Bestyrelsesmøde nr. 64, den 9. oktober 2012 Pkt. 3. Bilag 1. Københavns Universitets bestyrelse

Transkript

1 K Ø B E N H A V N S U N I V E R S I T E T Bestyrelsesmøde nr. 64, den 9. oktober 2012 Pkt. 3. Bilag 1 Københavns Universitets bestyrelse S A G S N O T A T 23. AUGUST 2012 Vedr.: Kvartalsrapport - Q (intern regnskabsrapportering og prognose) Sagsbehandler: Koncern-økonomi KONCERNØKONOMI ØKONOMISTYRINGSSEKTIONEN NØRREGADE 10 POSTBOKS 2177 Københavns Universitets bestyrelse godkendte den 6. december 2011 budgettet for Nærværende rapport sammenholder budget 2012 med regnskabsresultatet efter andet kvartal og prognosen for 2012 ved udgangen af 2. kvartal 2012 (Q2-prognosen). Kvartalsrapport Q forelægges til orientering KØBENHAVN K DIR Jesper.C.Dupont@adm.ku.dk Resumé Universitetsdirektøren og ledelsen fra Koncern-økonomi har medio august måned afholdt kvartalsmøder med fakulteternes ledelse. Den samlede Q2- prognose for KU viser et positivt resultat på 160 mio. kr. inkl. den centrale korrektion. Resultat efter finansielle poster udgør 104,3 mio. kr., hvilket er en stigning på 97 mio. kr. siden prognosen ved Q1. Årsagerne til stigningen af det forventede resultat for 2012 skyldes hovedsageligt engangsindtægter fra to udestående sager med SKAT på 51,6 mio. kr. samt et forventet mindre forbrug på Bestyrelsens Strategiske Pulje (BSP) på 27,6 mio. kr. Derudover er der mindre nedgang i løn- og især driftsprognosen som følge af forsigtighed igennem hele organisationen, på grund af uklarhed om den fremtidige økonomi. De realiserede indtægter udgør 3.872,8 mio. kr. ved Q2, hvilket svarer til 48 procent af de prognosticerede indtægter for KU i Tilsvarende udgjorde de realiserede indtægter i ,8 mio. kr. ved Q2, hvilket svarer til REF: THP467

2 en vækst på 7 procent. Der er således god gang i både projektforskningen, uddannelserne og den tilskudsfinansierede virksomhed indenfor rammerne af et højt aktivitetsniveau. De realiserede lønomkostninger udgør 2.254,8 mio. kr. ved Q2 i 2012, hvor de ved samme kvartal i 2011 udgjorde 2.195,8 mio. kr., hvilket svarer til en stigning på 2,7 procent. Lønomkostninger ved Q2 udgør 49 procent af de forventede lønomkostninger for De realiserede driftsomkostninger er steget med 16,6 procent i forhold til samme kvartal i 2011 og udgjorde ved Q ,9 mio. kr., hvilket svarer til 45 procent af det forventede resultat i Stigningen skyldes et højere aktivitetsniveau på den ordinære virksomhed såvel som de eksterne projekter. SIDE 2 AF Økonomirapportering Tabel 1. Regnskab og prognose for 2. kvartal 2012 (mio. kr.) mio.kr. Budget 2012 Prognose 2012 (Q1) Prognose 2012 (Q2) Regnskab 2012 (Q2) Bevægelse fra budget til Q2 prognose Regnskab 2011 (Q2) Vækst Regnskab i regnskab i % af budget % Regnskab i % af prognose Uddannelse 1.794, , ,3 905,6 5,2 879,7 3,0% 50% 50% Forskning 2.828, , , ,3 3, ,7 3,0% 49% 49% Basistilskud 339,1 340,3 340,3 164,9 1,2 252,7-34,8% 49% 48% Eksterne midler 2.412, , , ,3 144,0 995,1 13,4% 47% 44% Bygningsrelaterede indtægter 172,5 170,5 173,6 93,5 1,1 78,5 19,1% 54% 54% Andre indtægter 272,7 299,2 351,0 191,2 78,3 64,1 198,3% 70% 54% Indtægter i alt 7.819, , , ,8 233, ,8 7,0% 50% 48% Omkostninger Løn - VIP 1) 2.715, , , ,5 38, ,4 3,9% 48% 47% Løn - TAP FU 1) 701,5 716,4 731,3 383,9 29,9 382,2 0,4% 55% 52% Løn - TAP AS 1) 1.131, , ,8 568,5-11,0 560,2 1,5% 50% 51% Løn i alt 4.548, , , ,8 57, ,8 2,7% 50% 49% Øvrig drift 1.582, , ,6 685,9 72,0 555,3 23,5% 43% 41% Bygninger 1.657, , ,2 806,0-24,3 718,0 12,3% 49% 49% Afskrivninger 72,3 74,9 75,4 36,0 3,1 37,4-3,7% 50% 48% Drift i alt 3.312, , , ,9 50, ,7 16,6% 46% 45% Resultat før finansielle poster -41,7-12,1 83,3 90,1 125,0 112,3-19,8% -216% 108% Finansielle poster 19,6 19,4 21,0 14,7 1,5 9,5 55,9% 75% 70% Resultat efter finansielle poster -22,2 7,3 104,3 104,9 126,5 121,8-13,9% -473% 101% Centrale reguleringer efter Q-møder 52,7 55,7 Resultat inklusiv Centrale reguleringer -22,2 60,0 160,0 104,9 182,2 Note: Tallene i tabellen er elimineret for intern handel og interne overførsler. Udvalgte poster er periodiseret. Data er trukket fra Datavarehuset Sumafvigelser på første decimal kan skyldes afrundingmetoden. Finansielle poster er en opgørelse over finansielle nettoindtægter. 1) Løn uden løngruppe er fordelt med henholdsvis 57,2 procent på VIP, 17,3 procent på TAP FU og 25,5 procent på TAP AS. Fordelingen er identisk med den der anvendt ved Q1 og årsrapport KU s samlede prognose og regnskab Periodens resultat Det realiserede resultat efter finansielle poster for Q2 udgør 104,9 mio. kr. i 2012, hvilket er 16,9 mio. kr. mindre end ved samme kvartal sidste år, hvor resultatet var 121,8 mio. kr. På trods af, at indtægterne er steget med 7 pro-

