Udsigt til omsætningsløft i 2018

Transkript

1 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Udsigt til omsætningsløft i Trods et mindre dyk i engroshandlens omsætning i 3. kvartal, ligger niveaet fortsat højere end i samme periode sidste år. Dertil peger beskæftigelsen fortsat i den positive retning. Engroshandlens omsætning har de seneste par måneder faldet en smule, men niveauet er fortsat højere end i. Siden starten af har den generelle trend været postiv for omsætningen. Omsætning i engroshandelen 3 mdr. gns., sæsonkorrigeret Indeks, = Indeks, = Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt.

2 2 Det er både eksporten og det indenlandske salg, der har lidt et mindre dyk efter sommeren. Omsætning i engroshandlen 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Indeks, = Indeks, = Eksport Indenlandsk omsætning Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt. Omsætningen i engroshandel fra januar-oktober måned oplevede en vækst på godt 3,8 pct. ift. samme periode sidste år. Det er fortsat underbrancherne Anden engroshandel, Engroshandel med tekstiler og husholdningsudstyr og it-udstyr, som trækker væksten op. Omsætning på engroshandlens område Mio. kr., sæsonkorrigeret januar til oktober Pct. vækst ift. Mio. kr. Mio. kr. samme periode året før Engroshandlen ,8 Agenturhandel ,5 Engroshandel med korn og foderstof ,7 Engroshandel med føde-, drikke- og tobaksvarer ,5 Engroshandel med tekstiler og husholdsningsudsty ,8 Engroshandel med it-udstyr ,8 Engroshandel med andre maskiner ,0 Anden engroshandel ,0 Kilde: Danmarks Statistik og DI, seneste obs. oktober Engroshandlen inden for byggeriet er en del af Anden engroshandel. Dykker vi lidt ned og ser på nogle af underbrancherne, ses det, at omsætningen er faldet en smule i 3. kvartal ift. 2. kvartal for alle underbrancher, men igen ligger niveauet generelt højere end samme periode i.

3 3 Omsætning i udvalgte underbrancher 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret Indeks, = Indeks, = Engroshandel med træ, trælast og byggematerialer Engroshandel med metaller og metalmalme Engroshandel med isenkram, varmeanlæg og tilbehør Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. 3.kvt. Beskæftigelsen i engroshandelsvirksomheder stiger ikke i lige så høj takt som i de foregående kvartaler. Det kunne være, at niveauet er ved at have fundet et leje omkring de godt hvilket heller ikke er langt fra beskæftigelsen før finanskrisen på godt Beskæftigede i engroshandlen Fuldtidsbeskæftigede lønmodtagere, sæsonkorrigeret pers pers Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. 2. kvt. Virksomhederne inden for engroshandel tilføjede værdi i deres lagre i 3. kvartal for godt og vel 1 mia. kr. efter et 2. kvartal med en markant reducering på 1,7 mia. kr.

4 4 Ændringer i engroshandlens lagre Sæsonkorrigeret mio. kr Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. 3. kvartal

5 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Blandede nøgletal fra detailhandlen Detailhandlens omsætning ligger højere ift. til og har holdt et stabilt årsniveau de seneste par måneder. Forbrugertillidsindikatoren viser fortsat positive tegn, om end faldet en smule på det seneste. Det sæsonkorrigerede årsniveau for omsætningen inden for detailhandlen har de seneste par måneder ligger ret stabilt omkring 400 mia. kr. Nivauet er højere end i, og trenden igennem de seneste Omsætning indenfor detailhandel 3 måneders gennemsnit af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt.

6 2 år har været positiv efter bundniveauet i på godt og vel 3 mia. kr. Væksten inden for detailhandlen lå på knap 2,1 pct. set ift. samme kvartal sidste år. Fremgangen afhænger i høj grad af supermarkeder og varehuse mv., som har oplevet en væst på godt 1,6 pct. Højdespringerne er tankstationer (8,7 pct.) og internethandel (6,2 pct.), som her alene er pureplayers, altså at det er virksomheder, der kun tilbyder nethandel. Omsætning inden for detailhandel Mio. kr., sæsonkorrigeret Seneste 3 mdr. Pct. vækst ift. Pct. vækst ift. Mio. kr. Mio. kr. forrige kvartal Samme kvartal Detailhandel ,0 2,1 Supermarkeder og varehuse mv ,3 1,6 Specialbutikker med fødevarer ,2-5,4 Tankstationer ,4 8,7 Detailhandel med forbrugerelektronik ,7 -,3 Detailhandel med tekstiler og husholdningsudstyr m ,6 1,3 Detailhandel med kultur- og fritidsprodukter ,3 3,2 Detailhandel med beklædning og fodtøj ,4-0,5 Internethandel, postordre mv ,3 6,2 Kilde: Danmarks Statistik og DI, seneste obs. oktober året før Detailhandlens mængdeindeks understøtter en positiv trend for detailhandlen. Det skal dog bemærkes, at der fortsat er et langt stykke op til årene før finanskrisen. Detailomsætningen Sæsonkorrigeret mængdeindeks, faktisk og 3 mdr. gns. = = måneders gennemsnit Faktiske tal Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt.

