattefrie metode?

Beslutningsgrundlag. skal min personligt ejede virksomhed omdannes efter den skattefrie metode? Beslutningsgrundlag skal min personligt ejede virksomhed omdannes efter den skattefrie metode? Indledning Der kan være mange årsager til at omdanne den personligt ejede virksomhed til et selskab. Overvejelserne

Læs mere

Forslag. Lov om ændring af fusionsskatteloven, selskabsskatteloven, kildeskatteloven og aktieavancebeskatningsloven

Forslag. Lov om ændring af fusionsskatteloven, selskabsskatteloven, kildeskatteloven og aktieavancebeskatningsloven Lovforslag nr. L 81 Folketinget 2013-14 Fremsat den 20. november 2013 af skatteministeren (Holger K. Nielsen) Forslag til Lov om ændring af fusionsskatteloven, selskabsskatteloven, kildeskatteloven og

Læs mere

2013/1 LSF 81 (Gældende) Udskriftsdato: 7. marts Fremsat den 20. november 2013 af skatteministeren (Holger K. Nielsen) Forslag.

2013/1 LSF 81 (Gældende) Udskriftsdato: 7. marts Fremsat den 20. november 2013 af skatteministeren (Holger K. Nielsen) Forslag. 2013/1 LSF 81 (Gældende) Udskriftsdato: 7. marts 2017 Ministerium: Skatteministeriet Journalnummer: Skattemin., j.nr. 13-0172525 Fremsat den 20. november 2013 af skatteministeren (Holger K. Nielsen) Forslag

Læs mere

Artikler. De skattefri aktionærer betaler skatten! Af advokaterne Gitte Skouby og Jesper Dreyer, Advokatfirmaet GS Tax ApS/Homann advokater

Artikler. De skattefri aktionærer betaler skatten! Af advokaterne Gitte Skouby og Jesper Dreyer, Advokatfirmaet GS Tax ApS/Homann advokater 978 Artikler 229 De skattefri aktionærer betaler skatten! Af advokaterne Gitte Skouby og Jesper Dreyer, Advokatfirmaet GS Tax ApS/Homann advokater De ny transparensregler i aktieavancebeskatningsloven

Læs mere

Porteføljeaktier før og efter vedtagelsen af L202

Porteføljeaktier før og efter vedtagelsen af L202 Copenhagen Business School Hovedopgave HD (R) December 2011 Porteføljeaktier før og efter vedtagelsen af L202 Udarbejdet af: Betina Victoria Thane Vejleder: Henrik Meldgaard 1. Indledning...3 2. Problemformulering...5

Læs mere

Beskatning af aktieavance m.v. hos selskaber I Lovforslagets 1, nr. 6 indsættes bl.a. ny ABL 4A, der definerer datterselskabsaktier.

Beskatning af aktieavance m.v. hos selskaber I Lovforslagets 1, nr. 6 indsættes bl.a. ny ABL 4A, der definerer datterselskabsaktier. Skatteudvalget Formand: Jesper Kiholm Skattecenter Tønder Til Skatteministeriet Pioner Allé 1 Departementet 6270 Tønder Telefon: 72 38 94 68 E-mail: jesper.kiholm@skat.dk Tønder, den 26. marts 2009 Høringssvar

Læs mere

ServiceInformation Omstrukturering Fusion af selskaber

ServiceInformation Omstrukturering Fusion af selskaber Nr. 12 Side: 1 af 5 Mentora Innovation Større indsigt Bedre rådgivning Introduktion Der kan være flere formål med at gennemføre en fusion. En fusion er en sammenlægning af to eller flere selskaber, og

Læs mere

NYT. Nr. 5 årgang 5 Maj 2008

NYT. Nr. 5 årgang 5 Maj 2008 NYT Nr. 5 årgang 5 Maj 2008 SKAT generationsskifte omstrukturering RETSFORSKRIFTER Lempelse af reglerne om successionsoverdragelser Lovforslag L 167 verserer fortsat. Skatteministeren har siden Nyhedsbrev