3 cent i forhold til samme kvartal sidste år, falder i resultatet efter finansielle poster ved Q2, hvilket skyldes en højere driftsaktivitet på 16,6 procent samt stigning i lønomkostningerne på 2,7 procent. SIDE 3 AF 18 Indtægter Ved udgangen af andet kvartal af 2012 har KU realiseret indtægter for 3.872,8 mio. kr. I forhold til samme kvartal sidste år er det en stigning på 7 procent. De prognosticerede indtægter er øget med 58,5 mio. kr. i forhold til Q1 og ligger nu på 8.052,5 mio. kr. De øgede indtægter skyldes især forøget aktivitet i den eksterne virksomhed, og dermed flere eksterne midler samt engangsindtægter i form af mødemoms og forældelsessagen (energirefusioner). Prognosen for KU s uddannelsesindtægter fra Styrelsen for Universiteter og Internationalisering (UI) er opjusteret med 5,3 mio. kr. til 1.799,3 mio. kr., hvilket skyldes bedre forventninger til heltidsuddannelse, deltidsuddannelse og færdiggørelsesbonus på JUR og SAMF. Prognosen vil blive justeret efter den 1. oktober, hvor den realiserede uddannelsesproduktion opgøres overfor ministeriet. Prognosen for KU s forskningstilskud er ved Q2 opjusteret med 11,5 mio. kr. som følge af øgede matchfondsmidler samt EU-præmieringsmidler. Omvendt er der reviderede forventninger til forbrug af midler til forskeruddannelsesprogrammer på fakulteterne, svarende til en periodisering af i alt 11,9 mio.kr. i forhold til Q1. Prognosen er ved Q2 på 2.832,2mio. kr. Der er ingen korrektioner fra Q1 til Q2 i prognosen for Basistilskuddet fra UI, som således ligger på 340,3 mio. kr. Der er ved Q2 realiseret indtægter fra eksterne midler på 1.128,3 mio. kr., hvilket er en stigning på 133,2 mio. kr., svarende til 13,4 procent, sammenholdt med Q2 i Q2 prognosen på 2.556,2 mio. kr. er på niveau med Q1. Samlet set forventes der 269,0 mio. kr. mere i eksterne indtægter i 2012 end i De realiserede bygningsrelaterede indtægter ved Q2 er på 93,5 mio. kr., hvilket svarer til ca. 54 procent af Q2 prognosen på 173,6 mio. kr. KU har modtaget 7,9 mio. kr. i refusion af udvendige vedligeholdelsesmidler fra Bygningsstyrelsen. Beløbet skulle have reduceret driftsomkostningerne, men er midlertidigt blevet indtægtsført, hvorved de reelle indtægter udgør 85,6 mio. kr., som svarer til 49,3 procent af prognosen. Rettelsen foretages ved Q3. Q2 prognosen for andre indtægter er opjusteret med 51,8 mio. kr. til 351,0 mio. kr. Det forventes således, at der realiseres 44,9 mio. kr. mere i 2012 end i 2011, primært som følge af indtægter fra udstående vedrørende mødemoms og forældelsessagen.

4 Lønomkostninger De realiserede lønomkostninger udgør 2.254,8 mio. kr. ved Q2 svarende til 50 procent af det budgetterede i I forhold til samme kvartal sidste år er der en vækst på 2,7 procent svarende til 59,0 mio. kr. Stigningen på 2,7 procent skyldes hovedsagligt en udvikling i VIP lønnen på 3,9 procent, hvor TAP-FU og TAP-AS er steget med henholdsvis 0,4 og 1,5 procent. VIP lønnen ved Q2 udgør 57,8 procent af de samlede realiserede lønomkostninger. Der vil forsat være fokus på udviklingen af TAP-AS lønnen for at sikre, at de administrative besparelser opnås i 2012 såvel som Ved Q2 udgør lønprognosen 4.605,9 mio. kr., hvilket svarer til et fald på 27,1 mio. kr. i forhold til Q1. Faldet i den samlede lønprognose skyldes et fald i den estimerede VIP løn, der forekommer pga. forsinkelser i VIP ansættelser i forhold til det budgetterede. Samlet udviser Q2 prognosen dog stadig en stigning i forhold til årets budget på i alt 57,7 mio. kr., med estimeret opdrift på VIP og TAP-FU. Faldet i de samlede lønomkostninger ved Q2 prognosen, skyldes hovedsagligt to modsatrettede bevægelser: En mindre stigning i lønomkostninger på den almindelige drift og et større fald i lønomkostningerne for de eksterne projekter, hvilket fremgår af bilag 1. I takt med faktisk realisering af eksterne projekter tilpasses budgetterne og prognoserne, hvorfor en kvartalsvis tilpasning af den eksterne virksomhed er naturlig. SIDE 4 AF 18 Driftsomkostninger De realiserede bygningsrelaterede udgifter udgør ved Q2 806 mio. kr. ud af Q2 prognosens 1.633,2 mio. kr., hvilket svarer til 49 %. Prognosen ved Q2 er øget med 5,6 mio. kr. i forhold til Q1, hvilket skyldes at Det Sundhedsvidenskabelige Fakultet har opjusteret de bygningsrelaterede omkostninger i forbindelse med etablering af nybyggeriet på Panum (UPK). Forventninger til de øvrige driftsomkostninger er ved Q2 prognosen faldet med 15,9 mio. kr., i forhold til Q1, som følge af generel forsigtighed igennem hele organisationen, og udgør 1.654,6 mio. kr. De realiserede øvrige driftsomkostninger udgør 685,9 mio. kr., hvilket svarer til et forbrug på 41 procent af det prognosticerede resultat for Sammenlignet med samme kvartal sidste år udgjorde det realiserede forbrug 36,6 procent af det prognosticerede resultat for Q Prognosen på driftsomkostninger er som sædvanligt ret usikker. Prognosen for afskrivningerne er steget med 0,5 mio. kr. i forhold til Q1 og udgør ved Q2 75,4 mio. kr. De realiserede afskrivninger opgøres til 36 mio. kr. ved Q2, hvilket svarer til knap 48 procent af de prognosticerede afskriv-

