Isaksen & Nomanni Aarhus Viby Centret 24 8260 Viby J Tlf. 86 11 40 00 Fax 86 11 41 18 Sag nr. 12 24122 KN/SWA V E D T Æ G T E R for AARHUS AADAL GOLF A/S Selskabets navn, hjemsted og formål: 1. Selskabets navn er AARHUS AADAL GOLF A/S. 2. Selskabets formål er at erhverve og eje et golfanlæg med tilhørende klubfaciliteter og drivingrange med henblik på bortforpagtning og/eller udlejning. Selskabets kapital: 3. Selskabets aktiekapital er DKK 24.000.000,00 skriver totifire millioner syvhundrede 00/100. Aktiekapitalen er fordelt i aktier á DKK10.000,00 eller multipla heraf. Der udstedes ikke aktiebreve. Det skal af selskabets aktiebog fremgå, hvorvidt aktien er en M- aktie eller en I-aktie. Aktiekapitalen er fuldt indbetalt. Aktierne skal lyde på navn. 3 A. Bestyrelsen bemyndiges til indtil 31. december 2012 at forhøje aktiekapitalen med indtil nom. DKK. 8.000.000 ved tegning af indtil 800 nye M-aktier á DKK. 10.000 til en kurs, der svarer til den til enhver tid i medfør af 4, stk. 2 fastsatte pris.
Indbetaling skal ske kontant. Eksisterende aktionærer har ikke fortegningsret. For nye aktier gælder samme rettigheder og forpligtelser, der er gældende for eksisterende aktier. 4. Aktionærernes navn og adresse skal være noteret i selskabets aktiebog, som skal indeholde en fortegnelse over samtlige aktionærers navne, adresser og medlemsnummer i Aarhus Aadal Golf Club samt aktiernes størrelse. I-aktionærerne har pligt til efter påkrav at overdrage deres aktier til en aktionær, der ikke i forvejen besidder en M-aktie, og som er godkendt som medlem i Aarhus Aadal Golf Club. Købesummen skal svare til den til enhver tid gældende pris fastsat af Aarhus Aadal Golf Club, dog mindst DKK 10.000,00. M-aktier kan alene ejers af medlemmer af Aarhus Aadal Golf Club herunder firmamedlemmer. M- aktionærer har således pligt til at afhænde deres aktie samtidig med at medlemskabet ophører eller firmamedlemskabet opsiges. 5. For at en overdragelse af en aktie kan noteres i selskabets aktiebog, skal der over for bestyrelsen foreligge skriftlig dokumentation for overdragelsen fra såvel overdrager som den, til hvem aktien overdrages samt for, at den til hvem aktien overdrages er godkendt som medlem i Aarhus Aadal Golf Club. 6. Selskabets M-aktier har særlige rettigheder i henhold til 4. Alene I-aktionærerne har pligt til at lade deres aktier indløse. 7. Der udbetales ikke udbytte i selskabet. I tilfælde af selskabets likvidation skal et beløb svarende til aktiernes nominelle pålydende tillige med et rentetillæg, svarende til den til enhver tid gældende diskonto fastsat af Nationalbanken, udbetales til aktionærerne. Renten beregnes fra tidspunktet for tegning af aktierne og indtil likvidationens afslutning. Eventuelt overskydende provenu betales til DGU. Nærværende 7 kan alene ophæves eller ændres med samtykke fra Århus Kommune. 2
Selskabets ledelse: 8. Selskabets generalforsamlinger afholdes i Århus Kommune. Generalforsamlinger indkaldes af bestyrelsen med højst 4 ugers og mindst 2 ugers varsel ved almindeligt brev med angivelse af dagsorden til de i selskabets aktiebog noterede aktionærer eller ved opslag i Aarhus Aadal Golf Club`s klubhus eller på Aarhus Aadal Golf Club`s hjemmeside. Ordinær generalforsamling afholdes inden 5 måneder efter regnskabsårets afslutning, jfr. 19. Ekstraordinær generalforsamling afholdes efter bestyrelsens eller en ordinær generalforsamlings beslutning eller efter skriftligt forlangende af 5% af aktiekapitalen, hvilket forlangende skal angive hensigten med en sådan generalforsamlings afholdelse. Den ekstraordinære generalforsamling skal indkaldes senest 2 uger efter, at forlangendet om dens afholdelse skriftligt er meddelt bestyrelsen. Forslag/emner fra aktionærers side må, for at komme til behandling på den ordinære generalforsamling, være indgivet skriftligt til bestyrelsen senest den 15. januar Senest 2 uger før enhver generalforsamling fremlægges på selskabets kontor eller på Aarhus Aadal Golf Club s hjemmeside til eftersyn for aktionærerne dagsorden og de fuldstændige forslag, der agtes fremsat på generalforsamlingen, samt den ordinære generalforsamlings vedkommende tillige årsrapport med påtegning af revisor og underskrift af direktionen samt bestyrelse. Bestyrelsen kan i indkaldelsen til generalforsamlingen bestemme, at det er en betingelse for at deltage, at aktionæren senest 5 dage før dennes afholdelse har anmeldt sin deltagelse. 