Sikkerhed er på agendaen hos IThostingvirksomheder

Transkript

1 A N A L Y S E A F I T - H O S T I N G S K R E V E T A F : N I K O L A J V E S T E R H E D E N Sikkerhed er på agendaen hos IThostingvirksomheder i fremgang Indsæt billede her! Husk at 1) justere ift. oprindelig størrelse og 2) placere billedet grafisk "pænt" BERLINGSKE RESEARCH - NOVEMBER 2014

2 Indhold 3 Indledning 4 Opsummering 6 Overblik 7 Afkast og soliditet 9 Indtjeningsanalyse 11 Vækstanalyse 12 Anvendte hoved- og nøgletal 14 Om Berlingske Research Indsæt billede her! Husk at 1) justere ift. oprindelig størrelse og 2) placere billedet grafisk "pænt" 2 / 14

3 Analyse af den økonomiske situation i branchen for IT-hosting I N D L E D N I N G INTRODUKTION Velkommen til Berlingske Research og Berlingske Business brancheanalyse. Formålet med analysen er dels at skabe overblik over den økonomiske situation i branchen, dels at vise, hvordan udvalgte virksomheder klarer sig i forhold til hinanden. Brancheanalysen er en pakke bestående af denne pdf med en opsummering på analysen samt en særskilt regnskabsanalyse af de medtagne virksomheder i excel-format. På de følgende sider vil du blandt andet finde en sammenfattende tekstanalyse baseret på vores gennemgang og behandling af virksomhedernes regnskaber, en oversigt over hvordan virksomhederne klarer sig på afkastningsgrad og soliditet, en indtjeningsanalyse samt en vækstanalyse. SÆRLIGE FORUDSÆTNINGER Berlingskes analyse af danske IT-hostingvirksomheder omfatter 41 virksomheder inden for området. Udvælgelsen er foretaget med udgangspunkt i den seneste medlemsliste hos BFIH, brancheforeningen for IT-hosting. Grundet forskelligheden hos branchens virksomheder, har BFIH fungeret som en hjælp til at sikre en fornuftig afgrænsning. Analysen er udarbejdet ud fra virksomhedernes tre senest tilgængelige årsregnskaber. På baggrund af regnskabstallene udarbejdes nøgletal for hver enkelt virksomhed og for brancheudsnittet som helhed. Tal for omsætning bliver ikke oplyst fra størstedelen af virksomhederne. God læselyst. METODE Målet med brancheanalyserne at give indsigt i samt skabe overblik over branchen, herunder beskrive hvilke særlige vilkår, der er afgørende for branchens aktører. Analyserne er i omfang begrænset til at omfatte ca. 30 selskaber, der som udgangspunkt udvælges på baggrund af Erhvervsstyrelsens branchekoder, evt. brancheforeningers medlemslister eller i samarbejde med organisationer eller fagfolk med særligt kendskab til branchen. Afhængig af branchens størrelse vil antallet af virksomheder i analysen i nogle tilfælde være dækkende for hele branchen og i andre tilfælde udgøre et udsnit af branchen. Virksomhederne udvælges som udgangspunkt ud fra deres aktivmasse, omsætning eller antal medarbejdere således at analysen repræsenterer de største virksomheder i branchen. Undtagelser hertil kan dog forekomme i tilfælde, hvor andre kriterier vurderes mere hensigtsmæssige til at sikre et retvisende billede af aktørerne i branchen. Der tages højde for, at der i enkelte brancher kan være virksomheder med en så dominerende position, at de væsentligt påvirker analysens samlede resultater og det overordnede billede af branchen. I disse tilfælde vil analysen typisk være opdelt. Analysen er udarbejdet ud fra virksomhedernes tre seneste regnskaber og omfatter ikke virksomheder uden offentligt tilgængelige regnskaber som f.eks. personligt ejede virksomheder. Sammenlignelige regnskaber er en forudsætning for at kunne lave en fuldstændig retvisende analyse. I den forbindelse skal det bemærkes, at modsat sidste år er TDC- Hosting ikke inkluderet, da virksomheden i 2013 blev integreret i TDC-Group og derfor ikke aflægger seperat regnskab. 3 / 14 Hovedaktiviteten skal, for sammenlignelighedens skyld, være hosting. Derfor optræder NNIT og KMD ikke på listen over inkluderede virksomheder i analysen. DEM HAR VI TALT MED : Jakob Vind Kristjansen, bestyrelsesformand i brancheforeningen for IT-hostingvirksomheder i Danmark (BFIH).

