Lokalt forankret i det sønderjyske

Transkript

1 Halvårsrapport 2014

2 Lokalt forankret i det sønderjyske Med hovedkontor i Sønderborg og filialer i Haderslev, Aabenraa, Tønder og Kolding er vi meget tæt på vore kunder. Og netop nærheden er et meget væsentligt fundament i vore bestræbelser på at sikre, at vi lever op til de forventninger, vore kunder med rette kan have til os. Den personlige betjening er vort varemærke, der sammen med attraktive forsikringsløsninger skal bringe os tættere på målet om at blive det foretrukne forsikringsselskab i Syd- og Sønderjylland. Vi glæder os til at byde både privat- og erhvervskunder velkommen enten på hovedkonteret eller i en af vore filialer. 2 Halvårsrapport 2014

3 Indholdsfortegnelse 4 Beretning Ledelsesberetning 6 Erklæringer Ledelsespåtegning 8 Halvårsregnskab Hoved- og nøgletal Resultatopgørelse Totalindkomstopgørelse Balance Egenkapitalopgørelse Et flot investeringsafkast i første halvår af 2014 samt et positivt resultat af selve forsikringsdriften giver et samlet set meget tilfredsstillende halvårsresultat. Nedsættelsen af præmierne på private bilforsikringer har medvirket til et fortsat højt aktivitetsniveau både i vore filialer og på hovedkontoret i Sønderborg. Vi har derfor fortsat kundetilgang både på privat- og erhvervsområdet. Vi byder de nye kunder hjertelig velkommen i selskabet. Med henblik på en styrkelse af vores decentrale profil har vi etableret os i Esbjerg. Det er hensigten, at vi over de kommende år yderligere vil udbygge den decentrale profil for at komme tættere på kunderne. Gennem nærkontakt bestræber vi os på at yde en helt unik og personlig kundeservice og hjælpe vore kunder det er i bund og grund det, vi er her for. Dét kalder vi sønderjysk forsikring. Halvårsrapport

