Side 1
Side 2
Ledelsespåtegning Bestyrelsen og direktionen har d.d. behandlet og godkendt halvårsrapporten for perioden 1. januar 30. juni 2014, der består af ledelsesberetning, 5 års nøgletal samt regnskab med tilhørende noter. srapporten er aflagt i overensstemmelse med lovgivningens krav. Vi anser, at regnskabet giver et retvisende billede af sparekassens aktiver og passiver, finansielle stilling og resultat, og at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for udviklingen i sparekassens aktiviteter og økonomiske forhold samt en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som sparekassen kan påvirkes af. srapporten har ikke været genstand for revision eller review. Direktionen Langå, den 12. august 2014 Steen Nørgaard Bestyrelsen Langå, den 12. august 2014 Michael K. Andreasen Per Nielsen Kirting Olesen Formand Næstformand Revisionsudvalgsansvarlig Karl Ostrowski Per Kvorning Erik Møller Birthe Rusike Medlem af revisionsudvalget Ledelsesberetning - Resultat før skat på kr. 8 mio. - Netto rente- og gebyrindtægter steg med 6% til kr. 17,3 mio. - Stigning i indlån og udlån på henholdsvis 2,8% og 0,7% - Tilfredsstillende solvensprocent på 21,64% - Opgjort solvensbehov10,64, solvensoverdækning 11,0% Driftsresultatet Resultatet før skat steg til kr. 8 mio. mod sidste år kr. 3,3 mio. Selvom resultatet er ekstraordinært belastet, som beskrevet nedenfor, findes det meget tilfredsstillende, da det overstiger vore forventninger. Kursregulering af sparekassens beholdning af aktier og obligationer blev i halvåret positivt med t.kr. 3,332 mod et kurstab sidste år på t.kr. 922. Resultatet bærer også præg af stigende aktivitetsniveau som har medført en større gebyrindtægt. Omkostninger Udgifter til personale og administration er i halvåret uændret kr. 10,1 mio. Bankpakkerne, herunder indskydergarantifonden Regnskabet er i halvåret påvirket af vort bidrag til indskydergarantifonden m.m. Beløbet er bogført under andre udgifter med i alt t.kr. 820. Sparekassens bidrag til Bankpakkerne har til dato kostet sparekassen i alt t.kr. 11.444. Side 3
Nedskrivninger Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender blev i halvåret på t.kr. 1.339 mod sidste år t.kr. 554. En stigning som findes acceptabel, da nedskrivningerne fortsat befinder sig på et tilfredsstillende niveau. Personale (beskæftigde med kreditinstitutvirksomhed) Der har i halvåret gennemsnitlig været 18,7 heltidsbeskæftiget mod sidste år 19,1. Øvrige ansatte beskæftiget med havehjælp, rengøring m.m. udgør ca. 2 heltidsbeskæftigede. Forventet udvikling, risici og usikkerhedsfaktorer Under forudsætning af et uændret renteniveau i 2. halvår 2014 sammenholdt med et stort set uændret forretningsomfang forventes et årsresultat på 5 7 mio. kr. før skat. Sparekassens investeringsejendom er afhændet med overtagelse pr. 1. juli 2014 til en værdi der ligger lidt over den regnskabsmæssige værdiansættelse. Udover udviklingen i samfundsøkonomien, herunder nedskrivninger på udlån, renteniveauet og kursregulering, forefindes der p.t. ikke væsentlige risici og usikkerhedsfaktorer for 2. halvår 2014. Transaktioner med nærtstående parter Der er ingen væsentlige transaktioner med nærtstående parter. Regnskabspraksis srapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som årsrapporten for 2013. Tilsynsdiamanten Diamanten indeholder 5 pejlemærker og grænseværdier, som finanstilsynet anbefaler pengeinstitutterne at holde sig indenfor. For sparekassen udgør disse pejlemærker for halvåret som følger: Finanstilsynets diamant Anbefaling Langå Sparekasse Summen af store engagementer max. 125% 0,0% ets udlånsvækst max. 20% årligt 0,7% Funding ratio max. 1 0,35 Likviditetsoverdækning Over 50% 428,8% Ejendomseksponering max. 25% 4,0% Side 4
