Danske Bank Retail banking concept. Carsten Høegh International Business Development

Transkript

1 Danske Bank Retail banking concept Carsten Høegh International Business Development

2 Kursudvikling: Danske Bank vs. MS European Banking Index Danske Bank +104 % MS European Banking Index +16% 60 jan-99 apr-99 jul-99 okt-99 jan-00 apr-00 jul-00 okt-00 jan-01 apr-01 jul-01 okt-01 jan-02 apr-02 jul-02 okt-02 jan-03 apr-03 jul-03 okt-03 jan-04 apr-04 jul-04 okt-04 jan-05

3 Udviklingen over de seneste 5 år Markant omkostningsreduktion DKr mn Omkostninger ( 10 pct.) pct. 65 C/I ( 7.7 pct. points) ,000 Antal ansatte ( 18 pct.) 700 Antal filialer ( 26 pct.) , ,

4 Vejen frem? Fra Til Reducere omkostninger Optimere organisationen Minimere kapitalbelastningen Investere i vækst Udvikle organisationen Styre kapital og risiko Short-term cash generation Long-term shareholder value

5 Transforming Danske Bank - Stigende fokus på retail banking Retail banking baseret på den lokale markedsplads National Irish Bank & Northern Bank Type Products Pre-tax ROE International wholesale banking Exit US/UK Sophisticated M&A Underwriting Securitisation Transaction services 15-25% Commodity Liquidity facilities Corporate lending 3-10%

6 Cross-border ekspansion Stream-lining i Norge og Sverige Eksporterbar IT platform Delegering af beføjelser lokalt Kunde/medarbejder tilfredshed & loyalitet Danske Bank BG Bank Satisfaction Loyalty Kunde Medarbejdere Kunder Medarbejdere

7 Baggrund Forretningsområder Danske Bank DK BG Bank Realkredit Danmark Danica Danske Markets Fokus Bank Danske Bank - SE Afkast ,4% 42,9% 13,9% 15,8% 28,1% 17,3% 17,8% Højt kapitalafkast af den danske retailforretning effektiv omkostningsstruktur central produktion stordrift fælles teknologisk platform.

8 Retail banking koncept Vores mål er at være den bedste lokale universalbank baseret på en høj grad af lokal autonomi og udstrakt samarbejde indenfor administrative funktioner, finans, produkt udvikling, kommunikation, HR, udvikling og support funktioner

9 Community banking - Lokal fokus med global support og back-office Lokal bank Global back office Local bank - global back office 1. Local presence 2. Regional centres with branch networks 3. SME banking offerings 5. Standardised mass affluent offering 9. Cross-border IT platform 4. Affluent individual banking/long-term savings 6. Direct support (Web, ATM, call centre) 7. Standardised products/processes 8. Centralised support functions/processes Kunder SME segmentet High-end affluent Mass affluent Produkter Basale bankprodukter Kundepakker Open architecture

10 Produkter Et produktsortiment af ensartede og modulært opbyggede pakker, som er attraktivt prissat Fuldt udbyggede internetløsninger - Netbank og Business Online Boligfinansiering Investeringsydelser og portefølje management Værdipapirhandel og mulighed for porteføljelån Pension afhængig af de lokale markedsforhold Forsikring

11 Innovation - Nye produkter bidrager til indtjeningen Stærk vækst i salget af nye produkter Prioritetskredit Kundepakker Unit link ('000) Customer packages Q2 02 Q3 02 Q4 02 Q1 03 Q2 03 Q3 03 Q4 03 Q1 04 Q2 04 Q3 04 Q4 04 Open plan loans in Danske Bank Danmark Unit-link, volume (DKr bn) May Jun. Jul. Aug. Sep. Oct. Nov. Dec. Jan. Feb. Mar. Apr. May Jun. Jul. Aug. Sep. Oct. Nov. Dec. (DKr bn)

12 Processer Salg og rådgivning tilbydes gennem alle kanaler Filialer Kundelinjen Netbank Integrerede salgs- og kreditprocesser med en høj grad af decentraliseret kreditbevillingsmyndighed Høj grad af automatiserede processer Arbejdsopgaver overføres til centralt back-office til videre behandling f.eks. registrering af pantebreve Alle telefonopkald besvares af KoncernKundelinjen

13 Organisation - Regionsstrukturen Regioner Store nok til at opnå stordriftsfordele Hver region har et finanscenter og et antal filialer tilknyttet Regionerne serviceres af et centralt Koncern Service Center, herunder et fælles call center Finanscentre Bemandet med specialistrådgivere Tiltrække SME kunder og high-end affluents filialer per finanscenter afhængig af lokale forhold Filialer Håndtere kundeoprettelse og kundepakkesalg Ukompliceret rådgivning i relation til boligfinansiering High-street location og let tilgængelige med ATM i gadeplan

14 Organisation lande niveau Koncern funktioner Danske Bank Country X Revisionsafdelingen Audit CEO Kredit - og Markedsrisici Kredit Lande Support Koncern Service Center Service Center Region Nord Region Syd Region Øst Region Vest Koncern - økonomi Økonomi Koncern HR, Jura, Kommunikation HR, Jura, Kommunikation Direkte ansvar Indirekte ansvar

15 System platform IT strategi: En koncern et system Udviklet til at kunne anvendes på tværs af produkter, kanaler, brands og markeder IT infrastrukturen integrerer IT elementer og platforme og giver mulighed for større fleksibilitet Fokus på kvalitet og sikkerhed Sammenhængende bruger interfaces tilpasset brugernes behov Baseret på: Fælles data Multi currency Multi language Fuld produkt palette Fleksibel distribution Efficient produktion Data sikkerhed Robust infrastruktur