4 Ledelsesberetning UDVIKLINGEN I 1. HALVÅR 2014 Sønderjysk Forsikring realiserede et overskud i 1. halvår 2014 på 22,2 mio. kr. før skat og 18,4 mio. kr. efter skat. I samme periode sidste år var resultatet 16,7 mio. kr. før skat og 13,4 mio. kr. efter skat. Resultatet er væsentligt bedre end forventet. Resultatet før skat er sammensat af et forsikringsteknisk overskud på 5,4 mio. kr. og et positivt resultat af selskabets investeringsaktiviteter på 16,5 mio. kr. Det forsikringstekniske resultat er tilfredsstillende og bedre end budgetteret. Resultatet af selskabets investeringsvirksomhed er betydeligt bedre end forventet. Samlet set er det opnåede resultat meget tilfredsstillende. Præmieindtægten på 138,6 mio. kr. for 1. halvår 2014 er stort set uændret i forhold til 1. halvår At præmieindtægten ikke er vokset skyldes, at præmien for private personbiler blev nedsat betydeligt med virkning fra 1. januar Samtidig har udfasningen af landbrugsporteføljen også i dette halvår haft en negativ påvirkning af præmieindtægten. Korrigeret for effekten af disse forhold er der realiseret en vækst i præmieindtægten på næsten 5 %, hvilket er ganske pænt set i forhold til den generelle udvikling på markedet for skadesforsikringer. Forventningen var dog en lidt højere vækst end realiseret. Udviklingen i filialerne i Haderslev, Tønder, Aabenraa og Kolding er fortsat positiv og bidrager tydeligt til væksten. Med henblik på en styrkelse af selskabet i det nordvestlige markedsområde, er der i 1. halvår 2014 ansat en erhvervsassurandør med base i Esbjerg. Vor tilstedeværelse i dette aktive erhvervsområde vil blive yderligere udbygget i de kommende år, ligesom det generelt er selskabets målsætning fortsat at styrke den decentrale profil yderligere. Det forsikringstekniske resultat er positivt påvirket af, at vi i første halvdel af 2014 kun har haft få større skader. Ligeledes har der ikke i halvåret været særlige vejrligsbetingede skadesbegivenheder, som vi tidligere har oplevet. Dog har vi opjusteret skadesudgiften betydeligt efter de voldsomme storme i efteråret Forsikringsteknisk resultat pr. 30. juni Mio. kr./år Opjusteringen af udgifterne til dækning af disse stormskader har påvirket afløbsresultatet negativt med 15,1 mio. kr. Da selskabets reassurance dækker stort set hele denne merudgift, udgør det samlede afløbsresultat for egen regning et positivt resultat på 0,4 mio. kr. Denne afløbsgevinst for egen regning fremkommer som følge af, at vore samlede erstatningshensættelser i årsrapporten for 2013 har været lidt større end nødvendigt. Det er på baggrund heraf vor forventning, at der også vil være en mindre afløbsgevinst for hele regnskabsåret Skadesprocenten for 1. halvår 2014 udgør 77,6 % mod 58,5 % i 1. halvår Korrigeret for det negative afløb vedrørende stormene udgør skadesprocenten 66,7 %. Vi har oprindeligt budgetteret med en skadesprocent på 71,6 % for hele Der er således tale om et meget tilfredsstillende skadesforløb. Resultatet af genforsikringen er en nettoindtægt på 5,4 mio. kr. mod en udgift i 1. halvår 2013 på 11,2 mio. kr. Nettoindtægten fra genforsikringen hænger nøje sammen med genforsikringens dækning af det nævnte afløbstab vedrørende stormene. Herudover er der kun trukket på genforsikringen i meget begrænset omfang. Omkostningsprocenten udgør 22,5 % mod 23,5 % i samme periode sidste år. Omkostningerne er stort set som forventet. Selskabets omkostningsniveau er fortsat negativt påvirket af betydelige it-udgifter samt udgifter i forbindelse med implementering af de nye solvensregler, som er trådt i kraft pr. 1. januar 2014 og de kommende Solvens II regler, der træder i kraft pr. 1. januar Der er fortsat stor fokus på selskabets omkostningsniveau, og der foretages en stram styring heraf. Investeringsaktiviteterne har givet et positivt afkast på 16,9 mio. kr. Efter overførsel af 0,4 mio. kr. til forsikringsdriften udgør resultatet 16,5 mio. kr. I samme periode sidste år var resultatet på 2,8 mio. kr. efter overførsel til forsikringsdriften. Udviklingen på de finansielle markeder har trods et meget lavt renteniveau været gunstige for vore investeringer. Der er således opnået gode afkast 4 Halvårsrapport 2014

