Ejerskiftearrangement for sælgere

Transkript

1 Ejerskiftearrangement for sælgere Høststrategi Hvordan planlægger du ejerskifte som sælger? 16. november 2017

2 Det taler vi om i dag Vækstfonden v/anker Bruhn Anvendelsen af selskabsformer v/ Monika Frick, økonomikonsulent Pause Nye regler for gaver/vurdering v/ Niels Boldsen, seniorkonsulent Uskiftet bo ved ejerskifte hvad skal du være særligt opmærksom på? v/ Lars Jacobsen, seniorkonsulent Juridisk vinkel den gode handel v/ Niels Jepsen, ejendomsrådgiver og Marina de Paoli, chefjurist Timing i forhold til pension v/ Ulrik Andersson, økonomikonsulent Spørgsmål

3 Er der et udbud af bedrifter? bedrifter

4 Er der et udbud af bedrifter? bedrifter ; 15% 269; 1% 2.106; 7% 6.342; 19% 8.277; 25% ; 33% <29 år år år år år >70 år

5 Udbud? (areal) År 2016 Antal Ha pr. bedrift Areal i alt, ha <29 år år år år år >70 år I alt

6 Ejerskiftemodeller ved brug af selskabsform v/ Monika Frick, økonomikonsulent

7 Dagsorden Overblik over: Fordele og ulemper ved personlig virksomhed kontra et selskab. Hvordan kommer virksomheden over i et selskab? Omstruktureringsmodeller i selskabsform Lav gæld og god indtjening, overdragelse til familiemedlem Overdragelse til flere børn Mindre landbrugsejendom Større landbrugsejendom

8 Personlig virksomhed eller et selskab Modeller 2: Personlig virksomhed 3 vigtigste fordele Nemt at etablere og billig i drift Underskud kan fradrages i egen løn også hos ægtefællen Virksomheden kan overdrages med succession til et familiemedlem Kilde: SEGES

9 Personlig virksomhed eller et selskab Modeller 3 vigtigste fordele 3 vigtigste ulemper 2: Personlig virksomhed Nemt at etablere og billig i drift Flere ejere solidarisk hæftelse Underskud kan fradrages i egen løn også hos ægtefællen Virksomheden kan overdrages med succession til et familiemedlem Begrænsede muligheder for investering af overskydende kapital. Investering i aktier ej muligt Tinglysningsafgift ved overdragelse af ejendomme i generationsskifte Kilde: SEGES

10 Personlig virksomhed eller et selskab Modeller 3 vigtigste fordele 2: Selskab Ingen tinglysningsafgift ved overdragelse af ejendomme Lettere at ejerskifte inden og uden for familien (succession) Nemmere at skaffe ny kapital Kilde: SEGES

11 Personlig virksomhed eller et selskab Modeller 3 vigtigste fordele 3 vigtigste ulemper 2: Selskab Ingen tinglysningsafgift ved overdragelse af ejendomme Underskud kan ikke fradrages i egen løn Lettere at ejerskifte inden og uden for familien (succession) Ved underskud tilføre penge til reetablering af egenkapitalen Nemmere at skaffe ny kapital Ingen muligheder for lån til ejer Kilde: SEGES

12 Beskatning Den løbende beskatning er stort set ens, uanset hvilken virksomhedsform man vælger. MEN Selskabsform har flere ejerskiftemodeller. Forudsætningen er, at selskabet giver større overskud end det, man lever for. Kilde: SEGES

13 Udtræk Lav indtjening Lav indtjening Højt udtræk Højt udtræk Høj indtjening Høj indtjening Højt udtræk Højt udtræk Indtjening Lav indtjening Lav indtjening Lavt udtræk Lavt udtræk Høj indtjening Høj indtjening Lavt udtræk Lavt udtræk Rød = selskabsform er ikke relevant Grøn = Overvej om selskabsform kan lette generationsskiftet

