Revisionspåtegningen!-!fra!standard!til!skræddersyet!

Forfattere JesperBaunsgaardJensen& MikkelBrejnbjerg ( Vejleder ClausHolm Revisionspåtegningen-frastandardtilskræddersyet Analyse(af(baggrunden(for(og(konsekvenserne(af(IAASB s(ændringer(af( revisionspåtegningen( Kandidatafhandling cand.merc.aud BusinessandSocialSciences AarhusUniversitet Juni2015 Anslagudenmellemrum:197.863

Abstract Recently,theIAASB(InternationalAuditingandAssuranceStandardsBoard)hasapprovedchanges totheisa700(internationalstandardonauditing).thepurposeoftheseforthcomingchangesis toenhancethecommunicativevalueoftheauditor sreport.thecurrentauditor sreportseemsto lackvaluetothefinancialstatementusers,hencethetimeforchangehascome. IntheprocesstowardsthesechangestheIAASBhasreleasedthreepapersinwhichtheyencourD ageallstakeholdersofthefinancialstatementtogivetheirviewonthedisclosedviewsandprod posals in the released papers. It is the content of the papers and related this thesis will have a closerlookat,inordertoanalysehowiaasbareaddressingtheimprovementsandwhethercerd taingroupsofstakeholderseemtobemoreinfluentialthanothersinthedevelopingofthefinal changes.thisthesisisbasedonthefollowinggroupsofrespondents: MembersofMonitoringGroup Accountingfirms(Big4) Preparesoffinancialstatements Investors In developing the idea of making the changes investors and financial statement users seem to haveinfluence.inthedevelopingprocessiaasbpaysregardtobothaccountingfirmsandmemd bersofmonitoringgroup,whilepreparersofthefinancialstatementoverallseemstolackinflud ence. Theoutcomeofthisthesisseemstoprovidesupportingevidenceforimplementingthechanges sincethese,fromatheoreticalpointofview,narrowsboththeauditexpectationgapandtheind formationgapthatexistsbetweentheusersofthefinancialstatement,thepreparerandtheaudid tor. Though the final changes does not seem to take into account all value adding suggestions madethroughtheprocess.

Indholdsfortegnelse1 Kapitel(1( (Indledende(afsnit(...(1 1.1(Indledning(...(1 1.2(Problemstilling(...(2 1.3(Problemformulering(...(2 1.4(Afgrænsning(...(3 1.5(Metode(...(4 1.5.1UdvælgelseafCommentLetters...5 1.5.2Kritiskstillingtagentilempiriskmateriale...8 1.6(Struktur(...(9 Kapitel(2( (Teori(...(11 2.1(Forventningskløft((Expectation(gap)(...(11 2.2(Informationskløft((Information(gap)(...(12 2.3(Revisors(rolle(set(i(lyset(af(principal/agent(teorien(...(15 2.3.1Gensidigtbehovforrevision...17 Kapitel(3( (Den(nuværende(regulering(...(19 3.1(Den(nuværende(revisionspåtegning(...(19 3.2(Motivation(for(ændringer(i(reguleringen(...(23 3.2.1Høringiforbindelsemedbehovfortiltag...24 3.2.1.1Genereltidentificeredeproblemer...24 3.2.1.2Mulighederforforbedringerafnuværendeindholdirevisionspåtegningen...28 3.2.1.3Revisorskommentarerpåsignifikanteforhold...30 Kapitel(4( (Den(fremtidige(regulering(af(revisionspåtegningen(...(33 4.1(Den(fremtidige(revisionspåtegning(...(34 4.2(Opinion(...(37 4.3(Basis(for(opinion(...(38 4.3.1Processenfremtildenyetiltag...39 4.3.2Standardellerskræddersyet?...40 4.4(Going(concern(...(41 4.4.1Processenfremtildenyetiltag...43 4.5(Emphasis(of(Matters,(Key(Audit(Matters(&(Other(Matters(...(51 4.5.1IdentifikationafKeyAuditMatters...51 4.5.2PræsentationafKAM...53 4.5.3KAMirelationtilandreoplysningsforpligtigelserforrevisor...55 4.5.4Processenfremtildenyetiltag...59 4.6(Responsibilities(of(Management(and(Those(Charged(with(Governance(for(the(Financial( Statements(...(69 4.6.1Processenfremtildenyetiltag...70 4.7(Auditor s(responsibilities(for(the(audit(of(the(financial(statements(...(71 4.7.1Processenfremtildenyetiltag...75 4.7.2Revisorsrollekontraregnskabsbrugerskompetenceniveau...77 4.8(IAASBs(hensyntagen(til(respondentgrupperne(...(80 Kapitel(5( (Tiltagenes(betydning(for(forventnings](og(informationskløften(...(81 5.1(Tiltag(med(effekt(på(forventningskløften(...(81 5.1.1Generisketiltag...81

5.1.2KeyAuditMatters...83 5.1.3Forventningskløftenirelationtilprincipal/agentteorien...84 5.2(Tiltag(med(effekt(på(informationskløften(...(85 5.2.1Goingconcern...86 5.2.2KeyAuditMatters...86 5.2.3Informationskløftenirelationtilprincipal/agentteorien...88 5.3(Vurdering(af(den(nye(revisionspåtegning(...(88 5.3.1Tiltagderteoretiskkunneforbedrerevisionspåtegningen...89 5.3.1.1Goingconcern...90 5.3.1.2Væsentlighedsniveau...91 5.3.1.3PræsentationafKeyAuditMatters...92 Kapitel(6( (Erfaringer(fra(Storbritannien(...(94 6.1(Key(Audit(Matters(...(94 6.2(Væsentlighedsniveau(...(95 Kapitel(7( (Konklusion(...(97 Forkortelser(...(100 Bibliografi(...(101

Kapitel111 1Indledende1afsnit1 1.11Indledning1 Revisorspåtegningpåetgivetregnskabspillerenforregnskabsbrugervigtigogganskeessentiel rolle.revisionspåtegningenerforregnskabsbrugerenblåstemplingaf,atregnskabetialvæsentd lighedgiveretretvisendebillederafregnskabsaflæggersfinansiellestillingogperformanceiden givneperiode,somdækkesafregnskabet. Historiskerdetnaturligvisregnskabsbruger,somafregnskabsaflæggerharkrævet,atinformatioD nenkommunikeretiregnskabetverificeresafenuafhængigogkompetenttredjemand,hvilkethar dannet grundlag for dannelsen af revisorgerningen og den professionelle revisionsvirksomhed (Langsted,KrügerAndersen,&Kiertzner,2013,kap.1).GennemtidenerbehovetforgennemsigD tighedafvirksomhedersaktiviteterogfinansielleformåenvokset,hvorfornetoprevisorsrolleog behovetforførnævnteblåstemplingaftroværdighedenafdenkommunikeredeinformationblot erblevetstørre(langstedetal.,2013,kap.2). Der har gennem tiden været en række opsigtsvækkende regnskabsskandaler samt økonomiske kriser, som i omfang og art synes ganske forskellige. Trods dette er revisors rolle, beføjelser og kunnenofteikølvandetafdisseblevetdiskuteretogbelyst,ogdetteikkeblotforansvarsplaced ring,menogsåforatpræcisereogforbedrerevisorsblåstemplingafdenkommunikeredeinformad tion(langstedetal.,2013,kap.2),hvilketnaturligviserisåvelregnskabsbrugernessomrevisorerd nesinteresse. Netopdennebelysningafrevisorsblåstemplingsynesikølvandetafdensenestefinansiellekrise nokengangathavefundetsted.dererfraregnskabsbrugerssidetagetkritiskstillingtil,hvorvidt udformningenafdeneksisterenderevisionspåtegningertilstrækkeligtilatdækkeregnskabsbrud gersbehov.regnskabsbrugersynesikkeatfinde,atdennuværenderevisionspåtegningkommunid kererklartnokomvirksomhedsspecifikkespørgsmål,somregnskabsbrugerbehøverforatopnået kvalificeretbeslutningsgrundlag(speitzer&jepsen,2013a).dereksistererderforenkløftmellem regnskabsbrugersbehovoginformationenkommunikeret,somnuønskesmindsketelleribedste faldudryddet.regnskabsbrugerneharovenpådenfinansiellekrisefåetøjeforetbehovforyderd ligereinformationsstrømmegennemrevisorspåtegningafetgivetregnskab.denfinansiellekrise 1

slogregnskabsskabsbrugernesøjneopfordenstigendegradafkompleksitet,dersynesatværei såvelvirksomhedsdriftsomregnskabsaflæggelse.regnskabsbrugererafdenopfattelse,atrevisor liggerindemedmegenhidtilikkedkommunikeretinformationtilgavnforregnskabsbrugersbeslutd ningsgrundlag,hvorforregnskabsbrugerønskeratfådelinetoprevisorsvidenvedrørendeforhold tilgavnforregnskabsbruger(iaasb,2011,s.5d6). Netopdenneuoverensstemmelsemellemrevisorskommunikationogregnskabsbrugersbehovhar gennemdesenereårværetetvarmtemneblandtnationaledsåvelsominternationalerevisionsd standardsættere(iaasb,2011,s.5d6).deterderfornubesluttet,atrevisorspåtegningafregnskad berbørændres,detteforatimødekommeregnskabsbrugersønskerogbehovforherafatopnåen størreanvendelighedafnetopdennepåtegning.påtegningenbørnuindividualiseresogskrædderd syesdetenkelteregnskab,hvortilpåtegningengives. 1.21Problemstilling1 Følgeligt,afdeafIAASBsforetagneændringerafdeinternationalerevisionsstandardermedhenD blikpåmereinformativeogskræddersyederevisionspåtegninger,findervidetinteressantatund dersøgesåvelbagrundenfordisseforeslåedeændringer,processenmodændringernesomatanad lyserekonsekvenserneafændringerne. DennenærmereanalyseafIAASBstiltagforetagesmedhenblikpåatvurdere,hvorvidtdettebiD dragertilenmereeffektivkommunikationtilomverdenen.idennehenseendetagesderudgangsd punktinetopregnskabsbrugersønskeomyderligereinformationgennemrevisorspåtegningsamt dennesbidragtilregnskabsbrugersforståelseafrevisionen.slutteligtforetagesenvurderingaf,i hvilkengradregnskabsbrugersønskerogbehovsynesdækketafnærværendeændringerirevisors påtegning. 1.31Problemformulering1 Påbaggrundafdenovenståendeproblemstillinghardenneafhandlingtilformålatbesvare,hvorD vidtiaasbformåratimødekommeregnskabsbrugersbehovihenholdtildennærmerespecificed redeproblemformuleringherunder,somdelersigifire: 2

Hvaderdetforetbehov,revisionspåtegningensynesatdække? HvilkeudækkedebehovønskesdækketveddeafIAASBvedtagneændringertilrevisionsD påtegningen? HvordangiverdeforetagneændringersigudslagidennyeogmereomfattenderevisionsD påtegning,oghvilkeinteressentersholdningerliggertilgrundforændringerne? Hvordansyneskonsekvenserneaftiltageneatimødekommebehovetforændringerne,og hvorvidtfindesdertiltag,somkunnehavepositiveffektpåværdienafpåtegning,mensom afiaasbiprocessenforkastes? Tilbesvarelsenafovenståendehovedspørgsmål,erderformuleretnedenståendeunderspørgsmål: HvaderdetrevisorviarevisionspåtegningenbidragermediforholdetmellemregnskabsD brugerogregnskabsaflægger. Hvilkekritikpunktersynesderatværetildennuværenderevisionspåtegning? HvordanerdenfremtidigerevisionspåtegningstruktureretsamthvilkekraverdertilindD holdet? HvordanerbehovetforændringerimødekommetafIAASB? Hvilkeneffektsynestiltageneathavepåforventningskløften? Hvilkeneffektsynestiltageneathavepåinformationskløften? Hvorvidtsynesderfraetteoretiskstandpunktbelægforatforetageændringerne? 1.41Afgrænsning1 Afhandlingenviludelukkendeomhandlestrukturenogindholdetidennyerevisionspåtegning.Der vil således ikke analyseres på eventuelle ændringer i de krævede eller foreslåede handlinger i ISA erne,somdannergrundlagfordetafrevisorudførtearbejde.dervilsomfølgeafdettesespå detteoretiskegrundlagfordeforeståendeændringer,hvorforderikkesespåeventuellepraktiske uhensigtsmæssighederaftiltagene. IprocessenfremmodændringerneafrevisorspåtegningharIAASBkørtensideløbende,mendog enmerelangsommeligprocesforudarbejdelsenafennyisa720 The$Auditor s$responsibilities$ Relating$to$Other$Information,april2015.Denneprocesvarvedbegyndelsenafdenneafhandlings 3