7 3 Konjunkturindikatoren flukturerer en del, men er fortsat positiv og ligger over niveauet. Sammensat konjunkturindikator for detailhandel Faktisk og sæsonkorrigeret Nettotal (procent) Nettotal (procent) Sæsonkorrigeret Ikke-sæsonkorrigeret - Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt. Forbrugerne har dæmpet deres optimisme de senste par måneder. Indikatoren er fortsat positiv, men har faldet fra omkring til godt 6, hvilket er det laveste i. Forbrugertillidsindikatoren Nettotal mdr. gns. Faktiske tal - Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. nov.

8 4 Antallet af konkurser i detailhandlen er på det seneste steget en smule. Generelt set har konkurserne ligget på omkring 60 på månedsbasis i mod et noget lavere niveau i de foregående år. Konkurser i detailhandel Sæsonkorrigerede tal Antal 0 Antal Månedstal 3 måneders glidende gennemsnit - Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. nov.

9 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Lille nøk ned for byggeriet i 3. kvartal Byggeriet har over en bred kam oplevet en mindre tilbagegang i omsætningen i løbet af 3. kvartal. Også konjunkturindikatoren for bygge og anlæg er aftagende. Efter fremgang i omsætningen siden midten af er fremstillingen inden for byggematerialer gået en smule tilbage. Det sæsonkorrigerede årsniveau er faldet til omkring 3 mia. kr., hvilket dog er et højere niveau end samme periode i. Omsætning i fremstilling af byggematerialer mv. Sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. 3. kvt.

10 2 Dykker vi lidt ned og ser på nogle af underbrancherne indenfor engroshandel med byggematerialer, ses det, at omsætningen er faldet en smule i 3. kvartal ift. 2. kvartal for alle underbrancher, men igen ligger niveauet generelt højere end samme periode i. Omsætning i udvalgte underbrancher 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret Indeks, = Indeks, = Engroshandel med træ, trælast og byggematerialer Engroshandel med metaller og metalmalme Engroshandel med isenkram, varmeanlæg og tilbehør Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. 3.kvt. Indenfor bygge og anlæg er billedet det samme for omsætningen, som efter nogle gode måneder har oplevet et fald på det seneste. Dog ligger årsniveau på knap 285 mia. kr., hvilket er pænt over de 262 mia. kr. for samme periode sidste år. Omsætning i bygge og anlæg Sæsonkorrigeret årsniveau, 3 mdr. gns Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt.

11 3 Byggebeskæftigelsen oplevede i 3. kvartal et løft til lige godt efter et mindre fald i 2. kvartal. Der er et stykke op til beskæftigelsesniveauet tilbage i 07 på lidt over beskæftigede indenfor bygge- og anlægssektoren. Beskæftigelse, bygge- og anlægssektoren i alt Sæsonkorrigeret (DI) 0 personer 0 personer Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. 3. kvt. Større konkurrence og prisgennemsigtighed igennem de seneste par år har medført en tendens til, at prisen på materialer er blevet relativt billigere ift. prisen på tjenesteydelser. Prisudviklingen for vedligeholdelse og reparation af bolig Nettoprisindeks Indeks = Indeks = Tjenester Materialer 60 Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. nov.

12 4 Den sammensatte konjunkturindikator for bygge og anlæg er gået tilbage, men den ligger fortsat på et fornuftigt niveau ift. målingerne efter 08. Det er fortsat forventningerne til beskæftigelsen, som ligger til den positive side og ordrebeholdningen, der ligger med negativt nettotal. 40 Sammensat konjunkturindikator, bygge og anlæg Sæsonkorrigerede nettotal Forventet beskæftigelse Ordrebeholdning, ultimo Sammensat konjunkturindikator Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt. Boliginvesteringerne i nybyggeri har lidt et lille knæk i 3. kvartal efter en længere periode med stigende tendens. Niveauet for investeringerne i reparation og vedligeholdelse er også løftet i. Boliginvesteringer Sæsonkorrigeret årsniveau, -priser , -priser Reparation og vedligeholdelse Nybyggeri Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. 3. kvt.

