Selskabsmeddelelse 7. februar 2013 Regnskabsmeddelelse for FIH Realkredit A/S for 2012 Vedlagt fremsendes regnskabsmeddelelse for året 2012. FIH Realkredit A/S er et 100 % ejet datterselskab af FIH Erhvervsbank A/S, og regnskabstallene indgår i FIH-koncernens regnskab. Eventuelle henvendelser rettes til formand for bestyrelsen, Henrik Sjøgreen, på telefon 72 22 50 00. København, den 7. februar 2013 Michael Mikkelsen FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 1 af 10
RESUME Hovedtal 4. kvt. året 4. kvt. året 2012 2012 2011 2011 Netto rente- og gebyrindtægter 1.083 5.902 1.170 5.686 Kursreguleringer -365-731 -209-1.316 Andre driftsindtægter 1.000 3.248 1.250 5.703 Udgifter til personale og administration 1.571 6.710 1.485 7.168 Resultat efter skat 111 1.302 544 2.178 Udlån 160.742 160.742 215.139 215.139 Egenkapital 119.624 119.624 118.322 118.322 LEDELSESBERETNING Resultatet 2012 Resultatet efter skat for FIH Realkredit A/S blev i 2012 et overskud på 1.301 t.kr. imod et overskud på 2.178 t.kr. for samme periode året før. På trods af fald i udlånssaldoen er det lykkedes marginalt at hæve nettorenteindtægterne ved, at hæve bidragssatserne. Faldet i periodens resultat, sammenholdt med samme periode sidste år, kan blandt andet henføres til et fald i honorarindtægterne vedrørende udførte ejendomsvurderinger. Resultatet er samlet set acceptabelt. Usikkerheder ved indregning og måling Der foreligger ingen særlige usikkerheder, som har påvirket indregning og måling i årsrapporten. Usædvanlige forhold Der har ikke været usædvanlige forhold, som har påvirket indregning og måling i årsrapporten. Udlån Selskabet har siden 2004 ikke udstedt nye obligationer eller foretaget nyudlån. Selskabets nuværende aktiviteter afvikles i takt med at de udstedte obligationer udløber. De sidste obligationer udløber i 2024. Der er ingen tab og nedskrivninger på udlån. Pr. 31. december 2012 udgør restancer på udlån 1.891 t.kr., som alle er dækket af en tabsgaranti fra FIH Erhvervsbank A/S. FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 2 af 10
RESUME Balance Pr. 31. december 2012 udgør de samlede aktiver 296,6 mio. kr., hvoraf udlånene udgør 160,7 mio. kr. Selskabets udstedte obligationer udgør 158,5 mio. kr. Obligationsbeholdningen på 96,6 mio. kr. består af danske realkreditobligationer med udløb primo januar 2014. Væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer De største risici og usikkerhedsfaktorer for selskabets indtjening er tilknyttet ekstraordinære indfrielser af udlån. Nærtstående parter Transaktioner med nærtstående parter sker på markedsbaserede vilkår eller på omkostningsdækkende basis. Der henvises til noterne for oversigt over transaktioner med moderselskabet FIH Erhvervsbank Solvens Den samlede solvensprocent efter indregning af periodens resultat udgør 61,5 %, mens solvensbehovet er fastsat til 19,2 %, som følge af minimumskapitalkravet på 5 mio. euro i Lov om finansiel virksomhed. Forventninger til FIH Realkredit A/S resultat for 2013 Resultatet for 2013 forventes at blive positivt men lavere end 2012 som følge af faldende udlånssaldo. Efterfølgende begivenheder Der er ikke indtruffet begivenheder efter balancedagen, der har ændret vurderingen af årsrapporten. Konsolidering Selskabets perioderegnskab indgår i koncernregnskabet for FIH Erhvervsbank A/S, København. Anvendt regnskabspraksis Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for 2011. Årsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed, herunder bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter m.fl. (regnskabsbekendtgørelsen), samt i overensstemmelse med yderligere danske oplysningskrav stillet af Nasdaq OMX Copenhagen til finansielle virksomheder med børsnoterede obligationer. Aflønningspolitik Information omkring selskabets aflønningspolitik findes på følgende adresse: http://www.fihrealkredit.dk/fih+realkredit+loenpolitik FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 3 af 10