5 ninger. Tilsvarende var der ved samme kvartal sidste år realiseret afskrivninger for 37,4 mio. kr. De samlede driftsomkostninger er ved Q2 prognosen faldet med 9,7 mio. kr. i forhold til Q1, som forklaret tidligere. Prognosen udgør ved Q ,3 mio. kr., hvilket svarer til en stigning på 50,8 mio. kr. i forhold til budgettet. SIDE 5 AF 18 Finansielle poster I budget 2012 var der budgetteret med 20,0 mio. kr. i nettorenteindtægter og kursreguleringer. Q2 prognosen viser renteindtægter og kursreguleringer for 23,0 mio. kr. og 1,4 mio. kr. i renteudgifter. De 1,4 mio. kr. i renteudgifter består blandt andet af omkostninger vedr. valutakursændringer, renter til feriefonden samt diverse bankgebyrer. I første kvartal 2012 reducerede KU indeståendet på obligationsdepotet med 400 mio. kr., således at indeståendet ved udgangen af Q2 andrager godt 800 mio. kr. Midlerne er nu placeret i Statens Koncernbetalingssystem, hvor der kan opnås et marginalt højere afkast og til lavere risiko. Central regulering af prognosen I forlængelse af kvartalsmøder mellem fakulteterne og universitetsdirektøren, er det ledelsens vurdering, at der ved Q2 er behov for yderligere en korrektion af prognosen, da ledelsen forventer et lavere løn- og driftsforbrug end antaget ved Q2, hvilket skyldes forsinkelser i VIP ansættelser i forhold til det budgetterede samt en generel forsigtighed som følge af usikkerheder over de kommende års økonomi. Derudover opgøres STÅ-indtægterne først den 1. oktober, hvor nuværende indikationer tyder på et bedre resultat end forventet. Ledelsen har derfor foretaget en central korrektion af resultatet på 55,7 mio. kr., således at den samlede Q2 prognose inkl. centrale reguleringer udviser et forventet overskud på 160 mio. kr.

6 1.2 Udvikling for hovedområderne SIDE 6 AF 18 mio.kr. Hovedområde Budget 2012 Prognose 2012 (Q1) Prognose 2012 (Q2) Regnskab 2012 (Q2) Bevægelse fra budget til Q2 prognose Prognose for omsætning i ) Prognosens resultat i procent af omsætning LIFE 0,0 2,7 12,4 356,0 12, ,3 0,9% FARMA -6,8 0,3-0,3 119,3 6,5 309,7-0,1% HUM -5,3-4,3 5,1 248,0 10,4 670,7 0,8% JUR 0,0 5,3 6,6 81,3 6,6 170,8 3,9% SCIENCE 38,0 55,2 63,9 406,6 26, ,1 4,3% SAMF 0,0 8,3 19,0 165,8 19,0 442,3 4,3% SUND -0,6-15,0 0,8 393,2 1, ,2 0,0% TEO 1,8-0,2-0,2 21,6-2,0 60,9-0,3% BRIC -1,3-0,9 0,1 16,4 1,4 118,1 0,0% FA 0,0 0,0 0,0 250,9 0,0 479,4 0,0% SEA 0,0 10,1 19,1 551,9 19, ,1 1,6% KU øvrige 1) -48,0-54,1-22, ,1 25,8-85,0 I alt -22,2 7,3 104,3 104,9 126, ,5 1,3% Centrale reguleringer efter Q-møder 52,7 55,7 Resultat inklusiv Centrale reguleringer -22,2 60,0 160,0 104,9 182, ,5 2,0% Tallene i tabellen er elimineret for intern handel og interne overførsler. (1) KU øvrige består af centrale økonomiske reguleringer for bl.a. finanslovsmidler, forskeruddannelsesprogrammer og andre hensættelser, elev og praktikantudgifter, strategiske satsninger samt mindre selvstændige enheder udenfor fakulteterne. Da resultatet i forhold til omsætningen ikke er fortolkelig på dette aggregerede niveau, er beregningen i sidste kolonne udeladt. (2) Omsætning er opgjort som indtægter på alle virksomhedstyper. Tabel 2. Hovedområdernes prognose og resultat for Q (mio. kr.) Det samlede Q2 resultat på KU er en sum af resultaterne fra hovedområderne, som det fremgår af tabel 2. Det er generelt for alle fakulteterne, at de har modtaget engangsindtægter i forbindelse med afslutning af sager med SKAT vedr. mødemoms og forældelsessagen, hvilket er nærmere beskrevet under afsnittet særlige forhold. LIFE har haft en positiv udvikling i de forventede indtægter for den ordinære virksomhed og de eksterne projekter. Som følge af øget omsætning på de eksterne projekter er der også forventninger om øgede overhead indtægter i den almindelige drift. Den forbedrede aktivitet og de yderligere overhead indtægter betyder, at LIFE s prognose ændrer sig fra 2,7 mio. kr. ved Q1, til et overskud på 12,4 mio. kr. ved Q2. FARMA har ved Q2 haft et fald i de forventede indtægter fra den ordinære virksomhed i forhold til Q1. Årsagen til dette skyldes en manglende periodisering af forudbetalte forskerskoleuddannelsesprogrammer på 8,3 mio. kr. På trods af marginale fald i de prognosticerede løn- og driftsomkostninger for den ordinære virksomhed, påvirker de faldende indtægter FARMA s resultat. FARMA udviser et forventet underskud ved Q2 på 0,3 mio. kr. i modsætning til overskud på 0,3 mio. kr. ved Q1. HUM har ved Q2 øget sin indtægtsprognose med knap 14 mio. kr. hvilket primært kan tilskrives mødemoms og forældelsessagen, indtægtsførsel af midler til forskeruddannelse samt forventninger om højere salg af varer og

7 tjenester. Sammen med en stigning i VIP fastløn og mindre ændringer i driftsprognosen, betyder det, at prognoseresultatet er ændret fra et underskud på 4,3 mio. kr. ved Q1 til et overskud på 5,1 mio. kr. ved Q2. JUR har ved Q2 haft en stigning i de forventede indtægter fra den ordinære virksomhed som følge af opskrivning af forskerskoleuddannelsesprogrammer samt en forøget STÅ produktion. JUR har marginale ændringer til de forventede løn- og driftsomkostninger, hvilket betyder at JUR ved Q2 udviser et overskud på 6,6 mio. kr. imod et overskud på 5,3 mio. kr. ved Q1. SCIENCE har ved Q2 fået yderligere indtægter på den ordinære virksomhed, hovedsagligt fra forældelsessagen, men også indtægter fra STÅ produktionen. Lønomkostningerne er stagnerede fra Q1 hvorimod driftsomkostningerne er steget som følge af fusionsomkostninger på IT området samt etableringsomkostninger på Niels Bohr Instituttet. Det betyder, at SCI- ENCE ved Q2 udviser et forventet overskud på 63,9 mio. kr. imod et overskud på 55,2 ved Q1. SAMF har ved Q2 haft en positiv vækst i de prognosticerede indtægter på knap 10 mio. kr. for den ordinære virksomhed i forhold til Q1. Halvdelen af indtægtsforøgelsen kan henvises til mødemoms og forældelsessagen, hvor den sidste halvdel kan henføres til en forøgelse af STÅ indtægterne. For de eksterne projekter udviser Q2 prognosen en svag tilbagegang. Et mindre forbrug på løn- og driftsomkostninger samt forøgelsen af indtægter fra ordinær virksomhed betyder, at SAMF ved Q2 udviser et overskud på 19. mio. kr. imod et overskud på 8,3 mio. kr. ved Q1. SUND har ved Q2 haft en positiv udvikling i de forventede indtægter på 30,6 mio. kr. for ordinær virksomhed i forhold til Q1, hvoraf halvdelen kan henføres til mødemoms og forældelsessagen. Derudover er der forventet vækst i indtægter fra salg af vare og tjenester både internt såvel som eksternt. De eksterne projekter er ved Q2 nedjusteret med godt 20 mio. kr., i forhold til reestimering af de eksterne aktiviteter. Den positive udvikling i indtægterne samt den mindre fremgang i løn- og driftsomkostningerne for den ordinære virksomhed, betyder at SUND s Q2 prognosen udviser et overskud på 0,8 mio. kr., imod et underskud på 15 mio. kr. ved Q1. TEO har i Q2 prognosen haft en positiv marginal vækst i såvel indtægter som løn- og driftsomkostninger for den ordinære virksomhed i forhold til Q1. Omvendt udviser Q2 prognosen et marginalt fald i aktiviteten for de eksterne projekter i forhold til Q1. De marginale ændringer betyder, at TEO udviser et forventet underskud på 0,2 mio. kr. ved Q2. BRIC har ved Q2 haft en svag men positiv udvikling i de forventede indtægter fra den ordinære virksomhed, hvilket kan henføres til forældelsessagen. Derudover har BRIC modtaget refusioner fra Dyrestalden vedr samt modtaget en mindre á conto regning end forventet for 2012, hvilket SIDE 7 AF 18