forløb endnu uafsluttet, hvorfor afhandlingen som følge heraf ikke inddrager elementer fra ænd dringerneirevisedisa720. IAASBharennærliggendeinteresseiatstrømlignetiltageneirevisionsstandardermedregnskabsD standardernesåledes,atdererkongruens.dervilidenneafhandlingdogikkeskenærmerestild lingtagentiliasbsfastsættelseafregnskabsstandarderne. 1.51Metode1 Afhandlingen vil have en teoretisk indgangsvinkel til problemstillinger samt vurderinger af eksid stensberettigelsen vedrørende de forestående ændringer til revisors påtegning på reviderede regnskaber. Til dette formål anvendes allerede udarbejdede undersøgelser omhandlende dette forhold,hvorforafhandlingenvilbaseresigpåsekundæredata. Denneafhandlingharsitudgangspunktiprocessenmedudviklingogbearbejdningafnyregulering vedrørende revisors påtegning på reviderede regnskaber. Nærmere bestemt vil udgangspunktet være revised$ ISA;700. IAASB har gennem processen som diskussionsoplæg udsendt udgivelser medforslagtilforbedringspunkter: ConsultationPaper,May2011 o Enhancing$the$Value$of$Auditor$Reporting:$Exploring$Options$for$Change$ InvitationtoComment,June2012 o Improving$the$Auditor s$report$ ExposureDraft,July2013 o Reporting$on$Audited$Financial$Statements:$Proposed$New$and$Revised$Interna; tional$standards$on$auditing$(isas)$ Foralledissediskussionsoplæggørdetsiggældende,atIAASBfrainteressenterharønsketkomD mentarer (Comment Letters) til de foreslåede ændringer. Det vil netop være indholdet af disse CommentLettersfrarevisionspåtegningensinteressenter,somvildannegrundlagforanalysenaf processenfraiaasbsoprindeligoplægframaj2011tildeendeligtvedtagneisa ermedikrafttræd delse for regnskaber med afslutning d. 15. december 2016 eller herefter, jf. revised ISA 700, 5. IndholdetafdisseCommentLettersvilikkeblotbenyttestilanalyseafprocessenvedrørendeudD arbejdelseafdenyerevisionsstandarder,mencommentlettersvilogsådannebaggrundforand 4

førtkritikafdennugældendereguleringsfejlogmangler,samtdannebaggrundforenvurderingaf potentielletiltagderkunnetilførtyderligereværditilrevisionspåtegningen. Inddragelsen af Comment letters til de ovenstående diskussionsoplæg er alle hentet fra IFACs hjemmeside,hvordereradgangtilalleindsendtecommentletterstilconsultationpaper 1,InvitaD tion to Comment 2 og Exposure draft 3. I bilag 1D3 findes der ligeledes en oversigt over samtlige CommentLetters. Udvalgte Comment Letters analyseres for identificering af såvel overensstemmelser som uoverd ensstemmelser mellem de forskellige interessenters synspunkter. Det vurderes på denne bagd grund,hvorvidtiaasbiprocessentilgodeserellerignorerervæsentligesynspunkter,sominteresd senternegennemdeafgivnecommentlettershartilkendegivet. AfhandlingenvilblotinddragetilkendegivnevæsentligesynspunkterblandtdeudvalgteComment Letters.Dettebetyder,atalleinteressenterssynspunkterpåalleforholdiprocessenogpådenenD delige regulering ikke af natur inddrages som del af analysen. Synspunkterne inddrages blot såd fremtdisseforanalysenfindesrelevanteogvelargumenterede. 1.5.11Udvælgelse1af1Comment1Letters1 AnalysenafdeindsendtekommentarerersketmedformålomindsigtiprocessenfraidentificeD ringenafbehovforændringerfremtildeendeligetiltagirelationtilrevisionspåtegningen.netop detteformålbevirker,atviiafhandlingenharlagtsærligtvægtpådeinteressenter,somdetford modesertilegnetstorbetydningafiaasb(iaasb,2015b). Medhenblikpåatsikreetbredtperspektivpådeholdninger,somopståriforbindelsemeddefoD reslåedetiltagomkringreguleringenafrevisionspåtegningen,erderanalyseretsvarfrafleregrupd perafrespondenter.iafhandlingenvildetfremgå,atdegrupper,somhardannetgrundlagforvod resanalyse,erfølgende: 1 http://www.ifac.org/publicationsdresources/enhancingdvaluedauditordreportingdexploringdoptionsdchange 2 http://www.ifac.org/publicationsdresources/improvingdauditordsdreport 3 https://www.ifac.org/publicationsdresources/reportingdauditeddfinancialdstatementsdproposeddnewdandd reviseddinternational 5

MedlemmerafMonitoringGroup(MG) 4 Revisionshuse 5 Investorer,regnskabsbrugereogdissesinteresseorganisationer Regnskabsaflæggerogregnskabsaflæggersinteresseorganisationer Respondenterneerspecifiktudvalgtmedhenblikpåatsikre,atnetopderessynspunktkanbidrage tilvoresanalyse,derforerennærmerebegrundelseforudvælgelsennærliggende. InddragelsenafMGskerpåbaggrundaf,atIAASBsbeslutningerklartefterladeretindtrykaf,at dennegruppeafrespondenterervæsentligeiforholdtilderesbeslutningomændringerafreguled ringen,hvorfordeafdenneårsagogsåervæsentligeivoresanalyse(iaasb,2015b).mgersamd mensat af organisationer med forskellige interesser, hvilket bl.a. er medvirkende til at sikre et bredtudsnitafberørtepartertilgodeses. Revisionshuseneerengrupperespondenterder,pågrundafsitdagligevirke,harendybdegående indsigt i de forhold omkring revisionen, som nu er underlagt ændringer. Den viden, somdenne gruppe af respondenterne besidder, giver sig eksplicit udslag i meget omfattende respons, indd sendttiliaasb.forudendenbetydeligeknowhowsombesiddes,erdetogsådennegruppeafred spondenter, der direkte bliver påvirket af ændringerne, da det netop er dem, der skal udforme revisionspåtegningen. De øvrige grupper af interessenter er medtaget i relevant omfang for at sikre den tilstrækkelige breddeigrundlagetforanalysen.oplagterdetatinddrageinvestorer,regnskabsbrugereogdisses interesseorganisationer,idetdeterblandtdennegruppeafrespondenter,atvifindermotivatiod nenforændringertilrevisionspåtegningen(iaasb,2011).dennegruppeafrespondentererbrud gere af regnskabet og den tilhørende revisionspåtegning. Det er netop denne gruppe af respond dentersbehov,deriskærpetomfangsøgesimødekommetiformafreguleringstiltagene. 4 MonitoringGroupomfatter:BaselCommitteeonBankingSupervision(BCBS),theEuropeanCommission (EC),theFinancialStabilityBoard(FSB),theInternationalAssociationofInsuranceSupervisors(IAIS),the InternationalForumofIndependentAuditRegulators(IFIAR),theInternationalOrganizationofSecurities Commissions(IOSCO),andtheWorldBank(WB) 5 Revisionshuseomfatteridenneafhandling,Big4(EY,Deloitte,PWCogKPMG). 6

Detkanligesomovenforomkringrevisionshuseneogsåsiges,atregnskabsaflæggerogregnskabsD aflæggers interesseorganisation er direkte berørt af reguleringstiltagene. Det er netop omkring regnskabsaflægger,atderirevisionspåtegningenafgivesinformation,hvorfordeinaturligforlænd gelseherafhareninteresseiatfåindflydelsepåhvilkeninformation,derskalgivesogafhvem. Udvælgelsenafdeindividuellerespondenter,somanvendesiafhandlingen,ersketblandtialt386 CommentLetters,somerindsendttilIAASBgennemheleprocessen.Ibilag1D3fremgårdet,hvilke respondenterderharindsendtetcommentlettertildeenkeltediskussionsoplæg.udfradenne populationharvivalgtnedenståenderespondenter: Tabel111 1Udvalgte1respondenter1 Kilde:$Egen$tilvirkning$ Deterrespondenternefradenovenståendefigur,deranvendespådenimetodeafsnittetangivne mådetilatanalysereprocessenfraconsultingpaper(hvorbehovetforændringeridentificeres), fremtildevedtagneisa er.hverenkeltrespondentkanhaveindsendtetcommentlettertilhvert af de tre diskussionsoplæg, hvorfor der potentielt kan være op til tre Comment Letters fra hver respondent.allecommentletters,dererindsendtafdeudvalgterespondenter,indgårianalysen. UdvælgelsenafdespecifikkerespondentergiverforMGikkeanledningtilnærmerespecificering, idetdeenkelterespondenterindgårsomendelafdefinitionenpåmg.derermedtagetcomment Lettersfraalledeorganisationer,somharindsendtresponstilIAASB. 7

UdvælgelsenafrespondenterblandtrevisionshuseneomfatterBig4.Denneudvælgelseersketpå baggrund af de fire revisionshuses størrelse og vores forventning om højt ressourced ogkomped tenceniveau,somkanbidragemednyttiginputtilprocessen.big4 svelviljetilatbidragegiversig udslagifyldestgørendecommentletters,derivissetilfældebyggerpårevisionshusenesegneund dersøgelser i forbindelse med reguleringstiltagene. Desuden ses det som et vigtigt argument for udvælgelsenafbig4,atdissebesidderenstormarkedsandel,somogsåmåforventesatomfatte børsnoteredeselskaber,hvilkeersærligtberørtafreguleringstiltagene. FordetoøvrigegrupperafrespondentererderforetagetenudvælgelseafrespondenterpåbagD grundafenvurderingomkring,hvorvidtdeindsendtecommentlettersbetragtessomfyldestgød rende.omfangetafdeindsendtecommentlettersvarierermeget,hvorforderkunermedtaget de respondenter, der bidrager med mest substans samt velovervejede kommentarer til de fored slåedetiltag. Dereribilag4angivetenoverordnetbeskrivelseafdeudvalgtevirksomhedersogorganisationers formålogdermedderesberettigelsetilatresponderepådeafiaasbudarbejdedediskussionsopd læg.beskrivelsenomfattersamtligeafdeiafhandlingenanvendterespondentermedundtagelse afbig4. Påtværsafallerespondenterneerderbetydeligeforskellepåhvilkeområder,somerunderlagt ændringer,derfrembringerkommentarerfrarespondenterne.derforvilderiafhandlingensærligt læggesvægtpåforholdunderlagtrespondenternesfokusogviceversa. 1.5.21Kritisk1stillingtagen1til1empirisk1materiale1 RespondenternebaganalyseredeCommentLetterserafnaturligeårsagerikkeupartiske,ogderes CommentLetterskansåledeshellerikkeforventesatværeobjektive.Desubjektivekommentarer benyttestilatbelyseprocessen,hvorfordissenaturligtskalforsøgeatprægedenneiretningaf egeninteresse. DererikkeianvendelsenafCommentLettersnærmeresøgtatverificeredeenkelterespondenD tersbelægbagdefremsatteargumenter,ligesomderhellerikkeersketnogenverificeringitilfæld de,hvorrespondenternestøtterdefremsattesynspunktervha.undersøgelserforetagetpåegen hånd(dennetilgangerbl.a.benyttetafrevisionshusene).daantalletafrespondenterdererindd 8

dragetsamtholdninger,somuddragesafindholdsanalysen,oftebakkesopafflererespondenter, forventesrisikoenforetfejlagtigtgrundlagidenneafhandlingsanalyseminimal. Trods de enkelte respondenters subjektive holdninger og interesse i udformningen af regulerind gen,forventesiaasbsometuafhængigtorganatfastlæggedenfremtidigereguleringpåbaggrund afobjektivevurderinger.såledesergrundlagetforafhandlingentodelt.grundlagetfordenfremd tidigereguleringogøvrigemateriale,somerudarbejdetafiaasbforventesquakildenatværeobd jektivtogvalidt.afhandlingensandendelafempiriskmaterialevilladesigprægeafrespondend ternesbagvedliggendeinteresseriformafindsendtecommentletters,hvilketsætterrespondend ternesindividuelleinteresseiforholdtiludviklingenafdenyereguleringstiltag. 1.61Struktur1 Deterhensigtenmedafhandlingenatkastelysoverprocessenfremtildeændringer,dernuer vedtagetomkringrevisionspåtegningen.såledesbærerstruktureniafhandlingenogsåprægaf,at deterprocessenfremtildenfremtidigeregulering,derergrundlagforanalysenaftiltagenesindd virkningpåbehovetforinformationmellemregnskabsbrugerogregnskabsaflægger. Kapitel$1giverenindledningsvisbeskrivelseaf,ihvilkenkontekstdeterinteressantatsenærmere på den specifikke problemstilling, som giver sig udslag i en konkret problemformulering. Der er ligeledesnærmereredegjortformetodevalgtilbesvarelseafproblemformuleringensamtudvæld gelsenafempiriskmateriale. Kapitel$2dannerdetteoretiskefundamentforafhandlingenogdermedogsåfundamentetforreD visorspåtegningpåregnskaberunderlagtrevision.detteteoretiskegrundlageretvigtigtbidragtil kontekstenomkringdennuværendeogfremtidigereguleringafrevisionspåtegningen,somfremd gårafhenholdsviskapitel3og4.indholdetafdettekapitelvilligeledesfindeanvendelseidiskusd sionenomkringdevedtagneændringerogudbyttetherafikapitel5. Kapitel$3erbeskrivendeiforholdtildennuværendepåtegningogdennesindholdogopbygning. Hertilinddragesempiriforatkastelysoverbehovetforændringer,hvilketfremstårsommotivatiD onenforændringerne. Kapitel$4erdenbærendeanalyse,dergiverindblikidenfremtidigereguleringvedrørenderevisors påtegningafreviderederegnskaber.efterathavepræsenteretdenfremtidigereguleringefterføld 9