Læs mere

Skattemæssige konsekvenser for Grundtvig Invest A/S, som følge af ændringerne i Aktieavancebeskatningslovens regler

Skattemæssige konsekvenser for Grundtvig Invest A/S, som følge af ændringerne i Aktieavancebeskatningslovens regler Skatteudvalget 2009-10 SAU alm. del Bilag 88 Offentligt Skattemæssige konsekvenser for Grundtvig Invest A/S, som følge af ændringerne i Aktieavancebeskatningslovens regler Camilla Rohde Sørensen Skattejurist,

Læs mere

Side 1 af 5 Skattefri aktieombytning TfS 2001, 394 en kommentar Af skattekonsulent Bent Zimmermann, Deloitte & Touche Skat I en artikel i TfS 2001, 182 har Anette Fenger og Gitte Filthuth, Told- og Skattestyrelsen,

Læs mere

NYT. Nr. 11 årgang 5 NOVEMBER 2008

NYT. Nr. 11 årgang 5 NOVEMBER 2008 NYT Nr. 11 årgang 5 NOVEMBER 2008 SKAT generationsskifte omstrukturering RETSFORSKRIFTER Verserende lovforslag L 23 om ændring af udbyttebegrænsningsreglerne mv. verserer fortsat. Der er stillet en række

Læs mere

Spaltning og fusion af selskaber

Spaltning og fusion af selskaber Spaltning og fusion af selskaber En gennemgang af procedure samt de selskabsretslige, skattemæssige og regnskabsmæssige konsekvenser ved spaltning og fusion HD(R) hovedfagsopgave Mette Ahm Sigh Vejleder:

Læs mere

Skattefri omstrukturering af selskaber

Skattefri omstrukturering af selskaber Maj 2010 Skattefri omstrukturering af selskaber Vejleder: Henrik V. Andersen Forord Dette speciale er udarbejdet i forbindelse med afslutning af revisorkandidatuddannelsen, cand.merc.aud., på. Overvejelser

Læs mere

Folketinget - Skatteudvalget

Folketinget - Skatteudvalget Skatteudvalget 2010-11 L 84 Bilag 31 Offentligt J.nr. 2010-511-0045 Dato: 11. marts 2011 Til Folketinget - Skatteudvalget L 84 Forslag til lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven, selskabsskatteloven

Læs mere

Investeringsforeninger

Investeringsforeninger Skatteministeriet Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K E-mail: js@skat.dk 23. september 2011 mbl (X:\Faglig\HORSVAR\2011\H080-11.doc) Høring over lovforslag om enklere beskatning af udlodninger fra

Læs mere

Skattefri omstrukturering uden tilladelse Lov nr. 343 af 18.april 2007

Skattefri omstrukturering uden tilladelse Lov nr. 343 af 18.april 2007 Kandidatafhandling Juridisk Institut Cand.merc.aud. Forfatter: Line Cecilie Svendsen Nordli Vejleder: Jane Bolander Skattefri omstrukturering uden tilladelse Lov nr. 343 af 18.april 2007 November 2007

Læs mere

Omstrukturering med henblik på generationsskifte

Omstrukturering med henblik på generationsskifte med henblik på generationsskifte Forfattere: Thomas Pedersen & Mette Kærgaard Larsen Vejleder: Henrik V. Andersen AAU Cand.merc.aud Kandidatafhandling 2009/2010 Indholdsfortegnelse 1. Indledning... 5

Læs mere

KILDESKATTELOVEN 26 A.