13 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Industrien lavede comeback i 3. kvartal Efter en skuffende start på er omsætningen i industrien kommet på sporet igen. Industriens konjunkturindikator har i de første tre kvartaler af ligget på et moderat positivt niveau. Imidlertid er industriens konjunkturindikator gået tilbage. Industriproduktionen målt i mængde fortsætter sin fremgang. En skidt start på er fuldt op med et comeback over sommer og ind i 3. kvartal for omsætningen inden for industrien. Totalt set ligger omsætningen omkring indeks 5 i oktober mod et indeks Omsætning i Industri Sæsonkorrigeret, 3 mdr. gns. 00= 00= Omsætning i alt Eksport Hjemmemarkedet Kilde: Danmarks Statistik og Dansk Industri, sidste obs. okt.

14 07M01 07M05 07M 08M01 08M05 08M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M M01 M05 M 2 knap 4 i februar både eksporten og det indenlandske salg har løftet sig - om end eksport mest. Ved årets udgang er den sammensatte konjunkturindikator for industrien er gået tilbage til sit lavesteniveau siden maj efter flere måneder med positiv indikator. Generelt set er der sket et løft siden -, hvor indikatoren lå med en klar negativ indikator. Sammensat konjunkturindikator for industrien Sæsonkorrigeret Nettotal Nettotal Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. nov. Industriproduktionen - målt i mængder fortsætter sin stigning og ligger nu et godt stykke over niveauet fra finanskrisen. Tendensen har været positiv siden starten af.

15 3 00= 00= Industriproduktionen Målt i mængder, sæsonkorrigeret Faktisk 3 mdr. gns. Kilde: Danmarks Statistik, sidste obs. okt Du kan se udviklingen inden for forskellige underbrancher i fremstillingsindustrien i form af figurer her.

16 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Lille løft i salget for føde- og drikkevarer Fødevareindustrien løfter omsætningen en smule efter nogle sløje måneder henover sommeren. Beskæftigelsen fortsætter fremgangen. Omsætningen i føde- og drikkevareindustrien oplevede et løft i oktober efter et par måneder med tilbagegang. Årsniveauet ligger på godt 3 mia. kr. i oktober mod 5 mia. kr. i samme periode. Generelt ligger omsætningen under -niveauet, som har været et af de bedre år målt på omsætningen siden. Omsætning i føde- og drikkevareindustrien mv. 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt.

17 2 Det er både eksporten og det indenlandkse salg, som har løftet sig i oktober efter et par måneder med aftagende omsætning. Omsætning i føde- og drikkevareindustrien mv. 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Indeks, = Indeks, = Eksport Indenlandsk omsætning Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt. Dykker vi lidt længere ned i underbrancherne, så ses det, at i perioden fra januar til oktober er væskten ift. samme periode i på - 0,4 pct. Omsætning i føde-, drikke- og tobaksvareindustrien Mio. kr., sæsonkorrigeret januar til oktober Pct. vækst ift. Mio. kr. Mio. kr. samme periode året før Føde-, drikke- og tobaksvareindustrien ,4 Slagterier ,0 Fiskeindustri ,8 Bagerier, brødfabrikker mv ,3 Anden fødevareindustri ,8 Drikkevareindustri ,7 Mejerier og tobaksindustri ,9 Kilde: Danmarks Statistik og DI, seneste obs. oktober Billedet er det samme for engroshandlen her er det indenlandske salg dog over omsætningsniveauet for.

18 3 Omsætning i engroshandel med føde-, drikke- og tobaksvarer 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Indeks, = Indeks, = Eksport Indenlandsk omsætning Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt. Beskæftigelsen i føde- og drikkevareindustrien har løftet sig støt siden septmeber til godt og vel fuldtidsbeskæftigede. Der er fortsat et godt stykke op til toppunktet før finanskrisen tilbage i 08. Beskæftigede i føde- og drikkevareindustrien Fuldtidsbeskæftigede lønmodtagere, sæsonkorrigeret pers pers Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. 2. kvt.