gesdeenkelteafsnitipåtegningenafenanalyseafprocessenfremtildetiltag,derervedtaget. Denne analyse af processen har til hensigt at give læseren dybere indsigt i grundlaget for den fremtidigeregulering. Kapitlet har ikke tildelt lige stor vægt på de forskellige elementer i revisionspåtegningen. Der er tildeltmarkantstørrebetydningtilafsnittendeomkring KeyAuditMatters og goingconcern. Dettepåbaggrundaf,at KeyAuditMatters erdenmestomfattendeændringtildennuværende påtegning, og fordi afsnittet omkring going concern har været underlagt et betydeligt fokus gennemprocessenfremtildenyetiltag,hvilketvurderesrelevantianalysenafformåletomkring forbedringerafrevisionspåtegningen. Kapitel$5bidragerinaturligforlængelseafdenforetagneanalysemedendiskussionomkringproD cessenfremtildenfremtidigeregulering,omhandlendehvorvidtindholdetharbetydningforhend holdsvisforventningsdoginformationskløften. Kapitel$6kommerefterdetanalyserendeogdiskuterendeindholdiafhandlingen,medetempirisk bidragiformafvidenopnåetomkringøgetkommenteringfrarevisoristorbritannien,hvilkethar væretimplementeretpåforsøgsbasis.inddragelsenerplaceretførkonklusionenmedhenblikpå atbidragemedenekstradimension. Kapitel$7erkonklusionenpåafhandlingen.DenneviltagesitudgangspunktiafhandlingensanalyD seogdiskussionmedhenblikpåkonkretatsvarepåafhandlingensproblemformulering. 10

Kapitel121 1Teori1 Behovetforrevisioneropståetsomfølgeafindustrialiseringen,hvilkenmedførteenspredningi ejerkredsen,ogsomdermedskabteafstandmelleminvestorerneogde,somforvaltervirksomhed derne(ledelsen).afstandenmelleminvestorerneogvirksomhedsledelsenmedførteetbehovfor verificering af oplysningerne afgivet af virksomhedens ledelse. Denne verificering kunne ske ved revisionforetagetafenuafhængigogkompetenttredjepart(langstedetal.,2013,s.19). Der skete således en strukturel ændring af virksomhedsdriften, der opstod som følge af et øget kapitalbehov og heraf behovet for udefrakommende finansiering. Følgeligt krævede denneuded frakommende kapitaltilførsel ganske naturligt, at virksomhedens ledelse agerede ansvarligt og hervedskabtebedstmuligforrentningafdeninvesteredekapital(limperg,1985). Revisors opgave er således at sikre, at den information der videregives er forbundet med en vis gradafsikkerhed.foratkunnelykkeshermedkrævesdet,atrevisorforetagerenrækkehandlind gerforblåstemplingafdenkommunikeredeinformation.netophvilkehandlingerderkræves,er derfortsatikkeenkompletensforståelseaf,nårvisondrermellemrevisorerogregnskabsbrugerd ne.denneforskel er nærmere beskrevet nedenfor som forventningskløften mellem revisor og samfundet. 2.11Forventningskløft1(Expectation1gap)1 Henstillesfokuspåhvadderforståsvedrevisionsombegreb,vilderværeforskelligeopfattelser heraf.dennedifferenceiopfattelsenudgørenforventningskløft,daderikkeeroverensstemmelse iopfattelsenaf,hvadrevisorskalleveoptilogdermedlevere.forventningskløftenbestårsåledes af forskellen mellem, hvad samfundet, herunder regnskabsbruger, forventer af revisor, og hvad revisoropfattersomdetilstrækkeligehandlinger(beattie,1998). Forventningskløftenopstårsomfølgeaf,atforskelligegrupper,derharlegitimeinteresserirevisiD onsfunktionen, ikke har samme opfattelse af, hvad revisionen skal og bør indeholde. Disse ford ventningerindebærerbl.a.holdningertil,hvadderforståsvedrevisorsrolle,samthvilketansvar der er knyttet hertil(beattie, 1998). Dersynes fra samfundet og regnskabsbrugers side at være størreforventningertilrevisorspligter,ansvarogkonklusioner,enddertilrevisionsfagetpåbagd 11

grundafdennuværendereguleringburdevære.populærtsagtsynesderatværeenopfattelseaf, atrevisoransessomværende økonomiskpolitibetjent snarereendkommunikatorogblåstemd pler af en given virksomheds finansielle stilling (Chye Koh & Woo, 1998; McEnroe & Martens, 2001).Nårrevisorpåføreretgivetregnskabmedenblankpåtegning,synesinteressenterivisse tilfælde at forvente, at denne blanke påtegning fuldt ud bekræfter rigtigheden af de finansielle oplysningerafgivetiregnskabet.dettesynesklartatstridemodrevisorskonklusionipåtegningen om,atregnskabetgiveretretvisendebilledeogerrevidereteftergodrevisionsskik(mcenroe& Martens,2001;Speitzer&Jepsen,2013b). Offentlighedensfokusrettesmoddenneforventningskløftnetopitider,hvordeøkonomiskevilkår forvirksomhedsdriftsynesmindregunstige,ogdettebl.a.medføreropsigtsvækkendeogpludselid geøkonomiskeskandaler. Isituationerhvorøkonomiskeskandalerellerkriserrammervirksomheder,rejsesspørgsmåletom, hvorvidtrevisorburdehaveidentificeretogmeddeltoffentlighedenomdennesituationen.hertil kanderopståenforskelligforståelseaf,hvorvidtrevisorburdehavevurderetvirksomhedensford retningsmæssigedispositioner,sommuligvisliggertilgrundforskandalen.påtrodsafatdetteikd keerrevisorsopgave,kanderværeenalmindeligopfattelseblandtregnskabsbrugerneom,atind formationenburdeværeafdækketogkommunikeret.følgeligtplaceresendelafansvaretimange tilfælde hos revisor, om ikke andet så ofte i regnskabsbrugerens perception (Chye Koh & Woo, 1998). Hvorvidt det er revisors opgave at minimere denne forventningskløft eller imødekomme andre interesseriforbindelsemedrevisionenanalyseresnærmeresenereiafhandlingen. 2.21Informationskløft1(Information1gap)1 Informationsasymmetriopstårisituationer,hvorderikkeerligeadgangtildenyttigeogbrugbare informationer,somdannerbeslutningsgrundlagetforbeslutningstagerne.inærværendetilfælde, hvor informationsstrømmen flyder fra virksomhed til dennes interessenter gennem det udarbejd dederegnskab,opstårderenpotentielinformationsasymmetrimellemdisseparter,daadgangen til information vedrørende virksomhedens anliggender ikke synes ligeligt fordelt. Tilgængelig for 12

virksomhedensinteressentererbl.a.informationenkommunikeretiregnskabet,hvilketpåingen mådefuldtuddækkerdeninformation,somvirksomhedensledelseharadgangtil. Veduligeadgangtilinformationeropstårmulighederneforpotentiellekonflikter.Itilfældeafulige adgangtilinformationmellemvirksomheden/ledelsen(agenten),densejere(principalen)ogevt. øvrigeinteressenteropstårmulighedenforproblematikker,somnærmerekanillustreresvha.spild teorien. Spilteorien peger på to forskellige effekter af informationsasymmetrien (Scott, 2012, s. 21): D D Adverse$selection$ Moral$hazard$ Adverse$selectionopstår,nårenellerflereparterharenfordeliforholdtildeøvrigeparteriform afmereinformation,somdekanudnytteiengivenforretningstransaktion(scott,2012,s.21).add verseselectionerenproblemstilling,somkanopstå,nårvirksomhedenskalkommunikeretildend nes interessenter, hvilket i et stort omfang sker via de udarbejdede regnskaber. Informationen kommunikeretgennemregnskabeterlangtfraetudtrykforaltilgængeliginformationvedrørende virksomheden,hvorforderertaleomskjulte$informationer.derersåledespersoner,derbesidder en insider viden, som ikke er tilgængelig for en udenforstående investor, der opnår information bl.a.gennemregnskabet(scott,2012,s.21).regnskabetsinformationerblotudtrykfor,hvadder fra lovgiver og standardsætter fordreskommunikeret til den rationelle regnskabsbruger, og derd medudgørdennesbeslutningsgrundlag.detersåledesrevisorsopgaveatgivedeninformationen videre,derbetragtessomnyttigiforholdtilregnskabsbrugersbeslutningsgrundlag(scott,2012,s. 25). Moral$hazardopstår,nårenpartudnytterenmérDviden,derertilgængeligfornetopdennepart, menikkefordeøvrigeparter.udnyttelseafensådanvidenviltypisksketilfordelfordenpart,der eribesiddelseafdegivnemérdinformationerogtildennesegeninteresse.irelationtildennedend ståendebeskrivelseafprincipald/agentteorien,harprincipalenikkemulighedforfuldstændigtat overvågeagenten,hvorforderopstårmulighederfor,atagentenkanforetageskjulte$handlinger påbekostningafenforprincipalenøgetrisikobyrde.deterligeledesenvelkendtproblematik,at agentenvilforetageenafvejningafegenindsats,setiforholdtilhvadprincipalenforventerogbed lønner(scott,2012,s.26). 13

Deternærliggendeatbetragteinformationsometprodukt,derligesomandreprodukterladersig styre af udbud og efterspørgsel. Informationerne udbydes af virksomhederne og efterspørges af regnskabsbrugerne. Området er som bekendt ikke udelukkende styret af udbudsdefterspørgsels mekanismen,menerihøjgradogsåpåvirketafreguleringenpåområdet.efterspørgslenladersig dogikkeudenvidereignorere,daderløbendeskertilpasningidengældendelovgivning,hvilket ogsåerfundamentetfordenneafhandling(scott,2012,s.23d24).$ Nårregnskabsbruger,sombenytterinformationerne,opleverenforskelideninformation,somer udbudt,ogdeninformationsomefterspørgesforatkunnetræffederetteøkonomiskebeslutnind ger,opstårdereninformationskløft(iaasb,2011,s.8).informationskløftenbestårsåledesafden beskrevneinformationsasymmetri.informationskløftenkanillustreresvedhjælpafnedenstående figur,hvordetervisualiseret,hvilkeninformationderertilgængeligforregnskabsbrugerneogfor virksomhederneselv. Figur111O1Informationskløften1 Kilde:$(IAASB,$2011,$s.$9)$ Nårdereksisterereninformationskløft,hardetkonsekvenserforkapitalmarkederneogvirksomD hedenskapitalomkostninger.årsagentildetteerbl.a.,atdetforregnskabsbrugerkanværesvært fuldtatudnyttedeiregnskabetafgivneinformationerudendybereindsigtidenafrevisortilegned deviden.detteharbetydningforforståelsenafvirksomhedensøkonomisketilstand(iaasb,2011, s.8).netopdennemanglendeforståelseafvirksomhedensøkonomisketilstandogdenherafopd 14

ståedeinformationsasymmetrivilbetyde,atinvestorsomfølgeherafviløgekravenetildetford ventedeafkastafsineinvesteringer,dadenneusikkerhedøgerinvestorersrisikoforbundetmed investeringen,ogderforkræverdennehøjererisikopræmie.meddetteforøjemådetantages,at såvelvirksomhedsominvestorønskerinformationskløftenmindsket,dadetteudfraetteoretisk finansielt synspunkt vil betyde en lavere risikovurdering med en heraf lavere risikopræmie som følge.altdettetilgavnforsåvelinvestorsomvirksomhed. Determuligtatforestillesigforskelligemåder,hvorpådetermuligtatmindskeeninformationsD kløft. Lytter man til investorer og analytikere, er de af den overbevisning, at revisor ligger inde medviden,dervilværesærdelesbrugbartilminimeringenafinformationskløften(iaasb,2011,s. 9). 2.31Revisors1rolle1set1i1lyset1af1principal/agent1teorien1 Nedenfor vil der gives en redegørelse for principald/agentdteorien (p/adteorien) med henblik på belysningafbehovetforrevisionogrevisorsrolle,somfølgeafenspredtejerkreds,derharoverd ladtdedagligebeslutningertilenansatledelse.agentteorienbeskrivesmedhenblikpåsidenhen atsættedeforeslåedeændringerireguleringeniperspektivtilrevisorsrolle. Behovet for revision opstår i forbindelse med, at virksomhedsejere (principal), hyrer en ledelse (agent)tilatdrivevirksomheden.imodernetiderprincipalenogagentenofteikkelængereénog samme person, hvorfor der er brug for blåstempling af informationen, der gives fra agenten til principalen.deterudfradettebehov,atrevisionsfageteropstået,såledesatderkanafgivesind formationtilprincipalenogevt.andreregnskabsbrugeremedsikkerhedfor,atindholdetgiveret retvisendebillede. Etdistanceretforholdmellemprincipalenogagenten,sombeskrevetovenfor,ledertildenføromD talteinformationsasymmetri.principalenansætteragententilatledevirksomhedenpådagligbad sis.denneansættelseogoverdragelseafansvarmedfører,atdetforprincipalenikketilfuldeer muligt at overvåge de daglige beslutninger, truffet af agenten. Dette medfører en informationsd asymmetriiformafskjulte$handlinger(loft,1994,212),ogsåbeskrevetsommoral$hazardovend for.herharagentenmulighedforatudnytteenmérdviden,somikkeertilgængeligforandrepard ter.ligeledesharansættelsenafagentendeneffekt,atdetikkeermuligtforprincipalenatsikre sig fuldkommen information. Agenten er i besiddelse af informationer, som principalen ikke er, 15

