INDHOLDSFORTEGNELSE Side Ledelsens beretning 2 Ledelsespåtegning 4 Anvendt regnskabspraksis 5 Resultat- og totalindkomstopgørelse 6 Balance 7 Noter 8 Selskabsoplysninger 10
LEDELSENS BERETNING CARNEGIE GRUPPEN Carnegie Bank A/S indgår som et datterselskab i Carnegie gruppen, der er en førende uafhængig nordisk investeringsbank. Carnegie Bank A/S er ejet 100 procent af Carnegie Investment Bank AB, Sverige. Carnegie gruppen er ejet af Altor Fund III, Carhold Holding AB og Carnegie medarbejdere. Carnegie gruppen har aktiviteter inden for fire forretningsområder: Securities (primært handel med nordiske aktier), Investment Banking (rådgivning vedrørende køb og salg af virksomheder, børsintroduktioner m.v.), Private Banking (formuepleje m.v. for private kunder og fonde) samt Carnegie Fonder (forvaltning af investeringsforeninger). Gruppen er repræsenteret med selskaber eller filialer i Danmark, England, Finland, Luxembourg, Norge, Schweiz, Sverige og USA. CARNEGIE BANKS HOVEDAKTIVITETER Carnegie Bank er aktiv inden for Securities, Investment Banking og Private Banking. Banken servicerer danske og udenlandske institutionelle kunder, virksomheder og velhavende private kunder samt fonde. PERIODENS RESULTAT OG UDVIKLING I ØKONOMISKE FORHOLD Gebyrer og provisionsindtægter udgjorde i perioden 100,4 mio. kr. mod 50,8 mio. kr. i tilsvarende periode af 2011. Resultat af finansielle poster udgjorde for første halvår 105,0 mio. kr. mod 59,2 i første halvår af 2011. Resultat før skat steg i perioden til 24,2 mio. kr. mod -5,0 mio. kr. i første halvår af 2011. Periodens resultat udgjorde 18,1 mio. kr. i første halvår af 2012 mod -3,7 mio. kr. i tilsvarende periode af 2011. Der har i perioden ikke været konstateret tab på udlån til kunder. Banken har igennem hele perioden haft en solid likviditet. Banken havde ultimo juni 2012 en overdækning på 676 procent opgjort efter Finanstilsynets regler herom. Bankens solvensprocent var 45,2 ultimo juni 2012, hvilket skal sammenholdes med lovens minimumskrav på 8,0 procent og bankens individuelle solvensbehov, der er opgjort til 12,0 procent. KAPITALGRUNDLAG, SOLVENS OG RISIKOSTYRING Banken anvender standardmetoden for opgørelse af kredit- og markedsrisiko og basisindikatormetoden for opgørelse af operationel risiko. Det er ledelsens vurdering, at der ikke på nuværende tidspunkt vil være behov for at anvende mere avancerede metoder til opgørelse af bankens solvens. I henhold til lov om finansiel virksomhed skal ledelsen sikre, at banken har en tilstrækkelig basiskapital, hvilket er den kapital, der efter ledelsens vurdering som minimum skal til for at dække alle bankens risici. Bankens ledelse har på den baggrund opgjort bankens individuelle solvensbehov til 12,0 procent. Ved opgørelsen af det individuelle solvensbehov har bankens ledelse anvendt den såkaldte sandsynlighedsmetode og korrigeret for de risici, der ikke i tilstrækkelig grad er taget højde for i modellen. I henhold til bekendtgørelse om kapitaldækning skal banken offentliggøre en række oplysninger. Banken har valgt at offentliggøre oplysningerne på bankens hjemmeside (www.carnegie.dk), hvortil der henvises. 2 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012