KILDESKATTELOVEN 26 A. KILDESKATTELOVEN 26 A. Skattemæssige afskrivninger på aktiver, der anvendes i en af en gift person drevet erhvervsvirksomhed, foretages af den pågældende, uanset om aktivet tilhører denne eller den med

Læs mere

Skattefri omstrukturering i Bjerringbro Kontorforsyning ApS. Anpartsombytning efterfulgt af spaltning

Skattefri omstrukturering i Bjerringbro Kontorforsyning ApS. Anpartsombytning efterfulgt af spaltning Kandidatafhandling Juridisk Institut Cand.merc.aud Forfatter: Mai-Britt Pedersen Vejleder: Liselotte Hedetoft Madsen Skattefri omstrukturering i Bjerringbro Kontorforsyning ApS Anpartsombytning efterfulgt

Læs mere

Skatteudvalget L 123 Bilag 15 Offentligt

Skatteudvalget L 123 Bilag 15 Offentligt Skatteudvalget 2015-16 L 123 Bilag 15 Offentligt 17. maj 2016 J.nr. 15-1386553 Til Folketinget Skatteudvalget Til udvalgets orientering vedlægges supplerende høringsskema samt de modtagne supplerende høringssvar

Læs mere

Baggrundsnotat: Model til forenkling af beskatningen af aktieavancer for personer

Baggrundsnotat: Model til forenkling af beskatningen af aktieavancer for personer Departementet 12. oktober 2005 J.nr. 2005-511-0048 Skerh Baggrundsnotat: Model til forenkling af beskatningen af aktieavancer for personer Regeringen har inden valget tilkendegivet, at den ønsker at forenkle

Læs mere

Sammenstilling af aftale om forenkling af reglerne for beskatning af aktier med betænkning nr. 1392 af september

Sammenstilling af aftale om forenkling af reglerne for beskatning af aktier med betænkning nr. 1392 af september Notat 6. november 2005 J.nr 2005-711-0048 Sammenstilling af aftale om forenkling af reglerne for beskatning af aktier med betænkning nr. 1392 af september 2000. I afsnit 2.2. i betænkningen om aktieavancebeskatning

Læs mere

Forslag. Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love. Lovforslag nr. L 202 Folketinget 2008-09

Forslag. Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love. Lovforslag nr. L 202 Folketinget 2008-09 Lovforslag nr. L 202 Folketinget 2008-09 Fremsat den 22. april 2009 af skatteministeren (Kristian Jensen) Forslag til Lov om ændring af aktieavancebeskatningsloven og forskellige andre love (Harmonisering

Læs mere

Denne artikel er personlig og er udskrevet den 25/ af Torben Laursen, kundenummer: Skattereformens konsekvenser for erhvervslivet

Denne artikel er personlig og er udskrevet den 25/ af Torben Laursen, kundenummer: Skattereformens konsekvenser for erhvervslivet 92 Denne artikel er personlig og er udskrevet den 25/10-2009 af Torben Laursen, kundenummer: 3016640. Skatter forårspakke Skattereformens konsekvenser for erhvervslivet SKAT Af senior tax manager Vicki

Læs mere

Spørgsmål og bemærkninger til L 110A og L 110B

Spørgsmål og bemærkninger til L 110A og L 110B Foreningen af Statsautoriserede Revisorer Kronprinsessegade 8, 1306 København K. Telefon 33 93 91 91 Telefax nr. 33 11 09 13 e-mail: fsr@fsr.dk Internet: www.fsr.dk Skatteministeriet Att.: Ivar Nordland

Læs mere

Skatteudvalget L 183 endeligt svar på spørgsmål 11 Offentligt

Skatteudvalget L 183 endeligt svar på spørgsmål 11 Offentligt Skatteudvalget 2016-17 L 183 endeligt svar på spørgsmål 11 Offentligt 16. maj 2017 J.nr. 2017-208 Til Folketinget Skatteudvalget Vedrørende L 183 - Forslag til Lov om ændring af boafgiftsloven og forskellige

Læs mere

Lovforslag L 84 om justering aktionær- og selskabsbeskatning efter skattereformen 2009 verserer fortsat.