hvorfordererertaleomskjulte$informationer,$hvilketogsåerbeskrevetovenforiformafadverse$ selection(loft,1994,s.212).foratvirksomhedenikkekunbliverstyretmedhenblikpåimødegåd elseafagentensinteresse,måprincipalensikreovervågningietpassendeomfang.somforudsætd ningtildetteteoretiskegrundlagomkringasymmetriskinformationerdetgrundlæggende,atbåd de principalen og agenten handler rationelt og forsøger at maksimere egen nytte (ElmDLarsen, 2006,s.35). Informationsasymmetrienersærligtendrivkraftbagbehovetforrevisionogmeddefinerersåledes revisorsrolle,sombl.a.gårudpåatmindskeinformationskløftenmellemprincipalenogagenten. MindskelsenafinformationskløftenerdermedetafledtproduktafrevisorsrollesomoffentligheD denstillidsrepræsentant.dereraltsåenbetydeligsammenhængmellemp/adteorienogbehovet forrevision. Merekonkretkanovenståendegennemgangafp/aDteorienmedfåtilføjelsersamletdefinerebeD hovetforrevisioniformaffølgendepunker(elmdlarsen,2006,s.29d31): Derskalværeenøkonomiskrelationmellemprincipalogagent SombeggehandlerratioD nelogforsøgeratmaksimereegennytte. Derskalskekommunikationafinformationmellemdetoparter Heriliggerdet,atderikD ke er lige adgang til information, hvorfor der er en informationsasymmetri mellem de to parter,hvilketkanmedføreproblematikkeromkringskjulte$handlingerogskjult$informati; on.ligeledesgiverkommunikationenanledningtil støj vedformidlingenafinformation. SelvedennekommunikationforanledigesprimærtpåbaggrundafprincipalensefterspørgD sel/behovforinformation. AgentensincitamenttilafgivelsenafinformationenerligeledesvæsentligibehovetforreD vision.detteincitamentopstårsomfølgeafagentensønskeomfralæggelseaføkonomisk ansvar,nåretjoberudført.dettebidragertildetgensidigebehovforrevision,somerbed skrevetnedenfor. 16

2.3.11Gensidigt1behov1for1revision1 Behovetforrevisionergrundlæggendebeskrevetovenforvedhjælpafdeoplistedepunkter.BeD hovetkandogmedfordelsupplerendebelysesfrabådeprincipalensogagentens(herrefererestil ledelsens)side. Principalenharsomnævntikkefuldkommenadgangtildeninformation,derliggerbagvirksomD hedensøkonomiskestilling.deterdenøkonomiskestillingogdermedogsåcashdflowet,dertypisk vilværeomendikkebestemmendesåmedbestemmendeforagentensaflønning.deterkunagend tenselv,derharkendskab,tilhvorstorendelafcashdflowet,derstammerfraagentensindsats, og hvor stor en del, der stammer fra udefrakommende faktorer. Er regnskabet, der aflægges af agenten,detenestegrundlagprincipalenhartilatvurderevirksomhedensperformanceudfra,vil agentenhaveenstorindflydelsepåvurderingenafegenindsats. Detteudslagafasymmetriskinformationkanafprincipalenmodvirkesvedatansætte/hyreenreD visor.somnævntønskerprincipalensomfølgeafinformationsasymmetrienrevisorsverificeringaf den af agenten afgivne information. Denne verificering er for principalen med til at sænke den omkostningellerrisiko,somprincipalenbærerveddenomtalteadskillelsemellemejerogledelse. Såfremtderikkesketeblåstemplingafinformationfraagenttilprincipal,villeprincipalnaturligvis sænkeaflønningenafagenten,daprincipalenherafbærerenstørreomkostning/risiko.daagend ten naturligvis ønsker en højere honorering, ønsker netop agenten, at revisor blåstempler inford mationen, som videregives til principalen. Dette sænker som nævnt principalens omkostd ning/risiko,hvilketforagentenvilføreenhøjerehonoreringmedsig(loft,1994,s.221). Agentensindsatsvurderesogbedømmespåvirksomhedensvelbefindende.DerforerdetvæsentD ligtforagentenatkunnepræsentereetregnskabforprincipalen.virksomhedensnutidsværdiog ledelsensaflønningladersigistorgradpåvirkeafdetaflagteregnskab(loft,1994,s.224).vedat forsyneregnskabetmedenrevisionspåtegning,jf.figur2,tilføresderværditilindholdetafinford mationenindeholdtietsådanaflagtregnskab,dadererstørregradafsikkerhedforatindholdet erretvisende. 17

Figur121 1Agent/Principal1teoretisk1model1 Kilde:$(Loft,$1994,$s.$215)$ Jf. figur 2 er det revisors opgave at foretage revision af det regnskab, der aflægges af ledelsen. Detteskerforatsikre,atledelsenikkeaflæggerregnskabetpåenmåde,sådetiovervejendegrad sikrerledelsensegneinteresser.medrevisorsbidragerdetmuligtatsikre,atregnskabetaflægges ioverensstemmelsemedeksterntfastsatteregler,gennemsinblåstemplingheraf.såledesopnår principalenhenholdsvistetregnskabogendertilhørenderevisionspåtegningfradetoagenter(led delseogrevisor).principalenansætterderforrevisorforatminimeresinrisiko,hvilketerberettid get,darevisorstilstedeværelseskalsikre,atderaflæggesetregnskab,somgiveretretvisendebild lede(loft,1994,s.218). Behovetforrevisionersåledesbestående,jf.ovenståendegennemgangafp/aDteorien.DeterligeD ledesklart,atdereksisterereninformationsasymmetrimellemprincipalenogagenten.denneind formationsasymmetrierdereretkonstantønskeomatminimere,dadetvilmedføreetbedrebed slutningsgrundlag for principalen. Det er netop på baggrund af dette ønske, at der er vedtaget ændringerafrevisionspåtegningen,ogdetanalyseressenereiafhandlingen,hvorvidttiltagenepod sitivtkanpåvirkeinformationsasymmetrien. 18

Kapitel131 1Den1nuværende1regulering1 Revisionspåtegningenerdendelafregnskabsrapporteringen,hvorrevisortilkendegiversitsynpå detaflagteregnskab.denuafhængigerevisorspåtegninghartilformålatfjernedeneksisterende bias fra virksomhedens kommunikation med omverdenen. Dette er netop, som beskrevet i gend nemgangen af p/adteorien, revisors job som den uafhængige tredjemand. Revisor giver gennem sin påtegning de oplysninger, som for regnskabsbruger er nødvendige for at opnå vished om, hvorvidtregnskabetgiveretretvisendebilledeafvirksomhedensfinansiellestilling. 3.11Den1nuværende1revisionspåtegning1 Nårrevisorskaludformerevisionspåtegningogindholdetheri,erderpåingenmådefritlejdeherD til. Revisionspåtegningen er underlagt en række formkrav og øvrig regulering, som bestemmer indholdetogopbygningenafdenne.formkravenetilrevisorspåtegningafetrevideretregnskaber atfindeiisa$700;seriensamtidanskregiibekendtgørelse$2013;04;17$nr.$385$om$godkendte$revi; sorers$erklæringer(erklæringsbekendtgørelsen)(langstedetal.,2013,kapitel3) 6.Heriopstilles de formelle krav til udformningen af revisors kommunikation og konklusioner. Den uafhængige revisorspåtegningafregnskaberskalderforsomminimumindeholdefølgendeidennævnterækd kefølge: Den1uafhængige1revisors1erklæring1 Til1kapital1ejerne1i1ABC1 Erklæring1på1regnskabet1(ISA$700$+$Erklæringsbekendtgørelsen)$ Identifikationafdetreviderederegnskabogdenanvendteregnskabsmæssigebegrebsramme. Ledelsens1(ellerandenpassendebetegnelses)1ansvar1for1regnskabet1(ISA$700)$ Afsnittetbeskriveransvaret,derpåhvilerpersonerneidenregnskabsaflæggendevirksomhed,som eransvarligeforregnskabsudarbejdelsen.afsnittetindeholderligeledesenomtaleafansvaretfor opstilledenødvendigeinternekontrollerforatkunneudarbejdeetregnskabudenvæsentligefejl. 6 Forangivelseafspecifikformuleringafrevisionspåtegningen,sebilag5. 19

Revisors1ansvar1(ISA$700$+$Erklæringsbekendtgørelsen) En omtale af revisors ansvar i forbindelse med den udtrykte konklusion på det reviderede regnd skab.afsnittetomfatterdesudenenomtaleafoverholdelseafinternationalrevisionsstandarder, etiskeregler,øvriglovgivningsomrevisorharværetunderlagtiforbindelsemedpågældendered vision,samtenomtaleafdetudførtearbejde,revisorshensyntagentildeopstilledeinternekond trollerogomtaleafdetopnåederevisionsbevis. Forbehold1(ISA$705$+$Erklæringsbekendtgørelsen) Findesderiregnskabetvæsentligfejl,manglerellererrevisorikkeistandtilatopnåtiltrækkeligt ogegnetrevisionsbevisfor,atregnskabeterudenvæsentligefejl,skalrevisoridetteafsnitangive sådanneomstændigheder. Konklusion1(ISA$700,$705$+$Erklæringsbekendtgørelsen) RevisorudtrykkerhersinkonklusionomdetretvisendebilledeafselskabetsfinansiellestillingunD derhensyntagentilde/detiovenforpotentieltangivneforbehold. Supplerende1oplysninger (ISA$706$+$Erklæringsbekendtgørelsen) FindesderfrarevisorssidebehovforathenlederegnskabsbrugersopmærksomhedpåforregnD skabsbrugervigtigeforholdvedrørenderegnskabetellerrevisionen,harrevisormulighedfordetd te. Somsupplementhertilskalrevisor,jf.Erklæringsbekendtgørelsen 7,stk.2,giveensupplerende oplysning,såfremtlovgivningenombogføringogopbevaringafregnskabsmaterialeikkeeroverd holdt, og overtrædelse ikke er uvæsentlig. Opnår revisor gennem sit arbejde en begrundet ford modningom,atledelsenkanifaldeserstatningsdellerstrafansvar,skalderligeledesgivesensupd plerendeoplysning. Erklæring1i1henhold1til1anden1lovgivning1og1øvrig1regulering(ISA$700) 1 Der kan i visse jurisdiktioner være specifikke krav til yderligere overholdelse af given lovgivning, hvoromrevisorerklærersigidetteafsnit.1 Udtalelse1 om1 ledelsesberetningen såfremt en sådan forefindes1 (Erklæringsbekendtgørelsen$ +$ 20