14 Betingelserne for skattefri virksomhedsomdannelse 3 vigtigste betingelser i hovedtræk Krav - Alle aktiver og passiver i VSO skal overdrages til selskabet - Fast ejendom kan omdannes selvstændigt - Negativ indskudskonto skal udlignes (privat lån i virksomheden) - Egenkapitalen skal være positiv

15 Betingelserne for skattefri virksomhedsomdannelse 4 vigtigste betingelser i hovedtræk Krav - Alle aktiver og passiver i VSO skal overdrages til selskabet - Fast ejendom kan omdannes selvstændigt - Negativ indskudskonto skal udlignes (privat lån i virksomheden) - Egenkapitalen skal være positiv Valgfri - Opsparet overskud beskattes eller udskyde beskatning

16 Processen er skattefri Landmand Landmand Landmand 1. januar 100 % 2. januar Holding ApS (Nyt selskab) Skattefri virksomhedsomdannelse Skattefri Aktieombytning Drift ApS Drift ApS (Det gamle)

17 Mulige omstruktureringer og fremtiden Modeller Fordele Ulemper 1: Sælge med succession Skatten udskydes Lettere finansiering Køber overtager en skatteforpligtelse

18 Mulige omstruktureringer og fremtiden Modeller Fordele Ulemper 1: Sælge med succession Skatten udskydes Lettere finansiering Køber overtager en skatteforpligtelse 2: Sælge datterselskab skattefrit Holdingselskab kan sælge Drift ApS skattefrit Holdingkrav 3 på år

19 Mulige omstruktureringer og fremtiden Modeller Fordele Ulemper 1: Sælge med succession Skatten udskydes Lettere finansiering Køber overtager en skatteforpligtelse 2: Sælge datterselskab skattefrit Holdingselskab kan sælge Drift ApS skattefrit Holdingkrav på 3 år 3: Spaltning ApS kan spaltes skattefrit i flere afdelinger eller holdingselskaber Holdingkrav på 3 år Flere ejere med hver deres holdingselskab

20 Overdragelse af aktier/anparter med succession Landmand Landmand Succession Holding ApS Udskydelse af skatten Holding ApS Drift ApS Skal være en erhvervsvirksomhed. Pengetank duer ikke Drift ApS

21 Pengetank - Erhvervsvirksomhed Hvad er en pengetank? - Likvider - værdipapir - Udlejning af fast ejendom (men gælder ikke landbrug) Hvad er en Erhvervsvirksomhed? - Udlejning af landbrugsejendom - Kapitalandele i Drift ApS hvor man ejer mindst 25%

22 Landmand med lav gæld og god indtjening Overdragelse til familiemedlem

23 Skattefri spaltning og overdragelse af anparter med succession Landmand Landmand Landmand Søn Succession Holding ApS (Pengetank) 20 mio. kr. Værdipapir ApS 15 mio. kr. Holding ApS 5 mio. kr. Værdipapir ApS 15 mio. kr. Holding ApS 5 mio. kr. Skattefri Spaltning Drift ApS 5 mio. kr. Drift ApS 5 mio. kr. Drift ApS 5 mio. kr.

24 Overdragelse til flere børn

25 Skattefri spaltning og overdragelse af anparter med succession Landmand Landmand Søn Datter Succession Holding ApS 5 mio. kr. Holding B ApS 2,5 mio. kr. Holding S ApS 2,5 mio. kr. Holding B ApS 2,5 mio. kr. Holding S ApS 2,5 mio. kr. spaltning Drift ApS 5 mio. kr. Drift ApS 5 mio. kr Drift ApS 5 mio. kr

26 Mindre landbrugsejendom

27 Opfyld holdingkravet på 3 år og sælg skattefrit Landmand Landmand Landmand Holding ApS 5 mio. kr. Holding ApS 5 mio. kr. Holding ApS 5 mio. kr. Ekstern Investor Vent 3 år Sælg skattefrit Drift ApS 5 mio. kr. Drift ApS 1 mio. kr. Drift ApS 1 mio. kr.