Oversigt over hoved- og nøgletal Hovedtal (kr. 1.000) 2014 2013 2012 2011 2010 Resultatopgørelsen Netto rente- og gebyrindtægter... 17.262 16.277 14.981 13.743 14.312 Kursreguleringer... 3.332-922 753-1.301 3.262 Udgifter til personale og adm.... 10.153 10.152 9.511 8.762 8.146 Andre driftsudgifter... 820 847 515 2.196 968 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v... 1.339 554 2.523-22 188 Resultat før skat... 7.995 3.283 2.913 1.156 8.068 Skat... 1.582 743 728 299 2.017 ets resultat... 6.413 2.540 2.185 857 6.051 Balancen Udlån til dagsværdi og amortiseret kostpris... 309.489 346.653 292.792 296.314 299.357 Indlån inc. puljeindlån... 774.327 725.226 610.357 580.545 561.194 Egenkapital... 122.092 111.381 108.342 107.071 114.881 - heraf garantkapital... 7.530 7.593 7.380 9.816 11.201 Balance... 914.697 845.887 728.142 698.917 690.902 Nøgletal Solvensprocent... 21,6% 20,4% 23,0% 20,1% 23,5% Kernekapitalprocent... 21,6% 21,0% 22,9% 20,1% 23,0% ets egenkapitalforrentning før skat... 6,7% 3,0% 2,7% 1,1% 7,2% ets egenkapitalforrentning efter skat... 5,4% 2,3% 2,0% 0,8% 5,4% Indtjening pr. omkostningskrone... 1,63 1,28 1,23 1,10 1,85 Renterisiko... 4,0% 3,7% 4,6% 5,2% 2,3% Valutaposition... 2,6% 3,2% 5,6% 3,7% 3,1% Valutarisiko... 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% Udlån i forhold til indlån... 43,2% 51,4% 51,8% 55,0% 57,1% Udlån i forhold til egenkapital... 2,5 3,1 2,7 2,8 2,6 ets udlånsvækst... 0,7% 7,4% -3,7% 8,4% -4,6% Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet... 428,8% 364,7% 337,8% 382,7% 377,4% Summen af store engagementer... 0,0% 49,8% 23,9% 23,5% 23,0% Akkumulleret nedskrivningsprocent... 5,8% 5,7% 5,9% 5,6% 5,3% ets nedskrivningsprocent... 0,3% 0,1% 0,6% 0,0% 0,0% Side 5
Resultat for 1. halvår 2014 2014 2013 Note kr. 1000 kr. 1000 1 Renteindtægter... 15.977 16.519 2 Renteudgifter... 3.039 3.318 Netto renteindtægter... 12.938 13.201 Udbytte af aktier m.v... 138 188 3 Gebyrer og provisionsindtægter... 4.609 3.337 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter... 423 449 Netto rente- og gebyrindtægter... 17.262 16.277 4 Kursreguleringer... 3.332-922 Andre driftsindtægter... 9-211 5 Udgifter til personale og administration... 10.153 10.152 Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver. 296 308 Andre driftsudgifter... 820 847 6 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.... 1.339 554 Resultat før skat... 7.995 3.283 7 Skat... 1.582 743 Årets resultat... 6.413 2.540 Totalindkomstopgørelse Resultat.... 6.413 2.540 Øvrig totalindkomst..... 0 0 Totalindkomst i alt 6.413 2.540 Side 6
Balance 30.6.2014 31.12.2013 Note kr. 1.000 kr. 1.000 Aktiver Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos Centralbanker 130.987 92.434 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker... 67.992 101.523 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris... 309.489 307.317 Obligationer til dagsværdi... 287.078 266.095 Aktier m.v... 30.547 29.302 Aktiver tilknyttet puljeordninger... 67.704 62.489 Grunde og bygninger i alt... 12.896 13.000 Heraf: Domicilejendomme... 11.096 11.200 Investeringsejendomme. 1.800 1.800 Øvrige materielle aktiver... 2.248 2.040 Aktuelle skatteaktiver... 69 44 Andre aktiver... 5.092 3.886 Periodeafgrænsningsposter... 595 595 Aktiver i alt... 914.697 878.725 Passiver Gæld: Gæld til kreditinstitutter og centralbanker... 56 10 Indlån og anden gæld... 706.432 687.286 Indlån i puljeordninger 67.895 62.555 Aktuelle skatteforpligtelser... 2.006 924 Andre passiver... 15.916 11.654 Gæld i alt. 792.305 762.429 Hensatte forpligtelser: Hensættelser til udskudt skat... 300 300 Andre hensatte forpligtelser... 0 72 Hensatte forpligtelser i alt.. 300 372 9 Egenkapital: Garantkapital... 7.530 7.586 Overført overskud... 114.562 108.149 Foreslået udbytte.. 189 Egenkapital i alt... 122.092 115.924 Passiver i alt... 914.697 878.725 Ikke-balanceførte poster 8 Garantier m.v.... 94.847 95.498 Side 7