8 marginalt har reduceret de forventede driftsomkostninger. Den positive udvikling i de forventede indtægter samt reduktionen af omkostningerne betyder, at BRIC udviser et overskud på 0,1 mio. kr. ved Q2 prognosen. Som ved Q1 har FA fastholdt budgettet og udviser en Q2 prognose der balancerer. Et mindre fald i egengenererede indtægter og indtægter fra de eksterne projekter udlignes af en generel besparelse på driften. SEA har i deres Q2 prognose fastholdt forventningerne til indtægter fra Q1, men nedjusteret driftsudgifterne til husleje med 9,1 mio. kr., hvilket skyldes budgetterede energiinvesteringer der alligevel ikke forventes gennemført i Resultatet for SEA er således steget fra et overskud på 10,1 mio. kr. ved Q1 til 19,1 mio.kr. ved Q2. SIDE 8 AF Kommentarer til balancen og pengestrømsopgørelsen Balancen pr. 30. juni 2012 (mio. kr.) Primo balance Regnskab 2012 (ultimo Q1) Regnskab 2012 (ultimo Q2) Bevægelse primo balance til regnskab (ultimo Q2) Aktiver Immaterielle anlægsaktiver 10,9 11,5 12,3 1,5 Materielle anlægsaktiver 792,3 809,9 821,5 29,3 Finansielle anlægsaktiver * 87,2 87,2 112,2 25,0 Anlægsaktiver i alt 890,3 908,5 946,0 55,7 Varebeholdninger 4,9 5,3 7,0 2,0 Tilgodehavender 1.114, , ,5 23,1 Kortfristede obligationer 1.222,0 828,1 834,7-387,3 Likvide beholdninger * 754, , ,9 528,1 Omsætningsaktiver i alt 3.096, , ,1 166,0 Aktiver i alt 3.986, , ,2 221,7 Passiver Egenkapital pr. 1/1 581,5 916,7 916,7 335,2 Regulering direkte i egenkapital ** 86,5 86,5 86,5 0,0 Resultat 335,2 18,8 104,9-230,3 Egenkapital 1.003, , ,1 104,9 Hensatte forpligtelser 32,3 32,3 32,3 0,0 Langfristede gældsforpligtelser (donationer) 249,7 258,5 257,5 7,8 Kortfristede gældsforpligtelser 2.701, , ,3 109,0 Gældsforpligtelser i alt 2.951, , ,8 116,8 Passiver i alt 3.986, , ,2 221,7 * Note: KU har i juni indskudt 25 mio. kr. i Symbion A/S. ** Note: Tre gældsbreve fra Bygningsstyrelsen (tidligere UBST) på i alt 85,6 mio. kr. vedr. donerede bygninger er aktiverede finansielle anlægsaktiver og reguleret direkte i egenkapitalen.

9 Aktiverne Balancesummen udgjorde pr. 30. juni 2012 i alt 4.208,2 mio. kr. Sammenholdt med en balancesum på 3.986,4 mio. kr. primo året, svarer det til en stigning på 221,8 mio. kr. siden årsskiftet. SIDE 9 AF 18 Anlægsaktiver Immaterielle og materielle anlægsaktiver er forøget med 30,8 mio. kr. siden primo balancen, som følge af at investeringerne (primært i IT-servere og IT backup miljøer på KU) i første halvår har været højere end afskrivningerne. Finansielle anlægsaktiver er forøget med det bestyrelses godkendte indskud og forøgede ejerskab på 25,0 mio. kr. i Symbion A/S. Tilgodehavender Tilgodehavender er forøget med 23,1 mio. kr. siden årsskiftet. Det er hovedsageligt sammensat af et fald i tilgodehavender fra salg af vare- og tjenesteydelser på 78,2 mio. kr. og en stigning i projekt-tilgodehavender på 96,3 mio. kr. Årsagen til at tilgodehavender fra salg af vare- og tjenesteydelser er faldet, skyldes at der typisk sker en mindre udfakturering til kunder midt på året set i forhold til årsskiftet. Stigningen i projekt-tilgodehavender på 96,3 mio. kr., skyldes primært et rekordhøjt niveau for udestående betalingsanmodninger til bevillingsgivere pr. 30. juni Kortfristede obligationer og likvide beholdninger (likviditet) Værdien af kortfristede obligationer er faldet med 387,3 mio. kr. fra 1.222,0 mio. kr. primo året til 834,7 mio. kr. hvilket primært skyldes, at KU i Q1 reducerede indeståendet på obligationsdepotet med 400 mio. kr. De 400 mio. kr. var placeret i en fleksibel ordning, hvor der løbende kunne indsættes og udtrækkes midler. Midlerne blev overflyttet til likvide midler og placeret i Statens Koncernbetalingssystem, hvor der opnås et marginalt højere afkast og til lavere risiko. Likvide midler er inklusiv denne flytning steget med 528,1 mio. kr. til 1.282,9 mio. kr. Samlet set betyder det en forøgelse af den samlede likviditet på 140,8 mio. kr., når kortfristede obligationer og likvide beholdninger ses under ét, jf. pengestrømsanalysen. Passiverne Stigningen i passiverne på 221,7 mio. kr. siden årsskiftet, er sammensat af en stigning i kortsigtede gældsforpligtelser på 109,0 mio. kr., en stigning i langsigtede gældsforpligtelser (donationsforpligtelse) på 7,8 mio. kr. samt