28 Større landbrugsejendom Flere step - husk planlægning i god tid!

29 Skattefri grenspaltning og ophørsspaltning Landmand Landmand Landmand Holding ApS 10 mio. kr. Holding A ApS 10 mio. kr. Holding A ApS 8 mio. kr. Holding B ApS 2 mio. kr. grenspaltning Ophørsspaltning Drift ApS 10 mio. kr. Ejendom ApS 8 mio. kr. Drift ApS 2 mio. kr. Ejendom ApS 8 mio. kr. Drift ApS 2 mio. kr.

30 Overdragelse af anparter med succession Landmand Medar. Succession Drift ApS Holding A ApS 8 mio. kr. Holding B ApS 2 mio. kr. Balance tilpasses via udbytte Ejendom ApS 8 mio. kr. Drift ApS 2 mio. kr.

31 Udlodde udbytte + sælg skattefrit efter 3 år Landmand Medar. Landmand Medar. Holding A ApS 8 mio. kr. Holding B ApS 4 mio. kr. Holding A ApS 8 mio. kr. Holding B 6 mio. kr. Efter 3 år sælges Ejendom ApS skattefrit Ejendom ApS 2 mio. kr. Drift ApS 4 mio. kr. Ejendom ApS 2 mio. kr. Drift ApS 4 mio. kr.

32 Penge fra Holdingselskabet til privat Skattefar kan ikke undgås Den løbende beskatning er stort set ens, uanset hvilken virksomhedsform man vælger.

33 Opsummering Det rette valg afhænger af virksomhedens situation Selskabsform giver flere muligheder Flere ejere Ekstern investor Succession inden for familien og medarbejder Ved succession husk erhvervsvirksomhed Ved skattefri omstrukturering husk holdingkravet på 3 år Ejerskifte kræver planlægning i god tid

34 Kaffepause

35 Nye gaveregler fra 2016 hvilke muligheder giver det ved salg? v/ Niels Boldsen, seniorkonsulent

36 Gave, nedsat bo- og gaveafgift Folketinget vedtog den 2. juni 2017 gradvist at nedsætte gaveafgiften fra 15 % til 5 % fra 2020 Gælder dog kun ved overdragelse af en erhvervsvirksomhed Ændringen får betydning for dem, der har en erhvervsvirksomhed og: Overføre den til næste generation helt eller delvist ved gave Eller formuen overføres ved arv i forbindelse med død, hvor der kan succederes i værdierne

37 Gave, nedsat bo- og gaveafgift Bo- og gaveafgiftssatsen udgør følgende ved overdragelse af erhvervsvirksomheder: Årstal Procent 2016 og % % % 2020 og senere 5%

38 Gave, nedsat bo- og gaveafgift Kun reelle virksomheder Afgiftsnedsættelsen er baseret på successionsreglerne i skattelovgivningen Alene virksomheder der kan overdrages med skattemæssig succession i levende live Ikke et krav at succession vælges Kun et krav at betingelserne for succession er opfyldt Erhvervsvirksomhed Krav om ejerskab af virksomheden i mindst 1 år før overdragelsen Aktiv deltagelse Krav om ejerskab af virksomheden i mindst 3 år efter generationsskiftet Deltage i virksomhedens drift i væsentligt omfang (ca. 50 timer/md)

39 Gave, nedsat bo- og gaveafgift Selskaber Må ikke have karakter af en pengetank (mindst 50 % af aktiverne udgøres af passiv investering) 3 seneste regnskabsår skal vise aktiv virksomhed Være ejer af aktierne i mindst 3 år efter generationsskiftet, svarende til kravet ved omstruktureringer Hvis ejertidskravet på 3 år ikke er opfyldt, bortfalder afgiftsnedsættelsen forholdsvis

40 Gave, nedsat bo og gaveafgift Ændringerne skal angiveligt sikre: gennemsigtighed forudberegnelighed for virksomhederne i forhold til: principper og værdiansættelse i forbindelse med generationsskifter SKAT som skal godtgøre, at værdiansættelsen ikke er et retvisende udtryk for handelsværdien

