Til OMX Den Nordiske Børs København Nykredit Realkredit A/S offentliggør tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer i Kapitalecenter E 7. februar 2007 14. august 2008 Nykredit Realkredit A/S offentliggør tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer i forbindelse med offentliggørelse af halvårsrapport for 1. halvår 2008. Tillægget er tilgængeligt i elektronisk form på nykredit.dk. Spørgsmål kan rettes til kommunikationsdirektør Nels Petersen på telefon 44 55 14 70 / 20 22 22 72. Med venlig hilsen Nykredit Realkredit A/S Nykredit Realkredit A/S CVR-nr. 12 71 92 80 1 / 6 Nykredit Realkredit A/S Kalvebod Brygge 1-3 1780 København V Tlf. 44 55 10 00 Fax 44 55 19 73 www.nykredit.dk
Tillæg til prospekt af den 15. november 2007 for udbud af særligt dækkede obligationer i Nykredit Realkredit A/S I forbindelse med offentliggørelse af halvårsrapport for 1. halvår 2008 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen, offentliggøres hermed tillæg til Prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer i Nykredit Realkredit A/S. Halvårsrapporten er offentliggjort ved selskabsmeddelelse dateret 14. august 2008, hvortil der henvises. Prospektets afsnit II "Risikofaktorer" ændres således: Punkt 4.2. Regler for udlån mod pant i fast ejendom Som følge af lovændring pr. juli 2008 (lovnr. 517/2008) vedrørende ejendomme til sociale, kulturelle og undervisningsmæssige formål slettes følgende: Maksimalt tilladte belåningsprocenter i forhold til ejendomskategori Ejerbolig til helårsbrug 80 % * Private andelsboliger Private beboelsesejendomme til udlejning Alment boligbyggeri Ungdomsboliger Ældreboliger mv. Ejendomme til sociale, kulturelle og undervisningsmæssige formål Fritidshuse 60 % Landbrugs- og skovbrugsejendomme, gartnerier mv. ** Kontor- og forretningsejendomme ** Industri- og håndværksejendomme ** Kollektive energiforsyningsanlæg Andre ejendomme herunder ubebyggede grunde 40 % * Visse låntyper udbudt til boligejendomme må kun ydes med en lavere belåningsgrænse end 80 %, men et krav om supplerende sikkerhedsstillelse gælder først, hvis belåningsgrænsen overskrider 80 %. ** Belåningsgrænsen kan udvides op til 70 % mod supplerende sikkerhedsstillelse, dog således at den supplerende sikkerhed kun behøver at udgøre mindst 10% af den del af lånet, der overstiger belåningsgrænsen på 60 %. I stedet indsættes følgende: Maksimalt tilladte belåningsprocenter i forhold til ejendomskategori Ejerbolig til helårsbrug 80 % * Private andelsboliger Private beboelsesejendomme til udlejning Alment boligbyggeri Ungdomsboliger Ældreboliger mv. Ejendomme til sociale, kulturelle og undervisningsmæssige formål** 60 % Fritidshuse Landbrugs- og skovbrugsejendomme, gartnerier mv. ** Kontor- og forretningsejendomme ** Industri- og håndværksejendomme ** Kollektive energiforsyningsanlæg 2 / 6
Andre ejendomme herunder ubebyggede grunde 40 % * Visse låntyper udbudt til boligejendomme må kun ydes med en lavere belåningsgrænse end 80 %, men et krav om supplerende sikkerhedsstillelse gælder først, hvis belåningsgrænsen overskrider 80 %. ** Belåningsgrænsen kan udvides op til 70 % mod supplerende sikkerhedsstillelse, dog således at den supplerende sikkerhed kun behøver at udgøre mindst 10% af den del af lånet, der overstiger belåningsgrænsen på 60 %. Prospektets afsnit III "Oplysninger om Nykredit" ændres således: Punkt 3.2. Udvalgte regnskabsoplysninger Tidligere henvisninger til kvartalsrapporter og halvårsrapporter slettes. I stedet indsættes følgende tekst "Der henvises til halvårsrapport for 1. halvår 2008. Halvårsrapporten for 2008 er ikke revideret." Punkt 7.2. Forretningsoversigt Tidligere henvisninger til kvartalsrapporter og halvårsrapporter slettes. I stedet indsættes følgende tekst " Der henvises til halvårsrapport for 1. halvår 2008. Halvårsrapporten for 2008 er ikke revideret." Punkt 13.5. Midlertidige oplysninger og andre regnskabsoplysninger Tidligere henvisninger til kvartalsrapporter og halvårsrapporter slettes. I stedet indsættes følgende tekst Der henvises til halvårsrapport for 1. halvår 2008. Halvårsrapporten for 2008 er ikke revideret." Punkt 13.6. Verserende Rets- og voldgiftssager For så vidt angår den verserende skattesag ændres det beløb som skal indtægtsføres, såfremt Nykredit vinder retssagen fra 200 mio. kr. til 177 