5 Vi er særdeles tilfredse med udviklingen i 1. halvår af 2014, siger direktør Lars Andersen på samtlige investeringskategorier i selskabets investeringsunivers. Vi er os meget bevidste om, at det vil blive vanskeligt i de kommende år at opnå samme flotte afkast. Selskabet ønsker at bibeholde en relativ forsigtig risikoprofil og accepterer dermed mere beskedne afkast. Også i 1. halvår 2014 har selskabets investeringsejendomme bidraget positivt til det opnåede resultat. Samlet set er resultatet meget tilfredsstillende. Egenkapitalen udgør ved udgangen af 1. halvår 2014 i alt 332,7 mio. kr. mod 314,8 mio. kr. på samme tidspunkt sidste år og 314,3 mio. kr. ultimo Sønderjysk Forsikring er således særdeles velkonsolideret og står kapitalmæssigt godt rustet. Egenkapital pr. 30. juni Mio. kr./år Selskabets kapitalkrav er ultimo 1. halvår 2014 opgjort til 54,6 mio. kr., mens det af selskabet opgjorte individuelle solvensbehov er beregnet til 158,2 mio. kr. Med en basiskapital på 332,1 mio.kr. har selskabet en betydelig overdækning rent kapitalmæssigt. De nye solvensregler, der blev indført i Danmark pr. 1. januar 2014, tager afsæt i de kommende Solvens II regler, der træder i kraft pr. 1. januar Det har medført ganske skærpede krav til selskabernes solvens. Sønderjysk Forsikrings komfortable kapitalsituation gør, at selskabet er godt rustet og ikke har problemer med at leve op til de skærpede krav. UDVIKLINGEN I DATTERSELSKABER Sønderjysk Forsikring koncernen består ud over moderselskabet af datterselskaberne Sønderjysk Ejendomme A/S og Sønderjysk Finans A/S. Sønderjysk Ejendomme ejer koncernens domicilejendom i Sønderborg og ejendommen på Haderslevvej i Kolding, hvor selskabets filial i byen er placeret. Koncernens egentlige ejendomsinvesteringer sker gennem datterselskabet Sønderjysk Finans. Begge selskaber har realiseret tilfredsstillende resultater i 1. halvår 2014 og har dermed givet et positivt bidrag til det opnåede investeringsafkast. Datterselskabet Sønderjysk Finans har investeret i en række ejendomme med en god beliggenhed i de sønderjyske byer, hvor vi også har filialer. Ejendomsinvesteringerne udgør en god diversifikation til koncernens øvrige investeringer, hvilket også i 1. halvår 2014 har vist sin værdi. FORVENTNINGER TIL 2. HALVÅR 2014 OG ÅRSRESULTATET FOR 2014 Vi forventer i 2. halvår 2014 en højere præmieindtægt end i 1. halvår, Den samlede præmieindtægt forventes således at kommer op i niveauet 285 mio. kr. svarende til en vækst på ca. 1 %. Dette er lavere end oprindeligt forventet og skyldes en stigende konkurrence på markedet for skadesforsikringer. Omkostnings procenten forventes på niveau med 1. halvår Vi forventer, at skadesudgifterne i 2. halvår vil ligge på samme niveau som det konstaterede i 1. halvår. Med baggrund heri forventer vi en lidt lavere skadesprocent for hele året. Det lave renteniveau giver begrænsede afkastmuligheder på obligationsmarkedet i den kommende periode. Samtidig forventer vi positive, men dog mere afdæmpede aktiekursstigninger i 2. halvår. Det samlede investeringsafkast i den resterende del af 2014 forventer vi derfor på et betydeligt lavere niveau end det realiserede i 1. halvår. I årsrapporten for 2013 blev der udtrykt forventninger til et nettoresultat for 2014 på ca. 9,0 mio. kr. Med baggrund i det realiserede resultat for 1. halvår 2014 opjusteres dette til et niveau på mellem 20,0 og 23,0 mio. kr. Udviklingen i skadesudgifterne og udviklingen på de finansielle markeder vil dog kunne påvirke resultatet væsentligt. Halvårsrapport

6 Ledelsespåtegning Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt halvårsrapporten for Sønderjysk Forsikring G/S. Halvårsrapporten, som er urevideret, er aflagt i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed. Koncernregnskabet og halvårsregnskabet giver et retvisende billede af koncernens og selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2014 samt af resultatet af koncernens og selskabets aktiviteter for regnskabsperioden 1. januar 30. juni Ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse af udviklingen i koncernens og selskabets aktiviteter og økonomiske forhold. Sønderborg, den 20. august DIREKTIONEN Lars Andersen, adm. direktør Jens Harck, finansdirektør BESTYRELSEN Mogens Larsen, formand Marianne Hvid Leif Johnsen, næstformand Lars Clausen Glenn Bernecker Tina W. Holm Jørgen Sørensen Kim Larsen Jens Chr. Christensen 6 Halvårsrapport 2014

7 Tryghed er noget, vi skaber Vi skaber det ved at være til stede ikke bare på nettet, men i virkeligheden. Vi tilbyder selvfølgelig professionelle forsikringsløsninger. Det gør andre selskaber også. Der er bare det ved det, at forsikring handler om meget mere end løsninger. Det handler om tryghed! Vi tror på, at det giver dig tryghed at kende dit forsikringsselskab også før skaden sker. Dét kalder vi sønderjysk forsikring. Halvårsrapport