ISA$720) Erklæringsbekendtgørelsen dikterer, at revisor til enhver tid positivt skal erklære, at ledelsesbed retningen er gennemlæst og er i overensstemmelse med det aflagte regnskab. Med den nugæld dendeisa720skalrevisorblotoplyse(gennemetforbeholdellerensupplerendeoplysning),såd fremtderervæsentliginkonsistensmellemdeøvrigeoplysningeriårsrapportenogdenrevidered dedeldenne. Revisors$underskrift$ Datering$ Revisors$adresse$ SåvelafsnittetomhandlendeledelsensansvarsomafsnittetomrevisorsdittoerheltåbenlysttilføD jetforatgiveregnskabsbrugerenforståelseaf,hvemdereransvarligforataflæggeregnskabet, oghvemdereransvarligforatblåstempledetaflagteregnskab.veddennepræciseringafledeld sens ansvar samt revisionensd og revisors mål foretages der med regnskabsbruger en forventd ningsafstemning af, hvad denne vil kunne forvente fra den udtrykte konklusion. Herved opnår regnskabsbrugerenforståelsefor,påhvilkenbaggrundrevisorudtrykkersinkonklusion,fornetop ikkeatopnåenforskelligartetopfattelseaf,hvadrevisorskonklusionerudtrykfor(iaasb,2011,s. 7). Forventningsafstemningen gennem beskrivelsen af de overordnede linjer af revisors udførte arbejdeerheltunægteligttilføjettilrevisionspåtegningensometmålforatgøredentidligereomd talteforventningskløftsåsmalsommulig.formåletmedatmindskeforventningskløftenernaturd ligvis, at regnskabsbruger skal træffe beslutninger på det rette grundlag (Speitzer & Jepsen, 2013b). Har regnskabsbruger en anden opfattelse af revisors konklusion og baggrunden herfor end den baggrund, revisor reelt set med nugældende regulering udtrykker sin konklusion på grundlagaf,vilregnskabsbrugerikkeværeistandtilatbenytterevisorskonklusionerkorrekt.det er essentielt for regnskabsbrugers anvendelse af revisors konklusioner, at der sker en forventd ningsafstemningmellemregnskabsbruger,revisorsudførtearbejde,ogdetarbejderegnskabsbrud gerforventer/antagerudførtafrevisorforopnåelseafmåletforensmallereforventningskløft. ModsatovenståendeomtaleafledelsensDogrevisorsansvarerderikkekravtilomtaleafrevisors håndteringafgoingconcerninogetsærskiltafsnitirevisionspåtegningen.eneventuelomtaleskal 21

derfor ske under en af de eksisterende overskrifter i den ovenstående illustration af den nuvæd rende påtegning. Idet forholdet omkring going concern er væsentlig i forhold til den fremtidige regulering,erdernukortredegjortforrapporteringenherafidennuværenderevisionspåtegning. ErregnskabetaflagtefterIFRSogsupplerendekravfraÅRL,erregnskabetaflagtunderforudsætD ningafgoingconcern.detteerudgangspunktet,jf.ias1,25ognedenståendehenvisningtilisa 570,2,ligesomdeterengrundlæggendeforudsætning,jf.ÅRL 13,stk.1,nr.4,atårsrapporten udarbejdesmedenformodningomgoingconcern. Etregnskab,derudarbejdesmedetgenereltformål,erudarbejdetunderforudsætningafgoing concern,medmindredeterledelsensklareintentionatlikviderevirksomhedenellerindstilledrifd ten,jf.isa570,2ogårl 13,stk.1,nr.4.DetersåledesoptilvirksomhedensledelseattagestilD lingtil,omregnskabetskalaflæggesmedgoingconcernsomvalgtregnskabsmæssigprincip. AfhængigafvirksomhedensvalgafregnskabsmæssigprinciperdetoptilrevisoratopnåtilstrækD keligoverbevisningfor,hvorvidtvalgeterrelevant.dennevurderingkanforrevisionspåtegningen medføreenrækkeudfald,somernærmereangivetitabellennedenfor. Tabel121 1Going1concern1nuværende1regulering1 Kilde:$(Erhvervsstyrelsen,$2014)$ 22

Forrevisorerdermulighedforenrækkeudfald,såfremtdererenighedelleruenighedmedledelD sensvalgafregnskabsprincip.hererdermulighedforatrevisor: D D D Tagerforbehold Giversupplerendeoplysningervedrørendeforholdiregnskabet Giverenafkræftendekonklusion DerskalsåledesfrarevisorgøresopmærksompåforholdvedrørendegoingconcernietafafsnitD teneidennuværenderevisionspåtegningen,hvilketernærmerebeskrevetovenforidetteafsnit. Dermederderikkenogetsærskiltafsnitirevisionspåtegningen,dererforbeholdtgoingconcern. Itilfældeaf,atrevisorerenigiledelsensvalgomregnskabetsudarbejdelseunderforudsætningaf goingconcern,tilsigerdennuværendeisa570ikke,atrevisorskalgøreopmærksomherpåviared visionspåtegningen,forudendenimplicitteopmærksomhed,dergivesviaenblankpåtegning(for hvadderangårgoingconcern). 3.21Motivation1for1ændringer1i1reguleringen1 For områder der er underlagt regulering, er det naturligt, at der løbende sker tilpasning af den gældenderegulering,detteforheletidenatsikre,atrammernebidragertildetbedstmuligeudd bytte.reguleringenomkringrevisionspåtegningenharligeledesværetunderlagtforbedringer.de senereårsforetagneændringerharhaftfokuspåmindskelseafforventningskløften(iaasb,2011, s.4).deterimidlertidikkedehistorisketiltagviidenneafhandlingvilhavefokuspå,menistedet de aktuelle ændringer, som primært har som mål at adressere problematikken omkring den ind formationskløft, der opleves i forbindelse med den finansielle rapportering samt den velkendte forventningskløftrelaterettilrevisorsudførtearbejde. IAASBhari2006indledtinternationaleakademiskeundersøgelsermedhenblikpåatfåindsigti regnskabsbrugersperceptionafrevisorspåtegning(iaasb,2012,s.3).påbaggrundafdenviden, somiaasbharindsamlet,stårdetklart,atdererbehovforændringer,idetdererenklarefterd spørgselfraregnskabsbrugeromkringøgettransparensvedrørendevæsentligeforholdiregnskad betogdenafrevisorindsamledeviden(iaasb,2012,s.3).denuafhængigerevisorspåtegninger som bekendt revisors stemme til regnskabsbruger, men regnskabsbruger synes på nuværende tidspunktatmene,atrevisorsstemmetilstadighedfortiernyttigvidentilbrugforregnskabsbrud 23

gers beslutningsgrundlag. Dermed ikke sagt at revisors kommunikation for regnskabsbruger ikke tilførerværdi,hvilkendenihøjgradgør,jf.anskueliggørelsenip/adteorien,mendenneværditild førsel,menerregnskabsbruger,kanøgesgennemændringafrevisorskommunikationipåtegnind gen(iaasb,2011,s.8). Denprimæreefterspørgselefterforbedringerafrevisionspåtegningenkommerfrainstitutionelle investorerogfinansielleanalytikere,somanvenderrevisorspåtegningtilatudledeinformationerd nefradestadigmerekomplekseregnskaber(iaasb,2012,s.3).deterikkealenedisseinteressend ters forespørgsel, der kaster lys over behovet for forbedringer. Den seneste finansielle krise har ogsåefterladtgrundlagforforbedringer.øgetgennemsigtighedforbundetmedvirksomhedernes regnskaberkanaltandetligeforbedremarkedernesoptagafdeninformation,dergivesfravirkd somhederne(iaasb,2012,s.4).dettevilbetydefærreoverraskelser,somkanfånegativekonsed kvenserforinteressenterne,menogsåforsamfundetgenerelt. 3.2.11Høring1i1forbindelse1med1behov1for1tiltag1 MedudgangspunktidetConsultationPaper,somerudsendtafIAASB,ogdehertilhørendeComD ment Letters, som indsendes af interessenterne, belyses det hvilke basale behov og indledende overvejelser,dergørestilgenstandfordesenereimplementeredetiltagvedrørendereguleringen. Iforbindelsemedhåndteringenafnedenståendeomstændigheder,derkalderpåforandringer,er gennemgangenopdeltsåledes,atderførstskerenidentificeringafdeoverordnedeproblemstild linger Generelt$ identificerede$ problemer, hvor de dertil knyttede kommentarer benyttes til at sætte forholdene i perspektiv. Dernæst belyses muligheder$ for$ forbedringer$ af$ nuværende$ ind; hold$i$revisionspåtegningen og Revisors$kommentarer$på$signifikante$forhold,ligeledesmedden ekstradimensionsomcommentlettersfrarespondenternebidragermed. 3.2.1.1%Generelt%identificerede%problemer% Problemer,dereksistererirelationtildennuværendepåtegning,eridentificeretviaakademiske undersøgelser og IAASBs eget opsøgende arbejde (IAASB, 2011, s. 5). Disse problemer belyses i kontekstenafforventningsdoginformationskløften. InformationindsamletgennemIAASBsundersøgelserpegerpå,atfølgendeforholdkanforbedresi revisionspåtegningen(iaasb,2011,s.6d7). 24

a. Revisionspåtegningenopfattesikkesomværendeligesånyttigsomdenkunnevære,når dersespådeøvrigeelementerendkonklusionen. b. Regnskabsbrugerepegerpå,atderermegeteksisterendeinformation,somønskesindsigt i,vedrørendevirksomheden,somikkevideregivesviaregnskaber,revisionspåtegningeller andrepåkrævedekommunikationsveje. c. Kommunikationsværdienafrevisionsrapportenkanforbedresvedhjælpafrestrukturering ogreformulering. Deforetagneundersøgelserviser,atregnskabsbrugersperceptionafkvalitetenafdenudførtereD visionkorrelerermedinformationsværdienafrevisionspåtegningen(iaasb,2011,s.7).denstand dardiserede revisionspåtegning bidrager kun med en ringe grad af information til regnskabsbrud ger. DenaktuelleinformationskløftillustrererregnskabsbrugersbehovformereindsigtideninformaD tion revisor og virksomhed besidder. Regnskabsbrugere har i de indledende undersøgelser bl.a. foreslået, at revisor kunne rapportere følgende informationer til offentligheden(iaasb, 2011, s. 9): D D D D D D ForretningsD,driftogrevisionsrisici,somrevisormenerertilstede. Betydeligeproblemstillingerforrevisionenoghåndteringenheraf Hensigtsmæssighedenafregnskabspolitikken Ændringeriregnskabspolitikkenderharbetydeligindflydelse Metodeogvurderingeriforbindelsemedværdiansættelseafaktiverogforpligtigelser Kvalitetenogeffektivitetenafledelsesstrukturenogrisikostyringen. Detopfattesgenereltsomenkvalitetsstemplingafdeovenståendeinformationer,nårdeterreviD sor,derrapportererdissedirektetilregnskabsbrugere.dervildogfordisserapporteringsmulighed der opstå problematikker. Det er revisors opgave at verificere, hvad der i regnskabet angives, hvorforrevisormeddennugældenderegnskabsreguleringikkelængerevilhaveselvsammeopgad ve, da flere af ovenstående punkter ikke af ledelsen rapporteres i regnskabet. Foruden dette vil revisor ved rapportering af ovenstående skulle vurdere hensigtsmæssigheden af virksomhedens forretningsdispositioner,hvilketpåingenmådeerrevisorsnuværendeopgave. 25

DererdesudenifølgeIAASBenudbredtopfattelseaf,atøgetgennemsigtighedafdetaflagteregnD skab og den tilhørende revisionspåtegning er nødvendig i relation til følgende punkter (IAASB, 2011,s.8): Centralerisiciiforbindelsemedregnskabsaflæggelsenoghåndteringenheraf Dengennemførterevisionogcentralerisikoområderiforbindelsehermed Hvorvidt de udvalgte grupper af respondenter er enige heri, belyses ved hjælp af de indsendte svartilconsultationpaper. Generelthilsesforbedringsforslagenetilrevisionspåtegningenvelkommenpåtværsafdeudvalgte grupperafrespondenter.deterisærikølvandetafdenfinansiellekrise,atbehovetforforbedrind gerersynlige.bcbs 7 fremhæver,atdetnetopervigtigt,atderiopfattelsensikreshøjkvalitetaf denudførterevision,dadetteøgermarkedetstillidhertil,hvilketersærligtvigtigtiøkonomiskudd fordredeperioder. Dererdogikkeenentydigeopfattelseaf,atdeterrevisoralene,derskalgenetableretillidtilmarD kedet.iais 8 mener,atdetprimærterledelsensopgaveatmindskeinformationskløften,som,jf. IAASB,erenafmåderneatsikregrundlagforøgettillid.Revisorsbidraghertilkunneværeiformaf informationomkring,hvordanselverevisionenerudført. Fra revisionshusene er man også interesseret i at imødekomme nævnte behov. Specifikt mener KPMG,atdeternødvendigtatimødekommeefterspørgslenfrainvestorerogandreregnskabsbruD gere.samtidigharmandogmarkantfokuspå,atdeterledelsensopgaveatrapporteredenefterd spurgteinformation,ogrevisorsopgaveeriforlængelseherafattilføredenformidledeinformatid on pålidelighed. Således gøres der generelt opmærksom på, hvem der er den primære kilde til original$information 9 omkringvirksomhederne nemligvirksomhederneselv.svarenefrabig4 henviserenstemmigttil,atderikkebørskeforskydningerirollernemellemledelsen/tcwgogred visor. 7 EndelafMG 8 EndelafMG 9 Informationomkringvirksomheden,derikkevilleværegjortoffentlig,hvisellersikkevirksomhedenselv havdegivetinformationen. 26