Noter 30.6.2014 31.12.2013 kr. 1.000 kr. 1.000 1 Renteindtægter: Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker... 357 365 Udlån og andre tilgodehavender... 12.554 12.971 Obligationer... 3.066 3.183 Afledte financielle instrumenter i alt... 0 0 Øvrige renteindtægter... 0 0 I alt renteindtægter... 15.977 16.519 2 Renteudgifter til: Kreditinstitutter og centralbanker... 0 4 Indlån og anden gæld... 3.039 3.314 Efterstillede kapitalindskud... 0 0 Øvrige renteudgifter... 0 0 I alt renteudgifter... 3.039 3.318 3 Gebyrer og provisionsindtægter fordelt: Værdipapirhandel og depoter... 169 113 Betalingsformidling... 373 303 Lånesagsgebyrer... 960 640 Garantiprovision... 1.857 1.254. Øvrige gebyrer og provisioner... 1.250 1.027 I alt gebyrer og provisionsindtægter... 4.609 3.337 4 Kursreguleringer: Andre udlån og tilgodehavender til dagsværdi... 0 0 Obligationer... 1.644-1.546 Aktier m.v... 1.621 642 Investeringsejendomme... 0 0 Valuta... 66-12 Valuta-, rente-, aktie-, råvare- og andre kontrakter samt afledte instrumenter... 1-6 Aktiver tilknyttet puljeordninger... 8.255 2.574 Indlån i puljeordninger... -8.255-2.574 Øvrige aktiver... 0 0 Øvrige forpligtelser... 0 0 I alt kursreguleringer... 3.332-922 5 Udgifter til personale og administration: Lønninger, vederlag til bestyrelse og direktion: Bestyrelse... 110 109 Direktion... 724 716 I alt.. 834 825 Personaleudgifter: Lønninger... 4.390 4.342 Pensioner... 455 439 Udgifter til social sikring... 695 753 I alt... 5.540 5.534 Øvrige administrationsudgifter... 3.779 3.793 I alt udgifter til personale og administration... 10.153 10.152 Side 8
Gennemsnitlig antal heltidsbeskæftigede 18,7 19,1 6 Nedskrivninger på udlån m.v. 30.06.2014 30.06.2013 Nedskrivnings- og hensættelsessaldo 01.01 incl. gruppevise 26.417 26.659 Individuelle nedskrivninger: Nedskrivninger i halvåret... 1.820 600 Tilbageførsel af nedskrivninger. -480-355 Endelig tabt, tidligere nedskrevet -2.756-891 Værdiregulering af overtagne aktiver.. 0 0 Gruppevis nedskrivninger: Nedskrivninger i halvåret.. 128 80 Tilbageførte nedskrivninger.. -142-7 Nedskrivnings- og hensættelsessaldo 30.06.. 24.987 26.086 Tab ikke tidligere individuelt nedskrevet. 12-236 Indgået på tidligere afskrevne fordringer 0 0 Ført i resultatopgørelsen 1.338 554 7 Effektiv skattesats: Gældende skattesats... 24,5% 25,0% Reguleringer vedr. tidligere år.. 0,0% 0,0% Ikke skattepligtige indtægter og ikke skattepligtige udgifter -4,7% -2,4% Forskel mellem skatte- og regnskabsmæssig afskrivning... 0,0% 0,0% Effektiv skattesats... 19,8% 22,6% 8 Garantier m.v.: 30.06.2014 31.12.2013 Finansgarantier... 56.996 59.060 Tabsgarantier for realkreditudlån... 6.645 6.473 Tinglysnings- og konverteringsgarantier... 16.395 13.818 Øvrige garantier... 14.811 16.147 I alt garantier m.v... 94.847 95.498 9 Bevægelser på egenkapitalen: Egenkapital primo.... 115.924 108.838 Tilgang garantkapital 188 303 Afgang garantkapital... -244-307 Foreslået udbytte (rente af garantkapital).. 0 189 Udbetalt udbytte (rente af garantkapital) -189 0 Totalindkomstopgørelse: Regulering af opskrivning på domicilejendomme. 0 0 Resultat for perioden. 6.413 6.901 Egenkapital ultimo... 122.092 115.924 Side 9