Lovforslag L 84 om justering aktionær- og selskabsbeskatning efter skattereformen 2009 verserer fortsat. NYT Nr. 12 årgang 7 december 2010 SKAT g e n e r at i o n s s k i f t e omstrukturering INDHOLD Lovforslag L 84 verserer fortsat Nye kapitaliseringsfaktorer for unoterede aktier og anparter Værdiansættelse

Læs mere

Skatteudvalget L 123 endeligt svar på spørgsmål 6 Offentligt

Skatteudvalget L 123 endeligt svar på spørgsmål 6 Offentligt Skatteudvalget 2015-16 L 123 endeligt svar på spørgsmål 6 Offentligt 17. maj 2016 J.nr. 15-1386553 Til Folketinget Skatteudvalget Vedrørende L 123 - Lov om ændring af lov om indkomstbeskatning af aktieselskaber

Læs mere

Skatteudvalget L Bilag 24 Offentligt

Skatteudvalget L Bilag 24 Offentligt Skatteudvalget L 110 - Bilag 24 Offentligt J.nr. 2006-411-0064 Dato: Til Folketinget - Skatteudvalget L 110- Forslag til Lov om ændring af selskabsskatteloven, aktieavancebeskatningsloven, fusionsskatteloven

Læs mere

EU-selskabs- og skatterettens betydning for selskabers gennemførelse af grænseoverskridende omstrukturering

EU-selskabs- og skatterettens betydning for selskabers gennemførelse af grænseoverskridende omstrukturering SANNE NEVE DAMGAARD EU-selskabs- og skatterettens betydning for selskabers gennemførelse af grænseoverskridende omstrukturering Jurist- og Økonomforbundets Forlag EU-selskabs- og skatterettens betydning

Læs mere

NOTAT. Følgende forhold er lagt til grund ved vurderingen af de skattemæssige konsekvenser af en afnotering:

NOTAT. Følgende forhold er lagt til grund ved vurderingen af de skattemæssige konsekvenser af en afnotering: NOTAT Til: Foreningen Europæiske Ejendomme f.m.b.a. Fra: ACTIO Advokatpartnerselskab Dato: 19. august 2010/ Vedr.: Afnoteringen af Foreningen Europæiske Ejendomme f.m.b.a. 1. Indledning 1.1 Baggrund: ACTIO

Læs mere

Our objective of this thesis is to create clarity as to the problems arising in relation to succession processes within families.

Our objective of this thesis is to create clarity as to the problems arising in relation to succession processes within families. 1 Executive summary This thesis has been written as a part of the MSc (Business Administration and Auditing) programme at the Copenhagen Business School. Our objective of this thesis is to create clarity

Læs mere

Det fremsatte lovforslag om ændret beskatning af blåstemplede fordringer mv. verserer fortsat.

Det fremsatte lovforslag om ændret beskatning af blåstemplede fordringer mv. verserer fortsat. NYT Nr. 3 årgang 7 marts 2010 SKAT g e n e r at i o n s s k i f t e o m st ru k t u r e r i n g INDHOLD Lovforslag L 112 verserer fortsat Koncerndefinitionen er ændret selskabslovens 6-7 selskabsskattelovens

Læs mere

Skattereformen Endelige lovforslag. Konsekvenser for selskaber

Skattereformen Endelige lovforslag. Konsekvenser for selskaber Nyhedsbrev til kunder og samarbejdspartnere Værdifuld viden om skat og moms Skattereformen Endelige lovforslag. Konsekvenser for selskaber Selv om hovedformålet med skatteomlægningen var at lempe skat

Læs mere

Omstrukturering med henblik på generationsskifte

Omstrukturering med henblik på generationsskifte Omstrukturering med henblik på generationsskifte Speciale fra Cand.merc.aud. studiet, AAU. 11. april 2012 Udarbejdet af: Lise Andersen Vejleder: Henrik Vestergaard Andersen Forord Specialet er den afsluttende

Læs mere

Omstrukturering og generationsskifte

Omstrukturering og generationsskifte Aalborg Universitet Speciale cand. merc. aud. Omstrukturering og generationsskifte - Med fokus på modeller med skattefrihed og minimum behov for likviditet Opgaveløser: Ann-Mari Olsen (AMO) Morten Frandsen

Læs mere

J.nr. Til Folketingets Skatteudvalg

J.nr. Til Folketingets Skatteudvalg J.nr. j.nr. 08-107149 Dato : 15. august 2008 Til Folketingets Skatteudvalg Hermed sendes svar på spørgsmål nr. 346-355 af 17. juli 2008. (Alm. del) stillet efter ønske fra Jesper Petersen (SF). Kristian