Regnskabsbrugere,herunderinvestorer,dererenstærkdrivkraftbagmotivationenforændringer ireguleringen,erogsåopmærksommepå,atdetikkeerrevisorsopgaveatbidragemed original$ information. Derfor skal den øgede information komme fra ledelsen i virksomheden, men med supplementfraenforbedretrevisionspåtegningifølgeeumedions 10 svar.blackrock 11 erogsåopd mærksommepåansvarsfordelingenmellemledelsenogrevisorogpegerpå,atrevisorsbidragtil øgetinformationkanskeiformafenmeresubjektivrevisionspåtegningenddennuværendemed getobjektivepåtegning.dennemeresubjektiverapporteringkanifølgeeumedionbl.a.skeiform af revisors nærmere beskrivelse af foretagne handlinger, og dermed flyttes fokus hertil, i stedet fordetstorefokuspåansvarsfralæggelseogbegrænsninger,dereridennuværenderevisionspåd tegning. Problematikkenomkildentiloriginal$informationfremsatovenforsynesberettiget,dadetervirkD somheden,derbørværedenprimærekildetilvirksomhedsspecifikkeoplysninger.istilmeddenne problematik er der fremsat synpunkter om en til regnskabsrapportering mere holistisk tilgang. IAASBharikkebemyndigelsetil,forudenindholdetirevisionspåtegningatfastsættekravtilindD holdetidenfinansiellerapportering(ifac,2015). DennuværenderevisionspåtegningindeholderafsnitteneomhandlendeledelsensogrevisorsanD svar,detteietforsøgpåatmindskeforventningskløften.kritikkenafnetopdissebeskrivelsergår på,atdertilstadighedsynesateksistereenganskebredkløftmellemregnskabsbrugersforventd ningertilrevisorarbejde,ogdetarbejderevisorreeltudfører.debeskrevneafsnitomansvarsford delingenmellemledelseogrevisorsynesregnskabsbrugerikkeatfindetilstrækkeligtværdigivend de,dadettebloterengeneriskbeskrivelse,somikkefortællernogetomdenudførterevisionaf detunderliggenderegnskab.revisorspåtegningopfattessomenstandardtemplate,somforuden revisorskonklusionikkegiverregnskabsbrugermegenværdi(iaasb,2011,s.6). SynspunktetdelesafHermesEquity 12,somforholdersigkritisktiludformningenafdennuværenD derevisionspåtegning,derbl.a.sessomenfølgeafdettidligerenævntehistoriskefokuspåford ventningskløften.denhistoriskeopmærksomhedpåforventningskløftenfindesstærktovervurded ret,ogdettehardirektehaftennegativindflydelsepårevisionspåtegningen,daderfrarevisorer 10 Investor 11 Investor 12 Investor 27

forstortetfokuspåbeskrivelsenaf,hvadderikkeerforetagetistedetforatrapportereomde foretagne handlinger. Dette leder til Hermes Equitys forslag om at droppe alle beskrivelser af, hvadrevisionenikkeindebærer,oghvadderikkeerforetagetafrevisor.istedetbørrevisormere tydeligtbeskrivebreddenafdetudførtearbejdeoggiveoplysninger,somermerevirksomhedsd specifikke. Påtværsafalleinteressenternestårdetklart,atforbedringererkærkomne,menikkeforenhver pris.detervigtigt,atdersammenmeddegodeintentioneromforbedringereretfokuspåomd kostningerne forbundet med revisors involvering. Derfor må forbedringerne vurderes ud fra en afvejningafsåveldepositivesomdenegativekonsekvenser. HvorvidtinputtetfradeinddragederespondenterogIAASBsegneundersøgelservedrørendeænD dringerneireguleringenforfølges,vilnærmereanalyseresiafhandlingenskapitel4. 3.2.1.2%Muligheder%for%forbedringer%af%nuværende%indhold%i%revisionspåtegningen% Ifølgeovenståendeafsnitomhandlendegenerelleforbedringsforslagtilrevisionspåtegningengives dernuenmerespecifikkritikafdennuværenderevisionspåtegning.kritikkengårprimærtpåindd holdetafpåtegningenogpræsentationenheraf. IrelationtildenovenståendekritikafgeneriskebeskrivelserafledelsesDogrevisorsansvarerder ikkeenensopfattelseblandtinteressenterneom,hvilkenbetydningændringerafdisseafsnitvil få,hvorformotivationforændringeridenneforbindelseikkeerentydigpåtværsafdemedtagede grupperafrespondentertilconsultationpaper. PådenenesidestårKPMGogflereinvestorer(bl.a.HermesEquityogEumedion)meddenholdD ning,atenudeladelseafdisseafsnitirevisionspåtegningenikkevilføretilnogenforøgelseafford ventningskløften.istedetkunnebeskrivelsenafansvaretskepåenoffentligtilgængelighjemmed side, hvor de regnskabsbrugere, der måtte have interesse, frivilligt kan indsamle informationen. Ved eksportering af disse afsnit i revisionspåtegningen mener KPMG dog ikke, at beskrivelse af disseforholdskalværemereomfattendeend,hvaddeerpånuværendetidspunkt. PådenandensidestårIAIS,EY,Deloitte,PWCogregnskabsaflægger,somerenigeom,atafsnitteD nevedrørendeledelsesdogrevisoransvarikkemåfjernesfrarevisionspåtegningen.alleerdeenid ge om, at det vil have en negativ betydning på forventningskløften, hvis afsnittene ikke er inded 28

holdtirevisionspåtegningen.pwcerafdenopfattelse,atselvomderertaleomstandardtekster, erdissebetydeligeforregnskabsbruger,dadeteretvigtigtudgangspunktforansvarsfordelingen mellemledelsenogrevisor. Etandetproblemudpegetafregnskabsbrugerne,somadresseresmodbrugersforståelseafrevisiD onspåtegningen,erdetanvendtesprogheri.detladerikketil,atregnskabsbrugerogrevisorhar samme opfattelse af den angivne ordlyd i påtegningen. Ordsammensætninger som retvisende$ billede $( fair$presentation ), væsentlighed $( materiality ), væsentlig$fejl $( material$misstate; ment ), høj$grad$af$sikkerhed $( reasonable$assurance )harforrevisorogregnskabsbrugerikke sammebetydning,hvorforregnskabsbrugerikkeeristandtilatforstådetgrundlag,hvorpårevisor udtrykkersinkonklusion(iaasb,2011,s.14).medenmanglendeforståelseafrevisorsgrundlag fordenudtryktekonklusion,vildetteforregnskabsbrugerbetyde,atdennebaserersinagerenpå et misforstået beslutningsgrundlag, hvilket på ingen måde er hensigtsmæssigt hverken for regnd skabsbrugerellereffektivitetenafdefinansiellemarkeder. EY kommer med forslag om, at specifikke termer(reasonable assurance, materiality og material misstatement)børforsynesmedendefinition.detteerogsåettiltag,derfremsættesafiais 13, somforeslår,atdergivesennærmereforklaringtilfagspecifikketermer,eksempelvisiettilhørend deappendiks.etandetforslag,somerfremsatafhermesequity,kommeriforlængelseafderes forslagomatekskluderebeskrivelsenafledelsensdogrevisoransvarirevisionspåtegningen.vedat ladedissebeskriveonline,kunnederidenforbindelseskenærmerebeskrivelseaffagspecifikke termer,hvilketefterderesoverbevisningvilbidragetiløgetinformationsværdi. ForudenkritikkenomkringsprogbrugetfindesdetafIAASBkritisabelt,atkonklusionenpårevisiD onspåtegningenerplaceretsidst,danetopdennedelafpåtegningen,forregnskabsbrugersynes atværedenvigtigstedelogudgøredenstørsteværditilførsel(iaasb,2011,s.6).pågrundafkond klusionens væsentlige betydning foreslås det, at denne skal have en mere prominent placering øverstirevisionspåtegningen. 13 EndelafMG 29

3.2.1.3%Revisors%kommentarer%på%signifikante%forhold% RevisorskommentarerpåforholdvedrørendedenudførterevisionfindesafregnskabsbrugerinteD ressant,fordirevisorquadetudførtearbejdeharensærligindsigtidenpågældendevirksomhed, dererunderlagtrevisionen.informationersombekendt,jf.ovenståendegennemgangafinformad tionskløften,nøglentilforståelseafvirksomheden. ManerfraIAASBalleredeopmærksompå,atdetikkeeruproblematiskatøgegradenafrevisors kommentarer på forhold vedrørende den udførte revision. De flere kommentarer fra revisor til regnskabsbruger risikerer at skæmme lyset af revisionspåtegningen, og dermed flytte fokus fra revisors endelige konklusion (IAASB, 2011, s. 16). Ligeledes viser undersøgelser, at supplerende oplysningeropfattesnegativtafbrugereogdermedtilegnerinformationenenbetydning,denne ikkeoprindeligtertiltænkt(iaasb,2011,s.17). Den øgede information, der gennem de udførte undersøgelser efterspørges, kan efterleves ved entenatudvidedeteksisterendeområdevedrørendesupplerendeoplysningerellervedattilføje nyeafsnittilrevisionspåtegningen.medbaggrundiovenståendeudprægedenegativeholdningtil supplerendeoplysningersynesetnytafsnitirevisionspåtegningatbidragemestpositivt. Detforeslås,atrevisorsyderligevideregivelseafinformationkanskeiformafinformationomden udførterevisionoginformation,dergiverindsigtivirksomheden.deninformation,derpotentielt kangivesomkringdenudførterevision,kaneksempelvisbeståafnedenståendepunkter(iaasb, 2011,s.17): Informationomkringområdersærligtudsatforvæsentligefejliregnskabet,someridentiD ficeretafrevisor.herunderogsåkritiskeregnskabsmæssigeskønogforhold,somerunderd lagtusikkerhediforbindelsemedmåling. InformationomkringområderderersærligtbehæftetmedrevisorsprofessionellevurdeD ring. Informationomkringvæsentlighedsniveauetsomanvendesafrevisor. Informationomkringvirksomhedensinternekontrollerogevt.revisorsfundafsvagheder heri. 30

Information omkring områder der har været særligt vanskelige i forbindelse med revisiod nensamtudfaldetderpå. Ovenståendemuligetiltagskalsesilysetaf,atmanfraIAASBeropmærksompå,atdetikkeerreD visorsopgaveatbidragemedinformationomkringvirksomheden,derliggertilgrundforrevisiod nensomdenprimærekilde. Reaktionerne,dererafgivetviaCommentLetterstilforslageneiConsultationPapervedrørende øget kommunikation fra revisor omforholdvedrørendeden udførte revision, må betegnes som værendenuancerede.svarenevidnerom,atdetteeretområde,derefteraltatdømmekanbid dragetilenbedrekommunikationtilregnskabsbrugerne,menatdeternødvendigtattrædevard somt,dadetikkeerudenkonsekvenseratforetageændringerpåområdet. TildeovenståendeforslagbemærkerIAIS 14,atdermedfordelkangivesmereinformationfrareviD sor med henblik på at mindske forventningsd og informationskløften. Nærmere er man hos IAIS positiveoverfor,atrevisorafgiverinformationeromkring:udførtehandlinger,artenafrevisionsd bevisogrevisorsvurderingeromkringforhold,dererunderlagtledelsensskønogrevisorstilgang tilområder,underlagtusikkerhedomkringindregningogmåling.bcbs 15 erogsåinteressereti,at revisorbidragermedinformationomkringprocessen,hvilketimpliciterdetsammesomiais fored spørger. DerergenereltopbakningfraBig4,nårdetkommertiloplysninger,derkanhjælperegnskabsbruD gertilatnavigereidetiforvejenpræsenteredemateriale.dethilsesvelkomment,atderforetages tiltag,somkanhenlederegnskabsbrugersopmærksomhedpåområder,dererbehæftetmedrisid koforvæsentligefejl,betydeligregnskabsmæssigeskønellerrevisorsprofessionelledømmekraft etc.vedathenlederegnskabsbrugerensopmærksomhedeksplicitpådestederiregnskabetsikres det,atderikkeskerforskydningirollernemellemvirksomhedensledelseogrevisor. EYersomangivetlydhøreoverforoplysningerirevisionspåtegningen,derhjælperregnskabsbruD ger med at navigere i regnskabet, men er ikke støttende overfor yderligere information i revisid onspåtegningen,dadettekanmudrebilledetafledelsensdogrevisorsrolle.såledesgivesderfra EYudtrykfor,atmanikkemener,deterengodløsningatladerevisormedtageinformationom 14 EndelafMG 15 EndelafMG 31

revisionsprocessen,beskrivelseafspecifikkehandlingervedr.visseområderiregnskabetellerand deninformation,dersynesatskæmmelysetafkonklusionen.netopopfattelsenafkonklusioneni revisionspåtegningenmåikkeladesunderminereafrevisorsrapporteringomkringrisikofyldteford holdvedrevisionen,væsentlighedsniveauellerområder,dererunderlagtrevisorsprofessionelle dømmekraftifølgedeloitte. Deinteressenter,derharværetmedtilatfremskyndeprocessenomkringtiltagenetilrevisionspåD tegningen,skalfindesblandtdengruppeafrespondenter,dererregnskabsbruger,hvorforderes svarogsåerinteressanteidennesammenhæng. HermesEquity 16 bibringerdetsynspunkt,atregnskabsbrugerneerinteresseretiatfåindsigtide forhold,sommellemrevisorogtcwggiveranledningtildrøftelser.hermesequityerafdenopd fattelse,atområder,dererunderlagtvæsentligkommunikationmellemdetoparter,ogsåervæd sentliginformationforregnskabsbrugeriforbindelsemedanvendelseafdetaflagteregnskabsom informationsgrundlag. HerudovergivesderfraBlackRock 17 udtrykfor,atdererenrækkeforhold,somrevisoralleredei forbindelsemedrevisionenhartagetstillingtil,somkunneværeinformativeforregnskabsbruger. Herfremhævesdetbl.a.,atBlackRockønskerindsigtiusikkerhederforbundetmedgoingconcern, revisorsprocedureriforbindelsemedvæsentligeforholdiregnskabet,samtnærmereinformatid on,derbidragertilatnavigereidestadigmerekomplekseregnskaber. Detstår,jf.ovnstående,nuklart,atregnskabsbrugerogBig4ermotiveretforændringer.Big4er dogikkeuforbeholdende,dadetkanfånegativekonsekvenserforværdienafdeninformation,der afgivesatrevisor,ogeksempelvisføretiletmereuklartbilledeafkonklusionenirevisionspåtegd ningen. 16 Investor 17 Investor 32