19 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Generel fremgang for tekstilbranchen Omsætningen inden for tekstilindustrien har efter en sløj start på løftet sig. Engros- og detailhandlen har løftet salget i de seneste måneder, men oplevede et mindre fald i oktober. Tekstilindustrien oplevede et pænt løft i oktober og har hentet lidt af det tabte fra starten af året. Således ligger årsniveauet i oktober på godt 6,8 mia. kr. mod et niveau på 7 mia. i starten af. Omsætning i tekstilindustri 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt.

20 2 Fremgangen er tydelig for det indenlandske salg, som er steget fra 2,6 mia. kr. tilbage i maj/juni til godt og vel 2,8 mia. kr. i oktober. Indenlandsk omsætning i tekstilindustri 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt. Eksporten fik også et løft i oktober om end et mindre et af slagsen. Der er fortsat lidt vej op til årsniveauet fra starten af året på 4,25 mia. kr.sammenlignet med de 4,05 mia. kr. i oktober. Eksport i tekstilindustri 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt.

21 3 Efter nogle rigtig fine måender oplevede engroshandlen med tekstil og husholdningsudstyr et mindre fald i oktober. Årsniveauet ligger på lige over mia. kr. Niveuaet er fortsat højt sammenlignet med og frem. Omsætning i engroshandel med tekstiler og husholdningsudstyr 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt. Detailhandlen med tekstiler og husholdningsudstyr har, på samme vis som engroshandlen, oplevet en pæn fremgang henover sommeren. Årsniveauet ligger på knap. 7,3 mia. kr., hvilket er - bortset fra peaket i slutningen af - det højeste niveau siden. Omsætning i detailhandel med tekstiler og husholdningsudstyr 3 mdr. gns. af sæsonkorrigeret årsniveau Kilde: Danmarks Statistik og DI, sidste obs. okt.

22 Joachim Nørgaard Strikert JANUAR 19 Optimistiske forventninger til starten af 19 DI s Virksomhedspanel viser, at DI Handels medlemmer ser positivt på 1. kvartal 19. Forventningerne til specielt omsætningen ligger højere end hos gennemsnittet i DI s medlemskreds. Der er positive forventninger blandt DI Handels medlemmer i DI s virksomhedspanel. De ser generelt set positivt på 1. kvartal 19. Det er forventningerne til omsætningen, der trækker op, hvorimod forventningerne til både indtjening og beskæftigelse er dæmpet en smule ift. forventningerne til 4. kvartal. 1,0 DI's konjunkturindikator for DI Handel Beskæftigelsesvægtede nettotal af vurderingerne til det kommende kvartal i forhold til samme kvartal året før 0,5 0,0-0,5-1,0 Q4 19Q1 Omsætning Indtjening Beskæftigelse Sammenvejet konjunkturindikator Anm.: Konjunkturindikatoren er et beskæftigelsesvægtet gennemsnit af nettotallene (besvarelserne tildeles point fra -1 til 1 afhængig af vækstudsigterne) for hhv. omsætning, indtjening og beskæftigelse. Indikatoren kan svinge fra 1 til -1, hvor negative værdier signalerer tilbagegang Kilde: DI's Virksomhedspanel - survey blandt 483 medlemsvirksomheder, heraf 59 i DI Handel. Afsluttet primo december.

23 2 Ift. alle DI s medlemmer er medlemmerne af DI Handel på den samvejde indikator mere positivt stemt overfor starten af 19. DI Handels medlemmer har væsenligt højere forventniger til omsætnignen, lidt lavere forventninger til indtjeningen og ift. beskæftigelse ligger forventingerne nogenlunde ens. 1,0 DI's konjunkturindikator - 1. kvartal 19 Beskæftigelsesvægtede nettotal af vurderingerne til det kommende kvartal i forhold til samme kvartal året før 0,5 0,0-0,5-1,0 DI samlet DI Handel Omsætning Indtjening Beskæftigelse Sammenvejet konjunkturindikator Anm.: Konjunkturindikatoren er et beskæftigelsesvægtet gennemsnit af nettotallene (besvarelserne tildeles point fra -1 til 1 afhængig af vækstudsigterne) for hhv. omsætning, indtjening og beskæftigelse. Indikatoren kan svinge fra 1 til -1, hvor negative værdier signalerer tilbagegang Kilde: DI's Virksomhedspanel - survey blandt 483 medlemsvirksomheder, heraf 59 i DI Handel. Afsluttet primo december. Se også DI s seneste prognose Fremgang i usikre tider her.