LEDELSENS BERETNING fortsat STØRRE TRANSAKTIONER MED NÆRTSTÅENDE PARTER Bankens nærtstående parter omfatter udover moderselskabet øvrige koncernforbundne selskaber, bestyrelsen og direktionen. Transaktionerne mellem de koncernforbundne selskaber omfatter blandt andet eksekvering af værdipapir- og valutahandel, ind- og udlån samt rådgivningshonorarer. Samtlige aftaler er indgået på almindelige markedsmæssige vilkår eller omkostningsdækkende basis. Transaktionerne med nærtstående parter udgør en mindre andel af bankens totale forretningsomfang. VIGTIGE BEGIVENHEDER I HALVÅRET Som en konsekvens af den fortsat generelle lave aktivitet på de finansielle markeder har banken i regnskabsperioden blandt andet reduceret antallet af medarbejdere med 12 fuldtidsansatte. De samlede afholdte omkostninger i forbindelse med medarbejderreduktionen udgjorde 7,7 mio. kr., der indgår i posten udgifter til personale og administration. VÆSENTLIGE RISICI OG USIKKERHEDSFAKTORER Det er ledelsens forventning, at den fortsatte usikkerhed omkring den globale markedssituation vil medføre lav aktivitet på markederne og dermed fortsat svære indtjeningsbetingelser. FORVENTNINGER Banken forventer et positivt resultat for 2012. CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012 3
LEDELSESPÅTEGNING Bestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt halvårsrapporten for perioden 1. januar til 30. juni 2012. Halvårsrapporten er ikke revideret. Halvårsrapporten er aflagt i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed herunder bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. Halvårsrapporten giver efter vores opfattelse et retvisende billede af bankens aktiver, passiver og finansielle stilling per 30. juni 2012 samt af resultatet af bankens aktiviteter for perioden 1. januar til 30. juni 2012. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler, og en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som banken kan påvirkes af. København, den 23. august 2012. I direktionen: Claus Gregersen administrerende direktør I bestyrelsen: Pia Marions Katja Levén Hugo Andersen formand 4 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012
ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS Halvårsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed, herunder bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. (regnskabsbekendtgørelsen) samt vejledninger fra Finanstilsynet. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for 2011. CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012 5
RESULTAT- OG TOTALINDKOMSTOPGØRELSE, 1. HALVÅR NOTE 2012 2011 RESULTATOPGØRELSE Renteindtægter 2.475 4.987 Renteudgifter 502 1.328 Netto renteindtægter 1.973 3.659 Udbytte af aktier m.v. 733 1.274 Gebyrer og provisionsindtægter 100.427 50.826 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 717 513 Netto rente- og gebyrindtægter 102.416 55.246 1 Kursreguleringer 2.538 3.933 Resultat af finansielle poster 104.954 59.179 2 3 Udgifter til personale og administration Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver Andre driftsudgifter Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender m.v. 80.032 637 72 16 62.570 1.180 539-139 Resultat før skat 24.197-4.971 Skat 6.049-1.243 PERIODENS RESULTAT 18.148-3.728 ANDEN TOTALINDKOMST Periodens resultat Anden totalindkomst 18.148 0-3.728 0 PERIODENS TOTALINDKOMST 18.148-3.728 6 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012
BALANCE NOTE 30.06.12 31.12.11 AKTIVER 4 Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker m.v. Gældsbeviser, der kan refinansieres i centralbanker Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris Obligationer til dagsværdi Aktier m.v. Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Øvrige materielle aktiver Udskudte skatteaktiver Andre aktiver Periodeafgrænsningsposter 158.084 139.999 28.897 79.969 95.578 25.334 369 3.334 7.817 43.633 10.783 127.333 119.994 32.614 78.990 88.554 67.365 369 3.971 13.832 21.015 14.833 AKTIVER I ALT 593.797 568.870 PASSIVER Gæld Gæld til kreditinstitutter og centralbanker Indlån og anden gæld Udstedte obligationer til amortiseret kostpris Andre passiver 1.388 356.582 4.213 44.763 1.394 297.907 4.213 93.643 Gæld i alt 406.946 397.157 Hensættelser til tab på garantier 0 10 Andre hensatte forpligtelser 0 3.000 Hensatte forpligtelser i alt 0 3.010 5 Egenkapital Aktiekapital Andre reserver Overført overskud 175.000 244 11.607 175.000 244-6.541 Egenkapital i alt 186.851 168.703 PASSIVER I ALT 593.797 568.870 IKKE-BALANCEFØRTE POSTER Garantier m.v. 2.179 16.955 Andre eventualforpligtelser 1.076 1.144 IKKE-BALANCEFØRTE POSTER I ALT 3.255 18.099 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012 7
NOTER NOTE 2012 2011 1 Kursreguleringer af: Obligationer Aktier m.v. Valuta Afledte finansielle instrumenter: Valutakontrakter Aktiekontrakter -909 2.276 1.128-1.492 7.227 2.637 43-2.000 0-2.439 I alt 2.538 3.933 2 Udgifter til personale og administration Personaleudgifter Lønninger Pensioner Udgifter til social sikring I alt udgifter til personale Øvrige administrationsudgifter I alt 58.388 1.557 6.093 66.038 13.994 80.032 39.501 1.453 4.395 45.349 17.221 62.570 Det gennemsnitlige antal beskæftigede i perioden omregnet til heltidsbeskæftigede Antal beskæftiget ultimo regnskabsperioden omregnet til heltidsbeskæftigede 76 70 74 81 3 Nedskrivninger på udlån, andre tilgodehavender og garantier Gruppevise nedskrivninger på udlån (regulering) Gruppevise nedskrivninger på garantier (regulering) 26-10 -119-20 I alt 16-139 8 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012
NOTER fortsat NOTE 30.06.12 31.12.11 4 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris På anfordring Til og med 3 måneder Over 3 måneder til og med 1 år I alt før nedskrivninger Gruppevise nedskrivninger I alt 483 9.590 69.964 80.037-68 23 0 79.009 79.032-42 79.969 78.990 Banken har ingen udlån med individuelle nedskrivninger. Beregningen for gruppevise nedskrivninger omfatter alle bankens udlån og garantier. 5 Egenkapital, kapitalkrav og solvens Egenkapital Aktiekapital Aktiekapital primo Periodens bevægelser Aktiekapital ultimo Reserve efter indre værdis metode Reserver primo Periodens henlæggelser Reserver ultimo 175.000 0 175.000 244 0 244 Overført overskud Overført overskud primo -6.541 Periodens resultat 18.148 Overført overskud ultimo 11.607 Egenkapital i alt ultimo 186.851 Aktiekapitalen består af 175.000 aktier pålydende Kapitalkrav og solvens Solvensprocent opgjort i henhold til Finanstilsynets bekendtgørelse om kapitaldækning Egenkapital Fradrag i kapitalen: Periodens overskud Udskudte skatteaktiver Basiskapital (kernekapital) efter fradrag 186.851 18.148 7.817 160.886 168.703 0 13.832 154.871 Vægtede poster fordelt på risikotype: Kreditrisiko Markedsrisiko 117.429 42.298 126.184 45.873 Operationel risiko 196.193 228.176 Vægtede poster i alt 355.920 400.233 Solvensprocent i henhold til FiL 124, stk. 1 Ifølge lovgivningen skal solvensprocenten i henhold til FiL 124, stk. 2 nr. 1 mindst udgøre Bankens individuelle solvensbehov er opgjort til 45,2 8,0 12,0 38,7 8,0 12,0 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012 9
SELSKABSOPLYSNINGER CARNEGIE BANK A/S Postadresse: Postboks 1935 1023 København K Besøgsadresse: Overgaden neden Vandet 9B 1414 København K Telefon 32 88 02 00 Telefax 32 96 10 22 CVR-nummer: 79 43 74 17 Hjemmeside: www.carnegie.dk Bestyrelse: Pia Marions (formand) Katja Levén Hugo Andersen Direktion: Claus Gregersen Moderselskab: Carnegie Investment Bank AB Regeringsgatan 56 103 38 Stockholm Sverige Datterselskab: Carnegie Komplementar I ApS (100% ejet) Overgaden neden Vandet 9B 1414 København K CVR-nummer: 30 58 50 62 10 CARNEGIE BANK HALVÅRSRAPPORT 2012