Kapitel141 1Den1fremtidige1regulering1af1revisionspåtegningen1 Fradentidligeregennemgangafdennuværenderevisionspåtegningrettesfokusnuistedetmod den fremtidige regulering af revisionspåtegningen for regnskaber med et generelt formål, som omfatteretfuldtregnskabifølgerevised$isa$700.kapitleterstruktureretsåledes,atindholdettil denfremtidigerevisionspåtegningindledningsvisterillustreretogderefternærmeregennemgåeti derespektiveunderafsnit. Det teoretiske grundlag for revisionspåtegningen er der nærmere redegjort for ovenfor i denne afhandling.imødekommelsenafnetopdebehov,deropståridenforbindelse,ønskervinærmere atanalysere,jf.detnedenstående.vivilinærværendekapitelderforforetageennærmereanalyd seafprocessenfremtildevedtagneændringerireguleringenomkringrevisionspåtegningenmed henblikpåsidenhenatvurdere,hvorvidtdisseharindvirkningpådenopnåedeværdiafrevisionsd påtegningenogefterlevelseafovenståendemotivationforændringerafdennuværendereguled ring. Figur131 1Struktur1i1analysen1 Kilde:$Egen$tilvirkning$ 33

Såledesskerdernedenforførstengennemgangafdenfremtidigeregulering,somefterfølgesaf ennærmerebeskrivelseafprocessendertil.denneproceseriterativogbestårafiaasbforeslåede tiltagsamthøringogudviklingafdisse.deteriforbindelsemedhøringen,atderindhentescomd mentlettersfrainteressenternetildiskussionsoplæggene.fundamentetidenovenståendefigur ernærmerebeskrevetovenforiafsnit3.2,iformafmotivationenforændringerafdennuværende revisionspåtegning. De indsendte Comment Letters udvalgt i Kapitel 1.5.1 benyttes til den nærmere analyse, og er primærtinddragetunderoverskriften processen$frem$til$de$nye$tiltag $iafsnittenenedenfor.det erdeindsendtecommentletterstildeafiaasbudarbejdedediskussionsoplægconsultationpad per 18,InvitationtoComment 19 ogexposuredraft 20,derdannerbaggrundfordennedenstående analyse. 4.11Den1fremtidige1revisionspåtegning1 På grund af de gennem længere tids kritiske røster omhandlende revisors påtegning af regnskad ber,harstandardsætteresombekendtbesluttetsigfor,atdetnuertidtilatimødekommekritikd kenogeffektuereændringerireguleringenafrevisionspåtegningenogdennesudformning. Nedenståendegennemgangafdennyerevisionspåtegningtagerblotudgangspunktiderelevante ISAstandarder,hvorforderinedenståendeikketageshensyntilErklæringsbekendtgørelsensbeD stemmelser, da denne bekendtgørelse som følge af den nye ISADserie naturligvis skal ændres og tilpassesdenyeisa er 21.Nedenståendegennemgangafdennyeuafhængigerevisorspåtegningvil derforblotværedeminimumskrav,danskerevisionspåtegningerfremovervilskulleoverholde. 18 http://www.ifac.org/publicationsdresources/enhancingdvaluedauditordreportingdexploringdoptionsd change 19 http://www.ifac.org/publicationsdresources/improvingdauditordsdreport 20 https://www.ifac.org/publicationsdresources/reportingdauditeddfinancialdstatementsdproposeddnewdandd reviseddinternational 21 Forangivelseafspecifikformuleringafdennyerevisionspåtegning,sebilag6 34

Independent1auditor s1report1 To1the1Shareholders1of1ABC1Company1 Report1on1the1Audit1of1the1Financial1Statement1 Opinion(revised$ISA$700$+$revised$ISA$705)$ Afsnittetvilforudenrevisorskonklusion,blankellermodificereret,nuogsåindeholdeenidentifiD kationafdetreviderederegnskabogdenanvendteregnskabsmæssigebegrebsramme. Basis1for1opinion1(revised$ISA$700$+$revised$ISA$705) Afsnittetomtalergrundlagetforrevisorskonklusion.DetteindebærerenomtaleafrevisorsoverD holdelseafinternationalrevisionsstandarder,etiskereglerogøvriglovgivning,somrevisorharvæd ret underlagt i forbindelse med revisionen. Desuden skal afsnittet også referere til, hvor regnd skabsbrugerkanfindeafsnittetomhandlenderevisorsansvar,samtenomtaleaftilstrækkelighed denafdetopnåederevisionsbevis. Material1Uncertainty1Related1to1Going1Concern(revised$ISA$700$+$revised$ISA$570)$ AfsnittetindsætteskunsåfremtrevisorharbemærkningertildenafledelsenfastsattegoingconD cernforudsætning. Emphasis1of1matters 22 (revised$isa$706)1 Såfremtrevisorfinderbehovherfor,indsættesafsnittetomemphasisofmatters,hvilkethenviser tilforholddererhensigtsmæssigtpræsenteretiregnskabet,ogsomerafensådanvigtighed,atde erafgørendeforregnskabsbrugersforståelseafregnskabet.1 Key1Audit1Matters1(revised$ISA$700$+$ISA$701) Rapportering af Key Audit Matters(KAM) er et krav i udformningen af revisionspåtegningen for børsnoteredeselskabersårsregnskaber,ellerforvirksomhedersomerunderlagtandenlovgivning, og som kræver rapportering herom. For øvrige regnskaber kan revisor på frivillig vis beslutte at 22 Jf.ISA706,A16erdetoptilrevisorsdømmekraftatvurderevigtighedenafEmphasis$of$matters.Dette betyder,atrevisorskalbedømmehvorvidtafsnittetskalplaceressomvistovenforellerefterkamafsnittet. 35

rapporterekamioverensstemmelsemedreguleringen. Other1matters1(revised$ISA$706) Såfremtrevisorfinderbehovherfor,indsættesafsnittetomkringothermatters,hvilkethenvisertil andre informationer end de i regnskabet præsenterede, som er relevante for regnskabsbrugers forståelseafrevision,revisorsansvarellerrevisionspåtegningen. Responsibilities1 of1 Management1 and1 Those1 Charged1 with1 Governance1 for1 the1 Financial1 StateO ments(revised$isa$700) Forudendetidligerebeskrevnekravtilafsnittetomledelsensansvar,vilafsnittetnuogsåindeholD de en omtale af regnskabets going concern forudsætning, samt en omtale af TCWGs ansvar for tilsynmedregnskabsaflæggelsesprocessen. Auditor s1responsibilities1for1the1audit1of1the1financial1statement1(revised$isa$700)1 Enomtaleafrevisionensformål:Atopnå højgradafsikkerhed for,omregnskabetsisinhelhed erudenvæsentligefejl,uansetomdettemåtteskyldesfejlellerbesvigelser,samtatudtrykkeen konklusionpåbaggrundafdenudførterevision. Afsnittetindeholderogsåfølgendeforhold:1 a) Beskrivelseaf højgradafsikkerhed 1 b) Beskrivelseogdefinitionaf væsentligefejl 1 c) Beskrivelseafrevisorsprofessionelledømmekraft1 d) Enudvidetbeskrivelseafrevisorsansvar/opgaverforbundetmedudførterevision.1 e) En uddybelse af revisors ansvar ved koncernrevision efter ISA 600(dette$ punkt$ omtales$ ikke$ yderligere,$da$denne$sondring$er$uden$for$afhandlingens$formål).1 f) BeskrivelseafrevisorskommunikationmedTCWG.1 Report1on1Other1Legal1and1Regulatory1Requirements1(ISA$700$revised) 1 Derertildetteafsnitikkesketbemærkelsesværdigeændringer.AfsnittetvilindeholdeenbeskriD velse af samme forhold som tidligere beskrevet, hvorfor dette punkt ikke vil blive kommenteret yderligere. 36

The$engagement$partner$on$the$audit$resulting$in$this$auditor s$report$is$[name] 23 $ Auditor$signature$ Auditor$Address$ Date$ 4.21Opinion1 Som det tydeligt fremgår af ovenstående oversigt over opbygningen af den nye revisionspåtegd ning,harstandardsætterevalgtatvendestrukturenpåhovedet,såledesdeforregnskabsbruger vigtigste informationer forekommer først i revisors påtegning af det reviderede regnskab. Dette betyder, at revisors konklusioner nu indgår som første punkt i revisionspåtegningen, hvorved standardsættereerkommetregnskabsbrugerimøde,jf.tidligereomtaltekritikafkonklusionens nuværendeplacering.afdentidligereangivnekritikafdennuværendepåtegningfremgårdet,at regnskabsbrugerafrevisorspåtegningikkeønskerstandardformuleredetekster,menihøjeregrad ønskerenvirksomhedsspecifikpåtegningafdetreviderederegnskab.trodsdennekritikharman frastandardsætterssidevalgtatsebortherfravedudformningenafenblankpåtegning.således fremgårdetafrevisedisa700,25,atsåfremtrevisorudtrykkerenblankpåtegning,skaletafføld gendeligesindedeudtrykanvendes: (a)$$ In$ our$ opinion,$ the$ accompanying$ financial$ statements$ present$ fairly,$ in$ all$ material$ re; spects,$[$$]$in$accordance$with$[the$applicable$financial$reporting$standard];$or$ (b)$ In$our$opinion,$the$accompanying$financial$statements$give$a$true$and$fair$view$of$[$$]$in$ac; cordance$with$[the$applicable$financial$reporting$standard].$ $ DettesynessomnævntatstrideimodregnskabsbrugersønskeombrugaffærrestandardformuD larer. Det synes dog på den anden side ganske naturligt, at der er klare regler for, hvordan en blankpåtegningformuleres,forhervedklartatkunnesignaleretilregnskabsbruger,hvornårregnd skabetblåstemples,oghvornårrevisortildetreviderederegnskabmodificerersinpåtegning. 23 Detteerjf.Erklæringsbekendtgørelsens 4,stk.9alleredeidanskregietkrav,hvorforderikkekommenD teresyderligerepådette. 37

4.31Basis1for1opinion11 AfsnitteterennytilføjelseogvilomhandlegrundlagetellerbaggrundenforrevisorsafgivnekonD klusion.indtilikrafttrædelseafdennyeisadserieerdetblotetkrav,atrevisorskaltilføjeetafsnit omgrundlaget$for$konklusionen,såfremtrevisorfinderdetnødvendigtatmodificerepåtegningen, jf.isa705,16.somfølgeafændringerneskalafsnittetnumedtages,såvelnårrevisorafgiveren blankdsommodificeretpåtegning. Iafsnittetskalrevisorforfremtidenomtale,atrevisionenerudførtioverensstemmelsemedIn; ternational$standards$on$auditing$(isa)samtomtaletilstrækkelighedenafdetopnåederevisionsd bevis.dettevartidligereendelafafsnittetrevisors$ansvar,ogstandardsætterharfundetdenne omtaleforregnskabsbrugersanvendelighedafrevisionspåtegningenogforforståelsenafgrundlad getforkonklusionenvigtig,hvorforafsnittetfortsaterendelafdetidligeafsnitirevisionspåtegd ningen(iaasb,2012,s.17).forudendenneomtaleskalrevisorhenvisetil,hvorregnskabsbruger finderafsnittetomhandlenderevisors$ansvarfordenudtryktekonklusion. Somnogetnytskalrevisornupositivtnævne,atdenneoverholdersåveletiske$standarder$og$krav$ (kodeks) til uafhængighed som øvrige etiske kodeks, der findes nødvendige og relevante for at kunneudførerevisionen.detskalherspecificeres,hvilkenjurisdiktionsetiskestandarderderføld ges,ellerhenvisestilinternational$ethics$standards$board$for$accountants $Code$of$Ethics$for$Pro; fessional$accountants$(iesbacode).denneomtaleerprimærtindsatforatimødekommedekritid skerøster,somikølvandetafdenfinansiellekriseharsåettvivlomsåvelrevisorsuafhængighed somrevisorsefterlevelseafetiskestandarder(iaasb,2012,s.30;iaasb,2013,s.33d34).såfremt revisionenharværetunderlagtflereetiskekodeks,harrevisormulighedenforeksplicitatopliste disse.formåletmedtiltagetsynesprimærtatværemindskelseafdeneksisterendeforventningsd kløft,daeneksplicitangivelseafetiskekodekssætterregnskabsbrugeristandtilatforstårevisors overvejelseriforbindelsemedrevisionen. Vedatgiverevisormulighedenformereeksplicitatangiveefterlevedeetiskekodeksanerkender IAASB,atdetteforrevisioner,underlagtenrækkeafdisse,forregnskabsbrugerkanvisesigværdiD løsegrundetenmangledeforståelseafdeopremsedekodeks.ikkedestomindreeriaasbskond klusion, at rapportering om etiske forhold for regnskabsbruger vil øge gennemsigtigheden af de forudsætninger,efterhvilkerevisionenerudført(iaasb,2013,s.33d34). 38