Læs mere

Skattefrie omstruktureringer

Skattefrie omstruktureringer C a n d. m e r c. a u d. s t u d i e t C o p e n h a g e n B u s i n e s s S c h o o l K a n d i d a t a f h a n d l i n g Efterår 08 Skattefrie omstruktureringer Tax free restructuring according to the

Læs mere

FIGUROVERSIGT... 6 INDLEDNING... 7 PROBLEMSTILLINGER... 8 CASE BESKRIVELSE... 11 PROBLEMFORMULERING... 13

FIGUROVERSIGT... 6 INDLEDNING... 7 PROBLEMSTILLINGER... 8 CASE BESKRIVELSE... 11 PROBLEMFORMULERING... 13 Side 1 af 76 Titel: Omstrukturering af Virksomhed A/S med henblik på generationsskifte Projektperiode: 14. maj 2011 13. december 2011 Skrevet af: Kristina Baggesen Vejleder: Henrik V. Andersen Dette speciale

Læs mere

Udkast til styresignal om fordeling af underskud ved skattefri grenspaltning og skattefri tilførsel af aktiver, H

Udkast til styresignal om fordeling af underskud ved skattefri grenspaltning og skattefri tilførsel af aktiver, H SKAT Østbanegade 123 København Ø 17. august 2015 Udkast til styresignal om fordeling af underskud ved skattefri grenspaltning og skattefri tilførsel af aktiver, H 184-15. SKAT har d. 10. juli 2015 fremsendt

Læs mere

FSRs kommentarer til L10 og L49 (FT 2012/2013)

FSRs kommentarer til L10 og L49 (FT 2012/2013) Skatteministeriet Att. Ivar Nordland Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K 9. august 2013 FSRs kommentarer til L10 og L49 (FT 2012/2013) Folketinget har d. 14. december 2012 vedtaget L10 og L49 (lov

Læs mere

Spar Nord Formueinvest A/S - Nye regler for investeringsselskaber

Spar Nord Formueinvest A/S - Nye regler for investeringsselskaber Spar Nord Formueinvest A/S - Nye regler for investeringsselskaber 7. januar 2010 Dette notat beskriver de skattemæssige konsekvenser for aktionærerne i Spar Nord Formueinvest A/S som følge af Folketingets

Læs mere

Nye regler for beskatning af aktieavance

Nye regler for beskatning af aktieavance Nye regler for beskatning af aktieavance Tommy V. Christiansen advokat (H) Folketinget vedtog den 16. december 2005 nye regler for beskatning af fortjenester og tab på aktier. Reglerne trådte i kraft den

Læs mere

Skatteministeriet har 24. november 2010 fremsendt ovennævnte forslag med anmodning om bemærkninger.

Skatteministeriet har 24. november 2010 fremsendt ovennævnte forslag med anmodning om bemærkninger. Skatteministeriet Nicolai Eigtveds Gade 28 1402 København K Foreningen af Statsautoriserede Revisorer Kronprinsessegade 8, 1306 København K. Telefon 33 93 91 91 Telefax nr. 33 11 09 13 e-mail: fsr@fsr.dk

Læs mere

Skatteudvalget L 78 - Bilag 8 Offentligt

Skatteudvalget L 78 - Bilag 8 Offentligt Skatteudvalget L 78 - Bilag 8 Offentligt J.nr. 2005-511-0048 Dato: Til Folketingets Skatteudvalg L 78- Forslag til Lov om den skattemæssige behandling af gevinst og tab ved afståelse af aktier m.v. (aktieavancebeskatningsloven).

Læs mere

Opdateringer til Skatteret kompendium, 3. udg.

Opdateringer til Skatteret kompendium, 3. udg. Opdateringer til Skatteret kompendium, 3. udg. Nedenstående er en oversigt over de vigtigste rettelser til "Skatteret kompendium", 3. udg., som følge af lovændringer efter kompendiets udgivelse. Bemærk,

Læs mere