8 Hoved- og nøgletal Hovedtal halvårsresultater Sønderjysk Forsikring Koncern (1.000 kr.) Bruttopræmieindtægter Bruttoerstatningsudgifter Forsikringsmæssige driftsomk. i alt Resultat af genforsikring Forsikringsteknisk resultat Invest.afkast efter forsikringstek. rente Resultat før skat Periodens resultat Afløbsresultat Forsikringsmæssige hensættelser i alt Egenkapital i alt Forsikringsaktiver i alt Aktiver i alt Nøgletal halvårsresultater Sønderjysk Forsikring Koncern Bruttoerstatningsprocent 77,6 % 58,5 % 67,6 % 67,1 % 72,8 % 77,5 % 58,4 % 67,5 % 67,0 % 72,8 % Bruttoomkostningsprocent 22,5 % 23,5 % 22,3 % 21,0 % 22,9 % 22,7 % 23,7 % 22,4 % 21,1 % 23,1 % Resultat af genforsikring i procent 3,9 % -8,1 % -0,9 % -5,8 % -5,2% 3,9 % -8,1 % -0,9 % -5,8 % -5,2% Combined ratio 96,2 % 90,1 % 90,7 % 93,9 % 100,9 % 96,2 % 90,2 % 90,8 % 93,9 % 101,1 % Operating ratio 96,1 % 90,0 % 90,2 % 92,0 % 99,9 % 96,1 % 90,0 % 90,3 % 91,7 % 99,6 % Relativt afløbsresultat -5,1 % 1,6 % -0,3 % -1,5 % 8,0 % -5,0 % 1,6 % -0,3 % -1,4 % 8,0 % Egenkapitalforrentn. før skat 6,9 % 5,4 % 8,3 % 4,2 % 6,8 % 7,0 % 5,5 % 8,5 % 4,4 % 6,9 % Egenkapitalforrentn. efter skat 5,7 % 4,3 % 6,5 % 3,5 % 5,4 % 5,7 % 4,3 % 6,5 % 3,5 % 5,4 % Solvensdækning 6,1 6,2 5,6 5,2 5, Halvårsrapport 2014

9 Tillid er noget, vi gør os fortjent til To ud af tre nye kunder har fået os anbefalet af nogen, der er kunder hos os i forvejen. Og det er vi rigtig stolte af. For ét er at have tilfredse kunder. Noget andet er at have kunder, der ligefrem opfordrer andre til at blive det. Vores kompetente medarbejdere arbejder hver eneste dag for at fortjene den tillid og for at leve op til den. Derfor er vi til stede, hvor du er, og vi er til at tale med. Lige her og altid i øjenhøjde. Dét kalder vi sønderjysk forsikring. Halvårsrapport

10 Resultat- og totalindkomstopgørelse Resultatopgørelse for perioden 1. januar 30. juni Koncern Moderselskab (1.000 kr.) Præmieindtægter Bruttopræmier Afgivne forsikringspræmier Ændring i præmiehensættelser Ændring i genforsikringsandel af præmiehensættelser Præmieindtægter f.e.r. i alt Forsikringsteknisk rente f.e.r Erstatningsudgifter Udbetalte erstatninger Modtaget genforsikringsdækning Ændring i erstatningshensættelser Ændring i genforsikringsandel af erstatningshensættelser Erstatningsudgifter f.e.r i alt Forsikringsmæssige driftsomkostninger Erhvervelsesomkostninger Administrationsomkostninger Forsikringsmæssige driftsomkostninger f.e.r. i alt Forsikringsteknisk resultat Indtægter af investeringsaktiver - - Indtægter fra tilknyttede virksomheder Indtægter fra associerede virksomheder Indtægter af investeringsejendomme Renteindtægter og udbytter m.v Kursreguleringer Renteudgifter Adm.omkostninger i forbindelse med investeringsvirksomhed Investeringsafkast i alt Forrentning af forsikringsmæssige hensættelser Investeringsafkast efter forsikringsteknisk rente Andre indtægter Andre omkostninger Resultat før skat Skat Periodens resultat Halvårsrapport 2014