10 en stigning i egenkapitalen på 104,9 mio. kr. svarende til det positive driftsresultat i første halvår. SIDE 10 AF 18 Egenkapital I overskuddet for 1. halvår i alt 104, 9 mio. kr. indgår betydelige ikke budgetteret engangsindtægter fra SKAT på i alt 51,6 mio. kr. vedr. refusion af gammel mødemoms på 23,3 mio. kr., procesrenter af energiafgiftsrefusioner for i alt 16,0 mio. kr. samt yderligere 12 mio. kr. i renter for de efterfølgende år. Hensatte forpligtelser Hensatte forpligtelser er uændrede siden årsskiftet. Det er skønnet, at der ikke skal hensættes yderligere hertil pr. 30. juni, idet der ikke er indgået nye væsentlige lejemål eller ændringer til eksisterende som medfører hensættelse til reetableringsomkostninger. Kortfristede gældsforpligtelser Stigningen i de kortfristede gældsforpligtelser på 109,0 mio. kr. består af et fald i leverandørgæld på 81,7 mio. kr., en stigning i projektlikviditeten på 110,9 mio. kr. og en stigning i modtagne forud indbetalte, men ikke anvendte midler til indvendig vedligeholdelse af bygninger på i alt 78,1 mio. kr. (vedrører primært den ubrugte del af KU s andel af indvendig vedligeholdelse i 2012 i SEA-ejendomme). Faldet i leverandørgæld på 81,7 mio. kr. ved halvårsskiftet skyldes et fald siden årsskiftet i antallet af modtagne, men ikke registrerede leverandørfakturaer. På grund af den tidligere regnskabslukning i 2011, blev der skønsmæssigt periodiseret en ikke-registreret andel af leverandørfakturaer, ud fra en revisorgodkendt periodiseringsmodel. Periodiseringen af leverandørfakturaer, udgjorde ved årsskiftet 5,8 mio. kr. mod 60,0 mio. kr. ved Q2. Den øgede periodisering på 54,2 mio. kr. opvejer dog ikke fuldt ud faldet i leverandørgælden på de 81,7 mio. kr. grundet den tidligere periodelukning. Koncern-økonomi vil i Q3 nøje overvåge og tage initiativ til sammen med fakulteter, institutter og FA, at registreringspraksis i forhold til rettidighed forbedres, så antallet af ikke registrerede fakturaer når et mere retvisende niveau ved periodelukning til Q3.

11 Pengestrømsopgørelse pr. 30. juni 2012 (i mio. kr.) SIDE 11 AF 18 Regnskab 2011 Regnskab Q Periodens resultat 335,2 104,9 Afskrivninger og ikke kontante driftsposter 119,1 62,0 Donationsafskrivninger -53,1-25,6 Nedskrivning af anlægsaktiver og donationer (netto) 22,8 0,1 Mageskiftet (værdiforøgelse af bygninger) -59,8 0,0 Forskel i bogførte og betalte nettorenter -21,3 0,0 Ændring i hensatte forpligtelser 1,9 0,0 Ændring i tilgodehavender -113,2-23,1 Ændring i varebeholdninger 1,1-2,0 Ændring i kortfristet gæld i øvrigt -9,4 109,0 Pengestrøm fra drift 223,5 225,3 Køb af immaterielle anlægsaktiver -5,9-3,5 Køb af materielle anlægsaktiver -181,9-80,8 Køb af finansielle anlægsaktiver 0,0-25,0 Forudbetaling af anlæg 1,0-8,9 Pengestrøm fra investeringsaktivitet -186,9-118,2 Tilgang af donationsforpligtelse immaterielle anlægsaktiver 0,0 0,1 Tilgang af donationsforpligtelse materielle anlægsaktiver 118,1 41,1 Forudbetaling af donationsforpligtelser 15,6-7,4 Pengestrøm fra finansieringsaktivitet 133,7 33,8 Ændring i årets pengestrøm 170,3 140,8 Likviditet primo 1.785,3 754,8 Obligationer ved årets begyndelse (ekskl. urealiseret kursændring på 21,3 mio. kr.) 1.222,0 Likviditet ultimo 754, ,9 Obligationer ved årets udgang (ekskl. urealiseret kursændring på 24,3 mio.kr.) 1.200,7 834,7 Ændring i likvide beholdninger 170,3 140,8 Pengestrømsopgørelsen Ændring i likvide beholdninger De likvide beholdninger inkl. de 835 mio. kr. investeret i kortfristede obligationer, udviser en stigning på 140,8 mio. kr. i 2012.

12 Pengestrømme fra driftsaktiviteten Pengestrømmen fra driftsaktiviteten inkl. resultatet bidrager til et positivt likviditetsflow på 225,3 mio. kr. i 1. halvår. Det skyldes især det positive driftsresultat på 104,9 mio. kr. og en forøgelse af likviditeten fra den kortfristede gæld på 109,0 mio. kr., som beskrevet ovenfor. SIDE 12 AF 18 Pengestrømme fra investerings- og finansieringsaktiviteten Likviditetstrækket fra investeringsaktiviteterne udgør 118,2 mio. kr., hvoraf 33,8 mio. kr. er finansieret ved donationer mv., hvilket betyder, at der samlet set har været et likviditetstræk på ca. 84,4 mio. kr. fra disse investeringer, som primært vedr. investeringer i IT-servere og backup miljøer på KU samt den strategiske investering i Symbion A/S som beskrevet ovenfor. 2. Særlige forhold ved Q2 Symbion A/S Københavns Universitet har ved Q2 indskudt 25 mio. kr. i Symbion A/S for at opnå et mere strategisk ejerskab af Symbion A/S med henblik på, at Symbion A/S i højere grad kan etablere sig direkte på KU s campusser til gavn for studerende, medarbejdere og samarbejdet med erhvervslivet. Mødemoms Vedrørende skattesagen om tilbagebetaling af mødemoms for årene , som KU havde rejst på baggrund af EU-domstolens dom om momsfradrag for mødebespisning, har SKAT i 2. kvartal udbetalt det krav på 15,1 mio. kr. som KU havde fået anerkendt. Ved Q1 udestod afgørelsen omkring de ledsagende procesrenter, som forventedes at andrage 5-7 mio. kr. Rentegodtgørelsen er nu fastlagt til 8,3 mio. kr., som KU også har indtægtsført i Q2 og fordelt ud til fakulteterne. Sagen vedrørende mødemoms betragtes af KU som værende afsluttet. Forældelsessagen Ved Q1 rapporteringen forventede KU ca. 11 mio. kr. i forhandlingen om procesrenter i sagen mod SKAT om godtgørelse af energiafgifter for årene Beløbsstørrelsen var dog behæftet med stor usikkerhed, idet der var uenighed om opgørelses- og beregningsmetodik. Udfaldet har nu vist sig bedre en forventet, da rentegodtgørelsen er 5 mio. kr. større end skønnet ved Q1. Desuden fik KU i Landsretten medhold i, at rentegodtgørelsen skulle beregnes efter en anden bestemmelse end SKAT havde anvendt, og dette