16 Danske Bank central platform Brands BG Bank Northern Bank Kredit Treasury Produkt systemer Investerings - produkter Administration E- Systemer Kernesystemer Elektronisk Valuta arkiv Kunder Betalinger Konto Org. enheder Kunde National Irish Bank Danske Bank output Liv & pension Godkendelser Regnskab Östgöta Enskilda Bank Aktier & Obligationer Gebyrer Renter Leasing produkter Danica Realkredit Fokus Bank Realkredit Danmark

17 Den svenske case - Succes med lokal branding (1 branch) (1 branch) Branch/micro market Regional center Region Brand area (1 branch) (2 branches) (1 branch) (1 branch) (1 branch) (23 branches) (5 branches) (3 branches) (1 branch) (6 branches)

18 Den svenske case Cross border standarts / local standards Trade finance Card issuing Security trading Credits and loans Pension products Customer pakages Marketing Standardised cross borders Local standards Product development Accounting IT

19 Den svenske case - Stærk indtægtsvækst Indtægter, Bank Aktiviteter Sverige Stærk indtægtsvækst siden akkvisitionen 20% årlig vækst SKr m '98 '99 '00 '01 '02 '03 '04 Åbning af nye filialer Danske Bank Sverige har i dag 47 filialer (>5 nye i 05) 50% af filialerne er åbnet efter Danske Bank købte Östgöta Enskilda Bank Det tager gennemsnitligt 2 år for filialerne at nå breakeven og 4 år at nå pay-back (Fuld 1 omkostningsallokering og baseret på kalender år) Deficit Break even Payback Filial åbninger

20 Attraktive markeder Høj økonomisk vækst Gunstig demografisk udvikling Gode markedsbetingelser for retail banking Vækst Profitabilitet Acceptable politiske og juridiske betingelser Kultur

21 Højeste vækstrater i EU Republic of Ireland Hurtigst voksende økonomi i EU fra 1994 til 2002 Gunstig demografi, lave renter og selskabsskat BNP vækst (Å/Å real vækst) Republic of Ireland BNP vækst (Å/Å real vækst) Euro zone 4,7% 4,9% 4,6% 3,7% 3,9% 3,7% E 2005E 2006E 2007E 2008E Kilde: GS Research & Economist intelligence unit United Kingdom Northern Ireland hurtigst voksende region i UK i 2004 Stabil vækst understøttet af den forbedrede politiske situation og EU/UK funding BNP vækst (Å/Å real vækst) United Kingdom BNP vækst (Å/Å real vækst) Euro zone 3,2% 2,2% 2,3% 2,4% 2,5% 2,0% E 2005E 2006E 2007E 2008E Kilde: GS Research & Economist intelligence unit

22 Produktivitet i den europæiske bank sektor Produktivitet pr. ansat Norge Sverige US Belgien Holland UK Frankrig Portugal Tyskland Italien Spanien Irland * Productivity per employee, defined as output per capita divided by input per capita Source: McKinsey analysis Global Institute

23 Lokale markeder Northern Ireland Befolkning 1,7m BNP 2004 (Forecast) 3,0% Rep of Ireland Befolkning 3,9m BNP 2005 (Forecast) 5,5% Belfast Dublin Stigende konkurrence i Nordirland Siden 2002 har markante ændringer fundet sted: Ulster Bank - Investering & restrukturering siden RBS take over BoI - 125m investering i Joint Venture med UK Post Office HBOS - vækst strategi - opkøbt 54 retail shops, som skal omdannes til bankfilialer Nye aktører - HSBC; Anglo Irish Konsolidering i Republikken RBS & First Active Oktober 03 Rabobank & ACC December 01 HBOS & ICC December 00 Irish Life & Permanent & TSB December 00

24 Markeds position Republic of Ireland Gunstig demografi Boliglån driver fortsat væksten, SME udlån stiger også kraftigt Retail banking domineres af Bank of Ireland og Allied Irish Bank, som har 75% markedsandel på daglig økonomi Northern Ireland Har haft fordel af de gode makroøkonomiske betingelser EU og UK struktur og regional støtte Retail banking domineres af tre banker: Northern Bank, Ulster Bank og First Trust Source: National Irish Bank and Northern Bank National Irish Bank markedsandele og positioner Markedsandel Position Retail Daglig økonomi 3% #5 Opsparing 1% #8 Boliglån 2% #9 Udlån 1% #5 Kreditkort 3% #6 Erhverv SME 4% #4 Northern Bank markedsandele og positioner Markedsandel Position Retail Daglig økonomi 21% #2 Opsparing 13% #3 Boliglån 5% #6 Udlån 8% #4 Kreditkort 12% #3 Erhverv SME 36% #1

25 NB/NIB profiler -retail fokus NIB NB 59 filialer og 13 business banking centers 95 filialer og 13 business banking centres Stigende fokus på HNWI og større SMEs retail, premium og erhvervskunder retail, premium og erhvervskunder 21% af privatkundemarkedet i Nordirland 806 medarbejdere 36% af SME markedet og den nordirske regerings bank-partner medarbejdere 25

26 Irish Integration Project Væsentligste mål 1. At sikre grundlaget for driften af Northern Bank (NB) og National Irish Bank (NIB) efter Completion 2. At introducere Danske Banks retail banking koncept i NB og NIB til Påske Identificere områder, hvor konceptet skal tilpasses som følge af irsk lovgivning og lokale markedsbetingelser 3. Understøtte fremtidig indtjeningsvækst i NB og NIB med optimerede Produkter Processer Organisation

27 Irland er kun et skridt på vejen Målsætningen i Irland er derfor også at dokumentere, at vi har kompetence til at drive retailbank internationalt også udenfor Skandinavien at vi kan industrialisere en vækst - og integrationsproces