4 O P S U M M E R I N G Analysen af IT-hosting omfatter 41 danske virksomheder, der alle har hosting som hovedaktivitet. Der er en vis diversifikation blandt de inkluderede virksomheder, men fælles for dem alle er, at hovedkompetencen er forskellige former for hosting, mens supplerende aktiviteter derudover kan bidrage til resultatet. Disse aktiviteter tæller eksempelvis konsulentydelser, projektstyring samt salg og handel. Der er sikret en vis kontinuitet ved at tage udgangspunkt i medlemslisten fra Brancheforeningen for IT-hosting, BFIH. Generelt om adspredelsen blandt hostingvirksomhederne på det danske marked fortæller bestyrelsesformand i BFIH Jakob Vind Kristjansen:»En klassisk dansk IT-hostingvirksomhed favner meget bredt, og yder således også mere end hostingservices alene. Trods en stor variation i efterspørgslen fra de forskellige slutbrugere, er det kun omtrent hver fjerde virksomhed, der har målrettet sit produkt til specifikke brancher, servicetyper eller kundestørrelser.«selskaberne, som udgør et udsnit af branchen, er valgt på baggrund af aktivmasse, og udgør således de 41 største selskaber, der har tre års tilgængelige regnskaber. Blandt mastodonterne på det danske marked er TDC-hosting, men da de aflægger regnskab med resten af TDC-Group, har de ikke været mulige at inkludere. Heller ikke NNIT, KMD eller Atea er med i analysen, da hosting ikke kategoriseres som virksomhedernes hovedaktivitet. Berlingske Researchs analyse viser en branche, hvor det går godt over hele linjen. Kun én af brancheudsnittets virksomheder har haft underskud alle tre år, mens 37 af analysens 41 virksomheder havde overskud på bundlinjen i de tre seneste regnskabsår. Ifølge Jakob Kristjansen skal dette ikke alene tilskrives virksomhederne, men i endnu højere grad aftagerne. Årsagen til den fortsat stigende fortjeneste skyldes blandt andet konkurrenceparametrene på markedet.»vi har i BFIH foretaget en rundspørge hos medlemmerne, netop for at finde ud af, hvad de oplever er afgørende for deres nye kunder. Der var en klar tendens for den nuværende situation på markedet. For størstedelen af respondenterne var det kvaliteten, som var mest afgørende. Kunderne valgte den hoster, hvor de vidste, at produktet blev løbende opdateret, vedligeholdt og håndteret af eksperter. Næstefter kvalitet svarede kunderne, at udbuddet af ydelser passede godt til deres behov. Det kommer små og mellemstore hostere til gode, da de i højere grad har mulighed for at skræddersy deres tilbud sammenlignet med internationale giganter såsom Microsoft, Amazon o.s.v. Lokalitet og nærhed var det tredje mest afgørende for nye kunder. Det giver en følelse af, at servicen er inden for en armslængde og gør processen let fordøjelig. Først på plads nummer fire rangerede prisen på produktet,«forklarer Jakob Kristjansen efter at være blevet spurgt om hvilke faktorer, der er afgørende for en kundes valg af IThoster. Voksende egenkapital og soliditet I løbet af de seneste tre år er virksomhedernes soliditet, det vil sige forholdet mellem egen- og fremmedkapital, steget med 5,8 procentpoint. Egenkapitalen alene er for udsnittet vokset med 36 procent, mens de samlede aktiver er vokset med 18 procent. Det er udtryk for en øget sikkerhed, der på længere sigt kan have en effekt på virksomhedernes indtjeningspotentiale.»min opfattelse er, at det går rigtig godt for virksomhederne i BFIH. Der tegner sig et billede, hvor rigtig mange danske virksomheder er modne til at benytte eksterne leverandører af IT-service og infrastruktur frem for at have det i egne kældre,«siger Jakob Kristjansen og uddyber:»vi så under finanskrisen, at virksomhederne primært investerede i egne datacentre og undgik større forandringer. Det er for alvor ved at bløde op, og gevinsten ved at outsource IT-aktiviteter er slået igennem hos beslutningstagerne.«overskuddet steg på både top- og bundlinjen hos virksomhederne i brancheudsnittet. I løbet af de seneste tre regnskabsår er deres bruttofortjeneste steget med 22 procent og resultatet forbedret med 17 procent.»min opfattelse er, at det går rigtig godt for virksomhederne i BFIH,«Jakob Vind Kristjansen 4 / 14