LEDELSESPÅTEGNING Bestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for perioden 1. januar til 31. december 2012. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed og yderligere danske oplysningskrav til årsrapporter for udstedere af børsnoterede obligationer. Det er vores opfattelse, at årsrapporten giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for perioden 1. januar til 31. december 2012. Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for udviklingen i selskabets aktiviteter og økonomiske forhold, periodens resultat og af selskabets finansielle stilling, samt en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som selskabet står overfor. København, den 7. februar 2013 DIREKTION: Michael Mikkelsen BESTYRELSE: Henrik Sjøgreen (formand) Bjarne Graven Larsen Anders Holkmann Olsen Søren Gadeberg FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 4 af 10
RESULTATOPGØRELSE FOR PERIODEN 1. JANUAR - 31. DECEMBER 2012 4. kvt. året 4. kvt. året Note 2012 2012 2011 2011 Renteindtægter 1 3.153 14.965 4.262 19.271 Renteudgifter 2 2.031 8.943 3.063 13.455 NETTO RENTEINDTÆGTER 1.122 6.022 1.199 5.816 Udbytte af aktier 0 30 0 30 Gebyrer og provisionsindtægter 6 42 18 42 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 45 192 47 202 NETTO RENTE- OG GEBYRINDTÆGTER 1.083 5.902 1.170 5.686 Kursreguleringer 3-365 -731-209 -1.316 Andre driftsindtægter 1.000 3.248 1.250 5.703 Udgifter til personale og administration 4 1.571 6.710 1.485 7.168 Andre driftsudgifter 0-28 0 0 RESULTAT FØR SKAT 147 1.737 726 2.905 Skat 5 36 435 182 727 PERIODENS RESULTAT 111 1.302 544 2.178 FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 5 af 10
BALANCE PR. 31. DECEMBER 2012 Note 31.12.2012 31.12.2011 AKTIVER Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 6 36.512 66.755 Udlån og andre tilgodehavender til dagsværdi 7 160.742 215.139 Obligationer til dagsværdi 8 96.634 96.007 Aktier mv. 210 210 Aktuelle skatteaktiver 8 8 Udskudte skatteaktiver 234 234 Andre aktiver 1.896 1.897 Periodeafgrænsningsposter 321 306 AKTIVER I ALT 296.557 380.556 PASSIVER Gæld Udstedte obligationer til dagsværdi 158.483 215.375 Aktuelle skatteforpligtelser 435 727 Andre passiver 18.015 46.132 Gæld i alt 176.933 262.234 Egenkapital Aktiekapital 9 100.000 100.000 Overført resultat 19.624 18.322 Egenkapital i alt 119.624 118.322 PASSIVER I ALT 296.557 380.556 Ikke-balanceførte poster 10 Nærtstående parter 11 FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 6 af 10
EGENKAPITALOPGØRELSE EGENKAPITALOPGØRELSE 31.12.2012 31.12.2011 Egenkapital primo 118.322 116.144 Periodens resultat 1.302 2.178 Øvrig totalindkomst 0 0 Totalindkomster i alt 1.302 2.178 Egenkapitalbevægelser i alt 1.302 2.178 Egenkapital ultimo 119.624 118.322 EGENKAPITALSPECIFIKATION Aktiekapital primo 100.000 100.000 Aktiekapital ultimo 100.000 100.000 Overført resultat primo 18.322 16.144 Overført af periodens resultat 1.302 2.178 Overført resultat ultimo 19.624 18.322 Foreslået udbytte primo 0 0 Udloddet udbytte 0 0 Foreslået udbytte ultimo 0 0 Egenkapital ultimo 119.624 118.322 FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 7 af 10