mio. kr. Prospektets afsnit IV "Obligationsoplysninger" ændres således: 4.3. Oplysninger om notering, omsættelighed og registrering fremgår af de endelige vilkår. Følgende tekst slettes: Det vil fremgå af de endelige vilkår, om obligationerne registreres i Værdipapircentralen med henblik på at blive godkendt som sikkerhed for pengepolitiske lån i Danmarks Nationalbank, eller i en værdipapircentral med henblik på at blive godkendt som sikkerhed for pengepolitiske lån i eurosystemet og udstedt som New Global Notes i henhold til den Europæiske Centralbanks regler. I stedet indsættes følgende tekst: Det vil fremgå af de endelige vilkår, om obligationerne registreres i Værdipapircentralen med henblik på at blive godkendt som sikkerhed for pengepolitiske lån i Danmarks Nationalbank, eller i en værdipapircentral med henblik på at blive godkendt som sikkerhed for pengepolitiske lån i eurosystemet i henhold til den Europæiske Centralbanks regler. 3 / 6
Fortegnelse over dokumenter, som der henvises til i Prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer i Nykredit Realkredit A/S Dette tillæg bilægges opdaterede appendiks A og B. Erklæring Vi erklærer herved, at vi har gjort vores bedste for at sikre, at oplysningerne i prospektet efter vores bedste vidende er i overensstemmelse med fakta, og at der ikke er udeladt oplysninger, der kan påvirke dets indhold, herunder at alle relevante oplysninger i bestyrelsesprotokoller, revisionsprotokoller og andre interne dokumenter er medtaget i prospektet. Dette tillæg (herunder den i tillægget indeholdte erklæring) underskrives hermed på vegne af Nykredits ledelse i henhold til særlig bemyndigelse fra Nykredits bestyrelse: København, den 14. august 2008 Peter Engberg Jensen Koncernchef Karsten Knudsen Koncerndirektør 4 / 6
APPENDIKS A: FORTEGNELSE OVER DOKUMENTER, DER HENVISES TIL I "PROSPEKT FOR UDBUD AF SÆR- LIGT DÆKKEDE OBLIGATIONER I NYKREDIT REALKREDIT A/S" Årsrapport for 2006 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Halvårsrapport for 1. halvår 2007 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Kvartalsrapport for 1-3 kvartal 2007 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Årsrapport for 2007 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Kvartalsrapport for 1. kvartal 2008 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Halvårsrapport for 1. halvår 2008 for Nykredit koncernen og Nykredit Realkredit koncernen Selskabsmeddelelse dateret 4. december 2007 vedr. tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer Selskabsmeddelelse dateret 7. februar 2008 vedr. tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer Selskabsmeddelelse dateret 15. maj 2008 vedr. tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer Selskabsmeddelelse dateret 14. august 2008 vedr. tillæg til prospekt for udbud af særligt dækkede obligationer 5 / 6
APPENDIKS B: KRYDSREFERENCETABEL FOR DOKUMENTER, DER INDGÅR I PROSPEKTET Henvisning i prospektet Oplysningselement Henvisning Afsnit 3.1, side 12 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2006 og 2007 i deres helhed Afsnit 3.2, side 12 Regnskabsoplysninger Halvårsrapport 1. halvår 2008 i sin helhed Afsnit 5.2, side 13 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed samt halvårsrapport for 1. halvår 2008 i sin helhed Afsnit 6.1.2, side 13 Beretning Årsrapport for 2007 f.s.v. beretning Afsnit 8.1 + 8.1.2, side 14 Beretning Årsrapport for 2007 i sin helhed samt halvårsrapport for 1. halvår 2008f.s.v. beretning Afsnit 9.1, side 14 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed samt halvårsrapport for 1. halvår 2008i sin helhed Afsnit 13.1, side 17 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2006 og 2007 i deres helhed Afsnit 13.2, side 17 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed Afsnit 13.3, side 17 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed Afsnit 13.4, side 18 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed Afsnit 13.5, side 18 Regnskabsoplysninger Halvårsrapport 1. halvår 2008 i sin helhed Afsnit 14.1, side 18 Balance og noter til regnskab Årsrapport for 2007 f.s.v. regnskabsoplysninger Afsnit 17, side 19 Regnskabsoplysninger Årsrapport for 2007 i sin helhed Nykredits regnskabsoplysninger, der fremgår af dette prospekt er tilgængelige på nykredit.dk. 6 / 6