4.3.11Processen1frem1til1de1nye1tiltag1 Processen omhandlende afsnittet Basis for Opinion har ikke i de indsendte Comment Letters haft en fremtrædende rolle. Væsentligste diskussionspunkt har været omtalen omkring overhold delseafetiskekodeks.somdetfremgårafovenstående,harrevisormulighedforeksplicitatoplid steefterlevedeetiskekodeks.iaasbfremsatteiexposuredraftforslagom,atnævnteoplistning burdeværeenobligatoriskognaturligdelafrevisionspåtegningen(iaasb,2013,s.18). ResponsenpåudkastetiExposureDraftfraIAASBompositivbenævnelseafefterlevelseafetiske kodeks synes fra langt størstedelen af respondentgrupper at være positive. IFIAR finder foruden omtalenafdenblotteoverholdelseafetiskekodeksogsåomtalenafefterlevelseafspecifikkeetid ske kodeks for såvel regnskabsbruger som revisor særlig vigtig. En sådan specifik omtale vil for regnskabsbrugerøgegennemsigtighedenogforståelseafdenudførterevisionogherigennemopd nåstørretiltrotildetafrevisorudførtearbejdeogdenudtryktekonklusion.forudendetteomtad lerifiar,atdennespecificeringafetiskekodeksforrevisorkantjenesomenpåmindelseomde forpligtelser,sommedfølgervedrevision.dettesynesumiddelbartsomethårdtangrebmodrevid sorsetiskeagerenogenfraifiarskarpkritikafrevisorsudførtearbejde. Revisionshuseneeralleenigeom,atomtaleafefterlevelseafetiskekodeksforregnskabsbruger vil tilføre værdi gennem større forståelse for den udførte revision, men er uenig med IAASB om værdien af omtale af specifikt efterlevede etiske kodeks.pwc fremlægger argumentet, at dette forregnskabsbrugerblotvilskabeyderligeretvivlomdenudførterevision,daomtalenvilvariere frapåtegningtilpåtegning.såledesmenerrevisionshusene,atderblotpåetoverordnetplanskal henvisestilefterlevedeetiskekodeks. Der findes dog også respondenter, som finder tilføjelsen benævnelse af såvel specificerede som uspecificeredeetiskekodeksværdiløsellerganskelidtrelevant.novonordisk$samt$thegroupof 100menersåledes,atrevisorsnuværendeangivelseafoverholdelseafetiskekravergansketilD strækkelig. En specifik oplistning, som den nye ISA 700 vil give mulighed for, findes værdiløs og udenrelevansforregnskabsbruger,dadeterennaturligforudsætningforrevisorshverv. IAASBhartrodskritikkenfraregnskabsaflæggerafdenmanglendeværdiaftiltaget,valgtatopstilD lekravettilomtaleafoverholdteetiskkodeks,velvidendeatdetteforregnskabsbrugerikkenødd 39

vendigvis tilfører nogen betydelig værdi(iaasb, 2015b, s. 32D34). IAASB har dog valgt at imøded kommekritikkenfremsatafspecieltrevisionshusene,damanharvalgtatdroppekravetomspecid ficeringafalleefterlevedeetiskekodeksogistedetblotgivermulighedforatlaveensådanspecid ficering. Denne mulighed vil med stor sandsynlighed ikke blive brugt, da det er revisor(som er modstanderafden),derskaludformepåtegningenforregnskabsaflægger,somhellerikkeerposid tivoverfortilføjelsen. 4.3.21Standard1eller1skræddersyet?1 Somtidligereangiveterdeleafkritikkenafdennugældenderevisionspåtegninggåetpå,atderer tale om generiske afsnit uden virksomhedsspecifik information. IAASB har som følge heraf haft sommålatgivedenvirksomhedsspecifikkeinformationencentralplaceringforopnåelseafstørst muligværdiforregnskabsbruger.beskreveternudennyerevisionspåtegningsførstetoafsnit,og der synes bestemt at være mangel på virksomhedsspecifikke informationer. Afgiver revisor en blankpåtegningpåetrevideretregnskab,vilnævntetoafsnit,forudenidentifikationafvirksomd hedenhvoromregnskabetomhandlerogmuligoverholdelseafforskelligeetiskekodeks,væretild nærmelsesvisidentiske.dettesynesatstridemodiaasbsmålmeddennyepåtegning,meniaasb fremsætterdogganskegodeargumenterforvalgetherfor(iaasb,2012,s.17d18). IAASB anerkender, at tilføjelse af virksomhedsspecifikke informationer øger regnskabsbrugers værdiafrevisorspåtegning,mentilføjersamtidigt,atdererbehovforenviskonsistensimåden, hvorpårevisorrapportererenblankpåtegningoggrundlagetfordenblankepåtegning.jf.tidligere diskussionvildetteforregnskabsbrugerbetydeenklarvidenom,hvornårrevisorskonklusioner blank,oghvornårdennemodificeresogherafdannedetbedstebeslutningsgrundlag.iaasbvægd ter således konsistensen over relevansen (virksomhedsspecifik information), da dette for regnd skabsbrugerviløgeoverskuelighedenogøgeregnskabsbrugersmulighedforatidentificereusædd vanlighederbenævntirevisorspåtegning.investoreranerkendersåledes,samtidigmedønsketom øgetvirksomhedsspecifikinformation,atkonsistensogsammenlignelighedvægteshøjt,såledesat detforregnskabsbrugererletatse,omregnskabet bestårellerikkebestår.meddenbeskrevne ensartethedellerkonsistensidennyerevisionspåtegningsførstetonævnteafsnit,følgernureled vansen; de virksomhedsspecifikke informationer om den udførte revision, som regnskabsbruger somnævntkraftigtharefterspurgtindsigti. 40

4.41Going1concern1 OpnåelseafsikkerhedforvirksomhedensfortsattedrifterformangeregnskabsbrugereetessenD tieltformålvedanvendelseafvirksomhedensregnskaber.rapporteringafgoingconcernharderd forværetetvigtigtemneiudarbejdelseafennyogmereinformativrevisionspåtegning.omtaleaf goingconcernhargennemprocessenværeunderlagtmegenforandring,daderblandtrespondend terermarkanteuenighederomensådanrapportering. Vedudfærdigelsenafenrevisionspåtegning,jf.revisedISA700,krævesdet,atderrapporteresi overensstemmelsemedrevisedisa570,hvordennefinderanvendelse.vedatrapportereioverd ensstemmelsemedrevisedisa570,kangoingconcerngiveanledningtilafkræftendekonklusion, forbeholdelleromtaleietafsnitunderoverskriften MaterialUncertaintyRelatedtoGoingConD cern.hvisingenafdisseanvendes,kandergivesenblankpåtegningforgoingconcernsvedkomd mende uden særskilt omtale. Revisionspåtegning vil som noget nyt indeholde en beskrivelse af ledelsensdogrevisorsansvarforgoingconcernforudsætningen,hvilketernærmereuddybetiafd snit4.6og4.7iafhandlingen. Deovennævnteudfaldirelationtilgoingconcernstyresaf,hvorvidtvalgetafgoingconcernsom regnskabsmæssig princip af revisor vurderes passende, om der er væsentlige usikkerheder i ford bindelse med going concern, og om der er en tilstrækkelig omtale af disse forhold i det aflagte regnskab. 1 1 1 1 1 1 1 1 41

Tabel131 1Going1concern1fremtidig1regulering1 Kilde:$Egen$tilvirkning$med$inspiration$fra$(Erhvervsstyrelsen,2014),$Revised$ISA$570 Itilfældeafatgoingconcernervalgtsomgrundlagforaflæggelsenafregnskabet,ogrevisorpå baggrund af sin professionelle dømmekraft er uenig heri, fordrer det, at revisor skal give en afd kræftendekonklusionirevisionspåtegningen,jf.revisedisa570,21.hererdetudenbetydning, hvadledelsenharoplystvedrørendedetteforholdiregnskabet. Finderrevisorvalgetafgoingconcernsomregnskabsmæssigprinciprelevant,menerdervæsentD lig usikkerhed om den fortsatte drift, og indeholder det aflagte regnskab ikke den tilstrækkelige omtaleafnævnteusikkerhed,henvisesderirevisedisa570,23tilrapporteringioverensstemmeld semedrevisedisa705.dettebevirker,atderentenskalgivesenkonklusionmedtilhørendeford beholdellerenafkræftendekonklusion,hvoromsondringenståriomusikkerhedenergennemgrid bendeforregnskabetellerej.uansetmådenderrapporterespå,erdetvigtigt,atderidetreled vanteafsnitskerbeskrivelseafdenkonstateredeusikkerhedomkringdenfortsattedriftsamtden utilstrækkeligeomtaleafusikkerheden,jf.revisedisa570,23b. Vurderesgoingconcernsomregnskabsprincipforpassende,ogeksistererdervæsentligeusikkerD hederiforbindelsehermed,hvoromdergivestilstrækkeliginformationiregnskabet,skalrevisor afgiveenblankpåtegning,hvortilderangivesetsærskiltafsnitirevisionspåtegningenmedoverd 42

skriften MaterialUncertaintyRelatedtoGoingConcern,jf.revisedISA570,22.Idetteafsnitskal detangives,hvoriregnskabetomtalenafinformationen,derharbetydningforusikkerhedenmed goingconcern,kanfindes.ligesomdetskalgøreseksplicit,atdererenvæsentligusikkerhediford bindelsemednetopgoingconcern,hvilketharbetydningforregnskabsbrugersforståelseafregnd skabet.detersærligtvigtigt,atrevisorhergøropmærksompå,atdererenvæsentligusikkerhedi forbindelsemeddenfortsattedrift,hvilketbetyder,atvirksomhedenkanværeudeafstandtilat realiseresineaktiverogindfrisineforpligtigelser,somvirksomhedenundernormaleforretningsd omstændighederforudsættesistandtil. 4.4.11Processen1frem1til1de1nye1tiltag1 IforbindelsemedIAASBsforbedringerafdennuværenderevisionspåtegningidentificeresbehovet fortilpasningafforholdetvedrørendegoingconcerniførsteomganggennemkommentarerindd sendtsomresponspåconsultationpaper.ifølgeiaasbsuddragafdemodtagnekommentarerønd skes der fra respondenterne en mere klar information omkring rollerne og ansvarsfordelingen mellemledelsenogrevisorsamtudfaldetafdetafrevisorudførtearbejdeirelationtilgoingcond cern(iaasb,2012,s.18). IAASB har i Invitation to Comment forsøgt at imødekomme nævnte efterspørgsel for yderligere rapportering omhandlende going concern i revisionspåtegningen. Blandt de mindre indgribende findestiltagsombeskrivelseafledelsesdogrevisoransvariforbindelsemedgoingconcernidered spektiveafsnit.detteknapsåindgribendetiltagbliver,jf.ovenståendeogsåendelafdenendeligt vedtagneregulering.modsaterdeforeslåedetiltagomkringrevisorskonklusionpågoingconcern mereomfattende,ogdannersåledesbaggrundforanalysenidetteafsnit. Detharværetforeslået,atrevisorsærskiltskullekonkluderepågoingconcern.Detteer,somdet fremgårovenfor,ikkemedtagetideendeligeændringertilrevisionsstandarderne.vejentildenne løsning har været præget af mange kommentarer og holdninger indsendt til IAASB. Nedenfor fremgårdemuligeudfaldomkringrevisorsrapporteringafgoingconcern,somiprocessenvarfod reslåetafiaasb. 1 1 1 43

Tabel141O1Going1concern1foreslået1regulering11 Kilde:$Egen$tilvirkning$med$inspiration$fra$(Erhvervsstyrelsen,2014;IAASB,2013)$ UdgangspunktetiIAASBsforslagvar,atrevisorobligatoriskskulleafgiveensærskiltkonklusionpå, omvalgetafgoingconcernsomregnskabsprincipvurdereshensigtsmæssigt.derskullehertilknytd tesenudtalelseom,hvorvidtdervaridentificeretnogenvæsentligusikkerhediforbindelseherd med(iaasb,2012,s.19).årsagentilatrevisorskulleudtalesigom,hvorvidtderernogenvæsentd ligeusikkerhederforbundetmedgoingconcern,er,atensådanudtalelsevurderesatstyrkebudd skabetomkringgoingconcern. I forbindelse med udtalelsen omkring væsentlige usikkerheder påpeges det, at netop en sådan vurderingerkompleksisærpga.begrebetssværeafgrænsningogomfangafprofessioneldømmed kraft.netopafdisseårsagerønskeriaasb,atderskalværeenoverensstemmelsemediasbsregud leringpåområdet,hvilketogsåeromtaltsomenholistiskløsning(iaasb,2012,s.20). 44