NOTER 4. kvt. året 4. kvt. året 2012 2012 2011 2011 1 Renteindtægter: Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 0 39 54 116 Udlån og andre tilgodehavender 1.800 9.091 2.945 13.849 Bidrag 874 3.931 784 3.465 Obligationer 478 1.900 479 1.900 Afledte finansielle instrumenter, rentekontrakter 0 0 0-77 Øvrige renteindtægter 1 4 0 18 Renteindtægter i alt 3.153 14.965 4.262 19.271 2 Renteudgifter: Kreditinstitutter og centralbanker 0 1 0 90 Udstedte obligationer 2.031 8.942 3.063 13.365 Øvrige renteudgifter 0 0 0 0 Renteudgifter i alt 2.031 8.943 3.063 13.455 3 Kursreguleringer: Realkreditudlån 520-315 -73-3.545 Obligationer -437-1.036 166 642 Aktier 0 0 0 0 Afledte finansielle instrumenter, rentekontrakter 0 0 0-4 Udstedte realkreditobligationer -447 620-303 1.591 Kursreguleringer i alt -364-731 -210-1.316 4 Udgifter til personale og administration Lønninger og vederlag til direktion og bestyrelse Direktion 399 972 282 929 Bestyrelse 80 320 125 305 I alt 479 1.292 407 1.234 Personaleudgifter: Lønninger 407 2.217 413 2.430 Pensioner 60 237 58 260 Udgifter til social sikring 68 320 71 404 I alt 535 2.774 542 3.094 Øvrige administrationsudgifter 557 2.644 536 2.840 Udgifter til personale og administration i alt 1.571 6.710 1.485 7.168 Gennemsnitligt antal fuldtidsbeskæftigede 5 5 5 5 FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 8 af 10
NOTER 4. kvt. året 4. kvt. året 2012 2012 2011 2011 5 Skat Beregnet skat af årets indkomst 36 435 182 727 Ændring i udskudt skat 0 0 0 0 Skat i alt 36 435 182 727 Effektiv skatteprocent Selskabsskattesats i Danmark 25,0 25,0 25,0 25,0 Ikke skattepligtige indtægter og ikke fradragsberettigede udgifter m.v. -0,5 0,0 0,1 0,0 I alt 24,5 25,0 25,1 25,0 6 Tilgodehavende hos kreditinstitutter og centralbanker Tilgodehavende hos kreditinstitutter 36.512 66.755 Tilgodehavende hos kreditinstitutter og centralbanker i alt 36.512 66.755 Alle tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker er på anfordring. 31.12.2012 31.12.2011 7 Udlån og andre tilgodehavender til dagsværdi Realkreditudlån 158.851 214.040 Restancer og udlæg 1.891 1.099 Udlån og andre tilgodehavender til dagsværdi i alt 160.742 215.139 8 Obligationer til dagsværdi Realkreditobligationer 96.634 96.007 Obligationer til dagsværdi i alt 96.634 96.007 9 Aktiekapital Selskabets aktiekapital består af følgende aktier : 1 stk á nominelt 100 mio. kr. 100.000 100.000 Aktiekapital i alt 100.000 100.000 FIH Erhvervsbank A/S, København ejer 100% af aktierne i selskabet. Selskabet har ikke optaget supplerende kapital. FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 9 af 10
NOTER 10 Ikke-balanceførte poster 31.12.2012 31.12.2011 Garantier m.v. Øvrige garantier 100 100 Andre forpligtelser Øvrige forpligtelser 67 150 Samlede ikke-balanceførte poster 167 250 11 Nærtstående parter Koncerninterne transaktioner med FIH Erhvervsbank A/S indgår i årsrapporten med følgende beløb: året året 2012 2011 Renteindtægter 5 16 Renteudgifter 176 90 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 173 202 Andre driftsindtægter 3.248 5.703 Udgifter til personale og administration 1.629 1.808 Mellemværende med FIH Erhvervsbank A/S: Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 531 15.109 FIH Realkredit A/S Regnskabsmeddelelse Side 10 af 10