9. På den ordinære generalforsamling skal foretages: 1. Valg af dirigent. 2. Bestyrelsens beretning om selskabets virksomhed i det forløbne år. 3. Fremlæggelse af årsrapporten til godkendelse. 4. Beslutning om overskuddets fordeling eller dækning af tab i henhold til den godkendte årsrapport 5. Valg af bestyrelse 6. Valg af revisor. Selskabet har fravalgt revision af årsrapporten. Såfremt betingelserne herfor ikke længere er til stede vælges en revisor 7. Eventuelle forslag fra bestyrelsen eller aktionærer 10. På generalforsamlingen giver hvert aktiebeløb på DKK 10.000,00 èn stemme. 3
Stemmeret kan udøves i henhold til skriftlig fuldmagt, der kun kan meddeles gældende for en enkel generalforsamling. 11. Generalforsamlingen vælger ved simpel stemmeflerhed en dirigent, der leder forhandlingerne og afgør alle spørgsmål vedrørende sagernes behandlingsmåde. De stemmeberettigede aktionærer kan forlange skriftlig afstemning om foreliggende forhandlingsemner. 12. De på generalforsamlingen behandlede anliggender afgøres ved almindelig stemmeflerhed af de tilstedeværende aktionærer, med mindre andet er bestemt nedenfor. Beslutning om ændring af vedtægterne eller selskabets opløsning kræver dog, at mindst 2/3-delen af såvel de afgivne stemmer, som af den på generalforsamlingen repræsenterede stemmeberettigede aktiekapital stemmer derfor. 13. Over det på generalforsamlingen passerede indføres en kort beretning i den dertil af bestyrelsen autoriserede forhandlingsprotokol, der underskrives af dirigenten og bestyrelsens tilstedeværende medlemmer. 14. Bestyrelsen består af 3-7 medlemmer, der vælges af generalforsamlingen. Bestyrelsesmedlemmer behøver ikke at være aktionærer. Bestyrelsesmedlemmer kan ikke samtidig være medlem af bestyrelsen i Aarhus Aadal Golf Club. Aarhus Aadal Golf Club har ret til at udpege 1 medlem til bestyrelsen. Bestyrelsesmedlemmer afgår hvert år ved den ordinære generalforsamling. Fratrædende bestyrelsesmedlemmer kan genvælges. 15. Bestyrelsen har den overordnede ledelse af alle selskabets anliggender. Bestyrelsen træffer ved en forretningsorden nærmere bestemmelse om udførelsen af sit hverv. 4
16. Bestyrelsen ansætter en eller flere direktører i selskabet og fastsætter vilkårene for dennes eller disses stilling. Direktøren eller direktørerne kan tillige være medlemmer af bestyrelsen, men kan dog ikke være bestyrelsens formand. 17. Selskabet tegnes af direktionen i forening med et medlem af bestyrelsen, af formanden i forbindelse med et bestyrelsesmedlem, af 3 bestyrelsesmedlemmer i forening eller af den samlede bestyrelse. Regnskab og revision: 18. Selskabet har fravalgt revision af årsrapporten. Såfremt betingelserne herfor ikke længere er til stede vælges en revisor. 19. Selskabets regnskabsår løber fra 01.01. - 31.12., med første regnskabsår fra stiftelsen den 22. januar 2006 til den 31.12.2006. Således vedtaget, Århus den 22. januar og 1. marts 2006. Ændring af vedtægternes 3 besluttet på bestyrelsesmødet den 22. august 2006 og 26. marts 2008. Således vedtaget efter ændring af 4, stk. 3 og tilføjelse af 7, stk. 2 og 3på selskabets ordinære generalforsamling d. 19. marts 2009. Således vedtaget efter ændring på selskabets ordinære generalforsamling d. 25. marts 2010. Således vedtaget efter ændringer som følge af vedtagelsen af ny selskabslov, idet vedtagelse af ændringer i overensstemmelse med de obligatoriske krav i selskabsloven, skal anses som gyldigt vedtaget, såfremt en aktionær stemmer for forslaget, 30. august 2010 Således vedtaget efter ændring på selskabets ordinære generalforsamling den 19. februar 2013. 5