41 Nye vurderingsregler fra 1/ hvad betyder de for ejerskifte?

42 Nye vurderingsregler fra 1/ vurderingen for bl.a. landbrugsejendomme og skovejendomme videreføres som en almindelig vurdering pr. 1. oktober 2018 Ejendomsværdi, grundværdi og ejerboligværdi pr. 1 oktober 2018 vil som udgangspunkt være den samme som ved ejendomsvurderingen i 2012 Den nye vurderingslov træder i kraft den 1. januar 2018 Landbrug, gartneri, planteskole, frugtplantage eller skovbrug skal først vurderes 1. gang efter den lov pr. 1. september 2019

43 Ny vurderingslov Værdiansættelse ved generationsskifte I mange år har man anvendt en 15 pct.-regel, når landbrugsejendomme skulle sælges til næste generation Denne regel foreslås ophævet og erstattet med en 20 pct.- regel

44 Ny vurderingslov Eksempel En ejendom vurderet til 10 mio. kr. kan således nu familieoverdrages til en pris mellem 8,5 mio. kr. og 11,5 mio. kr., uden at SKAT griber ind. I eksemplet, som bekræftes af Skatteministeriet, udvides muligheden for overdragelsespris således til mellem 8 mio. kr. og 12 mio. kr.

45 Ny vurderingslov Som noget nyt kan SKAT beslutte, at flere ejendomme, som har samme ejer og udgør en samlet enhed, kan samvurderes Vurderingsnormen udformes, så det er et udtryk for den forventelige kontantværdi i fri handel for en ejendom af den pågældende type under hensyntagen til bl.a. alder, størrelse og beliggenhed

46 Ny vurderingslov Ingen samlet vurdering af landbrugsejendomme og skovejendomme Fremtidigt foretages kun de vurderinger der danner grundlag for beskatning For stuehuse med tilhørende grundareal skal der fremover ansættes en særskilt ejendomsværdi og en særskilt grundværdi

47 Ny vurderingslov For at få en samlet ejendomsværdi skal der betales et gebyr på kr. (2017-niveau). Gebyret gælder pr. vurderingsejendom Bondegårdsreglen bibeholdes Landbrugsjord og skovbrugsjord vurderes ved statistisk baserede fremskrivninger så der sker en fastholdelse af vurderingsniveauet på det tidspunkt hvor de nye regler træder i kraft

48 Uskiftet bo ved ejerskifte v/ Lars Jacobsen, seniorkonsulent

49 Skattemæssige regler for salg Levende live Dødsbo

50 Hvornår bruges dødsboreglerne? Når salg sker: i forbindelse med førstafdødes dødsfald i forbindelse med længstlevendes dødsfald længstlevendes levende live, altså hvor han/hun sidder i uskiftet bo

51 Specielt ved dødsboreglerne Skatteprocent 50% Skattefri bundgrænse pr. person kr D.v.s. skattefri bundgrænse for ægtepar på kr

52 Forhold som skal være under bundgrænsen Bruttoaktiver (hvad man ejer før gæld minus værdi af beboelse) Formuen = Hvis dødsboet er under disse beløb er boet skattefrit Fuld skat, hvis man ligger over bundgrænsen

53 Eksempel Landbrugsejendom værdi (heraf beboelse ) Bil Indestående/værdipapirer Aktiver i Gæld Formue

54 Eksempel fortsat Ejendomsavance Alm. skatteregler Skatten udgør ca Dødsboskatteregler Skatten udgør 0 Ekstra omkostninger ved skifte ca

55 Så hvis: - Du sidder i uskiftet bo, og ønsker at sælge din landbrugsejendom - Eller du kender nogen i den situation

56 Den gode familiehandel v/ Niels Jepsen, ejendomsrådgiver & Marina de Paoli, chefjurist

57 Den gode familiehandel 1. Hvad skal man gøre i god tid, inden overdragelsen? 2. Hvad skal man gøre i forbindelse med overdragelsen?