11 Totalindkomstopgørelse Koncern Moderselskab (1.000 kr.) Periodens resultat Anden totalindkomst 0 0 Opskrivning af domicilejendomme Skat vedrørende anden totalindkomst Anden totalindkomst i alt Periodens totalindkomst Halvårsrapport

12 Balance Aktiver Koncern Moderselskab (1.000 kr.) Materielle aktiver Driftsmidler Domicilejendomme Materielle aktiver i alt Investeringsaktiver Investeringsejendomme i alt Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Kapitalandele i associerede virksomheder Investeringer i tilknyttede og associerede virksomheder i alt Kapitalandele Investeringsforeningsandele Obligationer Andre udlån Indlån i kreditinstitutter Andre finansielle investeringsaktiver i alt Investeringsaktiver i alt Tilgodehavender Genforsikringsandele af præmiehensættelser Genforsikringsandele af erstatningshensættelser Genforsikringsandele af hens. til forsikringskontrakter i alt Tilgodehavende hos forsikringstagere Tilgodehavende hos forsikringsvirksomheder Tilgodehavende sambeskatningsbidrag Tilgodehavender i alt Andre aktiver Aktuelle skatteaktiver Udskudte skatteaktiver Likvide beholdninger Andre aktiver i alt Periodeafgrænsningsposter Tilgodehavende renter Andre periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter i alt Aktiver i alt Halvårsrapport 2014

13 Passiver Koncern Moderselskab (1.000 kr.) Egenkapital Grundfond Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overført overskud Egenkapital i alt Hensættelser Præmiehensættelser Erstatningshensættelser Hensættelser til forsikringskontrakter i alt Forpligtelser Udskudte skatteforpligtelser Hensatte forpligtelser i alt 0 0 Gæld Gæld i forbindelse med genforsikring Gæld til kreditinstitutter Aktuelle skatteforpligtelser Anden gæld Gæld i alt Passiver i alt Halvårsrapport

14 Egenkapitalopgørelse Grundfond Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode Overført overskud Egenkapital i alt Sønderjysk Forsikring (1.000 kr.) Egenkapital primo Periodens resultat Anden totalindkomst Egenkapital ultimo Periodens resultat Anden totalindkomst Egenkapital ultimo juni Koncern (1.000 kr.) Egenkapital primo Periodens resultat Anden totalindkomst Egenkapital ultimo Periodens resultat Anden totalindkomst Egenkapital ultimo juni Halvårsrapport 2014

15 Tilknytning er noget, vi investerer i Vi åbner nye filialer og støtter sport og kultur i Syd- og Sønderjylland. Og kun her! Vi er ikke bare et forsikringsselskab. Vi er Syd- og Sønderjyllands forsikringsselskab, og derfor er vi der, hvor du er. Vi har foreløbig filialer fem steder i Syd- og Sønderjylland. Og kun her! Vi støtter også gerne de ting, der gør vores del af Danmark til noget særligt, via vores lokale engagement og tilstedeværelse. Dét kalder vi sønderjysk forsikring. Halvårsrapport

16 Sønderjysk Forsikring er dit lokale forsikringsselskab I mere end 150 år har vi leveret forsikringsydelser i Syd- og Sønderjylland. Vi er ejet af vores kunder og har en oprigtig interesse i dig og det lokalsamfund, du lever i. Vi er dit lokale sikkerhedsnet og leverandør af tryghed, tillid og tilknytning. Vi ønsker, at vore kunder oplever en positiv merværdi ved at have valgt os som deres forsikringspartner. Sønderjysk Forsikring G/S Ulkebøldam 1, 6400 Sønderborg Tlf.: CVR nr