5 I brancheudsnittet har virksomhederne en gennemsnitlig afkastningsgrad på 18 procent og en gennemsnitlig egenkapitalforrentning på 46 procent. Det er isoleret set betydeligt over gennemsnittet i Berlingske Business Magasins GULD1000, der repræsenterer de største virksomheder i Danmark. Her er den gennemsnitlige afkastningsgrad på 7 procent, mens egenkapitalforretningen var på 11 procent. Men sammenholder man afkastningsgraden med tallet fra 2011, så er der sket et fald på over to procentpoint, og egenkapitalforrentningen er faldet med næsten ni procentpoint. Det får dog ikke bestyrelsesformanden i BFIH til at blive nervøs.»under finanskrisen oplevede hostingvirksomhederne en tilbageholdenhed fra kunderne. Frem for at investere i outsourcing af IT-services valgte virksomhederne at investere in-house. En sikring imod den slags konjunkturbevægelser og øget konkurrence fra udlandet er vel meget naturligt,«siger Jakob Kristjansen.» ( ) Først på plads nummer fire rangerede prisen på produktet,«jakob Vind Kristjansen, bestyrelsesformand i BFIH Skyer på en ellers klar himmel Danske IT-hostingvirksomheder må fremover berede sig på en øget konkurrence fra udlandet, og det kan gå ud over indtjeningen. Hvis store udenlandske hostere formår at tilbyde mere tilpassede tilbud til de enkelte kunder, så kan det blive en af branchens største udfordringer.»man kan drage en parallel, fra den rejse, som slutvirksomhederne er på, og til de danske IT-hosteres fremtidsudsigter. Hvis udviklingen fortsætter, og man kan få et prisbilligt, skræddersyet tilbud, så vil man som dansk udbyder få svært ved at konkurrere på prisen og de universelle produkter. Jeg tror fremover, at flere af de mindre hostingvirksomheder vil være bedre tjent med at satse på unikke services, nærhed o.s.v. end eksempelvis egne datacentre,«forudser Jakob Kristjansen. Foruden den økonomiske trussel i form af øget global konkurrence, så er danske IT-hostere opmærksomme på især to branchespecifikke udfordringer. I sommeren 2014 fik flere folketingspolitikere, heriblandt statsministeren, lagt personfølsomme oplysninger ud på nettet. Det kom efter, at noget tilsvarende skete tilbage i november 2012, hvor hackergruppen Anonymous fik skaffet sig adgang til danskeres CPR-numre gennem ITvirksomheden Atea.»Når virksomheder, der benytter sig af IT-hostere bliver hacket, er det selvfølgelig ikke godt nok! Vi stiller mere og mere sikkert udstyr op for at gardere os imod den salgs. Men hvis jeg skal lægge hånden på kogepladen, så er det svært at sidde skråsikkert og garantere, at vi ikke kan blive hacket, når cyberkriminelle kan angribe Apple og Google med succes. Man vil se sager ind imellem, og det vil med rette få en masse opmærksomhed, når det er store konglomerater. Det kan ikke elimineres, men vi forsøger selvfølgelig at gardere os, da det er en vigtig del af produktet,«forklarer han. Den anden udfordring blev eksemplificeret ved Se & Hørskandalen, der rullede i april Danske Nets, der varetager elektronisk data for næsten alle danskere, har outsourcet deres centrale IT-systemer til den multinationale teknologi- og konsulentvirksomhed IBM. Her igennem havde en ansat mulighed for at følge kendte danskeres kreditkort-oplysninger, og videregive dem til Se & Hør.»Den anden del, den med IBM, diskuterer vi jævnligt med brancheorganisationens virksomheder for at tage ved lære. Det er selvfølgelig et kæmpe hak i tuden, og det har absolut vores opmærksomhed. Vi søger hele tiden at indskrænke mulighederne for, at den slags finder sted. BFIH blev stiftet i slutningen af 2011 med to centrale formål; at højne kvalitetsog sikkerhedsniveauet inden for kommercielt salg af IThostingydelser samt at skabe gennemsigtighed. Vi har i brancheforeningen lavet et kvalitetsmærke, hvor vi internt kan klæde hinanden bedre på. Hostingmærket, som gives på baggrund af en årlig certificeringsproces, er det væsentligste middel til at skabe bedre sikkerhed for vores kunder,«siger bestyrelsesformand i BFIH, Jakob Vind Kristjansen Virksomhedernes resultater Overskud Underskud 5 / 14