58 Den gode familiehandel Inden overdragelsen Er køber og sælger afklaret med, hvad der skal ske? Er der en rollefordeling? Er køber og købers familie afklaret med at blive selvstændig? Skal køber og sælger have hver sin rådgiver? Er resten af familien afklaret med, hvad der skal ske? Evt. søskende indstillet på salget Ofte svært for udenforstående at gennemskue en familiehandel Budgetter, afklaring finansiering Herunder sælgerfinansiering, gaver, overtage latent skat

59 Den gode familiehandel I forbindelse med overdragelsen Skal der ske regulering i forhold til de andre børn/ købers søskende? Hvor meget? Hvordan?

60 Den gode familiehandel Regulering i forhold til andre børn / søskende Afklaring: Har køber fået økonomiske fordele i forbindelse med handlen? (lav pris, gaver, andet?)

61 Den gode familiehandel Hvis køber har fået en økonomisk fordel Usikkerhed / risiko Forpligtelser Forventninger

62 Den gode familiehandel 1. Gave på beløbet (kræver likviditet og gaveafgift) 2. Lån på beløbet (kræver likviditet og testamente) 3. Ændret fordeling af arven (kræver testamente)

63 Den gode familiehandel 54,39 % (2014) 50,81 % (2016) 47,25 % (1989) 44,12 % (2000) Andel ægteskaber, der ender i skilsmisse Kilde: Danmarks Statistik

64 Den gode familiehandel Ta stillling til de svære spørgsmål - det gør det nemmere for familien senere

65 Fra landmand til pensionist Timing af salg i forhold til pension v/ Ulrik Andersson, Økonomikonsulent, socialøkonomi

66 Timing af salg Timing af salg afhænger af mange parametre, herunder også pension Fortjeneste ved salg og betydning for pension Skattemæssig fortjeneste beskattes ved sælger = påvirkning af pension Skattemæssig fortjeneste succederes over til køber = ingen påvirkning Forskellige skattemæssige værktøjer påvirker forskelligt

67 Timing af salg - efterløn Modregning i efterløn ikke afhængig af løbende indkomst, men af pensionsindskud Forskel på modregning afhængig af fødselsår Født før mulighed for at undgå modregning under særlige omstændigheder Født efter 1956 altid modregning i efterløn Ophørspension har betydning for efterlønnens størrelse! Efterlønsbevis Folkepension

68 Timing af salg - efterløn

69 Timing af salg - efterløn

70 Timing af salg - folkepension Folkepension er indkomstafhængig Genvundne afskrivninger påvirker grundbeløb, hvis indkomst er over kr. Ejendomsavance påvirker som udgangspunkt pensionstillæg afhængig af valg af beskatning Hvis alt spares op i vso, sker beskatning først når det hæves ud

71 Timing af salg - folkepension Hvis du vil undgå modregning i fortjeneste, så skal du sælge før folkepensionen Opsat folkepension kan være en mulighed - dvs. vent med at søge pension til efter salg Ved omdannelse til selskab, er det løn og udbytte som påvirker Hvis begge ægtefæller er pensionister, påvirkes pensionstillæg begge steder

72 Timing Hvor kommer timingen så ind henne? Hvis salg omkring efterlønstidspunkt, og der skal gøres brug af 15A pension, er fødselsår af betydning. Hvis født efter 1956, sker der stor modregning i efterløn for pensionsindskud Hvis salg ved folkepension- overvej at opsætte folkepension eller sælge umiddelbart inden pensionsalder Der kan være andre parametre som tæller mere Pensionstillæg: gifte ( kr.) enlige ( kr.)

73 Timing Der er mange parametre som spiller ind på valg af tidspunkt for salg af virksomhed Pension er én af dem Træf jeres beslutning på så oplyst et grundlag som muligt Jeres beslutning er jeres beslutning. Hvad andre gør, er ikke nødvendigvis det rigtige for jer!

74 Spørgsmål

75 Tak for i aften