13 medførte en yderligere rentegodtgørelse på 12 mio. kr. Rentegodtgørelserne er alle fordelt ud til fakulteterne. Der udestår en mindre del af forældelsessagen, hvor KU i sommeren 2012 påklager en del af afgørelsen og der kan gå op til ét år før der træffes en afgørelse. Sagen har potentiel indtægtsvirkning for KU på ca. 1 mio. kr., såfremt der opnås medhold. SIDE 13 AF 18 Samlet set har KU i Q2 kunnet bogføre 51,6 mio. kr. vedrørende skattesagerne, hvilket er ca. 20 mio. kr. mere end forventet ved Q1, og udgør derfor en betydelig del af stigningen i den samlede prognose fra Q1 til Q2. Bachelor og Kandidatfærdiggørelsesbonus KU har i budgettet indarbejdet en forventning om 152 mio. kr. i færdiggørelsesbonus, hvilket er øget med 0,5 mio. kr. ved Q2. Der er dog stadig usikkerhed forbundet med den endelige bonus, da der er tale om en samlet afsætning til bonus for alle universiteter, hvorfor taksterne til Bachelor- og Kandidatbonus først fastlægges endeligt ved TB12 i efteråret, når den samlede produktion for hele sektoren foreligger. Udmøntning af midler fra Matchfonden På TB12 er midlerne i Matchfonden, som er en del af globaliseringsreserven, udmøntet til universiteter og andre statslige forskningsinstitutioner, der formår at tiltrække forskningsmidler fra private virksomheder og fonde mv. Det blev ved Budget 2012 anslået, at KU s andel af midlerne fra Matchfonden ville udgøre 19,0 mio. kr. Ved Q2 har UI opgjort KU s andel til 28,5 mio. kr. ud fra et rankingprincip hvor institutionernes private forskningsmidler sættes i forhold til institutionernes basismidler til forskning. KU har således opnået en 1. plads og har modtaget 30 procent af midlerne i Matchfonden, som således er 9,5 mio. kr. mere end forventet. Globaliseringsmidler / præmieringsmidler UI har i Q2 indkaldt oplysninger fra universiteterne om ekstern omsætning fra EU med henblik på udmøntning af præmieringsmidler fra globaliseringspuljen. KU har på den baggrund fået udmeldt på TB12 22,0 mio. kr. til præmiering af deltagelse i international forskningssamarbejde i 2012, mod forventet 20,0 mio. kr. i budgettet. KU fordeler midlerne til fakulteterne, der modtager en præmiering på 0,5 mio. kr., når der er indgået en EU-kontrakt med en kontraktsum over 0,15 mio. EUR (ca.1,1 mio. kr.).

14 Der er ved Q2 udmøntet 38 portioner, svarende til 19,0 mio. kr. Der er ved afslutningen af Q2 40 projekter under kontraktforhandling, hvoraf 30 er berettiget til bonus. Det er estimeret at ca. 15 at disse projekter vil nå at blive færdigbehandlet inden årets udgang, således at de vil opnå bonus i KU skal derfor potentielt finansiere 4,5 mio. kr. svarende til 9 præmieringer via træk på egenkapitalen. Dette er ikke indregnet i den centrale prognose idet skønnet stadig er behæftet med stor usikkerhed. SIDE 14 AF 18 Tilmeldingssekretariatet Tilmeldingssekretariatet har siden oprettelsen i 1978 haft hjemsted på Københavns Universitet på baggrund af en aftale mellem Uddannelsesministeriet og Københavns Universitet. Tilmeldingssekretariatets budget er ca. 4 mio. kr. årligt, og der er tilknyttet 4 faste medarbejdere. Efter længere tids forhandlinger blev der i foråret 2012 indgået aftale med Uddannelsesministeriet om, at Tilmeldingssekretariatet pr. 1. maj 2012 flyttes til Uddannelsesministeriet. Medarbejdere er overgået til ministeriet og økonomien er under endelig afvikling i dialog med ministeriet. Bestyrelsens Strategiske Pulje (BSP) BSP budget 2012 Udmøntet Q1 Udmøntet Q2 Rest Ledelsesreform, organisationsanalyse og rekruttering/omstilling 5,0 5,0 0,0 0,0 Forskning 52,0 20,2 0,0 31,8 Uddannelse 20,6 11,6 3,5 5,5 Formidling 1,0 0,5 0,5 0,0 Øvrige initiativer 23,9 22,9 0,7 0,3 Udisponeret 9,0 1,0 0,0 8,0 Resultat 111,5 61,2 4,7 45,6 Bestyrelsens Strategiske Pulje (BSP) udgør 111,5 mio. kr. I løbet af 2012 er der udmøntet i alt 65,9 mio. kr. Indsatsområdet Forskning dækker over afsætninger til kvinder i forskning på 32,0 mio. kr., og etablering af faglige fyrtårne inden for henholdsvis plantevidenskab, kemi og farmaci på 20,0 mio. kr. Københavns Universitet (KU) forventer at udmønte 5,4 mio. kr. til kvinder i forskning ved Q3. Restbevillingen på 6,3 mio. kr. forventes ikke at blive udmøntet i løbet af Desuden har fusionen forsinket de konkrete planer vedr. etablering af faglige fyrtårne. Restbevillingen på 20 mio. kr. forventes ikke at blive udmøntet i 2012.

