Fagland Kaj Nielsen Horsens, den 25. november 2015
Nordeas landbrugscentre
Den finansielle sektor gennemgår historiens største forandring Ny regulering Myndighedernes skærpede krav til bankernes egenkapital, likviditet og balance øger kravene til Indtjening Omkostningseffektivitet Kapitaleffektivitet Tydelig tendens til ændret kundeadfærd Kommer mindre i filialerne, ordner bankforretninger via telefon og nettet Efterspørger mere kvalificeret rådgivning Compliance og øgede krav til forbrugerbeskyttelse fylder stadigt mere 3
Landmanden kan hjælpe os med at møde regulering og krav og herved selv bidrage til den bedst opnåelige pris på sin finansiering Vi beder om regnskaber, budgetter og andet materiale for at få indsigt Indsigt giver og vished og i sidste ende landmanden en bedre finansiering Indsigt giver os mulighed for at give landmanden de finansielle løsninger, der passer til fremtidige planer for bedriften Landmanden har som kunde en stor indflydelse på vores kapitalforbrug og dermed prisen på finansiering En stærk indtjening og soliditet mindsker Nordeas risiko og kapitalbinding Vi går i dialog med landmanden omkring performance og soliditet for at styrke bedriften Det giver os en god kunde i (forhåbentlig) mange år og landmanden den bedst opnåelige pris Det er med kreditter som andet varelager det er dyrt at have stående uvirksomt Vi kan derfor sætte den bedste pris på en kredit med høj udnyttelse Vi ser helst at kreditter udnyttes sekundært, at de tilpasses til det reelle behov Når vi beder om sikkerheder er det ikke et udtryk for mistillid Sikkerheder reducerer vores kapitalforbrug også ved kunder med høj kreditværdighed Løsninger i samarbejde med Vækstfonden er et vigtigt element i Nordeas finansielle løsninger for landbruget
Finansiering og likviditetsstyring Nordea ønsker at støtte op om dansk landbrug, og at være en forudsigelig partner i den aktuelle situation for landbruget. Finansiering, fokuspunkter: Egne kunder Likviditet til drift Nødvendige investeringer Rentabilitet i investeringer/projekter Sikkerheder Likviditetsstyring, fokuspunkter: Likviditetsbudget for 2016 sammen med øvrigt budgetmateriale senest i november Kundens ansvar at styre likviditeten inden for bevilgede faciliteter Årsagsforklaring til eventuel afvigelse i likviditeten Sammenhæng mellem kundens bonitet/rating og marginal på finansiering Vækstfonden
Syv gode spørgsmål til landmanden selv også inden han går i banken Har min virksomhed en robust og fremtidssikret forretningsplan? Har min virksomhed god governance - det rigtige hold både i ejerkreds og ledelsesteam? Er der sammenhæng mellem min plan og resultatet? Er mine budgetter realistiske? Kender jeg de risici jeg er eksponeret mod? Markedsrisiko, valutarisiko, risiko på debitorer og lagre Har jeg overblik over mit cash flow og er det optimeret? Afspejler forholdet mellem (risikovillig) egenkapital og fremmedfinansiering min virksomheds karakter? Hvilke forventninger har jeg til min bank? - og kan jeg gøre noget for, at banken kan leve op til forventningerne? 6
Faktorer der indgår i Nordeas rating af kunder Uddrag fra Nordeas rating model der baseres på Basel-reglerne Objektive faktorer fx afkastnings- og overskudsgrad, rentedækning, gearing og solvens Subjektive faktorer fx ledelse, risikostyring, markeder og produkter Objektive faktorer vægtes højere end subjektive Rating Risikoklassificering III Risikoklassificering II Risikoklassificering I Acceptabel God Stærk Har x landbrug opstillet nogle finansielle målepunkter? Landbrugets finansielle nøgletal har stor indflydelse på lånevilkår
4 optimeringsmodeller til landbrugsbedrifter 1) Intensiveret rådgivning 2) Fagkonsulentgennemgang 3) Optimeringshold med tovholder 4) Advisory Board / operationel sparring
Budgetter / performancemål Nordea lægger vægt på dialog omkring optimering og strategi for den enkelte bedrift. Dialogen skal være understøttet af: Langtidsbudgetter (3-5 år) Handlingsplan for optimering bedriften med fokus på udvalgte finansielle nøgletal og effektivitetsmål for bedriften Langsigtede performancemål for landbrug bør som minimum være: Planteavlere Mælkeproducenter Svineproducenter Afkastningsgrad >5% >8% >8% Rentedækningsgrad >2 >2,5 >2,5 Rentebærende gæld / EBITDA <12 <10 <10 Soliditet >30% >30% >30% Effektivitet DB pr. ha (JB 1-4) >6.500 DB pr. ha (JB 5-7) >7.500 DB pr. ha (specialafg.) >10.000 Konventionel: Kg EKM lev. > 9.800 (stor race) Kg EKM lev. > 8.800 (jersey) Økologisk: Kg EKM lev. > 9.500 (stor race) Kg EKM lev. > 8.500 (jersey) Fravænnede pr. årsso >30 FE / Kg tilv. smågrise <1.80 Døde smågrise <2% FE / Kg tilv. Slagtesvin <2,75 Døde slagtesvin <3,5% Individuelle performancemål aftales for den enkelte bedrift med udgangspunkt i aktuelt niveau for bedriften.
Værdi i budgetarbejdet ved Heidi Allentoft, driftsøkonom i LMO
Budget og budgetopfølgning Detaljeret beskrivelse af det/de kommende års indtægter og udgifter Fokus på størrelse og timing Nøgletal Likviditet, likviditet, likviditet Dit værktøj: Krystalkugle Opfølgning Formidling
Budgetopfølgning
Budgetopfølgning Der er fokus på likviditet!!!!!!!!!
Resultatopfølgning
Resultatopfølgning
Råbalance
Det gode eksempel fra den virkelige verden Kunden for 6 år siden: kommer over i ny bank, da den gamle krakker Total laissez-faire økonomi styring Ikke speciel god (eller dårlig) økonomi Kunden nu: Dialog dialog dialog Overblik og tidlig og ofte opfølgning Ikke speciel god (eller dårlig) økonomi men stor frihed i samarbejdet med banken
Brug budgettet Til at skabe overblik Til at skabe tryghed Til formidling af overblik og tryghed Vis og fortæl i tale og tekst Klæd jeres bankmand på