15 Ved Q2 er der udmøntet 3,5 mio. kr. på indsatsområdet Uddannelse, hvoraf 3 mio. kr. vedrører projektet Den gode uddannelse og 0,5 mio. kr. vedrører Studiemiljøpuljen. KU forventer at udmønte 3,5 mio. kr. til Den gode uddannelse ved Q3. Restbevillingen på 1 mio. kr. forventes ikke at blive udmøntet i Bevillingen til internationaliseringsrettede initiativer på 1 mio. kr. forventes udmøntet ved Q3. På indsatsområdet, Formidling og Øvrige Initiativer er der udmøntet henholdsvis 0,5 mio. kr. til Museum Tuscalanum, og 1 mio. kr. til Sustainability Science Center. Den manglende udmøntning på 0,3 mio. kr. på indsatsområdet Øvrige initiativer skyldes lavere aktivitetsniveau vedr. benchmarking af KU. KU forventer ved Q2 et mindreforbrug på 27,6 mio. kr., grundet lavere aktivitetsniveau på etablering af faglige fyrtårne, kvinder i forskning og projektet Den gode uddannelse. SIDE 15 AF 18 Fusionsomkostninger og fakulteternes nedsparing i 2012 I forbindelse med fusionen har fakulteterne haft mulighed for at nedspare og bruge af egenkapitalen. På nuværende tidspunkt er der centralt i FA indregnet 7,4 mio. kr. for at systemudvikle flere af KU s tværfakultære ITsystemer. Der forventes ikke flere fusionsrelaterede (IT- relaterede) omkostninger i Der var ved budget 2012 forventede IT- investeringer som følge af fusionen for samlet 10,1 mio. kr. Der er ikke indregnet evt. potentielle fusionsrelaterede omkostninger på fakulteterne. 3. Opgørelsesprincipper Kvartalsrapporten for Q viser KU s resultatopgørelse, pengestrømsopgørelse og balance. Gennemgangen af hovedområdernes resultater ved Q2 er baseret på hovedområdernes indmeldinger. Data er genereret fra universitetets økonomisystem ØSS og i enkelte tilfælde suppleret med separat rapportering fra fakulteterne. Tabel 1 og 2, samt bilag 1 er elimineret for intern handel og interne overførsler. Hvor intet andet er nævnt, er beløbene opgjort i løbende priser. Procentberegninger er tilsvarende foretaget ud fra løbende priser. København d. 23. august 2012 Koncern-økonomi Københavns Universitet

16 Bilag 1. Resultatopgørelse opdelt på virksomhedstyper 2. kvartal 2012 i mio. kr. SIDE 16 AF 18 mio.kr. Ordinær virksomhed Budget 2012 Prognose 2012 (Q1) Prognose 2012 (Q2) Regnskab 2012 (Q2) Bevægelse fra budget til Q2 prognose Regnskab 2011 (Q2) Vækst Regnskab i % 2012 regnskab af budget i % Regnskab i % af Q2- prognose Indtægter (VT10) 5.406, , , ,6 29, ,8 5% 51% 50% Løn 3.310, , , ,8 34, ,1 1% 50% 50% Drift 2.137, , , ,1-30,3 879,1 15% 47% 48% Resultat før finansielle poster -40,9-15,6 75,5 84,7 25,3 106,5 112% Finansielle poster 19,6 19,6 21,2 15,2 0,1 9,4 61% 78% 72% Resultat -21,3 4,0 96,6 99,9 25,4 97,1 103% Indtægtsdækket virksomhed Indtægter (VT30+VT40) 235,8 235,9 235,9 115,5 0,2 117,7-2% 49% 49% Løn 124,1 119,9 117,7 59,0-4,2 61,1-3% 48% 50% Drift 112,4 112,7 110,4 51,2 0,3 50,8 1% 46% 46% Resultat før finansielle poster -0,8 3,3 7,7 5,3 4,1 5,8 68% Finansielle poster 0,0 0,0 0,0-0,3 0,0 0, % 2673% 2158% Resultat -0,8 3,3 7,7 5,0 4,1 5,8 65% Tilskudsfinansieret virksomhed Indtægter (VT50+VT60) 2.176, , , ,8 145,0 877,3 15% 47% 44% Løn 1.113, , ,2 544,0 54,3 496,7 10% 49% 47% Drift 1.062, , ,9 468,6 90,5 380,7 23% 44% 40% Resultat før finansielle poster 0,0 0,2 0,1 0,2 0,2 0,0 129% Finansielle poster 0,0-0,2-0,1-0,2-0,2 0,0-900% -1599% 129% Resultat 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0% Resultat i alt -22,2 7,3 104,3 104,9 29,5 102,9 2% -473% 101% Centrale reguleringer efter Q-møder 52,7 55,7 52,7 Resultat inklusiv Centrale reguleringer -22,2 60,0 160,0 104,9 82,2 102,9 2% -473% 66% Tallene i tabellen er elimineret for intern handel og interne overførsler.

17 Bilag 2. Hovedområdernes resultat og egenkapital regnskab 2011, budget 2012, Q og Q SIDE 17 AF 18 mio.kr. LIFE FARMA HUM R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q Egenkapital primo 80,8 110,7 110,7 110,7 58,7 60,7 60,7 60,7 24,9 61,7 61,7 61,7 - heraf fri egenkapital primo 40,4 68,7 68,7 68,7 47,9 49,5 49,5 49,5-0,1 36,7 36,7 36,7 Indtægter 1.500, , , ,3 316,5 311,0 324,8 330,0 682,1 685,9 689,8 708,7 Løn 925,3 950,5 951,5 952,0 212,3 221,2 224,4 227,5 507,9 509,4 516,7 523,9 Drift 545,0 524,6 547,8 562,7 102,1 96,5 100,2 102,8 137,2 181,7 177,3 179,5 Resultat før fin. poster 30,4 0,2 2,8 12,5 2,1-6,8 0,3-0,3 37,0-5,2-4,2 5,3 Finansielle poster -0,5-0,2-0,2-0,1 0,0 0,0 0,0 0,0-0,1 0,0-0,1-0,1 Resultat 29,9 0,0 2,7 12,4 2,1-6,8 0,3-0,3 36,8-5,3-4,3 5,1 Korrektion af egenkapital -0,1 Egenkapital ultimo 110,7 110,7 113,3 123,1 60,7 53,9 60,9 60,4 61,7 56,5 57,4 66,9 Krav til obligatorisk opsparing 42,0 40,3 41,1 41,3 11,2 10,7 11,1 10,9 25,0 25,1 25,1 25,8 Fri egenkapital ultimo 68,7 70,3 72,2 81,8 49,5 43,2 49,9 49,5 36,7 31,4 32,3 41,1 JUR SCIENCE SAMF R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q Egenkapital primo 14,9 18,2 18,2 18,2 110,0 206,8 206,8 206,8 58,7 105,1 105,1 105,1 - heraf fri egenkapital primo 7,9 10,7 10,7 10,7 70,0 165,8 165,8 165,8 41,3 87,2 87,2 87,2 Indtægter 164,3 175,6 177,6 176, , , , ,7 485,0 465,7 478,6 486,2 Løn 130,7 134,0 134,4 133,1 879,7 924,7 969,2 968,6 313,9 332,1 331,0 322,4 Drift 30,3 41,6 37,9 37,1 523,2 551,5 577,9 590,1 124,7 133,6 139,3 144,8 Resultat før fin. poster 3,3 0,0 5,3 6,6 96,9 38,1 55,3 64,1 46,4 0,0 8,3 19,0 Finansielle poster 0,0 0,0 0,0 0,0-0,1-0,1-0,1-0,1 0,0 0,0 0,0 0,0 Resultat 3,3 0,0 5,3 6,6 96,8 38,0 55,2 63,9 46,4 0,0 8,3 19,0 Korrektion af egenkapital 0,1 Egenkapital ultimo 18,2 18,2 23,6 24,8 206,8 244,8 262,0 270,8 105,1 105,1 113,5 124,1 Krav til obligatorisk opsparing 7,5 7,5 7,6 7,7 41,0 39,7 40,5 41,2 17,9 16,4 16,6 17,1 Fri egenkapital ultimo 10,7 10,7 15,9 17,1 165,8 205,1 221,5 229,6 87,2 88,7 96,9 107,0 SUND TEO BRIC R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q Egenkapital primo 248,7 271,5 271,5 271,5 7,5 12,3 12,3 12,3 15,8 16,5 16,5 16,5 - heraf fri egenkapital primo 202,7 225,4 225,4 225,4 5,1 9,9 9,9 9,9 13,9 14,6 14,6 14,6 Indtægter 1.847, , , ,4 68,3 66,4 65,3 65,8 123,3 123,7 127,7 130,5 Løn 997, , , ,3 50,4 51,5 52,1 51,4 60,7 67,4 69,3 68,9 Drift 841,7 841,9 893,4 890,2 13,2 13,1 13,5 14,6 61,9 57,6 59,3 61,5 Resultat før fin. poster 8,4-0,5-14,9 0,9 4,8 1,8-0,2-0,2 0,7-1,3-0,9 0,1 Finansielle poster 0,0-0,1 0,0-0,1 0,0 0,0 0,0 0,0-0,1 0,0 0,0 0,0 Resultat 8,4-0,6-15,0 0,8 4,8 1,8-0,2-0,2 0,6-1,3-0,9 0,1 Korrektion af egenkapital 14,4 0,1 Egenkapital ultimo 271,5 270,9 256,5 272,3 12,3 14,1 12,1 12,1 16,5 15,2 15,6 16,6 Krav til obligatorisk opsparing 46,1 44,5 45,1 46,3 2,4 2,3 2,2 2,2 1,9 1,9 1,8 1,9 Fri egenkapital ultimo 225,4 226,4 211,4 226,0 9,9 11,9 9,9 9,9 14,6 13,3 13,8 14,7

18 SIDE 18 AF 18 mio.kr. FA SEA KU diverse R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q R 2011 B 2012 Q Q Egenkapital primo 0,0 0,0-38,5 53,2 53,2 53,2 - heraf fri egenkapital primo 0,0 0,0-38,5 53,2 53,2 53,2 Indtægter 462,2 514,0 532,5 505, , , , ,1-60,8-55,6-82,6-84,9 Løn 232,6 260,5 261,5 257,7 0,0 0,0 0,0 0,0 34,7 53,1 52,9 38,1 Drift 248,6 253,5 270,9 248, , , , ,0-107,4-40,7-61,4-79,2 Resultat før fin. poster -19,0 0,0 0,1 0,0 78,6 0,0 10,1 19,1 12,0-67,9-74,1-43,8 Finansielle poster -0,2 0,0-0,1-0,1-0,3 0,0 0,0 0,0 35,0 20,0 20,0 21,6 Resultat -19,2 0,0 0,0 0,0 78,3 0,0 10,1 19,1 47,0-48,0-54,1-22,2 Korrektion af egenkapital 19,2 0,0 0,0 0,0-78,3 0,0-10,1-19,1 44,7 0,0 10,2 19,1 Egenkapital ultimo 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 53,2 5,2 9,2 50,1 Krav til obligatorisk opsparing 0,0 Fri egenkapital ultimo 0,0 0,0 53,2 5,2 9,2 50,1 KU i alt R 2011 B 2012 Q Q Egenkapital primo 581,5 1003,2 1003,2 1003,2 - heraf fri egenkapital primo 96,0 351,9 351,9 351,9 Indtægter 8.322, , , ,3 Løn 4.345, , , ,9 Drift 3.675, , , ,1 Resultat før fin. poster 301,6-41,7-12,1 83,3 Finansielle poster 33,6 19,6 19,4 21,0 Central regulering 52,7 55,7 Resultat 335,2-22,2 60,0 160,0 Korrektion af egenkapital 0,0 0,0 0,0 0,0 Værdiregulering af gældsbreve 86,5 86,5 86,5 86,5 Egenkapital ultimo 1.003,2 981, , ,2 Krav til fakulteternes obligatoriske opsparing 195,2 188,4 191,1 194,3 Yderligere krav til KU's opsparing 309,9 319,9 328,5 329,1 Værdiregulering af mageskifte 59,8 Værdiregulering af gældsbreve 86,5 86,5 86,5 86,5 Fri egenkapital ultimo 351,9 386,3 457,1 553,3 Anm: KU diverse består af områderne: Elever og praktikanter, Strategiske satsninger på KU, Niels Bohr Arkivet*, Tilmeldingssekretariat*, Studievalg København*, Bestyrelsen og fordelingstekniske konti. Der videreføres resultat mellem regnskabsårene fra de med * markerede enheder. SUNDs egenkapital inkluderer Retsmedicin. Resultatopgørelsen er ikke elimineret for intern handel og interne overførsler. Midler til forskerudddannelsesprogrammer (forskerskoler) og hensættelser vedr. åremålsansættelser er indregnet. Krav til fakulteternes obligatoriske opsparing fra 2011 og frem er fastsat til 5 procent af fakulteternes indtægter fra ordinær virksomhed (virksomhedstype 10, eksklusiv intern handel og interne overførsler). Udover krav til obligatorisk opsparing, skal KU samlet set have en egenkapital, der minimum svarer til 6,5 procent af alle indtægter (alle virksomhedstyper, eksklusiv intern handel og interne overførsler). Hertil kommer værdiregulering af mageskifte og gældsbreve. Det enkelte fakultets frie egenkapital er således først egentlig fri, når KU's samlede egenkapital ligger over 6,5 procent af omsætningen. Fri egenkapital på KU ialt er således den samlede egenkapital minus 6,5 % af omsætningen.